Revolve Group, Inc. (RVLV) Bundle
Entendering Revolve Group, Inc. (RVLV) fluxos de receita
Entendering Revolve Group, Inc. Fluxos de receita
A empresa gera receita principalmente por meio de dois segmentos: Revolve e FWRD.
Repartição de fontes de receita primária
Em 30 de setembro de 2024, as vendas líquidas do segmento Revolve foram responsáveis por 86.0% de vendas líquidas totais, enquanto o segmento FWRD contribuiu 14.0%.
| Segmento | Vendas líquidas (2024 Q3) | Vendas líquidas (2023 Q3) | Variação percentual |
|---|---|---|---|
| Revolver | US $ 243,4 milhões | US $ 217,7 milhões | 11.8% |
| Fwrd | US $ 39,7 milhões | US $ 39,9 milhões | (0.5%) |
Taxa de crescimento de receita ano a ano
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as vendas líquidas totais alcançadas US $ 836,2 milhões, refletindo a 3.1% aumento de US $ 810,9 milhões no mesmo período de 2023.
O crescimento específico do segmento inclui:
- Revolver o segmento: US $ 718,5 milhões Em 2024, UP 5.0% de US $ 684,5 milhões em 2023.
- Segmento FWRD: US $ 117,6 milhões em 2024, para baixo 7.0% de US $ 126,4 milhões em 2023.
Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral
O segmento Revolve continua a dominar contribuições de receita, enquanto a participação da FWRD diminuiu um pouco ao longo do ano. A quebra das contribuições é a seguinte:
| Período | Revolver a contribuição | Contribuição de fwrd |
|---|---|---|
| 2024 Q3 | 86.0% | 14.0% |
| 2023 Q3 | 84.5% | 15.5% |
Análise de mudanças significativas nos fluxos de receita
As vendas líquidas para clientes fora dos Estados Unidos aumentaram significativamente, contribuindo 21.4% para as vendas líquidas totais no terceiro trimestre de 2024, acima de 19.6% No terceiro trimestre de 2023. O valor em dólares para vendas internacionais era US $ 60,5 milhões No terceiro trimestre de 2024, representando um 20.0% aumento de US $ 50,4 milhões No terceiro trimestre de 2023.
Em resumo, a empresa demonstrou um forte crescimento de receita em seu segmento primário, com aumentos notáveis nas vendas internacionais contribuindo positivamente para o desempenho geral.
Um profundo mergulho no Revolve Group, Inc. (RVLV) lucratividade
Métricas de rentabilidade
Lucro bruto: Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro bruto foi US $ 144,9 milhões, comparado com US $ 133,2 milhões pelo mesmo período em 2023. A margem de lucro bruta para esse período foi 51.2% em 2024 versus 51.7% Em 2023. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro bruto alcançado US $ 439,0 milhões, de cima de US $ 420,2 milhões em 2023, refletindo uma margem bruta de 52.5% comparado com 51.8% em 2023.
Lucro líquido: O lucro líquido para os três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 10,8 milhões, um aumento significativo de US $ 3,2 milhões no mesmo trimestre de 2023. O lucro líquido dos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 37,0 milhões, comparado com US $ 24,7 milhões para o mesmo período em 2023.
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Vendas líquidas | US $ 283,1 milhões | US $ 257,6 milhões | US $ 836,2 milhões | US $ 810,9 milhões |
| Custo das vendas | US $ 138,3 milhões | US $ 124,4 milhões | US $ 397,2 milhões | US $ 390,8 milhões |
| Lucro bruto | US $ 144,9 milhões | US $ 133,2 milhões | US $ 439,0 milhões | US $ 420,2 milhões |
| Resultado líquido | US $ 10,8 milhões | US $ 3,2 milhões | US $ 37,0 milhões | US $ 24,7 milhões |
Margem de lucro operacional: A renda operacional para os três meses findos em 30 de setembro de 2024, foi US $ 14,3 milhões, com uma margem operacional de 5.0%. Isso se compara a uma receita operacional de US $ 0,3 milhão e uma margem operacional de 0.1% No mesmo trimestre de 2023. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita operacional foi US $ 40,0 milhões, refletindo uma margem operacional de 4.8%, de cima de US $ 19,9 milhões e 2.5% para o mesmo período em 2023.
