Breaking Hewlett Packard Enterprise Company (HPE) Finanzielle Gesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis von Hewlett Packard Enterprise Company (HPE) Einnahmequellenströme

Verständnis der Umsatzströme von Hewlett Packard Enterprise Company

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

Der Umsatz des Unternehmens stammt aus mehreren wichtigen Segmenten:

• Server: 4.280 Millionen US -Dollar für die drei Monate zum 31. Juli 2024, up 35.1% Jahr-über-Jahr.
• Hybridwolke: 1.300 Millionen US -Dollar für die drei Monate zum 31. Juli 2024, down 6.9% Jahr-über-Jahr.
• Intelligente Kante: 1.121 Millionen US -Dollar für die drei Monate zum 31. Juli 2024, down 23.0% Jahr-über-Jahr.
• Finanzdienstleistungen: 879 Millionen US -Dollar für die drei Monate zum 31. Juli 2024, up 0.7% Jahr-über-Jahr.
• Unternehmensinvestitionen und andere: 262 Millionen US -Dollar für die drei Monate zum 31. Juli 2024, up 6.5% Jahr-über-Jahr.

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

In den neun Monaten zum 31. Juli 2024 betrug der Gesamteintrag 21.669 Millionen US 0.5% im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Der US -Nettoumsatz stieg um um 0.6% auf 7.800 Millionen US 1.2% auf 13.900 Millionen US -Dollar.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Die Umsatzbeiträge nach Segment für die neun Monate zum 31. Juli 2024 sind wie folgt:

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Die bemerkenswertesten Änderungen sind:

• Das Serversegment verzeichnete eine signifikante Zunahme von 35.1% Im Umsatz für die drei Monate zum 31. Juli 2024, hauptsächlich aufgrund höherer durchschnittlicher Einheitenpreise und erhöhter Umsatz mit den Einheiten.
• Die Einnahmen von Hybridwolken verringerten sich um 6.9%, hauptsächlich auf einen Rückgang der durchschnittlichen Einheitenpreise zugeschrieben.
• Intelligente Einnahmen aus den Kanten fielen 23.0%, angetrieben von niedrigeren Nachfrage nach Produkten und drahtlosen örtlichen Netzwerkprodukten.

Insgesamt zeigte das Finanzdienstleistungssegment Resilienz mit einem leichten Umsatzsteiger, was auf das Wachstum des Finanzierungseinkommens aufgrund höherer durchschnittlicher Finanzierungsmietverträge trotz der Herausforderungen des Produktumsatzes in anderen Segmenten zurückzuführen ist.

Ein tiefes Eintauchen in Hewlett Packard Enterprise Company (HPE) Rentabilität

Rentabilitätsmetriken

Bruttogewinnmarge: Für die drei Monate zum 31. Juli 2024 war der Bruttogewinn 2.439 Millionen US -Dollar, was zu einer groben Gewinnspanne von führt 31.6%. Dies stellt eine Abnahme aus 35.8% Im gleichen Zeitraum 2023. In den neun Monaten zum 31. Juli 2024 belief sich der Bruttogewinn auf 7.272 Millionen US -Dollar mit einer groben Gewinnspanne von 33.6%, unten von 35.3% im Vorjahr.

Betriebsgewinn: Die Einnahmen aus dem Geschäft für die drei Monate zum 31. Juli 2024 waren 547 Millionen US -Dollareine Betriebsgewinnspanne von 7.1%, im Vergleich zu 6.7% Im gleichen Zeitraum 2023. Für die neun Monate lagen die Gewinne aus dem Geschäft insgesamt 1.497 Millionen US -Dollarmit einem Rand von 6.9%leicht von unten von 7.3% im Vorjahr.

Reingewinn: Nettoeinnahmen für die drei Monate zum 31. Juli 2024 waren 512 Millionen US -Dollarmit einer Nettogewinnmarge von 6.6%. Dies ist eine Zunahme von 464 Millionen US -Dollar oder 6.6% Im gleichen Zeitraum 2023. Für die neun Monate waren die Nettogewinne 1.213 Millionen US -Dollar, unten von 1.383 Millionen US -Dollar, was zu einer Nettogewinnmarge von führt 5.6% im Vergleich zu 6.3% im Vorjahr.

