(MKTX): نموذج الأعمال التجارية [10-2024 محدث]

تُحدث شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) ثورة في المشهد التجاري ذي الدخل الثابت من خلال نموذج أعمالها المبتكر، المصمم لتعزيز الكفاءة والشفافية. في قلب عملياتها هي الشراكات الرئيسية مع الوسطاء والتجار ومقدمي التكنولوجيا، إلى جانب منصة تداول إلكترونية قوية تلبي احتياجات المستثمرين من المؤسسات. يتعمق منشور المدونة هذا في تعقيدات مخطط نموذج الأعمال الخاص بـ MarketAxess، ويستكشف كيفية تنفيذه مقترحات القيمة, شرائح العملاء، و تدفقات الإيرادات المساهمة في نجاحها في سوق الخدمات المالية التنافسية. اكتشف العناصر الإستراتيجية التي تدفع MarketAxess للأمام أدناه.

شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية

التعاون مع الوسطاء والتجار والمستثمرين المؤسسيين

تتعاون MarketAxess مع أكثر من 2000 مستثمر مؤسسي وشركات وساطة لتعزيز سيولة التداول على منصاتها. وخلال الربع الثاني من عام 2024، أعلنت الشركة عن إجمالي حجم تداول قدره 2.15 تريليون دولار، زيادة 24.8% مقارنة بنفس الفترة من عام 2023.

حجم التداول (الربع الثاني 2024)	حجم تداول الائتمان	حجم تداول الأسعار
إجمالي حجم التداول	861.5 مليار دولار	1.29 تريليون دولار
الولايات المتحدة عالية الجودة حجم	405.4 مليار دولار	1.24 تريليون دولار
حجم العائد المرتفع في الولايات المتحدة	84.2 مليار دولار	48.5 مليار دولار

شراكات مع مزودي التكنولوجيا لتحسين النظام الأساسي

قامت MarketAxess بتعزيز بنيتها التحتية التكنولوجية من خلال الشراكات مع مختلف مزودي التكنولوجيا. وارتفعت إيرادات الخدمات التكنولوجية بنسبة 5.5 مليون دولار لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024، بسبب التحسينات التي أدخلتها شركة Pragma، وهي شركة خدمات تكنولوجية تم الاستحواذ عليها في عام 2023.

إيرادات خدمات التكنولوجيا	الربع الثاني 2024	الربع الثاني 2023
إيرادات خدمات التكنولوجيا	3.04 مليون دولار	0.19 مليون دولار
إيرادات خدمات التكنولوجيا لمدة ستة أشهر	5.87 مليون دولار	0.38 مليون دولار

الهيئات التنظيمية للامتثال والمعايير التشغيلية

تتعاون MarketAxess مع الهيئات التنظيمية المختلفة لضمان الامتثال للمعايير التشغيلية. تم الإبلاغ عن معدل الضريبة الفعلي للشركة عند 24.8% للربع الثاني من عام 2024، مما يعكس الالتزام بالمتطلبات التنظيمية.

موفرو البيانات لتحليلات التداول والرؤى

تعد الشراكات مع موفري البيانات أمرًا بالغ الأهمية بالنسبة لشركة MarketAxess لتعزيز تحليلاتها التجارية. ارتفعت إيرادات خدمات المعلومات بنسبة 1.8 مليون دولار للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024، مدفوعة بصافي إيرادات عقود البيانات الجديدة.

إيرادات خدمات المعلومات	الربع الثاني 2024	الربع الثاني 2023
إجمالي إيرادات خدمات المعلومات	12.54 مليون دولار	11.65 مليون دولار
إيرادات خدمات المعلومات لمدة ستة أشهر	24.43 مليون دولار	22.67 مليون دولار

شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية

تشغيل منصات التداول الإلكترونية للأوراق المالية ذات الدخل الثابت

تدير MarketAxess منصات تداول إلكترونية رائدة تسهل تداول الأوراق المالية ذات الدخل الثابت. وفي الربع الثاني من عام 2024 بلغ إجمالي الإيرادات من العمولات 171.7 مليون دولار، وهو ما يعكس زيادة من 158.6 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023. وخلال الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024، بلغ إجمالي العمولات 356.6 مليون دولار، مقارنة ب 340.6 مليون دولار في عام 2023.

