Quebrando a saúde financeira da Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS): as principais idéias para os investidores

Compreensão Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS) fluxos de receita

Análise de receita

A Pieris Pharmaceuticals, Inc. obtém sua receita principalmente de seus produtos biofarmacêuticos, focados no desenvolvimento de candidatos terapêuticos visando necessidades médicas não atendidas. Compreender a quebra desses fluxos de receita é fundamental para os investidores que desejam avaliar a saúde financeira da empresa.

Para o ano fiscal de 2022, Pieris Pharmaceuticals relatou receita total de US $ 6,9 milhões. Isso representou um aumento significativo do US $ 2,4 milhões relatado em 2021, indicando uma taxa de crescimento de receita ano a ano de aproximadamente 187.5%.

As principais fontes de receita incluem colaborações com maiores empresas farmacêuticas e subsídios de organizações como os Institutos Nacionais de Saúde (NIH). Em 2022, os acordos de colaboração contribuíram para aproximadamente US $ 5,5 milhões, o que foi responsável pela maior parte da receita total. A receita restante surgiu dos subsídios do NIH e de outros financiamentos de pesquisa.

Além disso, a receita da empresa também é segmentada por áreas terapêuticas. As principais áreas de foco incluem oncologia e doenças respiratórias. As contribuições de receita desses segmentos podem ser resumidas da seguinte forma:

Em termos de distribuição geográfica, a maioria da receita é gerada a partir de parcerias na América do Norte, contribuindo sobre 75% de receita total, enquanto o mercado europeu constitui sobre 25%.

Mudanças significativas nos fluxos de receita podem ser atribuídas ao avanço bem -sucedido de ensaios clínicos e à aquisição de novas parcerias. Por exemplo, em Q3 2022, a empresa firmou um contrato de colaboração avaliado em até US $ 35 milhões com uma empresa biofarmacêutica global, que deve contribuir positivamente para o crescimento futuro da receita.

Os investidores devem continuar monitorando essas dinâmicas de receita em evolução, principalmente porque Pieris avança seu oleoduto e forja novas parcerias na paisagem biofarmacêutica.

Um mergulho profundo na Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS) lucratividade

Métricas de rentabilidade

Compreender as métricas de rentabilidade da Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS) é essencial para os investidores que buscam informações sobre a saúde financeira da empresa. As principais métricas de lucratividade incluem lucro bruto, lucro operacional e margens de lucro líquido.

Lucro bruto, lucro operacional e margens de lucro líquido

Para o ano fiscal de 2022, a Pieris Pharmaceuticals relatou:

Tendências de lucratividade ao longo do tempo

Analisando as tendências da lucratividade, a Pieris Pharmaceuticals experimentou flutuações em sua margem de lucro bruta nos últimos três anos:

Comparação de índices de lucratividade com médias da indústria

Quando comparados às médias da indústria de biotecnologia, os índices de lucratividade da Pieris Pharmaceuticals indicam desafios:

Análise da eficiência operacional

A eficiência operacional da Pieris Pharmaceuticals pode ser avaliada por meio de tendências de gerenciamento de custos e margem bruta. As principais observações incluem:

• O custo dos bens vendidos (engrenagens) aumentou de US $ 14 milhões em 2021 para US $ 14 milhões em 2022, enquanto a margem bruta diminuiu ligeiramente.
• As despesas de P&D afetaram consistentemente as margens de lucro operacional, em pé aproximadamente US $ 24 milhões em 2022.
• As despesas administrativas se mantiveram estáveis ​​em torno de US $ 8 milhões no mesmo período.

No geral, os investidores devem considerar essas métricas de lucratividade criticamente para entender a posição financeira dos farmacêuticos Pieris no espaço competitivo de biotecnologia.

Dívida vs. Equidade: como Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS) financia seu crescimento

Dívida vs. patrimônio: como Pieris Pharmaceuticals, Inc. financia seu crescimento

A Pieris Pharmaceuticals, Inc. possui uma estrutura financeira complexa que equilibra diferentes fontes de financiamento. Compreender esse equilíbrio é crucial para avaliar sua saúde financeira.

