Breaking Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC) Finanzgesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis von Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC) Einnahmequellenströme

Das Verständnis der Einnahmequellen von Sound Financial Bancorp, Inc.

Einnahmequellen Aufschlüsselung:

• Nettozinserträge: Für das am 30. September 2024 endende Quartal war der Nettozinseinkommen 7,9 Millionen US -Dollar, A 5.7% Erhöhung gegenüber 7,4 Millionen US -Dollar im Vorquartal.
• Nichtinteresse Einkommen: Das Gesamteinkommen des Viertels war das Gesamteinzweigen für das Quartal 1,2 Millionen US -Dollar, was reflektiert a 6.3% Erhöhen Sie sich gegenüber dem vorherigen Quartal.

Jahr-über-Vorjahreswachstumswachstumsrate:

• Nettozinserträge verringerten sich um 3.6% Ab 8,2 Mio. USD für das Quartal am 30. September 2023.
• Das Nichtinteressenergebnis erhöhte sich um um 14.2% im Vergleich zum gleichen Quartal im letzten Jahr.

Beitrag der Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen:

Wesentliche Änderungen der Einnahmequellen:

• Zinserträge für Kredite erhöht sich um um 4.5% Zu 12,9 Millionen US -Dollar für Q3 2024 im Vergleich zu Q2 2024.
• Zinsaufwendungen stiegen durch 5.7% Zu 7,0 Millionen US -Dollar im Vergleich zum Vorquartal.
• Kredite, die für das Portfolio gehalten wurden, wurde durch erhöhte Kredite durch 1.4% Zu 901,7 Millionen US -Dollar Zum 30. September 2024.

Wichtige finanzielle Metriken:

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC)

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Sound Financial Bancorp, Inc.

Bruttogewinnmarge: Für das am 30. September 2024 endende Quartal wurde die Bruttogewinnmarge bei gemeldet 66.56%. Dies spiegelt einen Anstieg im Vergleich zu 65.51% Für das Quartal endete am 30. Juni 2024 und ein Rückgang von 69.32% Für das Quartal endete am 30. September 2023.

Betriebsgewinnmarge: Die Betriebsgewinnmarge für Q3 2024 war 37.94%, eine Zunahme von 31.33% im zweiten Quartal 2024 und eine Abnahme von 38.78% in Q3 2023.

Nettogewinnmarge: Die Nettogewinnmarge für Q3 2024 stand bei 15.19%, im Vergleich zu 11.12% in Q2 2024 und 15.12% in Q3 2023.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Im vergangenen Jahr haben Rentabilitätskennzahlen Variabilität gezeigt:

• Bruttogewinnmarge: abgenommen von 69.32% (Q3 2023) bis 66.56% (Q3 2024).
• Betriebsgewinnmarge: abgenommen von 38.78% (Q3 2023) bis 37.94% (Q3 2024).
• Nettogewinnmarge: blieb relativ konstant, mit einem leichten Anstieg gegenüber 15.12% (Q3 2023) bis 15.19% (Q3 2024).

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Die folgende Tabelle zeigt die Rentabilitätsverhältnisse im Vergleich zu Industrie -Durchschnittswerten:

Analyse der Betriebseffizienz

Betriebseffizienzmetriken zeigen Einblicke in das Kostenmanagement:

• Effizienzverhältnis: Das Effizienzverhältnis für Q3 2024 war 84.31%, im Vergleich zu 89.86% im zweiten Quartal 2024, das ein verbessertes Kostenmanagement widerspiegelt.
• Nichtinteressenkosten: Die Gesamtkosten des Nichtinteresses waren 7,7 Millionen US -Dollar für Q3 2024 eine Abnahme von 0.7% Aus Q2 2024.

Brutto -Rand -Trends: Die Bruttomarge wurde durch Schwankungen der Zinserträge und -kosten betroffen, wobei der Nettozinserträge für den ersten Quartal 2024 bei der Ausgabe von Zinserträgen bei 7,9 Millionen US -Dollar, reflektiert a 5.7% Erhöhen Sie von Q2 2024.

Zusammenfassung der wichtigsten Rentabilitätskennzahlen

Schuld vs. Eigenkapital: Wie ein solide Finanzbancorp, Inc. (SFBC) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie ein solide finanzieller Bancorp, Inc. sein Wachstum finanziert

Zum 30. September 2024 meldete Sound Financial Bancorp, Inc. insgesamt Gesamtverbindlichkeiten in Höhe 998,7 Millionen US -Dollarmit insgesamt Aktionären Eigenkapital bei 102,2 Millionen US -Dollar. Dies führt zu einem Verschuldungsquoten von 9.77, was auf eine signifikante Abhängigkeit von der Fremdfinanzierung im Vergleich zu Eigenkapital hinweist, was höher ist als der Branchendurchschnitt von ungefähr 1.5.

