Devon Energy Corporation (DVN): lienzo de modelo de negocio [11-2024 actualizado]

En el sector energético en constante evolución, Devon Energy Corporation (DVN) se destaca con su sólido modelo de negocio, diseñado para maximizar la eficiencia y la sostenibilidad. Este lienzo de modelo de negocio describe el enfoque estratégico de Devon, destacando asociaciones clave, actividades y recursos que impulsan su éxito. De exploración y producción Para la innovadora participación del cliente, descubra cómo Devon ofrece valor mientras navega por las complejidades de la industria del petróleo y el gas.

Devon Energy Corporation (DVN) - Modelo de negocio: asociaciones clave

Colaboraciones con compañías de servicios petroleros

Devon Energy se asocia con varias compañías de servicios de campos petroleros para mejorar la eficiencia operativa y reducir los costos. Estas colaboraciones incluyen grandes proveedores de servicios como Halliburton y Schlumberger, que suministran servicios de perforación, finalización y mantenimiento. En 2024, Devon informó un gasto de capital de $ 2.719 mil millones, una parte significativa de la cual se asigna a estas asociaciones para actividades de perforación y producción. La eficiencia obtenida a través de estas colaboraciones es evidente ya que la producción de aceite de Devon en el tercer trimestre de 2024 alcanzó 335 MBBLS/d, excediendo su plan de producción en un 4%.

Empresas conjuntas para la eliminación de agua e infraestructura

Devon ha establecido empresas conjuntas, especialmente con WaterBridge NDB LLC, para gestionar la eliminación de agua y mejorar la infraestructura en áreas operativas clave como la cuenca de Delaware y Eagle Ford. Esta empresa conjunta le permite a Devon contribuir con los activos de infraestructura de agua al tiempo que logran un interés de votación del 30% en la entidad. La asociación estratégica ayuda a aumentar la capacidad y la flexibilidad para eliminar el agua producida, lo cual es fundamental para mantener los estándares ambientales y la eficiencia operativa.

Alianzas estratégicas con otras empresas energéticas

Las alianzas estratégicas con otras empresas energéticas son cruciales para que Devon expanda su presencia en el mercado y capacidades tecnológicas. Por ejemplo, la adquisición de Devon del negocio de la cuenca de Williston de Grayson Mill el 27 de septiembre de 2024, por aproximadamente $ 5.0 mil millones, refleja su estrategia para mejorar la escala operativa y la producción. Se espera que esta adquisición aumente los volúmenes de producción de Devon en aproximadamente 100 MBOE/d en 2025, lo que ilustra el impacto de tales asociaciones estratégicas en el potencial de crecimiento.

Asociaciones de la cadena de suministro para equipos y materiales

Devon Energy mantiene asociaciones sólidas de la cadena de suministro para asegurar los equipos y materiales necesarios para sus operaciones. Las colaboraciones con proveedores para plataformas de perforación, equipos de finalización y materiales son esenciales para optimizar los procesos de producción. A partir del tercer trimestre de 2024, la liquidez de Devon se situó en $ 3.7 mil millones, incluidos $ 700 millones en efectivo, lo que permite a la compañía administrar efectivamente su cadena de suministro y capitalizar las oportunidades de mercado. El enfoque disciplinado de la compañía para la inversión de capital, con aproximadamente el 55% del flujo de efectivo operativo asignado a los gastos de capital, subraya la importancia de estas asociaciones para mantener la eficiencia operativa.

Tipo de asociación	Empresas asociadas	Área de enfoque	2024 Impacto financiero
Servicios de campo petrolero	Halliburton, Schlumberger	Perforación, finalización	Gastos de capital de $ 2.719 mil millones
Empresa conjunta	Waterbridge NDB LLC	Eliminación de agua	30% de interés votante en el agua JV
Alianzas estratégicas	Molino de grises	Escala de producción	Adquisición de $ 5.0 mil millones
Cadena de suministro	Varios proveedores	Equipo, materiales	$ 3.7 mil millones de liquidez

