Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII) Finanzielle Gesundheit: wichtige Erkenntnisse für Investoren

Verständnis der Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII) Einnahmequellenströme

Verständnis der Huntington Ingalls Industries, Inc. Einnahmequellenströme

Huntington Ingalls Industries, Inc. erzielt Einnahmen durch mehrere Segmente, die hauptsächlich in drei Schlüsselbereiche unterteilt sind: Ingalls, Newport News und Missionstechnologien. Jedes Segment verfügt über unterschiedliche Einnahmequellen, die zur allgemeinen finanziellen Leistung des Unternehmens beitragen.

Umsatzaufschlüsselung nach Segment

Für die neun Monate am 30. September 2024 waren die Einnahmenzahlen wie folgt:

Vorjahreswachstumswachstumsraten im Vorjahr

Die Umsatzwachstumsraten im Vorjahr weisen auf unterschiedliche Leistung in den Segmenten hin. Während Ingalls und Newport News im dreimonatigen Zeitraum Rückgänge verzeichneten, zeigten Missionstechnologien ein Wachstum. Für den neunmonatigen Vergleich berichteten Ingalls und Missionstechnologien zu einer Erhöhung, während Newport News einen leichten Rückgang verzeichnete.

Beitrag der Geschäftsegmente zu Gesamteinnahmen

In den drei Monaten zum 30. September 2024 waren die Beiträge zum Gesamtumsatz:

• Ingalls: 24%
• Newport News: 51%
• Missionstechnologien: 26%

In den neun Monaten am 30. September 2024 blieben die Beiträge konsistent:

• Ingalls: 24%
• Newport News: 51%
• Missionstechnologien: 26%

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Die Einnahmeanalyse zeigt signifikante Änderungen, die hauptsächlich durch Betriebsleistung und Vertragsanpassungen vorliegen. Ingalls waren aufgrund niedrigerer Volumina bei amphibischen Angriffsschiffen zurückgegangen, während Newport News aufgrund kumulativer Nachholanpassungen im U-Boot-Programm der Virginia-Klasse einen verringerten Umsatzerlöse minderte. Umgekehrt verzeichneten Missionstechnologien einen Umsatzanstieg, der auf höhere Servicesvolumina in C5ISR und CEW & s zurückzuführen war.

Insgesamt stand der gesamte Rückstand zum 30. September 2024 bei 49,4 Milliarden US -Dollardas starke zukünftige Umsatzpotential in allen Segmenten widerspiegeln.

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII)

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Huntington Ingalls Industries, Inc.

Bruttogewinnmarge: Für die neun Monate am 30. September 2024 war die Bruttogewinnmarge 19.4%, im Vergleich zu 19.1% Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Betriebsgewinnmarge: Die Betriebsgewinnmarge für die neun Monate am 30. September 2024 war 5.0%, unten von 5.6% im gleichen Zeitraum 2023.

Nettogewinnmarge: Die Nettogewinnmarge für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, stand bei 5.0%eine Erhöhung von einer Erhöhung von 4.9% im gleichen Zeitraum 2023.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

In den letzten drei Jahren hat die Bruttogewinnmarge mit den folgenden Werten stetig gestiegen:

• 2022: 18.5%
• 2023: 19.1%
• 2024: 19.4%

Die Betriebsgewinnmarge zeigte einen Rückgang gegenüber 5.6% im Jahr 2023 bis 5.0% im Jahr 2024, was auf Herausforderungen bei der betrieblichen Effizienz hinweist.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Die durchschnittlichen Rentabilitätsquoten für die Verteidigungsindustrie sind:

• Bruttogewinnmarge: 20.0%
• Betriebsgewinnmarge: 6.0%
• Nettogewinnmarge: 5.5%

Im Vergleich zu diesen Durchschnittswerten weisen die Rentabilitätsquoten des Unternehmens auf eine Wettbewerbsposition hin, insbesondere bei der Bruttogewinnmarge, obwohl es Raum für Verbesserungen der Betriebsgewinnspanne gibt.

