Abschlüsse der Phibro Animal Health Corporation (PAHC) Finanzielle Gesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis der Phibro Animal Health Corporation (PAHC) Einnahmequellen

Verständnis der Einnahmequellen der Phibro Animal Health Corporation

Die Phibro Animal Health Corporation erzielt Einnahmen durch drei Hauptsegmente: Tiergesundheit, Mineralernährung und Leistungsprodukte. Die folgende Aufschlüsselung zeigt die Beiträge aus jedem Segment für die drei Monate, die am 30. September 2024 endeten:

In Bezug auf die geografische Verteilung lautet die Einnahmen nach Region für den gleichen Zeitraum wie folgt:

Die Umsatzwachstumsrate im Vorjahr für die drei Monate am 30. September 2024 spiegelt einen signifikanten Anstieg der 13% Im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023 wird dieser Anstieg hauptsächlich auf das Wachstum des Tiergesundheitssegments zurückgeführt 22 Millionen Dollar, angetrieben von höheren Umsätzen bei mikrobiellen und begleitenden Tierprodukten sowie von Impfstoffen, die von zunehmend zugenommen wurden 22% Aufgrund der steigenden Geflügelproduktnachfrage in Lateinamerika.

Darüber hinaus wird der Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen im Folgenden hervorgehoben:

Bemerkenswerte Änderungen der Einnahmequellen sind:

• Die Einnahmen des Tiergesundheitssegments stiegen aufgrund der gestiegenen Nachfrage nach Verarbeitungshilfen und höheren Umsatzmengen.
• Die Einnahmen aus dem Mineralernährungssegment stiegen hauptsächlich aufgrund einer Erhöhung der Nachfrage nach Spurenmineralien.
• Leistungsprodukte verzeichneten ein erhebliches Wachstum, das auf eine erhöhte Nachfrage nach Inhaltsstörungen in Körperpflegeprodukten zurückzuführen war.

Das Gesamtumsatzwachstum spiegelt einen strategischen Fokus auf die Verbesserung der Produktangebote und die effektive Anforderungen von Marktanforderungen wider. Die diversifizierte Umsatzstruktur des Unternehmens positioniert sich gut für ein weiteres Wachstum des wettbewerbsfähigen Marktes für Tiergesundheit.

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität der Phibro Animal Health Corporation (PAHC)

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität der Phibro Animal Health Corporation

Bruttogewinn, Betriebsgewinn und Nettogewinnmargen

Für die drei Monate am 30. September 2024 war der Bruttogewinn 83,5 Millionen US -Dollar, was eine Zunahme von zeigt 15,8 Millionen US -Dollar, oder 23%im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Der Bruttomarge verbesserte sich auf 32.1% aus 29.3% Jahr-über-Jahr. Betriebsergebnisse für den gleichen Zeitraum stiegen auf 17,7 Millionen US -Dollar aus einem Verlust von 0,7 Millionen US -Dollar Im Jahr 2023, der einen signifikanten Turnaround der Betriebsleistung demonstrieren. Das Nettoeinkommen wurde bei gemeldet 7,0 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu einem Nettoverlust von (8,0 Millionen US -Dollar) im Vorjahr.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Die folgende Tabelle zeigt die Trends der Rentabilitätsmetriken in den letzten zwei Jahren:

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Die Rentabilitätsquoten für das jüngste Quartal werden wie folgt mit der Industrie im Durchschnitt verglichen:

Analyse der Betriebseffizienz

Das Unternehmen meldete Verkaufs-, allgemeine und Verwaltungskosten (SG & A) von 65,8 Millionen US -Dollar, runter 2,7 Millionen US -Dollar, oder 4%, aus dem Vorjahr. Dieser Rückgang wird auf niedrigere Rentenabrechnungskosten und effektive Kostenmanagementstrategien zurückgeführt. Der SG & A als Prozentsatz des Nettoumsatzes war 25.3% in Q3 2024 im Vergleich zu 29.6% in Q3 2023.

