KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF): نموذج الأعمال القماشية [10-2024 محدث]
- ✓ Fully Editable: Tailor To Your Needs In Excel Or Sheets
- ✓ Professional Design: Trusted, Industry-Standard Templates
- ✓ Pre-Built For Quick And Efficient Use
- ✓ No Expertise Is Needed; Easy To Follow
KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) Bundle
في المشهد الديناميكي للتمويل العقاري، تبرز شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) بنموذج أعمالها القوي المصمم لتقديم عوائد تنافسية والتنقل في ظروف السوق المعقدة. من خلال الاستفادة من الشراكات الإستراتيجية وفريق الإدارة المتمرس، تقوم KREF بإنشاء وإدارة القروض العليا الانتقالية بشكل فعال، مع التركيز على الأصول ذات المستوى المؤسسي. يتعمق منشور المدونة هذا في تعقيدات نموذج أعمال KREF، ويسلط الضوء على مكوناته الرئيسية - بدءًا من عروض القيمة إلى تدفقات الإيرادات - التي تدفع نجاحه في قطاع التمويل العقاري.
شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) – نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية
التعاون مع الشركات التابعة لـ KKR
تشارك KREF في تعاونات كبيرة مع الشركات التابعة لـ KKR، في المقام الأول من أجل إنشاء القروض والاستثمارات العقارية. على سبيل المثال، في يونيو 2024، شاركت KREF في إنشاء قرض كبير بقيمة 362.8 مليون دولار بضمان عقار مكتبي في ماونتن فيو، كاليفورنيا، حيث امتلكت KREF فائدة بنسبة 68.9%، تصل إلى حوالي 250.0 مليون دولار. أتاحت هذه الشراكة لـ KREF الاستفادة من الحضور الواسع لشركة KKR في السوق وخبرتها في مجال التمويل العقاري.
الشراكات مع المؤسسات المالية لتسهيلات القروض
أقامت مؤسسة KREF شراكات مع مؤسسات مالية مختلفة لتأمين تسهيلات القروض التي تعزز قدراتها الإقراضية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تتضمن اتفاقيات إعادة الشراء الرئيسية لـ KREF تسهيلًا بقيمة مليار دولار مع Wells Fargo، برأس مال مستحق قدره 608.8 مليون دولار أمريكي بمتوسط تكلفة تمويل مرجح يبلغ 6.5%. بالإضافة إلى ذلك، لدى KREF تسهيلات قرض لأجل بقيمة 600 مليون دولار أمريكي مع مورجان ستانلي، مع أصل مستحق قدره 321.2 مليون دولار أمريكي وبتكلفة تمويل تبلغ 7.2%.
| المؤسسة المالية | حجم المنشأة (مليون دولار) | المدير المتميز (مليون دولار) | المتوسط المرجح لتكلفة التمويل (%) |
|---|---|---|---|
| ويلز فارجو | 1,000 | 608.8 | 6.5 |
| مورجان ستانلي | 600 | 321.2 | 7.2 |
| جولدمان ساكس | 400 | 208.9 | 8.2 |
| الإقراض من KREF سابعا | 1,000 | 528.7 | 6.9 |
| الإقراض من KREF التاسع | 568.1 | 541.7 | 6.7 |
المشاريع المشتركة للاستثمارات العقارية
تشارك KREF بنشاط في المشاريع المشتركة لتوسيع محفظتها الاستثمارية العقارية. ومن الأمثلة البارزة على ذلك إنشاء مشروع مشترك لممتلكات التجزئة في بورتلاند في عام 2021، حيث تمتلك شركة KREF حصة بنسبة 90٪. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى KREF أولوية توزيعات تصل إلى 78.4 مليون دولار قبل أن يتمكن شريك المشروع المشترك من المشاركة في الاقتصاد. يسمح هذا الهيكل لـ KREF بتخفيف المخاطر مع الاستفادة من الموارد والخبرات المشتركة في إدارة الأصول العقارية.
تم إنشاء مشروع مشترك مهم آخر في يونيو 2024 للممتلكات المكتبية في ماونتن فيو، حيث شاركت KREF وشركة تابعة لـ KKR في اتخاذ القرار، حيث تمتلك KREF حصة 68.9٪. وتعزز هذه الشراكة قدرة KREF على إدارة الأصول العقارية ذات القيمة العالية والاستفادة منها.
شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية
إنشاء القروض الانتقالية العليا
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أنشأت شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) محفظة استثمارية متنوعة تتكون بشكل أساسي من قروض عقارية تجارية ممتازة، يبلغ إجماليها تقريبًا 6.71 مليار دولار. تركز الشركة على إنشاء قروض انتقالية عالية الفائدة بمعدل فائدة متغير، حيث تحصل 99% من قروضها على معدل فائدة متغير.
متوسط التزام القروض في محفظة KREF هو 120.2 مليون دولار، مع قروض متعددة الأسر والصناعية 60% من إجمالي محفظة القروض. ويبلغ متوسط العمر المرجح لهذه القروض تقريبًا 2.2 سنة.
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تم إنشاء KREF 277.2 مليون دولار في القروض أثناء إدارة إجمالي السداد 969.2 مليون دولار. تستخدم الشركة استراتيجية قوية لتقييم المخاطر لتقييم القروض المحتملة، بمتوسط تصنيف للمخاطر يبلغ 3.2.
إدارة الأصول العقارية
تدير KREF أصولها العقارية من خلال الاحتفاظ بمحفظة تشمل العقارات المملوكة (REO). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الاستثمار في هذه العقارات تقريبًا 335.6 مليون دولاروالتي تتضمن العقارات المكتسبة وتكاليف إعادة التطوير المرسملة. وتركز استراتيجية الإدارة على تعظيم قيمة هذه الأصول من خلال التأجير الفعال والتحسينات التشغيلية.
في يونيو 2024، باعت شركة KREF جزءًا من محفظتها المكتبية بسعر مبيعات إجمالي قدره 41 مليون دولار. أدت هذه الصفقة إلى خسارة محققة قدرها 0.6 مليون دولار بعد حساب أرصدة المشتري وتكاليف الإغلاق.
كما اعترفت الشركة بشطب القرض 79.9 مليون دولار المتعلقة بقرض ممنوع، مما يعكس التحديات التي تواجهها في إدارة أصولها العقارية وسط تقلبات السوق.
تقييم المخاطر وتقييم الاستثمارات
تستخدم KREF إطارًا شاملاً لتقييم المخاطر لتقييم قروضها العقارية التجارية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ مخصص خسائر الائتمان تقريبًا 150.9 مليون دولارمما يعكس النهج الاستباقي للشركة لإدارة المخاطر. تم احتساب مخصص خسائر الائتمان للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 76.0 مليون دولارويعزى ذلك في المقام الأول إلى الاحتياطيات الإضافية لخمسة قروض مصنفة حسب المخاطر في قطاعي المكاتب وعلوم الحياة.
يتم تصنيف تصنيفات المخاطر لمحفظة قروض KREF من 1 إلى 5، حيث يشير الرقم 5 إلى أعلى المخاطر. اعتبارًا من أحدث التقارير، لدى KREF ثلاثة قروض مصنفة عند مستوى المخاطر 5، والتي تمثل جزءًا كبيرًا من إجمالي تعرض القروض. إن قدرة الشركة على تحديد المخاطر وتخفيفها أمر بالغ الأهمية في الحفاظ على استقرار وأداء محفظتها الاستثمارية.
| المقاييس الرئيسية | قيمة |
|---|---|
| إجمالي محفظة القروض | 6.71 مليار دولار |
| متوسط التزام القرض | 120.2 مليون دولار |
| القروض ذات الفائدة المتغيرة (%) | 99% |
| استثمار الأصول العقارية | 335.6 مليون دولار |
| مخصص خسائر الائتمان | 150.9 مليون دولار |
| مخصص خسائر الائتمان (2024) | 76.0 مليون دولار |
| متوسط تصنيف المخاطر | 3.2 |
شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية
فريق إدارة ذو خبرة من KKR
يتكون فريق إدارة شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) من محترفين متمرسين يتمتعون بخبرة واسعة في مجال العقارات والتمويل. يستفيد هذا الفريق من الوصول والخبرة العالمية لشركة KKR لتحديد فرص الاستثمار والاستفادة منها.
