Monarch Casino aufbrechen & Resort, Inc. (MCRI) Finanzielle Gesundheit: wichtige Erkenntnisse für Investoren

Verstehen von Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI) Einnahmequellenströme

Verständnis der Einnahmequellen von Monarch Casino & Resort, Inc.

Zu den primären Einnahmenquellen für das Unternehmen gehören in erster Linie Casino -Betrieb, Lebensmittel- und Getränkedienste, Hotelunterkünfte und andere Nebendienste.

Umsatzaufschlüsselung nach Segment

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Das Umsatzwachstum des Umsatzes im Laufe des Jahres für das dritte Quartal 2024 war 3.7%, übersetzt zu einer Zunahme von 4,9 Millionen US -Dollar im Vergleich zum Vorjahr. Für die neun Monate am 30. September 2024 erreichte der Gesamtumsatz 387,7 Millionen US -Dollar, hoch von 373,3 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum von 2023, was eine Wachstumsrate von widerspiegelt 3.9%.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Im dritten Quartal 2024 lagen die Beiträge zum Gesamtumsatz wie folgt:

• Kasino: 55.3%
• Essen und Getränk: 23.8%
• Hotel: 15.7%
• Andere: 5.1%

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Bemerkenswerte Änderungen der Einnahmequellen sind:

• Die Einnahmen im Casino stiegen um um 2,5 Millionen US -Dollar Aufgrund eines Anstiegs der Spielaktivität.
• Das Hotelsegment erlebte a 5.0% Erhöhung, auf höhere Belegungsraten zurückgeführt.
• Lebensmittel- und Getränkeeinnahmen zeigten einen leichten Rückgang von 0.2%, was potenzielle Herausforderungen in diesem Segment anzeigen.
• Die "andere" Einnahmenkategorie verzeichnete einen erheblichen Anstieg von 26.4%, widerspiegeln das Wachstum der Zusatzdienste.

Insgesamt tragen die diversifizierten Einnahmequellen zum finanziellen Stabilität und des Wachstums des Unternehmens auf dem Markt für Wettbewerbsspiele und Gastgewerbe bei.

Ein tiefes Eintauchen in Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI) Rentabilität

Rentabilitätsmetriken

Bei der Analyse der Rentabilitätsmetriken des Unternehmens werden wir den Bruttogewinn, den Betriebsgewinn und die Nettogewinnmargen sowie Trends im Laufe der Zeit und Vergleiche mit Industrie -Durchschnittswerten untersuchen.

Bruttogewinn, Betriebsgewinn und Nettogewinnmargen

Für das dritte Quartal 2024 berichtete das Unternehmen:

• Nettoumsatz: 137,9 Millionen US -Dollar
• Nettoeinkommen: 27,6 Millionen US -Dollar
• Angepasstes EBITDA: 50,6 Millionen US -Dollar
• Grundgewinne je Aktie (EPS): $1.50
• Verdünnte EPS: $1.47

Das Nettoergebnis für das dritte Quartal von 2024 stieg um um 14.2% im Vergleich zum Vorjahr, während das Basis -EPS vorbei stieg 19.0% Jahr-über-Jahr.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Analyse der Leistung in den letzten neun Monaten zeigen die Ergebnisse:

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Beim Vergleich der Rentabilitätsquoten steht die EBITDA -Marge des Unternehmens auf 36.7% Für Q3 2024. Dies ist im Kontext der branchenübergreifenden EBITDA -Marge bemerkenswert, die normalerweise herumschwirle 30-35% im Spiel- und Gastgewerbesektor. Darüber hinaus beträgt die Nettogewinnmarge für das Unternehmen ungefähr 20.0%, im Vergleich zum Branchendurchschnitt von 15-18%.

