National Health Investors, Inc. (NHI): مخطط نموذج الأعمال [11-2024 محدث]
- ✓ Fully Editable: Tailor To Your Needs In Excel Or Sheets
- ✓ Professional Design: Trusted, Industry-Standard Templates
- ✓ Pre-Built For Quick And Efficient Use
- ✓ No Expertise Is Needed; Easy To Follow
National Health Investors, Inc. (NHI) Bundle
في المشهد المتطور لعقارات الرعاية الصحية، شركة المستثمرون الصحيون الوطنيون (NHI) تتميز بنموذج عمل قوي يلبي بشكل فعال احتياجات كبار السن وقطاعات الرعاية الصحية. من خلال الاستراتيجية الشراكاتومع محفظة متنوعة والتزام بالرعاية الجيدة، لا يولّد NHI دخلاً موثوقًا فحسب، بل يلعب أيضًا دورًا حاسمًا في تحسين نوعية الحياة لكبار السن. اكتشف كيف يشكل النهج الفريد الذي تتبعه NHI عملياتها ويقدم القيمة عبر مختلف قطاعات صناعة الرعاية الصحية أدناه.
شركة National Health Investors, Inc. (NHI) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية
التعاون مع كبار مشغلي المعيشة
تتعاون شركة National Health Investors, Inc. (NHI) بشكل نشط مع العديد من كبار مشغلي الأحياء لتعزيز محفظتها وعروض الخدمات. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، يشمل المشغلون الرئيسيون الذين يساهمون في إيرادات NHI ما يلي:
| المشغل | مساهمة الإيرادات (التسعة أشهر 2024) | فئة الأصول | النسبة المئوية لإجمالي الإيرادات |
|---|---|---|---|
| مجتمعات كبار المعيشة، LLC | $576,829,000 | EFC | 16% |
| بيكفورد سينيور ليفينج | $431,085,000 | ألف | 13% |
| المؤسسة الوطنية للرعاية الصحية | $133,770,000 | سنف | 12% |
وتحتفظ شركة NHI بعلاقة قوية مع هؤلاء المشغلين، مما يضمن التدفق المستمر للإيرادات من خلال عقود الإيجار طويلة الأجل واتفاقيات التشغيل. يتيح هذا التعاون لشركة NHI الاستفادة من خبرتها التشغيلية مع توفير عوائد مستقرة على الاستثمارات.
مشاريع مشتركة مع مقدمي خدمات الرعاية الصحية
تشارك شركة NHI في مشاريع مشتركة مع مختلف مقدمي خدمات الرعاية الصحية، مما يمكنها من تنويع إستراتيجيتها الاستثمارية وتخفيف المخاطر. تشمل المشاريع المشتركة البارزة ما يلي:
- في أغسطس 2024، أبرمت NHI اتفاقية مع The Sanders Trust, LLC لتمويل ما يصل إلى 27.7 مليون دولار لتطوير مرفق إعادة تأهيل للمرضى الداخليين في ليك سيتي، فلوريدا، بمعدل فائدة 9.0%.
- في يونيو 2024، استحوذت شركة NHI على مرفق مساعدة المعيشة (ALF) المكون من 110 وحدة في ساسكس بولاية ويسكونسن من شركة Encore مقابل 32.1 مليون دولار، مما عزز محفظتها مع الحفاظ على السيطرة التشغيلية من خلال عقد إيجار طويل الأجل.
ولا تزود هذه المشاريع شركة NHI بمصادر إيرادات إضافية فحسب، بل تعمل أيضًا على تعزيز العلاقات التي يمكن أن تؤدي إلى المزيد من الفرص في قطاع الرعاية الصحية.
شراكات مع شركات البناء للتطوير العقاري
تتعاون شركة NHI مع شركات البناء لتسهيل مشاريع التطوير العقاري التي توسع محفظتها العقارية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى NHI العديد من الشراكات المتعلقة بالبناء، بما في ذلك:
| وصف المشروع | مبلغ التمويل | سعر الفائدة | تاريخ الاستحقاق |
|---|---|---|---|
| قرض بناء لمرفق إعادة تأهيل المرضى الداخليين | $27,700,000 | 9.0% | أغسطس 2028 |
| مذكرة الرهن العقاري لكومباس كبار المعيشة | $9,500,000 | 8.5% | يونيو 2029 |
| قرض الرهن العقاري لعبور النقل | $15,000,000 | 8.75% | مارس 2027 |
تمكن هذه الشراكات شركة NHI من تمويل وتطوير عقارات جديدة، مما يضمن النمو المستدام ومحفظة معززة لتلبية الطلب المتزايد على مرافق المعيشة لكبار السن.