الوصول إلى الأسواق المالية لجمع رأس المال
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى KREF إجمالي حقوق ملكية بقيمة 1,357,967,000 دولار أمريكي، والتي تضمنت حقوق المساهمين العادية بقيمة 1,030,217,000 دولار أمريكي. تتمتع الشركة بإمكانية الوصول إلى الأسواق المالية المختلفة، مما يسمح لها بجمع رأس المال بشكل فعال. يتضمن ذلك برنامج طرح الأسهم في السوق (ATM) مع توافر متبقي قدره 93.2 مليون دولار. تحتفظ KREF أيضًا بقرض مضمون لأجل بقيمة 340,375,000 دولار أمريكي، مما يعزز هيكل رأس مالها.
محفظة القروض العقارية التجارية والعقارات
أنشأت KREF محفظة متنوعة تبلغ قيمتها حوالي 6,710.7 مليون دولار أمريكي اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، وتتكون بشكل أساسي من القروض العقارية التجارية الممتازة. تتضمن المحفظة ما يلي:
| نوع العقار | المدير المتميز (بالملايين) | النسبة المئوية لإجمالي المحفظة (%) |
|---|---|---|
| متعدد الأسر | 3,000 | 44.9 |
| مكتب | 1,400 | 20.9 |
| صناعي | 1,000 | 14.5 |
| علوم الحياة | 750 | 11.3 |
| ضيافة | 250 | 3.8 |
| التخزين الذاتي | 150 | 2.4 |
| سكن الطلاب | 50 | 1.8 |
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كانت محفظة قروض KREF متنوعة عبر مناطق جغرافية مختلفة، حيث تمثل كاليفورنيا 18.6% من الضمانات. وبلغ متوسط تصنيف مخاطر المحفظة 3.2، مرجحة بإجمالي التعرض للقروض. أعلنت الشركة عن متوسط قسيمة نقدية مرجحة بنسبة 8.1% لقروضها.
شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) - نموذج الأعمال: عروض القيمة
عوائد تنافسية من خلال التمويل الاستراتيجي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت KREF عن صافي إيرادات الفوائد بقيمة 37.0 مليون دولار أمريكي، مما يعكس انخفاضًا من 40.4 مليون دولار أمريكي في الربع السابق، ويرجع ذلك أساسًا إلى انخفاض حجم محفظة القروض الناتج عن السداد والتعديلات التي تم إجراؤها على حالة القرض. أنشأت الشركة محفظة استثمارية متنوعة تبلغ قيمتها حوالي 6.71 مليار دولار أمريكي، يأتي جزء كبير منها من القروض العقارية التجارية الممتازة. وقد لوحظ أن متوسط التزامات قروض KREF بلغ 120.2 مليون دولار أمريكي، حيث تشكل القروض متعددة الأسر والقروض الصناعية حوالي 60% من إجمالي المحفظة.
التركيز على الأصول العقارية عالية الجودة ذات المستوى المؤسسي
تشمل الأصول العقارية لشركة KREF، والتي تعكس مبلغ استثمار قدره 335.6 مليون دولار أمريكي اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، العقارات التي خضعت لعملية إعادة تطوير مرسملة. تركز الشركة على العقارات ذات الجودة المؤسسية العالية، مع التركيز على الأسواق ذات الطلب القوي وإمكانات النمو. على سبيل المثال، تمثل استثماراتها الكبيرة في كاليفورنيا وتكساس وماساتشوستس 18.6% و16.1% و12.6% من محفظة القروض على التوالي.
| الجغرافيا | نسبة القروض |
|---|---|
| كاليفورنيا | 18.6% |
| تكساس | 16.1% |
| ماساتشوستس | 12.6% |
| فلوريدا | 8.0% |
| فرجينيا | 7.9% |
الخبرة في التنقل في أسواق العقارات المعقدة
أثبتت شركة KREF خبرتها في إدارة والتنقل في أسواق العقارات المعقدة، وهو ما ينعكس في قدرتها على الحفاظ على متوسط تصنيف مخاطر صحي يبلغ 3.2 عبر محفظة القروض الخاصة بها اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024. كما أجرت الشركة تعديلات استراتيجية في عملياتها، مثل الانتقال من LIBOR إلى مصطلح SOFR لقرضها المضمون لأجل، والذي يبلغ إجمالي المبلغ الأصلي 340.4 مليون دولار. هذا النهج الاستباقي لتغيرات السوق وإدارة المخاطر يعزز مكانة KREF كشريك موثوق به في التمويل العقاري.
