Breaking Down Avalon Holdings Corporation (AWX) Finanzgesund

Verständnis der AValon Holdings Corporation (AWX) Einnahmequellen

Verständnis der Umsatzströme der Avalon Holdings Corporation

Die Einnahmenanalyse der Avalon Holdings Corporation (AWX) enthält wichtige Einblicke in seine finanzielle Gesundheit ab 2024. Das Unternehmen tätig ist hauptsächlich in zwei Segmenten: Waste Management Services und Golf und verwandte Operationen.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

• Abfallmanagementdienste: Dieses Segment erzielte einen Netto -Betriebsumsatz von ungefähr 36,2 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten des 2024 im Vergleich zu 34,7 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023.
• Golf und verwandte Operationen: Einnahmen in diesem Segment erreichten ungefähr 30,0 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten von 2024, oben von 28,5 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Die Gesamteinnahmen des Netto -Betriebs stiegen auf 66,2 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten des 2024, was ein Wachstum von ungefähr darstellt 4.7% im Vergleich zu 63,2 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten von 2023.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Im Segment Waste Management Services lagen die Netto -Betriebsumsatzerlöse aus dem Abfallentsorgungsmakler und den Management -Diensten ungefähr 34,0 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten 2024 im Vergleich zu 32,4 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023. Die kontinuierlichen Arbeitseinnahmen stiegen um etwa um etwa 1,0 Millionen US -Dollar, während die Einnahmen für Eventarbeitsumsätze ebenfalls wachsen, und stieg auf ungefähr auf 14,1 Millionen US -Dollar aus 13,5 Millionen US -Dollar.

Das Golf- und verwandte Operationssegment beobachtete einen leichten Anstieg der Mitgliedsbeiträge und erreichte ungefähr 5,6 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten 2024 im Vergleich zu 5,5 Millionen US -Dollar Im Jahr 2023 verbesserte 5,9 Millionen US -Dollar aus 5,1 Millionen US -Dollar.

Insgesamt spiegeln die Umsatzströme der Avalon Holdings Corporation einen positiven Trend wider, der auf das Wachstum beider Segmente zurückzuführen ist, insbesondere bei kontinuierlichen Arbeits- und Veranstaltungsprojekten innerhalb des Abfallmanagements und verbessertem Betrieb bei golfbezogenen Aktivitäten.

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität der Avalon Holdings Corporation (AWX)

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität der Avalon Holdings Corporation

Bruttogewinnmarge: Die Bruttogewinnmarge für die ersten neun Monate des 2024 war ungefähr ungefähr 43.5%, im Vergleich zu 42.8% Im gleichen Zeitraum 2023. Dies weist auf eine Verbesserung hin, wie effizient das Unternehmen seine Produktionskosten im Vergleich zu seinen Einnahmen verwaltet.

Betriebsgewinnmarge: Die Betriebsgewinnmarge für die ersten neun Monate des 2024 stand bei 4.8%, hoch von 0.7% In den ersten neun Monaten des 2023. Dieser erhebliche Anstieg spiegelt ein besseres Kostenmanagement und die betriebliche Effizienz wider.

Nettogewinnmarge: Die Nettogewinnmarge für die ersten neun Monate des 2024 war 2.7%im Gegensatz zu einer Nettoverlust -Marge von (1.5%) Im gleichen Zeitraum von 2023 weist dieser Turnaround eine signifikante Verbesserung der Gesamtrentabilität hin.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Im dritten Quartal 2024 war das auf die Aktionäre zurückzuführene Nettoergebnis 1,8 Millionen US -Dollar, oder $0.47 pro Aktie im Vergleich zu 0,9 Millionen US -Dollar, oder $0.23 pro Aktie im dritten Quartal 2023. Dies spiegelt einen Anstieg der Rentabilität gegenüber dem Vorjahr wider.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Die durchschnittliche Bruttogewinnmarge für Abfallwirtschaftsdienste beträgt ungefähr ungefähr 40%. Avalon Holdings hat diesen Benchmark mit einer groben Gewinnspanne von übertroffen 43.5%.

Für den Betriebsgewinnmargen liegt der Branchendurchschnitt in der Nähe 3%, während Avalon Holdings erreicht hat 4.8%, Hinweis überlegene Betriebseffizienz.

Schließlich liegt die durchschnittliche Nettogewinnmarge in der Branche auf 2%, was Avalon auch mit einem Rand von übertroffen hat 2.7%.

