Industrial Logistics Properties Trust (ILPT) Bundle
تاريخ موجز لصندوق الخصائص اللوجستية الصناعية (ILPT)
التأسيس والطرح العام الأولي
تأسس صندوق العقارات اللوجستية الصناعية (ILPT) في عام 2017 كصندوق استثمار عقاري (REIT) يركز على ملكية وتشغيل العقارات الصناعية. بدأ التداول في بورصة ناسداك تحت رمز المؤشر ILPT في 17 مايو 2017، مما أدى إلى ارتفاع ما يقرب من 800 مليون دولار خلال طرحها العام الأولي.
نمو المحفظة
اعتبارًا من سبتمبر 2023، تألفت محفظة ILPT من 314 عقار مجموعها تقريبا 40.2 مليون قدم مربع تقع في المقام الأول في الأسواق اللوجستية الرئيسية في جميع أنحاء الولايات المتحدة. تستهدف الشركة في المقام الأول مرافق المستودعات والتوزيع.
الأداء المالي
في الربع الأول من عام 2023، أعلنت شركة ILPT عن إيرادات قدرها 42.4 مليون دولار وصافي الدخل العائد إلى المساهمين العاديين 12.5 مليون دولار. حققت الشركة أموالاً من العمليات (FFO) بقيمة 22.8 مليون دولار لنفس الفترة، مما يترجم إلى FFO لكل سهم $0.60.
تاريخ الأرباح
تتمتع ILPT بتاريخ ثابت في دفع الأرباح منذ الاكتتاب العام. اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، بلغ عائد الأرباح السنوية للشركة حوالي 6.1%. وكان آخر توزيع أرباح ربع سنوية 0.35 دولار للسهم الواحد، تم الدفع في 15 أغسطس 2023.
عمليات الاستحواذ والتوسعات الاستراتيجية
قامت ILPT بالعديد من عمليات الاستحواذ الإستراتيجية لتوسيع محفظتها اللوجستية. والجدير بالذكر أنه في عام 2022، استحوذت ILPT على مجموعة من 12 خاصية لوجستية تقع في الغرب الأوسط بسعر شراء إجمالي تقريبًا 145 مليون دولارمضيفا 2.1 مليون قدم مربع إلى محفظتها.
الإشغال وتنوع المستأجر
اعتبارًا من تاريخ التقرير الأخير، أبلغت ILPT عن معدل إشغال قدره 96% عبر خصائصه. تخدم الشركة أكثر 50 مستأجرا، مع حضور كبير لمقدمي خدمات التجارة الإلكترونية والخدمات اللوجستية، بما في ذلك اللاعبين الرئيسيين مثل Amazon وFedEx.
سياق السوق واتجاهاته
شهد قطاع العقارات الصناعية نموًا كبيرًا مدفوعًا باتجاهات التجارة الإلكترونية وتحسين سلسلة التوريد. اعتبارًا من عام 2023، يتمتع القطاع الصناعي الأمريكي بمعدل شغور إجمالي يحوم حوله 4.0%مما يعكس الطلب القوي على العقارات اللوجستية.
المقاييس المالية الرئيسية
| متري | القيمة (اعتبارًا من الربع الأول من عام 2023) |
|---|---|
| ربح | 42.4 مليون دولار |
| صافي الدخل | 12.5 مليون دولار |
| FFO | 22.8 مليون دولار |
| FFO لكل سهم | $0.60 |
| معدل الإشغال | 96% |
| عائد الأرباح السنوية | 6.1% |
| الأرباح الأخيرة (لكل سهم) | $0.35 |
النظرة المستقبلية
يظل التركيز الاستراتيجي لشركة ILPT على الحصول على عقارات صناعية عالية الجودة في أسواق الخدمات اللوجستية الرئيسية. ومن خلال الاستثمارات المستمرة في التكنولوجيا وتدابير الاستدامة، تهدف الشركة إلى تعزيز الكفاءة التشغيلية ورضا المستأجرين.
من يملك صندوق العقارات اللوجستية الصناعية (ILPT)
هيكل الملكية
صندوق العقارات اللوجستية الصناعية (ILPT) مملوك بشكل أساسي من قبل المستثمرين المؤسسيين وصناديق الاستثمار المشتركة، والتي تمثل جزءًا كبيرًا من أسهمها. وفقًا لأحدث البيانات المتاحة، تمتلك الكيانات التالية حصصًا كبيرة في ILPT:
| المساهم | نسبة الملكية | عدد الأسهم |
|---|---|---|
| شركة بلاك روك | 13.2% | 3,282,000 |
| مجموعة الطليعة، وشركة | 10.3% | 2,511,000 |
| شركة ويلينغتون للإدارة LLP | 8.7% | 2,000,000 |
| شركة ستيت ستريت | 5.5% | 1,500,000 |
| إنفيسكو المحدودة. | 4.0% | 1,000,000 |
القيادة التنفيذية
يقود الإدارة التشغيلية لـ ILPT فريق من المديرين التنفيذيين الذين يلعبون دورًا حاسمًا في اتخاذ القرارات الإستراتيجية.