شركة National Health Investors, Inc. (NHI) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية
الاستثمار العقاري في مساكن كبار السن والمرافق الطبية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تمتلك شركة National Health Investors, Inc. (NHI) إجمالي استثمارات عقارية تبلغ حوالي 2.5 مليار دولار عبر 161 عقارًا للرعاية الصحية يقع في 31 ولاية. تتضمن هذه المحفظة 95 مجمعًا سكنيًا لكبار السن، و65 منشأة للتمريض الماهر، ومستشفى واحد، جميعها مؤجرة بشكل أساسي بموجب عقود إيجار ثلاثية.
إدارة الممتلكات وعمليات التأجير
بلغ الدخل الإيجاري لشركة NHI للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 191.3 مليون دولار، يعكس أ زيادة 1.5% مقارنة بنفس الفترة من عام 2023. وتعزى هذه الزيادة إلى السلالم المتحركة في عقود الإيجار الحالية والاستثمارات الجديدة. كما اعترفت الشركة برسوم المقيمين والخدمات الإجمالية 40.4 مليون دولار خلال نفس الفترة.
| فئة | المبلغ (بالملايين) | يتغير (٪) |
|---|---|---|
| دخل الإيجار | $191.3 | +1.5% |
| رسوم وخدمات المقيمين | $40.4 | +12.2% |
التمويل وإنشاء القروض لمقدمي الرعاية الصحية
لدى NHI استراتيجية تمويل متنوعة، بما في ذلك محفظة قروض الرهن العقاري بقيمة 163.2 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، مضمونة بعقارات وأصول أخرى. لدى الشركة أيضًا إجمالي أوراق القبض الأخرى 88.8 مليون دولارمع احتياطي خسائر ائتمانية قدره 19.4 مليون دولار. بالإضافة إلى ذلك، قدمت شركة NHI خط ائتمان متجدد قدره 20 مليون دولار إلى Senior Living، والذي يستخدم لرأس المال العامل ومشاريع البناء.
| نوع القرض | المبلغ (بالملايين) | سعر الفائدة (٪) | تاريخ الاستحقاق |
|---|---|---|---|
| خط الائتمان المتجدد | $20.0 | 8.0 | ديسمبر 2031 |
| قرض الرهن العقاري | $32.7 | 7.25 | يوليو 2025 |
شركة National Health Investors, Inc. (NHI) - نموذج العمل: الموارد الرئيسية
محفظة متنوعة من العقارات
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلكت شركة National Health Investors, Inc. (NHI) محفظة متنوعة من الاستثمارات العقارية تبلغ قيمتها حوالي 1.8 مليار دولار أمريكي. تتضمن هذه المحفظة مجموعة متنوعة من أنواع الأصول مثل:
- مرافق التمريض الماهرة (SNFs)
- مرافق المعيشة المدعومة (ALFs)
- مرافق المعيشة المستقلة (ILFs)
- خصائص تشغيل الإسكان لكبار السن (SHOP)
وقد بلغ دخل الإيجار من هذه العقارات للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 191.3 مليون دولار. تتميز المحفظة العقارية لشركة NHI بالتنوع الاستراتيجي للتخفيف من المخاطر المرتبطة بقطاعات السوق الفردية.
