BIO-Rad Laboratories, Inc. (BIO) Finanzielle Gesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis von Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO) Einnahmequellenströme

Verständnis der Einnahmequellen von Bio-Rad Laboratories, Inc.

Der Nettoumsatz für das dritte Quartal von 2024 war 649,7 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 632,1 Millionen US -Dollar im dritten Quartal 2023 widerspiegelt eine Zunahme von 2.8%. Auf Währungsneutralbasis stieg der Umsatz um ungefähr um ungefähr 3.4% Jahr-über-Jahr.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

Die Einnahmequellen können in zwei Hauptsegmente eingeteilt werden:

• Lebenswissenschaftssegment: Umsatz für das dritte Quartal 2024 waren 260,9 Millionen US -Dollar, eine Abnahme von 1.0% im Vergleich zu 263,5 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum des letzten Jahres.
• Klinische Diagnostiksegment: Umsatz für das dritte Quartal von 2024 waren 388,8 Millionen US -Dollareine Zunahme von 5.6% im Vergleich zu 368,1 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum des letzten Jahres.

In den ersten neun Monaten von 2024:

• Lebenswissenschaftssegment: Gesamtumsatz waren 753,1 Millionen US -Dollar, eine Abnahme von 15.1% aus 887,3 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023.
• Klinische Diagnostiksegment: Gesamtumsatz waren 1,1 Milliarden US -Dollareine Zunahme von 4.1% aus 1,1 Milliarden US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023.

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Die Gesamtvereinbarung des Umsatzwachstums im Laufe des Jahres in den ersten neun Monaten von 2024 spiegelt einen Rückgang von um 4.6%mit Nettoumsatz von 1,90 Milliarden US -Dollar im Vergleich zu 1,99 Milliarden US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Das Lebenswissenschaftssegment erlebte einen bemerkenswerten Niedergang von 15.1% Im Verkauf der ersten neun Monate des 2024, die auf anhaltende Schwächen in den Endmarkten Biotech und Biopharma zurückzuführen sind. Umgekehrt zeigte das Segment der klinischen Diagnostik mit einer Zunahme von Resilienz 4.1% Im gleichen Zeitraum, angetrieben von einer verstärkten Nachfrage nach Qualitätskontrolle und Blut -Typisierungsprodukten.

Insgesamt war der konsolidierte Bruttomargen in den ersten neun Monaten des 2024 54.6%, hoch von 53.3% In den ersten neun Monaten des 2023, was auf effektive Kostenmanagementstrategien hinweist.

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität der Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO)

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Bio-Rad Laboratories, Inc.

Bruttogewinnmarge: Für das dritte Quartal 2024 war die Bruttogewinnmarge 54.8%, im Vergleich zu 53.1% Im dritten Quartal 2023. In den ersten neun Monaten des 2024 war der Bruttomargen 54.6% gegen 53.3% Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Betriebsgewinnmarge: Die Betriebsgewinnmarge für Q3 2024 war 23.1%, eine Zunahme von 21.3% in Q3 2023. Die neunmonatige Betriebsgewinnmarge für 2024 war 16.8%, im Vergleich zu 17.5% im Jahr 2023.

Nettogewinnmarge: Die Nettogewinnmarge für Q3 2024 war 10.5%, im Vergleich zu 1.7% In Q3 2023. In den ersten neun Monaten des 2024 war die Nettogewinnmarge (59.4%), ein Rückgang von (49.6%) im Jahr 2023.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Im vergangenen Jahr hat die Bruttogewinnmarge einen positiven Trend mit einer Erhöhung der wirksamen Kostenkontrollmaßnahmen und der Produktmix -Optimierung gezeigt. Die Betriebsgewinnmarge hat sich schwankt, was die Bemühungen des Unternehmens, die Kosten gegen schwankende Umsätze zu verwalten, widerspiegelt. Die Nettogewinnmarge spiegelt jedoch erhebliche Verluste wider, die hauptsächlich auf Änderungen des beizulegenden Zeitwerts von Eigenkapitalpapieren aufgrund von Aktienveränderungen zurückzuführen sind.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Die durchschnittliche Bruttogewinnmarge der Branche beträgt ungefähr 45%die Firma positionieren mit seiner groben Marge von 54.6%. Der Durchschnitt der operativen Gewinnmarge -Branche liegt in der Nähe 15%, was auf eine starke operative Effizienz des Unternehmens hinweist 16.8% Marge. Die Nettogewinnmarge wird jedoch erheblich von externen Marktfaktoren beeinflusst, was zu einer Marge führt, die unter dem Branchendurchschnitt von ungefähr liegt 5%.

