IonQ, Inc. (IONQ) Bundle
Comprender las fuentes de ingresos de IonQ, Inc. (IonQ)
Comprender las fuentes de ingresos de Ionq, Inc.
Los ingresos de la compañía desagregados por la fuente de ingresos para los tres y nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 y 2023 son los siguientes:
| Fuente de ingresos | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 ($ 000) | Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 ($ 000) | Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 ($ 000) | Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 ($ 000) |
|---|---|---|---|---|
| Hardware especializado de computación cuántica | 6,345 | 2,006 | 17,301 | 5,331 |
| Servicios de plataforma, consultoría y soporte | 6,055 | 4,130 | 14,062 | 10,605 |
| Ingresos totales | 12,400 | 6,136 | 31,363 | 15,936 |
Los ingresos aumentaron por 102% Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con el mismo período en 2023, y por 97% Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con el mismo período en 2023. El aumento fue impulsado principalmente por el progreso en los arreglos para construir hardware especializado de computación cuántica y nuevos contratos de ingresos para los servicios prestados.
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
Las tasas de crecimiento de ingresos año tras año para los períodos son las siguientes:
| Período | Ingresos ($ 000) | Tasa de crecimiento año tras año (%) |
|---|---|---|
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | 12,400 | 102 |
| Tres meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | 6,136 | |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | 31,363 | 97 |
| Nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | 15,936 |
Contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales fue:
| Segmento | Contribución de ingresos ($ 000) | Porcentaje de ingresos totales (%) |
|---|---|---|
| Hardware especializado de computación cuántica | 17,301 | 55 |
| Platform, Consulting and Support Services | 14,062 | 45 |
Análisis de cambios significativos en las fuentes de ingresos
There has been a notable increase in revenue from specialized quantum computing hardware, rising from $ 5.331 millones En los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 $ 17.301 millones en el mismo período en 2024, que representa un aumento de año tras año de 224%. Al mismo tiempo, los ingresos de la plataforma, la consultoría y los servicios de soporte también vieron un aumento sustancial de $ 10.605 millones a $ 14.062 millones, reflejando un 32% crecimiento.
Los ingresos totales de la compañía para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 31.363 millones, en comparación con $ 15.936 millones for the same period in 2023, indicating a robust growth trajectory driven by increased demand for quantum computing solutions and services.
A partir del 30 de septiembre de 2024, aproximadamente $ 110.1 millones Se espera que los ingresos sean reconocidos por las obligaciones de desempeño restantes que no están satisfechas, lo que indica un fuerte retraso que puede contribuir al crecimiento futuro de los ingresos.
Una profundidad de inmersión en Ionq, Inc. (IonQ)
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Ionq, Inc.
Margen de beneficio bruto: Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la ganancia bruta fue de $ 5,885,000, lo que resultó en un margen de ganancias brutas de aproximadamente 47.48%. Para el mismo período en 2023, la ganancia bruta fue de $ 4,128,000, lo que llevó a un margen de beneficio bruto de alrededor 67.24%.
Margen de beneficio operativo: La pérdida operativa de los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ (53,135,000), dando un margen de beneficio operativo de -428.45%. En comparación, la pérdida operativa para el mismo período en 2023 fue de $ (42,194,000), lo que resultó en un margen de beneficio operativo de -688.73%.
Margen de beneficio neto: La pérdida neta de los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ (52,496,000), lo que resultó en un margen de beneficio neto de -423.45%. La pérdida neta para el mismo período en 2023 fue de $ (44,811,000), lo que llevó a un margen de beneficio neto de -731.46%.
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo
Analizando las tendencias de rentabilidad, el margen de beneficio bruto disminuyó de 67.24% en 2023 a 47.48% en 2024. Esta disminución se debió principalmente a un aumento significativo en el costo de los ingresos, que aumentó de $ 2,008,000 en 2023 a $ 6,515,000 en 2024, un cambio de 224%.
Las pérdidas operativas han aumentado, con un cambio año tras año en las pérdidas operativas de $ (42,194,000) en 2023 a $ (53,135,000) en 2024, lo que refleja una tendencia de margen de beneficio operativo que empeora.
