تحليل مصفوفة BCG لشركة أوكسيدنتال بتروليوم (OXY).

إن استكشاف المحفظة الاستراتيجية لشركة أوكسيدنتال بتروليوم (OXY) من خلال عدسة مجموعة بوسطن الاستشارية مصفوفة يقدم رؤى مضيئة حول عملياتها التجارية. يصنف هذا التحليل أصول OXY المتنوعة إلى نجوم، وأبقار نقدية، وكلاب، وعلامات استفهام، مع تسليط الضوء على التعقيدات الديناميكية والإمكانات المتنوعة لمشاريعها. ومن خلال تقييم كل فئة، يمكننا فهم تأثيرها بشكل أفضل على استراتيجية OXY الشاملة ومسارات النمو المستقبلية، مما يوفر أطر عمل قيمة لأصحاب المصلحة في التنقل في مشهد الطاقة المتطور.

خلفية عن شركة أوكسيدنتال بتروليوم (OXY)

شركة أوكسيدنتال بتروليوم، والتي يشار إليها عادةً باسم OXY، هي شركة أمريكية معروفة بدورها المحوري في صناعة النفط والغاز. يقع المقر الرئيسي لشركة OXY في هيوستن، تكساس، وتعمل من خلال ثلاثة قطاعات رئيسية: النفط والغاز، والكيماويات (OxyChem)، والوسطى والتسويق. تساهم هذه الأقسام الإستراتيجية في تعزيز مكانتها كلاعب رئيسي في قطاعي الطاقة المحلي والدولي.

تأسست شركة OXY عام 1920، وقد أنشأت بصمة قوية في صناعة إنتاج الطاقة واستكشافها. وتمتد عملياتها إلى ما هو أبعد من الولايات المتحدة، حيث تمس المناطق الرئيسية الغنية بالنفط مثل الشرق الأوسط وأمريكا اللاتينية. على مر السنين، ركزت شركة أوكسيدنتال بتروليوم على تحسين محفظة أصولها، وإعادة تنظيم استراتيجياتها بشكل متكرر للتكيف مع سوق الطاقة العالمية الديناميكية. أدى استحواذها على شركة Anadarko Petroleum Corporation في عام 2019 إلى توسيع أصول OXY بشكل كبير، ولا سيما تعزيز وجودها في حوض بيرميان، وهو أحد أكثر مناطق إنتاج النفط غزارة في الولايات المتحدة.

إن نهج الشركة في الإشراف البيئي وإدارة ثاني أكسيد الكربون يميزها عن العديد من نظيراتها. تعتبر OXY شركة رائدة في استخدام تقنيات احتجاز الكربون واستخدامه وتخزينه لتقليل التأثير البيئي، بما يتماشى مع المبادرات العالمية الأوسع للتخفيف من تغير المناخ. ويفتح هذا الالتزام أيضًا سبلًا لتطوير الأعمال المستقبلية في مجال التقنيات الخضراء وأسواق تجارة الكربون.

بالإضافة إلى، أوكسي كيم، القطاع الكيميائي لشركة أوكسيدنتال، هي إحدى الشركات الرائدة في أمريكا الشمالية المصنعة لمونومر كلوريد الفينيل، ومنتجات الكلوروالكالي، وراتنجات كلوريد البوليفينيل. وتلعب هذه المواد الكيميائية دورًا حاسمًا في إنتاج مجموعة واسعة من المنتجات بدءًا من المواد الكيميائية لمعالجة المياه وحتى الأدوية ومواد البناء، وبالتالي دعم التطبيقات الصناعية المتنوعة لعمليات شركة أوكسيدنتال.

باختصار، إن الاستغلال المتطور الذي تقوم به شركة أوكسيدنتال بتروليوم للموارد الهيدروكربونية، وعمليات الاستحواذ الإستراتيجية، والأساليب المبتكرة للإدارة البيئية، والتنويع القوي عبر OxyChem، يضعها ككيان هائل في أسواق الطاقة والمواد الكيميائية العالمية.