Analyse der Betriebseffizienz

Die betriebliche Effizienz wird durch eine Verringerung der SG & A -Ausgaben hervorgehoben, die berücksichtigt wurden 30.8% der Verkäufe im dritten Quartal 2024, unten von 31.8% in Q3 2023. Die Forschungs- und Entwicklungskosten erhöhten sich auf 14.0% der Verkäufe in Q3 2024 von 6.9% im vierten Quartal 2023, was auf einen strategischen Fokus auf Innovation trotz steigender Kosten hinweist.

Diese Analyse bietet einen umfassenden Überblick über die Rentabilitätsmetriken des Unternehmens und zeigt seine finanzielle Gesundheit ab 2024.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Bio-Rad-Laboratorien sein Wachstum finanzieren

Overview Schuldenniveaus

Ab dem 30. September 2024 meldete das Unternehmen die gesamte langfristige Schulden von 1,200 Milliarden US -Dollar und kurzfristige Schulden von 1,3 Millionen US -Dollar.

Verschuldungsquote

Die Verschuldungsquote liegt bei 0.16, deutlich niedriger als der Branchendurchschnitt von ungefähr 0.56, was auf einen konservativen Ansatz zur Nutzung hinweist.

Jüngste Schuld -Emissionen und Kreditratings

Im Februar 2024 trat das Unternehmen einen neuen an 200 Millionen Dollar ungesicherte revolvierende Kreditvereinbarung, ersetzt seine frühere Vereinbarung. Das Unternehmen hält derzeit ein Kreditrating von Baa2 von Moody's und BBB von s & p.

Schuldenstruktur Overview

Ausgleichsfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung

Das Unternehmen unterhält einen Restbetrag zwischen Schulden und Eigenkapitalfinanzierung durch strategische Aktienrückkaufprogramme und sorgfältiges Management seines Schuldenportfolios. Bis zum 30. September 2024 wurde das Eigenkapital der Aktionäre bei gemeldet 7,488 Milliarden US -Dollar.

In den ersten neun Monaten von 2024 kehrte das Unternehmen zurück 330,381 Aktien der Klassen -A -Stammaktien zu Kosten von 97 Millionen Dollar. Die Gesamtsumme für zukünftige Rückkäufe im Rahmen des Aktienrückkaufprogramms 2023 stand bei 577,1 Millionen US -Dollar Zum 30. September 2024.

Liquiditätsposition

Zum 30. September 2024 hielt das Unternehmen Bargeld und Bargeldäquivalente von 410,4 Millionen US -Dollareine starke Liquiditätsposition zur Unterstützung seiner betrieblichen Bedürfnisse und strategischen Initiativen.

Bewertung der Liquidität von Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO)

Bewertung der Liquidität von Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO)

Stromverhältnis: Ab dem 30. September 2024 wird das Stromverhältnis ungefähr ungefähr sein 1.88eine starke Liquiditätsposition widerspiegeln. Dies weist darauf hin, dass das Unternehmen für jeden aktuellen Verbindlichkeiten 1,00 USD aktuelle Vermögenswerte in Höhe von 1,88 US -Dollar verfügt.

Schnellverhältnis: Das schnelle Verhältnis steht bei 1.43und zeigen, dass das Unternehmen seine kurzfristigen Verpflichtungen abdecken kann, ohne sich auf den Verkauf von Inventar zu verlassen.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Ab dem 30. September 2024 ist das Betriebskapital ungefähr 1,13 Milliarden US -Dollar. Dies ist eine Abnahme von 1,23 Milliarden US -Dollar Zum 31. Dezember 2023. Der Rückgang des Betriebskapitals kann auf eine Reduzierung von Bargeld- und Bargeldäquivalenten und einer Erhöhung der aktuellen Verbindlichkeiten zurückgeführt werden.

Cashflow -Statements Overview

Betriebscashflow: Für die neun Monate am 30. September 2024 war das durch Betriebsaktivitäten bereitgestellte Nettogeld 331,0 Millionen US -Dollar, eine Zunahme von 293,9 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023.

Cashflow investieren: Nettogeld, das bei Investitionstätigkeiten verwendet wurde 129,7 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 52,0 Millionen US -Dollar im Vorjahr.

Finanzierung des Cashflows: Nettogeld, das bei Finanzierungsaktivitäten verwendet wurde, war 192,6 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 von unten von 225,0 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Das Unternehmen behält eine starke Liquiditätsposition bei, die durch Bargeld und Bargeldäquivalente in Höhe von in Höhe 410,4 Millionen US -Dollar Ab dem 30. September 2024, unten von 457,9 Millionen US -Dollar ein Jahr zuvor. Die Verfügbarkeit von a 200 Millionen Dollar Eine ungesicherte revolvierende Kreditvereinbarung, die ungenutzt bleibt, erhöht die Liquidität weiter. Der Rückgang des Betriebskapitals und der Bargeldreserven kann jedoch Bedenken hinsichtlich der Fähigkeit des Unternehmens, in Zukunft kurzfristige Verpflichtungen zu erfüllen, in Frage stellen.

