Ally Financial Inc. (Ally): Canvas de modelo de negocio

En el mundo acelerado de las finanzas, Ally Financial Inc. (Ally) se destaca con un enfoque dinámico para su modelo de negocio. Esta publicación de blog profundiza en las complejidades de su Lienzo de modelo de negocio, desglosando cómo esta empresa innovadora navega por la industria a través de asociaciones estratégicas, actividades de vanguardia y un compromiso con la satisfacción del cliente. Sumérgete para explorar los componentes esenciales que alimentan el éxito de Ally y aprenden cómo atienden a diversos segmentos de mercado mientras optimizan sus fuentes de ingresos.

Ally Financial Inc. (Ally) - Modelo de negocio: asociaciones clave

Distribuidores automotrices

Ally Financial ha establecido relaciones sólidas con más de 18,000 distribuidores automotrices en los Estados Unidos. Estas asociaciones facilitan las soluciones de financiamiento y arrendamiento de automóviles, cruciales para el modelo de negocio de la compañía. En 2022, el segmento de finanzas automotrices de Ally generó aproximadamente $ 3.2 mil millones en ingresos, lo que indica una dependencia sólida de las asociaciones de concesionarios.

Año	Número de distribuidores	Ingresos del financiamiento de automóviles (en miles de millones)
2021	17,500	$3.0
2022	18,000	$3.2
2023	18,500	$ 3.5 (estimado)

Empresas de tecnología financiera

Ally colabora con varias compañías FinTech para mejorar sus servicios y ofertas digitales. Por ejemplo, se asoció con empresas fintech como Upstart para aprovechar la IA en los procesos de suscripción, con el objetivo de aumentar las tasas de aprobación. Ally ha informado asignar aproximadamente $ 400 millones en inversiones tecnológicas para el año 2023 para desarrollar aún más su plataforma financiera digital.

• Asociación con Upstart
• Colaboración con cuadros para la conectividad de datos
• Inversión en tecnología blockchain para transacciones seguras

Compañías de seguros

Para proporcionar soluciones integrales a los clientes, Ally ha formado asociaciones con empresas de seguros para ofrecer planes de protección de vehículos. Las ofertas conjuntas incluyen seguro de automóvil, seguro de brecha y contratos de servicio extendidos. En 2022, Ally generó aproximadamente $ 600 millones en ingresos de estas asociaciones de seguro.

Año	Ingresos de las asociaciones de seguros (en millones)
2021	$550
2022	$600
2023	$ 650 (proyectado)

Cuerpos reguladores

Ally Financial mantiene el diálogo activo con los organismos regulatorios para garantizar el cumplimiento de las regulaciones financieras. La Compañía asignó aproximadamente $ 100 millones para actividades relacionadas con el cumplimiento en 2022. Sus compromisos con organismos regulatorios aseguran que Ally opera dentro de los marcos legales establecidos por agencias como la Oficina de Protección Financiera del Consumidor (CFPB) y la Comisión Federal de Comercio (FTC).

• Compromisos con el CFPB
• Colaboración con la FTC sobre iniciativas de protección del consumidor
• Cumplimiento de los requisitos reglamentarios a nivel estatal

Ally Financial Inc. (Ally) - Modelo de negocio: actividades clave

Proporcionar préstamos para automóviles

El segmento de finanzas automotrices es un componente crítico de las operaciones de Ally Financial. A partir de los últimos informes financieros, Ally Financial posee una cartera de préstamos para automóviles de aproximadamente $ 70.8 mil millones. La compañía ofrece una amplia gama de opciones de financiamiento a los consumidores y concesionarios, incluidos préstamos de compra de vehículos nuevos y usados, financiamiento de arrendamiento y financiamiento de concesionarios. En el segundo trimestre de 2023, Ally se originó aproximadamente 200,000 Préstamos para automóviles, mostrando una demanda robusta de sus servicios de préstamos.

Ofrecer servicios bancarios en línea

Ally Financial ha hecho la transición con éxito sus operaciones bancarias a un modelo principalmente en línea, ofreciendo a los clientes tasas de interés competitivas y tarifas mínimas. A partir del tercer trimestre de 2023, los depósitos totales en el segmento bancario en línea de Ally se encontraban en $ 150.5 mil millones. El banco ha visto un crecimiento significativo en sus cuentas de ahorro y certificados de depósito, con más 2.8 millones clientes activos que utilizan sus plataformas bancarias en línea. La cuenta de ahorros en línea de Ally ofrece un rendimiento porcentual anual (APY) de 3.25%, por lo que es una opción atractiva para los consumidores que buscan aumentar sus ahorros.