بالإضافة إلى ذلك، فإن متوسط صافي الدخل التشغيلي السنوي الفعلي (NOI) لشركة NHI لقطاعاتها المختلفة اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، هو كما يلي:
| فئة الأصول | متوسط أمة الإسلام السنوية الفعالة |
|---|---|
| SNFs | 9,621 دولارًا لكل سرير |
| شركات مستوى الخدمة | 14,264 دولارًا لكل وحدة |
| ALFs | 16,673 دولارًا لكل وحدة |
| ILFs | 8,281 دولارًا لكل وحدة |
| مستشفيات | 69,135 دولارًا لكل سرير |
| محل | 6,992 دولارًا لكل وحدة |
دعم مالي قوي وخطوط ائتمانية
تحتفظ شركة NHI بدعم مالي قوي، بما في ذلك الوصول إلى تسهيلات ائتمانية متعددة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة NHI مبلغ 381 مليون دولار متاح للسحب من التسهيل الائتماني لعام 2022. يخضع هذا المرفق للمواثيق القياسية التي كان التأمين الصحي الوطني ملتزمًا بها اعتبارًا من تاريخ التقرير. بالإضافة إلى ذلك، لدى NHI قرض لأجل بقيمة 200 مليون دولار يستحق في يونيو 2025، والذي يحمل معدل فائدة متغير.
علاوة على ذلك، أصدرت شركة NHI سندات عليا بقيمة 400 مليون دولار أمريكي بنسبة 3.00% في يناير 2021، وتستحق في فبراير 2031. وبلغ إجمالي ديون الشركة اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 حوالي 1.1 مليار دولار أمريكي. ائتمان NHI القوي profile مدعومة بنسبة تغطية رسوم ثابتة تبلغ حوالي 4.6x، مما يشير إلى قدرة قوية على الوفاء بالتزامات الديون.
فريق إدارة من ذوي الخبرة مع الخبرة الصناعية
يتمتع فريق إدارة NHI بخبرة وخبرة صناعية كبيرة. يتكون الفريق من محترفين يتمتعون بخلفيات واسعة في الاستثمار العقاري وإدارة الرعاية الصحية والتمويل. تعتبر هذه التجربة أمرًا بالغ الأهمية للتغلب على تعقيدات سوق الإسكان لكبار السن وتحسين أداء محفظة NHI المتنوعة.
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة التأمين الصحي الوطنية عن صافي دخل قدره 93.9 مليون دولار أمريكي للأشهر التسعة المنتهية، مما يعكس فعالية استراتيجيات الإدارة الخاصة بها. يتولى فريق الإدارة أيضًا مسؤولية الحفاظ على علاقات قوية مع المشغلين وضمان الامتثال لاتفاقيات الإيجار عبر عقاراته، وهو أمر حيوي للحفاظ على إيرادات الإيجار وسلامة المحفظة بشكل عام.
شركة National Health Investors, Inc. (NHI) - نموذج الأعمال: عروض القيمة
دخل موثوق من خلال عقود الإيجار طويلة الأجل
تحقق شركة National Health Investors, Inc. (NHI) دخلاً موثوقًا به من خلال عقود إيجار طويلة الأجل تم تنظيمها بشكل أساسي كعقود إيجار ثلاثية الشبكة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي إيرادات التأمين الصحي الوطني 227.2 مليون دولار أمريكي، حيث ساهم دخل الإيجار بشكل كبير في هذا الرقم. أعلنت الشركة عن دخل إيجار قدره 191.3 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. وتمتد اتفاقيات الإيجار عادةً من 10 إلى 20 عامًا، مما يوفر الاستقرار والقدرة على التنبؤ بالتدفق النقدي.
حلول عقارية شاملة لمقدمي الرعاية الصحية
تقدم NHI حلولاً عقارية شاملة مصممة خصيصًا لمقدمي الرعاية الصحية، بما في ذلك مرافق التمريض الماهرة (SNFs)، ومرافق المعيشة المدعومة (ALFs)، ومرافق المعيشة المستقلة (ILFs). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلكت شركة NHI 161 عقارًا للرعاية الصحية في 31 ولاية، بإجمالي استثمار عقاري يبلغ حوالي 2.5 مليار دولار أمريكي. كما توفر الشركة أيضًا رهنًا عقاريًا وأوراق القبض الأخرى بقيمة إجمالية تبلغ 252 مليون دولار، مما يعزز قدرتها على دعم المشغلين في مجال الرعاية الصحية.