Devon Energy Corporation (DVN) - Modelo de negocio: actividades clave

Exploración y producción de petróleo y gas

Devon Energy opera principalmente en cinco áreas centrales: la cuenca de Delaware, Eagle Ford, Anadarko Basin, Williston Basin y Powder River Basin. En el tercer trimestre de 2024, Devon informó una producción total de petróleo de 335 MBBLS/D, consistente con el trimestre anterior. El desglose de la producción de petróleo de Basin es el siguiente:

Cuenca	Producción Q3 2024 (MBBLS/D)	% de la producción total	Producción Q2 2024 (MBBLS/D)	Cambiar (%)
Cuenca de Delaware	227	68%	221	2%
Águila Ford	44	13%	46	-6%
Cuenca de Anadarko	13	4%	14	-4%
Cuenca de Williston	34	10%	37	-8%
Cuenca del río en polvo	14	4%	13	5%
Otro	3	1%	4	-3%

Adquisición de activos y desinversión

El 27 de septiembre de 2024, Devon completó la adquisición del negocio de la cuenca de Williston de Grayson Mill para una consideración total de aproximadamente $ 5.0 mil millones. Esto consistió en $ 3.5 mil millones en efectivo y aproximadamente 37.3 millones de acciones ordinarias de Devon valoradas en $ 38.96 por acción, por un total de aproximadamente $ 1.5 mil millones, incluidos los ajustes de precios de compra. Se espera que esta adquisición mejore significativamente las capacidades de producción de Devon, con un aumento anticipado de aproximadamente 100 MBOE/d en 2025.

Gestión de la eficiencia operativa

Devon se enfoca en moderar la inversión de capital al tiempo que mejora la eficiencia operativa. Durante los primeros nueve meses de 2024, los gastos de capital de Devon totalizaron aproximadamente $ 2.719 mil millones, lo que representa aproximadamente el 55% de su flujo de efectivo operativo de $ 4.9 mil millones. El desglose de los gastos de capital por cuenca para el tercer trimestre de 2024 es el siguiente:

Cuenca	Gastos de capital (en millones)
Cuenca de Delaware	$516
Águila Ford	$177
Cuenca de Anadarko	$55
Cuenca de Williston	$33
Cuenca del río en polvo	$58
Otro	$1
Total	$877

Gestión de riesgos a través de derivados de productos básicos

Devon emplea varios derivados financieros para protegerse contra las fluctuaciones de los precios de los productos básicos. Al 30 de septiembre de 2024, las posiciones derivadas de aceite de Devon incluían:

Período	Volumen (BBLS/D)	Precio promedio ponderado ($/bbl)
P4 2024	33,000	$78.38
Q1-Q4 2025	8,468	$71.90

Además, Devon tenía posiciones derivadas de gas natural de la siguiente manera:

Período	Volumen (MMBTU/D)	Precio promedio ponderado ($/mmbtu)
P4 2024	252,000	$3.16
Q1-Q4 2025	220,537	$3.34

Devon Energy Corporation (DVN) - Modelo de negocio: recursos clave

Extensas reservas de petróleo y gas

Devon Energy Corporation tiene una sólida cartera de reservas de petróleo y gas, principalmente concentrada en cinco áreas centrales: la cuenca de Delaware, Eagle Ford, Anadarko Basin, Williston Basin y Powder River Basin. Al 30 de septiembre de 2024, Devon informó un total de reservas probadas de aproximadamente 1,4 mil millones de barriles de aceite equivalente (BOE), con una porción significativa clasificada como petróleo crudo y líquidos de gas natural (NGL).

Tecnología avanzada de perforación y producción

Devon utiliza técnicas y tecnologías de perforación avanzada, incluida la perforación horizontal y la fractura hidráulica, para optimizar su eficiencia de producción. La compañía ha invertido sustancialmente en investigación y desarrollo para mejorar sus capacidades operativas, lo que lleva a una reducción en los costos de perforación y las tasas de recuperación mejoradas de los pozos existentes.

Equipo laboral y de gestión calificado

Devon cuenta con una fuerza laboral altamente calificada que es crucial para su éxito operativo. El equipo de gestión tiene experiencia en la navegación de las complejidades de la industria del petróleo y el gas, contribuyendo a las decisiones estratégicas que impulsan el crecimiento y la sostenibilidad de la empresa. A partir de 2024, la compañía enfatiza la capacitación y el desarrollo continuo para que sus empleados mantengan una ventaja competitiva.