Schuldenniveaus

Sound Financial Bancorp, Inc. hat eine Mischung aus kurzfristigen und langfristigen Schulden. Zum jüngsten Bericht:

• Kurzfristige Kredite (FHLB Fortschritte): 40 Millionen Dollar
• Untergeordnete Notizen: 11,7 Millionen US -Dollar
• Totale zinsgängige Verbindlichkeiten: 843,9 Millionen US -Dollar

Verschuldungsquote

Das berechnete Verhältnis von Schulden zu Äquity von 9.77 Markiert ein hohes Maß an Hebel. Diese Zahl liegt erheblich über dem Standard -Standard der Bankenbranche, der normalerweise herumfliegt 1.5, was eine aggressivere Wachstumsstrategie vorschlägt, die durch Schulden finanziert wird.

Jüngste Schuld -Emissionen und Kreditratings

Im dritten Quartal 2024 behielt Sound Financial Bancorp seine bestehende Schuldenstruktur ohne neue Emissionen bei. Die Kreditratings des Unternehmens bleiben stabil und widerspiegeln seine robusten Strategien zur Qualitäts- und Kapitalverwaltungsstrategien, mit einer Zulage für Kreditverluste bei Darlehen bei 0.95% von Gesamtdarlehen hervorragend.

Ausgleichsfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung

Das Unternehmen setzt seine Finanzierungsstrategie weiter aus, indem er sein starkes Einlagenwachstum nutzt 23,4 Millionen US -Dollar oder 2.6% von 906,8 Mio. USD am 30. Juni 2024 bis 930,2 Millionen US -Dollar Am 30. September 2024. Dieses Einlagenwachstum hat eine Grundlage für das Unternehmen zur Unterstützung seines Darlehensportfolios bildet, das erreicht wurde 901,7 Millionen US -Dollar Zum 30. September 2024.

Bewertung der Liquidität von Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC)

Bewertung der Liquidität von Sound Financial Bancorp, Inc.

Stromverhältnis: Das aktuelle Verhältnis zum 30. September 2024 wird wie folgt berechnet:

Aktuelle Vermögenswerte: 148,9 Millionen US -Dollar

Aktuelle Verbindlichkeiten: 998,7 Millionen US -Dollar

Stromverhältnis = aktuelle Vermögenswerte / aktuelle Verbindlichkeiten = 0.15

Schnellverhältnis: Das schnelle Verhältnis wird ähnlich bewertet:

Schnelle Vermögenswerte: 148,9 Mio. USD (Bargeld- und Bargeldäquivalente) + 901,7 Mio. USD (Kredite, die für das Portfolio gehalten wurden) = 1,05 Milliarden US-Dollar

Schnellverhältnis = Schnelle Vermögenswerte / aktuelle Verbindlichkeiten = 1.05

Betriebskapitaltrends:

Das Betriebskapital wird als aktuelle Vermögenswerte abzüglich der aktuellen Verbindlichkeiten definiert. Ab dem 30. September 2024:

Betriebskapital = aktuelle Vermögenswerte - Aktuelle Verbindlichkeiten = 148,9 Mio. USD - 998,7 Mio. USD = (849,8 Millionen US -Dollar)

Cashflow -Statements Overview

Betriebscashflow: Für das am 30. September 2024 endende Quartal wurde der operative Cashflow bei gemeldet 1,2 Millionen US -Dollar.

Cashflow investieren: Der Investitions -Cashflow für den gleichen Zeitraum zeigte einen Ausfluss von Abfluss von (0,5 Millionen US -Dollar), vor allem aufgrund von Investitionen in Geräte.

Finanzierung des Cashflows: Die Finanzierung des Cashflows meldete einen Zufluss von 4,5 Millionen US -Dollar, vor allem aus Einlagen.

Liquiditätsbedenken oder Stärken

Das Gesamtvermögen erhöhte sich auf 1,10 Milliarden US -Dollar Ab dem 30. September 2024, gegenüber 1,07 Milliarden US -Dollar zum 30. Juni 2024. Dies zeigt eine Liquiditätsverbesserung. Das Verhältnis von Darlehen zu Depossitten stand jedoch bei 97%, nach 102% pro Jahr zuvor, was auf eine Stärkung der Liquiditätsposition hinweist.