| نوع العقار | عدد العقارات | إجمالي الاستثمار (مليون دولار) | متوسط أمة الإسلام السنوي (دولار لكل سرير/وحدة) |
|---|---|---|---|
| مرافق التمريض الماهرة (SNFs) | 65 | 1,336.7 | 9,621 |
| مرافق المعيشة المدعومة (ALFs) | 95 | 431.1 | 16,673 |
| مرافق المعيشة المستقلة (ILFs) | متنوع | متنوع | 8,281 |
| مجتمعات رسوم الدخول (EFCs) | متنوع | متنوع | 21,608 |
الالتزام بجودة الرعاية في مرافق رعاية كبار السن
تلتزم NHI بضمان جودة الرعاية في مرافق رعاية كبار السن من خلال الاختيار الدقيق للمشغلين والمراقبة المستمرة للأداء. بلغ متوسط صافي الدخل التشغيلي السنوي الفعلي (NOI) للاستثمارات العقارية لشركة NHI حوالي 209.3 مليون دولار أمريكي للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. وتؤكد الشركة على أهمية أداء المشغل في الحفاظ على معايير الخدمة عالية الجودة، وبالتالي تعزيز القيمة الإجمالية. اقتراح لأصحاب المصلحة.
شركة National Health Investors, Inc. (NHI) - نموذج العمل: العلاقات مع العملاء
بناء علاقات طويلة الأمد مع المستأجرين والمشغلين
تركز شركة National Health Investors, Inc. (NHI) على إنشاء علاقات طويلة الأمد والحفاظ عليها مع المستأجرين والمشغلين لديها من خلال اتفاقيات الإيجار المنظمة والمشاركة المتسقة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أصبح لدى NHI إجمالي استثمارات عقارية تبلغ تقريبًا 2.5 مليار دولار عبر 161 منشأة للرعاية الصحية. تعمل الشركة في المقام الأول على إيجار ثلاثي صافي أساس، مما يسمح لها بالحفاظ على تدفق إيرادات مستقر مع تقليل المسؤوليات التشغيلية.
تشتمل محفظة NHI على مستأجرين مهمين مثل مجتمعات كبار السن، وBickford Senior Living، ومؤسسة الرعاية الصحية الوطنية، مما يساهم في قاعدة إيرادات متنوعة. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفع دخل الإيجار المعترف به من المستأجرين بنسبة 2.8 مليون دولار، أو 1.5%مدفوعًا بتحسن معدلات الإشغال والاستثمارات الجديدة.
التواصل المنتظم والدعم لإدارة المرافق
تركز NHI بشدة على التواصل المنتظم والدعم لمستأجريها، مما يضمن تحسين إدارة المرافق لتلبية المعايير التشغيلية. تقوم الشركة بإجراء مراجعات دورية لنتائج التشغيل وعمليات تفتيش الممتلكات لمراقبة الأداء. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان متوسط صافي دخل التشغيل السنوي الفعلي (NOI) لفئات الأصول المختلفة كما يلي:
| فئة الأصول | متوسط أمة الإسلام السنوية الفعالة |
|---|---|
| مرافق التمريض الماهرة (SNFs) | 9,621 دولارًا لكل سرير |
| مرافق المعيشة المدعومة (ALFs) | 16,673 دولارًا لكل وحدة |
| مرافق المعيشة المستقلة (ILFs) | 8,281 دولارًا لكل وحدة |
| مجتمعات رسوم الدخول (EFCs) | 21,608 دولارًا لكل وحدة |
| الحرم الجامعي لكبار السن (SLCs) | 14,264 دولارًا لكل وحدة |
| مرافق المستشفى (HOSPs) | 69,135 دولارًا لكل سرير |
لا تساعد هذه المراقبة المتسقة في الكفاءة التشغيلية فحسب، بل تساعد أيضًا NHI في تحديد التحديات المحتملة في وقت مبكر، وبالتالي تعزيز العلاقة الاستباقية مع مشغليها. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي إيرادات التأمين الصحي الوطني 227.2 مليون دولار، بصافي دخل 88.7 مليون دولار.
تقديم حلول تمويلية مصممة خصيصاً لتلبية احتياجات العملاء
تقدم شركة NHI حلولاً تمويلية مخصصة لمستأجريها، مما يضمن حصولهم على رأس المال اللازم لتلبية الاحتياجات التشغيلية والاستثمار في التحسينات العقارية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى NHI إجمالي 252 مليون دولار في الرهن العقاري وأوراق القبض الأخرى، مع مخصص خسائر الائتمان المتوقعة البالغة 19.4 مليون دولار. ويشمل ذلك خط ائتمان متجدد بقيمة 20 مليون دولار مقدم إلى كبار المعيشة، مما يمكنهم من تمويل رأس المال العامل ومشاريع البناء.
