LKQ Corporation (LKQ) Bundle
فهم مصادر إيرادات شركة LKQ (LKQ).
فهم تدفقات إيرادات شركة LKQ
تشمل مصادر الإيرادات الأساسية لشركة LKQ Corporation قطاعات مختلفة مثل البيع بالجملة - أمريكا الشمالية وأوروبا والتخصص والخدمة الذاتية. وفيما يلي تفصيل تفصيلي لمصادر الإيرادات هذه بالإضافة إلى مساهماتها في إجمالي الإيرادات.
| شريحة | الإيرادات (التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024) (بالملايين) | الإيرادات (التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023) (بالملايين) | تغيير النسبة المئوية |
|---|---|---|---|
| البيع بالجملة - أمريكا الشمالية | $4,396 | $3,815 | 15.2% |
| أوروبا | $4,896 | $4,777 | 2.5% |
| التخصص | $1,305 | $1,294 | 0.8% |
| الخدمة الذاتية | $401 | $479 | -16.2% |
| إجمالي الإيرادات | $11,998 | $10,365 | 15.7% |
معدل نمو الإيرادات على أساس سنوي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفع إجمالي إيرادات شركة LKQ بنسبة 15.7% مقارنة بنفس الفترة من عام 2023. وجاءت معدلات نمو إيرادات القطاعات الفردية كما يلي:
- البيع بالجملة - أمريكا الشمالية: 15.2%
- أوروبا: 2.5%
- التخصص: 0.8%
- الخدمة الذاتية: -16.2%
مساهمة قطاعات الأعمال المختلفة في الإيرادات الإجمالية
إن مساهمة قطاعات الأعمال المختلفة في إجمالي إيرادات شركة LKQ للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 موضحة أدناه:
| شريحة | المساهمة في إجمالي الإيرادات (%) |
|---|---|
| البيع بالجملة - أمريكا الشمالية | 36.6% |
| أوروبا | 40.8% |
| التخصص | 10.9% |
| الخدمة الذاتية | 3.3% |
تحليل التغيرات الهامة في تدفقات الإيرادات
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، لوحظت تغييرات كبيرة في تدفقات الإيرادات:
- البيع بالجملة - شهدت أمريكا الشمالية نموًا قويًا قدره 15.2%، مدفوعًا بزيادة الطلب على قطع غيار ما بعد البيع.
- ارتفعت إيرادات أوروبا بنسبة 2.5%مما يعكس ظروف السوق المستقرة على الرغم من التحديات الاقتصادية.
- شهد قطاع التخصص نموًا طفيفًا قدره 0.8%مما يشير إلى المرونة في الأسواق المتخصصة.
- انخفضت إيرادات قطاع الخدمة الذاتية بنسبة 16.2%، ويعزى ذلك إلى انخفاض قبول العملاء وانخفاض أحجام الأجزاء.
وبشكل عام، بلغ إجمالي الإيرادات للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 11.998 مليون دولار، زيادة من 10,365 مليون دولار في العام السابق، مما يعكس الموقع الاستراتيجي للشركة وقدرتها على التكيف في السوق.
نظرة عميقة على ربحية شركة LKQ (LKQ).
نظرة عميقة على ربحية شركة LKQ
هامش الربح الإجمالي: خلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الربح 4,286 مليون دولار مقارنة ب 4,176 مليون دولار لنفس الفترة من عام 2023، مما أدى إلى هامش إجمالي قدره 38.9% في عام 2024 مقابل 36.6% في عام 2023.
هامش الربح التشغيلي: بلغ الدخل التشغيلي للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 928 مليون دولار، مما أسفر عن هامش التشغيل 8.4%. هذا بالمقارنة مع الدخل التشغيلي البالغ 1,080 مليون دولار وهامش تشغيلي قدره 9.5% لنفس الفترة من عام 2023.
هامش صافي الربح: بلغ صافي الدخل العائد إلى مساهمي LKQ للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 534 مليون دولارمما أدى إلى هامش ربح صافي قدره 4.9%. وبالمقارنة بلغ صافي الدخل لنفس الفترة من عام 2023 759 مليون دولار، وهو ما يترجم إلى هامش ربح صافي قدره 6.7%.
