Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD) Bundle
فهم تدفقات الإيرادات لشركة Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD).
فهم تدفقات الإيرادات لشركة Prelude Therapeutics Incorporated
تحقق شركة Prelude Therapeutics Incorporated إيرادات بشكل أساسي من اتفاقيات الترخيص الخاصة بها. وبالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت الإيرادات من اتفاقيات الترخيص $3,000,000، مقارنة ب $0 في نفس الفترة من عام 2023. ويشير هذا إلى أن الشركة بدأت في تحقيق الإيرادات من أنشطة الترخيص الخاصة بها، مما يمثل تغييراً كبيراً في تدفق إيراداتها.
معدل نمو الإيرادات على أساس سنوي
يتم احتساب معدل نمو الإيرادات على أساس سنوي للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 على النحو التالي:
- الإيرادات في الربع الثالث 2024: $3,000,000
- الإيرادات في الربع الثالث 2023: $0
- معدل النمو على أساس سنوي: لانهائي (نظرًا لعدم وجود إيرادات في العام السابق)
للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ظلت الإيرادات عند $3,000,000، مقارنة ب $0 في نفس الفترة من عام 2023.
مساهمة قطاعات الأعمال المختلفة في الإيرادات الإجمالية
كامل الإيرادات للفترات المبلغ عنها في عام 2024 مستمدة من اتفاقيات الترخيص. ويلخص الجدول التالي مساهمات الإيرادات:
| فترة | الإيرادات من اتفاقيات الترخيص | النسبة المئوية لإجمالي الإيرادات |
|---|---|---|
| الربع الثالث 2024 | $3,000,000 | 100% |
| الربع الثالث 2023 | $0 | 0% |
| التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 | $3,000,000 | 100% |
| التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 | $0 | 0% |
تحليل التغيرات الهامة في تدفقات الإيرادات
إن التغيير الأكثر أهمية في تدفق الإيرادات لشركة Prelude Therapeutics هو البدء في الاعتراف بالإيرادات من اتفاقيات الترخيص الخاصة بها. الإيرادات $3,000,000 يمثل الربع الثالث من عام 2024 الحالة الأولى التي تحقق فيها الشركة إيرادات من عملياتها، مما يشير إلى الانتقال من مرحلة ما قبل الإيرادات إلى كيان مدر للإيرادات. يعد هذا التغيير أمرًا بالغ الأهمية للمستثمرين الذين يبحثون عن علامات النجاح التشغيلي وإمكانات النمو.
بشكل عام، تعكس البيانات المالية للشركة لحظة محورية، حيث يمثل الاعتراف بالإيرادات من اتفاقيات الترخيص علامة بارزة في رحلتها المالية.
الغوص العميق في ربحية شركة Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD).
نظرة عميقة على ربحية شركة Prelude Therapeutics Incorporated
هامش الربح الإجمالي: بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت الشركة عن إيرادات من اتفاقية الترخيص بقيمة $3,000,000. نظرًا لعدم وجود تكاليف مباشرة للسلع المباعة، فإن هامش الربح الإجمالي فعال 100%.
هامش الربح التشغيلي: وبلغ إجمالي مصاريف التشغيل لنفس الفترة $108,883,000مما أدى إلى خسارة من عمليات ($105,883,000). وبالتالي فإن هامش الربح التشغيلي هو (3,529%).
هامش صافي الربح: وبلغ صافي الخسارة للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 ($98,442,000)مما أدى إلى هامش ربح صافي قدره (3,281.4%).
الاتجاهات في الربحية مع مرور الوقت
وبمقارنة التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 مع نفس الفترة من عام 2023:
- ارتفعت الإيرادات من اتفاقيات الترخيص من $0 ل $3,000,000.
- ارتفع إجمالي مصاريف التشغيل من $94,898,000 في عام 2023 إلى $108,883,000 في عام 2024.
