Breaking Idacorp, Inc. (IDA) Finanzielle Gesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis von IDACORP, Inc. (IDA) Einnahmequellenströmen

Verständnis der Einnahmequellen von Idacorp, Inc.

Die primäre Einnahmequelle für Idacorp, Inc. leitet sich aus seinen Versorgungsvorgängen ab, insbesondere über Idaho Power, die elektrische Dienstprogrammdienste anbietet. Im Folgenden finden Sie eine detaillierte Analyse der Einnahmequellen, einschließlich einer Aufschlüsselung durch Kundensektoren, historische Wachstumsraten und Beiträge aus verschiedenen Segmenten.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

Ab dem dritten Quartal von 2024 lautet die Aufschlüsselung der Einzelhandelseinnahmen nach Kundentyp wie folgt:

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Im dritten Quartal 2024 meldete Idacorp eine Umsatzsteigerung von 5.5% Im Vergleich zum selben Quartal im Jahr 2023. Für den Zeitraum von Jahr zu Jahr dauerte das Umsatzwachstum ungefähr 7.6% Jahr-über-Jahr.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Für die neun Monate am 30. September 2024 lagen die Beiträge zu den Gesamteinnahmen aus dem Versorgungsunternehmen wie folgt:

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Schlüsselfaktoren, die die Umsatzänderungen im Jahr 2024 beeinflussen, sind:

• Erhöhte Einzelhandelsquoten gleichen 1. Januar 2024 und tragen ungefähr bei 44 Millionen Dollar zu operativem Einkommen.
• Kundenwachstum, Hinzufügen 17,1 Millionen US -Dollar im Betriebsergebnis im Vergleich zum Vorjahr.
• Verringerte Einnahmen im Zusammenhang mit dem Umsatz, der durch 3 Millionen Dollar aufgrund regulatorischer Veränderungen.

Insgesamt haben sich die Anpassungen der Raten und des Kundenwachstums auf die Einnahmequellen für IDACORP positiv ausgewirkt, während Änderungen der regulatorischen Mechanismen einige Einnahmensegmente gemildert haben.

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Idacorp, Inc. (IDA)

Rentabilitätsmetriken

Bruttogewinnmarge: Für die neun Monate am 30. September 2024 lag die Bruttogewinnspanne ungefähr 81.2%, im Vergleich zu 81.4% Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Betriebsgewinnmarge: Die Betriebsgewinnmarge für die neun Monate am 30. September 2024 war 20.0%eine Erhöhung aus 19.5% im Vorjahr.

Nettogewinnmarge: Die Nettogewinnmarge stieg auf 17.6% für die neun Monate am 30. September 2024 von 17.0% im gleichen Zeitraum 2023.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Die folgende Tabelle fasst die Nettoeinnahmen und die Gewinnmargen in den letzten zwei Jahren zusammen:

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Die durchschnittlichen Rentabilitätsquoten für die Elektroversorgerindustrie im Jahr 2024 sind wie folgt:

• Bruttogewinnmarge: 80%
• Betriebsgewinnmarge: 18%
• Nettogewinnmarge: 15%

Wenn Sie diese mit den Metriken des Unternehmens vergleicht, zeigt dies in allen Aspekten eine stärkere Leistung:

• Bruttogewinnmarge: 81,2% gegenüber 80%
• Betriebsgewinnmarge: 20,0% gegenüber 18%
• Nettogewinnmarge: 17,6% gegenüber 15%

Analyse der Betriebseffizienz

Die betriebliche Effizienz spiegelt sich in den Kostenmanagementkennzahlen wider:

• Gesamtbetriebskosten: Für die neun Monate am 30. September 2024 waren die Gesamtbetriebskosten $1,141,927,000, im Vergleich zu $1,077,718,000 Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
• Kostenmanagement: Die Erhöhung des Betriebsergebnisses wurde a zugeschrieben 44 Millionen Dollar Erhöhung der Einnahmen aus dem Einzelhandel pro MWH in den ersten neun Monaten des 2024.
• Brutto -Rand -Trends: Die Bruttomarge hielt die Stabilität mit geringfügigen Abweichungen bei, was auf Änderungen der Stromversorgungskosten und der betrieblichen Wirksamkeit zurückzuführen war.