Comparación de los índices de rentabilidad con promedios de la industria
El margen promedio de ganancias brutas para el sector tecnológico suele estar alrededor 62%. Margen de beneficio bruto de IonQ de 47.48% está por debajo de este promedio, lo que indica desafíos en la gestión de costos en relación con los compañeros de la industria.
En términos de margen de beneficio operativo, el promedio del sector de la tecnología se trata de 10%. Margen de beneficio operativo de IonQ de -428.45% Indica una ineficiencia operativa sustancial en comparación con el estándar de la industria.
Análisis de la eficiencia operativa
El aumento significativo en los costos operativos se ilustra en la siguiente tabla:
| Tipo de gasto | Q3 2024 (en miles) | Q3 2023 (en miles) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Costo de ingresos | $6,515 | $2,008 | 224% |
| Investigación y desarrollo | $33,178 | $24,599 | 35% |
| Ventas y marketing | $6,630 | $5,047 | 31% |
| General y administrativo | $14,322 | $13,927 | 3% |
| Depreciación y amortización | $4,890 | $2,749 | 78% |
El aumento de los costos, particularmente en la investigación y el desarrollo, que aumentó 35%, indica una gran inversión en el desarrollo tecnológico futuro, aunque con un impacto negativo actual en las métricas de rentabilidad.
En general, la salud financiera de IonQ en términos de métricas de rentabilidad refleja desafíos operativos significativos junto con un impulso esencial hacia el crecimiento futuro a través del aumento de los gastos de I + D.
Deuda versus capital: cómo Ionq, Inc. (IonQ) financia su crecimiento
Deuda versus capital: cómo Ionq, Inc. financia su crecimiento
Niveles de deuda:
Al 30 de septiembre de 2024, IonQ, Inc. informó una deuda total de $0. La Compañía no ha emitido una deuda a largo o corto plazo, basándose principalmente en el financiamiento de capital para respaldar sus operaciones e iniciativas de crecimiento.
Relación deuda / capital:
La relación deuda / capital de IonQ se encuentra en 0:1 ya que no tiene deuda pendiente. Esto es significativamente más bajo que el promedio de las empresas de tecnología, que generalmente varía de 0.5 a 1.5. Esta ausencia de deuda indica un enfoque conservador para el financiamiento, centrándose en el capital para financiar el crecimiento.
Emisiones de deuda recientes y calificaciones crediticias:
IonQ no se ha involucrado en ninguna emisión de deuda reciente o actividades de refinanciación. La calificación crediticia de la compañía no es aplicable debido a la falta de deuda. La ausencia de confianza crediticia permite que IONQ evite las obligaciones de intereses, lo que puede ser beneficioso para la gestión del flujo de efectivo.
Financiación de capital:
IonQ ha aumentado el capital a través del financiamiento de capital, incluidas las ofertas de acciones comunes y las opciones de acciones. Al 30 de septiembre de 2024, el capital de los accionistas totales ascendió a $ 435.7 millones, con déficit acumulado alcanzando ($ 481.7 millones). Esto indica que la compañía ha estado financiando sus operaciones principalmente a través del capital en lugar de incurrir en deuda.
Balance Overview:
| Categoría | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Activos totales | $497,911 |
| Pasivos totales | $62,228 |
| Equidad total de los accionistas | $435,683 |
| Déficit acumulado | ($481,722) |
Conclusión:
La estrategia de financiación de IonQ favorece en gran medida el capital sobre la deuda, lo que refleja su compromiso de mantener la flexibilidad financiera al tiempo que persigue el crecimiento en el mercado competitivo de la computación cuántica. Este enfoque permite a la compañía invertir en investigación y desarrollo sin la carga de los pagos de la deuda y los costos de intereses.
Evaluación de la liquidez de Ionq, Inc. (IonQ)
Evaluar la liquidez de Ionq, Inc.
