Organovo Holdings, Inc. (ONVO) Bundle
Comprendre Organovo Holdings, Inc. (ONVO) Stronces de revenus
Comprendre les sources de revenus d'Organovo Holdings, Inc.
Sources de revenus primaires
- Revenus de redevances: $53,000 pour les six mois clos le 30 septembre 2024, une diminution de 29% depuis $75,000 dans la même période de 2023.
- Revenus de produits: $16,000 pour les six mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à $0 Au cours de l'année précédente, marquant un 100% augmenter.
Taux de croissance des revenus d'une année sur l'autre
| Période | Revenus totaux | Changement d'une année à l'autre |
|---|---|---|
| Six mois clos le 30 septembre 2024 | $69,000 | -8% (contre 75 000 $ en 2023) |
| Trois mois terminés le 30 septembre 2024 | $30,000 | Nouveau flux de revenus initié |
Contribution de différents segments d'entreprise aux revenus globaux
| Segment | Revenus (6 mois clos le 30 septembre 2024) | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| Revenus de redevances | $53,000 | 76.8% |
| Revenus de produits | $16,000 | 23.2% |
Analyse des changements significatifs dans les sources de revenus
La transition vers les revenus des produits est notable, les premières ventes signalées en 2024, montrant un changement de stratégie de revenus. La baisse des revenus des redevances indique des défis potentiels dans les accords de licence, en particulier une diminution des ventes par le titulaire de licence.
Dans l'ensemble, la société a déclaré des revenus totaux de $69,000 pour les six mois terminés le 30 septembre 2024, à partir de $75,000 dans la même période de 2023, reflétant un 8% de diminution d'une année à l'autre. Cette tendance met en évidence la nécessité d'ajustements stratégiques pour améliorer la croissance des revenus à l'avenir.
Une plongée profonde dans Organovo Holdings, Inc. (ONVO) rentable
Une plongée profonde dans Organovo Holdings, Inc.
Marge bénéficiaire brute: Pour les six mois clos le 30 septembre 2024, les revenus totaux étaient de 69 000 $, avec un coût de revenus de 3 000 $. Il en résulte un bénéfice brut de $66,000, conduisant à une marge bénéficiaire brute d'environ 95.65%.
Marge bénéficiaire de fonctionnement: La perte des opérations pour la même période a été 5,994 millions de dollars. Compte tenu des revenus totaux de $69,000, la marge bénéficiaire d'exploitation est calculée comme -8,670%.
Marge bénéficiaire nette: La perte nette des six mois clos le 30 septembre 2024 était 5,893 millions de dollars. Par conséquent, la marge bénéficiaire nette est -8,550% en fonction des revenus totaux de $69,000.
Tendances de la rentabilité dans le temps
En comparant les six mois clos le 30 septembre 2024, à la même période en 2023, la société a déclaré une baisse des revenus totaux provenant de $75,000 en 2023 à $69,000 en 2024, une baisse de 8%.
La perte nette a augmenté de 8,022 millions de dollars en 2023 à 5,893 millions de dollars en 2024, reflétant un rétrécissement des pertes d'environ 26%.
| Métrique | Six mois clos le 30 septembre 2024 | Six mois terminé le 30 septembre 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | $69,000 | $75,000 | -8% |
| Perte nette | $(5,893,000) | $(8,022,000) | 26% |
Comparaison des ratios de rentabilité avec les moyennes de l'industrie
Depuis les dernières données financières, la marge bénéficiaire brute de la société de 95.65% est significativement plus élevé que la moyenne de l'industrie d'environ 60%. Cependant, les marges d'exploitation et de bénéfice net sont sensiblement inférieures à la moyenne de l'industrie 10% et 5%, respectivement.
Analyse de l'efficacité opérationnelle
Le coût des revenus pour les six mois clos le 30 septembre 2024 était $3,000, représentant un 4.35% du total des revenus, indiquant de solides stratégies de gestion des coûts en place. Les frais de recherche et de développement ont totalisé 2,386 millions de dollars, une diminution de 20% Depuis l'année précédente, reflétant une amélioration de l'efficacité opérationnelle.
