شركة Newmont (NEM): مصفوفة مجموعة بوسطن الاستشارية [10-2024 محدثة]
- ✓ Fully Editable: Tailor To Your Needs In Excel Or Sheets
- ✓ Professional Design: Trusted, Industry-Standard Templates
- ✓ Pre-Built For Quick And Efficient Use
- ✓ No Expertise Is Needed; Easy To Follow
Newmont Corporation (NEM) Bundle
في عام 2024، ستبرز شركة Newmont Corporation (NEM) في صناعة التعدين، حيث تعرض محفظة متنوعة من خلال عدسة Boston Consulting Group Matrix. ومع إنتاج الذهب القوي والأداء المالي المثير للإعجاب، يمكن تصنيف أصول "نيومونت" على النحو التالي: النجوم, الأبقار النقدية, كلاب، و علامات استفهام. لا يكشف هذا التحليل عن نقاط القوة التي تدفع الربحية فحسب، بل يكشف أيضًا عن التحديات والشكوك التي قد تؤثر على النمو المستقبلي. تعمق أكثر لاستكشاف كيفية وضع كل قطاع من قطاعات أعمال "نيومونت" في مشهد السوق الحالي.
خلفية عن شركة Newmont (NEM)
تُعرف شركة Newmont Corporation بأنها شركة الذهب الرائدة عالميًا، وهي شركة الذهب الوحيدة المدرجة في كل من مؤشر S&P 500 وقائمة Fortune 500. تأسست الشركة في عام 1921، وتطورت بشكل ملحوظ، مع التركيز في المقام الأول على استكشاف الذهب وإنتاجه والأنشطة ذات الصلة. اعتبارًا من عام 2024، تعمل "نيومونت" في العديد من المناطق الرئيسية، بما في ذلك الولايات المتحدة وكندا والمكسيك وجمهورية الدومينيكان والبيرو وسورينام والأرجنتين وتشيلي وأستراليا وبابوا غينيا الجديدة والإكوادور وفيجي وغانا. تهدف الشركة إلى خلق قيمة وتحسين الحياة من خلال ممارسات التعدين المستدامة والمسؤولة.
تم إدراج "نيومونت" في مؤشر داو جونز للاستدامة العالمي منذ عام 2007، مما يسلط الضوء على التزامها بالمبادئ البيئية والاجتماعية والحوكمة (ESG). وفي يونيو 2024، تم الاعتراف بها باعتبارها شركة التعدين الوحيدة في تصنيف TIME لأفضل 100 شركة خضراء. علاوة على ذلك، تم تصنيف "نيومونت" باستمرار كأفضل شركة منجم للذهب في تقييم استدامة الشركات العالمية التابع لشركة "ستاندرد آند بورز" منذ عام 2015، وتم إدراجها في قائمة أفضل 100 شركة مواطنة لشركة 3BL Media، والتي تقيم شفافية وأداء الحوكمة البيئية والاجتماعية والمؤسسية بين أكبر الشركات الأمريكية المتداولة علنًا منذ عام 2020.
اتخذت الشركة مؤخرًا إجراءات مهمة لتحسين محفظتها. في فبراير 2024، وافق مجلس إدارة "نيومونت" على برنامج لتصفية ستة أصول غير أساسية ومشروع تطوير، بما في ذلك CC&V، وMusselwhite، وPorcupine، وÉléonore، وTelfer، وAkyem، ومشروع تطوير القهوة في كندا. تم تصنيف هذه الأصول على أنها محتفظ بها للبيع بسبب عمليات البيع المستمرة، مع توقع إتمام هذه المعاملات خلال 12 شهرًا. والجدير بالذكر أنه في سبتمبر وأكتوبر 2024، أبرمت "نيومونت" اتفاقيات لبيع قطاعي "تيلفر" و"أكيم" على التوالي، مع توقع الإغلاق في الربع الأخير من عام 2024.
مالياً، أعلنت "نيومونت" عن مقاييس أداء ملحوظة في الربع الثالث من عام 2024، حيث حققت دخلاً صافياً قدره 922 مليون دولار أمريكي، أو 0.80 دولار أمريكي للسهم المخفف، وهو ما يمثل زيادة كبيرة مقارنة بربع العام السابق. بلغت الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) المعدلة للشركة لنفس الفترة 1.967 مليار دولار أمريكي، مما يعكس زيادة بنسبة 111٪ على أساس سنوي. بالإضافة إلى ذلك، أنهت "نيومونت" الربع بنقود مجمعة بقيمة 3.0 مليار دولار أمريكي وسيولة إجمالية قدرها 7.1 مليار دولار أمريكي، مما يؤكد مركزها المالي القوي.
