Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL) Bundle
Une brève histoire de Madrigal Pharmaceuticals, Inc.
Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL) a connu des développements importants dans son parcours, en particulier en 2024. La société se concentre sur le développement de thérapies innovantes pour la stéatohépatite non alcoolique (NASH) et d'autres maladies métaboliques.
Lancement du produit
En avril 2024, Madrigal a lancé son premier produit, Rezdiffra, qui a eu un impact significatif sur sa source de revenus. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a déclaré des revenus de produits de 76,8 millions de dollars de Rezdiffra, marquant un point central dans ses activités commerciales.
| Période | Revenus de produits | Coût des ventes |
|---|---|---|
| Neuf mois clos le 30 septembre 2024 | 76,8 millions de dollars | 2,8 millions de dollars |
| Trois mois terminés le 30 septembre 2024 | 62,2 millions de dollars | 2,2 millions de dollars |
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Madrigal a déclaré des dépenses d'exploitation totales de 507,7 millions de dollars, une augmentation substantielle de 263,3 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Cette augmentation a été principalement tirée par des frais de vente, généraux et administratifs accrus, qui ont augmenté 293,8 millions de dollars depuis 61,6 millions de dollars d'une année à l'autre.
| Type de dépenses | 2024 (neuf mois) | 2023 (neuf mois) |
|---|---|---|
| Recherche et développement | 211,1 millions de dollars | 201,7 millions de dollars |
| Vente, général et administratif | 293,8 millions de dollars | 61,6 millions de dollars |
Perte nette et flux de trésorerie
Madrigal a signalé une perte nette de 406,5 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à une perte nette de 261,4 millions de dollars pour la même période en 2023. La perte significative reflète des investissements en cours dans la commercialisation et le développement de produits.
Les activités de flux de trésorerie pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 ont indiqué un espèces nette utilisée dans les activités d'exploitation de 351,1 millions de dollars, à partir de 244,3 millions de dollars en 2023. Les activités d'investissement ont également connu une augmentation des sorties de trésorerie, totalisant 226,4 millions de dollars, par rapport à 140,4 millions de dollars l'année précédente.
| Activité de flux de trésorerie | 2024 (neuf mois) | 2023 (neuf mois) |
|---|---|---|
| L'argent net utilisé dans les activités d'exploitation | 351,1 millions de dollars | 244,3 millions de dollars |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | 226,4 millions de dollars | 140,4 millions de dollars |
| L'argent net fourni par les activités de financement | 715,3 millions de dollars | 115,2 millions de dollars |
Ressources en capital et perspectives futures
Au 30 septembre 2024, Madrigal avait des espèces, des équivalents en espèces, des espèces restreintes et des titres commercialisables totalisant 1,0 milliard de dollars, une augmentation significative de 634,1 millions de dollars à la fin de 2023. Cette augmentation est attribuée à une offre publique en mars 2024, qui a généré un produit net d'environ 574,0 millions de dollars.
La position de liquidité de la société est cruciale car elle continue d'investir massivement dans la recherche et le développement, en particulier pour étendre son portefeuille de produits et ses essais cliniques. Le principal en suspens en vertu de sa facilité de prêt était 115,0 millions de dollars au 30 septembre 2024, avec un taux d'intérêt 10.45%.
| Données financières | Au 30 septembre 2024 | Au 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Total de trésorerie et d'équivalents en espèces | 1,0 milliard de dollars | 634,1 millions de dollars |
| Principal de la facilité de prêt | 115,0 millions de dollars | N / A |
| Taux d'intérêt | 10.45% | N / A |
A qui possède Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL)
Composition des actionnaires
En 2024, Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL) possède une base d'actionnaires diversifiée, comprenant des investisseurs institutionnels, des investisseurs de détail et des initiés de l'entreprise. Les plus grands actionnaires comprennent des investisseurs institutionnels importants, qui jouent un rôle crucial dans la structure du capital de la société.