Insgesamt zeigen die Rentabilitätskennzahlen des Unternehmens im Vergleich zu den Durchschnittswerten der Branche eine solide Leistung, wobei ein konsequenter Wachstum des Nettoeinkommens und der Margen.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie IDACORP, Inc. (IDA) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Idacorp, Inc. sein Wachstum finanziert

Langfristige Schulden: Ab dem 30. September 2024 stand die langfristige Schulden von Idacorp bei 3.053,9 Millionen US -Dollar, ein signifikanter Anstieg von 2.775,8 Millionen US -Dollar Ende 2023. Im August 2024 erteilte Idaho Power 300 Millionen Dollar in ersten Hypothekenanleihen mit einem Gutscheinsatz von 5.20%, reif am 15. August 2034. Das Unternehmen hat die Befugnis, sich zu ermitteln 1,2 Milliarden US -Dollar Insgesamt Kapitalbetrag der Schuldtitel bis zum 31. Dezember 2026.

Kurzfristige Schulden: Idacorp hatte eine revolvierende Kreditfazilität von 100 Millionen Dollar Zum 30. September 2024. In dieser Zeit gab es keine kommerzielle Zeitung ausstehend.

Verschuldungsquote: Verschuldung: Das Verschuldungsquoten vom 30. September 2024 betrug ungefähr ungefähr 0.93, berechnet aus der Gesamtverschuldung von 3.053,9 Millionen US -Dollar und totaler Eigenkapital von 3.277,6 Millionen US -Dollar. Dieses Verhältnis ist niedriger als der Branchendurchschnitt von ungefähr 1.2, was auf einen konservativeren Ansatz zur Hebelwirkung hinweist.

Jüngste Schuldenausstellungen: In den ersten neun Monaten des 2024 stellte Idacorp aus 300 Millionen Dollar in langfristigen Schulden. Der Zinsaufwand für langfristige Schulden für diesen Zeitraum war 102,0 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 82,9 Millionen US -Dollar im Vorjahr.

Kreditratings: Idacorp hält eine Bonität von beibehält Baa1 von Moody's und BBB+ Aus S & P, der einen stabilen Ausblick für die Schulden des Unternehmens angibt.

Saldo zwischen Fremdfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung: Für die neun Monate am 30. September 2024 belief sich die Finanzierung von Idacorp insgesamt 399 Millionen US -Dollar, mit erheblichen Beiträgen von langfristiger Schuldenerstellung und Stammaktien. Die Firma ausgestellt 2,65 Millionen Aktien Stammaktien während dieser Zeit.

Bewertung der Liquidität von IDACORP, Inc. (IDA)

Bewertung der Liquidität von Idacorp

Stromverhältnis: Ab dem 30. September 2024 ist das aktuelle Verhältnis von Idacorp 1.70und darauf hin, dass das Unternehmen über ausreichende aktuelle Vermögenswerte verfügt, um seine aktuellen Verbindlichkeiten abzudecken.

Schnellverhältnis: Das schnelle Verhältnis steht bei 1.25und vorschlägt, dass Idacorp seine kurzfristigen Verpflichtungen erfüllen kann, ohne sich auf den Bestandsverkauf zu verlassen.

Analyse von Betriebskapitaltrends

In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete Idacorp das Betriebskapital von 427,2 Millionen US -Dollar, eine Zunahme von 370,5 Millionen US -Dollar im Vorjahr. Dieser positive Trend spiegelt eine verbesserte betriebliche Effizienz und Cash -Management wider.

Cashflow -Statements Overview

Betriebscashflows: Für die neun Monate am 30. September 2024 generierte Idacorp operative Cashflows von 458 Millionen US -Dollar, ein signifikanter Anstieg von 162 Millionen Dollar im gleichen Zeitraum 2023.

Cashflows investieren: Das für die Investitionstätigkeit verwendete Nettogeld war $ 756,4 Millionen) In den neun Monaten endeten am 30. September 2024, was auf erhebliche Investitionsausgaben auf Verbesserungen der Versorgungsinfrastruktur zurückzuführen ist.

Finanzierung von Cashflows: Finanzierungsaktivitäten führten zu Netto -Cash -Zuflüssen von 399 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 von unten von 518 Millionen US -Dollar im Vorjahr.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Die Liquiditätsposition von Idacorp wird durch den Zugang zu a gestützt 100 Millionen Dollar revolvierende Kreditfazilität und 300 Millionen Dollar In Commercial Paper -Kapazität vom 30. September 2024. Das Unternehmen hatte in diesem Zeitraum keine ausstehende Commercial Paper, was auf eine starke Cash -Management- und Liquiditätsplanung hinweist.

Die Erhöhung der Investitionsausgaben und der entsprechende Bargeldabfluss von Investitionstätigkeiten könnten jedoch zukünftige Liquiditätsprobleme darstellen, wenn sie nicht effektiv verwaltet werden. Das Unternehmen muss weiterhin seinen Investitionsbedarf mit der Aufrechterhaltung eines angemessenen Liquiditätsniveaus in Einklang bringen.

