Citoyens & Northern Corporation (CZNC): Business Model Canvas [11-2024 Mis à jour]

Comprendre le modèle commercial des citoyens & Northern Corporation (CZNC) révèle comment cette institution financière axée sur la communauté prospère dans un paysage concurrentiel. En examinant leurs partenariats clés, leurs activités, leurs ressources et leurs propositions de valeur, nous pouvons voir comment ils s'adressent à divers segments de clients tout en maintenant un engagement fort envers l'engagement local. Plongez plus profondément pour explorer les composants essentiels qui stimulent le succès de CZNC et comment ils créent une valeur durable pour leurs clients et leur communauté.

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) - Modèle commercial: partenariats clés

Collaborations avec les entreprises locales

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) occupe des partenariats avec diverses entreprises locales pour améliorer ses offres de services et son impact communautaire. Ces collaborations impliquent souvent des références mutuelles, des événements co-organisés et des initiatives de marketing conjointes. En 2024, le CZNC a signalé une augmentation des programmes d'engagement communautaire, contribuant à une croissance de 10% des références commerciales locales par rapport à l'année précédente.

Partenariats avec les institutions financières

Le CZNC maintient des alliances stratégiques avec plusieurs institutions financières, y compris la Federal Home Loan Bank of Pittsburgh. Au 30 septembre 2024, les facilités de crédit en cours avec la Banque fédérale sur les prêts immobiliers comprenaient des avances à court terme de 10 millions de dollars, des emprunts à long terme de 174,6 millions de dollars et des lettres de crédit totalisant 23,2 millions de dollars. Ces partenariats facilitent la gestion des liquidités et améliorent les offres de prêts aux clients.

De plus, le CZNC participe au programme MPF XTRA, qui permet à la société de vendre des prêts hypothécaires résidentiels sur le marché secondaire, principalement à Fannie Mae, renforçant sa position de capital et sa diversification du portefeuille de prêts.

Alliances avec des organisations communautaires

Le CZNC collabore activement avec les organisations communautaires pour soutenir les initiatives de développement locales. Par exemple, les partenariats avec des organisations à but non lucratif et des entités gouvernementales locales se sont concentrées sur les programmes de littératie financière et les projets d'investissement communautaire. En 2024, le CZNC a alloué 500 000 $ aux projets de développement communautaire, une augmentation de 400 000 $ en 2023. Cet engagement reflète la stratégie du CZNC pour renforcer les liens communautaires et promouvoir la croissance économique dans ses domaines de service.

Type de partenariat	Description	Impact financier (2024)
Entreprises locales	Initiatives et références de marketing conjointes	Croissance de 10% des références
Institutions financières	Facilités de crédit et gestion des liquidités	Emprunts à long terme de 174,6 millions de dollars
Organisations communautaires	Projets de littératie financière et de développement	500 000 $ alloués aux projets communautaires

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) - Modèle d'entreprise: activités clés

Offrir divers produits de prêt

Citoyens & Northern Corporation fournit un large éventail de produits de prêt, y compris des prêts immobiliers commerciaux, des hypothèques résidentielles et des prêts à la consommation. Au 30 septembre 2024, le total des prêts en circulation s'élève à 1 892 764 000 $, reflétant une augmentation d'une année sur l'autre entraînée par une croissance de 5,6% des prêts en circulation moyens.

Le tableau suivant résume le portefeuille de prêts au 30 septembre 2024:

Type de prêt	Solde en suspens (par milliers)
Immobilier commercial - non-propriétaire occupé	$145,592
Immobilier commercial - propriétaire occupé	$264,826
Tous les autres prêts commerciaux	$394,301
Prêts hypothécaires résidentiels	$238,353
Prêts à la consommation	$126,823
Prêts totaux	$1,892,764

Les revenus d'intérêts des prêts à recevoir ont augmenté de 10 026 000 $ en 2024 par rapport à 2023, avec un rendement équivalent entièrement imposable sur les prêts passant à 6,01% contre 5,60%.