تقديم خدمات ما بعد التجارة بما في ذلك التقارير التنظيمية

تحقق MarketAxess إيرادات من خلال خدمات ما بعد التجارة، والتي تشمل تقارير المعاملات التنظيمية والنشر التجاري وخدمات مطابقة ما بعد التجارة. وفي الربع الثاني من عام 2024، بلغت الإيرادات من خدمات ما بعد التجارة 10.4 مليون دولار، من 9.4 مليون دولار في الربع الثاني من عام 2023. وفي النصف الأول من عام 2024، بلغ إجمالي إيرادات خدمات ما بعد التجارة 21.1 مليون دولار، مقارنة ب 19.4 مليون دولار في العام السابق.

تطوير وتعزيز تكنولوجيا التجارة والبنية التحتية

يعد الاستثمار في التكنولوجيا والبنية التحتية أمرًا بالغ الأهمية بالنسبة لـ MarketAxess. أعلنت الشركة عن نفقات التكنولوجيا والاتصالات 17.8 مليون دولار للربع الثاني من عام 2024، مقارنة بـ 15.2 مليون دولار في الربع الثاني من عام 2023. وعلى مدى ستة أشهر، بلغ إجمالي هذه النفقات 34.8 مليون دولار، من 30.2 مليون دولار في العام السابق. يهدف هذا الاستثمار إلى تعزيز قدرات التداول وتحسين تجربة المستخدم على منصاته.

تقديم بيانات وتحليلات السوق للعملاء

توفر MarketAxess بيانات السوق وخدمات التحليلات القيمة، والتي تعتبر ضرورية للمستثمرين المؤسسيين والوسطاء والتجار. وفي الربع الثاني من عام 2024، بلغت إيرادات خدمات المعلومات 12.5 مليون دولار، يرتفع من 11.7 مليون دولار في الربع الثاني من عام 2023. وخلال الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024، بلغت هذه الإيرادات 24.4 مليون دولار، مقارنة ب 22.7 مليون دولار في عام 2023.

النشاط الرئيسي	إيرادات الربع الثاني من عام 2024	إيرادات الربع الثاني من عام 2023	إيرادات 6 أشهر في 2024	إيرادات 6 أشهر 2023
اللجان	171.7 مليون دولار	158.6 مليون دولار	356.6 مليون دولار	340.6 مليون دولار
خدمات ما بعد التجارة	10.4 مليون دولار	9.4 مليون دولار	21.1 مليون دولار	19.4 مليون دولار
مصاريف التكنولوجيا	17.8 مليون دولار	15.2 مليون دولار	34.8 مليون دولار	30.2 مليون دولار
خدمات المعلومات	12.5 مليون دولار	11.7 مليون دولار	24.4 مليون دولار	22.7 مليون دولار

شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) - نموذج الأعمال: الموارد الرئيسية

تكنولوجيا ومنصات التداول الخاصة

تدير MarketAxess منصة تداول إلكترونية متطورة تسهل تداول الأوراق المالية ذات الدخل الثابت. اعتبارًا من 30 يونيو 2024، أعلنت الشركة عن إيرادات خدمات تقنية بقيمة 5.9 مليون دولار أمريكي للأشهر الستة المنتهية، مما يعكس زيادة كبيرة من 0.4 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وتسمح القدرات المتقدمة للمنصة بتنفيذ التجارة بكفاءة والسوق في الوقت الفعلي. البيانات والتحليلات التي تعتبر بالغة الأهمية لعملياتها.

القوى العاملة ذات الخبرة مع الخبرة في مجال التمويل والتكنولوجيا

توظف MarketAxess قوة عاملة ذات مهارات عالية، مع ما يقرب من 485 موظفًا اعتبارًا من منتصف عام 2024. ويشمل ذلك خبراء في مجال التمويل والتكنولوجيا والامتثال، وهي أمور حيوية للحفاظ على سلامة وكفاءة عملياتها التجارية. تكبدت الشركة نفقات تعويضات ومزايا الموظفين بقيمة 118.1 مليون دولار أمريكي للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024. ويعزز عمق الخبرة داخل الشركة ميزتها التنافسية في الأسواق المالية المتطورة.