Darüber hinaus war das angepasste EBITDA für die drei Monate am 30. September 2024, 30,7 Millionen US -Dollar, reflektiert a 64% zunehmen von 18,7 Millionen US -Dollar Im selben Quartal von 2023, was auf eine verbesserte Betriebswirkungsgrad- und Kostenmanagement in allen Segmenten hinweist:

Schuld vs. Eigenkapital: Wie die Phibro Animal Health Corporation (PAHC) sein Wachstum finanziert

Schulden vs. Eigenkapital: Wie die Phibro Animal Health Corporation sein Wachstum finanziert

Schuldenniveaus

Zum 30. September 2024 war die gesamte langfristige Schulden 287,7 Millionen US -Dollar, einschließlich:

• Anfangszeit A-1-Darlehen fällig im Juli 2029: 161,0 Millionen US -Dollar
• Anfangszeit A-2-Darlehen fällig im Juli 2031: 137,1 Millionen US -Dollar
• Aktuelle Laufzeit langfristiger Schulden: 7,5 Millionen US -Dollar

Kurzfristige Kredite enthalten 179,0 Millionen US -Dollar unter dem Revolver 2024 gezeichnet, gehen 128,7 Millionen US -Dollar verfügbar für weitere Kredite.

Verschuldungsquote

Das Verschuldungsquoten vom 30. September 2024 wurde bei berechnet 1.11, im Vergleich zum Branchendurchschnitt von ungefähr 1.0. Dies weist auf eine etwas höhere Abhängigkeit von Schulden im Vergleich zu Eigenkapital im Vergleich zu Branchenstandards hin.

Jüngste Schuldenausstellungen und Refinanzierungsaktivitäten

Im Juli 2024 refinanzierte das Unternehmen sein Schuldenportfolio, was zu Erlös führte 300,0 Millionen US -Dollar Wird verwendet, um bestehende Schulden insgesamt abzahlen 313,1 Millionen US -Dollar. Die Refinanzierung beinhaltete:

• Zahlung von 1,9 Millionen US -Dollar in geplanten vierteljährlichen Hauptzahlungen.
• Schuldenausgabekosten insgesamt 10,4 Millionen US -Dollar.
• Zinsaufwendungen für die drei Monate, die am 30. September 2024 endeten, war 7,6 Millionen US -Dollar, hoch von 4,6 Millionen US -Dollar im Vorjahr.

Kreditratings

Zum 30. September 2024 blieb das Kreditrating des Unternehmens stabil, wobei die im Rahmen des Kreditvertrags 2024 festgelegten Finanzbündel eingehalten wurden, das eine maximale Verhältnis von Nettoverträgen umfasst 4.00:1.00 .

Ausgleichsfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung

Das Unternehmen hat seine Schulden- und Eigenkapitalfinanzierung strategisch ausgeglichen. Das Eigenkapital des Gesamtkapitals zum 30. September 2024 war ungefähr ungefähr 258,5 Millionen US -Dollar, widerspiegeln ein umfassendes Einkommen von 6,6 Millionen US -Dollar Im Quartal. Dieses Gleichgewicht ermöglicht es dem Unternehmen, Wachstumsinitiativen zu finanzieren und gleichzeitig das finanzielle Risiko effektiv zu verwalten.

Bewertung der Liquidität der Phibro Animal Health Corporation (PAHC)

Bewertung der Liquidität der Phibro Animal Health Corporation

Aktuelle und schnelle Verhältnisse

Zum 30. September 2024 war das aktuelle Verhältnis für das Unternehmen 2.84:1eine starke Liquiditätsposition widerspiegeln. Das schnelle Verhältnis, das Lagerbestände aus aktuellen Vermögenswerten ausschließt, wurde berechnet, um zu sein 1.67:1, was auf ausreichende Liquidität hinweist, um kurzfristige Verpflichtungen zu decken, ohne sich auf den Bestandsverkäufe zu verlassen.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Das Betriebskapital zum 30. September 2024 wurde bei gemeldet 311,5 Millionen US -Dollarleicht von unten von 312,0 Millionen US -Dollar Zum 30. Juni 2024. Dieser Grenzrückgang bedeutet eine stabile operative Liquidität, wobei die aktuellen Vermögenswerte durchweg die derzeitigen Verbindlichkeiten überschreiten.

