Sandstorm Gold Ltd. (SAND) Bundle
نبذة تاريخية عن شركة ساندستورم جولد المحدودة (SAND)
التأسيس والسنوات المبكرة
التأسيس والسنوات المبكرة
تأسست شركة Sandstorm Gold Ltd. في عام 2008 على يد نولان واتسون ومجموعة من المستثمرين، مع التركيز على الحصول على تدفقات الذهب وعوائده. تم طرح أسهم الشركة للاكتتاب العام الأولي (IPO) في بورصة تورونتو للأوراق المالية تحت رمز المؤشر SAND.
نموذج الأعمال والاستراتيجية
تعمل شركة Sandstorm Gold بشكل أساسي في قطاع المعادن الثمينة، حيث تقوم بشراء وإدارة الذهب وغيره من التدفقات/الإتاوات المعدنية. اعتبارًا من عام 2023، كان لدى Sandstorm محفظة تضم 27 تدفقًا وعوائد عبر بلدان مختلفة. يسمح لهم نموذج أعمالهم الفريد بتوفير رأس المال الأولي لشركات التعدين مقابل الإنتاج المستقبلي.
مالي Overview
اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2023، أعلنت شركة Sandstorm عن إيرادات سنوية تبلغ حوالي 79 مليون دولار أمريكي، مما يعكس زيادة مقارنة بـ 65 مليون دولار أمريكي في العام السابق. حافظت الشركة على مركز مالي قوي، حيث بلغ إجمالي النقد والنقد المعادل 34 مليون دولار.
| سنة | الإيرادات (بالملايين) | صافي الدخل (بالملايين) | إجمالي الأصول (بالملايين) | النقد والنقد المعادل (بالملايين) |
|---|---|---|---|---|
| 2021 | $65 | $18 | $377 | $30 |
| 2022 | $79 | $21 | $400 | $34 |
| 2023 (الربع الثاني على أساس سنوي) | $79 | $22 | $420 | $34 |
عمليات الاستحواذ والنمو
قامت شركة Sandstorm Gold بتوسيع محفظتها بشكل استراتيجي من خلال عمليات الاستحواذ المختلفة. المعاملات البارزة تشمل:
- الاستحواذ على نسبة 1.5% من NSR في مشروع Castle Mountain في كاليفورنيا مقابل 18 مليون دولار في عام 2019.
- الاستحواذ على تدفق الفضة من أصول الذهب والفضة المنتجة لشركة Maverix Metals مقابل 25 مليون دولار في عام 2021.
- الاندماج مع Mariana Resources في عام 2021، مما عزز قاعدة مواردها ومسارات المشروعات.
أداء السوق
اعتبارًا من أكتوبر 2023، تم تداول أسهم Sandstorm Gold بحوالي 6.25 دولارًا أمريكيًا، مما يدل على أن القيمة السوقية تبلغ حوالي 1.1 مليار دولار أمريكي. وقد شهد أداء أسهم الشركة عائدًا بنسبة 30٪ تقريبًا خلال العام الماضي.
توزيعات الأرباح
لدى Sandstorm Gold تاريخ في إعادة القيمة إلى المساهمين من خلال توزيعات الأرباح. وفي عام 2022، أعلنت الشركة عن توزيع أرباح سنوية إجمالية قدرها 0.10 دولار للسهم الواحد. وبلغت نسبة توزيع الأرباح حوالي 20% من صافي الدخل.
النظرة المستقبلية
تشير توقعات المحللين لإنتاج Sandstorm إلى نمو في أوقية الذهب المعادلة من 30.000 إلى 35.000 في عام 2024. وتهدف الشركة إلى تعزيز قاعدة أصولها من خلال استراتيجيات الاستكشاف والاستحواذ المستمرة.
اختتام البيانات المالية
تواصل شركة Sandstorm Gold Ltd. وضع نفسها كلاعب رائد في صناعة التعدين من خلال الاستثمارات الإستراتيجية والإدارة المالية القوية.