Rentabilitätstrends: Im vergangenen Jahr verzeichnete die Bruttogewinnmarge einen erheblichen Rückgang, vor allem aufgrund erhöhter Kosten, die mit Produkten mit niedrigerem Margen und dem Wettbewerbsdruck verbunden sind. Die Betriebsgewinnmargen haben leichte Schwankungen gezeigt, bleiben jedoch im Allgemeinen stabil. Die Nettoeinnahmen sind im neunmonatigen Zeitraum zurückgegangen, was die Herausforderungen bei der Umsatzerzeugung in den Segmenten widerspiegelt.

Branchenvergleich: Im Vergleich zur Industrie im Durchschnitt 31.6% liegt unter dem Branchendurchschnitt von ungefähr 35%. Die operative Gewinnspanne von 7.1% ist auch niedriger als der Branchendurchschnitt von rund um 10%. Die Nettogewinnspanne von 6.6% ist mit der Branche vergleichbar und weist diesbezüglich wettbewerbsfähige Leistung an.

Analyse der Betriebseffizienz: Die betriebliche Effizienz wurde durch steigende Kosten beeinflusst, insbesondere in den Segmenten Server und intelligenter Edge. Das Serversegment hat einen groben Rand von gezeigt 10.8% für Q3 2024, was einen Anstieg des Vorjahres widerspiegelt. Das intelligente Kantensegment verzeichnete jedoch einen Rückgang der Gewinne durch den Betrieb als Prozentsatz des Nettoumsatzes, wobei die Herausforderungen bei der effektiven Verwaltung der Kosten als Nachfrage hervorgehoben werden.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Hewlett Packard Enterprise Company (HPE) sein Wachstum finanziert

Schulden vs. Eigenkapital: Wie das Unternehmen sein Wachstum finanziert

Zum 31. Juli 2024 lag die Gesamtschuld des Unternehmens bei 11,8 Milliarden US -Dollar, einschließlich kurzfristiger und langfristiger Schuldenkomponenten. Der Zusammenbruch ist wie folgt:

Das Verhältnis von Schulden zu Equity zum 31. Juli 2024 wird bei gemeldet 7.0x, was auf eine hohe Abhängigkeit von Schulden im Vergleich zu Eigenkapital anzeigt. Dieses Verhältnis steht im Einklang mit den Branchenstandards, die häufig von von 3.0x bis 7,0x für Technologieunternehmen in ähnlichen Sektoren.

In den letzten Monaten hat das Unternehmen aktiv Schulden ausgegeben. Bemerkenswerte Emissionen umfassen:

• Im Juni 2024, 818 Millionen US -Dollar von Vermögensverfahren wurden mit einem gewichteten durchschnittlichen Zinssatz von einem gewichteten durchschnittlichen Zinssatz ausgestellt 5.593% mit einer endgültigen Reifedatum von April 2032.
• Im Januar 2024, 796 Millionen US -Dollar von Vermögensverfahren wurden mit einem gewichteten durchschnittlichen Zinssatz von einem gewichteten durchschnittlichen Zinssatz ausgestellt 5.476% mit einer endgültigen Reifedatum von November 2031.

Im Rahmen seiner Finanzierungsstrategie zurückgezahlt 1,0 Milliarden US -Dollar von 1,45% Senior Notes im April 2024 und 1,1 Milliarden US -Dollar von ausstehenden Schuldtiteln in den neun Monaten zum 31. Juli 2024.

Die Kreditratings des Unternehmens im Juli 2024 spiegeln einen stabilen Ausblick wider, wobei Ratings von großen Agenturen:

• Moody's: Baa2
• S & P: BBB
• Fitch: BBB

Dieses stabile Kreditrating ermöglicht es dem Unternehmen, zu günstigen Bedingungen auf Kapitalmärkte zuzugreifen und seine Fähigkeit, die Finanzierung von Schulden und die Eigenkapitalfinanzierung auszugleichen, weiter zu verbessern. Zum 31. Juli 2024 wurde das Eigenkapital der Aktionäre bei gemeldet 22,1 Milliarden US -Dollar, was eine solide Grundlage für die Nutzung zusätzlicher Schulden darstellt.