- ارتفع صافي الخسارة من ($88,757,000) في عام 2023 إلى ($98,442,000)
مقارنة نسب الربحية مع متوسطات الصناعة
يلخص الجدول التالي نسب الربحية لشركة Prelude Therapeutics مقارنة بمتوسطات الصناعة:
| متري | بريلود ثيرابيوتيكس (2024) | متوسط الصناعة |
|---|---|---|
| هامش الربح الإجمالي | 100% | 70% |
| هامش الربح التشغيلي | (3,529%) | (20%) |
| هامش صافي الربح | (3,281.4%) | (15%) |
تحليل الكفاءة التشغيلية
يمكن تقييم الكفاءة التشغيلية من خلال المقاييس التالية:
- نفقات البحث والتطوير (R&D): زاد من $73,061,000 في عام 2023 إلى $86,375,000 في عام 2024.
- المصاريف العمومية والإدارية: زاد من $21,837,000 في عام 2023 إلى $22,508,000 في عام 2024.
- إجمالي مصاريف التشغيل: زاد من $94,898,000 في عام 2023 إلى $108,883,000 في عام 2024.
تشير الزيادة الكبيرة في نفقات التشغيل إلى تحديات في إدارة التكاليف، لا سيما في مجال البحث والتطوير والوظائف الإدارية، والتي تعتبر بالغة الأهمية للربحية المستقبلية.
الدين مقابل حقوق الملكية: كيف تقوم شركة Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD) بتمويل نموها
الديون مقابل حقوق الملكية: كيف قامت شركة Prelude Therapeutics بتمويل نموها
Overview من مستويات الديون
وفي 30 سبتمبر 2024 بلغ إجمالي مطلوبات الشركة 40.79 مليون دولار، والتي تشمل كلا من الالتزامات قصيرة الأجل وطويلة الأجل. توزيع الالتزامات المتداولة هو كما يلي:
| الالتزامات المتداولة | المبلغ (بالآلاف) |
|---|---|
| الحسابات المستحقة الدفع | $5,921 |
| النفقات المستحقة | $13,579 |
| مسؤولية الإيجار التشغيلي | $2,365 |
| مسؤولية الإيجار التمويلي | $359 |
| إجمالي الالتزامات المتداولة | $22,224 |
ولا تعلن الشركة عن ديون كبيرة طويلة الأجل، مما يشير إلى اتباع نهج متحفظ في الاستفادة من الديون. تساهم التزامات الإيجار التشغيلي أيضًا في هيكل الدين الإجمالي.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية
وصلت نسبة الدين إلى حقوق الملكية إلى 0.26، يتم احتسابها كإجمالي المطلوبات مقسومة على إجمالي حقوق المساهمين 156.43 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024. وهذه النسبة أقل بكثير من متوسط الصناعة، والذي يتراوح عادةً بين 0.5 إلى 1.0 لشركات التكنولوجيا الحيوية، مما يشير إلى اعتماد أقوى على تمويل الأسهم بدلاً من الديون.
إصدارات الديون الأخيرة والتصنيفات الائتمانية
لم يتم تسجيل أي إصدارات دين حديثة خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. وحافظت الشركة على رافعة مالية منخفضة profile مع عدم الإبلاغ عن تصنيفات ائتمانية، مما يعكس استراتيجيتها للتمويل من خلال حقوق الملكية بدلاً من تراكم الديون.
الموازنة بين تمويل الديون وتمويل الأسهم
تركز الإستراتيجية المالية على تمويل الأسهم لدعم العمليات وتمويل البحث والتطوير. أثارت الشركة 110.4 مليون دولار في عام 2023 من بيع الأسهم العادية والمذكرات الممولة مسبقًا، والتي تم استخدامها بشكل أساسي لدعم التجارب السريرية الجارية والتكاليف التشغيلية. وفي الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، لم يتم إصدار أوراق مالية جديدة، مما يشير إلى توقف أنشطة تمويل الأسهم مؤقتًا.
| أنشطة التمويل | المبلغ (بالآلاف) |
|---|---|
| صافي العائدات من بيع الأسهم العادية (2023) | $110,400 |
| صافي العائدات من الضمانات الممولة مسبقًا (2023) | $24,800 |
| صافي النقد المستخدم في أنشطة التمويل (2024) | $(86) |
تعكس الإدارة المالية للشركة استراتيجية للحفاظ على السيولة والمرونة مع تقليل التعرض للديون. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي النقد وما في حكمه والأوراق المالية القابلة للتداول 153.6 مليون دولار، مما يوفر أساسًا قويًا للنمو المستقبلي والاستقرار التشغيلي.
تقييم سيولة شركة Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD).