الاتجاهات في الربحية مع مرور الوقت
على مدى السنوات الثلاث الماضية، أظهرت مقاييس الربحية تقلبات. تحسن هامش الربح الإجمالي بشكل طفيف في عام 2024، في حين انخفض هامش الربح التشغيلي وصافي الربح. ويلخص الجدول التالي الاتجاهات:
| سنة | هامش الربح الإجمالي | هامش الربح التشغيلي | هامش صافي الربح |
|---|---|---|---|
| 2022 | 37.0% | 10.0% | 7.0% |
| 2023 | 36.6% | 9.5% | 6.7% |
| 2024 | 38.9% | 8.4% | 4.9% |
مقارنة نسب الربحية مع متوسطات الصناعة
يبلغ متوسط هامش الربح الإجمالي للشركات العاملة في قطاع قطع غيار السيارات تقريبًا 36% إلى 38%. الهامش الإجمالي لشركة LKQ Corporation قدره 38.9% وضعه بشكل إيجابي ضمن هذا النطاق. ومع ذلك، فإن هوامش التشغيل وصافي الربح أقل من متوسط الصناعة تقريبًا 10% و 7%، على التوالى.
تحليل الكفاءة التشغيلية
وقد شهدت الكفاءة التشغيلية بعض التحديات، والتي تجلت بشكل خاص في انخفاض هامش الربح التشغيلي. بلغت المصاريف البيعية والعمومية والإدارية للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 2,991 مليون دولار، من 2,848 مليون دولار في عام 2023. وقد ساهمت هذه الزيادة في النفقات في انخفاض الدخل التشغيلي.
بالإضافة إلى ذلك، ارتفعت تكلفة البضائع المباعة من 6,189 مليون دولار في عام 2023 إلى 6,712 مليون دولار في عام 2024، مما سيؤثر على الهوامش الإجمالية. ويسلط الجدول التالي الضوء على المقاييس التشغيلية الرئيسية:
| متري | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| تكلفة البضاعة المباعة | 6,712 مليون دولار | 6,189 مليون دولار |
| المصاريف البيعية والعمومية والإدارية | 2,991 مليون دولار | 2,848 مليون دولار |
| الدخل التشغيلي | 928 مليون دولار | 1,080 مليون دولار |
الديون مقابل حقوق الملكية: كيف تقوم شركة LKQ (LKQ) بتمويل نموها
الديون مقابل حقوق الملكية: كيف تقوم شركة LKQ بتمويل نموها
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة LKQ إجمالي ديون مستحقة قدرها 4,371 مليون دولار، والذي يتضمن 44 مليون دولار في الديون الحالية. توزيع الديون طويلة الأجل وقصيرة الأجل هو كما يلي:
| نوع الدين | المبلغ المستحق (بالملايين) | تاريخ الاستحقاق | سعر الفائدة |
|---|---|---|---|
| قرض لأجل مستحق الدفع | $500 | يناير 2026 | 6.32% |
| التسهيلات الائتمانية الدوارة | $713 | يناير 2028 | 6.33% |
| قرض لأجل غير مضمون (700 مليون دولار كندي) | $518 | يوليو 2026 | 5.92% |
| ملاحظات الولايات المتحدة (2028) | $800 | يونيو 2028 | 5.75% |
| ملاحظات الولايات المتحدة (2033) | $600 | يونيو 2033 | 6.25% |
| سندات اليورو (2028) (250 مليون يورو) | $278 | أبريل 2028 | 4.13% |
| سندات اليورو (2031) (750 مليون يورو) | $835 | مارس 2031 | 4.13% |
تم حساب نسبة الدين إلى حقوق الملكية اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 على أنها تقريبية 0.71مما يشير إلى اتباع نهج متوازن مقارنة بمتوسط الصناعة الذي يبلغ حوالي 1.0. وتكشف هذه النسبة كيف تقوم الشركة بالاستفادة من أسهمها لتمويل عملياتها ونموها.
في مارس 2024، أصدرت شركة LKQ سندات يورو بقيمة 750 مليون يورو بقيمة 4.125% سعر الفائدة، باستخدام العائدات لإعادة تمويل الديون الحالية، بما في ذلك سداد 500 مليون يورو في سندات اليورو المستحقة في عام 2024.
إن التصنيفات الائتمانية لشركة LKQ مستقرة، مما يعكس مركزها القوي للسيولة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كانت الشركة قد حصلت على 1,524 مليون دولار في إجمالي السيولة، والتي تشمل 353 مليون دولار في النقد وما في حكمه.
تعمل LKQ على موازنة تمويل الديون وتمويل الأسهم من خلال مزيج من التدفقات النقدية التشغيلية وإصدارات الديون الاستراتيجية. وذكرت الشركة أنه خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 886 مليون دولار في صافي النقد الناتج عن الأنشطة التشغيلية، والذي يدعم مبادرات النمو وسداد الديون.