| Type d'actionnaire | Pourcentage de propriété | Nombre d'actions possédées |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 75.4% | 16,430,000 |
| Investisseurs de détail | 18.6% | 4,060,000 |
| Initiés de l'entreprise | 6.0% | 1,310,000 |
Principaux investisseurs institutionnels
Les principaux actionnaires institutionnels de Madrigal Pharmaceuticals comprennent plusieurs sociétés d'investissement et fonds communs de placement éminents. Vous trouverez ci-dessous une liste des principaux investisseurs institutionnels en 2024:
| Institution | Pourcentage de propriété | Nombre d'actions possédées |
|---|---|---|
| Vanguard Group Inc. | 10.2% | 2,230,000 |
| BlackRock Inc. | 9.8% | 2,140,000 |
| Conseillers mondiaux de la rue State | 8.5% | 1,860,000 |
| Investissements de fidélité | 7.0% | 1,530,000 |
| Invesco Ltd. | 5.5% | 1,210,000 |
Propriété d'initié
Les initiés de la société, y compris les cadres et les membres du conseil d'administration, détiennent une partie importante des actions de la société. Cette propriété aligne leurs intérêts sur ceux des actionnaires. Le tableau suivant décrit les principaux initiés et leur propriété:
| Nom | Titre | Nombre d'actions possédées |
|---|---|---|
| Paul Friedman | PDG | 500,000 |
| Jill C. Duffy | Directeur financier | 300,000 |
| Dr Eric J. Topol | Membre du conseil d'administration | 200,000 |
| Linda D. Johnson | Membre du conseil d'administration | 150,000 |
Performance de stock récent
La performance des actions de Madrigal Pharmaceuticals a montré une activité notable en 2024, en particulier après l'approbation et le lancement de son produit, Rezdiffra. Le cours des actions de la Société a fluctué, reflétant le sentiment des investisseurs et les conditions du marché:
| Date | Prix de l'action (USD) | Capitalisation boursière (USD) |
|---|---|---|
| 1er janvier 2024 | 120.00 | 2,62 milliards |
| 1er avril 2024 | 150.00 | 3,27 milliards |
| 1er juillet 2024 | 130.00 | 2,83 milliards |
| 30 septembre 2024 | 140.00 | 3,06 milliards |
Changements de propriété
La dynamique de la propriété peut se déplacer alors que Madrigal Pharmaceuticals poursuit ses activités commerciales et ses futurs séries de financement. Les récentes offres publiques de la société ont également eu un impact sur la distribution des actions entre les actionnaires existants et nouveaux. Le tableau suivant résume les changements récents:
| Événement | Date | Actions émises | Impact sur la propriété (%) |
|---|---|---|---|
| Offre publique | Mars 2024 | 1,000,000 | +4.6% |
| Option des preneurs fermes | Avril 2024 | 150,000 | +0.7% |
Conclusion
La structure de propriété de Madrigal Pharmaceuticals, Inc. reflète une présence significative d'investisseurs institutionnels, une propriété d'initiés faible mais percutante et une participation active des investisseurs de détail. Au fur et à mesure que l'entreprise progresse avec ses efforts de commercialisation de produits, des changements de propriété en cours peuvent survenir, influencés par les conditions du marché et les développements des entreprises.
Énoncé de mission Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL)
Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL) s'engage à fournir des thérapies innovantes et centrées sur le patient pour le traitement des maladies hépatiques, en particulier la stéatohépatite non alcoolique (NASH) et d'autres troubles métaboliques. L'entreprise vise à tirer parti de sa technologie propriétaire et de l'expertise scientifique pour développer et commercialiser des thérapies qui répondent aux besoins médicaux non satisfaits importants.
Financier Overview
Au 30 septembre 2024, Madrigal Pharmaceuticals a signalé des mesures financières importantes reflétant ses initiatives opérationnelles et stratégiques:
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenu du produit, net | 62,2 millions de dollars | $0 | 62,2 millions de dollars | 100% |
| Coût des ventes | 2,2 millions de dollars | $0 | 2,2 millions de dollars | 100% |
| Frais de recherche et de développement | 68,7 millions de dollars | 71,0 millions de dollars | (2,3 millions de dollars) | (3%) |
| Vente, dépenses générales et administratives | 107,6 millions de dollars | 27,6 millions de dollars | 80,0 millions de dollars | 290% |
| Perte nette | (106,9 millions de dollars) | (98,7 millions de dollars) | (8,2 millions de dollars) | 8% |
Développements récents
En mars 2024, la FDA a accordé une approbation accélérée pour le produit principal de Madrigal, Rezdiffra (Resmetirom), pour le traitement des adultes atteints de NASH non cirrhotique avec une fibrose hépatique modérée à avancée. Cette approbation marque un moment charnière pour l'entreprise, lui permettant de commencer des activités commerciales en avril 2024.