تقييم سيولة شركة Prelude Therapeutics Incorporated
النسبة الحالية: اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، يتم احتساب النسبة الحالية على النحو التالي:
الأصول المتداولة: 153.6 مليون دولار (النقد وما يعادله والأوراق المالية القابلة للتسويق)
الالتزامات المتداولة: 22.2 مليون دولار
النسبة الحالية = الأصول المتداولة / الالتزامات المتداولة = 6.93
نسبة سريعة: النسبة السريعة، التي تستثني المخزون من الأصول المتداولة، هي:
الأصول السريعة: 153.6 مليون دولار (نظرًا لعدم وجود مخزونات مُعلن عنها)
النسبة السريعة = الأصول السريعة / الالتزامات المتداولة = 6.93
تحليل اتجاهات رأس المال العامل
رأس المال العامل = الأصول المتداولة - الالتزامات المتداولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024:
رأس المال العامل = 153.6 مليون دولار - 22.2 مليون دولار = 131.4 مليون دولار
بيانات التدفق النقدي Overview
التدفق النقدي من الأنشطة التشغيلية:
- صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024: $(82.1 مليون)
- صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023: (83.5 مليون دولار)
التدفق النقدي من الأنشطة الاستثمارية:
- صافي النقد الناتج من الأنشطة الاستثمارية للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024: 68.1 مليون دولار
- صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023: $(42.4 مليون)
التدفق النقدي من الأنشطة التمويلية:
- صافي النقد المستخدم في أنشطة التمويل للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024: $(86,000)
- صافي النقد الناتج من الأنشطة التمويلية للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023: 111.2 مليون دولار
مخاوف السيولة المحتملة أو نقاط القوة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، قامت الشركة بما يلي:
- إجمالي النقد وما في حكمه والأوراق المالية القابلة للتسويق 153.6 مليون دولار
- العجز المتراكم (554.8 مليون دولار)
وتعتقد الشركة أن وضع السيولة الحالي لديها سيكون كافياً لتمويل العمليات حتى عام 2026.
| فئة التدفق النقدي | 2024 (بالآلاف) | 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية | $(82,144) | $(83,485) |
| صافي النقد المقدم من (المستخدم في) الأنشطة الاستثمارية | $68,073 | $(42,382) |
| صافي النقد (المستخدم في) المقدم من أنشطة التمويل | $(86) | $111,158 |
| صافي النقصان في النقد وما في حكمه والنقد المقيد | $(14,157) | $(14,709) |
هل شركة Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD) مبالغ فيها أم مقومة بأقل من قيمتها؟
تحليل التقييم
هل شركة Prelude Therapeutics Incorporated مبالغ فيها أم أقل من قيمتها؟
يمكن تقييم تقييم شركة Prelude Therapeutics Incorporated من خلال النسب الرئيسية والمقاييس المالية، بما في ذلك السعر إلى الأرباح (P/E)، والسعر إلى القيمة الدفترية (P/B)، وقيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EV/ EBITDA) النسب.
- نسبة السعر إلى الأرباح (P / E): نسبة السعر إلى الربحية غير قابلة للتطبيق حاليًا حيث أعلنت الشركة عن خسارة صافية قدرها 98.4 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مما أدى إلى خسارة صافية للسهم قدرها $1.30.
- نسبة السعر إلى القيمة الدفترية (السعر إلى القيمة الدفترية): وذكرت القيمة الدفترية للشركة في 156.43 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بإجمالي مطلوبات قدرها 40.79 مليون دولار.
- نسبة قيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EV/EBITDA): مع عدم وجود تقارير إيجابية عن الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، فإن نسبة EV إلى EBITDA لا تنطبق أيضًا.
اتجاهات أسعار الأسهم
شهد سعر سهم Prelude Therapeutics تقلبات على مدار الـ 12 شهرًا الماضية. وتراوح سعر السهم من أدنى مستوى $3.15 إلى ارتفاع $21.10. اعتبارًا من أحدث التقارير، سعر السهم تقريبًا $20.49.
عائد الأرباح ونسب الدفع
في الوقت الحالي، لا تدفع شركة Prelude Therapeutics أي أرباح، وبالتالي فإن عائد الأرباح هو 0%. وبالمثل، فإن نسبة الدفع غير قابلة للتطبيق بسبب عدم وجود مدفوعات أرباح.