Analyse der Betriebseffizienz

Die Kosten für den Betrieb im Zusammenhang mit Abfallmanagementdiensten nahmen auf 28,4 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten von 2024 im Vergleich zu 27,9 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum von 2023, der einen Fokus auf das Kostenmanagement widerspiegelt.

Der Gesamtprozentsatz der Bruttomarge für Abfallmanagementdienste stieg auf 21% In den ersten neun Monaten von 2024 von 20% im Vorjahr. Diese Verbesserung wird auf einen erhöhten Bruttogewinn zurückgeführt, der sowohl durch kontinuierliche als auch aus Eventarbeitsprojekte erzielt wird.

Im Golf- und verwandten Betriebssegment stieg der Netto -Betriebsumsatz auf 30,0 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten von 2024, oben von 28,5 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum von 2023. Die Gesamtkosten des Geschäfts nahmen auf 23,6 Millionen US -Dollar im Vergleich zu 24,2 Millionen US -Dollar Im Vorjahr zeigen wirksame Kostenkontrollmaßnahmen.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie AValon Holdings Corporation (AWX) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie die Avalon Holdings Corporation ihr Wachstum finanziert

Schuldenniveaus: Zum 30. September 2024 hat die Avalon Holdings Corporation eine langfristige Schuld von 28,793 Millionen US -Dollar und ein aktueller Teil der langfristigen Schulden amunen an 0,565 Millionen US -Dollar. Die Gesamtverschuldung besteht hauptsächlich aus einem Laufzeitkreditvertrag mit einem Bruttobetrag von 29,812 Millionen US -Dollar, 29,358 Millionen US -Dollar Nach Berücksichtigung der Kosten für Schulden.

Verschuldungsquote: Verschuldung: Die Verschuldungsquote beträgt ungefähr ungefähr 0.75 Ab dem 30. September 2024. Dies wird unter Verwendung von Gesamtverbindlichkeiten von berechnet 51,587 Millionen US -Dollar und totaler Eigenkapital von 37,659 Millionen US -Dollar . Dieses Verhältnis liegt unter dem Branchendurchschnitt von 1.0Angabe eines relativ konservativen Ansatzes zur Nutzung von Schulden.

Jüngste Schuldenausstellungen: Im August 2022 schloss Avalon eine Kreditvereinbarung für ab 31 Millionen US -Dollar frühere Kredite refinanzieren und Renovierungsarbeiten im Grand Resort finanzieren. Der Erlös eingeschlossen 20,2 Millionen US -Dollar zur Refinanzierung bestehender Schulden.

Kreditratings: Nach den jüngsten Berichten hat das Unternehmen keine spezifische Bonität bekannt gegeben. Es behält jedoch die Einhaltung seiner Schuldenverschreibungen bei.

Ausgleich von Schulden und Eigenkapitalfinanzierung: Die Avalon Holdings Corporation gleicht seine Finanzierungsstrategien aus, indem sie sowohl Schulden als auch Eigenkapital nutzt. Das Unternehmen hat herausgegeben 3.899.431 Aktien Stammaktien, die zu seiner Eigenkapitalbasis von beitragen 38,531 Millionen US -Dollar . Das Management zielt darauf ab, das Wachstum durch eine Mischung aus operativen Cashflows und strategischen Krediten zu finanzieren, was eine Flexibilität bei der Kapitalallokation ermöglicht.

Zukünftige Schuldenfälle: Für die zwölf Monate, die am 30. September 2024 enden, werden zukünftige Laufzeiten langfristiger Schulden wie folgt strukturiert:

Bewertung der AWX -Liquidität der AValon Holdings Corporation (AWX)

Bewertung der Liquidität der Avalon Holdings Corporation

Stromverhältnis: Ab dem 30. September 2024 liegt das aktuelle Verhältnis bei 0,97, berechnet als Gesamtstromvermögen von 17,2 Mio. USD geteilt durch die gesamten aktuellen Verbindlichkeiten von 17,7 Mio. USD.

Schnellverhältnis: Das schnelle Verhältnis beträgt ungefähr 0,56 und stammt aus den aktuellen Vermögenswerten abzüglich Vorräte (15,5 Mio. USD) geteilt durch aktuelle Verbindlichkeiten (17,7 Mio. USD).