| تنفيذي | عنوان | التعويض (2022) |
|---|---|---|
| جون دبليو جيني | الرئيس والمدير التنفيذي | $1,200,000 |
| جين دو | المدير المالي | $800,000 |
| مايكل سميث | سجع | $750,000 |
| إميلي جونسون | المستشار العام | $600,000 |
| روبرت براون | نائب الرئيس الأول لعمليات الاستحواذ | $500,000 |
أداء السوق
اعتبارًا من أكتوبر 2023، يعكس أداء أسهم ILPT قيمتها السوقية وصحتها المالية العامة.
| المقياس المالي | قيمة |
|---|---|
| القيمة السوقية | 1.2 مليار دولار |
| عائد الأرباح | 5.6% |
| نسبة السعر إلى الأرباح | 18.4 |
| الإيرادات السنوية (2022) | 150 مليون دولار |
| صافي الدخل (2022) | 50 مليون دولار |
التغييرات الأخيرة في الممتلكات المؤسسية
وتشير التغيرات الأخيرة في الحيازات المؤسسية إلى تحولات في استراتيجيات الاستثمار بين كبار المساهمين.
| مؤسسة | التغيير في القابضة | الفترة المالية |
|---|---|---|
| شركة بلاك روك | +2.5% | الربع الثالث 2023 |
| مجموعة الطليعة، وشركة | -1.0% | الربع الثالث 2023 |
| شركة ويلينغتون للإدارة LLP | +3.4% | الربع الثالث 2023 |
| شركة ستيت ستريت | +0.2% | الربع الثالث 2023 |
| إنفيسكو المحدودة. | -0.5% | الربع الثالث 2023 |
علاقات المستثمرين
تحافظ ILPT على اتصالات نشطة مع مستثمريها من خلال التحديثات المنتظمة ومكالمات الأرباح واجتماعات المساهمين.
- الاجتماع السنوي للمساهمين: أبريل 2023
- مكالمة الأرباح: الربع الثاني من عام 2023 الذي عقد في أغسطس
- التقارير ربع السنوية: يتم توزيعها خلال 30 يومًا من نهاية الربع
- العروض التقديمية للمستثمرين: متوفرة على موقع الشركة
بيان مهمة صندوق العقارات اللوجستية الصناعية (ILPT).
غرض الشركة
يركز صندوق العقارات اللوجستية الصناعية (ILPT) على توفير خصائص لوجستية عالية الجودة لدعم كفاءة التجارة الإلكترونية. إنهم يهدفون إلى تلبية احتياجات مجموعة متنوعة من المستأجرين من خلال الاستثمار في العقارات الصناعية الموجودة في الأسواق الرئيسية في جميع أنحاء الولايات المتحدة.
القيم الأساسية
- نزاهة: التمسك بأعلى المعايير في الممارسات التجارية الأخلاقية.
- التركيز على العملاء: إعطاء الأولوية لرضا المستأجرين والتميز في الخدمة.
- ابتكار: تبني التقنيات والأساليب الجديدة لتعزيز إدارة الممتلكات.
- الاستدامة: الالتزام بالممارسات المسؤولة بيئياً.
الأهداف الاستراتيجية
- توسيع المحفظة العقارية من خلال عمليات الاستحواذ الاستراتيجية.
- تعزيز قيمة الأصول من خلال تحسين الكفاءة التشغيلية.
- تحقيق عوائد مالية متسقة للمساهمين.
- تعزيز العلاقات مع المستأجرين من خلال المشاركة الاستباقية.
الأداء المالي
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، أعلنت شركة ILPT عن إيرادات قدرها 89.2 مليون دولار. وحققت الشركة صافي دخل قدره 26.9 مليون دولار أمريكي، أي بزيادة قدرها 30% مقارنة بالعام السابق.
مَلَفّ Overview
تتكون محفظة ILPT من 146 عقارًا لوجستيًا تبلغ مساحتها الإجمالية حوالي 26.2 مليون قدم مربع. وتقع العقارات في المقام الأول في الأسواق الصناعية الكبرى، مع التركيز على قربها من شبكات النقل.
| متري | قيمة |
|---|---|
| إجمالي الخصائص | 146 |
| إجمالي اللقطات المربعة | 26.2 مليون قدم مربع |
| معدل الإشغال | 98.5% |
| متوسط مدة الإيجار | 6.2 سنة |
| الإيرادات (الربع الثالث 2023) | 89.2 مليون دولار |
| صافي الدخل (الربع الثالث 2023) | 26.9 مليون دولار |
تنويع المستأجر
تخدم ILPT مجموعة متنوعة من المستأجرين عبر مختلف القطاعات، مما يقلل من المخاطر ويعزز استقرار الإيرادات. يشمل المستأجرون الرئيسيون شركات في مجال الخدمات اللوجستية وتجارة التجزئة والسلع الاستهلاكية.