Productos de seguro

Ally Financial también ofrece una gama de productos de seguro dirigidos al financiamiento de vehículos. El segmento de seguro incluye productos de protección del vehículo y seguro de brecha. Las primas totales escritas en el segmento de seguro alcanzaron aproximadamente $ 1.1 mil millones en 2022. Ally's Auto Insurance Product se integra a la perfección con sus ofertas de financiamiento automático, proporcionando un flujo de ingresos adicional y mejorando la retención de clientes a través de servicios agrupados.

Gestión de patrimonio

Los servicios de gestión de patrimonio de Ally, disponibles a través de Ally Invest, brindan a los clientes productos y servicios de inversión. A partir de septiembre de 2023, Ally Invest administró activos por un total $ 15.4 mil millones. La plataforma se adapta tanto a las carteras de comercio autodirigido como a las carteras administradas, atrayendo a una amplia gama de inversores. La firma reportó un crecimiento año tras año en nuevas cuentas por un total 100,000 para la primera mitad de 2023, reflejando su posición fuerte en el mercado de asesoramiento financiero.

Actividad clave	Estado financiero actual	Número de clientes/cuentas
Préstamos para automóviles	Cartera de $ 70.8 mil millones	200,000 préstamos originado Q2 2023
Banca en línea	$ 150.5 mil millones en depósitos	2.8 millones de clientes activos
Productos de seguro	$ 1.1 mil millones en primas	N / A
Gestión de patrimonio	$ 15.4 mil millones en activos administrados	100,000 cuentas nuevas (H1 2023)

Ally Financial Inc. (Ally) - Modelo de negocio: recursos clave

Plataforma de banca digital

Ally Financial opera una plataforma de banca digital robusta que atiende a una base de clientes diversa. A partir de 2023, Ally informó tener aproximadamente 11 millones clientes que utilizan sus servicios bancarios digitales. La plataforma ofrece una gama de productos que incluyen cuentas de ahorro, CD, financiamiento de camiones e hipotecas.

La plataforma digital del banco ha visto un crecimiento significativo, con los depósitos totales alcanzando $ 122 mil millones en el tercer trimestre de 2023. La integración Fintech permite experiencias de usuario perfectas y altos niveles de participación del cliente.

El banco digital de Ally se basa en una infraestructura tecnológica avanzada para garantizar la seguridad, la escalabilidad y la accesibilidad. El presupuesto de tecnología anual asignado para mantener y desarrollar la plataforma está cerca $ 500 millones.

Datos de los clientes

Ally Financial aprovecha los extensos datos del cliente para impulsar productos financieros y estrategias de marketing personalizados. Con aproximadamente 1 mil millones Transacciones analizadas anualmente, la empresa utiliza análisis avanzados para mejorar la experiencia y el compromiso del cliente.

La base de datos del cliente abarca una gran cantidad de información, incluida la demografía, el historial de transacciones y las preferencias. Ally se centra en la seguridad de los datos, adhiriéndose a regulaciones estrictas e invertir en torno a $ 100 millones Anualmente en medidas de ciberseguridad para proteger la información del cliente.

Además, las ideas obtenidas de la innovación de la impulso de datos del cliente y las decisiones operativas, lo que lleva a una mayor tasa de retención de aproximadamente 90% entre su base de clientes.

Red de asociación

Ally Financial ha establecido un ecosistema robusto a través de asociaciones con varias organizaciones, incluidos fabricantes de automóviles, empresas de tecnología y nuevas empresas fintech. La asociación con Over 1,500 Los concesionarios permiten a Ally financiar las compras de automóviles, desempeñando un papel fundamental en su segmento de finanzas automotrices, que constituía sobre 40% de ingresos totales en 2023.

Esta red mejora la capacidad de Ally para ofrecer soluciones y servicios integrados a los clientes, proporcionándoles acceso a productos financieros personalizados. La compañía también colabora con empresas fintech, facilitando soluciones financieras innovadoras que impulsan el crecimiento en el espacio digital.