Bewertung der Liquidität von Hewlett Packard Enterprise Company (HPE)

Bewertung der Liquidität und Solvenz

Stromverhältnis: Zum 31. Juli 2024 war das aktuelle Verhältnis 1.62, was darauf hinweist, dass aktuelle Vermögenswerte die Stromverbindlichkeiten erheblich überschreiten.

Schnellverhältnis: Das schnelle Verhältnis stand bei 1.25und schlägt vor, dass das Unternehmen auch ohne Inventar seine kurzfristigen Verpflichtungen decken kann.

Betriebskapitaltrends

Zum 31. Juli 2024 wurde das Betriebskapital bei gemeldet 3.135 Millionen US -Dollar, eine Zunahme von 2.153 Millionen US -Dollar Zum 31. Oktober 2023. Dies spiegelt eine verbesserte betriebliche Effizienz und Cash -Management wider.

Cashflow -Statements Overview

Der Cashflow aus Betriebsaktivitäten für die neun Monate zum 31. Juli 2024 war 2.311 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 1.585 Millionen US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Bargeld, die für Investitionstätigkeiten verwendet wurden, war 1.580 Millionen US -Dollar Für die neun Monate zum 31. Juli 2024 ein Rückgang von einem Rückgang von 3.186 Millionen US -Dollar In der entsprechenden Zeit im Jahr 2023. Bargeld, die bei Finanzierungsaktivitäten verwendet wurden 1.372 Millionen US -Dollar, hoch von 168 Millionen Dollar im Jahr 2023.

Liquiditätsbedenken oder Stärken

Zum 31. Juli 2024 waren Gesamtgeld, Bargeldäquivalente und eingeschränkte Bargeld auf 3.905 Millionen US -Dollar, unten von 4.581 Millionen US -Dollar am 31. Oktober 2023. Die Gesamtverschuldung ging auf 11.803 Millionen US -Dollar aus 12.355 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum.

Die verfügbaren Kreditressourcen waren insgesamt 6.109 Millionen US -Dollar Ab dem 31. Juli 2024 im Vergleich zu 6.588 Millionen US -Dollar Ende Oktober 2023, was auf eine leichte Abnahme der Liquiditätsreserven hinweist.

Ist Hewlett Packard Enterprise Company (HPE) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Bei der Bewertung der finanziellen Gesundheit des Unternehmens verwenden wir verschiedene Bewertungsmetriken wie Price-to-of-Deling (P/E), Price-to-Book (P/B) und Enterprise Value-to-Ebitda (EV/EBITDA) ) Verhältnisse.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das P/E -Verhältnis ist eine entscheidende Metrik für die Bewertung der Bestandsbewertung. Zum 31. Juli 2024 meldete das Unternehmen ein verwässertes Nettogewinn je Aktie (EPS) von $0.38 Für das dritte Quartal. Mit einem Aktienkurs von ungefähr $14.50Dies führt zu einem P/E -Verhältnis von ungefähr 38.2.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis bietet Einblick in die Art und Weise, wie der Markt das Eigenkapital des Unternehmens im Vergleich zu seinem Buchwert bewertet. Der Buchwert je Aktie zum 31. Juli 2024 beträgt ungefähr $1.50, was zu einem P/B -Verhältnis von ungefähr 9.67 basierend auf dem aktuellen Aktienkurs.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Der Unternehmenswert (EV) wird als Marktkapitalisierung zuzüglich der Gesamtverschuldung abzüglich Bargeld und Bargeldäquivalenten berechnet. Für dieses Unternehmen steht die Gesamtverschuldung bei 11,8 Milliarden US -Dollar, und Bargeldäquivalente insgesamt 3,9 Milliarden US -Dollar. Annahme einer Marktkapitalisierung von 20 Milliarden Dollar, der EV ist ungefähr 28 Milliarden US -Dollar. Mit EBITDA für die nachverletzten zwölf Monate geschätzt bei 2,2 Milliarden US -DollarDas EV/EBITDA -Verhältnis beträgt ungefähr 12.73.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs Schwankungen erlebt, beginnend mit ungefähr $15.50 und auf ungefähr fallen lassen $14.50. Dies spiegelt eine Abnahme von etwa etwa 6.45% im Laufe des Jahres. Die Aktie hat Volatilität gezeigt, mit Spitzen bei etwa $16.00 und Trogs in der Nähe $13.00.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen erklärte eine vierteljährliche Dividende von $0.13 pro Aktie. Angesichts des aktuellen Aktienkurs von $14.50Die Dividendenrendite ist ungefähr 0.90%. Die Ausschüttungsquote wird als Dividende pro Aktie geteilt durch das EPS berechnet, was zu einer Ausschüttungsquote von ungefähr führt 34.2%.