بشكل عام، تحافظ شركة LKQ على نهج منضبط لإدارة مستويات ديونها مع متابعة فرص النمو من خلال عمليات الاستحواذ والنفقات الرأسمالية، مما يضمن بقاءها متوافقة مع مواثيقها المالية.
تقييم سيولة شركة LKQ (LKQ).
تقييم سيولة شركة LKQ
النسب الحالية والسريعة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، يتم حساب النسبة الحالية لشركة LKQ على النحو التالي:
| الأصول المتداولة (بالملايين) | الخصوم المتداولة (بالملايين) | النسبة الحالية |
|---|---|---|
| $4,371 | $2,990 | 1.46 |
يمكن حساب النسبة السريعة، التي تستثني المخزون من الأصول المتداولة، على النحو التالي:
| الأصول السريعة (بالملايين) | الخصوم المتداولة (بالملايين) | نسبة سريعة |
|---|---|---|
| $4,371 - 1,814 = $2,557 | $2,990 | 0.86 |
تحليل اتجاهات رأس المال العامل
رأس المال العامل، الذي يعرف بأنه الأصول المتداولة مطروحا منها الالتزامات المتداولة، هو مؤشر مهم للسيولة. رأس المال العامل للشركة اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 هو:
| رأس المال العامل (بالملايين) |
|---|
| $1,381 |
يشير هذا إلى وضع سيولة صحي، لكن النسبة السريعة تشير إلى مخاوف محتملة بشأن السيولة الفورية دون تصفية المخزون.
بيانات التدفق النقدي Overview
توفر بيانات التدفق النقدي للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 نظرة ثاقبة للسيولة الناتجة عن العمليات والاستثمارات والأنشطة التمويلية:
| أنشطة التدفق النقدي (بالملايين) | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| صافي النقد الناتج عن الأنشطة التشغيلية | $886 | $1,144 |
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية | ($300) | ($2,389) |
| صافي النقد المستخدم في أنشطة التمويل | ($516) | $1,391 |
مخاوف السيولة المحتملة أو نقاط القوة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي السيولة:
| إجمالي السيولة (بالملايين) |
|---|
| $1,524 |
يشمل هذا المجموع:
- النقد والنقد المعادل: 353 مليون دولار
- متاح بموجب التسهيلات الائتمانية المتجددة: 1,171 مليون دولار
الدين الحالي في 44 مليون دولارمما يشير إلى مستوى يمكن التحكم فيه من الالتزامات قصيرة الأجل.
فيما يتعلق بالالتزام بالتعهدات المالية حتى 30 سبتمبر 2024:
| نوع العهد | النسبة المطلوبة | النسبة المحققة |
|---|---|---|
| الحد الأقصى لنسبة الرافعة المالية الإجمالية | 4.00 : 1.00 | 2.4 |
| الحد الأدنى لنسبة تغطية الفائدة | 3.00 : 1.00 | 7.6 |
تشير هذه المقاييس إلى قدرة قوية على الوفاء بالالتزامات المالية ووضع سيولة قوي في المستقبل.
هل شركة LKQ (LKQ) مبالغ فيها أم مقومة بأقل من قيمتها؟
تحليل التقييم
يعد تحليل تقييم الشركة أمرًا بالغ الأهمية لفهم ما إذا كان سعر السهم مبالغًا فيه أو أقل من قيمته مقارنة بأدائه المالي وموقعه في السوق. يتعمق هذا القسم في نسب التقييم الرئيسية، واتجاهات أسعار الأسهم، والأرباح، وإجماع المحللين.
نسبة السعر إلى الأرباح (P/E).
تبلغ نسبة السعر إلى الربحية الحالية 12.8، مع الإبلاغ عن ربحية السهم (EPS) عند $2.02 للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 .
نسبة السعر إلى القيمة الدفترية (P / B).
نسبة السعر إلى القيمة الدفترية هي 1.5مع الإشارة إلى كيفية تقييم السوق للشركة مقارنة بقيمتها الدفترية.
نسبة قيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EV/EBITDA).
نسبة EV/EBITDA هي 9.7، مما يعكس تقييم الشركة على أساس أرباحها قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء.
اتجاهات أسعار الأسهم
على مدار الـ 12 شهرًا الماضية، تقلبت أسعار الأسهم على النحو التالي:
| شهر | سعر السهم |
|---|---|
| سبتمبر 2023 | $35.60 |
| ديسمبر 2023 | $38.00 |
| مارس 2024 | $36.50 |
| يونيو 2024 | $37.75 |
| سبتمبر 2024 | $34.50 |
عائد الأرباح ونسب الدفع
عائد الأرباح الحالي هو 2.6%، مع نسبة دفع 44% على أساس الأرباح المعلنة الأخيرة من $0.90 لكل سهم.