En 2022, Ally reportó ingresos totales de asociación de alrededor $ 2.1 mil millones, mostrando el impacto financiero de sus estrategias de colaboración en el modelo de negocio general.

Expertos financieros

Ally Financial emplea una fuerza laboral calificada que consta de aproximadamente 8,000 Empleados, incluidos expertos financieros, analistas de datos y profesionales de servicio al cliente. Su experiencia es crucial para dar forma a los asesoramiento y servicios financieros adaptados a las necesidades del cliente.

La compañía invierte mucho en capacitación y desarrollo, con aproximadamente $ 10 millones dedicado a los programas de desarrollo de empleados anualmente. Esta inversión garantiza que la fuerza laboral siga siendo competitiva y conocedora sobre el panorama financiero en evolución.

Además, el equipo de liderazgo de Ally incluye profesionales experimentados con una amplia experiencia en banca y finanzas, contribuyendo a la toma de decisiones e innovación estratégica.

Tipo de recurso	Descripción	Datos estadísticos
Plataforma de banca digital	Plataforma robusta para diversos servicios bancarios	11 millones de clientes; $ 122 mil millones en depósitos
Datos de los clientes	Extensa información sobre el cliente para análisis	1 mil millones de transacciones analizadas; $ 100 millones en ciberseguridad
Red de asociación	Colaboraciones establecidas con concesionarios y fintech	1,500 concesionarios; $ 2.1 mil millones en ingresos por asociación
Expertos financieros	Fuerza laboral calificada para servicios financieros a medida	8,000 empleados; $ 10 millones en programas de capacitación

Ally Financial Inc. (Ally) - Modelo de negocio: propuestas de valor

Servicios financieros integrales

Ally Financial Inc. ofrece una amplia gama de servicios financieros que incluye financiamiento de automóviles, productos de seguros, banca en línea y servicios de inversión. En 2022, Ally reportó activos totales de aproximadamente $ 182.1 mil millones, y su capital total alcanzó alrededor de $ 20.4 mil millones.

La siguiente tabla ilustra el desglose de los servicios proporcionados por Ally Financial:

Categoría de servicio	Descripción	Contribución estimada a los ingresos (%)
Finanzas automáticas	Financiamiento para vehículos nuevos y usados, junto con opciones de arrendamiento.	60%
Banca en línea	Cuentas de ahorro de alto rendimiento, CD y cuentas corrientes.	20%
Servicios de inversión	Servicios de corretaje, carteras administradas y cuentas IRA.	15%
Productos de seguro	Ofreciendo seguro de vehículo y hogar a través de varios socios.	5%

Tasas competitivas de préstamos para automóviles

Ally Financial es reconocido por sus tasas competitivas de préstamos para automóviles, que han estado entre las más bajas de la industria. A partir del tercer trimestre de 2023, el APR promedio para un préstamo de automóvil nuevo de 60 meses en Ally estaba cerca 4.75%, ayudando a impulsar la adquisición y retención de clientes.

Los datos del mercado muestran que las ofertas de Ally a menudo se encontraban por debajo de las tarifas promedio nacionales, que, durante el mismo período, se mantuvieron aproximadamente en aproximadamente 6.45% para vehículos nuevos según Bankrate. Esta estrategia de precios posiciona aliada favorablemente contra otras instituciones financieras.

Banca digital fácil de usar

Ally Financial enfatiza la banca digital, con una plataforma en línea robusta y una aplicación móvil que facilita las transacciones sin esfuerzo. El banco informó sobre 8 millones cuentas activas de clientes y una calificación de satisfacción del cliente de 91% en 2023, destacando su efectividad para proporcionar servicios digitales fáciles de usar.

La siguiente tabla resume métricas importantes relacionadas con los servicios de banca digital de Ally:

Métrico	Valor
Cuentas activas totales	8 millones
Calificación promedio de aplicaciones móviles	4.8/5
Usuarios activos mensuales	2.5 millones
Cuenta de ahorro en línea APY	3.30%

Atención al cliente robusta

Ally Financial se distingue a través de un fuerte servicio al cliente, que incluye soporte las 24 horas del día, los 7 días de la semana, por teléfono, chat en línea y recursos integrales en línea. La empresa ha invertido mucho en la experiencia del cliente, lo que lleva a una calificación general de satisfacción de 87% en 2023.