Analyse der Betriebseffizienz

Kostenmanagement: Die Umsatzkosten für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, waren 6,8 Milliarden US -Dollar, im Vergleich zu 6,3 Milliarden US -Dollar Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023 reflektiert a 8% steigen in Kosten.

Brutto -Rand -Trends: Der Bruttomarge für die drei Monate, die am 30. September 2024 endete, war 19.4%, eine leichte Abnahme von 20.1% im gleichen Zeitraum 2023.

Zusammenfassend lässt sich sagen, dass sich die Bruttogewinnmargen verbessert, das Unternehmen vor Herausforderungen bei der effektiven Verwaltung der Betriebskosten steht, was zu einem Rückgang der Betriebsgewinnmargen führt.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Huntington Ingalls Industries, Inc. sein Wachstum finanziert

Overview Schuldenniveaus

Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen die Gesamtverbindlichkeiten von 6.879 Millionen US -Dollar, einschließlich kurzfristiger und langfristiger Schulden. Der aktuelle Teil der kurzfristigen Schulden und der aktuelle Teil der langfristigen Schulden waren 898 Millionen US -Dollar, während die gesamten langfristigen Schulden bei standen 1.709 Millionen US -Dollar.

Verschuldungsquote

Das Verschuldungsquoten, eine kritische Maßnahme zur Bewertung der finanziellen Hebelwirkung, wurde wie folgt berechnet:

• Gesamtverschuldung: 2.607 Millionen US -Dollar (kurzfristig + langfristig)
• Gesamtwert: 4.203 Millionen US -Dollar
• Verschuldungsquote: Verschuldung: 0.62

Dieses Verhältnis zeigt einen ausgewogenen Finanzierungsansatz, wobei das Unternehmen im Vergleich zum Branchendurchschnitt von ungefähr einen niedrigeren Hebel beibehält 1.0.

Jüngste Schuld -Emissionen und Kreditratings

Im September 2024 änderte das Unternehmen seine bestehenden 1,5 Milliarden US -Dollar Kreditfazilität, Erhöhung der Kapazität an 1,7 Milliarden US -Dollar und die Reife um fünf Jahre verlängern. Die Fazilität hat einen variablen Zinssatz basierend auf dem gesicherten Übernachtungsfinanzierungssatz (SOFR) zuzüglich einer Zinsverteilung, die sich aus der Abzinsung befindet 1.225% Zu 2.100% Abhängig vom Kreditrating des Unternehmens.

Zum 30. September 2024 behielt das Unternehmen ein Kreditrating bei 1.475% auf gezogenen Mengen.

Fremdfinanzierung gegen Eigenkapitalfinanzierung

Das Unternehmen hat historisch eine Mischung aus Schulden und Eigenkapital genutzt, um seine Geschäftstätigkeit und Wachstum zu finanzieren. Die jüngste Zunahme des Commercial Paper -Programms aus 1 Milliarde US -Dollar Zu 1,7 Milliarden US -Dollar zeigt einen strategischen Fokus auf die Verbesserung der Liquidität durch Schulden.

In Bezug auf das Eigenkapital meldete das Unternehmen ein erhalten 5.026 Millionen US -Dollar Zum 30. September 2024 spiegelte er seine Fähigkeit wider, Gewinne wieder in das Geschäft zu investieren.

Insgesamt behält das Unternehmen einen strategischen Gleichgewicht zwischen Schulden und Eigenkapital bei und nutzt sowohl seine betrieblichen Bedürfnisse als auch seine Wachstumsinitiativen.

Bewertung der Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII) Liquidität

Bewertung der Huntington Ingalls Industries, Inc. Liquidität

Stromverhältnis: Zum 30. September 2024 war das aktuelle Verhältnis 0.79, widerspiegeln die aktuellen Vermögenswerte von 2.629 Millionen US -Dollar und aktuelle Verbindlichkeiten von 3.336 Millionen US -Dollar.