Comparação com médias da indústria: A margem bruta da empresa de 51.2% para o terceiro trimestre 2024 é maior que a média da indústria de aproximadamente 45%. A margem operacional de 5.0% também excede a média da indústria de cerca de 4%, indicando melhor gerenciamento de custos e eficiência operacional.
| Índice de lucratividade | RVLV Q3 2024 | Média da indústria |
|---|---|---|
| Margem bruta | 51.2% | 45% |
| Margem operacional | 5.0% | 4% |
| Margem de lucro líquido | 3.8% | 3% |
Tendências de lucratividade ao longo do tempo: As métricas de rentabilidade mostram uma tendência ascendente consistente. As margens de lucro bruto permaneceram acima 50% Nos últimos trimestres, com o lucro líquido refletindo um crescimento substancial ano a ano. A taxa de imposto efetiva para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi 25.7%, ligeiramente de 25.0% em 2023.
Eficiência operacional: A empresa se concentrou no gerenciamento de custos, resultando em uma diminuição nas despesas de venda e distribuição para 17.6% de vendas líquidas pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, abaixo de 18.6% em 2023. Despesas gerais e administrativas, pois uma porcentagem de vendas líquidas diminuiu para 12.0% de 11.3%, indicando maior eficiência operacional.
Dívida vs. Equidade: Como Revolve Group, Inc. (RVLV) financia seu crescimento
Dívida vs. patrimônio: como o Revolve Group, Inc. financia seu crescimento
Níveis de dívida
Em 30 de setembro de 2024, a empresa tem $0 em dívida total, com $0 classificado como de longo prazo e $0 como dívida de curto prazo.
Relação dívida / patrimônio
A relação dívida / patrimônio é 0.0, indicando que a empresa é inteiramente financiada pelo patrimônio líquido sem dependência de dívidas.
Comparação do setor
Em comparação com a relação média de dívida / patrimônio da indústria de aproximadamente 1.0, a proporção da empresa é significativamente menor, refletindo uma abordagem conservadora para o financiamento.
Emissões de dívida recentes
Não houve emissões recentes de dívida ou atividades de refinanciamento relatadas em 2024.
Classificações de crédito
A empresa não possui uma classificação de crédito público, pois não possui dívidas pendentes.
Equilíbrio entre financiamento da dívida e financiamento de ações
A Companhia optou por uma estratégia focada no financiamento de ações, utilizando fluxos de caixa das operações e receita das opções de ações para financiar iniciativas de crescimento.
| Categoria | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Dívida total | $0 |
| Dívida de longo prazo | $0 |
| Dívida de curto prazo | $0 |
| Relação dívida / patrimônio | 0.0 |
| Índice de dívida / patrimônio da indústria | 1.0 |
A ausência de dívida permite que a empresa mantenha a flexibilidade em suas operações financeiras, posicionando -a favoravelmente contra concorrentes que possam ter maior alavancagem.
Avaliando o Revolve Group, Inc. (RVLV) liquidez
Avaliação da liquidez
Proporção atual: Em 30 de setembro de 2024, a proporção atual é 1.70, calculado como ativos circulantes de US $ 369.038.000 divididos por passivos circulantes de US $ 215.957.000.
Proporção rápida: A proporção rápida é calculada em 1.62, usando ativos líquidos (dinheiro e contas a receber) de US $ 264.368.000 divididos pelo passivo circulante.
Análise das tendências de capital de giro
Capital de giro para o período encerrado em 30 de setembro de 2024, é $369,038,000, comparado com $338,969,000 em 31 de dezembro de 2023, indicando um aumento de 8.9%.
| Período | Capital de giro (em milhares) |
|---|---|
| 30 de setembro de 2024 | $369,038 |
| 31 de dezembro de 2023 | $338,969 |
Demoções de fluxo de caixa Overview
Fluxo de caixa operacional: Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o caixa líquido fornecido por atividades operacionais foi $22,774,000, de baixo de $47,218,000 no mesmo período de 2023.