Además, la inversión de Ally en infraestructura de atención al cliente es evidente con un aumento en su personal de servicio al cliente, totalizando sobre 2,000 Representantes capacitados a partir del último año fiscal.

Las clasificaciones de atención al cliente se destacan en la siguiente tabla:

Métrico de soporte	Valor
Calificación de satisfacción del cliente	87%
Tiempo de espera promedio (minutos)	3.5
Canales de soporte disponibles	Teléfono, chat, correo electrónico
Representantes de servicio al cliente	2,000+

Ally Financial Inc. (Ally) - Modelo de negocios: relaciones con los clientes

Servicio al cliente personalizado

Ally Financial enfatiza servicio al cliente personalizado como un aspecto central de su modelo de negocio. La compañía emplea a más de 8,000 empleados dedicados al servicio al cliente en varios departamentos, asegurando que las consultas de los clientes se administren de manera efectiva. El puntaje de satisfacción del cliente de Ally se ubica constantemente por encima del promedio, con un reportado Tasa de satisfacción del cliente 90% en 2022.

Administración de cuentas en línea

Ally Financial proporciona Administración de cuentas en línea Herramientas que permiten a los clientes administrar sus cuentas sin problemas. A partir de 2023, aproximadamente 75% de los clientes de Ally Utilice activamente las características de la cuenta en línea, que incluyen el historial de transacciones, los planes de ahorro automatizados y las herramientas de presupuesto. La compañía informó un Aumento del 27% en el uso de la aplicación móvil Desde 2020, reflejando una creciente preferencia por la gestión digital.

Aviso financiero

Aliado ofrece Servicios de asesoramiento financiero Para sus clientes, incluido el asesoramiento automatizado a través de su plataforma de inversión digital, Ally Invest. A finales de 2022, Ally Invest tenía alrededor 800,000 cuentas activas con más de $ 12 mil millones en activos bajo administración. Los servicios de asesoramiento financiero tienen como objetivo guiar a los clientes para tomar decisiones informadas sobre inversiones y planificación financiera a largo plazo.

Programas de fidelización

Aliado implementos financieros varios programas de fidelización Diseñado para recompensar a los clientes por su compromiso a largo plazo. Un programa notable es el programa Ally Bank Loyalty, que ofrece tasas de interés más altas basadas en la tenencia de la cuenta. En 2022, los miembros del programa de fidelización disfrutaron de un aumento promedio de la tasa de interés de 0.25% sobre las tasas tradicionales. La tasa de retención de clientes de Ally es aproximadamente 80%, indicando la efectividad de sus iniciativas de lealtad.

Tipo de relación con el cliente	Estadística clave	Descripción
Servicio al cliente personalizado	90% de satisfacción del cliente	Servicio de alto toque con empleados dedicados centrados en resolver problemas de los clientes.
Administración de cuentas en línea	75% de usuarios en línea activos	Herramientas digitales para gestión de cuentas, presupuesto y transacciones.
Aviso financiero	800,000 cuentas activas	Servicios de consulta y asesoramiento de inversión automatizado.
Programas de fidelización	80% de retención de clientes	Recompensas y beneficios para clientes a largo plazo, incluidas tasas de interés más altas.

Ally Financial Inc. (Ally) - Modelo de negocio: canales

Plataformas en línea

Ally Financial Inc. utiliza varias plataformas en línea para entregar sus propuestas de valor, incluido un sitio web integral que ofrece una gran cantidad de productos como servicios bancarios, financiamiento de automóviles y opciones de inversión. En 2022, los depósitos totales de Ally alcanzaron aproximadamente $ 90.1 mil millones, con una porción significativa obtenida a través de canales en línea. El sitio web atraído 11 millones de visitantes únicos por mes, reflejando un compromiso en línea robusto.

Métrico	Valor	Año
Depósitos totales	$ 90.1 mil millones	2022
Visitantes únicos mensuales	11 millones	2022
Tasa de apertura de la cuenta en línea	20%	2022

Aplicación móvil

La aplicación móvil de Ally sirve como un canal crítico para la participación del cliente, proporcionando a los usuarios acceso fácil a los servicios bancarios y de inversión. A finales de 2022, la aplicación móvil había sido descargada 5 millones de veces y grabó un Calificación de 4.7 estrellas en la tienda de aplicaciones.