قدرات تحليل البيانات الشاملة

تعد قدرات تحليل البيانات الخاصة بالشركة جزءًا لا يتجزأ من نموذج أعمالها، مما يتيح للعملاء اتخاذ قرارات تداول مستنيرة. تستفيد MarketAxess من مجموعات البيانات الواسعة لتوفير رؤى وتحليلات، مما يعزز تجربة المستخدم على منصتها. بالنسبة للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024، أعلنت الشركة عن إجمالي إيرادات قدرها 408 مليون دولار أمريكي، بارتفاع من 383 مليون دولار أمريكي في العام السابق، مما يشير إلى الطلب القوي على خدماتها المستندة إلى البيانات.

علاقات قوية مع العملاء عبر قطاع الخدمات المالية

أنشأت MarketAxess علاقات قوية مع مجموعة متنوعة من العملاء، بما في ذلك المستثمرين المؤسسيين والوسطاء والتجار ومديري الأصول. وأعلنت الشركة عن عمولات إجمالية قدرها 356.6 مليون دولار أمريكي للنصف الأول من عام 2024، مما يوضح قدرتها على جذب العملاء ذوي القيمة العالية والاحتفاظ بهم. ويتم دعم هذه العلاقات من خلال المشاركة المستمرة والخدمات المخصصة، والتي تعتبر ضرورية لتعزيز الولاء والشراكات طويلة الأمد.

الموارد الرئيسية	تفاصيل	التأثير المالي
تكنولوجيا التداول الخاصة	منصة تداول إلكترونية متقدمة	5.9 مليون دولار أمريكي إيرادات خدمات التكنولوجيا (النصف الأول من عام 2024)
القوى العاملة ذات الخبرة	ما يقرب من 485 موظفًا من ذوي الخبرة المالية والتقنية	118.1 مليون دولار تعويضات للموظفين (النصف الأول من عام 2024)
تحليلات البيانات	تحليلات شاملة لرؤى التداول	408 مليون دولار إجمالي الإيرادات (النصف الأول من عام 2024)
علاقات العملاء	علاقات قوية مع المستثمرين المؤسسيين والوسطاء	356.6 مليون دولار أمريكي من العمولات (النصف الأول من عام 2024)

شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) - نموذج الأعمال: عروض القيمة

حلول تجارية فعالة وشفافة للأسواق ذات الدخل الثابت

توفر MarketAxess منصة تعمل على تعزيز كفاءة التداول في الأسواق ذات الدخل الثابت. اعتبارًا من 30 يونيو 2024، أعلنت الشركة عن إجمالي إيرادات بقيمة 197.7 مليون دولار أمريكي للربع الثاني من عام 2024، بزيادة من 179.8 مليون دولار أمريكي في الربع الثاني من عام 2023. ويعكس هذا النمو الطلب المتزايد على حلول التداول الخاصة بهم، والتي تعمل على تبسيط العمليات للمستثمرين المؤسسيين والوسطاء والتجار على حدٍ سواء. .

الوصول إلى مجموعة متنوعة من السيولة من خلال بروتوكولات التداول المفتوح

تسمح بروتوكولات التداول المفتوحة الخاصة بـ MarketAxess للعملاء بالوصول إلى مجموعة واسعة من مصادر السيولة. بالنسبة للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024، وصلت إيرادات عمولات الشركة إلى 356.6 مليون دولار أمريكي، ارتفاعًا من 340.6 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وتشير هذه الزيادة إلى أن العملاء يستفيدون من زيادة الوصول إلى السيولة، مما يؤدي إلى تحسين جودة التنفيذ.

تحليلات البيانات المتقدمة وأدوات التداول لاتخاذ قرارات مستنيرة

تقدم الشركة تحليلات بيانات متقدمة وأدوات تداول تمكن العملاء من اتخاذ قرارات تداول مستنيرة. اعتبارًا من 30 يونيو 2024، كان لدى MarketAxess 1.3 مليار دولار أمريكي من إجمالي حقوق المساهمين. وهذا الاستقرار المالي يمكّن الشركة من الاستثمار في تعزيز قدراتها التكنولوجية، مما يزيد من إثراء خدمات تحليل البيانات المقدمة للعملاء.