Fournir des services de conseil financier

En plus des prêts, CZNC offre des services de conseil financier qui incluent la gestion de la patrimoine et le conseil en investissement. Pour la période de neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, les revenus non intéressants de ces services ont totalisé 21 662 000 $, soit une augmentation de 2 923 000 $ par rapport à l'année précédente. Les composantes importantes de ce revenu comprennent:

• Revenus en fiducie: 5 857 000 $
• Revenus de courtage et d'assurance: 1 589 000 $
• Frais de service sur les comptes de dépôt: 4 336 000 $
• Gains nets de la vente de prêts: 786 000 $

La croissance des services de conseil financier est attribuée à une augmentation du volume des ventes et des performances du marché, contribuant considérablement aux revenus globaux.

Gérer le risque et la conformité

La gestion efficace des risques et la conformité sont des activités critiques pour le CZNC, en particulier dans le paysage bancaire actuel. L'allocation pour les pertes de crédit (LCA) en pourcentage des prêts bruts à recevoir était de 1,08% au 30 septembre 2024, contre 1,04% au 31 décembre 2023. Le tableau suivant illustre les dispositions de perte de crédit et les prêts non performants:

Indicateur	Montant (par milliers)
Provision pour les pertes de crédit (2024)	$2,726
Charges nettes	$1,589
Actifs totaux non performants	$24,401
Actifs non performants en% des actifs totaux	0.92%

Avec une augmentation des prêts du passé et non accruels, la société a augmenté ses dispositions de perte de crédit pour atténuer les risques potentiels.

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) - Modèle d'entreprise: Ressources clés

Travail qualifié en finance et service client

Les citoyens & Northern Corporation (CZNC) met l'accent sur une main-d'œuvre solide en tant que ressource clé. Les salaires totaux et les dépenses des avantages sociaux pour les neuf premiers mois de 2024 sont équipés de $33,460,000, reflétant un 3.1% augmentation des salaires de base. De plus, la rémunération d'incitation en espèces et en actions a augmenté $451,000. Cet investissement dans le capital humain est crucial pour maintenir les services financiers de haute qualité et le support client.

Forte infrastructure technologique

Le CZNC a fait des investissements importants dans ses infrastructures technologiques. Les dépenses non intéressantes liées au traitement des données et aux télécommunications pour le troisième trimestre de 2024 étaient $1,882,000, qui était une augmentation de $59,000 de l'année précédente. Cet investissement soutient l'efficacité opérationnelle de la banque et améliore les expériences des clients grâce à une amélioration de la prestation de services.

Capital pour les opérations de prêt

Au 30 septembre 2024, le CZNC a déclaré des prêts totaux à recevoir de $1,892,764,000, qui comprend $721,103,000 dans les prêts immobiliers commerciaux et $407,429,000 dans les prêts hypothécaires résidentiels. Les dépôts totaux moyens ont augmenté à $2,135,879,000, une montée de 6.0% de l'année précédente. L'allocation pour les pertes de crédits se tenait à $20,442,000, assimilant à 1.08% de prêts bruts à débit. Ce capital est essentiel pour les opérations de prêt de la CZNC et la santé financière globale.

Ressource clé	Détails
Effectifs	Salaires et avantages sociaux totaux: 33 460 000 $ (2024)
Infrastructure technologique	Traitement des données et dépenses de télécommunications: 1 882 000 $ (TOM 2024)
Capital pour les prêts	Prêts totaux à débit: 1 892 764 000 $; Dépôts totaux: 2 135 879 000 $ (septembre 2024)

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) - Modèle d'entreprise: propositions de valeur

Expérience bancaire personnalisée

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) souligne un Expérience bancaire personnalisée comme composant clé de sa proposition de valeur. La banque vise à favoriser des relations solides avec ses clients grâce à des solutions financières sur mesure qui répondent aux besoins individuels. Au 30 septembre 2024, le CZNC a déclaré un solde de prêt moyen de $1,740,846,000 et un montant total de dépôt de $2,135,879,000, mettant en évidence son engagement envers les services bancaires centrés sur le client.