إجماع المحللين على تقييم الأسهم
المحللون لديهم تصنيف إجماعي لـ يمسك بالنسبة للسهم، مع توصيات تعكس تفاؤلا حذرا بأوضاع السوق الحالية.
المخاطر الرئيسية التي تواجه شركة LKQ (LKQ)
المخاطر الرئيسية التي تواجه شركة LKQ
تتأثر الصحة المالية لشركة LKQ Corporation بعوامل المخاطر الداخلية والخارجية المختلفة. يمكن أن تؤثر هذه المخاطر بشكل كبير على أدائها التشغيلي واستقرارها المالي ووضعها العام في السوق.
مسابقة الصناعة
لا تزال المنافسة في صناعة قطع غيار السيارات شديدة. تواجه الشركة ضغوطًا من اللاعبين المؤسسين والوافدين الجدد. وفي الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، انخفضت الإيرادات العضوية بنسبة 10.5% في قطع الغيار والخدمات، ويرجع ذلك في المقام الأول إلى انخفاض أحجام تصادم ما بعد البيع المتأثرة بالظروف الاقتصادية.
التغييرات التنظيمية
يمكن أن تؤثر التغييرات في اللوائح على عمليات الشركة وربحيتها. كان سحب الاستثمارات في GSF Car Parts مطلوبًا للامتثال لحكم هيئة المنافسة والأسواق في المملكة المتحدة أثناء الاستحواذ على Uni-Select.
ظروف السوق
وقد أثرت التقلبات في ظروف السوق، وخاصة فيما يتعلق بأسعار السلع الأساسية، سلباً على الأداء المالي لشركة LKQ. كان لأسعار المعادن الثمينة والصلب الخردة تأثير سلبي تقريبًا 17 مليون دولار على هامش الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
المخاطر التشغيلية
تشمل المخاطر التشغيلية اضطرابات سلسلة التوريد وقضايا إدارة المخزون. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي المخزونات 3,132 مليون دولار، أعلى قليلا من 3,121 مليون دولار في نهاية عام 2023. واجهت الشركة تحديات تتعلق بتوفر المخزون بسبب التأخير في التسليم الداخلي، مما أثر على الإيرادات.
المخاطر المالية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى LKQ إجمالي ديون قدرها 4,371 مليون دولار. تخضع الشركة لتقلبات أسعار الفائدة، مما قد يزيد من تكاليف الاقتراض. وكان متوسط سعر الفائدة المرجح على التسهيلات الائتمانية المتجددة تقريبًا 6.33%.
المخاطر الاستراتيجية
تتضمن استراتيجية الشركة متابعة عمليات الاستحواذ لتعزيز النمو. ومع ذلك، فإن تكامل الشركات المكتسبة يمكن أن يشكل تحديات. على سبيل المثال، أدى الاستحواذ على Uni-Select إلى زيادة الإيرادات بنسبة 769 مليون دولار ولكن أيضًا النسب المئوية المخففة للأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) للقطاع.
استراتيجيات التخفيف
ولمعالجة هذه المخاطر، تركز LKQ على الحفاظ على سيولة قوية، والتي بلغت 1,524 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024. تستخدم الشركة استراتيجيات مالية مختلفة، بما في ذلك سداد الديون وإدارة الأسهم، لضمان المرونة التشغيلية. علاوة على ذلك، تهدف LKQ إلى تعزيز الكفاءات التشغيلية من خلال مبادرات توفير التكاليف وتحسين عمليات الشراء.
| فئة المخاطر | وصف | تأثير | استراتيجية التخفيف |
|---|---|---|---|
| مسابقة الصناعة | المنافسة الشديدة التي تؤثر على حصة السوق | انخفاض الإيرادات بنسبة 10.5% | تعزيز برامج ولاء العملاء |
| التغييرات التنظيمية | الامتثال للقوانين المتغيرة | الاضطرابات التشغيلية المحتملة | تطوير أطر الامتثال |
| ظروف السوق | تقلب أسعار السلع الأساسية | تأثير سلبي على الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك قدره 17 مليون دولار | التحوط ضد تقلبات أسعار السلع الأساسية |
| المخاطر التشغيلية | اضطرابات سلسلة التوريد | مستويات المخزون 3,132 مليون دولار | تعزيز العلاقات مع الموردين |
| المخاطر المالية | مستويات عالية من الديون | إجمالي الديون 4,371 مليون دولار | التركيز على استراتيجيات سداد الديون |
| المخاطر الاستراتيجية | التحديات في دمج عمليات الاستحواذ | تخفيف الإيرادات من عمليات الاستحواذ | تنفيذ خطط التكامل القوية |
آفاق النمو المستقبلي لشركة LKQ (LKQ)
آفاق النمو المستقبلي لشركة LKQ
تستعد شركة LKQ للنمو المستقبلي من خلال مجموعة من المبادرات الإستراتيجية وتوسعات السوق وعمليات الاستحواذ. فيما يلي تحليل مفصل لمحركات النمو الرئيسية وتوقعات الإيرادات والمزايا التنافسية التي تضع الشركة في طريق النجاح.