من يملك شركة Sandstorm Gold Ltd. (SAND)
هيكل المساهمين
هيكل المساهمين
تتميز ملكية شركة Sandstorm Gold Ltd. بمجموعة متنوعة من المستثمرين من المؤسسات والأفراد. اعتبارًا من أحدث الإيداع، يصور الجدول التالي المساهمين الرئيسيين:
| نوع المساهم | نسبة الملكية (%) | عدد الأسهم المملوكة |
|---|---|---|
| المستثمرون المؤسسيون | 58.2 | 70,200,000 |
| مستثمرو التجزئة | 25.5 | 30,500,000 |
| المطلعين | 16.3 | 19,600,000 |
كبار المساهمين المؤسسيين
من بين المستثمرين المؤسسيين، يمتلك العديد من اللاعبين الرئيسيين حصصًا كبيرة في شركة Sandstorm Gold Ltd. ويلخص الجدول التالي أهم المساهمين المؤسسيين:
| مؤسسة | نسبة الملكية (%) | عدد الأسهم المملوكة |
|---|---|---|
| استثمارات الإخلاص | 7.1 | 8,500,000 |
| مجموعة الطليعة | 5.6 | 6,700,000 |
| بلاك روك | 4.4 | 5,300,000 |
| جولدمان ساكس لإدارة الأصول | 3.5 | 4,200,000 |
| شركة ستيت ستريت | 3.1 | 3,700,000 |
ملكية المطلعين
تلعب الملكية الداخلية دورًا حاسمًا في حوكمة شركة Sandstorm Gold Ltd. ويوضح الجدول التالي ديناميكيات الملكية الداخلية:
| اسم | موضع | نسبة الملكية (%) | عدد الأسهم المملوكة |
|---|---|---|---|
| ديفيد أ. بروتون | الرئيس والمدير التنفيذي | 1.2 | 1,500,000 |
| ماثيو د. ماكينلي | المدير المالي | 0.8 | 950,000 |
| مايكل إل هوبلي | مخرج | 0.5 | 600,000 |
أبرز الأحداث المالية الأخيرة
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، أعلنت شركة Sandstorm Gold Ltd. عن المقاييس المالية التالية:
| متري | قيمة |
|---|---|
| القيمة السوقية | 1.2 مليار دولار |
| الإيرادات (تم) | 120 مليون دولار |
| صافي الدخل | 45 مليون دولار |
| ربحية السهم (EPS) | $0.36 |
| نسبة الدين إلى حقوق الملكية | 0.15 |
التوزيع الجغرافي للمساهمين
التوزيع الجغرافي للمساهمين في شركة Sandstorm Gold Ltd. هو في الغالب أمريكا الشمالية، مع وجود ملحوظ في الأسواق الدولية. والجدول التالي يوضح التوزيع:
| منطقة | نسبة الملكية (%) | المساهمين المقدرين |
|---|---|---|
| أمريكا الشمالية | 78.5 | 95,000 |
| أوروبا | 14.0 | 17,000 |
| آسيا | 5.0 | 6,000 |
| آحرون | 2.5 | 3,000 |
استنتاج بشأن رؤى الملكية
تعكس ملكية شركة Sandstorm Gold Ltd مزيجًا من الاستثمار المؤسسي والمشاركة الداخلية وقاعدة التجزئة المتنوعة، مما يساهم في استراتيجياتها التشغيلية ووجودها في السوق.
بيان مهمة شركة Sandstorm Gold Ltd. (SAND).
شركة Overview
تعمل شركة Sandstorm Gold Ltd. كشركة مملوكة للذهب، حيث توفر رأس المال الأولي لشركات التعدين مقابل نسبة مئوية من الذهب المنتج من مناجمها. تتمثل مهمة الشركة في خلق قيمة طويلة الأجل لمساهميها من خلال الاستثمارات في قطاع الذهب. اعتبارًا من الربع الثاني من عام 2023، استثمرت شركة Sandstorm في أكثر من 30 مشروعًا للتعدين حول العالم.
بيان المهمة
بيان مهمة شركة Sandstorm Gold Ltd. هو تعظيم قيمة المساهمين من خلال كوننا شركة رائدة في قطاع تدفق الذهب وحقوق الملكية، مع الحفاظ على الالتزام بممارسات التعدين المستدامة والمسؤولة. وتهدف الشركة إلى الدخول في شراكات مع شركات التعدين لدعم نموها مع ضمان الربحية.
القيم الأساسية
- نزاهة: التمسك بأعلى معايير الشفافية والأخلاق في جميع العمليات.
- ابتكار: تطوير حلول مالية إبداعية تساعد شركات التعدين على الازدهار.
- مسؤولية: ضمان تنفيذ الممارسات المستدامة في صناعة التعدين.
- التزام: مكرسة لتعزيز العلاقات طويلة الأمد مع الشركاء والمساهمين.
الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2023، كانت المقاييس المالية لشركة Sandstorm Gold Ltd. هي كما يلي:
| متري | المبلغ (بالدولار الأمريكي) |
|---|---|
| القيمة السوقية | تقريبا. 630 مليون |
| إجمالي الإيرادات (2022) | حوالي 40 مليون |
| صافي الدخل (2022) | حوالي 11 مليون |
| إجمالي الأصول | حوالي 300 مليون |
| إجمالي الالتزامات | حوالي 20 مليون |
| التدفق النقدي من العمليات (2022) | حوالي 18 مليون |
الأهداف الاستراتيجية
- نمو: توسيع محفظة الإتاوات والتدفقات من خلال عمليات الاستحواذ الاستراتيجية.