شركة نيومونت (NEM) - مصفوفة BCG: النجوم
إنتاج قوي للذهب
في الربع الثالث من عام 2024، حققت شركة Newmont Corporation مستوى قويًا من إنتاج الذهب قدره 1,574 ألف أوقية. ويؤكد رقم الإنتاج هذا مكانة الشركة كشركة رائدة في قطاع تعدين الذهب، مما يدل على قدرتها على الاستفادة من ظروف السوق ذات الطلب المرتفع.
زيادة المبيعات
أعلنت شركة نيومونت عن مبيعات 4.6 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2024، وهو ما يمثل زيادة كبيرة من 2.5 مليار دولار سنة بعد سنة. يوضح هذا النمو في المبيعات قدرة الشركة على الاستفادة من حصتها في السوق بفعالية في سوق متنامية.
صافي الدخل من العمليات المستمرة
بلغ صافي الدخل من العمليات المستمرة لشركة "نيومونت" في الربع الثالث من عام 2024 875 مليون دولار. ويسلط هذا الرقم الضوء على ربحية الشركة وسط تزايد المتطلبات التشغيلية وضغوط السوق.
نمو كبير في إنتاج النحاس والفضة
وشهدت "نيومونت" أيضًا نموًا كبيرًا في إنتاجها من النحاس والفضة، مما ساهم في تنوع تدفق الإيرادات. ويعد هذا التنويع أمرا حاسما لتخفيف المخاطر المرتبطة بتقلبات أسعار الذهب ويعزز الاستقرار المالي العام للشركة.
ارتفاع متوسط الأسعار المحققة للذهب
وكان متوسط السعر المحقق للذهب $2,518 للأونصة في الربع الثالث من عام 2024. يوفر هذا المستوى المرتفع من الأسعار هوامش قوية للشركة، مما يساهم بشكل إيجابي في صافي دخلها وتدفقاتها النقدية.
كفاءة تشغيلية قوية
بلغت تكاليف الاستدامة الشاملة لشركة Newmont $1,611 للأونصة. يعد هذا المستوى من الكفاءة التشغيلية أمرًا بالغ الأهمية لأنه يسمح للشركة بالحفاظ على الربحية حتى في ظل ظروف السوق المتقلبة.
| متري | الربع الثالث 2024 | مقارنة سنة بعد سنة |
|---|---|---|
| إنتاج الذهب (ألف أوقية) | 1,574 | زيادة |
| المبيعات (مليار دولار) | 4.6 | يصل من 2.5 |
| صافي الدخل (مليون دولار) | 875 | زيادة |
| متوسط السعر المحقق للذهب (دولار للأونصة) | 2,518 | عالي |
| تكاليف الاستدامة الشاملة (دولار للأونصة) | 1,611 | فعال |
شركة نيومونت (NEM) - مصفوفة BCG: الأبقار النقدية
مساهمة منجم بودينجتون
يظل منجم بودينجتون مساهمًا رئيسيًا في التدفق النقدي لشركة نيومونت، حيث ينتج ما يقرب من 426.000 أوقية من الذهب في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. يتمتع المنجم بإنتاج ثابت، مع تكلفة مستدامة شاملة (AISC) تبلغ 1,289 دولارًا للأونصة. على الرغم من انخفاض إنتاج الذهب بنسبة 28% مقارنة بعام 2023، تواصل شركة Boddington تحقيق ربحية كبيرة بفضل عملياتها القائمة.
التدفقات النقدية المنشأة من العمليات الناضجة
وقد ولدت عمليات "نيومونت" الناضجة، بما في ذلك "Ahafo" و"Lihir"، تدفقات دخل مستقرة. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أنتجت شركة Ahafo 384.000 أوقية من الذهب مع AISC من 1,057 دولارًا للأونصةبينما أنتج ليهير 539.000 أوقية في AISC لـ 1,416 دولارًا للأونصة. وتساهم هذه العمليات بشكل كبير في الاستقرار المالي الشامل لشركة "نيومونت" وقدراتها على توليد النقد.
متطلبات الإنفاق الرأسمالي المنخفض
ومع وجود بنية تحتية راسخة، فإن أبقار نيومونت النقدية تحتاج إلى ذلك انخفاض النفقات الرأسمالية. إن النفقات الرأسمالية لدعم المشاريع في بودينجتون وأهافو أقل بكثير من تلك الخاصة بالتطورات الجديدة. على سبيل المثال، كانت التكاليف الرأسمالية المستدامة لبودينجتون 519 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. يسمح انخفاض متطلبات رأس المال لشركة "نيومونت" بالحفاظ على هوامش ربح عالية وتوليد تدفقات نقدية كبيرة.