Cashflow -Statements Overview

Die Cashflow -Erklärungen für die drei Monate, die am 30. September 2024 endeten, zeigen die folgenden Trends:

Der operative Cashflow nahm durch 3,6 Millionen US -Dollar Im Vergleich zum Vorjahr, beeinflusst durch Schwankungen des Betriebskapitals, insbesondere in den Forderungen und aufgelaufenen Ausgaben. In der Zwischenzeit zeigten die Investitionstätigkeiten eine signifikante Verbesserung, wobei der Geldverbrauch von der Nutzung wurde 12,4 Millionen US -Dollar.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Trotz des Rückgangs der Bargeld durch Finanzierungsaktivitäten unterhält das Unternehmen ein erhebliches Liquiditätskissen. Ab dem 30. September 2024 standen die Gesamtzahl von Bargeld und Bargeldäquivalenten bei 51,8 Millionen US -Dollar, unten von 70,6 Millionen US -Dollar zu Beginn des Zeitraums. Die Verfügbarkeit im Rahmen der revolvierenden Kreditfazilität war 128,7 Millionen US -Dollarbei Bedarf den Zugriff auf zusätzliche Mittel sicherstellen.

Ist die Phibro Animal Health Corporation (PAHC) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das P/E -Verhältnis für das Unternehmen steht bei 19.3 Ab dem 30. September 2024. Dies ist aus einem Nettoeinkommen von abgeleitet 6,975 Millionen US -Dollar und verdünntes Ergebnis je Aktie von $0.17.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis ist derzeit 1.0, berechnet mit einem Buchwert von Eigenkapital von 258,5 Millionen US -Dollar Gegen Gesamtanteile ausstehend von 40,5 Millionen.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Das EV/EBITDA -Verhältnis ist 11.5mit einem Unternehmenswert von ungefähr 353,2 Millionen US -Dollar und angepasstes EBITDA von 30,7 Millionen US -Dollar In den letzten zwölf Monaten.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs ein Wachstum von verzeichnet 15%, wechseln von einem Preis von $3.50 zu einem aktuellen Preis von $4.02.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen hat eine Gelddividende von erklärt $0.12 pro Aktie, was zu einer Dividendenrendite von führt 3.0% basierend auf dem aktuellen Aktienkurs. Die Ausschüttungsverhältnis ist 70% des Nettoeinkommens.

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Analysten haben eine Konsensbewertung von Halten für die Aktie mit einem Kurszielbereich zwischen $3.80 Und $4.50.

Wichtige Risiken für die Phibro Animal Health Corporation (PAHC)

Schlüsselrisiken für die Phibro Animal Health Corporation

Die finanzielle Gesundheit der Phibro Animal Health Corporation wird von verschiedenen internen und externen Risikofaktoren beeinflusst, die sich erheblich auf die Leistung und die Marktposition auswirken könnten.

Branchenwettbewerb

Phibro tätig in einer stark wettbewerbsfähigen Branche, die von zahlreichen Spielern gekennzeichnet ist. Die Wettbewerbslandschaft kann zu Preisdruck führen, was sich auf die Gewinnmargen auswirken kann. Zum Beispiel meldete das Unternehmen eine Bruttogewinnspanne von 32.1% für die drei Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 29.3% im gleichen Zeitraum im Vorjahr. Dies weist auf einen positiven Trend hin, aber der anhaltende Wettbewerb könnte die zukünftige Rentabilität in Frage stellen.

Regulatorische Veränderungen

Veränderungen der Vorschriften, die sich auf die Gesundheits- und Ernährungssektoren der Tierverwaltung auswirken, stellen Risiken dar. Das Unternehmen unterliegt umfangreicher Gesetze über Bundes-, Landes-, lokale und ausländische Gesetze in Bezug auf Umweltvorschriften und Produktsicherheit. Das Potenzial für erhöhte Compliance -Kosten und operative Störungen besteht, insbesondere wenn neue Vorschriften eingeführt werden.

Marktbedingungen

Marktbedingungen im Zusammenhang mit landwirtschaftlichen Rohstoffen können die Nachfrage nach den Produkten von Phibro beeinflussen. Schwankungen der Rohstoffpreise können die Kaufentscheidungen der Landwirte beeinflussen und möglicherweise zu einem verringerten Umsatz führen. Zum Beispiel meldete Phibro den Nettoumsatz von 260,4 Millionen US -Dollar Für die drei Monate am 30. September 2024, eine Erhöhung von 13% im Vergleich zum Vorjahr. Eine anhaltende Volatilität der Marktbedingungen könnte sich jedoch auf das zukünftige Umsatzwachstum auswirken.