Investindo fluxo de caixa: O dinheiro líquido usado em atividades de investimento foi ($7,027,000) pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com ($3,114,000) em 2023.
Financiamento de fluxo de caixa: O dinheiro líquido usado em atividades de financiamento totalizou ($10,986,000) pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com ($12,098,000) em 2023.
| Tipo de fluxo de caixa | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Atividades operacionais | $22,774 | $47,218 |
| Atividades de investimento | ($7,027) | ($3,114) |
| Atividades de financiamento | ($10,986) | ($12,098) |
Potenciais preocupações ou pontos fortes
Em 30 de setembro de 2024, os equivalentes em dinheiro e dinheiro ficavam em $252,841,000, comparado com $245,449,000 No final de 2023, sinalizando uma posição estável de liquidez. A empresa não tem empréstimos pendentes contra o seu US $ 75 milhões Linha de crédito, aumentando sua flexibilidade de liquidez.
No entanto, a diminuição do fluxo de caixa operacional e o aumento do dinheiro usado para atividades de investimento podem indicar possíveis pressões de liquidez se as tendências continuarem.
A confiança da empresa nos fluxos de caixa das operações para financiar suas necessidades de liquidez permanece crítica, pois espera que esses fluxos de caixa sejam suficientes para pelo menos os próximos 12 meses.
O Revolve Group, Inc. (RVLV) está supervalorizado ou subvalorizado?
Análise de avaliação
Ao avaliar a avaliação do Revolve Group, Inc. (RVLV), várias métricas financeiras importantes entram em jogo. Isso inclui a relação preço/lucro (P/E), relação preço/livro (P/B) e proporção de valor para a empresa (EV/EBITDA) corporativo.
Relação preço-lucro (P/E)
A relação P/E para RVLV fica em 28.4 em setembro de 2024, com base em um lucro por ação (EPS) de $0.53 pelos doze meses à direita. Isso indica as expectativas do mercado de crescimento futuro em comparação com seus ganhos.
Proporção de preço-livro (P/B)
A relação P/B atual do RVLV é 5.0, com um valor contábil por ação de $3.07. Isso sugere que os investidores estão dispostos a pagar significativamente mais do que o valor líquido do ativo da empresa.
Razão de valor da empresa para ebitda (EV/EBITDA)
A relação EV/EBITDA é calculada em 20.1, indicando que o valor da empresa da empresa é mais de 20 vezes seus ganhos antes dos juros, impostos, depreciação e amortização. Isso reflete o sentimento do investidor em relação à lucratividade futura da empresa.
Tendências do preço das ações
Nos últimos 12 meses, o preço das ações da RVLV experimentou flutuações, atingindo uma alta de $22.50 e um baixo de $12.50. A partir da última sessão de negociação, o preço das ações está em torno $15.50, indicando a 5% diminuir o ano para data.
Índice de rendimento de dividendos e pagamento
Atualmente, o RVLV não paga um dividendo, o que é comum para empresas orientadas para o crescimento que reinvestem os lucros para alimentar a expansão. Portanto, o rendimento de dividendos é 0%, e a taxa de pagamento também é 0%.
Consenso de analistas
O consenso de analistas no RVLV indica uma classificação "hold", com um preço -alvo de $17.00, refletindo uma perspectiva mista com base no desempenho recente e nas condições de mercado.
| Métrica de avaliação | Valor |
|---|---|
| Razão P/E. | 28.4 |
| Proporção P/B. | 5.0 |
| Razão EV/EBITDA | 20.1 |
| Preço das ações (mais recente) | $15.50 |
| 52 semanas de altura | $22.50 |
| 52 semanas baixo | $12.50 |
| Rendimento de dividendos | 0% |
| Taxa de pagamento | 0% |
| Classificação de consenso de analistas | Segurar |
| Preço -alvo | $17.00 |
Riscos -chave enfrentados pelo Revolve Group, Inc. (RVLV)
Riscos -chave enfrentados pelo Revolve Group, Inc.