Schnellverhältnis: Das schnelle Verhältnis, das das Inventar von aktuellen Vermögenswerten ausschließt, betrug ungefähr ungefähr 0.76, berechnet mit Bargeld und Bargeldäquivalenten von 10 Millionen Dollar, Forderungen von Konten von 436 Millionen US -Dollar, und Vertragsanlage von 1.714 Millionen US -Dollar.

Betriebskapitaltrends: Das Betriebskapital ging von abgenommen von 848 Millionen US -Dollar Ab dem 31. Dezember 2023 zu (707 Millionen US -Dollar) Zum 30. September 2024, was auf eine Verschiebung in Richtung einer negativen Position des Betriebskapitals hinweist, die durch erhöhte kurzfristige Schulden und aktuelle Verbindlichkeiten zurückzuführen ist.

Cashflow Overview:

• Betriebscashflow: Für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, war Bargeld, das durch Betriebsaktivitäten zur Verfügung gestellt wurde 2 Millionen Dollar, ein signifikanter Rückgang von 408 Millionen Dollar im gleichen Zeitraum 2023.
• Cashflow investieren: Bargeld, die für die Investitionstätigkeit verwendet wurden, stiegen auf 238 Millionen US -Dollar im Jahr 2024 von 111 Millionen Dollar im Jahr 2023, angetrieben von erhöhten Investitionen.
• Finanzierung des Cashflows: In Finanzierungsaktivitäten verwendete Bargeld nahm auf 184 Millionen Dollar im Jahr 2024 im Vergleich zu 655 Millionen Dollar Im Jahr 2023 aufgrund des erhöhten Erlöses aus dem Commercial Paper -Programm.

Potenzielle Liquiditätsbedenken: Das Unternehmen wird aufgrund des negativen Betriebskapitals und des Rückgangs des operativen Cashflows mit potenziellen Liquiditätsproblemen konfrontiert. Die Abhängigkeit von kurzfristigen Finanzierungsmechanismen wie Commercial Paper wirft Bedenken hinsichtlich der Nachhaltigkeit des Liquiditätsniveaus auf.

Stärken: Trotz Liquiditätsbedenken hat das Unternehmen einen robusten Rückstand von behalten 49,4 Milliarden US -Dollar Zum 30. September 2024, das ein Kissen für zukünftige Cash -Zuflüsse und operative Stabilität bietet.

Ist Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Die Bewertung eines Unternehmens kann durch verschiedene finanzielle Kennzahlen wie Preis-Leistungs-Verhältnisse (P/E), Preis-Buch (P/B) und Enterprise Value-to-Ebitda (EV/EBITDA) -Verhältnisse bewertet werden. Hier finden Sie einen umfassenden Blick auf diese Metriken für das Unternehmen.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das P/E -Verhältnis wird berechnet, indem der aktuelle Aktienkurs durch das Ergebnis je Aktie (EPS) geteilt wird. Ab den neuesten Daten beträgt der Aktienkurs 170,00 USD und das verdünnte EPS für die nachfolgenden zwölf Monate (TTM) 10,81 USD. Somit ist das P/E -Verhältnis:

P / E -Verhältnis = Aktienkurs / EPS = 170,00 USD / 10,81 USD = 15,72 $

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis wird durch Teilen des Aktienkurs durch den Buchwert pro Aktie bestimmt. Der Buchwert pro Aktie wird als Gesamtwert berechnet, geteilt durch die Anzahl der ausstehenden Aktien. Mit einem Gesamtkapital von 4,203 Milliarden US -Dollar und 39,129 Mio. Aktien ist der Buchwert pro Aktie:

Buchwert je Aktie = Gesamtkapital / ausstehende Aktien = 4.203 Mio. USD / 39,129 Mio. = 107,00 USD

Somit ist das P/B -Verhältnis:

P / B -Verhältnis = Aktienkurs / Buchwert pro Aktie = 170,00 USD / 107,00 USD = 1,59 USD