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Laut jüngsten Analystenberichten ist das Konsensrating für die Aktie ein "Halt" mit einer Kurszielspanne zwischen $14.00 Und $15.50. Dies deutet darauf hin, dass Analysten auf aktuellen Ebenen ein begrenztes Aufwärtspotenzial sehen.

Schlüsselrisiken für Hewlett Packard Enterprise Company (HPE)

Wichtige Risiken für Hewlett Packard Enterprise Company

Das Hewlett Packard Enterprise Company steht vor einer Vielzahl von Risiken, die sich auf die finanzielle Gesundheit und die operative Leistung auswirken könnten. Diese Risiken können in interne und externe Faktoren eingeteilt werden, einschließlich Branchenwettbewerb, regulatorischen Veränderungen und Marktbedingungen.

Branchenwettbewerb

Der Technologiesektor zeichnet sich durch einen intensiven Wettbewerb aus, insbesondere in den Bereichen Server, Speicherung und Cloud -Dienste. In den drei Monaten zum 31. Juli 2024 stieg die Nettoeinnahmen aus dem Serversegment um um 1.112 Millionen US -Dollar, oder 35.1%, während das Hybrid -Wolk -Segment einen Rückgang von verzeichneten 97 Millionen Dollar, oder 6.9%. Das intelligente Kantensegment erlebte einen Rückgang von 335 Millionen US -Dollar, oder 23.0%, was auf Herausforderungen bei der Aufrechterhaltung des Marktanteils inmitten des Wettbewerbsdrucks hinweist.

Regulatorische Veränderungen

Änderungen der Vorschriften, insbesondere in Bezug auf Datensicherheit und Datenschutz, können erhebliche Risiken darstellen. Zum 31. Juli 2024 hatte das Unternehmen nicht anerkannte Steuervorteile von insgesamt 738 Millionen US -Dollarmit den laufenden Verhandlungen mit Steuerbehörden und potenziellen Anpassungen, die sich auf die Einnahmen auswirken könnten.

Marktbedingungen

Das makroökonomische Umfeld des Gesamts beeinflusst die Kundenausgaben für Technologie. In den neun Monaten zum 31. Juli 2024 ging der Gesamteinsatz um den Einnahmen um 115 Millionen Dollar, oder 0.5%mit zunehmendem Nettoumsatz von US -Netto um 47 Millionen Dollar, oder 0.6%, während die internationalen Einnahmen um abnahmen 162 Millionen Dollar, oder 1.2%.

Betriebsrisiken

Zu den betrieblichen Risiken gehören die Herausforderungen der Lieferkette und die Fähigkeit, Produkte pünktlich zu liefern. Das Unternehmen berichtete, dass das Finanzierungsvolumen um gesunken ist 10.4% Und 8.2% In den drei und neun Monaten endeten am 31. Juli 2024 aufgrund der geringeren Finanzierung von Produkten von Drittanbietern.

