Udemy, Inc. (UDMY): مصفوفة مجموعة بوسطن الاستشارية [10-2024 محدثة]
- ✓ Fully Editable: Tailor To Your Needs In Excel Or Sheets
- ✓ Professional Design: Trusted, Industry-Standard Templates
- ✓ Pre-Built For Quick And Efficient Use
- ✓ No Expertise Is Needed; Easy To Follow
Udemy, Inc. (UDMY) Bundle
اعتبارًا من عام 2024، تعرض شركة Udemy, Inc. (UDMY) مشهدًا ديناميكيًا للأعمال تم رسمه من خلال مصفوفة مجموعة بوسطن الاستشارية. معها قطاع المؤسسات مزدهر كنجم نظرًا لنمو الإيرادات القوي والهامش الإجمالي المرتفع، تتغلب Udemy أيضًا على التحديات في عملها شريحة المستهلكين، المصنفة على أنها بقرة حلوب. وفي الوقت نفسه، تواجه الشركة عقبات تتمثل في انخفاض مشاركة المستخدمين وتقلب الإيرادات بين أفرادها الكلاب وعلامات الاستفهام. تعمق أكثر في الموقع الاستراتيجي لـ Udemy واكتشف كيف تحدد هذه الفئات إمكاناتها المستقبلية.
خلفية شركة Udemy, Inc. (UDMY)
تأسست شركة Udemy, Inc. ("Udemy" أو "الشركة") في يناير 2010 في ولاية ديلاوير ويقع مقرها الرئيسي في سان فرانسيسكو، كاليفورنيا. تعمل الشركة كمنصة تعليمية عالمية تمكن المؤسسات والأفراد من اكتساب المهارات وتطويرها من خلال سوقها عبر الإنترنت.
يربط Udemy جمهورًا واسعًا من المتعلمين بمحتوى عالي الجودة أنشأه عشرات الآلاف من الخبراء في هذا المجال. اعتبارًا من عام 2024، اجتذبت المنصة ما يقرب من 75 مليون متعلم من فوق 180 دولةوتمكينهم من اكتساب المعرفة والمهارات اللازمة للوظائف المطلوبة والنمو الشخصي.
تنقسم عروض الشركة إلى قسمين رئيسيين: يوديمي بيزنس (UB) و مستهلك. توفر Udemy Business خدمة قائمة على الاشتراك للمؤسسات، مما يسمح لها بتقديم تعليم فعال عند الطلب للموظفين، بينما يقدم قطاع المستهلك خدماته للمتعلمين الأفراد الذين يشترون الدورات مباشرة.
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت Udemy عن إجمالي إيرادات قدرها 586.6 مليون دولار، يعكس أ زيادة 9% مقارنة بنفس الفترة من العام السابق. تم إنشاء قطاع المؤسسات 364.3 مليون دولار، يمثل 62% من إجمالي الإيراداتبينما بلغت إيرادات المستهلك 222.3 مليون دولار، المحاسبة 38% من إجمالي الإيرادات.
يؤكد نموذج أعمال Udemy على الحاجة إلى التعلم المستمر، والاستفادة من التكنولوجيا والبيانات لإنشاء تجارب تعليمية مخصصة. قامت الشركة برعاية أكثر من 250.000 دورة عبر مواضيع متنوعة، بما في ذلك التكنولوجيا والأعمال والمهارات الشخصية والتنمية الشخصية 75 لغة.
في سبتمبر 2024، أعلنت Udemy عن خطة إعادة هيكلة استراتيجية تؤثر تقريبًا 280 موظفا كجزء من جهودها لتحقيق الكفاءة التشغيلية. ومن المتوقع أن تكتمل عملية إعادة الهيكلة هذه بحلول 31 مارس 2025، وقد نتج عنها رسوم معترف بها قدرها 11.3 مليون دولار.
Udemy, Inc. (UDMY) - مصفوفة BCG: النجوم
نمو قوي في الإيرادات من Udemy Business (قطاع المؤسسات)
للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تم إنشاء قطاع المؤسسات في Udemy 364.3 مليون دولار في الإيرادات، أ 19% زيادة من 305.9 مليون دولار في نفس الفترة من العام السابق . وكان هذا النمو مدفوعًا في المقام الأول بزيادة عدد عملاء Udemy Business وصافي التوسعات داخل قاعدة العملاء الحالية.
هامش إجمالي مرتفع يصل إلى 74% لقطاع المؤسسات
كان الهامش الإجمالي لقطاع المؤسسات في Udemy هو 74% للثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 68% لنفس الفترة من العام السابق. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ هامش الربح الإجمالي 73%، من 67% في العام السابق .
التوسع المستمر في الأسواق الدولية، مما أدى إلى تحقيق 60% من الإيرادات خارج أمريكا الشمالية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 تقريبًا 60% من إيرادات Udemy تم توليدها من الأسواق الدولية، مما يعرض استراتيجية الشركة لتوسيع تواجدها عالميًا.
