STEM, Inc. (STEM): histoire, propriété, mission, comment ça marche & fait de l'argent

Une brève histoire de STEM, Inc.

STEM, Inc., constituée le 16 mars 2009, à Delaware, a son siège à San Francisco, en Californie. La société se concentre sur les solutions de stockage d'énergie et les services logiciels dirigés par l'IA visant à optimiser la consommation et la distribution d'énergie. STEM est devenue publique par une fusion avec Star Peak Transition Corp. au début de 2022, ce qui a permis à l'entreprise de tirer parti des capitaux publics pour ses initiatives de croissance.

Performance financière Overview

Au 30 septembre 2024, STEM a signalé des défis financiers importants. For the three months ended September 30, 2024, Stem's total revenue was $29.3 million, a dramatic decrease of 78% compared to $133.7 million for the same period in 2023. The nine-month revenue figures showed a similar trend, falling to $88.8 million from 294,1 millions de dollars en glissement annuel, marquant une baisse de 70%.

Métriques opérationnelles clés

Au cours de la même période, les mesures opérationnelles de STEM reflétaient des défis continus. Les réservations pour le troisième trimestre 2024 ont totalisé 29,1 millions de dollars, un contraste frappant à 676,4 millions de dollars au troisième trimestre 2023. L'arrivée contractuelle était de 1,547 milliard de dollars, contre 1,837 milliard de dollars en glissement annuel.

Liquidité et structure du capital

Au 30 septembre, 2024, STEM avait des équivalents en espèces et en espèces totalisant 75,4 millions de dollars, contre 105,4 millions de dollars à la fin de 2023. Le déficit accumulé a atteint 1,575 milliard de dollars, reflétant les pertes en cours et les défis en capital.

L'objectif opérationnel de STEM s'est déplacé vers une stratégie renouvelée mettant l'accent sur les logiciels et les services compatibles AI après avoir fait face à une baisse importante des revenus matériels. La Société prévoit que la transition vers cette stratégie peut impliquer des perturbations opérationnelles et une augmentation des coûts avant d'obtenir des avantages à long terme potentiels.

Depuis les derniers rapports, la société continue de naviguer dans un paysage difficile, nécessitant une gestion minutieuse de ses ressources et des investissements stratégiques pour stabiliser sa situation financière.

A Who possède STEM, Inc. (STEM)

Les principaux actionnaires et la propriété institutionnelle

Au 30 septembre 2024, STEM, Inc. comptait un total de 162 714 738 actions émises et en circulation. La structure de propriété se caractérise par un mélange d'investisseurs institutionnels et individuels. Le tableau suivant résume les principaux actionnaires de STEM, Inc. à cette date:

Détails de la propriété d'initiés

La propriété d'initiés reste importante, les dirigeants et les membres du conseil d'administration détenant environ 46,4% du total des actions. Cela comprend les actions détenues par:

• John Carrington, PDG - 5,2 millions d'actions
• Autres cadres - 2,5 millions d'actions
• Conseil d'administration - 3,0 millions d'actions

Performance de stock récent

Au 30 septembre, 2024, le cours de l'action de STEM, Inc. était de 2,20 $, reflétant une baisse d'environ 70% d'année à jour. La capitalisation boursière s'élevait à environ 358 millions de dollars, sur la base des actions en circulation. Le stock a connu une volatilité en raison de divers facteurs, notamment les défis opérationnels et les conditions du marché.

Financier Overview

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, STEM, Inc. a déclaré une perte nette de 802,9 millions de dollars, avec un chiffre d'affaires total de 88,8 millions de dollars, ce qui représente une baisse significative par rapport à la même période l'année précédente. Le déficit accumulé de la société a atteint 1,58 milliard de dollars, reflétant des défis financiers en cours.

Positionnement du marché

STEM, Inc. fonctionne dans le secteur du stockage d'énergie, en se concentrant sur des solutions logicielles dirigées par l'IA pour la gestion de l'énergie. La société occupe une position concurrentielle en raison de sa technologie propriétaire et de ses partenariats au sein de l'espace d'énergie renouvelable.