Taux d'intérêt concurrentiels sur les prêts

Dans un paysage financier compétitif, le CZNC propose Taux d'intérêt concurrentiels sur les prêts. Pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2024, le rendement équivalent entièrement imposable sur les prêts était 6.01%, à partir de 5.60% l'année précédente. Les prêts à débit de la moyenne en suspens ont augmenté de $99,838,000 (5,6%) à $1,877,076,000. La marge d'intérêt nette pour la même période était 3.30%, reflétant la capacité de la banque à maintenir la rentabilité au milieu des taux d'intérêt en hausse.

Services financiers axés sur la communauté

L'engagement du CZNC à services financiers axés sur la communauté est évident dans son soutien aux initiatives locales et aux entreprises. Le revenu non intéressant de la banque, qui a totalisé $21,662,000 Au cours des neuf premiers mois de 2024, reflète divers sources de revenus, y compris les revenus en fiducie de $5,857,000 et les revenus de courtage et d'assurance de $1,589,000, démontrant son engagement actif dans la santé financière communautaire.

Proposition de valeur	Détails	Données financières
Expérience bancaire personnalisée	Solutions financières sur mesure et relations clients solides	Solde moyen des prêts: $1,740,846,000; Dépôts totaux: $2,135,879,000
Taux d'intérêt concurrentiels sur les prêts	Taux de prêt attractifs pour améliorer l'emprunt des clients	Rendement sur les prêts: 6.01%; Prêts en suspens moyens: $1,877,076,000
Services financiers axés sur la communauté	Soutien aux entreprises locales et initiatives	Revenu sans intérêt: $21,662,000; Revenus en fiducie: $5,857,000

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) - Modèle d'entreprise: relations avec les clients

Équipes de service client dédiées

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) met fortement l'accent sur le service à la clientèle, employant des équipes dédiées à fournir une assistance personnalisée aux clients. Au 30 septembre 2024, le CZNC a déclaré un dépôt total moyen de 2 084 654 000 $, soit une augmentation de 4,8% par rapport à l'année précédente. Cette augmentation reflète l'efficacité de leurs initiatives de service à la clientèle pour améliorer la satisfaction et la rétention des clients.

Initiatives d'engagement communautaire

Le CZNC participe activement à des initiatives d'engagement communautaire, qui se sont révélées vitales pour établir de solides relations avec les clients. L'implication communautaire de la banque comprend le parrainage d'événements locaux et la fourniture de programmes de littératie financière. Ces initiatives favorisent non seulement la bonne volonté, mais améliorent également la fidélité des clients. Au 30 septembre 2024, les revenus non intéressants, qui comprennent les revenus générés par les activités liées à la communauté, s'élevaient à 21 662 000 $, ce qui représente une augmentation de 2 923 000 $ par rapport à la même période de l'année précédente.

Activités d'engagement communautaire	Détails	Impact sur les revenus non intérêts (2024)
Programmes de littératie financière	Ateliers et séminaires pour les résidents locaux	$1,372,000
Parrainages locaux	Soutien aux événements communautaires et aux organisations	$1,589,000
Initiatives de bénévoles	Implication des employés dans des organismes de bienfaisance locaux	$1,000,000

Programmes de fidélité pour les clients à long terme

Pour conserver les clients à long terme, le CZNC a développé des programmes de fidélité qui récompensent les clients pour leur entreprise continue. Ces programmes comprennent des taux d'intérêt à plusieurs niveaux sur les comptes d'épargne et les frais réduits pour les services bancaires. La banque a indiqué que les soldes moyens des prêts avaient augmenté de 99 838 000 $, soit 5,6%, à 1 877 076 000 $ par rapport à l'année précédente, qui peut être attribué à ces stratégies de fidélité efficaces.

Caractéristiques du programme de fidélité	Avantages	Taux de participation des clients (2024)
Taux d'intérêt à plusieurs niveaux	Taux plus élevés pour les dépôts plus importants	30%
Frais bancaires réduits	Remises sur les frais de service	25%
Offres exclusives	Tarifs spéciaux sur les prêts et les hypothèques	20%

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) - Modèle d'entreprise: canaux

LIEUX DE LA MARCHES SUR LES CLÉS MARCHÉS

Au 30 septembre 2024, les citoyens & Northern Corporation a exploité 27 succursales sur les principaux marchés du nord de la Pennsylvanie et du niveau sud de l'État de New York. Les dépôts totaux de ces succursales s'élevaient à environ 2 135 879 000 $, reflétant une augmentation de 121 073 000 $ (6,0%), contre 2 014 806 000 $ au 31 décembre 2023.