A saúde financeira do Revolve Group, Inc. é influenciada por vários fatores de risco internos e externos. Compreender esses riscos é crucial para os investidores, considerando as ações da empresa.
Concorrência da indústria
A Revolve opera em um mercado de moda de comércio eletrônico altamente competitivo. A empresa enfrenta pressão de marcas estabelecidas e varejistas on -line emergentes. Em 30 de setembro de 2024, as vendas líquidas no segmento Revolve aumentou por 11.8% para US $ 243,4 milhões comparado com US $ 217,7 milhões No mesmo período em 2023. No entanto, o segmento de FWRD viu um 0.5% diminuição das vendas, de US $ 39,9 milhões para US $ 39,7 milhões. A concorrência pode levar a pressões de preços e redução da participação de mercado.
Mudanças regulatórias
Alterações nos regulamentos relativos ao comércio eletrônico, proteção do consumidor e comércio internacional podem afetar as operações. A empresa pode incorrer em custos adicionais de conformidade ou enfrentar restrições que podem impedir o crescimento. A taxa de imposto efetiva para a empresa era 25.6% No terceiro trimestre de 2024, uma ligeira diminuição de 26.2% No terceiro trimestre de 2023. As futuras reformas tributárias podem afetar a lucratividade e o fluxo de caixa.
Condições de mercado
As flutuações econômicas podem afetar os padrões de gastos do consumidor. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou vendas líquidas de US $ 836,2 milhões, a 3.1% aumento de US $ 810,9 milhões Em 2023. No entanto, uma desaceleração na economia pode levar a gastos discricionários reduzidos, impactando as vendas e a lucratividade.
Riscos operacionais
Os riscos operacionais incluem interrupções na cadeia de suprimentos e desafios de gerenciamento de inventário. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, o custo das vendas foi US $ 138,3 milhões, representando 48.8% de vendas líquidas. O aumento das taxas de remessa de entrada e uma mistura mais alta de vendas de marcas de terceiros pressionaram as margens.
Riscos financeiros
Os riscos financeiros abrangem os desafios de liquidez e recursos de capital. Em 30 de setembro de 2024, o caixa e os equivalentes a dinheiro eram US $ 252,8 milhões, enquanto as contas a receber estavam em US $ 11,5 milhões. No entanto, se os fluxos de caixa da operação diminuirem, a empresa poderá precisar buscar financiamento adicional para atender aos requisitos operacionais.
Riscos estratégicos
Os riscos estratégicos surgem das estratégias de crescimento e do posicionamento do mercado da Companhia. A base de clientes ativa da empresa aumentou para 2,628 Em 30 de setembro de 2024. Se as iniciativas de crescimento não produzirem resultados esperados, isso poderá afetar a sustentabilidade e a lucratividade a longo prazo.
Estratégias de mitigação
A Revolve implementou várias estratégias para mitigar os riscos, incluindo a diversificação de suas ofertas de produtos e o aprimoramento do envolvimento do cliente por meio de esforços direcionados de marketing. As despesas de marketing nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram US $ 123,9 milhões, uma diminuição de 4.3% de US $ 129,4 milhões Em 2023. A Companhia continua a investir em tecnologia e infraestrutura para melhorar a eficiência operacional.