| المقاييس المالية | 30 سبتمبر 2024 | 31 ديسمبر 2023 |
|---|---|---|
| صافي الدخل (الخسارة) | (12.99 مليون دولار) | 20.22 مليون دولار |
| الأرباح المعلنة لكل سهم | $0.25 | $0.43 |
| القيمة الدفترية لكل سهم | $14.84 | $15.52 |
شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) - نموذج العمل: علاقات العملاء
علاقات قوية مع المستثمرين مع تحديثات منتظمة
تحافظ شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) على علاقات قوية مع المستثمرين من خلال التحديثات والاتصالات المنتظمة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى KREF حقوق المساهمين بقيمة 1,357,967,000 دولار أمريكي، مما يعكس التزامها بالشفافية والمشاركة مع المستثمرين. أعلنت الشركة عن توزيع أرباح بقيمة 0.25 دولار للسهم الواحد خلال الأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
التركيز على التواصل الشفاف وإعداد التقارير
تؤكد KREF على التواصل الشفاف مع أصحاب المصلحة، كما يتضح من تقاريرها المالية ربع السنوية. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة KREF عن صافي دخل عائد إلى المساهمين العاديين قدره (1,507,000 دولار أمريكي)، مما يسلط الضوء على جهودها المستمرة لتقديم رؤى واضحة حول الأداء المالي. وبلغ متوسط تصنيف المخاطر لمحفظة القروض 3.2، مرجحة بإجمالي التعرض للقروض، مما يشير إلى التركيز على إدارة المخاطر مع إبقاء المستثمرين على اطلاع.
بناء شراكات طويلة الأمد مع المقترضين
تلتزم KREF بإقامة شراكات طويلة الأمد مع المقترضين. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى الشركة محفظة استثمارية متنوعة بقيمة 6,710.7 مليون دولار أمريكي، تتكون بشكل أساسي من القروض العقارية التجارية الممتازة. بلغ متوسط التزامات القروض في محفظة KREF 120.2 مليون دولار أمريكي، وتشكل القروض متعددة الأسر والقروض الصناعية 60% من الإجمالي.
| متري | القيمة (اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024) |
|---|---|
| حقوق المساهمين | $1,357,967,000 |
| توزيعات الأرباح لكل سهم | $0.25 |
| صافي الدخل (الخسارة) العائد إلى المساهمين العاديين | $(1,507,000) |
| متوسط تصنيف مخاطر محفظة القروض | 3.2 |
| إجمالي المحفظة الاستثمارية | 6,710.7 مليون دولار |
| متوسط التزام القرض | 120.2 مليون دولار |
| النسبة المئوية للقروض متعددة الأسر والقروض الصناعية | 60% |
شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) – نموذج الأعمال: القنوات
التواصل المباشر مع المستثمرين المؤسسيين
تعمل شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) بشكل مباشر مع المستثمرين المؤسسيين من خلال فريق متخصص لعلاقات المستثمرين. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي حقوق المساهمين في KREF حوالي 1.36 مليار دولار. تحافظ الشركة على تركيز قوي على العلاقات المؤسسية، والتي تعتبر محورية لزيادة رأس المال وفرص الاستثمار. تسمح اتفاقية توزيع الأسهم الخاصة بـ KREF ببيع ما يصل إلى 100 مليون دولار من الأسهم العادية للمستثمرين المؤسسيين.