توفير التكاليف وتحسين سرعات المعاملات للعملاء

تم تصميم منصة MarketAxess لتقليل تكاليف المعاملات وتعزيز سرعات التنفيذ. بالنسبة للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024، أعلنت الشركة عن دخل تشغيلي قدره 173.8 مليون دولار، مما يعكس هامش تشغيل قوي. بالإضافة إلى ذلك، أظهر متوسط ​​الرسوم المتغيرة لكل مليون للمعاملات مرونة على الرغم من تقلبات السوق، مما يشير إلى استراتيجيات فعالة لإدارة التكلفة تعود بالنفع على العملاء.

عرض القيمة	المقاييس الرئيسية
حلول تداول فعالة	إجمالي الإيرادات: 197.7 مليون دولار (الربع الثاني من عام 2024)
وصول متنوع للسيولة	إيرادات العمولات: 356.6 مليون دولار (النصف الأول من عام 2024)
أدوات تحليل البيانات	إجمالي حقوق المساهمين: 1.3 مليار دولار (اعتبارًا من 30 يونيو 2024)
وفورات في التكاليف & سرعات المعاملات	الدخل التشغيلي: 173.8 مليون دولار (النصف الأول من عام 2024)

شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) - نموذج العمل: علاقات العملاء

دعم مخصص للعملاء وإدارة الحسابات

توفر MarketAxess دعمًا مخصصًا للعملاء من خلال فريق من مديري الحسابات المسؤولين عن ضمان رضا العملاء ومشاركتهم. يسمح هذا النهج بتقديم خدمة شخصية مصممة خصيصًا لتلبية الاحتياجات المحددة للعملاء من المؤسسات. أعلنت الشركة عن دخل صافي قدره 64.9 مليون دولار أمريكي للربع الثاني من عام 2024، مما يعكس فعالية استراتيجيات علاقات العملاء الخاصة بها.

المشاركة المنتظمة من خلال التدريب والندوات عبر الإنترنت

تعمل MarketAxess على إشراك العملاء بشكل نشط من خلال الدورات التدريبية المنتظمة والندوات عبر الإنترنت. في عام 2024، استضافت الشركة أكثر من 20 ندوة عبر الإنترنت تهدف إلى تثقيف العملاء حول تقنيات التداول الجديدة واتجاهات السوق. تعد هذه المبادرة جزءًا من استراتيجيتهم لتعزيز معرفة العملاء واستخدام منصتهم، مما ساهم في زيادة بنسبة 10% في عدد المستخدمين النشطين على أساس سنوي.

خيارات التخصيص لحلول التداول بناءً على احتياجات العميل

تقدم MarketAxess خيارات تخصيص واسعة النطاق لحلول التداول، مما يتيح للعملاء تصميم استراتيجيات التداول الخاصة بهم وفقًا لتفضيلاتهم الفردية. اعتبارًا من يونيو 2024، استخدم ما يقرب من 30% من المعاملات على المنصة حلول تداول مخصصة، مما يدل على اعتماد العميل القوي لهذه الخيارات. وصلت إيرادات خدمات التكنولوجيا للنصف الأول من عام 2024 إلى 5.9 مليون دولار أمريكي، ويُعزى ذلك إلى حد كبير إلى هذه الحلول المصممة خصيصًا.

آليات التغذية الراجعة لتحسين عروض الخدمة بشكل مستمر

تستخدم MarketAxess آليات ردود فعل قوية لقياس رضا العملاء وتحسين عروض الخدمة. أشارت استطلاعات آراء العملاء التي أجريت في الربع الثاني من عام 2024 إلى معدل رضا قدره 85%، مع رؤى قابلة للتنفيذ تؤدي إلى تحسينات في واجهة المستخدم وتقديم الخدمات. وتلتزم الشركة بالرد على التعليقات خلال 48 ساعة، مما يضمن التحسين المستمر في خدمة العملاء.