محركات النمو الرئيسية
- ابتكارات المنتج: تركز LKQ على تعزيز عروض منتجاتها في صناعة ما بعد البيع للسيارات. من المتوقع أن تؤدي الابتكارات في مجال التكنولوجيا وتحسينات سلسلة التوريد إلى زيادة الكفاءة ورضا العملاء.
- توسعات السوق: وتقوم الشركة بتوسيع تواجدها في أوروبا وأمريكا الشمالية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت LKQ عن إيرادات قدرها 1,613 مليون دولار من جزئها الأوروبي، تظهر أ 9.1% الزيادة بسبب عمليات الاستحواذ والنمو العضوي.
- عمليات الاستحواذ: من المتوقع أن يؤدي الاستحواذ على Uni-Select في عام 2023 إلى زيادة الإيرادات بشكل كبير. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي إيرادات LKQ 11,022 مليون دولار، مع زيادة مدفوعة بهذا الاستحواذ.
توقعات نمو الإيرادات المستقبلية
يتوقع المحللون استمرار نمو إيرادات LKQ، مدعومًا بالطلب القوي في قطاع قطع غيار ما بعد البيع. بلغت إيرادات الشركة للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 11,022 مليون دولار، أسفل من 11,382 مليون دولار في العام السابق، مما يشير إلى أ 3.2% الانخفاض على أساس سنوي. ومع ذلك، من المتوقع أن يؤدي تكامل عمليات الاستحواذ إلى نتائج إيجابية في المستقبل.
| فترة | الإيرادات (بالملايين) | يتغير (٪) |
|---|---|---|
| 2023 | $11,382 | - |
| 2024 (الربع الثالث) | $11,022 | -3.2% |
تقديرات الأرباح
تشير الأرباح المتوقعة للأرباع القادمة إلى المرونة على الرغم من الانخفاضات الأخيرة. للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، سجلت LKQ صافي دخل قدره 192 مليون دولار مقارنة ب 208 مليون دولار في نفس الفترة من العام الماضي. وبلغت ربحية السهم المخففة لنفس الفترة $0.73مما يعكس انخفاضا من $0.78.
المبادرات والشراكات الاستراتيجية
تعد الشراكات والمبادرات الإستراتيجية التي تهدف إلى تعزيز كفاءة سلسلة التوريد أمرًا بالغ الأهمية لنمو LKQ. وتخطط الشركة للاستثمار في مراكز التوزيع الجديدة ومرافق المعالجة، مع نفقات رأسمالية متوقعة تبلغ حوالي 225 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. وتهدف هذه الاستثمارات إلى تحسين القدرة التشغيلية ودعم النمو المستقبلي.
المزايا التنافسية
تمتلك LKQ العديد من المزايا التنافسية التي تضعها في مكانة إيجابية في السوق:
- محفظة منتجات متنوعة: وتقدم الشركة مجموعة واسعة من قطع غيار السيارات والخدمات التي تلبي احتياجات العملاء المختلفة، مما يعزز وجودها في السوق.
- التعرف القوي على العلامة التجارية: تعمل العلامة التجارية LKQ الراسخة في صناعة قطع غيار ما بعد البيع على تعزيز ولاء العملاء وثقتهم.
- سلسلة توريد قوية: تستفيد الشركة من سلسلة التوريد الفعالة التي تقلل التكاليف وتحسن إدارة المخزون، كما يتضح من انخفاض مخزوناتها 3,132 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024.
خاتمة
وبشكل عام، فإن التركيز الاستراتيجي لشركة LKQ Corporation على ابتكار المنتجات وتوسعات السوق وعمليات الاستحواذ، إلى جانب الأداء المالي القوي والمزايا التنافسية، يضعها في موقع جيد لفرص النمو المستقبلية في قطاع خدمات ما بعد البيع للسيارات.
LKQ Corporation (LKQ) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- LKQ Corporation (LKQ) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of LKQ Corporation (LKQ)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View LKQ Corporation (LKQ)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.