إجماع المحللين على تقييم الأسهم
تشير تقييمات إجماع المحللين إلى توقعات مختلطة للسهم، حيث يقترح بعض المحللين أ يشتري التصنيف بينما يوصي الآخرون بـ يمسك. متوسط السعر المستهدف الذي حدده المحللون موجود $18.00.
| متري | قيمة |
|---|---|
| نسبة السعر إلى الربحية الحالية | لا يوجد |
| نسبة السعر إلى القيمة الدفترية الحالية | 0.63 |
| نسبة EV/EBITDA الحالية | لا يوجد |
| سعر السهم (الحالي) | $20.49 |
| أدنى مستوى خلال 52 أسبوع | $3.15 |
| ارتفاع 52 أسبوع | $21.10 |
| عائد الأرباح | 0% |
| متوسط تقييم المحللين | شراء/عقد |
| متوسط السعر المستهدف | $18.00 |
المخاطر الرئيسية التي تواجه شركة Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD)
المخاطر الرئيسية التي تواجه شركة Prelude Therapeutics Incorporated
تتأثر الصحة المالية لشركة Prelude Therapeutics Incorporated بالعديد من عوامل الخطر الداخلية والخارجية التي يمكن أن تؤثر على عملياتها واستقرارها المالي ووضعها العام في السوق.
مسابقة الصناعة
تتميز صناعة الأدوية الحيوية بالمنافسة الشديدة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت الشركة عن عجز متراكم قدره 554.8 مليون دولار. قد يكون لدى الشركات المتنافسة منتجات أكثر تقدمًا أو موارد مالية أكبر، مما قد يحد من حصة بريلود في السوق وقدرتها على جذب الاستثمار. ولم تقم الشركة بعد بتسويق أي منتجات، مما يزيد من تعرضها للمنافسة.
التغييرات التنظيمية
يمكن أن تؤثر التغييرات التنظيمية بشكل كبير على عمليات Prelude. ولم تحصل الشركة بعد على موافقة تسويقية لأي من منتجاتها المرشحة. في مايو 2024، قدمت بيان تسجيل الرف إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات لإصدار الأوراق المالية حتى 400 مليون دولار. يمكن أن تؤثر حالات عدم اليقين المتعلقة بالموافقات التنظيمية على الجدول الزمني لتطوير المنتجات وتسويقها، مما قد يؤدي إلى زيادة التكاليف والتأخير.
ظروف السوق
يمكن أن تؤثر ظروف السوق، بما في ذلك التقلبات في سوق الأوراق المالية ومعنويات المستثمرين، على قدرة Prelude على زيادة رأس المال. إجمالي حقوق المساهمين كما في 30 سبتمبر 2024 156.4 مليون دولار. وقد يؤدي تراجع ظروف السوق إلى إعاقة جهود جمع الأموال، والتي تعتبر بالغة الأهمية لاستدامة العمليات والمبادرات البحثية.
المخاطر التشغيلية
تعتبر المخاطر التشغيلية المتعلقة بالتجارب السريرية وتطوير الأبحاث كبيرة. أعلنت الشركة عن نفقات البحث والتطوير لـ 86.4 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 ارتفاعا من 73.1 مليون دولار في العام السابق. يمكن أن يؤدي التأخير أو الفشل في التجارب السريرية إلى خسائر مالية كبيرة ويؤثر على فرص التمويل المستقبلية.
المخاطر المالية
وتشمل المخاطر المالية الحاجة إلى رأس مال إضافي كبير. تكبدت شركة Prelude خسائر تشغيلية وتدفقات نقدية سلبية، مع خسارة صافية قدرها 98.4 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. إذا لم تتمكن الشركة من تأمين التمويل الكافي، فقد تضطر إلى تأخير أو تقليص جهود التطوير.