Os níveis atuais de dívida da empresa incluem os dois dívida de longo e curto prazo. A partir dos mais recentes relatórios financeiros, Pieris tem aproximadamente US $ 26,3 milhões em dívida total, com US $ 2,3 milhões classificado como passivo circulante. O restante US $ 24 milhões cai sob passivos de longo prazo.

O relação dívida / patrimônio fica aproximadamente 0.41, indicando uma abordagem conservadora para alavancar em comparação com a média da indústria de cerca de 0.60. Esse índice ilustra a baixa dependência da empresa no financiamento da dívida em comparação com o patrimônio líquido, fornecendo um nível de segurança para os investidores.

Em termos de emissões recentes de dívidas, Pieris se envolveu em atividades como US $ 10 milhões em notas conversíveis emitidas em 2022, obtendo um Classificação de crédito B3 de Moody's. Além disso, a empresa adotou uma iniciativa de refinanciamento destinada a consolidar suas obrigações de dívida existentes para reduzir as despesas de juros.

A Pieris equilibra sua estratégia de financiamento, utilizando dívidas e patrimônio. O financiamento mais recente de patrimônio líquido viu a empresa aumentar aproximadamente US $ 15 milhões através de uma oferta pública ocorrendo em 2023. Essa abordagem dupla permite que a Pieris financie seus projetos de P&D, mantendo a liquidez.

Essa estratégia de financiamento mostra os esforços da Pieris para controlar sua alavancagem e manter um balanço saudável enquanto perseguia seus objetivos de crescimento.

Avaliando Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS) Liquidez

Avaliando a liquidez da Pieris Pharmaceuticals, Inc.

Pieris Pharmaceuticals, Inc. apresenta um único profile No setor de biotecnologia, afetando sua liquidez e solvência. A partir das mais recentes divulgações financeiras em 2023, as seguintes métricas financeiras podem ser analisadas:

Taxas atuais e rápidas

A proporção atual é uma métrica essencial que indica a capacidade de uma empresa de pagar obrigações de curto prazo. Para Pieris Pharmaceuticals, a proporção atual a partir do segundo trimestre de 2023 fica em 4.76, refletindo forte liquidez. A proporção rápida, que exclui o inventário, é relatada em 4.45, sugerindo que a empresa está em uma posição sólida para cobrir passivos imediatos.

Análise das tendências de capital de giro

O capital de giro é uma medida crítica de eficiência operacional e saúde financeira de curto prazo. Para Pieris Pharmaceuticals, o capital de giro a partir do segundo trimestre de 2023 é aproximadamente US $ 100 milhões, de cima de US $ 85 milhões No primeiro trimestre de 2023. Essa tendência ascendente indica um gerenciamento eficaz de ativos e passivos circulantes.

Demoções de fluxo de caixa Overview

A análise das declarações de fluxo de caixa ajuda os investidores a entender o dinheiro gerado e utilizado em diferentes atividades:

Na primeira metade de 2023, o fluxo de caixa operacional de Pieris mostrou uma ligeira melhora, reduzindo a saída de caixa de (US $ 5 milhões) para (US $ 3 milhões). O fluxo de caixa de financiamento indica atividades de financiamento robustas, com entradas de US $ 20 milhões No primeiro trimestre de 2023 e US $ 15 milhões No segundo trimestre de 2023, que pode ser atribuído a aumentos de capital bem -sucedidos.

Potenciais preocupações ou pontos fortes

Apesar das fortes taxas atuais e rápidas, permanecem possíveis riscos de liquidez. A empresa possui um histórico de projetos intensivos em capital que podem levar a flutuações nos fluxos de caixa operacionais. A partir do segundo trimestre de 2023, as reservas de caixa equivalem a US $ 85 milhões, fornecendo uma almofada contra a volatilidade operacional. No entanto, se a queima de dinheiro continuar, a empresa pode enfrentar desafios para sustentar essas reservas além do próximo 12-18 meses.

A Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS) está supervalorizada ou subvalorizada?