Fuerte posición financiera con liquidez de $ 3.7 mil millones

Al 30 de septiembre de 2024, Devon Energy Corporation informó una posición financiera sólida con una liquidez total de aproximadamente $ 3.7 mil millones, que incluye $ 0.7 mil millones en efectivo y equivalentes en efectivo. El sólido flujo de caja operativo de la compañía para los siguientes doce meses se informó en $ 6.7 mil millones, subrayando su salud financiera y su capacidad para financiar operaciones, dividendos y gastos de capital.

Métricas financieras	Valor
Reservas totales probadas (BOE)	1.400 millones
Liquidez total	$ 3.7 mil millones
Equivalentes de efectivo y efectivo	$ 0.7 mil millones
Flujo de caja operativo (TTM)	$ 6.7 mil millones

Devon Energy Corporation (DVN) - Modelo de negocio: propuestas de valor

Suministro confiable de petróleo y gas con bajos costos de producción

Producción de Devon Energy profile está respaldado por sus operaciones en áreas centrales como la cuenca de Delaware, Eagle Ford y Williston Basin, que generan colectivamente un volumen significativo de petróleo y gas. Para el tercer trimestre de 2024, Devon informó una producción de petróleo de 335 MBBLS/D, manteniendo una salida estable en comparación con los cuartos anteriores. El enfoque de la compañía en la producción de bajo costo se evidencia por su capacidad para lograr un margen de efectivo a nivel de campo de aproximadamente $ 40.71 por BOE.

Compromiso con prácticas sostenibles e iniciativas de ESG

Devon Energy está comprometido con los principios ambientales, sociales y de gobernanza (ESG), que integran prácticas sostenibles en sus operaciones. La compañía ha establecido objetivos ambiciosos para reducir las emisiones de gases de efecto invernadero y aumentar la eficiencia operativa. Al 30 de septiembre de 2024, los gastos de capital total de Devon fueron de aproximadamente $ 2.7 mil millones, con una porción significativa asignada a proyectos destinados a mejorar la sostenibilidad.

Políticas de devolución de efectivo sólidas a través de dividendos y recompras de acciones

Devon ha establecido una política de devolución de efectivo sólida, caracterizada por pagos de dividendos consistentes y un programa de recompra de acciones activas. En 2024, la compañía recaudó su dividendo fijo de $ 0.20 a $ 0.22 por acción, lo que resulta en dividendos totales de aproximadamente $ 794 millones hasta la fecha. Además, la junta directiva amplió el programa de recompra de acciones a $ 5.0 mil millones, con aproximadamente $ 3.0 mil millones utilizados para fines de septiembre de 2024.

Año	Dividendo fijo ($)	Dividendo variable ($)	Dividendo total ($)	Tasa por acción ($)
2024 Q1	143 millones	156 millones	299 millones	0.44
2024 Q2	138 millones	85 millones	223 millones	0.35
2024 Q3	136 millones	136 millones	272 millones	0.44
Total 2024 YTD	417 millones	377 millones	794 millones	N / A

Escala de producción mejorada a través de adquisiciones estratégicas

La estrategia de crecimiento de Devon Energy incluye adquisiciones estratégicas para mejorar la escala de producción y la eficiencia operativa. El 27 de septiembre de 2024, Devon adquirió el negocio de la cuenca de Williston de Grayson Mill para una consideración total de aproximadamente $ 5.0 mil millones. Esta adquisición incluyó $ 3.5 mil millones en efectivo y 37.3 millones de acciones comunes de Devon. Se espera que el acuerdo aumente los volúmenes de producción de Devon en aproximadamente 100 MBOE/d a partir de 2025, agregando un valor significativo a su huella operativa.

Devon Energy Corporation (DVN) - Modelo de negocios: relaciones con los clientes

Contratos a largo plazo con los principales compradores

Devon Energy se involucra en contratos a largo plazo con clientes clave para garantizar la estabilidad constante de ventas e ingresos. Estos contratos a menudo implican precios fijos o estructuras de precios basadas en el mercado que proporcionan previsibilidad en los flujos de efectivo. A partir de septiembre de 2024, los ingresos totales de Devon alcanzaron aproximadamente $ 4.69 mil millones para el tercer trimestre, con una porción significativa atribuida a los acuerdos a largo plazo.