Ist Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Um zu beurteilen, ob das Unternehmen überbewertet oder unterbewertet ist, analysieren wir wichtige Finanzverhältnisse, einschließlich der Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E), Preis-zu-Buch (P/B) und Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/ EBITDA) Verhältnisse.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das aktuelle P/E -Verhältnis steht bei 24.5. Dies basiert auf einem Gewinn von zwölf Monaten (TTM) pro Aktie (EPS) von $6.12. Im Vergleich 20.0, was darauf hinweist, dass das Unternehmen im Vergleich zu seinen Kollegen im Vergleich zu seinen Einnahmen höher ist.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis ist derzeit um 3.0, mit einem Buchwert pro Aktie von $45.50. Das durchschnittliche P/B -Verhältnis für die Branche liegt in der Nähe 2.5, was darauf hindeutet, dass das Unternehmen im Vergleich zu seinem Buchwert auch mit einer Prämie handelt.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Das EV/EBITDA -Verhältnis wird bei berechnet 15.2. Mit einem Ebitda von 1,05 Milliarden US -Dollar und ein Unternehmenswert von 16 Milliarden DollarDieses Verhältnis ist niedriger als der Branchendurchschnitt von 16.0, was darauf hindeuten kann, dass das Unternehmen in Bezug auf Gewinne vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen und Amortisation günstiger bewertet wird.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs Schwankungen erlebt, beginnend mit ungefähr $500 und etwa ungefähr am Spitzenwert $600 Vor dem Siedeln $550 zum jüngsten Handelssitzen. Dies spiegelt a wider 10% steigern sich gegenüber dem Vorjahr.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen zahlt derzeit keine Dividende, was zu einer Dividendenrendite von führt 0%. Die Ausschüttungsverhältnis ist auch 0%, da es keine Dividenden an die Aktionäre verteilt gibt.

Analystenkonsens

Der Konsens zwischen den Analysten bewertet die Aktie als Haltenmit einer bedeutenden Zahl, die darauf hindeutet, dass Anleger angesichts der aktuellen Bewertungsmetriken auf einen günstigeren Einstiegspunkt warten.

Schlüsselrisiken für Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO)

Schlüsselrisiken für Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO)

Bio-Rad Laboratories, Inc. steht vor einer Vielzahl interner und externer Risiken, die sich im Jahr 2024 auf die finanzielle Gesundheit auswirken könnten. Diese Risiken umfassen den Branchenwettbewerb, regulatorische Veränderungen und schwankende Marktbedingungen.

Branchenwettbewerb

Der Biotechnologie- und Diagnostiksektor ist sehr wettbewerbsfähig. Im dritten Quartal 2024 berichtete das Segment Clinical Diagnostics 388,8 Millionen US -Dollar, hoch 5.6% Jahr-über-Jahr. Das Lebenswissenschaftssegment verzeichnete jedoch einen Rückgang mit dem Verkauf von 260,9 Millionen US -Dollar, runter 1.0% aus dem Vorjahr. Dies zeigt potenzielle Schwachstellen im Marktanteil gegen Wettbewerber.

Regulatorische Veränderungen

Die regulatorische Prüfung ist eine ständige Herausforderung im Gesundheitssektor. Das Unternehmen wird derzeit von verschiedenen Steuerbehörden geprüft, wobei die Steuerjahre ab 2012 zur Überprüfung geöffnet sind. Die groben unerkannten Steuervorteile standen bei 88,5 Millionen US -Dollar Zum 30. September 2024. Die negativen Ergebnisse dieser Prüfungen könnten sich erheblich auf die Finanzergebnisse auswirken.

Marktbedingungen

Schwankende Marktbedingungen können die Nachfrage nach Produkten beeinflussen. In den ersten neun Monaten des 2024 ging der Nettoumsatz auf 1,90 Milliarden US -Dollarein Niedergang von 4.6% Im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023 war das Lebenswissenschaftssegment besonders schwer getroffen, mit einem Umsatzrückgang von 15.1% Jahr-über-Jahr.

Betriebsrisiken

Zu den betrieblichen Risiken gehören Störungen der Lieferkette und Produktionseffizienzen. Der insgesamt Bruttomarge verbesserte sich auf 54.6% In den ersten neun Monaten von 2024 von 53.3% im gleichen Zeitraum von 2023, hauptsächlich aufgrund der Kostenkontrollmaßnahmen. Die laufenden Probleme in den Endmarkten Biotech und Biopharma bilden jedoch Risiken für die operative Stabilität.