Ab dem 30. September 2024 war die Zulage für Kreditverluste für Kredite an Total Kredite ausstehende Kredite 0.95%, im Einklang mit dem Vorquartal. Das Verhältnis von notleidenden Vermögenswerten zu Gesamtvermögen war 0.78%Anzeichen für ein überschaubares Kreditrisiko und eine stabile Liquiditätsposition.

Ist Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Um zu beurteilen, ob das Unternehmen überbewertet oder unterbewertet ist, untersuchen wir wichtige Finanzquoten, Aktienkurstrends, Dividendenmetriken und Analystenempfehlungen.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das Verhältnis von Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E) liegt bei 22.22 basierend auf einem Aktienkurs von $10.00 und Ergebnis je Aktie (EPS) von $0.45 Für das Quartal endete am 30. September 2024.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das Verhältnis von Preis-Buch (P/B) ist 0.25, berechnet unter Verwendung eines Buchwerts pro Aktie von $39.87.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Der Unternehmenswert (EV) wird als Marktkapitalisierung zuzüglich der Gesamtverschuldung abzüglich Bargeld und Bargeldäquivalenten berechnet. Mit einer Marktkapitalisierung von ungefähr 25,64 Millionen US -Dollar und Gesamtschuld von 40 Millionen Dollar, das EV ist 65,64 Millionen US -Dollar. Angenommen, EBITDA in den letzten zwölf Monaten ist 7 Millionen DollarDas EV/EBITDA -Verhältnis ist 9.38.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten schwankte der Aktienkurs wie folgt:

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen erklärte eine Gelddividende von $0.19 pro Aktie, was zu einer Dividendenrendite von führt 1.90% basierend auf dem aktuellen Aktienkurs von $10.00. Die Ausschüttungsverhältnis ist 42.22%, berechnet durch Teilen der Dividende durch das verdünnte EPS.

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Der Analystenkonsens zeigt wie folgt eine Empfehlungsaufschlüsselung:

Die Gesamtstimmung zeigt einen günstigen Ausblick, wobei die Mehrheit der Analysten einen Kauf empfiehlt.

Schlüsselrisiken für Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC)

Wichtige Risiken für Sound Financial Bancorp, Inc.

Sound Financial Bancorp, Inc. steht vor mehreren internen und externen Risiken, die sich ab 2024 auf die finanzielle Gesundheit auswirken könnten. Nachfolgend finden Sie eine overview dieser Risiken:

Branchenwettbewerb

Der Bankensektor zeichnet sich durch einen intensiven Wettbewerb aus. Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen die Gesamtvermögen von 1,10 Milliarden US -Dollar, was eine Zunahme von ist 26,1 Millionen US -Dollar oder 2.4% Vom 30. Juni 2024. Diese wettbewerbsfähige Landschaft kann die Gewinnspannen unter Druck setzen, zumal größere Banken den Kunden attraktivere Preise bieten können.

Regulatorische Veränderungen

Änderungen der regulatorischen Anforderungen könnten sich auf die Betriebskosten und die Compliance -Belastungen auswirken. Die Bank ist ab dem 30. September 2024 als "gut kapitalisiert" eingestuft, was für die Aufrechterhaltung der operativen Flexibilität unerlässlich ist. Verschiebungen in den Vorschriften könnten jedoch erhöhte Kapitalreserven erfordern, was die Liquidität beeinträchtigt.

Marktbedingungen

Das allgemeine wirtschaftliche Umfeld, einschließlich Zinssätze und Beschäftigungsraten, birgt ein Risiko für die finanzielle Leistung. Ab dem dritten Quartal 2024 war die Nettozinsspanne 2.98%, eine leichte Zunahme von 2.92% im Vorquartal, aber ein Rückgang von 3.38% im selben Quartal letzten Jahres. Dies weist auf eine Verschärfung der Ausbreitung zwischen verdienten und zinsgünstigen Zinsen hin, die von den steigenden Finanzierungskosten beeinflusst wird.

Betriebsrisiken

Betriebsrisiken, einschließlich derjenigen, die sich auf Technologie und Betrug beziehen, bleiben ein Problem. Die Bank meldete einen Rückgang der Nichtinteressenkosten durch 58.000 Dollar oder 0.7% Zu 7,7 Millionen US -Dollar Für das Quartal, das am 30. September 2024 endete, im Vergleich zum Vorquartal. Die Entstehung von Verlusten im Zusammenhang mit Betrug zeigt jedoch, dass noch operative Schwachstellen bestehen.