متري	الربع الثاني 2024	الربع الثاني 2023	التغيير على أساس سنوي
صافي الدخل	64.9 مليون دولار	59.9 مليون دولار	+8.4%
المستخدمون النشطون	1,500+	1,363	+10%
إيرادات خدمات التكنولوجيا	5.9 مليون دولار	0.4 مليون دولار	+1375%
معدل رضا العملاء	85%	80%	+5%

شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) - نموذج الأعمال: القنوات

البيع المباشر من خلال مديري الحسابات وممثلي العملاء

توظف MarketAxess فريقًا متخصصًا من مديري الحسابات وممثلي العملاء لتعزيز العلاقات مع أكثر من 2000 مستثمر مؤسسي وشركات الوساطة المالية. يلعب هؤلاء الممثلون دورًا حاسمًا في تقديم الخدمة الشخصية وفهم احتياجات العملاء وتسهيل المعاملات على المنصة. أعلنت الشركة عن دخل صافي قدره 64.9 مليون دولار أمريكي للربع الثاني من عام 2024، مما يعكس فعالية فريق المبيعات لديها في دفع نمو الإيرادات.

منصات التداول عبر الإنترنت في متناول العملاء على مستوى العالم

تدير MarketAxess منصة تداول حديثة عبر الإنترنت، مما يوفر للعملاء إمكانية الوصول إلى السيولة العالمية في الأوراق المالية ذات الدخل الثابت. تدعم المنصة فئات الأصول المختلفة، بما في ذلك السندات الأمريكية عالية الجودة، والسندات الأمريكية ذات العائد المرتفع، وديون الأسواق الناشئة. بالنسبة للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024، حققت MarketAxess إيرادات إجمالية قدرها 407.98 مليون دولار، مما يسلط الضوء على الدور الهام للمنصة في الأداء المالي للشركة.

مصدر الإيرادات	إيرادات الربع الثاني من عام 2024 (بالآلاف)	إيرادات الربع الثاني من عام 2023 (بالآلاف)
اللجان	$171,679	$158,586
خدمات المعلومات	$12,544	$11,655
خدمات ما بعد التجارة	$10,400	$9,415
خدمات التكنولوجيا	$3,037	$190
إجمالي الإيرادات	$197,660	$179,846

جهود التسويق بما في ذلك مؤتمرات الصناعة والندوات عبر الإنترنت

تشارك MarketAxess بنشاط في مؤتمرات الصناعة وتجري ندوات عبر الإنترنت لتعزيز تواجد علامتها التجارية وتثقيف العملاء حول خدماتها. خصصت الشركة ما يقرب من 3.0 مليون دولار أمريكي للتسويق والإعلان في الربع الثاني من عام 2024، وهو استثمار استراتيجي يهدف إلى توسيع قاعدة عملائها وزيادة المشاركة.

الشراكات مع المؤسسات المالية من أجل التواصل على نطاق أوسع

لتوسيع نطاق وصولها إلى السوق، أنشأت MarketAxess شراكات مع مؤسسات مالية مختلفة. تعمل عمليات التعاون هذه على تعزيز السيولة المتاحة على منصاتها وتحسين كفاءة التداول. وقد لعبت التحالفات الإستراتيجية للشركة دورًا مهمًا في الاستحواذ على حصة أكبر من سوق تداول الدخل الثابت، مما ساهم في إجمالي إيرادات العمولات البالغة 356.55 مليون دولار أمريكي للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024.

شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء

المستثمرون المؤسسيون يبحثون عن حلول تجارية فعالة

يخدم MarketAxes أكثر 2000 شركة استثمارية مؤسسية التي تستخدم منصات التداول الإلكترونية الخاصة بها. وتشير أحجام التداول لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024 إلى مشاركة كبيرة من هؤلاء المستثمرين، حيث بلغت أحجام التداول الإجمالية 4.1 تريليون دولار, بزيادة طفيفة عن العام السابق .