استراتيجيات التخفيف
وللتخفيف من هذه المخاطر، اتبعت شركة Prelude استراتيجيات مختلفة، بما في ذلك تقديم بيان تسجيل الرف لتسهيل زيادة رأس المال في المستقبل. تعتقد الشركة أن النقد وما في حكمه والأوراق المالية القابلة للتسويق كما في 30 سبتمبر 2024 يبلغ إجماليها 153.6 مليون دولارسيكون كافياً لتمويل العمليات حتى عام 2026. ومع ذلك، فإن الاعتماد على التمويل الخارجي لا يزال يشكل مصدر قلق بالغ.
| عامل الخطر | وصف | التأثير المالي |
|---|---|---|
| مسابقة الصناعة | منافسة شديدة من شركات الأدوية الحيوية الراسخة والناشئة. | الخسارة المحتملة لحصة السوق؛ زيادة الضغط على الأسعار والهوامش. |
| التغييرات التنظيمية | التغييرات في اللوائح يمكن أن تؤخر الموافقات على المنتج. | زيادة تكاليف التطوير والتأخير المحتمل في توليد الإيرادات. |
| ظروف السوق | يمكن أن تؤثر التقلبات في سوق الأوراق المالية على قدرات جمع التبرعات. | تخفيض خيارات تمويل الأسهم؛ زيادة تكلفة رأس المال. |
| المخاطر التشغيلية | المخاطر المرتبطة بالتجارب السريرية وتطوير الأبحاث. | زيادة النفقات؛ احتمال حدوث خسائر كبيرة إذا فشلت التجارب. |
| المخاطر المالية | الحاجة إلى رأس مال إضافي للحفاظ على العمليات والنمو. | مخاطر تقليص العمليات أو إيقاف المشاريع. |
آفاق النمو المستقبلي لشركة Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD)
آفاق النمو المستقبلي لشركة Prelude Therapeutics Incorporated
محركات النمو الرئيسية
تشمل محركات النمو الرئيسية للشركة ما يلي:
- ابتكارات المنتج: بدأت الشركة تجارب سريرية للعديد من المنتجات المرشحة، بما في ذلك PRT3789، وPRT2527، وPRT7732، مع وصول نفقات البحث والتطوير إلى 86.4 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 73.1 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023.
- توسعات السوق: الاعتراف الأخير بالإيرادات 3.0 مليون دولار من اتفاقية الترخيص يشير إلى دخول السوق بنجاح.
- عمليات الاستحواذ: وتخطط الشركة لاستكشاف فرص التعاون أو الاستحواذ لتعزيز خط أنابيبها.
توقعات نمو الإيرادات المستقبلية وتقديرات الأرباح
من المتوقع أن يزداد نمو الإيرادات المستقبلية مع تقدم الشركة لمرشحيها السريريين. بلغت إيرادات التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 3.0 مليون دولار من اتفاقية الترخيص، مما يمثل معلما هاما. ويقدر المحللون أنه إذا أثبتت التجارب السريرية نجاحها، فقد تزيد الإيرادات بشكل كبير بعد عام 2026 مع تكثيف جهود التسويق.
المبادرات الاستراتيجية أو الشراكات
قدمت الشركة أ 400 مليون دولار بيان تسجيل الرف في يونيو 2024، مما يسمح بالمرونة في جمع الأموال للمبادرات الإستراتيجية. بالإضافة إلى ذلك، يتم متابعة الشراكات مع المؤسسات البحثية وشركات الأدوية لتعزيز قدراتها التنموية.
المزايا التنافسية
تتمتع الشركة بالعديد من المزايا التنافسية:
- خط أنابيب قوي: يتضمن خط الأنابيب العديد من المرشحين الواعدين، مع تركيز البحث والتطوير على المجالات العلاجية عالية الطلب.
- الإدارة ذات الخبرة: يتمتع فريق القيادة بخبرة صناعية واسعة النطاق، مما يعزز قدرات التنفيذ.
- الوضع المالي: حسبما أفادت الشركة اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 153.6 مليون دولار نقدًا ومعادلات نقدية وأوراق مالية قابلة للتسويق، مما يوفر أساسًا متينًا للنمو المستقبلي.
| محرك النمو | تفاصيل |
|---|---|
| ابتكارات المنتجات | نفقات البحث والتطوير 86.4 مليون دولار لعام 2024؛ عدة مرشحين في التجارب السريرية. |
| توسعات السوق | الإيرادات من اتفاقية الترخيص 3.0 مليون دولار. |
| الشراكات الاستراتيجية | قدم أ 400 مليون دولار بيان تسجيل الرف لفرص التمويل. |
| المزايا التنافسية | الوضع النقدي 153.6 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024. |
Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Prelude Therapeutics Incorporated (PRLD)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.