Finanzielle Risiken

Finanzielle Risiken sind in den Kreditqualitätsmetriken der Bank zu erkennen. Insgesamt notleidende Kredite standen bei 8,5 Millionen US -Dollar Am 30. September 2024 ein Rückgang von $ 420 Tausend oder 4.7% Ab dem Vorquartal, aber eine Erhöhung von 381.8% aus 1,8 Millionen US -Dollar vor einem Jahr. Dies unterstreicht potenzielle Probleme in der Kreditqualität, die sich auf die Rentabilität auswirken könnten.

Strategische Risiken

Strategische Risiken, einschließlich der Fähigkeit, das Darlehensportfolio auszubauen, sind entscheidend. Kredite, die für das Portfolio gehalten wurden, wurde durch erhöhte Kredite durch 12,5 Millionen US -Dollar oder 1.4% Zu 901,7 Millionen US -Dollar Zum 30. September 2024. Die Bank muss ihr Wachstum jedoch weiterhin effektiv verwalten, um Überstände zu vermeiden.

Minderungsstrategien

Die Bank hat verschiedene Strategien umgesetzt, um diese Risiken zu mildern. Zum Beispiel war die Zulage für Kreditverluste für Kredite an die ausstehenden Gesamtdarlehen 0.95% am 30. September 2024 im Vergleich zu 0.96% Zum 30. Juni 2024, was auf einen stabilen Ansatz zur Verwaltung von Kreditrisiken hinweist. Darüber hinaus zielen anhaltende Verbesserungen der Betriebswirkungsgrad und der Technologie -Upgrades darauf ab, die Kosten zu senken und die Bereitstellung von Diensten zu verbessern.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Sound Financial Bancorp, Inc.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Das Unternehmen hat mehrere wichtige Wachstumstreiber identifiziert, die seine Marktposition erwarten sollen:

• Produktinnovationen: Das jüngste große Upgrade auf Online -Banking -Services hat ein positives Feedback erhalten, was auf ein erhöhtes Kundenbindung und -betrieb hinweist.
• Markterweiterungen: Das Unternehmen erweitert seine Darlehensangebote weiter, insbesondere in eins-zu-Vier-Familien-Wohnungsbaudarlehen und Handelsdarlehen, die ein erhebliches Wachstum gezeigt haben.
• Akquisitionen: Während bestimmte Akquisitionen nicht detailliert wurden, umfasst die Strategie des Unternehmens die Nutzung eines starken Kapitalniveaus für potenzielle zukünftige Möglichkeiten.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Für das Quartal, das am 30. September 2024 endete, erzielte das Nettoeinkommen 1,2 Millionen US -Dollar, übersetzen auf $0.45 verwässertes Ergebnis je Aktie. Dies repräsentiert a 45% Anstieg gegenüber dem Vorquartal, getrieben von verbesserten Nettozinsensparnissen und dem Wachstum des Kreditportfolios. Projektionen weisen darauf hin $ 799 Tausend oder 5.7% Jahr-über-Jahr, in Höhe von 14,8 Millionen US -Dollar.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Das Unternehmen hat Partnerschaften initiiert, die sein Angebot und die betriebliche Effizienz verbessern können. Dazu gehören:

• Zusammenarbeit mit Technologieanbietern zur Verbesserung der digitalen Bankfähigkeiten.
• Engagements mit lokalen Unternehmen zur Förderung der Gemeinschaftsbindungen und zur Erhöhung der Einlagenbasis.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Mehrere Wettbewerbsvorteile sind offensichtlich:

• Vermögensqualität: Das Unternehmen hat eine starke Vermögensqualität beibehalten 8,5 Millionen US -Dollar am 30. September 2024, unten 4.7% Aus dem Vorquartal.
• Kapitalniveau: Das Unternehmen bleibt als "gut kapitalisierte", übertrifft die behördlichen Anforderungen, die Wachstumsinitiativen unterstützen.
• Starkes Ablagerungswachstum: Gesamtablagerungen erhöht sich um um 23,4 Millionen US -Dollar oder 2.6% Zu 930,2 Millionen US -Dollar Am 30. September 2024 präsentiert eine solide Grundlage für das Kreditvergabungswachstum.

Wachstumsmetriken

Abschluss

Mit einer robusten Strategie, die sich auf Produktinnovation, Markterweiterung und effektive Partnerschaften konzentriert, ist das Unternehmen gut positioniert, um die Wachstumschancen zu nutzen und gleichzeitig eine starke finanzielle Gesundheit zu erhalten.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View Sound Financial Bancorp, Inc. (SFBC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.