| Fator de risco | Descrição | Impacto atual | Estratégia de mitigação |
|---|---|---|---|
| Concorrência da indústria | Pressão de marcas estabelecidas e emergentes | Crescimento das vendas no segmento Revolve em 11,8% | Diversificando ofertas de produtos |
| Mudanças regulatórias | Impacto das mudanças de regulamentos nas operações | Taxa de imposto efetiva em 25,6% | Estratégias de gerenciamento de conformidade |
| Condições de mercado | Flutuações econômicas que afetam os gastos do consumidor | Aumento líquido de vendas de 3,1% | Esforços de diversificação de mercado |
| Riscos operacionais | Interrupções da cadeia de suprimentos e gerenciamento de inventário | Custo das vendas em 48,8% das vendas líquidas | Melhorando a resiliência da cadeia de suprimentos |
| Riscos financeiros | Desafios de liquidez e recursos de capital | Caixa e equivalentes em dinheiro em US $ 252,8 milhões | Mantendo o gerenciamento de fluxo de caixa |
| Riscos estratégicos | Estratégias de crescimento e posicionamento de mercado | Clientes ativos aumentaram para 2.628 | Aprimorando o envolvimento do cliente |
Perspectivas de crescimento futuro do Revolve Group, Inc. (RVLV)
Perspectivas de crescimento futuro do Revolve Group, Inc.
Análise dos principais fatores de crescimento
A Revolve Group, Inc. está pronta para o crescimento futuro impulsionado por vários fatores -chave:
- Inovações de produtos: A empresa continua a aprimorar suas ofertas de produtos, com foco em vestuário e acessórios da moda. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, as vendas líquidas do segmento Revolve aumentou por 11.8% para US $ 243,4 milhões comparado com US $ 217,7 milhões no mesmo período de 2023.
- Expansões de mercado: As vendas internacionais estão crescendo, com vendas líquidas para clientes fora dos EUA contribuindo 21.4% de vendas líquidas totais no terceiro trimestre de 2024, acima de 19.6% No terceiro trimestre de 2023, representando um 20.0% aumentar para US $ 60,5 milhões.
- Aquisições: A empresa está explorando aquisições estratégicas para aprimorar seu portfólio e alcance do mercado, o que pode contribuir para o crescimento da receita no futuro.
Projeções futuras de crescimento de receita e estimativas de ganhos
As projeções de crescimento de receita para revolve indicam uma tendência positiva:
- Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as vendas líquidas totais alcançadas US $ 836,2 milhões, um aumento de 3.1% comparado com US $ 810,9 milhões no mesmo período de 2023.
- Analistas estimam o lucro por ação (EPS) para 2024 estarem por perto $0.53, refletindo a capacidade da empresa de alavancar sua forte posição de mercado.
Iniciativas estratégicas ou parcerias que impulsionam o crescimento futuro
As iniciativas estratégicas da Revolve incluem:
- Presença online aprimorada: A empresa está investindo em sua plataforma de comércio eletrônico para melhorar a experiência do usuário e aumentar as taxas de conversão.
- Colaborações com influenciadores: As parcerias com influenciadores de mídia social e ícones de moda devem expandir o alcance da marca e atrair novos clientes.
Posicionamento de vantagens competitivas para crescimento
Revolver os benefícios de várias vantagens competitivas:
- Forte lealdade à marca: A empresa construiu uma base de clientes fiel, demonstrada por um aumento de clientes ativos para 2,628 milhões em 30 de setembro de 2024.
- Alto valor médio de ordem: O valor médio da ordem para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi $303, indicando uma base de clientes premium.
- Rede de atendimento eficiente: O investimento em capacidades de atendimento levou à diminuição das despesas de atendimento como uma porcentagem de vendas líquidas, que foram 3.3% Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
| Métricas -chave | Q3 2023 | Q3 2024 | Variação percentual |
|---|---|---|---|
| Vendas líquidas (revolve) | US $ 217,7 milhões | US $ 243,4 milhões | +11.8% |
| Vendas líquidas (FWRD) | US $ 39,9 milhões | US $ 39,7 milhões | -0.5% |
| Vendas líquidas totais | US $ 257,6 milhões | US $ 283,1 milhões | +9.9% |
| Clientes ativos | 2,510 milhões | 2,628 milhões | +4.7% |
| Valor médio do pedido | $299 | $303 | +1.3% |
Revolve Group, Inc. (RVLV) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Revolve Group, Inc. (RVLV) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Revolve Group, Inc. (RVLV)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Revolve Group, Inc. (RVLV)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.