Relación actual: Al 30 de septiembre de 2024, la relación actual se calcula de la siguiente manera:
| Activos actuales (en miles) | Pasivos corrientes (en miles) | Relación actual |
|---|---|---|
| $395,400 | $32,324 | 12.24 |
Relación rápida: La relación rápida, que excluye el inventario de los activos actuales, es:
| Activos actuales (excluyendo el inventario) (en miles) | Pasivos corrientes (en miles) | Relación rápida |
|---|---|---|
| $395,400 | $32,324 | 12.24 |
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía tenía un capital de trabajo de:
| Activos actuales (en miles) | Pasivos corrientes (en miles) | Capital de trabajo (en miles) |
|---|---|---|
| $395,400 | $32,324 | $363,076 |
Esto indica una posición fuerte con amplia liquidez para cubrir las obligaciones a corto plazo.
Estados de flujo de efectivo Overview
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los flujos de efectivo son los siguientes:
| Tipo de flujo de caja | Flujo de caja (en miles) |
|---|---|
| Actividades operativas | ($66,255) |
| Actividades de inversión | $58,366 |
| Actividades financieras | $2,414 |
Este estado de flujo de efectivo muestra una salida de efectivo neta de las actividades operativas, principalmente debido a pérdidas netas significativas.
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó:
- Efectivo, equivalentes de efectivo y valores disponibles para la venta: $ 382.8 millones
- Efectivo restringido: $ 2.4 millones
- Déficit acumulado: $ 481.7 millones
- Pérdida neta para los nueve meses: $ 129.6 millones
La posición de liquidez es robusta con reservas de efectivo adecuadas para satisfacer las necesidades operativas a pesar de las pérdidas continuas. Las obligaciones de arrendamiento operativo totalizan $ 23.0 millones, con $ 3.5 millones debido en los próximos 12 meses.
¿IonQ, Inc. (IonQ) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
La valoración de una empresa es un indicador crucial para los inversores que evalúan si está sobrevaluado o infravalorado. En esta sección, analizaremos las métricas de valoración clave para IonQ, Inc., incluidos el precio a las ganancias (P/E), el precio a la libro (P/B) y el valor de la empresa a ebitda (EV/ EBITDA) Relaciones, junto con las tendencias del precio de las acciones y el consenso de los analistas.
Relación de precio a ganancias (P/E)
Al 30 de septiembre de 2024, IonQ informó una pérdida neta de $ 129.6 millones Durante los nueve meses terminados, lo que resulta en una relación P/E que no se puede calcular debido a ganancias negativas. Esto indica que la compañía no está generando ganancias actualmente, lo cual es común para las empresas en etapa de crecimiento en las industrias emergentes.
Relación de precio a libro (P/B)
El valor en libros del patrimonio para IonQ al 30 de septiembre de 2024 se encuentra en $ 435.7 millones, con acciones totales en circulación en 215,975,686. El precio de las acciones a la misma fecha es aproximadamente $2.50. Por lo tanto, la relación P/B se calcula de la siguiente manera:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Precio de las acciones | $2.50 |
| Valor en libros por acción | $ 2.02 (calculado como $ 435.7 millones / 215,975,686 acciones) |
| Relación p/b | 1.24 (calculado como $ 2.50 / $ 2.02) |
Relación empresarial valor a ebitda (EV/EBITDA)
IonQ informó una pérdida de EBITDA de $ 154.9 millones Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. El valor empresarial (EV) puede derivarse de la capitalización de mercado y la deuda total. Al 30 de septiembre de 2024, la capitalización de mercado de IonQ es aproximadamente $ 539.9 millones (calculado como $ 2.50 por acción 215,975,686 acciones), y la deuda total se informa en $ 104.2 millones.
El EV se calcula de la siguiente manera:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Capitalización de mercado | $ 539.9 millones |
| Deuda total | $ 104.2 millones |
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $ 382.8 millones |
| Valor empresarial | $ 261.3 millones (calculado como $ 539.9 millones + $ 104.2 millones - $ 382.8 millones) |
| Relación EV/EBITDA | 1.69 (calculado como $ 261.3 millones / -$ 154.9 millones) |
Tendencias del precio de las acciones
En los últimos 12 meses, el precio de las acciones de IonQ ha fluctuado significativamente. A partir del año aproximadamente $4.00, el precio cayó a su alrededor $2.50 Para el 30 de septiembre de 2024, que refleja una disminución de 37.5%.