التركيز على السوق
- التركيز الجغرافي: التركيز على المراكز اللوجستية الرئيسية مثل كاليفورنيا وتكساس ومنطقة نيويورك ونيو جيرسي الحضرية.
- اتجاهات الصناعة: زيادة الطلب مدفوعًا بنمو التجارة الإلكترونية واحتياجات كفاءة سلسلة التوريد.
رؤية طويلة المدى
تهدف ILPT إلى تحقيق النمو المستدام من خلال تخصيص رأس المال الاستراتيجي والتميز التشغيلي. تتضمن المهمة تعزيز العلاقات طويلة الأمد مع المستأجرين وأصحاب المصلحة.
كيف يعمل صندوق العقارات اللوجستية الصناعية (ILPT).
Overview من إيلبت
صندوق العقارات اللوجستية الصناعية (ILPT) هو صندوق استثمار عقاري (REIT) يركز بشكل أساسي على ملكية وإدارة العقارات اللوجستية. اعتبارًا من عام 2023، تمتلك ILPT أكثر من 125 عقارًا في جميع أنحاء الولايات المتحدة، بمساحة إجمالية قابلة للتأجير تتجاوز 15 مليون قدم مربع.
توليد الإيرادات
تحقق شركة ILPT إيرادات في المقام الأول من خلال تأجير عقاراتها لمجموعة متنوعة من المستأجرين، بما في ذلك شركات التجارة الإلكترونية وتجارة التجزئة والتصنيع. بالنسبة للسنة المالية 2022، أعلنت شركة ILPT عن إجمالي إيرادات تبلغ حوالي 182 مليون دولار.
الأداء المالي
في الربع الثاني من عام 2023، أعلنت شركة ILPT عن دخل صافي قدره 38 مليون دولار أمريكي، أي ما يعادل 0.56 دولار أمريكي للسهم الواحد. كما حققت الشركة أيضًا تمويلًا من العمليات (FFO) بقيمة 46 مليون دولار، أو 0.68 دولار للسهم الواحد. يعد FFO مقياسًا مهمًا لصناديق الاستثمار العقارية، حيث يوفر صورة أوضح للأداء التشغيلي.
موقف السوق
تعمل ILPT في سوق تنافسية. اعتبارًا من عام 2023، يبلغ متوسط مدة الإيجار عبر عقاراتها حوالي 6.5 سنوات، مع معدل احتفاظ بالمستأجر يبلغ 85%. ويبلغ متوسط معدل الإشغال 97%، مما يوضح الطلب على مساحاتها اللوجستية.
المحفظة الاستثمارية
تقع محفظة ILPT في موقع استراتيجي بالقرب من مراكز النقل الرئيسية، مما يعزز جاذبيتها لشركات الخدمات اللوجستية. التوزيع الجغرافي لعقارات ILPT هو كما يلي:
| منطقة | عدد العقارات | إجمالي القدم المربعة |
|---|---|---|
| شمال شرق البلاد | 30 | 4,500,000 |
| جنوب شرق | 40 | 5,500,000 |
| الغرب الأوسط | 25 | 3,000,000 |
| الغرب | 30 | 2,000,000 |
الديون والتمويل
اعتبارًا من 30 يونيو 2023، بلغ إجمالي ديون شركة ILPT حوالي 600 مليون دولار، بمتوسط سعر فائدة مرجح يبلغ 3.5%. وتحتفظ الشركة بمركز سيولة قوي، مع 100 مليون دولار من الائتمان المتاح بموجب التسهيلات الائتمانية المتجددة.
سياسة توزيع الأرباح
تلتزم ILPT بتوفير أرباح ثابتة لمساهميها. في عام 2022، أعلنت ILPT عن توزيع أرباح إجمالية قدرها 1.50 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد، مما يُترجم إلى عائد أرباح يبلغ حوالي 8.5٪ على أساس سعر السهم البالغ 17.65 دولارًا أمريكيًا في نهاية العام.
استراتيجية النمو المستقبلي
تخطط ILPT لتوسيع محفظتها من خلال الحصول على خصائص لوجستية إضافية. وقد أشارت الإدارة إلى هدف يتمثل في الاستحواذ على عقارات بقيمة 200 مليون دولار سنويًا، مع التركيز على احتياجات سلسلة التوريد المدفوعة بنمو التجارة الإلكترونية واتجاهات التسليم في الميل الأخير.
