Brightcove Inc. (BCOV) Bundle
Compreendendo os fluxos de receita BrightCove Inc. (BCOV)
Entendendo os fluxos de receita da BrightCove Inc.
Brightcove Inc. relatou uma receita total de US $ 49,9 milhões pelo terceiro trimestre de 2024, marcando uma diminuição de 2% de US $ 51,0 milhões no mesmo trimestre de 2023. A receita de assinatura e suporte foi considerada especificamente US $ 48,0 milhões, um ligeiro declínio de 1% de US $ 48,6 milhões No terceiro trimestre de 2023.
Taxa de crescimento de receita ano a ano
Analisando as tendências de crescimento de receita ano a ano, os números a seguir são notáveis:
- Q3 2024: US $ 49,9 milhões
- Q3 2023: US $ 51,0 milhões
- Diminuição percentual: 2%
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita total atingida US $ 149,7 milhões, de baixo de US $ 151,0 milhões no mesmo período de 2023, refletindo um declínio de 1%.
Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral
O colapso das fontes de receita para o terceiro trimestre de 2024 é o seguinte:
| Fonte de receita | Q3 2024 Receita (em milhares) | Q3 2023 Receita (em milhares) | Variação percentual |
|---|---|---|---|
| Receita de assinatura e suporte | $47,963 | $48,571 | -1% |
| Serviços profissionais e outras receitas | $1,987 | $2,409 | -17% |
| Receita total | $49,950 | $50,980 | -2% |
Mudanças significativas nos fluxos de receita
No terceiro trimestre de 2024, a empresa sofreu uma queda notável na receita de serviços profissionais, que caiu 17% comparado ao ano anterior. Esse declínio contribuiu significativamente para a diminuição geral da receita total. A receita de assinatura e suporte mostrou um declínio mais modesto de 1%.
A receita média anual de assinatura por cliente premium atingiu um recorde de todos os tempos de $101,400 No terceiro trimestre de 2024, UP 6% de $95,900 No terceiro trimestre de 2023. Isso indica uma tendência positiva no envolvimento e valor do cliente, apesar do declínio geral da receita.
O atraso de 12 meses da empresa em 30 de setembro de 2024 foi US $ 122,4 milhões, refletindo a 1% aumentar ano a ano de US $ 121,1 milhões No final do terceiro trimestre de 2023. O backlog total aumentou por 5% para US $ 183,2 milhões, de cima de US $ 174,2 milhões no ano anterior.
Um mergulho profundo na Brightcove Inc. (BCOV) lucratividade
Um mergulho profundo na lucratividade da BrightCove Inc.
Lucro bruto: Para o terceiro trimestre de 2024, a Brightcove Inc. relatou um lucro bruto de US $ 31,6 milhões, resultando em uma margem bruta de 63%. Em comparação, no terceiro trimestre de 2023, o lucro bruto foi US $ 31,7 milhões com uma margem bruta de 62%. O lucro bruto não-GAAP para o terceiro trimestre de 2024 foi US $ 32,3 milhões, refletindo uma margem bruta não-GAAP de 65%, comparado com US $ 32,5 milhões e uma margem de 64% No terceiro trimestre de 2023.
Lucro operacional: A empresa relatou uma perda operacional de (US $ 2,8 milhões) Para o terceiro trimestre de 2024, em comparação com uma perda operacional de (US $ 2,3 milhões) No terceiro trimestre de 2023. Em uma base não-GAAP, a receita operacional foi $860,000 No terceiro trimestre de 2024, abaixo de US $ 2,3 milhões No terceiro trimestre de 2023.
Lucro líquido: Brightcove postou uma perda líquida de (US $ 3,0 milhões) ou ($0.07) por participação diluída no terceiro trimestre de 2024, em comparação com uma perda líquida de (US $ 2,4 milhões) ou ($0.06) por participação diluída no terceiro trimestre de 2023. O lucro líquido não-GAAP foi $707,000 No terceiro trimestre de 2024, traduzindo para $0.02 por parte diluída, abaixo de US $ 2,1 milhões ou $0.05 por participação diluída no ano anterior.
Tendências de lucratividade ao longo do tempo
Ao examinar as tendências de lucratividade histórica, a margem de lucro bruta mostra uma ligeira melhora ano a ano, de 62% No terceiro trimestre de 2023 para 63% No terceiro trimestre de 2024. No entanto, as perdas operacionais e líquidas aumentaram, indicando desafios na eficiência operacional, apesar de manter um lucro bruto relativamente estável.
Comparação de índices de lucratividade com médias da indústria
A margem bruta média no setor de tecnologia normalmente varia entre 60% e 80%. Margem bruta de Brightcove de 63% se enquadra nesse intervalo, indicando posicionamento competitivo. No entanto, as margens operacionais de perda e perda líquida sugerem uma necessidade de estratégias de gerenciamento de custos aprimoradas em comparação com os colegas que podem estar alcançando a lucratividade.