توزيعات أرباح متسقة مدفوعة
لقد أظهرت "نيومونت" صحة مالية قوية من خلال توزيعات أرباح متسقة. وفي أكتوبر 2024، أعلنت الشركة عن توزيع أرباح بقيمة 0.25 دولار للسهم الواحدمما يعكس التزامها بإعادة القيمة إلى المساهمين. للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الأرباح النقدية المدفوعة 0.75 دولار للسهم الواحد، أسفل من 1.20 دولار للسهم الواحد في العام السابق. يشير هذا إلى نهج استراتيجي لإدارة عوائد المساهمين مع موازنة الاحتياجات التشغيلية.
حقوق ملكية العلامة التجارية القوية ومكانتها في السوق
تتمتع شركة "نيومونت" بمكانة قوية في صناعة الذهب، حيث تحظى بمكانة رائدة في السوق. يتم تعزيز قيمة العلامة التجارية للشركة من خلال مبادراتها المتعلقة بالكفاءة التشغيلية والاستدامة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي سيولة "نيومونت" 7.1 مليار دولارمما يدعم قدرتها على الاستفادة من الفرص المتاحة في السوق والحفاظ على ميزة تنافسية.
| الألغام / العملية | إنتاج الذهب (000 أونصة) | AISC (دولار/أونصة) | الأرباح النقدية المعلنة (دولار/سهم) |
|---|---|---|---|
| بودينجتون | 426 | $1,289 | $0.25 |
| أهافو | 384 | $1,057 | $0.25 |
| ليهير | 539 | $1,416 | $0.25 |
شركة نيومونت (NEM) - مصفوفة BCG: الكلاب
يواجه منجم Telfer تحديات تشغيلية ومن المقرر بيعه في الربع الرابع من عام 2024
واجه منجم تيلفر تحديات تشغيلية كبيرة، بما في ذلك التوقف المؤقت في الإنتاج بسبب مشكلات التسرب التي تم اكتشافها على الجدار الخارجي وحول منشأة تخزين المخلفات. استؤنفت العمليات في نهاية الربع الثالث من عام 2024، ولكن من المقرر أن يتم بيع المنجم، ومن المتوقع إغلاق الصفقة في الربع الرابع من عام 2024. وفيما يتعلق بالإنتاج، أنتجت Telfer ما يقرب من 30 ألف أوقية من الذهب و14000 رطل من النحاس في الربع الأول. تسعة أشهر من عام 2024.
منجم إليونور يُظهر انخفاض اتجاهات الإنتاج والربحية
كما أظهر منجم إليونور أيضًا انخفاضًا في الإنتاج، حيث انخفض إنتاج الذهب بنسبة 37٪ في الربع الثالث من عام 2024 مقارنة بالعام السابق، ويرجع ذلك أساسًا إلى انخفاض درجة الخام. ارتفعت التكاليف المطبقة على مبيعات أونصة الذهب بشكل ملحوظ، حيث زادت بنسبة 99%. تم الإبلاغ عن تكاليف الدعم الشاملة للأونصة الذهبية عند 1,914 دولارًا، مما يشير إلى الضغط على الربحية.
تؤثر التكاليف المرتفعة على الهوامش في المواقع ذات الأداء الضعيف، مما يستلزم مراجعة استراتيجية
وتشهد مواقع "نيومونت" ذات الأداء الضعيف، بما في ذلك "تيلفر" و"إليونور"، ارتفاعًا في تكاليف التشغيل. بالنسبة لشركة Telfer، بلغت تكاليف الدعم الشاملة للأونصة 3823 دولارًا. تكاليف أونصة إليونور مرتفعة بالمثل عند 1914 دولارًا. ويتطلب العبء المالي المتزايد مراجعة استراتيجية لهذه العمليات لأنها أصبحت مصائد نقدية للشركة.
إمكانات نمو محدودة من بعض الأصول القديمة
تظهر الأصول القديمة لشركة "نيومونت"، وخاصة منجمي "تيلفر" و"إليونور"، إمكانات نمو محدودة. لم يكن الإنتاج في تيلفر على مستوى التوقعات، ويتم الآن تصفية المنجم. شهدت إليونور أيضًا انخفاضًا مستمرًا في الإنتاج والربحية. تشير التوقعات العامة لهذه الأصول إلى أنه من غير المرجح أن تساهم بشكل إيجابي في مسار نمو الشركة في المستقبل القريب.
زيادة المنافسة التي تؤثر على قوة التسعير في أسواق محددة
وفي بيئة السوق الحالية، أثرت المنافسة المتزايدة بشكل كبير على قوة تسعير "نيومونت"، وخاصة بالنسبة لأصولها ذات الأداء المنخفض. بلغ متوسط السعر المحقق للذهب في الربع الثالث من عام 2024 2518 دولارًا للأونصة، لكن هذا لا يعوض التكاليف المرتفعة المرتبطة بمناجم تيلفر وإليونور. ويتطلب المشهد التنافسي إعادة تقييم الاستراتيجيات التشغيلية في هذه المواقع لتخفيف الخسائر.