Les frais de vente, généraux et administratifs ont également connu une réduction de 5,384 millions de dollars en 2023 à 3,674 millions de dollars en 2024, marquant un 32% La baisse des dépenses, ce qui contribue positivement aux mesures globales de rentabilité.
| Type de dépenses | Six mois clos le 30 septembre 2024 | Six mois terminé le 30 septembre 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Coût des revenus | $3,000 | $0 | N / A |
| Frais de recherche et de développement | $2,386,000 | $3,001,000 | -20% |
| Dépenses de vente, générale et administrative | $3,674,000 | $5,384,000 | -32% |
Dette vs Équité: comment Organovo Holdings, Inc. (ONVO) finance sa croissance
Dette vs Équité: comment Organovo Holdings, Inc. finance sa croissance
Overview des niveaux de dette
Au 30 septembre 2024, le passif total d'Organovo Holdings, Inc. s'élevait à peu près 3,1 millions de dollars, qui comprend à la fois les passifs actuels et non courants. La ventilation est la suivante:
| Type de responsabilité | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Passifs actuels | $2,414 |
| Passifs non courants | $660 |
| Passifs totaux | $3,074 |
Les passifs actuels comprennent les comptes payables $419,000, dépenses accumulées de $879,000, Assurance Premium Financement responsabilité de $385,000et passifs de location d'exploitation.
Ratio dette / fonds propres
Le ratio dette / capital-investissement est une mesure critique de l'effet de levier financier. Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux d'Organovo étaient approximativement 3,7 millions de dollars. Le ratio dette / capital-investissement peut être calculé comme suit:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Passifs totaux | $3,074,000 |
| Total des capitaux propres des actionnaires | $3,680,000 |
| Ratio dette / fonds propres | 0.84 |
Ce ratio indique une approche équilibrée du financement, avec un niveau de dette modéré par rapport aux capitaux propres, qui est favorable par rapport à la moyenne de l'industrie 1.0.
Émissions de dettes récentes et cotes de crédit
En septembre 2024, la Société a conclu un accord de financement des primes d'assurance pour $400,000 avec un taux d'intérêt annuel de 8.57% et un terme de neuf mois. L'entreprise a effectué un acompte de 10% et doit effectuer des paiements mensuels de $44,281.
Depuis les derniers rapports, Organovo ne détient aucune note de crédit formelle des principales agences, reflétant son statut de petite entreprise dans le secteur de la biotechnologie.
Équilibrer le financement de la dette et le financement des actions
Organovo a principalement financé ses opérations grâce au financement par actions, augmentant approximativement 5,9 millions de dollars Grâce aux ventes d'actions ordinaires au cours des six mois clos le 30 septembre 2024. La société a utilisé un programme de vente au marché (ATM) et a mené une offre publique en mai 2024, générant un produit net de produit de 4,5 millions de dollars.
Cette dépendance à l'égard du financement des actions est complétée par la modeste utilisation de la dette par la Société, ce qui lui permet de maintenir la flexibilité tout en minimisant les obligations d'intérêt. Le mélange de dettes et de capitaux propres aide à maintenir une croissance sans surestimer le bilan de l'entreprise.