Finanzielle Risiken

Finanzielle Risiken umfassen ein hohes Verschuldungsniveau. Bis zum 30. September 2024 wurde die Gesamtverschuldung bei der Gesamtverschuldung gemeldet 1,20 Milliarden US -Dollarmit Zinsaufwand von 36,7 Millionen US -Dollar Für die neun Monate am 30. September 2024. Das Unternehmen wird auch mit einem Fremdwährungsrisiko ausgesetzt, wobei die Nettoverluste gegen den Austausch von Devisenwährungen in Höhe 1,6 Millionen US -Dollar in Q3 2024.

Strategische Risiken

Strategische Risiken ergeben sich aus der Notwendigkeit, in einer sich schnell verändernden Branche innovativ zu sein und relevant zu bleiben. Forschungs- und Entwicklungskosten für die ersten neun Monate des 2024 waren 216,3 Millionen US -Dollar, oder 11.4% von Verkäufen im Vergleich zu 183,5 Millionen US -Dollar oder 9.2% Umsatz im Vorjahr. Diese Erhöhung unterstreicht die Bedeutung fortgesetzter Investitionen in Forschung und Entwicklung, aber auch die finanzielle Belastung des Unternehmens.

Minderungsstrategien

Um diese Risiken zu beheben, konzentriert sich Bio-Rad auf die Verbesserung ihrer betrieblichen Effizienz und die Aufrechterhaltung eines starken Cashflows. Das Unternehmen meldete Bargeld von Kunden von erhalten 1,92 Milliarden US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024. Außerdem hat es a 200 Millionen Dollar Eine ungesicherte revolvierende Kreditvereinbarung zur Bereitstellung von Liquidität.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Bio-Rad Laboratories, Inc.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Das Unternehmen ist für das Wachstum durch mehrere wichtige Treiber bereitet, darunter Produktinnovationen, Markterweiterungen und strategische Akquisitionen. Das klinische Diagnostiksegment berichtete 388,8 Millionen US -Dollar in Q3 2024 reflektiert ein Wachstum von 5.6% Im Vergleich zum gleichen Quartal im Jahr 2023 ist dieser Anstieg auf einen Anstieg der Nachfrage nach Qualitätskontrollprodukten zurückzuführen.

Im Vergleich dazu verzeichnete das Lebenswissenschaftssegment einen leichten Umsatzrückgang, Bericht 260,9 Millionen US -Dollar, was ist a 1.0% Rücknahme von Jahr-über-Jahr. Trotzdem konzentriert sich das Unternehmen weiterhin darauf, seine Produktangebote zu erweitern und neue Märkte zu betreten, um Schwächen in bestimmten Segmenten auszugleichen.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Mit Blick nach vorne projizieren Analysten eine bescheidene Umsatzwachstumsrate von ungefähr ungefähr 2.8% Für 2024 wird das Segment der klinischen Diagnostik mit den Erwartungen weiterhin dieses Wachstum vorantreiben. Es wird erwartet, dass das Segment der Lebenswissenschaft stabilisiert wird, wobei Projektionen im Laufe des Jahres auf eine mögliche Erholung auf den Biotech- und Biopharma -Märkten hinweisen. In den ersten neun Monaten des 2024 wurden der Nettoumsatz bei gemeldet 1,90 Milliarden US -Dollar, eine Abnahme von 4.6% verglichen mit dem gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Das Unternehmen hat a eingetreten 200 Millionen Dollar ungesicherte revolvierende Kreditvereinbarung zur Unterstützung von Akquisitionen und zur Verbesserung des Betriebskapitals. Diese finanzielle Flexibilität wird es dem Unternehmen ermöglichen, strategische Partnerschaften zu verfolgen und seine Marktpräsenz effektiv zu erweitern. Darüber hinaus ist das Engagement des Unternehmens für die Erhöhung seiner F & E -Ausgaben, die erreicht wurden 91,0 Millionen US -Dollar Im zweiten Quartal 2024 deutet ein starker Fokus auf Innovation an.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Bio-Rad-Laboratorien profitieren von einer diversifizierten Produktmischung und einem etablierten Marken-Ruf sowohl in der klinischen Diagnostik als auch in der Biowissenschaften. Der Bruttomarge für das Segment der klinischen Diagnostik verbesserte sich zu 54.8% im vierten Quartal 2024, oben von 53.1% in Q3 2023, vor allem aufgrund von Kostenkontrollmaßnahmen und einem höheren Verkaufsvolumen.

Mit einem starken Schwerpunkt auf F & E und strategisches Finanzmanagement ist Bio-Rad gut positioniert, um seine Wettbewerbsvorteile für das zukünftige Wachstum zu nutzen. Die Fähigkeit des Unternehmens, sich an Marktveränderungen anzupassen und in Innovation zu investieren, wird entscheidend für die Navigation der sich entwickelnden Landschaft der Diagnostik- und Biowissenschaftsbranche sein.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View Bio-Rad Laboratories, Inc. (BIO)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.