وسطاء التجار يبحثون عن تعزيز الوصول إلى الأسواق

يعد الوسطاء والتجار من العملاء الرئيسيين لشركة MarketAxess، حيث يستفيدون من الوصول المعزز إلى الأسواق من خلال منصاتها. وأفادت الشركة أ زيادة 31.6% في حجم التداول للسندات الحكومية الأمريكية، بقيمة 1.2 تريليون دولار في ثلاثة أشهر فقط . يعكس هذا النمو اعتماد الوسطاء والتجار على MarketAxess لتنفيذ المعاملات بكفاءة.

مقدمو السيولة البديلة المهتمين بالمشاركة في السوق

لقد اجتذبت MarketAxess موفري سيولة بديلين، وهو أمر بالغ الأهمية لتعزيز عمق السوق. وقد سهلت منصة التداول المفتوحة للشركة 516.8 مليار دولار في حجم الائتمان لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024، بما يمثل زيادة 2.4% سنة بعد سنة. ويؤكد هذا النمو على جاذبية المنصة لمزودي السيولة الذين يسعون إلى المشاركة في السوق بشكل ديناميكي.

يحتاج مديرو الأصول إلى تحليلات تجارية شاملة

يستخدم مديرو الأصول MarketAxess لتحليلات التداول الشاملة، والتي أصبحت ذات أهمية متزايدة لاتخاذ القرار. وصلت الإيرادات من خدمات المعلومات، والتي تشمل التحليلات 24.4 مليون دولار الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024، ارتفاعا من 22.7 مليون دولار في العام السابق. يسلط هذا النمو الضوء على الطلب على التحليلات المتقدمة بين مديري الأصول.

شريحة العملاء	المقاييس الرئيسية	حجم التداول (الربع الثاني 2024)	الإيرادات (6 أشهر منتهية في 30 يونيو 2024)
المستثمرون المؤسسيون	أكثر من 2000 شركة	4.1 تريليون دولار	لا يوجد
تجار وسيط	ارتفاع حجم التداول	1.2 تريليون دولار (سندات الحكومة الأمريكية)	لا يوجد
مزودي السيولة البديلة	المشاركة في السوق	516.8 مليار دولار	لا يوجد
مدراء الأصول	تحليلات متقدمة	لا يوجد	24.4 مليون دولار

شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) - نموذج الأعمال: هيكل التكلفة

تعويضات الموظفين ومزاياهم كمصروفات رئيسية

بالنسبة للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024، أبلغت MarketAxes عن إجمالي تعويضات ومزايا الموظفين 118.1 مليون دولار، زيادة 17.2% مقارنة ب 100.7 مليون دولار لنفس الفترة من عام 2023. وكانت هذه الزيادة مدفوعة في المقام الأول بارتفاع الرواتب والضرائب والمزايا بسبب زيادة عدد الموظفين، إلى حد كبير نتيجة الاستحواذ على Pragma، إلى جانب ارتفاع تعويضات الحوافز.

تكاليف البنية التحتية للتكنولوجيا والاتصالات

تكبدت MarketAxess نفقات التكنولوجيا والاتصالات 34.8 مليون دولار الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024، وهي أ 15.2% زيادة من 30.2 مليون دولار في العام السابق. وتشمل العناصر الرئيسية التي تساهم في هذا الارتفاع ما يلي:

• تكاليف الاشتراك في البرامج: 1.4 مليون دولار
• تكاليف الاتصال: 1.4 مليون دولار
• تكاليف بيانات السوق: 0.5 مليون دولار
• تكاليف استضافة مركز البيانات: 0.3 مليون دولار
• تكاليف دعم تكنولوجيا المعلومات: 0.3 مليون دولار

الامتثال التنظيمي ونفقات إعداد التقارير

لدى الشركة تكاليف امتثال تنظيمية مستمرة، والتي لم يتم تفصيلها بشكل صريح في البيانات المالية. أما المصاريف العمومية والإدارية والتي تشمل تكاليف الالتزام فقد بلغت 9.6 مليون دولار الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024، مقارنة بـ 10.5 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023، بانخفاض قدره 8.7%.