Betriebskapitaltrends

Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen ein Betriebskapitaldefizit von rund 0,5 Mio. USD, was sich um ein Defizit von 3,9 Mio. USD zum 31. Dezember 2023 in Höhe von 3,9 Mio. USD legte. Diese Änderung war durch eine Erhöhung der Bargeld- und Bargeldäquivalente zurückzuführen, die sich auf 3,9 Mio. USD erhöhen. von 1,2 Millionen US -Dollar.

Cashflow -Statements Overview

Für die neun Monate am 30. September 2024 beliefen sich die Cashflows aus Betriebsaktivitäten auf 3,95 Mio. USD, verglichen mit 2,18 Mio. USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. (0,62 Millionen US -Dollar).

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Das Unternehmen hat Bargeld genutzt, die aus dem Geschäft effektiv generiert wurden, um seine Verpflichtungen zu erfüllen. Das derzeitige Betriebskapitaldefizit und das geringe schnelle Verhältnis haben jedoch potenzielle Liquiditätsbedenken. Der Kreditvertrag mit rund 3,2 Mio. USD zum 30. September 2024 bietet ein gewisses Kissen, obwohl sie durch Geschäftsvermögen einschließlich von Forderungen und Lagerbeständen gesichert ist.

Das Management ist der Ansicht, dass erwartete Bargeld, die aus zukünftigen Operationen bereitgestellt werden, trotz der derzeitigen Liquiditätsquoten ausreichen wird, die potenzielle Risiken anzeigen.

Ist Avalon Holdings Corporation (AWX) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Um zu beurteilen, ob das Unternehmen überbewertet oder unterbewertet ist, analysieren wir wichtige Bewertungsmetriken, einschließlich der Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E), Preis-zu-Buch (P/B) und Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EV/ EBITDA) Verhältnisse.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das aktuelle P/E -Verhältnis wird basierend auf den neuesten Ertragsdaten berechnet:

• Nettoeinkommen für Q3 2024: 1,8 Millionen US -Dollar
• Aktien hervorragend: 3,899,431
• Ergebnis je Aktie (EPS): $0.47

Annahme eines Aktienkurs von 6,00 USD:

• P/E -Verhältnis: 12.77

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Um das P/B -Verhältnis zu berechnen, benötigen wir den Buchwert je Aktie:

• Eigenkapital des Aktionärs (zum 30. September 2024): 38,5 Millionen US -Dollar
• Buchwert pro Aktie: $9.87

Somit ist das P/B -Verhältnis:

• P/B -Verhältnis: 0.61

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Die Berechnung des EV/EBITDA beinhaltet Folgendes:

• Marktkapitalisierung: 23,4 Mio. USD (berechnet aus einem Aktienkurs von 6,00 USD und ausstehenden Aktien)
• Gesamtverschuldung: 29,4 Millionen US -Dollar
• Bargeld und Bargeldäquivalente: 3,9 Millionen US -Dollar
• EBITDA (in den letzten zwölf Monaten): 5,2 Millionen US -Dollar

Berechnung von EV:

• Enterprise Value (EV): 29,4 Mio. USD + 23,4 Mio. USD - 3,9 Mio. USD = 49,9 Mio. USD

Daher beträgt das EV/EBITDA -Verhältnis:

• EV/EBITDA -Verhältnis: 9.58

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten schwankte der Aktienkurs:

• 12 Monate hoch: $8.50
• 12 Monate niedrig: $5.00
• Aktueller Preis: $6.00

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Ab sofort zahlt das Unternehmen keine Dividenden, also:

• Dividendenrendite: 0%
• Auszahlungsquote: Nicht anwendbar

Analystenkonsens

Nach jüngsten Analystenbewertungen:

• Analystenkonsens: Halten
• Kursziel: $6.50

Hauptrisiken für die Avalon Holdings Corporation (AWX)

Schlüsselrisiken für die Avalon Holdings Corporation

Overview interner und externer Risiken

Die Avalon Holdings Corporation steht vor erheblichen internen und externen Risiken, die sich auf die finanzielle Gesundheit auswirken könnten. Zu den wichtigsten Risiken gehören:

• Branchenwettbewerb: Die Sektoren für Abfallmanagement- und Freizeitdienste sind sehr wettbewerbsfähig, wobei sich zahlreiche Akteure auf die Preisgestaltung und den Marktanteil auswirken.
• Regulatorische Veränderungen: Änderungen der Umweltvorschriften könnten die Betriebskosten und Serviceangebote beeinflussen.
• Marktbedingungen: Wirtschaftliche Abschwünge können zu einer verminderten Nachfrage nach Dienstleistungen führen und die Einnahmen beeinflussen.