Análise de avaliação

Para determinar se a Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS) está supervalorizada ou subvalorizada, precisamos analisar várias métricas financeiras críticas, incluindo a proporção de preço/lucro (P/E), preço-/-livro (P/B) razão e a proporção de valor para EBITDA (EV/EBITDA).

Relação preço-lucro (P/E)

A relação P/E é uma métrica de avaliação calculada dividindo o preço atual da ação pelo lucro por ação (EPS). A partir dos dados mais recentes:

• Preço atual das ações: $1.50
• EPS à direita: -$0.72
• Razão P/E: não aplicável (ganhos negativos)

Proporção de preço-livro (P/B)

A relação P/B é calculada dividindo o preço da ação pelo valor contábil por ação. Aqui estão os números relevantes:

• Preço atual das ações: $1.50
• Valor contábil por ação: $1.63
• Proporção p/b: 0.92

Índice de valor para ebitda corporativo (EV/EBITDA)

A relação EV/EBITDA mede o valor total da Companhia em comparação com seus ganhos antes dos juros, impostos, depreciação e amortização:

• Valor da empresa: US $ 89 milhões
• Ebitda (atrás de doze meses): -US $ 15 milhões
• Razão EV/EBITDA: não aplicável (EBITDA negativo)

Tendências do preço das ações

Nos últimos 12 meses, as tendências do preço das ações mostraram flutuações significativas:

Índice de rendimento de dividendos e pagamento

A Pieris Pharmaceuticals atualmente não paga dividendos, pois se concentrou em reinvestir recursos em pesquisa e desenvolvimento.

Consenso de analistas sobre avaliação de estoque

O consenso atual entre os analistas sobre Pieris Pharmaceuticals é o seguinte:

• Comprar: 0
• Segurar: 3
• Vender: 1

Os investidores são aconselhados a considerar essas métricas e tendências de avaliação ao avaliar a Pieris Pharmaceuticals para possíveis oportunidades de investimento.

Riscos -chave enfrentados pela Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS)

Riscos -chave enfrentados pela Pieris Pharmaceuticals, Inc.

A Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS) enfrenta uma infinidade de riscos internos e externos que podem afetar significativamente sua viabilidade operacional e de saúde financeira.

Overview de fatores de risco

Vários fatores de risco importantes são categorizados da seguinte forma:

• Concorrência da indústria: A indústria biofarmacêutica é altamente competitiva, com grandes participantes investindo fortemente em pesquisa e desenvolvimento. A partir de 2023, espera -se que o mercado farmacêutico global chegue US $ 1,5 trilhão Até 2023, dirigindo intensa concorrência.
• Alterações regulatórias: O setor farmacêutico é fortemente regulamentado. Alterações nos regulamentos podem alterar o cenário da comercialização. Em 2022, o FDA aprovou sobre 70 novos medicamentos, indicando um ambiente competitivo.
• Condições de mercado: As crises econômicas e a volatilidade do mercado podem afetar o financiamento e a disponibilidade de capital. O índice da indústria de seleção de S&P Biotech mostrou um Declínio de 25% Em 2022, refletindo condições desafiadoras do mercado.

Riscos operacionais

Os riscos operacionais do PIRS incluem:

• Dependência de colaborações: Pieris conta com parcerias com empresas farmacêuticas maiores para financiamento e desenvolvimento. A falha dessas colaborações pode afetar severamente o progresso.
• Riscos de desenvolvimento de produtos: O processo de descoberta de medicamentos tem uma alta taxa de falhas. Historicamente, a probabilidade de introdução bem -sucedida de drogas é aproximadamente 9%, exacerbando a incerteza financeira.

Riscos financeiros

Os riscos financeiros destacados nos relatórios de ganhos recentes incluem:

• Taxa de queima de caixa: No segundo trimestre de 2023, os PIRs relataram uma taxa de queima de dinheiro de aproximadamente US $ 10 milhões por trimestre, o que levanta preocupações sobre sua pista.
• Necessidades de financiamento: Dada a posição de caixa atual de torno US $ 36 milhões, Infusão de capital contínua é crítica. Os analistas antecipam que a empresa pode precisar garantir financiamento adicional nos próximos 12 meses.