منصات إلكترونية للتواصل مع المستثمرين
يستخدم KREF العديد من المنصات عبر الإنترنت لتسهيل التواصل مع المستثمرين. يتميز موقع الشركة الإلكتروني بقسم قوي لعلاقات المستثمرين حيث يمكن لأصحاب المصلحة الوصول إلى التقارير المالية والنشرات الصحفية والتحديثات الهامة الأخرى. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى KREF 69,333,208 سهمًا من الأسهم العادية القائمة. بالإضافة إلى ذلك، استفادت KREF من التكنولوجيا لتعزيز الشفافية وتوفير تحديثات في الوقت الفعلي حول أداء الاستثمار وظروف السوق.
المشاركة في المؤتمرات المالية والعقارية
تشارك KREF بنشاط في مؤتمرات التمويل والعقارات لتوسيع شبكتها والتواصل مع المستثمرين المحتملين. توفر هذه الأحداث فرصة لعرض استراتيجية الاستثمار ومقاييس الأداء الخاصة بشركة KREF. خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة KREF عن صافي دخل قدره 14.77 مليون دولار أمريكي، مما يدل على فعاليتها التشغيلية. تحضر الشركة بشكل متكرر الأحداث الرئيسية في الصناعة لعرض محفظتها وتعزيز العلاقات مع أقرانها في الصناعة والمستثمرين.
| نوع القناة | وصف | المقاييس الرئيسية |
|---|---|---|
| التواصل المباشر | التعامل مع المستثمرين المؤسسيين من خلال فريق علاقات متخصص. | إجمالي حقوق المساهمين: 1.36 مليار دولار |
| المنصات عبر الإنترنت | التواصل مع المستثمرين عبر موقع الشركة والتقارير الرقمية. | الأسهم العادية القائمة: 69,333,208 |
| المؤتمرات | المشاركة في المؤتمرات المالية والعقارية للتواصل. | صافي الدخل (9 أشهر): 14.77 مليون دولار |
شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء
المستثمرون المؤسسيون يبحثون عن عوائد مستقرة
تستهدف شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) المستثمرين المؤسسيين الذين يعطون الأولوية للعوائد المستقرة من استثماراتهم. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي حقوق الملكية لدى KREF حوالي 1.36 مليار دولار أمريكي، مما يعكس التزامها بتقديم دخل موثوق لمستثمريها من خلال توزيعات الأرباح. في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة KREF عن توزيعات أرباح بلغ مجموعها 15.978 مليون دولار أمريكي، مع الحفاظ على توزيع ثابت قدره 0.41 دولار أمريكي للسهم الواحد.
المطورين العقاريين التجاريين والرعاة
تشمل شريحة العملاء الرئيسية الأخرى لشركة KREF مطوري العقارات التجارية والجهات الراعية. توفر KREF حلولاً تمويلية لهذه الكيانات، مما يسهل تطوير وتجديد العقارات التجارية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تضمنت محفظة قروض KREF ما يقرب من 6.34 مليار دولار أمريكي من أصل القرض المستحق عبر 57 قرضًا، تتألف بشكل أساسي من قروض عقارية تجارية ممتازة. وبلغ متوسط التزامات القروض 120.2 مليون دولار، مما يشير إلى حجم التمويل المتاح للمطورين.
شركات الأسهم الخاصة تبحث عن حلول تمويلية
تمثل شركات الأسهم الخاصة شريحة كبيرة من عملاء KREF، وغالبًا ما تبحث عن حلول تمويل لمختلف المشاريع العقارية. إن عروض التمويل المهيكلة التي يقدمها KREF، بما في ذلك القروض الممتازة والتمويل النصفي، تلبي احتياجات هذه الشركات. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، شمل إجمالي التعرض لقروض KREF مجموعة متنوعة من أنواع العقارات، حيث تشكل القروض متعددة الأسر والقروض الصناعية 60٪ من المحفظة. بلغ متوسط تكلفة التمويل المرجح عبر اتفاقيات تمويل KREF حوالي 6.4%.
| شريحة العملاء | المقاييس الرئيسية |
|---|---|
| المستثمرون المؤسسيون |
|
| المطورين العقاريين التجاريين |
|
| شركات الأسهم الخاصة |
|
شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) - نموذج العمل: هيكل التكلفة
مصاريف الفوائد على اتفاقيات التمويل المضمونة
بلغ إجمالي مصاريف الفوائد التي تكبدتها شركة KREF على اتفاقيات التمويل المضمونة الخاصة بها تقريبًا 308.8 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. يعكس هذا الرقم تكاليف التمويل المرتبطة بمختلف القروض المضمونة والتسهيلات الائتمانية، والتي تعتبر بالغة الأهمية لهيكلها التشغيلي.