Servicio y soporte al cliente receptivo

Devon Energy enfatiza el servicio al cliente receptivo, manteniendo equipos dedicados para abordar las consultas de los clientes y las necesidades de soporte. La compañía ha invertido en tecnología para optimizar la comunicación y mejorar la experiencia del cliente. Por ejemplo, Devon informó una ganancia neta de $ 825 millones en el tercer trimestre de 2024, lo que refleja una fuerte eficiencia operativa y estrategias de participación del cliente.

Compromiso a través de actualizaciones e informes regulares

Devon mantiene la comunicación proactiva con sus clientes a través de actualizaciones regulares e informes de rendimiento. Esta práctica no solo mantiene informados a los clientes, sino que también genera confianza y lealtad. La compañía proporcionó actualizaciones sobre sus operaciones, incluidos los niveles de producción de 335 MBBLS/D en el tercer trimestre de 2024, que excedió las expectativas.

Fuerte reputación basada en la fiabilidad y el rendimiento

Devon Energy ha cultivado una sólida reputación en la industria del petróleo y el gas, principalmente debido a su confiabilidad en la entrega de productos y mantener los estándares de rendimiento. El enfoque de la compañía en la excelencia operativa es evidente en su flujo de efectivo operativo informado de $ 1.7 mil millones para el tercer trimestre de 2024. Esta reputación mejora las relaciones con los clientes y fomenta las asociaciones a largo plazo.

Métrico	P3 2024	Q2 2024	P3 2023
Ingresos totales	$ 4.69 mil millones	$ 4.55 mil millones	$ 4.55 mil millones
Ganancias netas	$ 825 millones	$ 855 millones	$ 920 millones
Flujo de caja operativo	$ 1.7 mil millones	$ 1.5 mil millones	$ 2.0 mil millones
Producción de petróleo	335 MBBLS/D	335 MBBLS/D	319 MBBLS/D

Devon Energy Corporation (DVN) - Modelo de negocio: canales

Ventas directas a refinadores y vendedores

Devon Energy Corporation participa en ventas directas de petróleo crudo, gas natural y líquidos de gas natural (NGL) a refinadores y vendedores. Para el tercer trimestre de 2024, Devon informó que las ventas de petróleo, gas y NGL ascendieron a aproximadamente $ 2.665 mil millones. La compañía se enfoca en mantener relaciones sólidas con grandes refinerías para garantizar una demanda constante de sus productos.

Asociaciones con operadores de Midstream

Devon ha establecido asociaciones con varios operadores intermedios para mejorar sus capacidades de transporte y procesamiento. Estas asociaciones facilitan el movimiento eficiente de su producción al mercado, lo cual es crítico dada la propagación geográfica de sus operaciones en las cuencas clave. En los primeros nueve meses de 2024, los ingresos de marketing y de la corriente intermedia totalizaron aproximadamente $ 3.342 mil millones, lo que demuestra la importancia de estas asociaciones en su estrategia de generación de ingresos.

Utilización de plataformas comerciales para ventas de productos básicos

Devon utiliza varias plataformas comerciales para optimizar sus ventas de productos básicos. Este enfoque permite a la compañía responder dinámicamente a las condiciones del mercado y obtener precios favorables para sus productos. Al 30 de septiembre de 2024, Devon tenía posiciones de derivados de gas natural abierto que incluían swaps de precios y collares de precios, ilustrando su estrategia para protegerse contra la volatilidad de los precios de los productos básicos. Por ejemplo, la compañía tenía un precio promedio ponderado de $ 3.34 por MMBTU para swaps de gas natural establecidos para 2025.

Relaciones con inversores en línea para la transparencia

Devon Energy mantiene un programa activo de relaciones con los inversores en línea destinado a garantizar la transparencia y la comunicación efectiva con sus accionistas. La compañía actualiza regularmente a sus inversores a través de su sitio web, proporcionando acceso a informes financieros, comunicados de prensa y presentaciones de inversores. En el tercer trimestre de 2024, Devon informó ganancias netas atribuibles a la compañía de $ 812 millones, o $ 1.30 por acción diluida, lo que refleja su compromiso continuo de entregar valor a sus accionistas.