Rendimiento de dividendos y relaciones de pago
IonQ actualmente no paga dividendos y, por lo tanto, el rendimiento de dividendos es 0%. La compañía no ha informado un índice de pago ya que no se han emitido dividendos.
Consenso de analista sobre valoración de acciones
Según los informes de analistas recientes, la calificación de consenso para IonQ es un Sostener, con un rango objetivo de precio entre $2.00 y $3.00. Los analistas citan la importante inversión de la compañía en I + D y su camino hacia la comercialización como factores críticos en sus calificaciones.
In summary, IonQ's valuation metrics indicate that it is currently not generating profits, reflected in its P/E ratio, while the P/B ratio suggests it is trading slightly above its book value. The EV/EBITDA ratio indicates a significant loss, and the stock price trend shows a notable decline over the past year, leading to a consensus of a Hold rating from analysts.
Key Risks Facing IonQ, Inc. (IONQ)
Key Risks Facing IonQ, Inc.
Competencia de la industria: The quantum computing market is characterized by intense competition from both established technology companies and emerging startups. Major cloud providers such as Amazon Web Services, Microsoft Azure, and Google Cloud are developing their own quantum solutions, which poses a direct threat to IonQ's market share. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó una dependencia significativa en estas plataformas para sus ofertas de que computan cuántica (QCAAs).
Cambios regulatorios: El paisaje regulatorio en evolución que rodea las tecnologías cuánticas presenta riesgos potenciales. Changes in government policies, particularly regarding data security and privacy, could impose additional compliance costs or restrict operational capabilities. Los contratos de la compañía con el gobierno de los EE. UU. También requieren adherencia a estrictos estándares regulatorios.
Condiciones de mercado: La naturaleza naciente de la industria de la computación cuántica significa que la demanda del mercado puede ser impredecible. Al 30 de septiembre de 2024, IonQ enfrentó un déficit acumulado de $ 481.7 millones e informó una pérdida neta de $ 129.6 millones para el período de nueve meses que finaliza esa fecha. Esta tensión financiera podría limitar su capacidad de invertir en oportunidades de crecimiento y avances en tecnología.
Riesgos operativos
Avances tecnológicos: El éxito de IonQ depende de su capacidad para producir computadoras cuánticas potentes y escalables. No lograr hitos tecnológicos podría retrasar los lanzamientos de productos e impactar la generación de ingresos. La compañía informó que la demanda actual de sus soluciones puede no materializarse como se esperaba, lo que afecta el crecimiento futuro.
Estabilidad financiera: La compañía ha incurrido históricamente pérdidas significativas, con una pérdida neta reportada de $ 52.5 millones para el tercer trimestre de 2024, en comparación con $ 44.8 millones en el tercer trimestre de 2023. Las pérdidas acumuladas plantean preocupaciones sobre la sostenibilidad de su modelo de negocio y su viabilidad operativa. Además, los gastos operativos de IonQ aumentaron en 59% a $ 96.8 millones debido a mayores costos de investigación y desarrollo.
Riesgos estratégicos
Adopción del cliente: El crecimiento del negocio de IonQ depende en gran medida de la adopción de la computación cuántica por desarrolladores y empresas. Si los clientes potenciales no perciben el valor o los beneficios de las soluciones cuánticas, la demanda del mercado puede no evolucionar como se anticipa. A partir del 30 de septiembre de 2024, aproximadamente $ 110.1 millones Se espera que los ingresos de las obligaciones de desempeño restantes, lo que indica algún nivel de participación anticipada del cliente.