Évaluation des liquidités Organovo Holdings, Inc. (ONVO)
Évaluation d'Organovo Holdings, Inc. Liquidité
Au 30 septembre 2024, la société a déclaré un actif actuel total d'environ 4,8 millions de dollars et les passifs actuels d'environ 2,4 millions de dollars, résultant en fonds de roulement de 2,4 millions de dollars. Il s'agit d'une augmentation par rapport au 31 mars 2024, lorsque les actifs actuels totaux étaient approximativement 3,9 millions de dollars et les passifs actuels étaient approximativement 1,9 million de dollars, conduisant au fonds de roulement de 2,0 millions de dollars.
| Période | Actifs actuels totaux | Total des passifs actuels | Fonds de roulement |
|---|---|---|---|
| 30 septembre 2024 | 4,8 millions de dollars | 2,4 millions de dollars | 2,4 millions de dollars |
| 31 mars 2024 | 3,9 millions de dollars | 1,9 million de dollars | 2,0 millions de dollars |
Ratios actuels et rapides
Sur la base des actifs et passifs actuels, le rapport actuel peut être calculé comme suit: Ratio actuel = actifs actuels / passifs de courant = 2.00 Depuis le 30 septembre 2024. Le rapport rapide, qui exclut l'inventaire des actifs actuels, est calculé comme suit: Ratio rapide = (actifs actuels - inventaire) / passifs de courant. Avec un inventaire à peu près $640,000 Au 30 septembre 2024, le ratio rapide est 1.86.
Énoncés de trésorerie Overview
Pour les six mois clos le 30 septembre 2024, les états de trésorerie indiquaient les suivants:
| Type de trésorerie | Six mois clos le 30 septembre 2024 | Six mois terminé le 30 septembre 2023 |
|---|---|---|
| Activités d'exploitation | $(5,625,000) | $(8,460,000) |
| Activités d'investissement | $20,000 | $776,000 |
| Activités de financement | $5,878,000 | $0 |
| Augmentation nette (diminution) en espèces | $273,000 | $(7,684,000) |
Au cours des six mois terminés le 30 septembre 2024, la société a déclaré un espèces nette utilisées dans les activités d'exploitation d'environ 5,6 millions de dollars, une diminution de 8,5 millions de dollars l'année précédente. Cette réduction peut être attribuée principalement à un 2,0 millions de dollars Paiement en espèces pour les actifs de recherche et développement en cours acquis.
Préoccupations ou forces de liquidité potentielles
Au 30 septembre 2024, la Société avait des équivalents en espèces et en espèces d'environ 3,2 millions de dollars et en espèces restreintes d'environ 0,1 million de dollars. Le déficit accumulé était d'environ 345,6 millions de dollars. La Société a financé ses opérations principalement par la vente d'actions ordinaires et a levé environ 5,9 millions de dollars des activités de financement au cours de cette période.
Malgré les récentes augmentations de capitaux, la Société a indiqué un doute substantiel sur sa capacité à se poursuivre en activité pendant au moins un an après l'émission de ses états financiers, principalement en raison des risques de liquidité en cours. Les flux de trésorerie négatifs des opérations et la dépendance à l'égard du financement par le biais des ventes d'actions mettent en évidence les problèmes de liquidité potentiels à l'avenir.
Organovo Holdings, Inc. (ONVO) est-il surévalué ou sous-évalué?
Analyse d'évaluation
Au 30 septembre 2024, les mesures d'évaluation de l'entreprise sont les suivantes:
- Ratio de prix / bénéfice (P / E): Non applicable en raison des pertes nettes.
- Ratio de prix / livre (P / B): Calculé comme Prix du marché par action / Valeur comptable par action. Au 30 septembre 2024, la valeur comptable par action était approximativement $0.24.
- Ratio de valeur de valeur / ebitda (EV / EBITDA): Non applicable en raison de l'EBITDA négatif.
Les tendances actuelles des cours des actions ont montré la volatilité au cours des 12 derniers mois. Le cours de l'action a considérablement fluctué, avec une fourchette de 52 semaines d'environ 0,30 $ à 1,00 $.
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Prix du marché par action | $0.64 |
| Valeur comptable par action | $0.24 |
| Ratio P / B | 2.67 |
| Actifs actuels | 4,8 millions de dollars |
| Passifs actuels | 2,4 millions de dollars |
| Fonds de roulement | 2,4 millions de dollars |
| Perte nette (6 mois terminés le 30 septembre 2024) | 5,89 millions de dollars |
| L'argent net utilisé dans les activités d'exploitation | 5,63 millions de dollars |
L'entreprise ne paie actuellement pas de dividendes, ce qui se reflète dans un rendement des dividendes de 0%.