بالإضافة إلى ذلك، انخرطت شركة NHI في العديد من اتفاقيات التمويل الأخيرة، بما في ذلك قرض بناء بقيمة 27.7 مليون دولار لتطوير منشأة لإعادة التأهيل في فلوريدا، مما يعكس التزامها بدعم نمو المستأجرين.
شركة National Health Investors, Inc. (NHI) - نموذج الأعمال: القنوات
المبيعات المباشرة لمشغلي الرعاية الصحية والمستثمرين
تشارك شركة NHI في المقام الأول في المبيعات المباشرة لمشغلي الرعاية الصحية والمستثمرين من خلال نموذج صندوق الاستثمار العقاري (REIT). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى التأمين الصحي الوطني ما يقرب من 2.5 مليار دولار في إجمالي الاستثمارات العقارية عبر 161 عقار تقع في 31 ولاية. تركز الشركة على معاملات البيع وإعادة الاستئجار، والمشاريع المشتركة، وتمويل الرهن العقاري والميزانين، وتلبي احتياجات مشغلي مرافق الإسكان والمرافق الطبية لكبار السن.
التواجد عبر الإنترنت لنشر المعلومات
تحتفظ NHI بحضور نشط عبر الإنترنت يعمل كقناة حيوية لنشر المعلومات للمستثمرين المحتملين ومشغلي الرعاية الصحية. يوفر الموقع الإلكتروني للشركة بيانات شاملة تتعلق بمحفظتها الاستثمارية وأدائها المالي وحوكمة الشركات. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة التأمين الصحي الوطنية عن إجمالي إيرادات قدرها 227.2 مليون دولار، حيث ساهم دخل الإيجار بشكل كبير في 191.3 مليون دولار. تعمل هذه المنصة عبر الإنترنت على تعزيز علاقات المستثمرين وتسهيل الشفافية في العمليات.
التواصل في المؤتمرات والفعاليات الصناعية
تشارك NHI بنشاط في المؤتمرات والفعاليات الصناعية، والتي تعمل كقنوات تواصل رئيسية للتواصل مع مشغلي الرعاية الصحية والمستثمرين المحتملين. تتيح هذه الأحداث لشركة NHI عرض استراتيجياتها الاستثمارية وأداء محفظتها الاستثمارية. في عام 2024، تم الإبلاغ عن صافي دخل NHI بمبلغ 93.9 مليون دولارمما يعكس مشاركتها الناجحة في قطاع الرعاية الصحية، مدعومة بجهود التواصل. يعد حضور الشركة في هذه الأحداث أمرًا بالغ الأهمية للحفاظ على العلاقات وتحديد فرص الاستثمار الجديدة.
| نوع القناة | وصف | المقاييس الرئيسية |
|---|---|---|
| المبيعات المباشرة | المشاركة مع مشغلي الرعاية الصحية والمستثمرين من خلال نموذج REIT. | إجمالي الاستثمارات العقارية: 2.5 مليار دولار العقارات: 161 الدول: 31 |
| التواجد على الإنترنت | موقع لعلاقات المستثمرين ونشر المعلومات. | إجمالي الإيرادات: 227.2 مليون دولار دخل الإيجار: 191.3 مليون دولار |
| أحداث الشبكات | المشاركة في مؤتمرات الصناعة للتواصل مع أصحاب المصلحة. | صافي الدخل: 93.9 مليون دولار |
شركة National Health Investors, Inc. (NHI) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء
كبار مشغلي المعيشة ومقدمي الرعاية الصحية
تستهدف شركة National Health Investors, Inc. (NHI) في المقام الأول كبار مشغلي الأحياء ومقدمي الرعاية الصحية من خلال تقديم صناديق الاستثمار العقاري (REITs) التي تركز على عقارات الإسكان والرعاية الصحية لكبار السن. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ دخل الإيجار لشركة NHI من هؤلاء المستأجرين حوالي 191.3 مليون دولار أمريكي للأشهر التسعة المنتهية، مما يعكس نموًا من 188.5 مليون دولار أمريكي في العام السابق.