Finanzielle Risiken

Finanzielle Risiken beziehen sich auf die Schulden und Zinssätze des Unternehmens. Zum 31. Juli 2024 war die Gesamtverschuldung 11,8 Milliarden US -Dollarmit einem Schuldenverhältnis von 7.0x. Das Unternehmen hat auch Vermögensbeschwerden in Höhe von Vermögenswerten ausgestellt 1,6 Milliarden US -Dollar Anfang 2024.

Strategische Risiken

Strategische Risiken ergeben sich aus Fusionen und Akquisitionen. Im Januar 2024 kündigte das Unternehmen seine Absicht an, Juniper Networks für ungefähr zu erwerben 14 Milliarden Dollar. Diese Akquisition wird voraussichtlich durch Laufzeitdarlehen finanziert, was eine Ebene des finanziellen Risikos ergibt.

Minderungsstrategien

Das Unternehmen hat verschiedene Strategien zur Minderung von Risiken durchgeführt, einschließlich der Kosteneindichtungsmaßnahmen und des Fokus auf die betriebliche Effizienz. Zum Beispiel stieg die Gewinne aus dem Geschäft als Prozentsatz des Nettoumsatzes auf 7.1% für die drei Monate zum 31. Juli 2024 im Vergleich zu 6.7% Im vergangenen Jahr hat die Signalisierung eine verbesserte Betriebsführung.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Hewlett Packard Enterprise Company (HPE)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Hewlett Packard Enterprise Company

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Das Unternehmen konzentriert sich auf mehrere wichtige Wachstumstreiber, um seine Marktposition zu verbessern:

• Produktinnovationen: Das Serversegment meldete eine Nettoumsatzsteigerung von 1.112 Millionen US -Dollar, oder 35.1%, vor allem auf höhere durchschnittliche Einheitenpreise (AUPs) und eine Erhöhung des Einheitsvolumens.
• Markterweiterungen: Der US -Nettoumsatz stieg um um 449 Millionen US -Dollar, oder 18.5%, während die Einnahmen von außerhalb der USA um stiegen um 259 Millionen Dollar, oder 5.7%.
• Akquisitionen: Die Firma ausgestellt 818 Millionen US -Dollar von Vermögenswerten unterstützte Schuldtitel im Juni 2024, das Kapital für strategische Akquisitionen bereitstellt.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Für die neun Monate zum 31. Juli 2024 lag der Gesamtumsatz des Nettos 21,7 Milliarden US -Dollareine leichte Abnahme von von 115 Millionen Dollar, oder 0.5%. Das Unternehmen erwartet jedoch, sich durch Wachstum im Serversegment zu erholen, was Resilienz mit einer projizierten Umsatzsteigerung von gezeigt hat 6.6% Jahr-über-Jahr.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Das Unternehmen hat mehrere strategische Partnerschaften initiiert, die darauf abzielen, seine Serviceangebote zu erweitern, insbesondere in Cloud -Lösungen und verwalteten Diensten. Der Hybridwolke Das Segment wird voraussichtlich anpassen und innovativ sein, wobei der Schwerpunkt auf die Verbesserung der Dienstleistungen steht, die sich um erhöht haben 6.7%.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Hewlett Packard Enterprise profitiert von mehreren Wettbewerbsvorteilen:

• Starke Markenerkennung: Etablierter Ruf im Technologiesektor, der Kunden anzieht.
• Robuste F & E -Investition: Das Unternehmen stellt einen erheblichen Teil seines Budgets für die Forschung und Entwicklung zu und gewährleistet eine Pipeline innovativer Produkte.
• Verschiedenes Produktportfolio: Das Unternehmen arbeitet in mehreren Segmenten, darunter Server, Hybrid -Cloud und intelligente Kante, wodurch die Abhängigkeit von einem Binnenmarkt verringert wird.

Finanzielle Leistung Overview

Die folgende Tabelle fasst die finanzielle Leistung über die wichtigsten Segmente hinweg für die neun Monate zum 31. Juli 2024 zusammen:

Insgesamt der strategische Fokus des Unternehmens auf Produktinnovationen, Markterweiterung und Stärkung seiner Wettbewerbsvorteile, die es trotz der jüngsten Herausforderungen in bestimmten Segmenten gut für zukünftiges Wachstum ist.