تكاليف التسويق واكتساب العملاء

انخفضت مصاريف التسويق والإعلان إلى 4.8 مليون دولار الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024 بانخفاض 23.2% من 6.3 مليون دولار في العام السابق. ويعزى هذا الانخفاض في المقام الأول إلى انخفاض الأنشطة الإعلانية والترويجية، والذي قابله جزئيًا زيادة تكاليف السفر المتعلقة بالمبيعات.

فئة النفقات	2024 (بالآلاف)	2023 (بالآلاف)	التغيير (آلاف الدولارات)	يتغير (٪)
تعويضات ومزايا الموظفين	118,054	100,698	17,356	17.2%
التكنولوجيا والاتصالات	34,822	30,234	4,588	15.2%
العامة والإدارية	9,628	10,544	(916)	(8.7%)
التسويق والإعلان	4,843	6,303	(1,460)	(23.2%)
إجمالي النفقات	234,139	211,932	22,207	10.5%

شركة MarketAxess Holdings Inc. (MKTX) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات

العمولات من الصفقات المنفذة على منصات التداول

بالنسبة للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024، تم إنشاء MarketAxess $356,552 ألف في إجمالي العمولات، وهو ما يمثل زيادة قدرها 4.7% مقارنة ب $340,577 ألف جنيه لنفس الفترة من عام 2023.

يشمل توزيع إيرادات العمولات ما يلي:

يكتب	2024 (بالآلاف)	2023 (بالآلاف)	التغيير (بالآلاف)	٪ يتغير
رسوم المعاملات المتغيرة (الائتمان)	269,149	259,680	9,469	3.6%
رسوم المعاملات المتغيرة (الأسعار)	10,885	10,805	80	0.7%
رسوم المعاملات المتغيرة الأخرى	9,925	-	9,925	نانومتر
رسوم التوزيع الثابتة	66,593	70,092	(3,499)	(5.0%)

رسوم الاشتراك في خدمات البيانات والتحليلات

ذكرت ماركيتأكسس $24,425 ألف جنيه في إيرادات خدمات المعلومات لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024، ارتفاعًا من $22,665 ألف في عام 2023، بمناسبة أ 7.8% يزيد. تأتي هذه الإيرادات في المقام الأول من البيانات المرخصة لعملاء الوسطاء والمستثمرين المؤسسيين والمشتركين في البيانات فقط.

يتم تنظيم الاعتراف بالإيرادات لخدمات المعلومات على النحو التالي:

توقيت الاعتراف	2024 (بالآلاف)	2023 (بالآلاف)
الخدمات المنقولة مع مرور الوقت	12,103	11,487
يتم نقل الخدمات في وقت ما	441	168

الرسوم من خدمات ما بعد التجارة والتقارير التنظيمية

بالنسبة للأشهر الستة المنتهية في 30 يونيو 2024، حققت MarketAxess مكاسب $21,130 ألف من خدمات ما بعد التجارة، وهو ارتفاع من $19,395 ألف في العام السابق، وهو ما يمثل 8.9% يزيد. تشمل الإيرادات من خدمات ما بعد التجارة تقارير المعاملات التنظيمية، والنشر التجاري، وخدمات مطابقة ما بعد التجارة.

توزيع الإيرادات حسب توقيت الاعتراف بخدمات ما بعد التجارة هو كما يلي:

توقيت الاعتراف	2024 (بالآلاف)	2023 (بالآلاف)
الخدمات المنقولة مع مرور الوقت	20,898	19,352
يتم نقل الخدمات في وقت ما	232	43

إيرادات خدمات التكنولوجيا من حلول التداول الخوارزمية

أعلنت MarketAxes عن إيرادات خدمات التكنولوجيا $5,871 ألف خلال الستة أشهر المنتهية في 30 يونيو 2024، بارتفاع كبير من $378 ألف في عام 2023، مما يعكس نمواً قدره نانومتر. يتم إنشاء هذه الإيرادات بشكل أساسي بواسطة Pragma، التي توفر حلول تداول خوارزمية.

فيما يلي تفاصيل الاعتراف بالإيرادات لخدمات التكنولوجيا:

توقيت الاعتراف	2024 (بالآلاف)	2023 (بالآلاف)
الخدمات المنقولة مع مرور الوقت	5,853	378
يتم نقل الخدمات في وقت ما	18	-