Métrico	Valor	Año
Descargas de aplicaciones móviles	5 millones+	2022
Calificación del cliente	4.7 estrellas	2022
Usuarios activos	1.2 millones	2022

Ramas físicas

Ally Financial opera principalmente a través de un modelo solo en línea; Sin embargo, colabora con múltiples concesionarios en los Estados Unidos para el financiamiento de automóviles. Se asocian con Over 18,000 concesionarios, facilitando el financiamiento del vehículo a través de estos puntos de contacto físicos, aunque sin sucursales bancarios tradicionales.

Métrico	Valor	Año
Concesionarios de socios	18,000+	2023
Relaciones del fabricante de equipos originales (OEM)	Más de 25 OEM principales	2023
Originaciones de arrendamiento	$ 4.8 mil millones	2022

Centros de servicio al cliente

Ally opera centros de servicio al cliente sólidos, que brindan soporte para consultas de cuentas, asistencia técnica y servicio de préstamos. La compañía informó haber recibido sobre 8 millones de interacciones con los clientes anualmente, con un puntaje de satisfacción del cliente de aproximadamente 92%.

Métrico	Valor	Año
Interacciones con el cliente	8 millones+	2022
Puntuación de satisfacción del cliente	92%	2022
Primera tasa de resolución de llamadas	85%	2022

Ally Financial Inc. (Ally) - Modelo de negocio: segmentos de clientes

Compradores de automóviles individuales

Ally Financial sirve principalmente a compradores de automóviles individuales a través de sus soluciones de financiamiento automotriz. A finales de 2022, la cartera de Auto Finance de Ally era de aproximadamente $ 80 mil millones, lo que representa alrededor de 4 millones de clientes automotrices. La compañía ofrece una gama de opciones de financiamiento, incluidos préstamos y arrendamientos tradicionales, con tasas de interés competitivas, que varían típicamente de 2.4% a 7.0% dependiendo de la solvencia.

Clientes bancarios minoristas

En el sector bancario minorista, Ally Financial ha atraído a numerosos clientes con sus cuentas de ahorro de alto rendimiento y no hay tarifas de mantenimiento mensual. Para el segundo trimestre de 2023, Ally reportó más de 2.4 millones de clientes de banca minorista. La tasa de interés promedio de la cuenta de ahorro ofrecida por Ally fue de 3.75%, significativamente superior al promedio nacional de alrededor del 0,30%. Ally también logró más de $ 30 mil millones en depósitos minoristas totales.

Empresas pequeñas y medianas

Para las pequeñas y medianas empresas (PYME), Ally Financial proporciona una gama de productos financieros, incluidos préstamos comerciales y líneas de crédito. A partir de 2023, Ally ha extendido más de $ 1.6 mil millones en préstamos a PYME desde el lanzamiento de su programa de financiamiento comercial. El monto promedio del préstamo para las PYME es de aproximadamente $ 250,000, con términos flexibles y tarifas competitivas, que van del 6.0% al 10.5% según los perfiles de crédito.

Segmento	Tamaño de cartera	Tasa de interés promedio	Número de clientes
Compradores de automóviles individuales	$ 80 mil millones	2.4% - 7.0%	4 millones
Clientes bancarios minoristas	$ 30 mil millones	3.75%	2.4 millones
Empresas pequeñas y medianas	$ 1.6 mil millones	6.0% - 10.5%	N / A

Inversores que requieren gestión de patrimonio

Ally Financial también atiende a los inversores a través de sus servicios de gestión de patrimonio, que incluyen ofertas como asesoramiento de inversiones, planificación de jubilación y gestión de cartera. A partir del cuarto trimestre de 2022, Ally Invest informó que administraron aproximadamente $ 15 mil millones en activos del cliente. El saldo promedio de la cuenta para inversores individuales fue de alrededor de $ 52,000. Ally cobra una tarifa de asesoramiento promedio de 0.30% de los activos bajo administración, con el objetivo de proporcionar opciones de inversión competitivas y de bajo costo.