Dependencias de la asociación: Las asociaciones de IonQ con los proveedores de servicios en la nube son críticas para sus ofertas de servicios. Any adverse changes in these relationships could negatively impact revenue and brand reputation. La dependencia de la compañía en plataformas de nube de terceros para sus servicios plantea preocupaciones sobre los precios y el posicionamiento competitivo.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto potencial |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Intensa competencia de las principales compañías tecnológicas y nuevas empresas. | Presiones de erosión y precios de la cuota de mercado. |
| Cambios regulatorios | Cambios en las regulaciones que afectan la seguridad de los datos y el uso de la tecnología. | Mayores costos de cumplimiento y restricciones operativas. |
| Condiciones de mercado | Demanda impredecible en el sector de la computación cuántica. | Inestabilidad financiera y oportunidades de crecimiento limitadas. |
| Avances tecnológicos | Necesidad de avances significativos en la tecnología cuántica. | Lanzamientos de productos retrasados y generación de ingresos. |
| Adopción del cliente | Dependencia de la aceptación del mercado de soluciones cuánticas. | Posible estancamiento en el crecimiento empresarial. |
Estrategias de mitigación: IonQ tiene como objetivo abordar estos riesgos a través de la inversión continua en investigación y desarrollo, asociaciones estratégicas y un compromiso continuo con los clientes para demostrar el valor de sus soluciones cuánticas. La compañía anticipa el uso de sus reservas de efectivo de $ 382.8 millones Al 30 de septiembre de 2024, para apoyar estas iniciativas.
Perspectivas de crecimiento futuro para IonQ, Inc. (IonQ)
Perspectivas de crecimiento futuro para IonQ, Inc.
Análisis de los impulsores de crecimiento clave
La compañía está estratégicamente posicionada para capturar el crecimiento a través de varios impulsores clave, incluidos:
- Innovaciones de productos: Se esperan avances continuos en la tecnología de computación cuántica. Los ingresos de la compañía de hardware especializado de computación cuántica aumentaron a $ 6.3 millones Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 2.0 millones para el mismo período en 2023, marcando un 215% aumentar.
- Expansiones del mercado: La compañía está ampliando sus ofertas en las principales plataformas en la nube, incluidos Amazon Web Services, Microsoft Azure y Google Cloud, que ha contribuido al crecimiento de los ingresos.
- Adquisiciones: Se espera que la adquisición planificada de Qubitekk, Inc. mejore las capacidades de la compañía en las redes cuánticas, aprovechando la cartera de Qubitekk de 118 patentes.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, alcanzaron los ingresos totales $ 31.4 millones, arriba de $ 15.9 millones en 2023, reflejando un 97% Aumento año tras año. El proyecto de analistas continuó el crecimiento de los ingresos, impulsado por la creciente demanda de servicios y hardware de computación cuántica.
Las obligaciones de desempeño restantes al 30 de septiembre de 2024 se estiman en $ 110.1 millones, indicando un potencial de ingresos futuros significativo de los contratos existentes.
Iniciativas o asociaciones estratégicas que pueden impulsar el crecimiento futuro
Strategic partnerships are pivotal for driving growth:
- A $ 54.5 millones contract with the United States Air Force Research Lab aims to develop scalable quantum systems.
- A $ 9 millones agreement with the University of Maryland to enhance quantum computing access at the National Quantum Lab.
- Collaboration with AstraZeneca to develop applications leveraging quantum computing for healthcare innovation.
Ventajas competitivas que posicionan a la empresa para el crecimiento
La compañía tiene varias ventajas competitivas:
- Liderazgo tecnológico: La compañía es reconocida por su tecnología de computación cuántica de iones de vanguardia de vanguardia.
- Asociaciones establecidas: Las colaboraciones con los principales actores en los sectores de tecnología y defensa mejoran la credibilidad y el acceso a los recursos.
- Portafolio de propiedad intelectual fuerte: La adquisición de Qubitekk agrega una propiedad intelectual significativa en las redes cuánticas, lo que solidifica aún más su posición de mercado.
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar | Cambio de porcentaje |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos totales | $ 12.4 millones | $ 6.1 millones | $ 6.3 millones | 102% |
| Costo de ingresos | $ 6.5 millones | $ 2.0 millones | $ 4.5 millones | 224% |
| Gastos de I + D | $ 33.2 millones | $ 24.6 millones | $ 8.6 millones | 35% |
| Pérdida neta | $ 52.5 millones | $ 44.8 millones | $ 7.7 millones | 17% |
| Obligaciones de desempeño restantes | $ 110.1 millones | N / A | N / A | N / A |
IonQ, Inc. (IONQ) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- IonQ, Inc. (IONQ) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of IonQ, Inc. (IONQ)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View IonQ, Inc. (IONQ)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.