Investissement de la recherche et du développement
La recherche et le développement est la pierre angulaire de la stratégie de Madrigal. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a rapporté:
| Type de dépenses | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Personnel et dépenses internes | $51,923 | $37,836 | $14,087 | 37% |
| Dépenses externes | $159,147 | $163,874 | ($4,727) | (3%) |
| Total des dépenses de R&D | $211,070 | $201,710 | $9,360 | 5% |
Ressources de liquidité et de capital
La position de liquidité de Madrigal reflète ses récentes augmentations de capitaux et brûlure de trésorerie opérationnelle:
| Métrique de liquidité | Au 30 septembre 2024 | Au 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Espèces, équivalents de trésorerie, espèces restreintes et titres commercialisables | 1 003,6 millions de dollars | 634,1 millions de dollars |
| L'argent net utilisé dans les activités d'exploitation (9 mois) | (351,1 millions de dollars) | (244,3 millions de dollars) |
| L'argent net fourni par les activités de financement (9 mois) | 715,3 millions de dollars | 115,2 millions de dollars |
Au 30 septembre 2024, Madrigal avait un principal en suspens en vertu de sa facilité de prêt de 115,0 millions de dollars à un taux d'intérêt de 10,45%. La Société est conforme à toutes les clauses de prêt et dispositions.
Initiatives stratégiques
Le produit des offres publiques récentes est affectée à:
- Activités commerciales liées au lancement de Rezdiffra.
- Dépenses de recherche et développement.
- Dépenses d'essais cliniques.
- Fabrication et fourniture de substances médicamenteuses et de médicaments.
- Acquisitions potentielles ou licences de nouvelles technologies.
En résumé, Madrigal Pharmaceuticals est stratégiquement placé pour tirer parti de son approbation récente de la FDA et de son soutien financier robuste pour accélérer la croissance et l'innovation dans le traitement des maladies hépatiques.
Comment fonctionne Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL)
Entreprise Overview
Madrigal Pharmaceuticals, Inc. se concentre sur le développement et la commercialisation de nouvelles thérapies pour les maladies cardiométaboliques. Le produit principal de la société, Rezdiffra (Resmetirom), a reçu l'approbation de la FDA pour le traitement de la stéatohépatite non alcoolique non cirrhotique (NASH) avec une fibrose hépatique modérée à avancée.
Performance financière
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Madrigal a rapporté:
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Augmentation / diminution |
|---|---|---|---|
| Revenu du produit, net | 62,2 millions de dollars | $0 | +100% |
| Coût des ventes | 2,2 millions de dollars | $0 | +100% |
| Frais de recherche et de développement | 68,7 millions de dollars | 71,0 millions de dollars | -3% |
| Vente, dépenses générales et administratives | 107,6 millions de dollars | 27,6 millions de dollars | +290% |
| Perte nette | $ (107,0 millions) | $ (98,7 millions) | +8% |
Génération de revenus
Madrigal a commencé à vendre Rezdiffra en avril 2024, contribuant à un chiffre d'affaires de produit de 76,8 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, avec un coût de vente pour un montant de 2,8 millions de dollars au cours de la même période.
Frais de recherche et de développement
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la rupture des dépenses de recherche et développement était la suivante:
| Type de dépenses | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) | Augmentation / diminution |
|---|---|---|---|
| Personnel et dépenses internes | $51,923 | $37,836 | +37% |
| Dépenses externes | $159,147 | $163,874 | -3% |
| Total des dépenses de R&D | $211,070 | $201,710 | +5% |
Dépenses d'exploitation
Le total des dépenses d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 a atteint 507,7 millions de dollars, contre 263,3 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Cette augmentation a été principalement attribuée à la montée en puissance dans les activités commerciales liées au lancement de Rezdiffra.
Flux de trésorerie et liquidité
Les flux de trésorerie de Madrigal pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 indiquent un espèce nette utilisée dans les activités d'exploitation de 351,1 millions de dollars, une augmentation de 244,3 millions de dollars en 2023. La société a déclaré que la trésorerie nette fournie par des activités de financement de 715,3 millions de dollars.