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Dieses Verhältnis bietet Einblick in die Bewertung des Unternehmens im Vergleich zu seinen Einnahmen vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen und Amortisation. Der Unternehmenswert (EV) wird als Marktkapitalisierung zuzüglich der Gesamtverschuldung abzüglich Bargeld und Bargeldäquivalenten berechnet. Ab dem 30. September 2024 liegt die Gesamtverschuldung bei 1,709 Milliarden US -Dollar und Bargeld 10 Millionen US -Dollar. Daher ist das EV:

EV = Marktkapitalisierung + Gesamtverschuldung - Bargeld = (170,00 USD 39,129 Mio.) + 1,709 Mrd. USD - 10 Mio. USD = 7,798 Mrd. USD

Unter der Annahme eines EBITDA von 470 Mio. USD (jüngste Betriebsergebnisse) beträgt das EV/EBITDA -Verhältnis:

EV / EBITDA = EV / EBITDA = 7,798 Mrd. USD / 470 Mio. USD = 16,60 USD

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs einen Trend wie folgt gezeigt:

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen erklärte für das letzte Quartal eine Dividende von 1,30 USD je Aktie. Mit dem aktuellen Aktienkurs bei 170,00 USD beträgt die Dividendenrendite:

Dividendenrendite = jährlicher Dividenden / Aktienkurs = 5,20 USD / 170,00 USD = 3,06%

Die Ausschüttungsquote, die als Dividenden berechnet wird, die durch das Nettoergebnis deklariert sind, lautet:

Auszahlungsquote = Dividenden / Nettogewinn = 52 Mio. USD / 427 Mio. USD = 12,16%

Analystenkonsens

Der Analystenkonsens über die Aktienbewertung weist auf ein Rating von Halten der meisten Analysten hin, die einen vorsichtigen Ausblick auf die aktuellen Bewertungen im Vergleich zu historischen Leistung und Marktbedingungen widerspiegeln.

Zusammenfassung der wichtigsten Bewertungsmetriken

Schlüsselrisiken für Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII)

Wichtige Risiken für Huntington Ingalls Industries, Inc.

Die finanzielle Gesundheit des Unternehmens wird von verschiedenen internen und externen Risikofaktoren beeinflusst. Dazu gehören der Wettbewerb innerhalb der Verteidigungsbranche, regulatorische Veränderungen und Marktbedingungen.

Branchenwettbewerb

Im Verteidigungssektor bleibt der Wettbewerb intensiv. Zu den wichtigsten Wettbewerbern gehören General Dynamics, Lockheed Martin und Northrop Grumman. Das Unternehmen meldete einen totalen Rückstand von 49,4 Milliarden US -Dollar Ab dem 30. September 2024, oben von 48,1 Milliarden US -Dollar Ende 2023, was auf eine robuste Auftragspipeline hinweist, aber auch die Notwendigkeit, Verträge gegen beeindruckende Konkurrenten zu sichern.

Regulatorische Veränderungen

Änderungen der staatlichen Vorschriften können die Operationen erheblich beeinflussen. Die US -Regierung hat die Befugnis, Zahlungen zurückzuhalten, wenn Mängel in den Geschäftssystemen des Auftragnehmers identifiziert werden. Ab dem 30. September 2024 waren die kumulativen Zahlungen, die zurückgehalten wurden, weder liquidiert noch Cashflows.

Marktbedingungen

Die Marktbedingungen werden von staatlichen Haushaltsbeschränkungen und Veränderungen der Verteidigungsausgabenprioritäten beeinflusst. Zum Beispiel stand das Unternehmen einem gegenüber 3% abnehmen Bei den Umsatz- und Serviceeinnahmen für die drei Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 2023, die auf niedrigere Volumina in Nukernprägung und kumulativen Aufholanpassungen zurückzuführen sind.

Betriebsrisiken

Zu den betrieblichen Risiken zählen Herausforderungen bei der Schätzung der Vertragskosten und zur effizienten Ausführung von Verträgen. In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen einen Rückgang des Segmentbetriebsergebnisses von 48% Im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023, der durch niedrigere Leistung bei Schlüsselverträgen angetrieben wird.