يشمل المشغلون كيانات مهمة مثل:
- شركة Senior Living Communities, LLC - 16% من إجمالي الإيرادات، مع دخل إيجار قدره 576.8 مليون دولار.
- بيكفورد سينيور ليفنج - 13% من إجمالي الإيرادات، وساهمت بمبلغ 431.1 مليون دولار.
- المؤسسة الوطنية للرعاية الصحية – 12% من إجمالي الإيرادات، وتدر 133.8 مليون دولار.
متوسط صافي الدخل التشغيلي السنوي الفعلي (NOI) لمختلف القطاعات اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 هو:
| فئة الأصول | متوسط أمة الإسلام السنوية الفعالة |
|---|---|
| مرافق التمريض الماهرة (SNFs) | 9,621 دولارًا لكل سرير |
| مجتمعات كبار السن (SLCs) | 14,264 دولارًا لكل وحدة |
| مرافق المعيشة المدعومة (ALFs) | 16,673 دولارًا لكل وحدة |
| مرافق المعيشة المستقلة (ILFs) | 8,281 دولارًا لكل وحدة |
| مرافق الرعاية المحسنة (EFCs) | 21,608 دولارًا لكل وحدة |
| المستشفيات (HOSPs) | 69,135 دولارًا لكل سرير |
المستثمرون يبحثون عن فرص عقارية في مجال الرعاية الصحية
تخدم NHI أيضًا المستثمرين الذين يتطلعون إلى الاستفادة من سوق عقارات الرعاية الصحية المتنامي. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي حقوق الملكية لشركة NHI 1.2 مليار دولار أمريكي، مع رسملة سوقية تبلغ حوالي 3.7 مليار دولار أمريكي، مما يعكس جاذبية NHI كفرصة استثمارية.
تتمتع الشركة بهيكل مالي قوي يشمل:
- تسهيلات ائتمانية مصرفية مجمعة بقيمة 900 مليون دولار.
- سندات اكتتاب خاصة غير مضمونة يبلغ مجموعها 150 مليون دولار.
- 2031 سندات رفيعة المستوى بقيمة 400 مليون دولار.
وارتفع دخل الفوائد من الرهون العقارية والسندات الأخرى إلى 17.7 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، من 16 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023، مما يشير إلى تزايد تدفق الإيرادات من الاستثمارات.
تركز البرامج الحكومية على رعاية كبار السن
يشارك NHI مع البرامج الحكومية التي تهدف إلى تحسين خدمات رعاية كبار السن. يتضمن ذلك الامتثال للوائح والمبادئ التوجيهية التي وضعها Medicare وMedicaid، والتي تعتبر بالغة الأهمية لتمويل خدمات الرعاية الصحية وسداد تكاليفها.
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أبلغ NHI عن نفقات تشغيل إسكان كبار السن تبلغ حوالي 31.5 مليون دولار، مما يعكس الالتزام بالمعايير التشغيلية التي تتطلبها هذه البرامج الحكومية.
وتقوم الشركة بمراقبة أداء المشغلين من خلال المراجعات الدورية، مما يضمن الامتثال للمعايير الحكومية التي تؤثر على التمويل والقدرة التشغيلية.
شركة National Health Investors, Inc. (NHI) - نموذج العمل: هيكل التكلفة
تكاليف شراء العقارات وتطويرها
تتضمن تكاليف حيازة العقارات وتطويرها لشركة National Health Investors, Inc. (NHI) في عام 2024 استثمارات كبيرة في العقارات. في المجمل، سجلت شركة NHI عمليات استحواذ على عقارات بقيمة 9.9 مليون دولار أمريكي تقريبًا للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. كما أبرمت الشركة أيضًا اتفاقية قرض بناء بقيمة 27.7 مليون دولار أمريكي لتطوير مرفق إعادة تأهيل للمرضى الداخليين.
النفقات التشغيلية المتعلقة بإدارة الممتلكات
تتكون النفقات التشغيلية لشركة NHI المتعلقة بإدارة الممتلكات من تكاليف مختلفة مرتبطة بالحفاظ على محفظتها العقارية. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي النفقات التشغيلية 144.1 مليون دولار أمريكي. وهذا يشمل:
- نفقات تشغيل مساكن كبار السن: 31.5 مليون دولار.