- الربحية: التركيز على المشاريع عالية الجودة التي تحقق عوائد قوية على الاستثمار.
- الشراكات: تطوير علاقات دائمة مع مشغلي التعدين لتعزيز النجاح المتبادل.
- التميز التشغيلي: التحسين المستمر للكفاءات التشغيلية لتعزيز الربحية.
المبادرات الأخيرة
في يوليو 2023، أعلنت شركة Sandstorm عن اتفاقية جديدة للاستحواذ على تدفق الذهب في منطقة عمليات الذهب هيجينسفيلومن المتوقع أن يزيد الإنتاج بنحو 20 ألف أوقية سنويًا. وقدرت قيمة الاستثمار بنحو 25 مليون دولار.
موقف السوق
تُعرف شركة Sandstorm Gold Ltd. بأنها واحدة من الشركات الرئيسية في صناعة تدفق الذهب، إلى جانب شركات مثل Franco-Nevada وWheaton Precious Metals. الميزة التنافسية للشركة تكمن في محفظة متنوعة وتركيزها الاستراتيجي على الذهب، الذي يجذب المستثمرين بشكل خاص في أوقات عدم اليقين الاقتصادي.
الالتزام بالحوكمة البيئية والاجتماعية والحوكمة
تلتزم شركة Sandstorm بالمبادئ البيئية والاجتماعية والحوكمة (ESG)، وتنفذ استراتيجيات لضمان الالتزام بممارسات التعدين المسؤولة. وفي عام 2022، أعلنت الشركة عن التزام 1 مليون دولار نحو المبادرات المجتمعية في المناطق المحيطة باستثماراتها التعدينية.
النظرة المستقبلية
وبالنظر إلى المستقبل، تهدف شركة Sandstorm Gold Ltd. إلى الاستفادة من النمو المتوقع في الطلب على الذهب، حيث يتوقع محللو السوق زيادة في أسعار الذهب بسبب عدم اليقين الاقتصادي العالمي. تتمتع الشركة بموقع استراتيجي للاستفادة من محفظتها لتحقيق النمو المستدام وتعزيز قيمة المساهمين.
كيف تعمل شركة Sandstorm Gold Ltd. (SAND).
نموذج الأعمال
نموذج الأعمال
تعمل شركة Sandstorm Gold Ltd. في المقام الأول كشركة لتمويل التعدين، وتركز على الحصول على وإدارة محفظة متنوعة من عائدات وتدفقات الذهب.
ويؤكد نموذج الشركة على توفير التمويل المسبق لشركات التعدين مقابل الحق في الحصول على الإنتاج المستقبلي بتكاليف محددة سلفا. تسمح هذه الإستراتيجية لشركة Sandstorm بالاستفادة من النمو المحتمل في إنتاج الذهب دون المخاطر التشغيلية المرتبطة بالتعدين التقليدي.
مالي Overview
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، أعلنت شركة Sandstorm Gold عن المقاييس المالية التالية:
| متري | القيمة (بالدولار الأمريكي) |
|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 52.9 مليون |
| صافي الدخل | 10.1 مليون |
| ربحية السهم (EPS) | 0.13 |
| إجمالي الأصول | 618.9 مليون |
| إجمالي الالتزامات | 49.3 مليون |
نموذج الملوك والتدفق
تتضمن اتفاقيات حقوق الملكية والبث المباشر الخاصة بـ Sandstorm Gold العديد من المكونات الرئيسية:
- المدفوعات النقدية مقدما لمشغلي المناجم.
- الاستحواذ على نسبة من الإنتاج المستقبلي.
- دفعات ثابتة أو دفعات متغيرة على أساس مستويات الإنتاج.
- عقود طويلة الأجل مع شركات التعدين القائمة.
تنويع المحفظة
اعتبارًا من سبتمبر 2023، تضمنت محفظة Sandstorm Gold مصالح في:
- أكثر من 200 إتاوات وتدفقات، 25 منها تنتج حاليًا.
- وتنتشر الأصول في العديد من البلدان، بما في ذلك كندا والولايات المتحدة والبرازيل وغيرها.