Analyse der Betriebseffizienz

Untersuchung der operativen Effizienz hat das Unternehmen es gelungen, den Verkauf, die allgemeinen und administrativen (SG & A) als Prozentsatz des Nettoumsatzes zu senken:

• SG & A -Ausgaben: 27,2 Mio. USD (19,7% des Nettoumsatzes) im dritten Quartal 2024, unten von 20.4% in Q3 2023.
• Casino -Betriebskosten: 36,3% des Casino -Umsatzes im dritten Quartal 2024, gegenüber von 34.5% im Vorjahr.
• Hotelbetriebskosten: nahm in Q3 2024 auf 33,8% von 2024 ab 34.8% in Q3 2023, was auf ein verbessertes Kostenmanagement hinweist.

Dieser strategische Fokus auf das Kostenmanagement, insbesondere auf Arbeitskosten, war wichtig, um starke Margen aufrechtzuerhalten und die Rentabilität zu verbessern.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Monarch Casino & Resort Inc. sein Wachstum finanziert

Zum 30. September 2024 lag die langfristige Schulden des Unternehmens bei 5,5 Millionen US -Dollar, während kurzfristige Schulden eine derzeitige Reife hatten 7 Millionen Dollar unter seiner Kreditfazilität. Die Gesamtverbindlichkeiten des Unternehmens wurden bei gemeldet $ 157,86 Millionenmit insgesamt Aktionären Eigenkapital bei 513,28 Millionen US -Dollar.

Verschuldungsquote

Die Verschuldungsquote ist eine kritische Metrik für die Bewertung der finanziellen Hebelwirkung. Ab dem 30. September 2024 wurde das Verschuldungsquoten für das Unternehmen für ungefähr ungefähr sein 0.03, was auf eine geringe Abhängigkeit von Schulden im Vergleich zum Eigenkapital hinweist. Dieses Verhältnis ist signifikant niedriger als der Branchendurchschnitt, der typischerweise zwischen dem Bereich liegt 0,5 und 1,5 für ähnliche Unternehmen im Gaming- und Gastgewerbe.

Jüngste Schuld -Emissionen und Kreditratings

In jüngsten Aktivitäten behielt das Unternehmen einen ausstehenden Kapitalbetrag von beibehalten 7 Millionen Dollar Im Rahmen seiner Kreditfazilität zum Ende von Q3 2024. Das Unternehmen hat auch die Verwaltung seiner Kreditfazilitäten proaktiv, was ein günstiges Kreditrating widerspiegelt, obwohl nicht bestimmte Ratings offengelegt wurden. Das Unternehmen hat in letzter Zeit keine neue Schulden herausgegeben, sich jedoch auf die effiziente Aufrechterhaltung seiner bestehenden Kreditfazilitäten konzentriert.

Ausgleichsfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung

Das Unternehmen hat einen konservativen Ansatz zur Finanzierung seines Wachstums verfolgt und sich hauptsächlich auf Eigenkapitalfinanzierung und Cashflows aus den Geschäftstätigkeit stützt. Im dritten Quartal 2024 meldete das Unternehmen einen Barguthaben von 39,38 Millionen US -Dollar. Darüber hinaus hat das Unternehmen Aktienrückkaufaktivitäten betrieben und zurückkaufen 131.285 Aktien zu Gesamtkosten von 9,6 Millionen US -Dollar. Diese Strategie zeigt eine Präferenz für die Stärkung des Eigenkapitals gegenüber der Erhöhung der Schulden für die Finanzierung von Wachstumsinitiativen.

Bewertung der Liquidität von Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI)

Bewertung der Liquidität und Solvenz

Aktuelle und schnelle Verhältnisse

Das aktuelle Verhältnis des Unternehmens zum 30. September 2024 wird wie folgt berechnet:

Das schnelle Verhältnis, das Lagerbestände aus aktuellen Vermögenswerten ausschließt, wird unter Verwendung der folgenden Werte berechnet:

Analyse von Betriebskapitaltrends

Das Betriebskapital wird als aktuelle Vermögenswerte abzüglich der aktuellen Verbindlichkeiten definiert. Zum 30. September 2024 lautet das Betriebskapital:

Dieses negative Betriebskapital zeigt potenzielle Liquiditätsbedenken hin, da das Unternehmen möglicherweise Schwierigkeiten hat, seine kurzfristigen Verpflichtungen zu erfüllen.

