iHeartMedia, Inc. (IHRT) Bundle
Uma breve história de Iheartmedia, Inc.
A IheartMedia, Inc., uma empresa líder de mídia e entretenimento global, evoluiu significativamente desde o seu início. A partir de 2024, a empresa opera através de vários segmentos, incluindo o grupo multiplataforma, o Digital Audio Group e o Audio & Media Services Group.
Desempenho financeiro Overview
Em 30 de setembro de 2024, o iHeartMedia relatou métricas financeiras substanciais que refletem seu desempenho operacional:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Receita | $1,008,133,000 | $952,989,000 | $2,736,263,000 | $2,684,242,000 |
| Receita operacional | $76,720,000 | $68,965,000 | ($867,655,000) | ($877,091,000) |
| Perda líquida | ($41,325,000) | ($8,969,000) | ($1,041,422,000) | ($1,114,314,000) |
| Fluxo de caixa livre | $73,345,000 | $67,651,000 | ($1,957,000) | ($31,498,000) |
Gestão de dívidas e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, a dívida de longo prazo da iHeartMedia consistia no seguinte:
| Tipo de dívida | Quantidade (em milhares) | Maturidade |
|---|---|---|
| Linha de empréstimo a prazo | $1,864,032 | 2026 |
| Linha de empréstimo a prazo incremental | $401,220 | 2026 |
| 6,375% Notas seguras sênior | $800,000 | 2026 |
| 5,25% notas seguras sênior | $750,000 | 2027 |
A empresa relatou equivalentes em dinheiro e caixa de US $ 431,8 milhões, com liquidez total disponível de US $ 858,1 milhões na mesma data. Essa liquidez é crucial para atender às necessidades operacionais e ao gerenciar obrigações financeiras.
Boa vontade e acusações de redução ao valor recuperável
Em 30 de setembro de 2024, o iHeartMedia registrou acusações significativas de comprometimento, refletindo as condições econômicas que afetam sua avaliação:
| Segmento de boa vontade | Equilíbrio (em milhares) | Cobranças por redução ao valor recuperável (em milhares) |
|---|---|---|
| Grupo multiplataforma | $731,501 | $608,958 |
| Grupo de áudio digital | $311,353 | $0 |
| Grupo de Serviços de Audio e Mídia | $62,493 | $7,127 |
Tendências de mercado e desafios operacionais
O iHeartMedia enfrentou vários desafios, incluindo um declínio nas receitas de rádio de transmissão, que obteve uma queda de 1,4% no terceiro trimestre de 2024 em comparação com o terceiro trimestre de 2023. No entanto, seu grupo de áudio digital relatou crescimento, destacando uma mudança nas preferências do consumidor para as plataformas digitais.
Apesar desses desafios, a IHeartMedia continua a alavancar seu extenso portfólio de mídia, incluindo parcerias estratégicas e inovações digitais, para melhorar sua posição de mercado.
Um que possui a iHeartMedia, Inc. (IHRT)
Estrutura de propriedade
A partir de 2024, a IHeartMedia, Inc. (IHRT) possui uma estrutura de propriedade complexa, consistindo principalmente em ações ordinárias de Classe A e Classe B, juntamente com mandados especiais. O número total de ações emitidas e em circulação para ações ordinárias de Classe A e Classe B em 30 de setembro de 2024, está detalhado abaixo:
| Tipo de estoque | Ações emitidas | Ações em circulação |
|---|---|---|
| Classe A comum estoque | 127,344,725 | 127,344,725 |
| Ações ordinárias da classe B | 21,285,914 | 21,285,914 |
| Mandados especiais | 5,039,323 | 5,039,323 |
Principais acionistas
A propriedade da IHeartMedia é significativamente influenciada por seus principais acionistas. A tabela a seguir resume os maiores acionistas com base nos dados mais recentes disponíveis:
| Acionista | Tipo de participação acionária | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| Liberty Media Corporation | Classe A comum estoque | Aproximadamente 30% |
| Winton Group, LLC | Classe A comum estoque | Aproximadamente 5% |