Segmento	Activos bajo administración	Saldo de cuenta promedio	Tarifa de asesoramiento
Gestión de patrimonio	$ 15 mil millones	$52,000	0.30%

Ally Financial Inc. (Ally) - Modelo de negocio: Estructura de costos

Costos operativos

Ally Financial incurre en varios costos operativos críticos para su funcionamiento diario. Según sus informes financieros, los gastos operativos totales para el año 2022 fueron aproximadamente $ 4.02 mil millones. Esto incluye costos asociados con las operaciones de servicio, el cumplimiento regulatorio y la compensación de los empleados.

El siguiente desglose proporciona información sobre la composición de los costos operativos a partir del segundo trimestre de 2023:

Categoría de costos	Cantidad (en $ millones)
Salarios y salarios	1,200
Alquiler y servicios públicos	300
Material de oficina	150
Servicios profesionales	250
Seguro	100

Gastos de marketing y ventas

Ally Financial asigna una parte de su presupuesto a marketing y ventas para mejorar el conocimiento de la marca y la adquisición de clientes. Para el año fiscal 2022, se informaron gastos de marketing en $ 680 millones.

El gasto en varios canales de comercialización incluye:

• Marketing digital: aproximadamente $ 300 millones
• Anuncios de televisión y radio: alrededor $ 200 millones
• Medios de impresión: sobre $ 100 millones
• Eventos y patrocinios: cerca de $ 80 millones

Costos de desarrollo tecnológico

La inversión en tecnología es esencial para que Ally Financial siga siendo competitiva en el espacio bancario digital. La compañía gastó aproximadamente $ 550 millones sobre el desarrollo de la tecnología en 2022, centrándose en mejorar las plataformas digitales y las medidas de ciberseguridad.

Los costos de I + D, como se muestra a continuación, son críticos para su estrategia tecnológica:

Categoría de gastos tecnológicos	Cantidad (en $ millones)
Desarrollo de software	250
Ciberseguridad	150
Infraestructura	100
Servicios de terceros	50

Costos de adquisición de clientes

Ally Financial pone un énfasis significativo en la adquisición de nuevos clientes de manera eficiente. El costo promedio de adquisición de clientes (CAC) en 2022 estuvo alrededor $200 por cliente.

Los factores que influyen en el CAC incluyen:

• Publicidad y promoción
• Salarios del equipo de ventas
• Programas de referencia
• Incentivos para nuevos clientes

En el reciente trimestre, la base total de clientes se informó aproximadamente 9 millones, subrayando la importancia de una estrategia de adquisición de clientes eficiente para mantener el crecimiento.

Ally Financial Inc. (Ally) - Modelo de negocios: flujos de ingresos

Interés de los préstamos

Ally Financial Inc. genera una parte significativa de sus ingresos a través de intereses obtenidos de varios tipos de préstamos. En 2022, la compañía reportó ingresos por intereses totales de aproximadamente $ 4.1 mil millones. Esto incluye los ingresos de préstamos para automóviles, préstamos personales y préstamos hipotecarios, donde la tasa de interés promedio para préstamos para automóviles fue sobre 6.5%.

Tarifas de servicio

La Compañía cobra las tarifas de servicio asociadas con sus servicios financieros, contribuyendo a sus ingresos generales. Para el año 2022, Ally reportó ingresos por tarifas de servicio de todo $ 1.2 mil millones. Estas tarifas pueden incluir tarifas de pago atrasadas, tarifas de mantenimiento de la cuenta y tarifas para varios servicios financieros prestados a los clientes.

Primas de seguro

Ally también obtiene ingresos a través de primas de seguro. Las operaciones de seguro de la compañía proporcionan productos como seguros de brecha y contratos de servicio de vehículos. En 2022, los ingresos totales de las primas de seguro fueron aproximadamente $ 300 millones.

Ingresos de inversión

Los ingresos por inversiones son otro flujo de ingresos crucial para Ally Financial. La compañía invierte en varios valores y obtiene ingresos de estas inversiones. Para el año fiscal 2022, Ally reportó ingresos por inversiones por un total $ 500 millones.

Flujo de ingresos	2022 Ingresos	Notas
Interés de los préstamos	$ 4.1 mil millones	Incluye préstamos automáticos, personales e hipotecarios
Tarifas de servicio	$ 1.2 mil millones	Incluye tarifas de pago atrasado y mantenimiento de la cuenta
Primas de seguro	$ 300 millones	Incluye contratos de seguros de brecha y servicio de vehículos
Ingresos de inversión	$ 500 millones	Ingresos de varios valores