Cashflow -Statements Overview

Der Cashflow aus operativen, investierenden und finanzierenden Aktivitäten für das dritte Quartal 2024 ist wie folgt:

Der operative Cashflow spiegelt einen starken Zufluss wider, während die Investitions- und Finanzierung von Cashflows abfließt, hauptsächlich mit Investitionsausgaben und Aktienrückkäufen.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Zum 30. September 2024 verfügt das Unternehmen in Höhe von Bargeld und Bargeldäquivalenten in Höhe $39,380,000, mit einem ausstehenden Kreditfazilitätsbilanz von $7,000,000. Dies bietet einen Puffer für die Erfüllung der sofortigen Liquiditätsbedürfnisse, obwohl das negative Betriebskapital ein potenzielles Problem für die kurzfristige finanzielle Gesundheit darstellt.

Das Unternehmen hat eine Kapazität gezeigt, um Bargeld aus den Geschäftstätigkeiten zu generieren, was durch den positiven operativen Cashflow angegeben ist und laufende Investitionen und Dividendenzahlungen unterstützt. Die hohen Stromverbindlichkeiten im Vergleich zu aktuellen Vermögenswerten erfordern jedoch eine sorgfältige Verwaltung von Bargeldressourcen, um in Zukunft Liquiditätsprobleme zu vermeiden.

Ist Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Die Bewertungsanalyse des Unternehmens umfasst wichtige finanzielle Kennzahlen wie das Verhältnis von Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E), das Verhältnis von Preis-Buch- (P/B) und das Verhältnis von EV/B/B (Enterprise Value-to-EBITDA) sowie Aktienkurstrends im letzten Jahr und der Analystenkonsens über die Aktienbewertung.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das aktuelle P/E -Verhältnis ist 20.4, basierend auf einem nachfolgenden zwölfmonatigen Gewinn je Aktie (EPS) von $3.60 und ein Aktienkurs von $73.50.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis steht bei 1.4, berechnet unter Verwendung eines Buchwerts pro Aktie von $52.50.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Das EV/EBITDA -Verhältnis ist 10.5, abgeleitet von einem Unternehmenswert von 530 Millionen Dollar und ein Ebitda von 50,6 Millionen US -Dollar.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs die folgenden Trends gezeigt:

• Vor 12 Monaten: $60.00
• Vor 6 Monaten: $68.00
• Vor 3 Monaten: $72.00
• Aktueller Preis: $73.50

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Die aktuelle Dividendenertrag ist 1.8%, mit einer jährlichen Dividende von $1.20 pro Aktie. Die Ausschüttungsverhältnis ist 32.8% basierend auf dem Ergebnis je Aktie von $3.60.

Analystenkonsens

Der Konsens unter den Analysten ist a Kaufen Bewertung mit einem Kursziel von $80.00, was auf ein Aufwärtspotential von ungefähr anzeigt 8.5% Aus dem aktuellen Preis.

Schlüsselrisiken für Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI)

Wichtige Risiken für Monarch Casino & Resort, Inc.

Monarch Casino & Resort, Inc. steht vor einer Vielzahl interner und externer Risiken, die sich auf die finanzielle Gesundheit und die operative Leistung auswirken könnten. Im Folgenden finden Sie eine detaillierte Prüfung dieser Risiken:

Branchenwettbewerb

Der Wettbewerb innerhalb der Spiele und Gastgewerbebranche bleibt ein erhebliches Risiko. Das Unternehmen tätig in einem stark wettbewerbsfähigen Markt, insbesondere in Black Hawk, Colorado, wo mehrere Casinos um die Aufmerksamkeit der Kunden wetteifern. Die Fähigkeit, Kunden anzuziehen und zu halten, ist entscheidend für die Aufrechterhaltung des Umsatzwachstums.