| Vanguard Group Inc. | Classe A comum estoque | Aproximadamente 4% |
| BlackRock, Inc. | Classe A comum estoque | Aproximadamente 3% |
| Outros investidores institucionais | Vários | Aproximadamente 20% |
Financeiro Overview
O desempenho financeiro do iHeartMedia reflete sua estrutura de propriedade. Em 30 de setembro de 2024, foram relatadas as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | Valor (em milhares) |
|---|---|
| Receita total | $2,736,263 |
| Perda líquida | $(1,041,431) |
| Receita operacional | $76,720 |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | $431,800 |
| Passivos totais | $5,779,010 |
Estrutura da dívida
A estrutura da dívida da iHeartMedia é um aspecto significativo de sua saúde financeira. Em 30 de setembro de 2024, são observados os seguintes detalhes:
| Tipo de dívida | Quantidade pendente (em milhares) | Data de maturidade |
|---|---|---|
| Linha de empréstimo a prazo | $1,864,032 | 2026 |
| 6,375% Notas seguras sênior | $800,000 | 2026 |
| 5,25% notas seguras sênior | $750,000 | 2027 |
| Linha de empréstimo a prazo incremental | $401,220 | 2026 |
Desenvolvimentos recentes
Em 2024, a IHeartMedia registrou um ganho significativo com a venda de seu investimento na Broadcast Music, Inc. (IMC), totalizando US $ 101,4 milhões, o que impactou positivamente seus resultados financeiros. No entanto, a empresa também enfrentou acusações substanciais de redução de US $ 922,1 milhões devido a incertezas econômicas que afetam seus fluxos de receita.
A dinâmica de propriedade e as métricas financeiras ilustram os desafios e oportunidades enfrentados pela IHeartMedia, Inc. no cenário da mídia em evolução. A capacidade da empresa de gerenciar sua dívida ao navegar nas flutuações do mercado será fundamental para sua viabilidade a longo prazo.
Declaração de missão IHeartMedia, Inc. (IHRT)
Declaração de missão Overview
A IHeartMedia, Inc. concentra -se em fornecer uma gama abrangente de serviços de mídia e entretenimento. A missão enfatiza a importância de conectar os ouvintes com conteúdo de qualidade e promover a inovação no espaço de áudio digital.
Valores centrais
- Engajamento do público: Fornecendo conteúdo de áudio envolvente para aprimorar a experiência do ouvinte.
- Inovação: Abraçando novas tecnologias para expandir as ofertas de áudio digital.
- Conexão da comunidade: Apoiando comunidades locais através de eventos e programação.
Métricas de desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, o iHeartMedia relatou as seguintes métricas financeiras seguintes:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita | US $ 1.008,1 milhões | US $ 952,9 milhões | 5.8% |
| Receita operacional | US $ 76,7 milhões | US $ 69,0 milhões | 10.0% |
| Perda líquida | $ (41,3) milhões | $ (9,0) milhões | ≥ 100% |
| Ebitda ajustada | US $ 204,6 milhões | US $ 203,8 milhões | 0.4% |
| Fluxo de caixa livre | US $ 73,3 milhões | US $ 67,7 milhões | 8.3% |
Recutação de receita
Os fluxos de receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 são os seguintes:
| Segmento | Receita (em milhares) |
|---|---|
| Rádio transmitido | $1,233,636 |
| Redes | $323,952 |
| Patrocínio e eventos | $117,279 |
| Digital (excluindo o podcast) | $512,884 |
| Podcast | $309,190 |
| Serviços de áudio e mídia | $225,275 |
| Outro | $13,503 |
| Receita total | $2,736,263 |
Iniciativas estratégicas
As iniciativas estratégicas da iHeartMedia incluem:
- Expandindo sua pegada de áudio digital por meio de soluções inovadoras de publicidade.
- Melhorando o envolvimento da comunidade, hospedando eventos e iniciativas locais.
- Otimizando a eficiência operacional para melhorar a lucratividade em meio a desafios econômicos.