Ist Idacorp, Inc. (IDA) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Bei der Bewertung der finanziellen Gesundheit eines Unternehmens liefern die Bewertungsquoten kritische Einblicke in die Frage, ob eine Aktie überbewertet oder unterbewertet ist. Für IDACORP, Inc. (IDA) sind wichtige Verhältnisse wie Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E), Preis-zu-Buch (P/B) und Unternehmenswert zu Ebitda (EV/EBITDA) von grundlegender Bedeutung für Diese Analyse.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das P/E -Verhältnis ist ein wesentlicher Indikator für die Bewertung eines Unternehmens im Vergleich zu seinem Einkommen. Ab Oktober 2024 steht das K/E -Verhältnis von Idacorp auf 20.5mit der Angabe, wie viel Anleger bereit sind, pro Dollar Gewinne zu zahlen. Dies ist vergleichbar mit dem durchschnittlichen Branchendurchschnitt von P/E von 18.0, was darauf hindeutet, dass Idacorp in Bezug auf ihre Kollegen leicht überbewertet werden kann.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis bietet Einblicke in die Art und Weise, wie der Markt das Unternehmen im Verhältnis zu seinem Buchwert schätzt. Das P/B -Verhältnis von Idacorp ist derzeit 1.8, während der Branchendurchschnitt ist 1.5. Dieses höhere Verhältnis zeigt, dass Anleger für jeden Dollar an Nettovermögen eine Prämie zahlen, was möglicherweise auf eine Überbewertung hinweist.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Das EV/EBITDA -Verhältnis bietet ein Maß für die allgemeine Bewertung eines Unternehmens im Vergleich zu den Einnahmen vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen und Amortisation. Das EV/EBITDA -Verhältnis von Idacorp ist 12.3, was über dem Branchendurchschnitt von liegt 10.7. Dieses höhere Vielfache spiegelt eine potenzielle Überbewertung im Vergleich zu Gleichaltrigen wider.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs von Idacorp einen stetigen Aufwärtstrend gezeigt. Der Aktienkurs stieg von $82.50 vor einem Jahr bis ungefähr $90.00 Ab Oktober 2024. Dies ist ein Wachstum von 9.1%, widerspiegelt das Vertrauen des Anlegers trotz Bewertung.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Ab Oktober 2024 hat Idacorp eine Dividendenrendite von 4.0%mit einer Dividendenausschüttungsquote von 57%. Diese relativ hohe Rendite ist für einkommensorientierte Anleger attraktiv, aber die Ausschüttungsquote zeigt, dass ein erheblicher Teil des Gewinns an die Aktionäre zurückgegeben wird, was eine potenzielle Einschränkung der Wiederinvestition des Wachstums einschränkt.

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Der Analystenkonsens über die Aktie von Idacorp ist weitgehend neutral, mit einer Mehrheitsrating -Bewertung als a halten. Nach jüngsten Berichten ungefähr ungefähr 60% von Analysten empfehlen, die Aktie zu halten, während 30% Schlagen Sie einen Kauf vor und 10% Verkaufen empfehlen. Dieser Konsens spiegelt gemischte Gefühle in Bezug auf die Bewertung des Unternehmens im Vergleich zu seinen Wachstumsaussichten wider.

Wichtige Risiken für Idacorp, Inc. (IDA)

Schlüsselrisiken für Idacorp, Inc.

Overview interner und externer Risiken

Idacorp, Inc. steht vor einer Reihe interner und externer Risiken, die sich auf die finanzielle Gesundheit auswirken könnten. Zu den wichtigsten Risiken gehören:

• Regulierungsrisiken: Das Unternehmen unterliegt Entscheidungen der Idaho Public Utilities Commission (IPUC), der OREGON Public Utilities Commission (OPUC) und der Federal Energy Regulatory Commission (FERC) in Bezug auf Zinsgenehmigung und operative Vorschriften.
• Marktbedingungen: Wirtschaftliche Abschwünge können die Kundennachfrage und die Energiepreise auswirken, was zu reduzierten Einnahmen führt.
• Wettbewerb: Ein verstärkter Wettbewerb durch alternative Energiequellen und andere Versorgungsanbieter kann den Marktanteil und die Preisgestaltung beeinflussen.

Operative, finanzielle oder strategische Risiken

Jüngste Ertragsberichte unterstreichen mehrere operative und finanzielle Risiken:

• Erhöhte Kosten, die mit vorgeschriebenen Einkäufen von erneuerbaren Energiequellen verbunden sind.
• Risiken im Zusammenhang mit der alternden Infrastruktur, die erhebliche Investitionsausgaben erfordern.
• Mögliche Auswirkungen von Unwetterereignissen, die den Betrieb stören können.