الرسوم الإدارية المدفوعة لشركة KKR Real Estate Finance Manager LLC
تقوم شركة KREF بدفع الرسوم الإدارية لشركة KKR Real Estate Finance Manager LLC، والتي يبلغ إجماليها 19.2 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. تعد هذه الرسوم جزءًا من التكاليف التشغيلية المستمرة المرتبطة باتفاقية الإدارة وتعكس انخفاضًا طفيفًا من 19.7 مليون دولار في العام السابق.
التكاليف التشغيلية لإدارة الأصول وإعداد التقارير
تم الإبلاغ عن التكاليف التشغيلية لشركة KREF، والتي تشمل إدارة الأصول وإعداد التقارير 126.5 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024. ويشمل ذلك: 14.5 مليون دولار في المصاريف العمومية والإدارية و 17.4 مليون دولار المتعلقة بالمصروفات من العمليات المملوكة للعقارات.
| فئة التكلفة | المبلغ (بالملايين) |
|---|---|
| مصاريف الفوائد | $308.8 |
| رسوم الإدارة | $19.2 |
| التكاليف التشغيلية | $126.5 |
| المصاريف العمومية والإدارية | $14.5 |
| مصاريف عمليات تملك العقارات | $17.4 |
شركة KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات
إيرادات الفوائد من القروض المحتفظ بها للاستثمار
بلغ إجمالي إيرادات الفوائد للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 مبلغ 37.0 مليون دولار أمريكي، بانخفاض من 40.4 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. ويُعزى هذا الانخفاض إلى انخفاض حجم محفظة القروض بسبب السداد وتوظيف اثنين إضافيين. القروض على حالة عدم الاستحقاق.
بلغ أصل القروض المحتفظ بها للاستثمار حتى 30 سبتمبر 2024، 6.2 مليار دولار أمريكي، بتكلفة مطفأة قدرها 6.2 مليار دولار أمريكي وقيمة دفترية قدرها 6.0 مليار دولار أمريكي.
رسوم الإدارة من المشاريع المشتركة والشراكات
بلغ إجمالي رسوم الإدارة المكتسبة من الشركات التابعة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 5.9 مليون دولار أمريكي، بانخفاض طفيف من 6.4 مليون دولار أمريكي لنفس الفترة من عام 2023. وعادةً ما يتم اشتقاق هذه الرسوم من إدارة KREF للأصول العقارية والشراكات، مما يعكس جهود الشركة. المشاركة في مشاريع مشتركة في القطاع العقاري.
الدخل من العمليات المملوكة للعقارات ومبيعات الأصول
بلغ الدخل من عمليات العقارات المملوكة (REO) للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 8.5 مليون دولار أمريكي، وهو ما يمثل زيادة عن 5.8 مليون دولار أمريكي في العام السابق. يعود هذا الارتفاع في الدخل بشكل أساسي إلى إدارة KREF لأصول REO وأنشطة التأجير ذات الصلة.
خلال هذه الفترة، اعترفت شركة KREF بخسارة قدرها 0.6 مليون دولار من بيع الاستثمارات. بالإضافة إلى ذلك، بلغت قيمة العقارات المملوكة لشركة KREF، والمعروضة للبيع، حوالي 45.8 مليون دولار.
| تدفق الإيرادات | المبلغ (بالملايين) | ملحوظات |
|---|---|---|
| إيرادات الفوائد من القروض | $37.0 | انخفاض من 40.4 مليون دولار في عام 2023 |
| رسوم الإدارة | $5.9 | انخفاض من 6.4 مليون دولار في عام 2023 |
| الدخل من عمليات REO | $8.5 | زيادة من 5.8 مليون دولار في عام 2023 |
| خسارة بيع الاستثمارات | $(0.6) | الخسارة المعترف بها خلال الفترة |
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View KKR Real Estate Finance Trust Inc. (KREF)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.