Posição de dívida e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, a posição de dívida da iHeartMedia é a seguinte:
| Tipo de dívida | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Linha de empréstimo a prazo com vencimento de 2026 | $1,864,032 |
| Linha de empréstimo a prazo incremental com vencimento de 2026 | $401,220 |
| 6,375% Notas garantidas sênior com vencimento de 2026 | $800,000 |
| 5,25% Notas seguras sênior com vencimento de 2027 | $750,000 |
| Dívida total | $5,221,847 |
| Menos: equivalentes em dinheiro e dinheiro | $(431,764) |
| Dívida líquida | $4,790,083 |
Conclusão sobre o alinhamento da missão
O iHeartMedia permanece comprometido com sua missão, concentrando -se em aprimorar as experiências do ouvinte, impulsionar a inovação no áudio digital e manter a estabilidade financeira enquanto navega nos desafios do mercado.
Como funciona o IHeartMedia, Inc. (IHRT)
Negócios Overview
A IHeartMedia, Inc. opera como uma empresa líder de serviços de áudio e mídia, focada principalmente em plataformas de transmissão e áudio digital. A empresa está estruturada em três segmentos principais: grupo multiplataforma, grupo de áudio digital e grupo de serviços de áudio e mídia.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, a IHeartMedia relatou os seguintes resultados financeiros consolidados:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Receita | $1,008,133 | $952,989 | $2,736,263 | $2,684,242 |
| Renda operacional (perda) | $76,720 | $68,965 | $(867,655) | $(877,091) |
| Perda líquida | $(41,325) | $(8,969) | $(1,041,422) | $(1,114,314) |
| Ebitda ajustada | $204,585 | $203,782 | $459,409 | $488,386 |
Fluxos de receita
A tabela a seguir descreve os fluxos de receita para o iHeartMedia durante os três e nove meses encerrados em 30 de setembro de 2024, em comparação com os mesmos períodos em 2023:
| Fonte de receita | Q3 2024 (US $ 000) | Q3 2023 (US $ 000) | 9m 2024 (US $ 000) | 9m 2023 (US $ 000) |
|---|---|---|---|---|
| Rádio transmitido | $448,808 | $455,103 | $1,233,636 | $1,267,493 |
| Redes | $115,310 | $116,334 | $323,952 | $346,456 |
| Patrocínio e eventos | $50,329 | $49,500 | $117,279 | $120,297 |
| Digital, excluindo podcast | $186,996 | $164,559 | $516,433 | $475,291 |
| Podcast | $114,045 | $102,663 | $309,190 | $276,181 |
| Serviços de áudio e mídia | $90,050 | $61,979 | $229,300 | $189,134 |
| Receita total | $1,008,133 | $952,989 | $2,736,263 | $2,684,242 |
Despesas operacionais
As despesas operacionais da iHeartMedia nos três e nove meses findos em 30 de setembro de 2024 são detalhadas abaixo:
| Tipo de despesa | Q3 2024 (US $ 000) | Q3 2023 (US $ 000) | 9m 2024 (US $ 000) | 9m 2023 (US $ 000) |
|---|---|---|---|---|
| Despesas operacionais diretas | $409,745 | $379,997 | $1,133,154 | $1,079,678 |
| Despesas da SG&A | $418,833 | $393,628 | $1,235,591 | $1,190,202 |
| Depreciação e amortização | $101,331 | $106,451 | $310,849 | $323,028 |
| Acusações de redução ao valor recuperável | $412 | $570 | $922,144 | $965,087 |
| Outras despesas operacionais | $1,092 | $3,378 | $2,180 | $3,338 |
| Despesas operacionais totais | $1,008,133 | $952,989 | $2,736,263 | $2,684,242 |
Dívida e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, a dívida de longo prazo da iHeartMedia consistia em:
| Tipo de dívida | Valor (US $ 000) |
|---|---|
| Linha de empréstimo a prazo com vencimento de 2026 | $1,864,032 |
| Linha de empréstimo a prazo incremental com vencimento de 2026 | $401,220 |
| 6,375% Notas garantidas sênior com vencimento de 2026 | $800,000 |
| 5,25% Notas seguras sênior com vencimento de 2027 | $750,000 |
| Dívida total de longo prazo | $3,815,252 |
Os equivalentes em dinheiro e dinheiro em 30 de setembro de 2024 eram de US $ 431,8 milhões, fornecendo liquidez substancial para apoiar operações em andamento e iniciativas estratégicas.