Análise da eficiência operacional
A eficiência operacional pode ser avaliada examinando as tendências de gerenciamento de custos e margem bruta. As despesas operacionais totais para o terceiro trimestre de 2024 foram US $ 34,4 milhões, ligeiramente de US $ 34,0 milhões No terceiro trimestre de 2023. O aumento das despesas operacionais, juntamente com a diminuição da receita operacional não-GAAP, aponta para crescentes custos em pesquisa e desenvolvimento, vendas e marketing e despesas administrativas gerais.
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Lucro bruto | US $ 31,6 milhões | US $ 31,7 milhões | -0.3% |
| Margem bruta | 63% | 62% | +1% |
| Renda operacional (perda) | (US $ 2,8 milhões) | (US $ 2,3 milhões) | -21.7% |
| Lucro líquido (perda) | (US $ 3,0 milhões) | (US $ 2,4 milhões) | -25% |
| Receio líquido não-GAAP | $707,000 | US $ 2,1 milhões | -66.5% |
| Ebitda ajustada | US $ 5,1 milhões | US $ 5,5 milhões | -7.3% |
Em resumo, embora a empresa tenha conseguido manter uma margem bruta competitiva, os aumentos nas perdas operacionais destacam a necessidade de gerenciamento estratégico de custos para aumentar a lucratividade geral.
Dívida vs. patrimônio: como a BrightCove Inc. (BCOV) financia seu crescimento
Dívida vs. patrimônio: como o BrightCove Inc. financia seu crescimento
Brightcove Inc. Possui uma abordagem multifacetada para financiar suas operações, equilibrando entre dívida e patrimônio líquido para apoiar suas iniciativas de crescimento. Em 30 de setembro de 2024, o passivo total da empresa ficava em US $ 115,1 milhões, uma diminuição de US $ 122,2 milhões No final de 2023. Isso reflete um esforço estratégico para gerenciar seus níveis de dívida de maneira eficaz.
Overview dos níveis de dívida da empresa
A estrutura da dívida do Brightcove inclui obrigações de curto e longo prazo. Os passivos circulantes consistem em:
- Contas a pagar: US $ 7,5 milhões
- Despesas acumuladas: US $ 21,4 milhões
- Responsabilidade de arrendamento operacional: US $ 4,2 milhões
- Receita diferida: US $ 63,2 milhões
O passivo circulante total equivale a US $ 96,3 milhões . Obrigações de longo prazo, principalmente na forma de aluguel operacional, líquido, líquido de porções atuais, equivalente a US $ 18,5 milhões .
Relação dívida / patrimônio e comparação com os padrões do setor
A relação dívida / patrimônio da Brightcove é aproximadamente 1.20, calculado a partir de passivos totais de US $ 115,1 milhões e patrimônio dos acionistas de US $ 95,4 milhões . Esta proporção está um pouco acima da média da indústria de 1.0, indicando uma maior dependência do financiamento da dívida em comparação com os pares no setor de tecnologia.
Emissões recentes de dívidas, classificações de crédito ou atividade de refinanciamento
No mais recente relatório financeiro, o BrightCove não se envolveu em novas emissões de dívidas significativas ou atividades de refinanciamento. A empresa mantém uma classificação de crédito estável, que suporta seus níveis atuais de gerenciamento de dívida e sugere um crédito sólido profile em meio a flutuações da indústria.
Balanceamento entre financiamento da dívida e financiamento de ações
O BrightCove continua a equilibrar suas estratégias de financiamento, alavancando a dívida e o patrimônio líquido. A empresa utilizou efetivamente seu financiamento de capital para financiar o crescimento operacional, relatando dinheiro e equivalentes de caixa de US $ 27,0 milhões Em 30 de setembro de 2024. Esse saldo permite que a empresa mantenha a flexibilidade operacional, minimizando o custo de capital.