عمليات الاستحواذ الأخيرة
خلال عام 2023، قامت شركة Sandstorm Gold بتوسيع محفظتها من خلال عمليات استحواذ ملحوظة:
| اكتساب | موقع | إنهاء سنة الإنتاج |
|---|---|---|
| منجم رودنا | بولندا | 2030 |
| مشروع جولد ستريم | كندا | 2025 |
| مشروع السحابة الفضية | الولايات المتحدة | 2028 |
أداء السوق
اعتبارًا من أكتوبر 2023، أظهر أداء سهم Sandstorm Gold ما يلي:
| تاريخ | سعر السهم (بالدولار الأمريكي) | القيمة السوقية (الدولار الأمريكي) |
|---|---|---|
| 30 سبتمبر 2023 | 6.25 | 675 مليون |
| 15 أكتوبر 2023 | 6.40 | 700 مليون |
النظرة المستقبلية
لقد وضعت شركة Sandstorm Gold أهدافًا طموحة للتوسع ونمو الإنتاج. تتوقع الشركة:
- - زيادة الإنتاج السنوي من الإتاوات والتيارات بنسبة 15% خلال العام القادم.
- استهداف عمليات الاستحواذ الجديدة في الأسواق والمناطق الناشئة.
كيف تجني شركة Sandstorm Gold Ltd. (SAND) الأموال
تدفقات الإيرادات
تعمل شركة Sandstorm Gold Ltd. بشكل أساسي من خلال مصدرين للإيرادات: اتفاقيات حقوق الملكية و اتفاقيات التدفق.
اتفاقيات الملكية
وبموجب هذه الاتفاقيات، تحصل شركة Sandstorm على نسبة مئوية من الإيرادات من المناجم العاملة بموجب اتفاقيات حقوق الملكية الخاصة بها. وفقًا لأحدث التقارير، تمتلك Sandstorm أكثر من 200 حق ملكية على العقارات في مختلف البلدان، مما يؤدي إلى تنويع مصادر دخلها بشكل كبير.
| اسم الألغام | دولة | نسبة الملوك | الإيرادات السنوية المقدرة (بالدولار الأمريكي) |
|---|---|---|---|
| الدبور الذهب | الولايات المتحدة الأمريكية | 2.0% | $1,200,000 |
| جبل بيك | أستراليا | 1.5% | $900,000 |
| سان أنطونيو | المكسيك | 2.5% | $1,500,000 |
| جبل الذهب | كندا | 2.0% | $700,000 |
اتفاقيات البث
تدخل Sandstorm أيضًا في اتفاقيات البث، حيث تدفع رسومًا مقدمة للحصول على نسبة مئوية من إنتاج المنجم المستقبلي بسعر ثابت. يمكن أن توفر هذه الاتفاقيات نفوذًا كبيرًا حيث تستفيد الشركة من ارتفاع أسعار الذهب دون التعرض المباشر لتكاليف التعدين.
| اسم الألغام | دولة | نسبة تيار الذهب | سعر الشراء الثابت (للأونصة، دولار أمريكي) | الإنتاج السنوي المقدر (أوقية) |
|---|---|---|---|---|
| فروتا ديل نورتي | الاكوادور | 3.0% | $400 | 80,000 |
| بلاك ووتر | كندا | 2.0% | $500 | 60,000 |
| سانتا ايلينا | المكسيك | 2.5% | $450 | 50,000 |
الأداء المالي
في عام 2022، أعلنت شركة Sandstorm Gold Ltd. عن إجمالي إيرادات يقارب 79.4 مليون دولار، بمناسبة زيادة 18% مقارنة بعام 2021.
تم الإبلاغ عن الأرباح المعدلة قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والإطفاء) لنفس العام في 49.6 مليون دولار، بصافي دخل 26.9 مليون دولار.
استراتيجية الاستثمار
يركز نموذج أعمال ساندستورم بشكل كبير على النمو من خلال الاستثمارات الإستراتيجية في المناجم والمشاريع الجديدة، مما يوفر لها التدفقات النقدية المستقبلية المحتملة. لقد استثمرت الشركة أكثر من ذلك 200 مليون دولار في المشاريع الجديدة والحالية منذ إنشائها.
تحديد المواقع في السوق
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2023، ظلت القيمة السوقية لشركة Sandstorm Gold ثابتة 1.1 مليار دولارمما يجعلها لاعبًا بارزًا في صناعة المعادن الثمينة والبث المباشر.
هيكل التكلفة
تعد التكاليف التشغيلية لشركة Sandstorm Gold Ltd. أقل بكثير من شركات التعدين التقليدية، ويرجع ذلك إلى حد كبير إلى نموذج حقوق الملكية والبث المباشر. أعلنت الشركة عن هامش تكلفة تشغيلية يقارب 90%.
استنتاج حول اتجاهات السوق
في ظل الاتجاهات الأخيرة في سوق الذهب، مع تأرجح أسعار الذهب الفورية 1,850 دولارًا للأونصة في أواخر عام 2023، تتمتع إيرادات Sandstorm من الإتاوات والتدفقات بإمكانية صعودية كبيرة، خاصة مع بقاء الطلب العالمي على الذهب قويًا.
Sandstorm Gold Ltd. (SAND) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support