Plateforme bancaire en ligne

La plateforme bancaire en ligne des citoyens & Northern Corporation a connu des améliorations importantes, contribuant à une base d'utilisateurs qui a augmenté en raison de la demande croissante de solutions bancaires numériques. Au 30 septembre 2024, la plate-forme a facilité les transactions qui représentaient environ 1,1 milliard de dollars de transferts par mois. La banque a signalé une augmentation des inscriptions de compte en ligne, avec 15% du total des comptes ouverts en ligne au cours des neuf premiers mois de 2024, présentant une évolution vers les canaux numériques.

Applications bancaires mobiles

Citoyens & L'application bancaire mobile de Northern Corporation a également gagné du terrain, avec plus de 50 000 téléchargements d'ici le 30 septembre 2024. L'application offre des fonctionnalités telles que les dépôts de contrôle mobile, les transferts de fonds et la gestion des comptes, contribuant à une augmentation de 25% des transactions mobiles à l'année année. La banque a indiqué que les transactions bancaires mobiles représentaient 40% de toutes les transactions électroniques en 2024.

Canal	Mesures clés	Indicateur de performance
Succursales	Branches totales: 27	Dépôts totaux: 2 135 879 000 $
Plateforme bancaire en ligne	Transactions mensuelles: 1,1 milliard de dollars	Ouvertures de compte en ligne: 15% du total des comptes
Applications bancaires mobiles	Téléchargements: 50 000	Transactions mobiles: 40% des transactions électroniques

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) - Modèle d'entreprise: segments de clientèle

Clients hypothécaires résidentiels

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) dessert une base substantielle de clients hypothécaires résidentiels. Au 30 septembre 2024, les prêts hypothécaires résidentiels en cours s'élevaient à 407 429 000 $, avec un solde de prêt non accruel de 4 325 000 $. La banque a connu une augmentation significative du volume de prêts hypothécaires résidentiels vendus, entraînant des gains nets provenant des ventes de prêts totalisant 786 000 $ au cours des neuf premiers mois de 2024, contre 450 000 $ au cours de la même période de 2023.

Petites et moyennes entreprises

Le CZNC soutient activement les petites et moyennes entreprises (PME) via divers produits de prêt. Les prêts commerciaux totaux, qui comprennent des prêts aux PME, ont été signalés à 431 985 000 $ au 30 septembre 2024. La banque a également connu une croissance des prêts immobiliers commerciaux, avec des soldes exceptionnels pour les prêts à l'immobilier commercial, les prêts occupés par les non-propriétaires atteignant 721 103 000 $. Le rendement moyen sur les prêts est passé à 6,08% en 2024, reflétant l'impact de la hausse des taux d'intérêt.

Membres de la communauté locale à la recherche de prêts personnels

Les membres de la communauté locale sont un autre segment de clientèle important pour le CZNC, à la recherche de prêts personnels pour divers besoins. Le total des prêts à la consommation en circulation était de 65 770 000 $ au 30 septembre 2024. Parmi ceux-ci, les prêts non accuels s'élevaient à 385 000 $, reflétant l'engagement de la banque à soutenir les emprunteurs locaux malgré certains défis de crédit.

Segment de clientèle	Prêts en cours (000 $)	Prêts non accruels (000 $)	Gains nets des ventes de prêts (000 $)	Rendement moyen sur les prêts (%)
Clients hypothécaires résidentiels	407,429	4,325	786	6.01
Petites et moyennes entreprises	431,985	10,151	N / A	6.08
Membres de la communauté locale à la recherche de prêts personnels	65,770	385	N / A	N / A

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) - Modèle d'entreprise: Structure des coûts

Salaires et avantages sociaux des employés

Les salaires totaux et les dépenses des avantages sociaux pour les citoyens & Northern Corporation (CZNC) est équipé de $33,460,000 pendant les neuf premiers mois de 2024, reflétant une augmentation de $378,000 par rapport à la même période en 2023. Cette augmentation comprend une augmentation des salaires de base des dépenses de $690,000 (3,1%) et une augmentation de $451,000 en espèces et en rémunération d'incitation à base d'actions, tandis que les contributions au régime d'actionnariat des employés et aux dépenses d'assurance maladie ont diminué par $638,000 et $344,000, respectivement.