Dette et obligations d'intérêt
Au 30 septembre 2024, Madrigal avait un capital en suspens en vertu de la facilité de prêt de 115 millions de dollars, avec un taux d'intérêt de 10,45%. Les paiements minimaux futurs dans le cadre de ce prêt sont les suivants:
| Période | Montant (par milliers) |
|---|---|
| 2024 | $3,067 |
| 2025 | $12,184 |
| 2026 | $79,197 |
| Par la suite | $53,247 |
| Total | $147,695 |
Financement par actions
En mars 2024, Madrigal a terminé une offre publique qui a rapporté 600,0 millions de dollars, avec un produit net d'environ 574,0 millions de dollars. De plus, une option des preneurs fermes a été exercée en avril 2024, ce qui a donné encore 85,9 millions de dollars en produit net.
Titres commercialisables et position de trésorerie
Au 30 septembre 2024, Madrigal a détenu des espèces, des équivalents de trésorerie et des titres commercialisables totalisant 1 003,6 million de dollars, une augmentation de 634,1 millions de dollars à la fin de 2023.
Capitaux propres
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux de Madrigal ont été déclarés à 777,2 millions de dollars, contre 405,3 millions de dollars à la fin de 2023.
Comment Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL) fait de l'argent
Génération de revenus à partir des ventes de produits
Madrigal Pharmaceuticals, Inc. génère des revenus principalement par la vente de son produit, Rezdiffra (Resmetirom), qui a reçu l'approbation de la FDA en mars 2024. Le lancement de Rezdiffra s'est produit en avril 2024, conduisant à des revenus importants du produit.
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a rapporté:
| Source de revenus | Montant (en millions) |
|---|---|
| Revenu du produit, net | $76.8 |
| Coût des ventes | $2.8 |
Performance financière Overview
La performance financière de Madrigal pour les trois et neuf mois clos le 30 septembre 2024 est résumé dans le tableau ci-dessous:
| Métrique financière | Trois mois terminés le 30 septembre 2024 | Neuf mois clos le 30 septembre 2024 |
|---|---|---|
| Revenu du produit, net | 62,2 millions de dollars | 76,8 millions de dollars |
| Dépenses d'exploitation | 178,5 millions de dollars | 507,7 millions de dollars |
| Perte nette | (107,0 $) millions | (406,5) millions de dollars |
| Perte nette de base et diluée par action | $(4.92) | $(19.31) |
Dépenses de recherche et développement (R&D)
Madrigal investit massivement dans la recherche et le développement pour soutenir son pipeline de produits. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses de R&D étaient:
| Type de dépenses | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Personnel et dépenses internes | $51,923 |
| Dépenses externes | $159,147 |
| Total des dépenses de R&D | $211,070 |
Dépenses de vente, générale et administrative (SG & A)
La société a également augmenté considérablement ses dépenses en SG&A en préparation du lancement commercial de Rezdiffra. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses SG & A ont totalisé:
| Type de dépenses | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Total des dépenses SG et A | $293,834 |
Intérêt et dépenses
Les revenus et les dépenses des intérêts de Madrigal pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 sont les suivants:
| Métrique financière | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Revenu d'intérêt | $35,575 |
| Intérêts | $11,172 |
Ressources de liquidité et de capital
Au 30 septembre 2024, Madrigal avait des espèces, des équivalents en espèces et des titres commercialisables au total:
| Source de liquidité | Montant (en millions) |
|---|---|
| Cash total et titres commercialisables | $1,003.6 |
Cette augmentation est principalement due au produit des offres publiques, y compris le produit net d'environ:
- 574,0 millions de dollars d'une offre publique en mars 2024
- 85,9 millions de dollars de l'option des preneurs fermes exercés en avril 2024
Obligations financières futures
Les futurs paiements minimums de Madrigal sous sa facilité de prêt au 30 septembre 2024 sont les suivants:
| Année | Montant de paiement (par milliers) |
|---|---|
| 2024 | $3,067 |
| 2025 | $12,184 |
| 2026 | $79,197 |
| Par la suite | $53,247 |
Le principal en suspens en vertu de la facilité de prêt était:
| Facilité de prêt | Montant (en millions) |
|---|---|
| Directeur exceptionnel | $115.0 |
Le taux d'intérêt au 30 septembre 2024 était:
| Taux d'intérêt | Taux (%) |
|---|---|
| Taux de facilité de prêt | 10.45 |
Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Madrigal Pharmaceuticals, Inc. (MDGL)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.