شركة أوكسيدنتال بتروليوم (OXY): النجوم

أصول حوض العصر البرمي

• متوسط ​​الإنتاج اليومي لعام 2022: حوالي 480 ألف برميل من المكافئ النفطي يوميًا.
• مراقبة الأصول: تمتلك وتدير أكثر من 2.7 مليون فدان صافي.

طرق الاستخلاص المعزز للنفط (EOR).

• تمتد مشاريع الاستخلاص المعزز للنفط بثاني أكسيد الكربون على مساحة تزيد عن 1.6 مليون فدان في حوض بيرميان ومناطق أخرى.
• الاستخدام السنوي لثاني أكسيد الكربون في عملية الاستخلاص المعزز للنفط: حوالي 72 مليون طن متري.

الاستثمارات في احتجاز الكربون والتكنولوجيات المنخفضة الكربون

• إجمالي الاستثمار في احتجاز الكربون واستخدامه وتخزينه (CCUS) وغيرها من التقنيات منخفضة الكربون حتى عام 2022: أكثر من 2 مليار دولار.
• عقدت شراكة مع 1PointFive لتطوير أكبر منشأة لالتقاط الهواء المباشر (DAC) في حوض بيرميان.

شركة أوكسيدنتال بتروليوم (OXY): الأبقار النقدية

حقول النفط المنشأة في الشرق الأوسط

تمثل عمليات شركة أوكسيدنتال بتروليوم في الشرق الأوسط، وبشكل أساسي في عمان وقطر والإمارات العربية المتحدة، جزءًا كبيرًا من إنتاجها الدولي. ويعد مشروع دولفين للغاز في قطر، على وجه التحديد، من الأصول المهمة التي تنطوي على إنتاج ومعالجة الغاز الطبيعي من حقل الشمال ونقله إلى الإمارات العربية المتحدة وسلطنة عمان. وفقًا لآخر التقارير، يتمتع مشروع دولفين للغاز بقدرة إنتاجية تصل إلى 2 مليار قدم مكعب من الغاز يوميًا.

قطاعات التصنيع الكيميائي

تعد شركة OxyChem، وهي شركة تابعة لشركة Occidental Petroleum، شركة رائدة في تصنيع المواد الكيميائية التي تنتج راتنجات البولي فينيل كلورايد (PVC)، والكلور، والصودا الكاوية - وهي اللبنات الأساسية لمجموعة متنوعة من المنتجات التي لا غنى عنها مثل الأدوية، ومطهرات المياه، والبلاستيك. في عام 2021، حققت OxyChem حوالي 6.0 مليار دولار أمريكي من صافي المبيعات مع دخل تشغيلي قدره 1.1 مليار دولار أمريكي.

الحقول البرية الأمريكية الناضجة

وفي مناطق مثل حوض بيرميان، تعد شركة أوكسيدنتال إحدى الشركات الرائدة في إنتاج النفط ولديها استثمارات كبيرة في التكنولوجيا والبنية التحتية لتعزيز استخراج النفط وخفض تكاليف التشغيل. أعلن قطاع Permian Resources عن إنتاج ما يقرب من 485000 برميل من مكافئ النفط يوميًا في عام 2021.

• تكلفة إنتاج البرميل الواحد: اعتبارًا من عام 2021، بلغت تكلفة إنتاج عمليات حوض بيرميان التابع لشركة أوكسيدنتال 23 دولارًا للبرميل، مما يجعلها عملية فعالة من حيث التكلفة للغاية داخل الصناعة.
• توليد الإيرادات: على الرغم من التقلبات في سوق النفط العالمية، ظلت عمليات "أوكسيدنتال بيرميان" مربحة، مما ساهم بشكل كبير في إيراداتها لعام 2021 التي تبلغ حوالي 24 مليار دولار.