Perspectives futures et préoccupations des actionnaires

Pour l'avenir, STEM, Inc. vise à stabiliser sa situation financière en améliorant l'efficacité opérationnelle et en élargissant sa clientèle. Les actionnaires suivent de près la capacité de l'entreprise à exécuter ses initiatives stratégiques et à réaliser la rentabilité au cours des prochains trimestres.

Énoncé de mission STEM, Inc. (STEM)

STEM, Inc. se consacre à transformer le paysage énergétique grâce à des solutions logicielles innovantes et à l'intelligence artificielle (IA) qui optimisent le stockage et la gestion de l'énergie. La mission est de permettre aux entreprises et aux services publics de gérer efficacement les ressources énergétiques, de réduire les coûts et d'atteindre les objectifs de durabilité. Plus précisément, STEM vise à fournir une technologie de pointe qui s'intègre de manière transparente dans les systèmes énergétiques existants, améliorant l'efficacité opérationnelle et promouvant l'adoption des énergies renouvelables.

Financier Overview

Au 30 septembre 2024, STEM, Inc. a signalé une perte nette de 148,3 millions de dollars pour le troisième trimestre, par rapport à une perte nette de 77,1 millions de dollars pour la même période en 2023. Le chiffre d'affaires total pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 était 29,3 millions de dollars, une diminution significative de 133,7 millions de dollars rapporté au même trimestre de l'année précédente. Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les revenus totaux étaient 88,8 millions de dollars, à partir de 294,1 millions de dollars en 2023.

Stratégies commerciales clés

La mission de STEM est soutenue par plusieurs initiatives stratégiques:

• Développement de logiciels compatibles AI: axés sur l'amélioration des systèmes de gestion de l'énergie pour optimiser les performances et réduire les coûts.
• Expansion des services: offrant des solutions complètes de stockage d'énergie aux clients commerciaux et industriels, ainsi qu'aux services publics.
• Partenariats pour la croissance: collaboration avec les principaux acteurs de l'industrie pour élargir la portée du marché et améliorer les offres de services.
• Investissement dans la technologie: investissement continu dans la recherche et le développement pour innover et améliorer les solutions énergétiques.

Position du marché et paysage concurrentiel

En 2024, STEM, Inc. s'est positionnée comme un premier fournisseur de solutions de stockage d'énergie, ayant déployé des systèmes avec plusieurs sociétés du Fortune 500 et exploité la plus grande centrale virtuelle de Californie. Malgré les défis, notamment une baisse substantielle des revenus et des pertes nettes en cours, la STEM reste attachée à sa mission de fournir des solutions énergétiques innovantes.

Défis opérationnels et santé financière

La société a été confrontée à des défis opérationnels importants, comme en témoignent ses états financiers. Les principaux facteurs influençant les performances financières comprennent:

• Pertes d'exploitation nettes: la STEM a subi des pertes d'exploitation nettes chaque année depuis sa création, s'élevant à 802,9 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
• Concentration sur les revenus: un pourcentage notable de revenus provient d'un nombre limité de clients, augmentant le risque financier.
• Contraintes de liquidité: la position en espèces de 75,4 millions de dollars est jugé suffisant pour répondre aux besoins en capital et en liquidité pendant au moins les 12 prochains mois.

Perspectives futures

Pour l'avenir, STEM, Inc. se concentre sur la réalisation de la rentabilité opérationnelle grâce à des initiatives de gestion des dépenses disciplinées et de croissance stratégique. La société vise à tirer parti de sa technologie pour répondre aux besoins en évolution du marché de l'énergie tout en s'attaquant aux objectifs de durabilité.

En résumé, STEM, Inc. continue de naviguer dans un paysage financier difficile tout en restant dédié à sa mission de révolutionner la gestion de l'énergie grâce à une technologie innovante et à des partenariats stratégiques.