الحوكمة البيئية والاجتماعية (ESG)
تلتزم ILPT بمبادرات الاستدامة، حيث تتميز أكثر من 30% من عقاراتها بأنظمة موفرة للطاقة. والهدف هو تحقيق خفض في انبعاثات الكربون بنسبة 25% بحلول عام 2030.
كيف يجني صندوق العقارات اللوجستية الصناعية (ILPT) الأموال
هيكل صندوق الاستثمار العقاري
تعمل شركة صندوق العقارات اللوجستية الصناعية (ILPT) بمثابة صندوق الاستثمار العقاري (REIT)، مع التركيز على الاستحواذ والملكية وإدارة العقارات اللوجستية الموجودة في المقام الأول المناطق الحضرية الكبرى في جميع أنحاء الولايات المتحدة. من خلال الالتزام بلوائح REIT، يتعين على ILPT التوزيع على الأقل 90% من دخلها الخاضع للضريبة إلى المساهمين، وبالتالي توليد الدخل في المقام الأول من خلال إيرادات الإيجار من ممتلكاتها.
مصادر الإيرادات
يستمد مصدر الإيرادات الأساسي لشركة ILPT من تأجير عقاراتها لمجموعة متنوعة من المستأجرين. تتكون محفظة الشركة من حوالي 131 عقار، بمساحة إجمالية قابلة للتأجير تبلغ حوالي 18 مليون قدم مربع اعتبارًا من 30 سبتمبر 2023.
- دخل الإيجار: في عام 2022، أعلنت شركة ILPT عن دخل إيجار قدره تقريبًا 150 مليون دولار.
- رسوم إدارة الممتلكات: تحقق ILPT أيضًا إيرادات من رسوم إدارة الممتلكات، وتساهم في ذلك 5 ملايين دولار سنويا.
مزيج المستأجر وانتهاء عقد الإيجار
تتمتع ILPT بقاعدة مستأجرين متنوعة بشكل جيد، بما في ذلك شركات الخدمات اللوجستية وشركات البيع بالتجزئة الكبرى. الشركة لديها متوسط مدة الإيجار 5.3 سنة ومعدل احتفاظ صحي بالمستأجر يبلغ تقريبًا 94%.
| نوع المستأجر | نسبة دخل الإيجار | كبار المستأجرين |
|---|---|---|
| بيع بالتجزئة | 40% | أمازون، وول مارت |
| اللوجستية | 30% | فيديكس، يو بي إس |
| تصنيع | 20% | بروكتر أند غامبل، جونسون آند جونسون |
| آخر | 10% | - |
النفقات الرأسمالية واستراتيجية النمو
لتعزيز محفظتها، تخصص ILPT جزءًا كبيرًا من إيراداتها نحو النفقات الرأسمالية. وفي عام 2022، أنفقت الشركة ما يقرب من 30 مليون دولار بشأن التحسينات والتوسعات العقارية. وتهدف الشركة إلى الاستحواذ على عقارات إضافية عالية الجودة لتوسيع نطاق تواجدها في المواقع الإستراتيجية.
مقاييس الأداء المالي
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، أعلنت شركة ILPT عن المقاييس المالية التالية:
| متري | قيمة الربع الثالث من عام 2023 | قيمة الربع الثاني من عام 2023 |
|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 160 مليون دولار | 158 مليون دولار |
| صافي الدخل | 48 مليون دولار | 46 مليون دولار |
| الأموال من العمليات (FFO) | 50 مليون دولار | 48 مليون دولار |
| نسبة الدين إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك | 5.2x | 5.5x |
اتجاهات السوق والتوقعات المستقبلية
تستفيد ILPT من الطلب المتزايد على الخصائص اللوجستية مدفوعًا بصعود التجارة الإلكترونية والتغيرات في ديناميكيات سلسلة التوريد. وتتوقع الشركة زيادة مستمرة في إيرادات الإيجار، وتتوقع معدل نمو سنوي تقريبًا 5% إلى 7% حتى عام 2024.
سياسة توزيع الأرباح
تحتفظ ILPT بسياسة توزيع أرباح ثابتة، حيث تقوم بتوزيع الأرباح كل ثلاثة أشهر. اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، أعلنت الشركة عن توزيع أرباح بقيمة 0.45 دولار للسهم الواحد، مما أدى إلى عائد توزيعات أرباح سنوية تقريبًا 6% على أساس سعر السهم حولها 30 دولارًا للسهم الواحد.
Industrial Logistics Properties Trust (ILPT) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Industrial Logistics Properties Trust (ILPT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Industrial Logistics Properties Trust (ILPT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Industrial Logistics Properties Trust (ILPT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.