تزايد الطلب على حلول التعلم عبر الإنترنت، وخاصة في مجال التدريب في الشركات
شهد الطلب على حلول التعلم عبر الإنترنت نموًا كبيرًا، خاصة في بيئات التدريب في الشركات. يساهم هذا الاتجاه في زيادة الإيرادات من قطاع المؤسسات في Udemy، والذي تم تصميمه خصيصًا لتلبية احتياجات التدريب التنظيمي.
الاحتفاظ بالمعلمين بنجاح مع الحد الأدنى من معدل الدوران بين أفضل المعلمين
حافظت Udemy على معدل قوي للاحتفاظ بالمدربين، مع الحد الأدنى من معدل الدوران بين كبار المدربين، وهو أمر بالغ الأهمية للحفاظ على جودة وتنوع عروض الدورات التدريبية.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير |
|---|---|---|---|
| إيرادات قطاع المؤسسات | 126.1 مليون دولار | 109.1 مليون دولار | +15% |
| إجمالي الربح لقطاع المؤسسات | 92.8 مليون دولار | 74.3 مليون دولار | +25% |
| هامش الربح الإجمالي لقطاع المؤسسة | 74% | 68% | +6% |
| إجمالي الإيرادات | 195.4 مليون دولار | 184.7 مليون دولار | +6% |
| صافي الخسارة | (25.3 مليون دولار) | (16.8 مليون دولار) | -50% |
Udemy, Inc. (UDMY) - مصفوفة BCG: الأبقار النقدية
قطاع استهلاكي راسخ يتمتع بإيرادات مستقرة، على الرغم من انخفاضه قليلاً.
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت إيرادات المستهلك 222.3 مليون دولار، يمثل 38% من إجمالي الإيرادات، مقارنة بـ 233.4 مليون دولار أو 43% لنفس الفترة من العام السابق. وهذا يعكس أ 11.1 مليون دولار أو 5% انخفاض في إيرادات المستهلك، ويرجع ذلك أساسًا إلى انخفاض مشتريات الدورات الفردية وانخفاض المتوسط الشهري للمشترين الذين يشترون دورات فردية.
هامش إجمالي قدره 54% لقطاع المستهلكين، مما يساهم بشكل كبير في إجمالي الربح.
بلغ إجمالي الربح لقطاع المستهلكين 122.3 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مما أدى إلى هامش إجمالي قدره 55%، مقارنة ب 54% لنفس الفترة من العام السابق. ارتفع إجمالي الهامش بسبب التحول نحو اشتراكات المستهلكين التي تتمتع بحصة أقل من إيرادات المدرب، بانخفاض عن 25% ل 20% اعتبارًا من 1 يناير 2024.
التعرف القوي على العلامة التجارية وقاعدة المستخدمين، مما يؤدي إلى تدفق نقدي ثابت.
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى Udemy إجمالي 1,312,000 متوسط المشترين الشهري، بانخفاض قدره 7% من 1,414,000 المشترين في نفس الفترة من العام السابق. وعلى الرغم من هذا الانخفاض، تستمر قاعدة المستخدمين القائمة في المساهمة في تحقيق تدفق نقدي موثوق.
القدرة على بيع الدورات التدريبية للمتعلمين الحاليين، والاستفادة من العلاقات القائمة.
يتم تعزيز قدرة قطاع المستهلكين على بيع الدورات التدريبية من خلال علاقاته الراسخة مع المتعلمين. كان التوسع المستمر في اشتراكات المستهلكين بمثابة محور تركيز استراتيجي، حيث ساهم في زيادة الإيرادات حتى مع انخفاض مشتريات الدورة التدريبية الفردية. زادت الإيرادات المعترف بها من اشتراكات المستهلكين، مما أدى إلى موازنة بعض الخسائر الناجمة عن شراء دورة واحدة.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | التغيير ($) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| إيرادات المستهلك | 69.3 مليون دولار | 75.6 مليون دولار | (6.3 مليون دولار) | (8%) |
| إجمالي الربح | 37.6 مليون دولار | 40.3 مليون دولار | (2.7 مليون دولار) | (7%) |
| الهامش الإجمالي | 54% | 53% | +1% | +2% |
| متوسط المشترين الشهري | 1,312,000 | 1,414,000 | (102,000) | (7%) |
Udemy, Inc. (UDMY) - مصفوفة BCG: الكلاب
انخفاض متوسط المشترين الشهري
انخفض المتوسط الشهري للمشترين الذين يشترون الدورات بنسبة 7% سنة بعد سنة، من 1,414,000 في سبتمبر 2023 إلى 1,312,000 في سبتمبر 2024.
التحديات في الحفاظ على مستويات عالية من المشاركة بين المتعلمين
على الرغم من النمو الإجمالي في الإيرادات، إلا أن مستويات المشاركة بين المتعلمين شكلت تحديًا كبيرًا، لا سيما في قطاع المستهلكين، الذي شهد 8% انخفاض في الإيرادات، وانخفاض من 75.6 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2023 إلى 69.3 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2024.