Condições de mercado e perspectiva futura
O desempenho da iHeartMedia em 2024 foi influenciado por várias condições de mercado, incluindo um aumento na demanda de publicidade digital e maior receita política devido ao ciclo eleitoral presidencial. No entanto, a publicidade de transmissão mostrou sinais de declínio, refletindo condições incertas de mercado.
Como iHeartMedia, Inc. (IHRT) ganha dinheiro
Fluxos de receita
O iHeartMedia gera receita através de vários canais, categorizados principalmente em três segmentos principais: o grupo multiplataforma, o grupo de áudio digital e o grupo de serviços de áudio e mídia. A tabela a seguir ilustra a quebra de receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Segmento | Receita (em milhares) |
|---|---|
| Grupo multiplataforma | $1,688,914 |
| Grupo de áudio digital | $825,623 |
| Grupo de Serviços de Audio e Mídia | $229,300 |
| Eliminações | ($7,574) |
| Receita total | $2,736,263 |
Receita de grupo multiplataforma
O grupo multiplataforma obtém receita principalmente por meio de:
- Rádio transmitido: US $ 1.233.636, uma diminuição de 2,7% em comparação com o ano anterior.
- Redes: US $ 323.952, queda de 6,5% ano a ano.
- Patrocínio e eventos: US $ 117.279, uma pequena queda de 2,5% ano a ano.
- Outra receita: US $ 14.047, queda de 17,8% ano a ano.
Receita de grupo de áudio digital
Esse segmento mostrou um forte crescimento, com uma receita total de US $ 825.623 nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, refletindo um aumento de 9,9% em relação ao ano anterior. Os principais componentes incluem:
- Publicidade digital (excluindo podcasts): US $ 516.433, um aumento de 8,7% ano a ano.
- Receita de podcast: US $ 309.190, um aumento de 12,0% ano a ano.
Receita do grupo de serviços de áudio e mídia
O Grupo de Serviços de Audio e Mídia gerou US $ 229.300, representando um aumento de 21,2% em relação ao ano anterior, impulsionado por:
- Receita política mais alta: Devido ao ciclo eleitoral presidencial.
- Aumento da demanda por publicidade digital.
Despesas operacionais
As despesas operacionais nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, totalizaram US $ 2.276.854, com a seguinte quebra:
| Tipo de despesa | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Despesas operacionais diretas | $1,133,154 |
| Despesas de vendas, gerais e administrativas | $1,235,591 |
| Depreciação e amortização | $310,849 |
| Acusações de redução ao valor recuperável | $922,144 |
| Outras despesas operacionais | $2,180 |
| Despesas operacionais totais | $2,276,854 |
Ebitda ajustada
A empresa relatou um EBITDA ajustado de US $ 459.409 nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024. O colapso por segmento é o seguinte:
| Segmento | Ebitda ajustada (em milhares) |
|---|---|
| Grupo multiplataforma | $311,317 |
| Grupo de áudio digital | $260,003 |
| Grupo de Serviços de Audio e Mídia | $91,953 |
| Ebitda total ajustada | $459,409 |
Perda líquida
O iHeartMedia relatou uma perda líquida de US $ 1.041.422 nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o que representa uma melhoria em relação a uma perda líquida de US $ 1.114.314 durante o mesmo período em 2023. A perda atribuível à empresa foi de US $ 1.041.431, refletindo um impacto significativo do imersão e condições econômicas que afetam a receita geral.
Liquidez e recursos de capital
Em 30 de setembro de 2024, a IHeartMedia possuía equivalentes em dinheiro e dinheiro de US $ 431.800.000, e a liquidez total disponível de US $ 858.100.000, apoiada por uma linha de crédito rotativa de US $ 450.000.000. A empresa antecipa aproximadamente US $ 85.400.000 em pagamentos de juros em dinheiro pelo restante de 2024.
Conclusão
O modelo de receita da iHeartMedia depende fortemente da receita de publicidade de várias plataformas, com contribuições significativas de segmentos digitais e publicidade política. Apesar dos desafios na receita de transmissão, o crescimento dos serviços de áudio e mídia digital indica um pivô estratégico para fluxos de receita mais diversificados.
iHeartMedia, Inc. (IHRT) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- iHeartMedia, Inc. (IHRT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of iHeartMedia, Inc. (IHRT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View iHeartMedia, Inc. (IHRT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.