Regulatorische Veränderungen

Änderungen der Gesetze und Vorschriften für Spiele können Risiken darstellen, einschließlich erhöhter Besteuerung und regulatorischen Belastungen. Beispielsweise könnten alle Änderungen in den staatlichen Gesetzen, die erweiterte Spieloptionen zulassen, die Wettbewerbslandschaft erheblich verändern.

Marktbedingungen

Das allgemeine wirtschaftliche Umfeld kann die Verbraucherausgabenmuster beeinflussen, insbesondere in diskretionären Bereichen wie Spiele und Gastfreundschaft. Wirtschaftliche Abschwünge oder eine Rezession könnten zu verminderten Besuch und Ausgaben führen, was sich negativ auf Einnahmequellen auswirkt.

Betriebsrisiken

Zu den operativen Risiken gehören Herausforderungen im Zusammenhang mit Bau- und Entwicklungsaktivitäten. Das Unternehmen wird derzeit in seinen Immobilien erhebliche Renovierungsarbeiten unterzogen, die aufgrund von Arbeitskräftemangel oder materieller Verfügbarkeit von Verzögerungen und erhöhten Kosten auftreten können.

Finanzielle Risiken

Das Unternehmen meldete ein Nettoeinkommen von 27,6 Millionen US -Dollar für Q3 2024 a 14.2% steigern sich gegenüber dem Vorjahr. Es ist jedoch auch Risiken im Zusammenhang mit seinen Kreditfazilitäten und Liquiditätsmanagement ausgesetzt. Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen Bargeld und Bargeldäquivalente von 39,4 Millionen US -Dollar und ein ausstehender Kapitalbetrag von 7,0 Millionen US -Dollar unter seiner Kreditfazilität.

Rechtsstreitigkeiten

Das Unternehmen ist mit seinem Generalunternehmer PCL Construction Services, Inc. an laufenden Rechtsstreitigkeiten beteiligt. Das Ergebnis dieses Rechtsstreits könnte finanzielle Auswirkungen haben, einschließlich der potenziellen Notwendigkeit, Anleihen oder andere Bürger von Bürgschaften zu veröffentlichen.

Minderungsstrategien

Um diese Risiken zu beheben, konzentriert sich das Unternehmen auf die Verbesserung der betrieblichen Effizienz und die Aufrechterhaltung starker Beziehungen zu Aufsichtsbehörden und Stakeholdern. Es werden strategische Investitionen getätigt, um die Einrichtungen und Serviceangebote zu verbessern, um Marktanteile zu erfassen und das Umsatzwachstum zu fördern.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Monarch Casino & Resort, Inc.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Das Unternehmen konzentriert sich auf mehrere wichtige Wachstumstreiber, darunter:

• Produktinnovationen: Kontinuierliche Verbesserung der Spiele und des Kundendienstes.
• Markterweiterungen: Antritt mit zunehmendem Marktanteil in den Bereichen Greater Denver und Boulder.
• Akquisitionen: Aktiv potenzielle M & A-Transaktionen aktiv bewerten, um den langfristigen Wert zu steigern.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Für das dritte Quartal 2024 berichtete das Unternehmen:

Strategische Initiativen oder Partnerschaften

Zu den wichtigsten strategischen Initiativen gehören:

• Investitionen in Einrichtungs -Upgrades, einschließlich der Neugestaltung von 246 Hotelzimmern in Atlantis, werden voraussichtlich im zweiten Quartal 2025 abgeschlossen sein.
• Implementierung neuer Technologien zur Senkung der Betriebskosten, insbesondere der Arbeitskosten.

Wettbewerbsvorteile

Das Unternehmen hält mehrere Wettbewerbsvorteile bei, die es für das Wachstum positionieren:

• Starke Markenerkennung: Etablierte Präsenz in Schlüsselmärkten von Black Hawk und Reno.
• Verschiedene Einnahmequellen: Einkommen aus Casino -Betrieb, Hoteldiensten, Essen und Getränk und Unterhaltung.
• Starke finanzielle Position: Zum 30. September 2024 berichtete das Unternehmen:

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.