- مصاريف الإهلاك: 52.8 مليون دولار.
- المصاريف القانونية والإدارية: 15.3 مليون دولار.
- الضرائب والتأمين على العقارات المستأجرة: 8.3 مليون دولار.
- خسائر القروض والعقارات: 4.6 مليون دولار.
بشكل عام، تعكس هذه التكاليف التشغيلية التزام NHI بالحفاظ على العقارات والخدمات عالية الجودة لمستأجريها.
مدفوعات الفوائد على القروض والتسهيلات الائتمانية
تتكبد شركة NHI دفعات فائدة على قروضها وتسهيلاتها الائتمانية المختلفة، والتي تساهم بشكل كبير في هيكل تكاليفها الإجمالي. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي مصاريف الفوائد 44.7 مليون دولار. وهذا يشمل:
- الفوائد على التسهيلات الائتمانية المصرفية وسندات الاكتتاب الخاص غير المضمونة: 44.7 مليون دولار.
- مدفوعات الفائدة على القروض لأجل، بما في ذلك قرض لأجل بقيمة 200 مليون دولار يستحق في يونيو 2025.
- تختلف أسعار الفائدة على التسهيل الائتماني المتجدد، ولكن اعتبارًا من أكتوبر 2024، تراوح متوسط الأسعار المرجح بين 0.725% إلى 1.40%.
تمثل مدفوعات الفائدة هذه تكلفة ثابتة كبيرة لشركة NHI، مما يؤثر على صافي دخلها وصحتها المالية العامة.
| نوع التكلفة | المبلغ (بالملايين) | تفاصيل |
|---|---|---|
| تكاليف شراء العقارات | $9.9 | عمليات الاستحواذ للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. |
| قرض البناء من أجل التنمية | $27.7 | لمرفق إعادة تأهيل المرضى الداخليين. |
| إجمالي المصاريف التشغيلية | $144.1 | للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024. |
| مصروفات الإهلاك | $52.8 | للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024. |
| مدفوعات الفائدة | $44.7 | إجمالي مصاريف الفوائد اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024. |
شركة National Health Investors, Inc. (NHI) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات
إيرادات الإيجار من العقارات المؤجرة
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، حققت شركة National Health Investors, Inc. (NHI) إيرادات إيجارية قدرها 191.3 مليون دولار، مقارنة ب 188.5 مليون دولار لنفس الفترة من عام 2023، مما يعكس زيادة سنوية تقارب 1.5%. هذه الإيرادات مستمدة في المقام الأول من العديد من مرافق المعيشة لكبار السن المؤجرة للمشغلين بموجب اتفاقيات طويلة الأجل.
دخل الفوائد من القروض لمشغلي الرعاية الصحية
أبلغ NHI عن إجمالي إيرادات الفوائد 17.7 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 بزيادة قدرها 16.0 مليون دولار في العام السابق. هذه الزيادة بحوالي 10.8% ويعزى ذلك إلى تمويل القروض الجديدة وأداء القروض القائمة، بعد خصم المبالغ المدفوعة.
أرباح مبيعات العقارات وعوائد الاستثمار
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، اعترفت شركة التأمين الوطنية بمكاسب من مبيعات العقارات بقيمة 1.7 مليون دولار. ويعتبر هذا انخفاضا كبيرا مقارنة بمكاسب 13.5 مليون دولار تم الإبلاغ عنها لنفس الفترة من عام 2023. ويعود هذا الانخفاض في المقام الأول إلى انخفاض عدد التصرفات العقارية التي تتم في عام 2024.
| تدفق الإيرادات | 2024 (تسعة أشهر) | 2023 (تسعة أشهر) | التغيير على أساس سنوي |
|---|---|---|---|
| دخل الإيجار | 191.3 مليون دولار | 188.5 مليون دولار | +1.5% |
| دخل الفوائد | 17.7 مليون دولار | 16.0 مليون دولار | +10.8% |
| المكاسب من مبيعات العقارات | 1.7 مليون دولار | 13.5 مليون دولار | -87.4% |
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- National Health Investors, Inc. (NHI) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of National Health Investors, Inc. (NHI)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View National Health Investors, Inc. (NHI)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.