Le consensus des analystes sur l'évaluation des actions varie, certains analystes le notant comme un prise, tandis que d'autres suggèrent une approche prudente en raison des pertes financières et des problèmes de liquidité en cours. La cote de consensus est mitigée, avec quelques analystes recommandant de acheter basé sur des opportunités de croissance futures potentielles.
Dans l'ensemble, la société est actuellement confrontée à des défis de rentabilité et de liquidité, ce qui soulève des questions sur son évaluation et son potentiel de croissance future.
Risques clés face à Organovo Holdings, Inc. (ONVO)
Risques clés face à Organovo Holdings, Inc.
Organovo Holdings, Inc. fait face à plusieurs risques internes et externes qui ont un impact significatif sur sa santé financière. Ces risques comprennent la concurrence de l'industrie, les changements réglementaires et les conditions du marché.
Concurrence de l'industrie
Organovo fonctionne dans le secteur de la biotechnologie hautement compétitive. La société est en concurrence avec les entreprises de biotechnologie établies et les startups émergentes qui développent également des technologies avancées d'ingénierie tissulaire. Cette concurrence intense peut entraver la capacité d'Organovo à capturer la part de marché et à atteindre la rentabilité.
Changements réglementaires
L'industrie de la biotechnologie est fortement réglementée et tout changement de réglementation peut avoir un impact sur les capacités opérationnelles. Par exemple, l'obtention des approbations réglementaires pour les nouveaux produits est un processus long et incertain. La société doit se conformer à diverses normes réglementaires établies par la FDA et d'autres organismes internationaux, ce qui peut retarder les lancements de produits et augmenter les coûts.
Conditions du marché
Les conditions du marché peuvent avoir un effet direct sur les performances financières d'Organovo. Les ralentissements économiques peuvent entraîner une réduction des dépenses en recherche et développement des sociétés pharmaceutiques, ce qui pourrait avoir un impact sur la demande de produits et services d'Organovo. En outre, les fluctuations du marché boursier peuvent affecter la capacité de la société à lever des capitaux.
Risques opérationnels
Les risques opérationnels comprennent des défis dans la mise à l'échelle de la production et le maintien du contrôle de la qualité dans les processus d'ingénierie tissulaire. Toute échec de l'efficacité opérationnelle pourrait entraîner une augmentation des coûts et entraver les perspectives de croissance de l'entreprise.
Risques financiers
Au 30 septembre 2024, Organovo a déclaré un actif actuel total d'environ 4,8 millions de dollars et des passifs actuels d'environ 2,4 millions de dollars, ce qui a entraîné un fonds de roulement de 2,4 millions de dollars. La société a subi des pertes d'exploitation importantes, totalisant 5,9 millions de dollars pour les six mois clos le 30 septembre 2024. À la même date, le déficit accumulé a atteint environ 345,6 millions de dollars. La société a également levé 5,9 millions de dollars grâce à des activités de financement au cours de cette période.
Risques stratégiques
La stratégie de croissance de l'entreprise repose sur des collaborations réussies et des accords de licence avec des sociétés pharmaceutiques. Tout échec à garantir de tels partenariats pourrait nuire à sa capacité à financer les initiatives de recherche et de développement. De plus, la société a indiqué qu'elle aurait besoin d'un financement supplémentaire substantiel pour soutenir les futures activités d'exploitation.