Comment fonctionne STEM, Inc. (STEM)

Modèle commercial

STEM, Inc. fonctionne comme une entreprise technologique axée sur les solutions de stockage d'énergie, fournissant à la fois des services matériels et logiciels. Les offres de l'entreprise comprennent les systèmes de stockage d'énergie, les logiciels compatibles avec l'IA pour la gestion de l'énergie et divers services de conseil pour optimiser la consommation d'énergie.

Performance financière Overview

Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, STEM, Inc. à la réduction de la demande et des retards de projet.

Composition des revenus

La répartition des revenus pour le troisième trimestre 2024 met en évidence un contraste frappant entre les services et les revenus matériels:

Structure des coûts

Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le coût des revenus a totalisé 23,1 millions de dollars, contre 154,0 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Cette diminution reflète une réduction significative des coûts matériels, qui a chuté de 132,9 millions de dollars.

Dépenses d'exploitation

Les dépenses d'exploitation pour le troisième trimestre 2024 ont atteint 150,6 millions de dollars, une forte augmentation contre 48,0 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Cette augmentation a été largement motivée par:

• Frais généraux et administratifs: 27,2 millions de dollars (contre 22,0 millions de dollars)
• Dépenses de vente et de marketing: 8,2 millions de dollars (contre 11,6 millions de dollars)
• Dépenses de recherche et de développement: 11,1 millions de dollars (contre 14,4 millions de dollars)
• Dépréciation des garanties de la société mère: 104,1 millions de dollars

Position de liquidité

Au 30 septembre 2024, STEM, Inc. a déclaré des équivalents en espèces et en espèces totalisant 75,4 millions de dollars. La société a été confrontée à un déficit accumulé de 1,575 milliard de dollars et avait un fonds de roulement de 20,5 millions de dollars. Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, STEM, Inc. a subi une perte nette de 802,9 millions de dollars, avec des flux de trésorerie négatifs des activités d'exploitation s'élevant à 21,9 millions de dollars.

Notes convertibles

STEM, Inc. a émis 460 millions de dollars de capital total de 2028 billets convertibles, qui ont un taux d'intérêt de 0,5% par an, le 1er décembre 2028. 2,8 millions de dollars.

Déficience et radiation

Au troisième trimestre 2024, la société a signalé une déficience des garanties de la société mère de 104,1 millions de dollars et a radié 104,1 millions de dollars de débiteurs facturés et non facturés jugés irrécouvrables.

Position et stratégie du marché

STEM, Inc. se concentre sur des projets de services publics à grande échelle, tirant parti de son expérience dans le stockage d'énergie pour s'engager avec les propriétaires d'énergie, les développeurs, les opérateurs et les commerçants. La société vise à optimiser la gestion de l'énergie grâce à des solutions logicielles innovantes et à des partenariats stratégiques dans le secteur des énergies renouvelables.

Comment STEM, Inc. (STEM) fait de l'argent

Sources de revenus

STEM, Inc. génère principalement des revenus grâce à deux segments: les ventes et les services de matériel.

Coût des revenus

Le coût des revenus reflète les dépenses associées à la génération des revenus du matériel et des services.

Dépenses d'exploitation

Les dépenses d'exploitation comprennent les ventes et le marketing, la recherche et le développement et les coûts généraux et administratifs.

Pertes nettes

STEM, Inc. a signalé des pertes nettes importantes, reflétant les défis de la rentabilité.

Position de liquidité

Au 30 septembre 2024, STEM, Inc. avait des équivalents en espèces et en espèces totalisant 75,4 millions de dollars, des comptes débiteurs nets de 92,7 millions de dollars et du fonds de roulement de 20,5 millions de dollars.

Attentes de revenus futurs

Les obligations de performance restantes indiquent les attentes de revenus futures, avec un total de 416,5 millions de dollars au 30 septembre 2024.

Résumé financier global

STEM, Inc. continue de naviguer dans un paysage financier difficile avec des ajustements opérationnels continus et une évolution vers les logiciels et les services en tant que moteurs de revenus principaux.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• Stem, Inc. (STEM) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Stem, Inc. (STEM)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View Stem, Inc. (STEM)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.