Operative, finanzielle oder strategische Risiken

Jüngste Ertragsberichte zeigen verschiedene Risiken:

• Zinsrisiko: Der gewichtete durchschnittliche Zinssatz für ausstehende Kredite betrug ungefähr 6.26% In den ersten neun Monaten von 2024.
• Kreditrisiko: Wirtschaftliche Herausforderungen können zu Zahlungsausfällen durch Kunden führen, was sich auf den Cashflow und die Rentabilität auswirkt.
• Rechtsfragen: Laufende Klagen und Ermittlungen können zu Geldstrafen oder Strafen führen, die sich nachteilig auf die finanziellen Bedingungen auswirken könnten.

Minderungsstrategien

Das Unternehmen hat verschiedene Strategien zur Minderung von Risiken umgesetzt:

• Kostenkontrollmaßnahmen: Avalon hat sich auf die Reduzierung der Kosten für Mitarbeiter und die Verbesserung der operativen Effizienz konzentriert, was zu einem Rückgang der Betriebskosten um 18,9 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten von 2024.
• Diversifizierung: Erweiterung des Serviceangebots sowohl in der Abfallwirtschaft als auch im Freizeitbereich, um die Abhängigkeit von einem einzigen Einnahmequellen zu verringern.
• Verbesserte Marketingstrategien: Die aktiv förderende Mitgliedschaft und Dienstleistungen, um Kunden anzuziehen und zu halten, entscheidend für den Golf und damit verbundene Operationen.

Finanziell Overview

In den ersten neun Monaten des 2024 stieg der Netto -Betriebsumsatz auf 66,2 Millionen US -Dollar im Vergleich zu 63,2 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023. Das Segment für Abfallmanagementdienste machte ungefähr ungefähr 36,2 Millionen US -Dollar Einnahmen, während Golf und verwandte Operationen beigetragen haben 30 Millionen Dollar.

Zukünftige Wachstumsaussichten für die Avalon Holdings Corporation (AWX)

Zukünftige Wachstumsaussichten für die Avalon Holdings Corporation

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Das Wachstum des Unternehmens wird von mehreren Faktoren angetrieben, darunter:

• Produktinnovationen: Einführung neuer Dienste in den Abfällenmanagement- und Golfbetriebssegmenten.
• Markterweiterungen: Pläne, Abfallmanagementdienste in neue geografische Gebiete zu erweitern.
• Akquisitionen: Erforschung strategischer Akquisitionen zur Verbesserung von Serviceangeboten und Marktposition.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

In den ersten neun Monaten des 2024 lagen die Netto -Betriebseinnahmen aus Abfallmanagementdienstleistungen ungefähr 36,2 Millionen US -Dollar, hoch von 34,7 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum von 2023. Das Segment Golf und verwandte Operationen meldete Netto -Betriebsumsätze von ungefähr 30,0 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten des 2024 im Vergleich zu 28,5 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.

Analysten projizieren einen weiteren Wachstumsverlauf mit geschätzten Umsatzwachstumsraten von rund um das Wachstum 4-6% jährlich in den nächsten fünf Jahren.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Das Unternehmen verfolgt aktiv Partnerschaften, um die betrieblichen Effizienz zu verbessern und Serviceangebote zu erweitern. Zu den wichtigsten Initiativen gehören:

• Joint Ventures: Zusammenarbeit mit lokalen Regierungen für Abfallbewirtschaftungsverträge.
• Service -Diversifizierung: Erweiterung von Servicelinien im Golfsegment auf weitere Freizeitaktivitäten.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Mehrere Wettbewerbsvorteile sind offensichtlich:

• Etablierte Marke: Ein starker Ruf bei Abfallmanagement und Golfbetrieb.
• Operatives Fachwissen: Erfahrenes Managementteam mit Branchenkenntnissen.
• Finanzielle Stabilität: Verbessertes Nettoeinkommen, die auf Stammaktionäre von zugeschrieben werden 1,8 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten von 2024 im Vergleich zu einem Nettoverlust von 0,9 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.

Finanziell Overview

Abschluss

Das Unternehmen ist gut positioniert für zukünftiges Wachstum mit einer Kombination aus starker Umsatzleistung, strategischer Initiativen und Wettbewerbsvorteile, die sowohl die Abfallwirtschaft als auch die Golfbetriebssegmente anhaltende Expansion ermöglichen.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Avalon Holdings Corporation (AWX) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Avalon Holdings Corporation (AWX)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Avalon Holdings Corporation (AWX)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.