Stratégies d'atténuation
Pour atténuer ces risques, Organovo s'est engagé dans diverses stratégies, notamment la garantie de financement supplémentaire par le biais d'offres publiques et de ventes au marché (ATM). En mai 2024, la société a organisé une offre publique, levant environ 4,5 millions de dollars. En outre, il poursuit activement des collaborations avec les sociétés pharmaceutiques pour améliorer ses capacités de recherche et ses offres de produits.
| Facteur de risque | Description | Impact |
|---|---|---|
| Concurrence de l'industrie | Concurrence des autres entreprises biotechnologiques | Perte potentielle de part de marché |
| Changements réglementaires | Changements dans les réglementations de la FDA | Les retards des lancements de produits |
| Conditions du marché | Les ralentissements économiques affectant les dépenses de R&D | Réduction de la demande de produits |
| Risques opérationnels | Défis dans la mise à l'échelle de la production | Augmentation des coûts |
| Risques financiers | Haute déficit accumulé et pertes d'exploitation | Préoccupations de liquidité |
| Risques stratégiques | Échec de la sécurisation des collaborations | Impact sur le financement de la R&D |
Perspectives de croissance futures pour Organovo Holdings, Inc. (ONVO)
Perspectives de croissance futures pour Organovo Holdings, Inc.
Analyse des principaux moteurs de croissance
La société a identifié plusieurs moteurs de croissance clés qui pourraient améliorer sa position sur le marché:
- Innovations de produits: L'introduction de produits à base de cellules humaines par le biais de la division mosaïque a commencé à générer des revenus, avec Les revenus du produit atteignant 16 000 $ pour les six mois clos le 30 septembre 2024.
- Extensions du marché: La société prévoit d'étendre sa portée de marché en entrant en collaboration avec des sociétés pharmaceutiques pour développer et commercialiser de nouvelles thérapies.
- Acquisitions: Les acquisitions futures pourraient jouer un rôle dans la diversification des offres de produits et l'amélioration des capacités technologiques.
Projections de croissance des revenus futures et estimations des bénéfices
Les projections de revenus indiquent une augmentation potentielle des ventes à mesure que la société évolue ses capacités de production. L'attente est que les revenus des produits trimestriels continueront de croître à la suite des ventes initiales. Les estimations actuelles suggèrent qu'une dépense d'exploitation totale pour l'exercice se terminant le 31 mars 2025 13 millions de dollars et 15 millions de dollars.
Initiatives ou partenariats stratégiques qui pourraient stimuler la croissance future
Les initiatives stratégiques comprennent:
- Accords de collaboration avec les principales sociétés pharmaceutiques pour le développement de médicaments.
- La participation aux partenariats de l'industrie s'est concentrée sur la progression de la médecine régénérative.
Avantages compétitifs qui positionnent l'entreprise pour la croissance
L'entreprise possède plusieurs avantages concurrentiels:
- Propriété intellectuelle: Un portefeuille robuste de brevets liés à sa technologie de cellules humaines.
- Avantage de premier moteur: Être parmi les pionniers de la biopritation 3D des tissus humains le positionne uniquement sur le marché.
- Relations établies: Les relations existantes avec les établissements universitaires et les organisations de recherche améliorent sa crédibilité et l'accès aux ressources.
Financier Overview et performance récente
La performance financière des six mois clos le 30 septembre 2024 est résumé comme suit:
| Métrique | 30 septembre 2024 | 30 septembre 2023 | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenus de redevances | $53,000 | $75,000 | ($22,000) | (29%) |
| Revenus de produits | $16,000 | $0 | $16,000 | 100% |
| Revenus totaux | $69,000 | $75,000 | ($6,000) | (8%) |
| Perte nette | ($5,893,000) | ($8,022,000) | $2,129,000 | 26% |
Au 30 septembre 2024, les actifs actuels totaux étaient approximativement 4,8 millions de dollars, tandis que les responsabilités actuelles se tenaient à peu près 2,4 millions de dollars, résultant en fonds de roulement de 2,4 millions de dollars.
Organovo Holdings, Inc. (ONVO) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Organovo Holdings, Inc. (ONVO) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q2 2024 to get an in-depth view of Organovo Holdings, Inc. (ONVO)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Organovo Holdings, Inc. (ONVO)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.