Coûts opérationnels des succursales

Les coûts opérationnels, qui comprennent l'occupation nette et les dépenses d'équipement, ont totalisé $18,269,000 au troisième trimestre de 2024, représentant une augmentation de $329,000 (1,8%) par rapport à l'année précédente. Cette augmentation a été attribuée à divers facteurs, notamment $109,000 dans l'occupation nette et les dépenses d'équipement, $68,000 en frais professionnels, et $59,000 dans le traitement des données et les dépenses de télécommunications.

Frais de marketing et d'acquisition des clients

Les dépenses de marketing et d'acquisition des clients sont reflétées dans la catégorie des dépenses non intérêts, qui totalisaient $55,828,000 Pour les neuf premiers mois de 2024, une légère diminution de $79,000 à partir de la même période en 2023. Cette catégorie comprend divers coûts associés à la sensibilisation des clients et aux activités promotionnelles.

Catégorie de dépenses	2024 (neuf premiers mois)	2023 (neuf premiers mois)	Changement
Salaires et avantages sociaux des employés	$33,460,000	$33,082,000	$378,000
Coûts opérationnels des succursales	$18,269,000	$17,940,000	$329,000
Frais de marketing et d'acquisition des clients	$55,828,000	$55,907,000	($79,000)

Citoyens & Northern Corporation (CZNC) - Modèle d'entreprise: Strots de revenus

Intérêt des prêts

En 2024, les citoyens & Northern Corporation a déclaré un revenu d'intérêt total de $95,351,000, marquant une augmentation de $11,363,000 à partir de 2023. Les intérêts et les frais des prêts à recevoir ont spécifiquement augmenté $10,026,000 par rapport à l'année précédente. Le rendement équivalent entièrement imposable sur les prêts a augmenté à 6.01%, à partir de 5.60% en 2023. Les prêts en suspens moyens ont également connu une croissance de $99,838,000 (5,6%) pour atteindre $1,877,076,000 en 2024. Le rendement moyen sur les intérêts dus des banques était 5.31%, reflétant une augmentation significative des taux d'intérêt affectant de nouvelles origines de prêt.

Frais des services bancaires

Citoyens & Northern Corporation générée $21,662,000 dans le revenu non intéressé pour les neuf premiers mois de 2024, une augmentation de $2,923,000 par rapport à la même période en 2023. Les principaux contributeurs comprenaient:

• Frais de service sur les comptes de dépôt: $4,336,000, une augmentation de $215,000.
• Revenus de courtage et d'assurance: $1,589,000, en haut $400,000.
• Gains nets de la vente de prêts: $786,000, reflétant une montée de $336,000.
• Revenus en fiducie: $5,857,000, augmenté de $357,000.

Revenu non intéressant des produits financiers

Les revenus non intéressants pour le troisième trimestre de 2024 ont atteint $7,133,000, en haut $644,000 à partir du troisième trimestre de 2023. Ce revenu a été renforcé par:

• Géré à partir de l'augmentation de la remise en espèces Valeur de l'assurance-vie: $458,000, une augmentation de $298,000.
• Revenus de courtage et d'assurance: $523,000, en haut $129,000.
• Gains nets de la vente de prêts: $360,000, une augmentation de $123,000.
• Frais de service sur les comptes de dépôt: $4,336,000, en haut $215,000.

Flux de revenus	Montant ($)	Changement par rapport à l'année précédente ($)
Intérêt des prêts	95,351,000	11,363,000
Frais de service sur les comptes de dépôt	4,336,000	215,000
Revenus de courtage et d'assurance	1,589,000	400,000
Gains nets de la vente de prêts	786,000	336,000
Revenus en fiducie	5,857,000	357,000

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Citizens & Northern Corporation (CZNC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Citizens & Northern Corporation (CZNC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Citizens & Northern Corporation (CZNC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.