Canal	Descripción	Impacto financiero (tercer trimestre 2024)
Ventas directas	Ventas a refinadores y vendedores	$ 2.665 mil millones
Asociación	Colaboración con operadores de Midstream	$ 3.342 mil millones (marketing & Ingresos de Midstream)
Plataformas comerciales	Utilización de plataformas para ventas de productos básicos	Swaps de precios de gas natural a $ 3.34/mmbtu (2025)
Relaciones con inversores	Transparencia y comunicación en línea	Ganancias netas de $ 812 millones

Devon Energy Corporation (DVN) - Modelo de negocio: segmentos de clientes

Refinerías y usuarios industriales de petróleo y gas

Devon Energy sirve una amplia gama de refinerías y usuarios industriales de petróleo y gas. En 2024, las ventas totales de petróleo, gas y ANG de Devon alcanzaron aproximadamente $ 11.5 mil millones. Este segmento se basa en gran medida en las capacidades de producción de Devon, que totalizó 335 MBBLS/d de petróleo en el tercer trimestre de 2024. Las operaciones de la compañía en varias cuencas, incluidos Delaware y Eagle Ford, proporcionan un suministro estable para las refinerías que procesan el aceite crudo en combustible y otros productos. .

Mercados de energía al por mayor

Devon se dedica activamente a los mercados de energía mayoristas, donde vende gas natural y petróleo. La compañía reportó ingresos de marketing y marco de aproximadamente $ 3.34 mil millones durante los primeros nueve meses de 2024. Dinámica de la demanda.

Inversores institucionales y minoristas que buscan dividendos

Devon Energy ha establecido un marco robusto para atraer inversores institucionales y minoristas. La compañía anunció un dividendo en efectivo fijo de $ 0.22 por acción en noviembre de 2024, con dividendos totales pagados año hasta la fecha en 2024 por valor de $ 794 millones. Esta política de dividendos, que incluye componentes fijos y variables, subraya el compromiso de Devon de devolver el valor a los accionistas, mejorando su apelación a los inversores centrados en los ingresos.

Joint venture partners in specific projects

Joint ventures play a critical role in Devon's operational strategy, particularly in high-capital projects. La reciente adquisición del negocio de Grayson Mill en la cuenca de Williston para una consideración total de aproximadamente $ 5.0 mil millones, incluidos $ 3.5 mil millones en efectivo y acciones, ejemplifica este enfoque. Dichas asociaciones facilitan el riesgo y la inversión compartidos en proyectos a gran escala, lo que permite a Devon mejorar su escala operativa y eficiencia al tiempo que ofrece un valor sostenible a sus socios conjuntos.

Segmento de clientes	Métricas clave	2024 Impactos financieros
Refinerías y usuarios industriales	Producción total de petróleo: 335 MBBLS/D	Ingresos de ventas: $ 11.5 mil millones
Mercados de energía al por mayor	Ingresos de Midstream: $ 3.34 mil millones	Posicionamiento del mercado: estrategias de precios competitivos
Inversores institucionales y minoristas	Dividendos pagados: $ 794 millones	Tasa de dividendos: $ 0.22 por acción
Socios de empresa conjunta	Costo de adquisición: $ 5.0 mil millones (Grayson Mill)	Crecimiento estratégico: escala operativa mejorada

Devon Energy Corporation (DVN) - Modelo de negocio: Estructura de costos

Gastos de capital significativos en perforación e infraestructura

En 2024, los gastos de capital totales de Devon Energy ascendieron a aproximadamente $ 2.719 mil millones, que incluyó inversiones en perforación e infraestructura. Esta figura refleja una disminución de $ 2.973 mil millones en 2023. La distribución de los gastos de capital en diferentes regiones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 se detalla en la tabla a continuación:

Región	2024 Gastos de capital (en millones)	2023 Gastos de capital (en millones)
Cuenca de Delaware	$1,589	$1,735
Águila Ford	$536	$573
Cuenca de Anadarko	$174	$163
Cuenca de Williston	$117	$264
Cuenca del río en polvo	$144	$125
Otro	$4	$4
Total	$2,719	$2,973