Riscos estratégicos

Os riscos estratégicos surgem das iniciativas de longo prazo da empresa:

• Desenvolvimento de pipeline: Pieris tem vários candidatos em seu oleoduto, mas a taxa de sucesso para ensaios em estágio tardio normalmente fica 25%, Postando desafios para os cronogramas de comercialização.
• Aceitação de mercado: A aceitação de novas terapias é incerta e pesquisas de mercado indicam que aproximadamente 50% de novos medicamentos enfrentam resistência aos prestadores de serviços de saúde.

Estratégias de mitigação

Pieris implementou várias estratégias para mitigar esses riscos:

• Pipeline diversificado: A empresa está desenvolvendo um portfólio de terapêutica para reduzir a dependência de qualquer produto.
• Desenvolvimento de Parceria: Fortalecer o relacionamento com empresas farmacêuticas estabelecidas para garantir financiamento e experiência.
• Gerenciamento de custos: Avaliação contínua dos custos operacionais para gerenciar a taxa de queima de caixa efetivamente.

Perspectivas de crescimento futuro para Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS)

Oportunidades de crescimento

Ao analisar as oportunidades de crescimento potenciais para a Pieris Pharmaceuticals, Inc. (PIRS), emergem vários fatores de crescimento importantes que podem afetar significativamente a trajetória financeira da empresa.

Principais fatores de crescimento

• Inovações de produtos: A Pieris se concentra no desenvolvimento de sua tecnologia proprietária anticalina, que tem como alvo necessidades médicas não atendidas em áreas como oncologia e doenças respiratórias. Atualmente, a empresa está avançando em vários programas clínicos, incluindo o PRS-343, um anticorpo biespecífico direcionado ao CD137 e 4-1BB para tratamento de câncer.
• Expansões de mercado: O mercado biofarmacêutico global foi avaliado em aproximadamente US $ 1,5 trilhão em 2021 e é projetado para crescer em um CAGR de 8.4% De 2022 a 2030. Esse crescimento apresenta oportunidades significativas para empresas como Pieris expandirem sua presença no mercado.
• Aquisições: Aquisições estratégicas podem reforçar o portfólio da Pieris. Por exemplo, em 2020, a aquisição de uma empresa biofarmacêutica em estágio clínico ajudou a fortalecer suas capacidades de pesquisa e ampliar seu gasoduto.

Projeções futuras de crescimento de receita

Analistas de mercado projetam a receita da Pieris para atingir aproximadamente US $ 40 milhões Até o final de 2024, impulsionado por aprovações e parcerias antecipadas. As estimativas de ganhos sugerem uma taxa de crescimento anual de 20% nos próximos cinco anos, com a lucratividade esperada por 2025.

Iniciativas estratégicas e parcerias

Pieris forjou parcerias estratégicas com empresas farmacêuticas estabelecidas. Notavelmente, sua colaboração com a AstraZeneca se concentra no desenvolvimento de terapias contra o câncer, utilizando a tecnologia anticalina. Essas parcerias não apenas aprimoram os esforços de P&D, mas também fornecem acesso a mercados mais amplos e financiamento.

Vantagens competitivas

• Tecnologia proprietária: A plataforma Anticalin da Pieris oferece um mecanismo único para o desenvolvimento de medicamentos, diferenciando -o dos concorrentes.
• Oleoduto robusto: Com vários produtos em vários estágios de desenvolvimento, Pieris possui um pipeline diversificado que pode mitigar os riscos associados à dependência de um único produto.
• Equipe de gerenciamento experiente: A equipe de liderança, com décadas de experiência combinada no setor biofarmacêutico, posiciona Pieris para navegar de maneira eficaz e capitalizar as oportunidades de crescimento.

Financeiro Overview

Para fornecer uma imagem mais clara das oportunidades de saúde e crescimento financeiro de Pieris, a tabela a seguir resume as principais métricas financeiras:

Essas métricas financeiras sublinham o foco estratégico da Pieris Pharmaceuticals na inovação e na expansão do mercado, preparando o cenário para o crescimento futuro em uma paisagem biofarmacêutica em rápida evolução.