| Componente de dívida | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Passivos totais | $115.1 |
| Passivos circulantes | $96.3 |
| Passivos de longo prazo | $18.5 |
| Equidade dos acionistas | $95.4 |
| Relação dívida / patrimônio | 1.20 |
Avaliando a liquidez da Brightcove Inc. (BCOV)
Avaliando a BrightCove Inc. liquidez
Proporção atual: Em 30 de setembro de 2024, a proporção atual foi calculada da seguinte forma:
| Ativos circulantes | Passivos circulantes | Proporção atual |
|---|---|---|
| $72,472,000 | $96,340,000 | 0.75 |
Proporção rápida: A proporção rápida, que exclui o inventário dos ativos circulantes, é a seguinte:
| Caixa e equivalentes de dinheiro | Contas a receber | Passivos circulantes | Proporção rápida |
|---|---|---|---|
| $26,965,000 | $27,772,000 | $96,340,000 | 0.56 |
Análise das tendências de capital de giro
Capital de giro, definido como ativos circulantes menos o passivo circulante, mostrou os seguintes números:
| Ativos circulantes | Passivos circulantes | Capital de giro |
|---|---|---|
| $72,472,000 | $96,340,000 | ($23,868,000) |
Demoções de fluxo de caixa Overview
As declarações de fluxo de caixa para os três meses findos em 30 de setembro de 2024 refletiram as seguintes tendências:
| Categoria de fluxo de caixa | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Fluxo de caixa operacional | $3,405 |
| Investindo fluxo de caixa | ($1,803) |
| Financiamento de fluxo de caixa | $0 |
| Aumento líquido em dinheiro | $2,795 |
Potenciais preocupações ou pontos fortes
Em 30 de setembro de 2024, os equivalentes em dinheiro e dinheiro totalizaram:
| Caixa e equivalentes de dinheiro |
|---|
| $26,965,000 |
Apesar de uma posição de capital de giro negativo, a empresa mostrou um fluxo de caixa positivo das operações, indicando uma força potencial no gerenciamento de liquidez.
O Brightcove Inc. (BCOV) está supervalorizado ou subvalorizado?
Análise de avaliação
Para avaliar a saúde financeira da empresa, exploraremos as principais métricas de avaliação, tendências de preços das ações, rendimento de dividendos e consenso de analistas.
Relação preço-lucro (P/E)
O Razão P/E. Para a empresa, está em - até os mais recentes relatórios financeiros devido a um prejuízo líquido relatado. O lucro por ação (EPS) é (US $ 0,07) para o terceiro trimestre de 2024.
Proporção de preço-livro (P/B)
O Proporção P/B. é calculado com base no patrimônio líquido total de US $ 95,4 milhões e no total de ativos de US $ 210,5 milhões. A relação P/B calculada é 2,2, dado um preço atual das ações de US $ 2,00.
Razão de valor da empresa para ebitda (EV/EBITDA)
O Razão EV/EBITDA pode ser determinado usando o valor da empresa de US $ 115,1 milhões e o EBITDA ajustado de US $ 5,1 milhões para o terceiro trimestre de 2024, levando a uma proporção de aproximadamente 22,6.
Tendências do preço das ações
O preço das ações da empresa flutuou significativamente nos últimos 12 meses. O preço das ações foi de aproximadamente US $ 3,00 em novembro de 2023 e diminuiu para cerca de US $ 2,00 até novembro de 2024, indicando um declínio de 33%.
Índice de rendimento de dividendos e pagamento
Atualmente, a empresa não paga um dividendo, levando a um rendimento de dividendos de 0%. A taxa de pagamento não é aplicável devido à ausência de dividendos.
Consenso de analistas sobre avaliação de estoque
O consenso do analista reflete uma classificação de retenção com um preço -alvo de aproximadamente US $ 2,50.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Razão P/E. | - |
| Proporção P/B. | 2.2 |
| Razão EV/EBITDA | 22.6 |
| Preço das ações (novembro de 2023) | $3.00 |
| Preço das ações (novembro de 2024) | $2.00 |
| Rendimento de dividendos | 0% |
| Consenso de analistas | Segurar |
| Preço -alvo | $2.50 |
Riscos -chave enfrentados pela BrightCove Inc. (BCOV)
Os principais riscos enfrentados pela BrightCove Inc.
A Brightcove Inc. enfrenta uma variedade de riscos internos e externos que podem afetar sua saúde financeira. Aqui estão os principais fatores de risco identificados:
Concorrência da indústria
O mercado de tecnologia de streaming é altamente competitivo. O BrightCove compete com vários players estabelecidos, incluindo grandes empresas de tecnologia que oferecem serviços semelhantes. A pressão dos concorrentes pode levar a guerras de preços, afetando margens e receita.
Mudanças regulatórias
Alterações nos regulamentos sobre privacidade de dados e direitos de streaming podem representar riscos. A conformidade com esses regulamentos pode exigir investimentos adicionais e pode restringir a flexibilidade operacional.
Condições de mercado
As crises econômicas podem levar a gastos reduzidos em serviços de publicidade e tecnologia. Uma desaceleração dos gastos com clientes pode afetar diretamente o crescimento da receita.
Riscos operacionais
A empresa relatou desafios operacionais, incluindo:
- Perda de operações de (US $ 2,8 milhões) Para o terceiro trimestre de 2024, em comparação com (US $ 2,3 milhões) Para o terceiro trimestre de 2023.