زيادة المنافسة في التعليم عبر الإنترنت مما يؤدي إلى ضغوط الأسعار
شهد سوق التعليم عبر الإنترنت منافسة متزايدة، مما أدى إلى ضغوط التسعير التي تؤثر سلبا على الربحية. وقد ساهم هذا المشهد التنافسي في 5% انخفاض إيرادات قطاع المستهلكين للتسعة أشهر الأولى من عام 2024 مقارنة بنفس الفترة من عام 2023.
إمكانات نمو محدودة في فئات الدورات التدريبية الأقل شيوعًا
حددت Udemy إمكانات نمو محدودة في فئات الدورات التدريبية الأقل شيوعًا، مع انخفاض إجمالي الإيرادات لقطاع المستهلكين من 233.4 مليون دولار في الأشهر التسعة الأولى من عام 2023 222.3 مليون دولار في عام 2024، يمثل أ 5% ينقص.
| متري | الربع الثالث 2023 | الربع الثالث 2024 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| متوسط المشترين الشهري | 1,414,000 | 1,312,000 | -7% |
| إيرادات المستهلك | 75.6 مليون دولار | 69.3 مليون دولار | -8% |
| إيرادات المؤسسة | 109.1 مليون دولار | 126.1 مليون دولار | +16% |
| إجمالي الإيرادات | 184.7 مليون دولار | 195.4 مليون دولار | +6% |
| إيرادات قطاع المستهلكين (9 أشهر) | 233.4 مليون دولار | 222.3 مليون دولار | -5% |
Udemy, Inc. (UDMY) - مصفوفة BCG: علامات الاستفهام
الانتقال المستمر إلى حصة أقل من إيرادات المعلم مما يؤثر على الربحية
اعتبارًا من 1 يناير 2024، خفضت Udemy حصة إيرادات المدرب من 25% ل 20% لجميع عروض الاشتراك. ويهدف هذا التغيير إلى تحسين الهوامش الإجمالية التي زادت إلى 63% للثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 58% في نفس الفترة من العام السابق. ومع ذلك، فقد أدى التحول أيضًا إلى صافي الخسارة ل 75.4 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 87.0 مليون دولار في نفس الفترة من العام السابق.
عدم اليقين في الطلب على المنتجات الجديدة ونماذج التسعير
انخفضت إيرادات المستهلك بنسبة 5% ل 222.3 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 انخفاضا من 233.4 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023. ويعزى هذا الانخفاض إلى انخفاض الإيرادات من شراء دورة واحدة. علاوة على ذلك، متوسط المشترين الشهري سقط 3% ل 1.346 مليون، مما يسلط الضوء على عدم اليقين في الطلب على منتجات Udemy الجديدة واستراتيجيات التسعير.
تؤدي دورات المبيعات الطويلة لعملاء المؤسسات الكبيرة إلى تقلب الإيرادات
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أبلغت Udemy عن زيادة قدرها 19% في إيرادات المؤسسة، بإجمالي 364.3 مليون دولار، مقارنة ب 306.0 مليون دولار في العام السابق. ومع ذلك، شهدت الشركة تقلبات في الإيرادات بسبب دورات المبيعات الأطول، خاصة بين عملاء المؤسسات الكبيرة، مما أثر على أداء الشركة صافي معدل الاحتفاظ بالدولار، يتناقص من 106% ل 99%.
الحاجة إلى استراتيجيات تسويقية محسنة لجذب متعلمين جدد
ارتفعت نفقات المبيعات والتسويق في Udemy بنسبة 12% ل 85.997 مليون دولار للثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 76.492 مليون دولار في العام السابق. يشير هذا الارتفاع إلى التركيز الاستراتيجي على تعزيز جهود التسويق لجذب متعلمين جدد وسط التحديات في الحفاظ على مشاركة المستخدم والنمو في قطاع المستهلكين.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| حصة إيرادات المعلم | 20% | 25% | -20% |
| الهامش الإجمالي | 63% | 58% | +8.62% |
| إيرادات المستهلك | 222.3 مليون دولار | 233.4 مليون دولار | -5% |
| إيرادات المؤسسة | 364.3 مليون دولار | 306.0 مليون دولار | +19% |
| صافي معدل الاحتفاظ بالدولار | 99% | 106% | -7% |
باختصار، تقدم شركة Udemy, Inc. (UDMY) مشهدًا ديناميكيًا داخل مصفوفة BCG، حيث تعرض النجوم في قطاع Udemy Business المتنامي، والذي يتميز بوجود رائع هامش الربح الإجمالي 74% وتوسيع نطاق الوصول الدولي. بينما الأبقار النقدية توفير إيرادات ثابتة من خلال قطاع المستهلكين الراسخ، تنشأ التحديات مع كلاب، ينعكس في أ تراجع 7% في المشترين الشهريين وزيادة المنافسة. وفي الوقت نفسه، علامات استفهام تسليط الضوء على الحاجة إلى تعديلات استراتيجية، لا سيما في حصص إيرادات المدربين والتسويق، للتغلب على حالات عدم اليقين والاستفادة من فرص النمو المحتملة.
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Udemy, Inc. (UDMY) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Udemy, Inc. (UDMY)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Udemy, Inc. (UDMY)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.