| مِلكِي | إنتاج الذهب (أونصة) | إنتاج النحاس (رطل) | تكلفة الاستدامة الشاملة (دولار/أونصة) | البيع المقرر |
|---|---|---|---|---|
| تيلفر | 30,000 | 14,000 | $3,823 | الربع الرابع 2024 |
| إليونور | 77,000 | لا يوجد | $1,914 | لا يوجد |
شركة Newmont (NEM) - مصفوفة BCG: علامات الاستفهام
مشاريع جديدة: ريد كريس وميريان
أنتج مشروع Red Chris 24 ألف أونصة من الذهب و13 مليون رطل من النحاس للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مع تكاليف مستدامة شاملة للأونصة تصل إلى 1882 دولارًا. وشهد مشروع ميريان إنتاجًا من الذهب قدره 195 ألف أونصة خلال نفس الفترة، مع تكاليف مستدامة تبلغ 1,926 دولارًا للأونصة. ولا يزال كلا المشروعين في مراحله الأولى ويتطلبان استثمارات رأسمالية كبيرة لتعزيز تواجدهما في السوق.
البيئات التنظيمية غير المؤكدة
تعمل "نيومونت" في أسواق دولية مختلفة بأطر تنظيمية متقلبة. ومن الممكن أن تؤدي أوجه عدم اليقين هذه إلى إعاقة استراتيجيات النمو، وخاصة في المناطق حيث لا يمكن التنبؤ بتكاليف الامتثال. وستكون قدرة الشركة على التكيف مع هذه التغييرات أمرًا بالغ الأهمية لنجاح مشاريعها.
قضايا علاقات العمل في بيناسكيتو
واجه منجم بينياسكيتو إضرابًا عماليًا في عام 2023، مما أدى إلى توقف الإنتاج خلال الربع الثالث من ذلك العام. وخلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أنتج بينياسكيتو 172 ألف أوقية من الذهب، إلى جانب 24 مليون أوقية من الفضة. ومع ذلك، قد تؤدي مشكلات علاقات العمل المستمرة إلى تعطيل استمرارية الإنتاج، مما يؤثر على الأداء المالي العام لشركة "نيومونت".
مبادرات الاستكشاف
وتعتمد مبادرات الاستكشاف التي تقوم بها "نيومونت" على كثافة رأس المال بشكل كبير، حيث بلغت النفقات للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 184 مليون دولار أمريكي. ولا تزال عوائد هذه الاستثمارات غير مؤكدة، حيث أن نجاح التنقيب لا يضمن تحقيق إيرادات فورية، مما يضغط على التدفقات النقدية.
مبيعات الأصول المحتملة
أعلنت شركة "نيومونت" عن اتفاقيات لبيع العديد من الأصول، بما في ذلك قطاعات Telfer وAkyem، والتي من المتوقع إغلاقها في الربع الرابع من عام 2024. في حين أن هذه المبيعات قد تؤدي إلى انخفاضات في الإيرادات على المدى القصير، إلا أنها جزء من استراتيجية إعادة الهيكلة التي تهدف إلى تحسين الأداء. محفظة أصول الشركة. تم الإبلاغ عن خسارة الأصول المحتفظ بها للبيع بمبلغ 846 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
| المشروع/الجزء | الأوقية المنتجة (بالآلاف) | تكاليف الاستدامة الشاملة للأونصة (دولار) | النفقات الرأسمالية (مليون دولار) | تأثير تعطل العمل (بالملايين الدولارات) |
|---|---|---|---|---|
| ريد كريس | 24 | 1,882 | لا يوجد | لا يوجد |
| ميريان | 195 | 1,926 | لا يوجد | لا يوجد |
| بينياسكيتو | 172 | 1,112 | لا يوجد | 846 (خسارة الأصول المحتفظ بها للبيع) |
| مبادرات الاستكشاف | لا يوجد | لا يوجد | 184 | لا يوجد |
باختصار، تعرض شركة Newmont Corporation (NEM) محفظة ديناميكية تم تقييمها من خلال مصفوفة BCG. ال النجوم تسلط الفئة الضوء على نمو مثير للإعجاب في الإنتاج والإيرادات، في حين أن فئة الأبقار النقدية مثل منجم Boddington يوفر دخلاً وأرباحًا ثابتة. ومع ذلك، كلاب تواجه مناجم تيلفر وإليونور تحديات كبيرة، مما يستلزم تحولات استراتيجية. وأخيرا، علامات استفهام تمثل الفرص والشكوك على حد سواء، لا سيما في ظل المشاريع الجديدة والعقبات التنظيمية. بشكل عام، ستكون قدرة "نيومونت" على التنقل بين هذه الفئات أمرًا حاسمًا للحفاظ على ريادتها في السوق ودفع النمو المستقبلي.
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Newmont Corporation (NEM) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Newmont Corporation (NEM)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Newmont Corporation (NEM)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.