وتؤكد هذه الأصول مجتمعة القاعدة الهائلة والمستقرة للتدفقات النقدية لشركة أوكسيدنتال بتروليوم، مما يدعم استقرارها المالي وقدرتها على إعادة الاستثمار في المشاريع الموجهة نحو النمو.

شركة أوكسيدنتال بتروليوم (OXY): الكلاب

في تحليل مصفوفة مجموعة بوسطن الاستشارية لشركة أوكسيدنتال بتروليوم، يتضمن الربع المسمى "الكلاب" الأصول والمشاريع المصنفة حسب انخفاض حصة السوق أو النمو، وغالبًا ما تكون مخصصة للتجريد أو إعادة التقييم بسبب ضعف أدائها من الناحية المالية أو الإستراتيجية. ويتم التركيز بشكل خاص على حقول النفط والغاز غير الأساسية ذات الأداء الضعيف والأصول البحرية الأقل كفاءة.

• حقول النفط والغاز غير الأساسية وذات الأداء الضعيف والتي تم تحديدها في المقام الأول للتصفية أو إعادة التقييم الاستراتيجي.
• الأصول البحرية الأقل كفاءة أو القديمة، حيث تحل التكاليف التشغيلية محل كفاءة الإنتاج، مما يجعلها مرشحة للصيانة العالية أو وقف التشغيل على مراحل.
• المشاريع كثيفة رأس المال التي لم تلبي توقعات العائد وبالتالي لا تتماشى مع الأهداف الاستثمارية الاستراتيجية للشركة.

اعتبارات تكلفة وقف التشغيل: إن القرارات المتعلقة بإيقاف تشغيل الأصول البحرية القديمة مدفوعة بتصاعد تكاليف الصيانة مقابل انخفاض معدلات الإنتاج. اعتبارًا من الفترة المالية الأخيرة، تم تسجيل تكاليف وقف التشغيل المقدرة بمبلغ 300 مليون دولار، مما يعكس العبء المالي والضرورة الإستراتيجية للتخلص التدريجي من الأصول المتعثرة.

تكشف مقاييس الأداء المالي للأصول غير الأساسية عن وجود تباين كبير بين تكاليف التشغيل المستمرة والإيرادات، مما يجسد تصنيفها على أنها "كلاب" في مصفوفة مجموعة بوسطن الاستشارية. تم وضع علامة عليها للتجريد أو الإصلاح الاستراتيجي لتحسين محفظة الأصول.

تؤكد عملية صنع القرار المبنية على البيانات على استراتيجية إما تعزيز هذه المشاريع أو سحبها أو إغلاقها، مع عملية مراجعة مستمرة تهدف إلى تعظيم قيمة المساهمين من خلال إعادة تخصيص الموارد لقطاعات أكثر ربحية أو مشاريع مبتكرة تتماشى مع أهداف أوكسيدنتال ذات التوجه المستقبلي.

شركة أوكسيدنتال بتروليوم (OXY): علامات استفهام

إن المساعي الإستراتيجية التي تقوم بها شركة أوكسيدنتال بتروليوم في قطاع الطاقة المتجددة وعمليات الاستحواذ التي قامت بها مؤخرًا تضع قطاعات من محفظتها على أنها "علامات استفهام" في مصفوفة مجموعة بوسطن الاستشارية. ويتم تصنيفها حسب نموها المرتفع في السوق ولكن حصتها المنخفضة في السوق، مما يعكس عدم اليقين والعوائد المتقلبة على الاستثمارات.

مشاريع الطاقة المتجددة

• Oxy Low Carbon Ventures, LLC، وهي شركة فرعية تركز على مشاريع احتجاز الكربون والاستثمارات في تقنيات الطاقة المتجددة.
• استثمار في شركة Net Power، وهي شركة تكنولوجية تعمل على تطوير تكنولوجيا توليد الطاقة من الغاز الطبيعي والتي تلتقط انبعاثات ثاني أكسيد الكربون بشكل اقتصادي.