Finanzielle Risiken

Finanzielle Risiken umfassen Schwankungen der Zinssätze und der Kreditverfügbarkeit. Der Zinsaufwand für die drei Monate am 30. September 2024 war 23 Millionen Dollar, im Vergleich zu 22 Millionen Dollar Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Zusätzlich sank der freie Cashflow des Unternehmens um um 495 Millionen US -Dollar Ab dem Vorjahr, vor allem aufgrund ungünstiger Veränderungen im Handelsarbeitskapital.

Strategische Risiken

Strategische Risiken ergeben sich aus den langfristigen Verträgen des Unternehmens mit der US-Regierung, die Revisionen und Modifikationen unterliegen. Für die drei Monate am 30. September 2024 beinhalteten die kumulativen Einnahmenanpassungen ungünstige Anpassungen insgesamt 72 Millionen Dollar.

Minderungsstrategien

Das Unternehmen setzt verschiedene Strategien an, um diese Risiken zu mildern, einschließlich der Aufrechterhaltung eines vielfältigen Vertragsportfolios und der aktiven Verwaltung seines Rückstands. Zum 30. September 2024 war der finanzierte Rückstand 27,7 Milliarden US -Dollar, was auf eine solide Grundlage für zukünftige Einnahmen hinweist.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Huntington Ingalls Industries, Inc.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Huntington Ingalls Industries, Inc. steht vor einem Wachstum vor, der durch mehrere Schlüsselfaktoren angetrieben wird:

• Produktinnovationen: Das Unternehmen konzentriert sich auf Fortschritte beim Schiffbau der Marine, insbesondere im Submarine-Programm der Columbia-Klasse, das voraussichtlich seine Produktangebote verbessern wird.
• Markterweiterungen: Expansion in unbemannte Systeme und verstärkte Fähigkeiten in der Cybersicherheit und digitalen Kriegsführung durch sein Segment Missionstechnologien.
• Akquisitionen: Das Unternehmen sucht aktiv strategische Akquisitionen, um seine technologischen Fähigkeiten und die Marktpräsenz zu stärken.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Für das Geschäftsjahr 2024 erwartet die Huntington Ingalls Industries ungefähr 22% seines Rückstands in Verkäufe umgewandelt werden. Zum 30. September 2024 stand der Gesamtstau bei 49,4 Milliarden US -Dollar, eine Zunahme von 48,1 Milliarden US -Dollar Zum Jahresende 2023. Das Unternehmen berichtete, dass in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten, neue Vertragspreise bewertet wurden 9,8 Milliarden US -Dollar.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Das Unternehmen hat verschiedene strategische Initiativen beteiligt, darunter:

• Partnerschaften mit der US -Regierung: Als Hauptauftragnehmer für Marineschiffbildung bleibt seine Beziehung zur Regierung ein wichtiger Wachstumstreiber.
• Joint Ventures: Zusammenarbeit in verschiedenen Sektoren wie Umwelt- und Nuklearfunktionen verbessern die betrieblichen Fähigkeiten und die Marktreichweite.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Huntington Ingalls Industries hat mehrere Wettbewerbsvorteile:

• Starker Rückstand: Ein robuster Rückstand von 49,4 Milliarden US -Dollar Bietet eine solide Grundlage für zukünftige Einnahmen.
• Fachwissen im Schiffbau: Umfangreiche Erfahrung und Expertise in komplexen Marine -Schiffbauprojekten schaffen hohe Eintrittsbarrieren für Wettbewerber.
• Regierungsverträge: Ein erheblicher Teil der Einnahmen erfolgt aus staatlichen Verträgen, die einen stetigen Cashflow und eine verringerte Marktvolatilität gewährleisten.

Zum 30. September 2024 erwartet das Unternehmen ungefähr 30% der verbleibenden Leistungsverpflichtungen, die bis 2025 als Einnahmen anerkannt werden sollen.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View Huntington Ingalls Industries, Inc. (HII)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.