- Aumento das despesas operacionais totalizando US $ 34,4 milhões No terceiro trimestre de 2024.
Riscos financeiros
Indicadores de desempenho financeiro destacam áreas de preocupação:
- Perda líquida de (US $ 3,0 milhões) ou ($0.07) por participação diluída para o terceiro trimestre de 2024.
- EBITDA ajustado diminuiu para US $ 5,1 milhões No terceiro trimestre de 2024 de US $ 5,5 milhões No terceiro trimestre de 2023.
Riscos estratégicos
As iniciativas estratégicas da empresa, como o lançamento da suíte da BrightCove AI, carregam riscos inerentes. Se essas iniciativas não atenderem às expectativas dos clientes ou não conseguem gerar receita suficiente, isso poderá afetar adversamente os resultados financeiros.
Estratégias de mitigação
A empresa implementou várias estratégias para mitigar os riscos:
- Investir em inovação para aprimorar as ofertas de produtos, incluindo o BrightCove AI Suite, com o objetivo de melhorar o envolvimento do cliente.
- Construir uma base de clientes diversificada, com clientes notáveis em vários setores, ajudando a reduzir a dependência de um único setor.
Financeiro Overview
Abaixo está uma tabela abrangente resumindo as principais métricas financeiras relevantes para avaliar o risco profile:
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Receita total | US $ 49,9 milhões | US $ 51,0 milhões | -2% |
| Perda líquida | (US $ 3,0 milhões) | (US $ 2,4 milhões) | -25% |
| Ebitda ajustada | US $ 5,1 milhões | US $ 5,5 milhões | -7.3% |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | US $ 27,0 milhões | US $ 18,6 milhões | 45% |
| Despesas operacionais | US $ 34,4 milhões | US $ 34,0 milhões | 1.2% |
Essas métricas fornecem informações sobre a saúde financeira da Companhia e os riscos que ela enfrenta para avançar.
Perspectivas de crescimento futuro da Brightcove Inc. (BCOV)
Perspectivas futuras de crescimento para Brightcove Inc.
Análise dos principais fatores de crescimento
A empresa lançou o Suíte AI Brightcove, que inclui cinco novas soluções focadas em melhorar o crescimento e a eficiência do cliente. Essas soluções são:
- Multiplicador de conteúdo de IA
- Tradutor universal ai
- Otimizador de metadados da AI
- Maximizador de noivado de IA
- Otimizador de custo a qualidade da IA
Esta suíte é desenvolvida em colaboração com líderes da indústria, como Antrópico, AWS, e Google, abordando prioridades na criação de conteúdo, gerenciamento, engajamento e otimização da qualidade.
Projeções futuras de crescimento de receita e estimativas de ganhos
Para o ano inteiro de 2024, a receita é projetada entre US $ 197,7 milhões e US $ 198,7 milhões, um aumento da orientação anterior de US $ 195,5 milhões para US $ 198,0 milhões. Além disso, a empresa espera a receita não-GAAP de operações a variar de US $ 0,1 milhão para US $ 1,1 milhão, comparado às estimativas anteriores de uma perda entre (US $ 2,5 milhões) e (US $ 1,0 milhão).
Iniciativas estratégicas ou parcerias que podem impulsionar o crescimento futuro
No terceiro trimestre de 2024, a empresa assinou relacionamentos novos, renovados ou expandidos com clientes notáveis, como:
- Abbott Labs
- Chick-fil-A
- Deloitte
- Marriott
- United Healthcare
Espera -se que essas parcerias aprimorem os fluxos de receita e a presença de mercado.
Vantagens competitivas que posicionam a empresa para crescimento
A empresa relatou um Backlog de 12 meses de US $ 122,4 milhões, refletindo a Aumento de 1% ano a ano. O atraso total atingido US $ 183,2 milhões, acima 5% a partir do ano anterior, enquanto o backlog superior de 12 meses atingiu uma alta de todos os tempos de US $ 60,8 milhões, a 15% Aumentar ano a ano. A receita média anual de assinatura por cliente premium também atingiu um recorde de $101,400, a 6% aumento de $95,900 no terceiro trimestre de 2023.
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita total | US $ 49,9 milhões | US $ 51,0 milhões | -2% |
| Receita de assinatura | US $ 48,0 milhões | US $ 48,6 milhões | -1% |
| Ebitda ajustada | US $ 5,1 milhões | US $ 5,5 milhões | -7% |
| Perda líquida | (US $ 2,96 milhões) | (US $ 2,42 milhões) | -23% |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | US $ 26,97 milhões | US $ 18,62 milhões | 45% |
Brightcove Inc. (BCOV) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Brightcove Inc. (BCOV) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Brightcove Inc. (BCOV)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Brightcove Inc. (BCOV)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.