Costos operativos relacionados con la producción y el transporte

Durante los primeros nueve meses de 2024, Devon incurrió en los gastos de producción total de aproximadamente $ 2.302 mil millones, un ligero aumento de $ 2.169 mil millones En el mismo período de 2023. El desglose de estos costos operativos se muestra a continuación:

Tipo de costo	2024 (en millones)	2023 (en millones)
Gastos operativos de arrendamiento (LOE)	$1,129	$1,047
Recopilación, procesamiento & Transporte	$577	$521
Impuestos de producción	$542	$531
Impuestos a la propiedad	$54	$70
Gastos de producción total	$2,302	$2,169

Gastos administrativos para el gobierno corporativo

Los gastos generales y administrativos (G&A) de Devon Energy para el tercer trimestre de 2024 fueron aproximadamente $ 117 millones, reflejando un aumento de $ 114 millones en el cuarto anterior. El desglose de los gastos de G&A es el siguiente:

Tipo de gasto	Q3 2024 (en millones)	Q2 2024 (en millones)
Trabajo y beneficios	$70	$62
No laborable	$47	$52
Gastos totales de G&A	$117	$114

Investigación y desarrollo para mejoras tecnológicas

Devon Energy ha seguido invirtiendo en investigación y desarrollo (I + D) para mejorar la tecnología y las eficiencias operativas. En 2024, los gastos de I + D fueron aproximadamente $ 16 millones, de acuerdo con el gasto del año anterior. Esta inversión tiene como objetivo mejorar las tecnologías de perforación y optimizar las técnicas de producción en sus áreas operativas.

Devon Energy Corporation (DVN) - Modelo de negocio: flujos de ingresos

Ventas de petróleo crudo, gas natural y NGLS

Durante los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, Devon Energy informó los siguientes volúmenes de producción:

Producto	Volumen (MBBLS/D)	% de la producción total
Petróleo crudo	330	45%
Gas natural	1,194	54%
Gordos	180	1%

Los precios realizados para cada producto fueron los siguientes:

Producto	Precio realizado
Petróleo crudo (por bbl)	$76.08
Gas natural (por MCF)	$0.75
NGLS (por bbl)	$19.84

En general, las ventas de estos productos contribuyeron significativamente a los ingresos de Devon Energy, con un total de ingresos realizados de aproximadamente $ 6.7 mil millones durante los últimos doce meses.

Ingresos de marketing y medio de marco

Las operaciones de Marketing y Midstream de Devon Energy generaron ingresos a través de la venta de productos de terceros y servicios de transporte. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, estas operaciones informaron:

Flujo de ingresos	Cantidad (en millones)
Ingresos por marketing	$48
Ingresos operativos de Midstream	$51

Los ingresos totales de marketing y de la corriente intermedia contribuyeron al flujo de efectivo general y respaldaron la eficiencia operativa de Devon.

Ganancias del comercio de derivados de productos básicos

Devon Energy se involucra en los derivados de productos básicos que se comercializan para protegerse contra las fluctuaciones de precios. Durante los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, la compañía informó:

Producto	Ganancias (en millones)
Derivados de petróleo	$4
Derivados de gas natural	$132
Derivados de NGL	$3

En general, los acuerdos totales de efectivo de Devon de los derivados de la negociación ascendieron a $ 139 millones, lo que refleja un aumento significativo en las ganancias en comparación con los períodos anteriores.

Devoluciones en efectivo de empresas conjuntas y asociaciones

Devon Energy participa en varias empresas y asociaciones conjuntas que contribuyen a sus devoluciones de efectivo. Durante los primeros nueve meses de 2024, la compañía distribuyó aproximadamente $ 36 millones a intereses no controladores en sus empresas conjuntas.

Las asociaciones estratégicas de Devon se centran en mejorar las eficiencias operativas y generar un flujo de efectivo adicional, lo cual es vital para mantener sus gastos de capital y rendimientos de los accionistas.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Devon Energy Corporation (DVN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Devon Energy Corporation (DVN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Devon Energy Corporation (DVN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.