عمليات الاستحواذ الأخيرة

• الاستحواذ على شركة أناداركو بتروليوم في عام 2019 مقابل ما يقرب من 55 مليار دولار، وهو توسع استراتيجي في عمليات الصخر الزيتي وخليج المكسيك، ويتميز بإمكانيات عالية ومخاطر عالية.

مناطق استكشاف جديدة

• الاستثمار في مناطق الاستكشاف الجغرافي الجديدة بما في ذلك حوض بيرميان حيث وصل الإنفاق الرأسمالي إلى 2.5 مليار دولار في عام 2021 مما يشير إلى إمكانات إنتاجية عالية ولكن قدرة إنتاجية غير مثبتة نسبيًا.

تُظهر هذه القطاعات إمكانات نمو مستقبلية كبيرة ولكنها تمتلك حاليًا حصة سوقية منخفضة نسبيًا، مما يجعلها متوافقة مع الخصائص المرتبطة عادةً بعلامات الاستفهام في مصفوفة مجموعة بوسطن الاستشارية.

يتم تقييم شركة أوكسيدنتال بتروليوم (OXY)، وهي شركة بارزة في قطاع الطاقة، بشكل مستمر من خلال أطر عمل استراتيجية مثل Boston Consulting Group Matrix لزيادة كفاءة أعمالها وإمكانات النمو إلى أقصى حد. النجوم تشمل محفظة OXY أصول حوض بيرميان عالية الإنتاج، وأساليب الاستخلاص المعزز للنفط الرائدة (EOR)، والاستثمارات التطلعية في احتجاز الكربون والتقنيات منخفضة الكربون. إنه الأبقار النقدية تتمثل في حقول نفط عريقة في الشرق الأوسط وقطاعات كيميائية قوية الأداء، إلى جانب الحقول البرية الأمريكية الناضجة التي توفر إنتاجًا فعالاً من حيث التكلفة. في المقابل، كلاب تسلط الفئة الضوء على مجالات مثل المجالات غير الأساسية وذات الأداء الضعيف والمشاريع كثيفة رأس المال التي لا ترقى إلى مستوى العوائد المتوقعة. علامات استفهام تتكون من مشاريع أحدث غير مثبتة مثل مشاريع الطاقة المتجددة وعمليات الاستحواذ الأخيرة، والتي تمثل فرصًا ومخاطر. إن فهم هذه العناصر يقدم نظرة ثاقبة للتخطيط الاستراتيجي واتخاذ القرارات الاستثمارية داخل شركة أوكسيدنتال بتروليوم.

• النجوم:
  • أصول حوض بيرميان ذات الإنتاج العالي وإمكانات النمو.
  • أساليب الاستخلاص المعزز للنفط (EOR) الرائدة في مجال التكنولوجيا والكفاءة.
  • الاستثمارات في احتجاز الكربون والتقنيات منخفضة الكربون مهيأة للنمو المستقبلي.
• الأبقار النقدية:
  • إنشاء حقول نفط في الشرق الأوسط بإنتاج ثابت وموثوق.
  • قطاعات التصنيع الكيميائي ذات موقع قوي في السوق.
  • الحقول البرية الأمريكية الناضجة مع عمليات إنتاج محسنة وفعالة من حيث التكلفة.
• الكلاب:
  • حقول النفط والغاز غير الأساسية وذات الأداء الضعيف معروضة للتجريد.
  • الأصول البحرية الأقل كفاءة أو القديمة التي تحتاج إلى صيانة عالية أو إيقاف التشغيل.
  • المشاريع كثيفة رأس المال بشكل مفرط لا تلبي توقعات العائد.
• علامات استفهام:
  • مشاريع الطاقة المتجددة والمشاريع المستدامة ذات العوائد غير المؤكدة.
  • عمليات الاستحواذ الأخيرة التي لم تثبت قيمتها بعد على المدى الطويل.
  • مناطق استكشاف جديدة ذات إمكانات جيولوجية كبيرة ولكن مخاطر استثمارية عالية.