Minderungsstrategien

Um diese Risiken zu beheben, hat Idacorp mehrere Strategien implementiert:

• Regulatorisches Engagement: Aktive Auseinandersetzung mit den Aufsichtsbehörden, um günstige Tarifentscheidungen zu gewährleisten.
• Infrastrukturinvestitionen: Geplante Investitionsausgaben im Bereich von 5,4 Milliarden US -Dollar bis 6,1 Milliarden US -Dollar von 2024 bis 2028 zur Modernisierung der Infrastruktur und zur Befriedigung der wachsenden Nachfrage.
• Energiediversifizierung: Investitionen in erneuerbare Energien Projekte zur Diversifizierung von Energiequellen und zur Verringerung der Abhängigkeit von traditionellen fossilen Brennstoffen.

Finanzielle Leistungen Highlights

Ab dem 30. September 2024 berichtete Idacorp:

• Nettoeinkommen, der auf Idacorp, Inc. von zugeschrieben wird 251,3 Millionen US -Dollar.
• Einkommen pro verdünntem Anteil von $4.82.
• Gesamtbetriebserlöse von 1,428 Milliarden US -Dollar.

Schulden- und Eigenkapitalstruktur

Ab dem 30. September 2024 behielt Idacorp eine Kapitalstruktur von:

Langfristige Schulden standen bei 3,1 Milliarden US -Dollar mit einem beizulegenden Zeitwert von ungefähr 3,0 Milliarden US -Dollar zum gleichen Datum.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Idacorp, Inc. (IDA)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Idacorp, Inc.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Die Wachstumsaussichten für Idacorp, Inc. werden von mehreren wichtigen Treibern gestärkt:

• Produktinnovationen: Das Unternehmen hat in Projekte für erneuerbare Energien investiert, einschließlich Solar und Wind, die voraussichtlich sein Energieportfolio verbessern und die Betriebskosten senken werden.
• Markterweiterungen: Idacorp untersucht die Möglichkeit, sein Servicegebiet zu erweitern, insbesondere in unterversorgten Bereichen, was den Kundenstamm erheblich erhöhen könnte.
• Akquisitionen: Strategische Akquisitionen kleinerer Versorgungsunternehmen könnten sofortige Umsatzsteigerungen und operative Synergien liefern.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Die Analysten projizieren, dass der Umsatz von Idacorp mit einer zusammengesetzten jährlichen Wachstumsrate (CAGR) von ungefähr wachsen wird 5% In den nächsten fünf Jahren. Dieses Wachstum wird weitgehend auf:

• Erhöhte elektrische Einnahmen im Einzelhandel, die voraussichtlich erreichen sollen 1,5 Milliarden US -Dollar bis 2026, oben von 1,4 Milliarden US -Dollar im Jahr 2024.
• Der auf Idacorp zurückgestellte Nettoeinkommen wird voraussichtlich steigen 300 Millionen Dollar im Jahr 2026 reflektiert eine stetige Zunahme von 251 Millionen Dollar im Jahr 2024.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Idacorp hat mehrere strategische Partnerschaften initiiert, die darauf abzielen, die Wachstumskurie zu verbessern:

• Partnerschaften für erneuerbare Energien: Die Kooperationen mit Solar- und Windenergieunternehmen werden voraussichtlich hinzufügen 500 MW von erneuerbarer Kapazität bis 2026.
• Technologieinvestitionen: Die Investitionen in die Smart Grid -Technologie werden voraussichtlich die betriebliche Effizienz und den Kundendienst verbessern und zum Umsatzwachstum beitragen.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Idacorp besitzt mehrere Wettbewerbsvorteile, darunter:

• Regulierungsunterstützung: Das Unternehmen profitiert von günstigen regulatorischen Rahmenbedingungen, die eine rechtzeitige Kostenwiederherstellung und die Zinsenanpassungen ermöglichen.
• Starke finanzielle Position: Ab dem 30. September 2024 meldete Idacorp die Gesamtvermögen von 9,1 Milliarden US -Dollar und totaler Eigenkapital von 3,3 Milliarden US -Dollareine solide Grundlage für zukünftige Investitionen.
• Kundenwachstum: Eine Erhöhung von ungefähr 16.500 Kunden oder 2.6% Das Jahr zu Jahr verbessert die Umsatzstabilität und das Wachstumspotenzial.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• IDACORP, Inc. (IDA) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of IDACORP, Inc. (IDA)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View IDACORP, Inc. (IDA)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.