Betriebsrisiken

Zu den betrieblichen Risiken gehören Störungen der Lieferkette und Produktionseffizienzen. Das Unternehmen hat die Kosten der verkauften Waren schwankt 176,9 Millionen US -Dollar Für die drei Monate am 30. September 2024. Alle Störungen könnten zu erhöhten Kosten und einer verringerten Rentabilität führen. Das Vertrauen von Phibro auf verschiedene Lieferanten erhöht dieses Risiko ebenfalls.

Finanzielle Risiken

Die Finanzstruktur von Phibro umfasst erhebliche Schulden. Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen langfristige Schulden von 287,7 Millionen US -Dollar. Steigende Zinssätze könnten die Kreditkosten erhöhen, wie aus einem Nettozinsaufwand von Nettozins belegt 7,6 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum von 4,6 Millionen US -Dollar im Vorjahr. Dies könnte den Cashflow belasten und die finanzielle Flexibilität begrenzen.

Fremdwährungsrisiken

Das Unternehmen arbeitet international und setzt es den Fremdwährungsschwankungen aus. Für die drei Monate am 30. September 2024 meldete Phibro Fremdwährungsverluste von 0,4 Millionen US -Dollar, eine Abnahme von 6,7 Millionen US -Dollar im Vorjahr. Während die jüngsten Verluste zurückgegangen sind, bleibt die anhaltende Volatilität der Wechselkurszinsen ein Problem.

Minderungsstrategien

Phibro hat verschiedene Strategien zur Minderung dieser Risiken implementiert, einschließlich der Verbesserung der operativen Effizienz und der Diversifizierung ihrer Lieferkette. Das Unternehmen überwacht auch aktiv regulatorische Änderungen, um die Einhaltung zu gewährleisten und Störungen zu minimieren. Finanziell ist die Aufrechterhaltung einer starken Bilanz und der Verwaltung von Schulden für die Aufrechterhaltung der Liquidität von entscheidender Bedeutung.

Zukünftige Wachstumsaussichten für die Phibro Animal Health Corporation (PAHC)

Zukünftige Wachstumsaussichten für die Phibro Animal Health Corporation

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Die Phibro Animal Health Corporation ist für ein Wachstum vorhanden, das von mehreren Schlüsselfaktoren angetrieben wird:

• Produktinnovationen: Das Unternehmen hat eine neue Impflinie eingeführt, die zu einem geführt hat 22% Steigerung des Nettoumsatzes für Impfstoffe in Höhe 32,0 Millionen US -Dollar In den drei Monaten zum 30. September 2024.
• Markterweiterungen: Die Expansion in Lateinamerika hat erheblich zum Umsatzwachstum beigetragen, wobei der Nettoumsatz in der Region auf stieg auf 71,2 Millionen US -Dollar, hoch von 58,7 Millionen US -Dollar im Vorjahr.
• Akquisitionen: Die jüngsten Akquisitionen haben das Produktportfolio hinzugefügt, insbesondere die Animal Health -Segment, in der der Nettoumsatz gemeldet wurde 182,5 Millionen US -Dollar, A 14% Erhöhung im Vergleich zum gleichen Zeitraum des Vorjahres.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Die Unternehmensprojekte setzten das Umsatzwachstum mit dem erwarteten Nettoumsatz fort 1,1 Milliarden US -Dollar Für das Geschäftsjahr bis zum 30. Juni 2025, der eine zusammengesetzte jährliche Wachstumsrate (CAGR) von ungefähr widerspiegelt 10% In den nächsten fünf Jahren. Das angepasste EBITDA wird geschätzt, um zu erreichen 130 Millionen Dollar im gleichen Zeitraum, was auf eine starke Betriebsleistung hinweist.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Zu den strategischen Initiativen gehören:

• Phibro Forward Initiative: Dieses unternehmensweite Programm konzentriert sich auf die Erschließung zusätzlicher Umsatzwachstums- und Kosteneinsparungen und trägt zu einem bereinigten EBITDA von bei 30,7 Millionen US -Dollar für die drei Monate am 30. September 2024 a 64% steigern sich gegenüber dem Vorjahr.
• Partnerschaften mit wichtigen Distributoren: Die Zusammenarbeit mit großen Händlern im Agrarsektor wird erwartet, dass sie die Marktdurchdringung und die Verfügbarkeit von Produkten verbessern.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Phibro profitiert von mehreren Wettbewerbsvorteilen:

• Verschiedenes Produktportfolio: Das umfassende Angebot an Tiergesundheitsprodukten des Unternehmens, einschließlich Mineralien Und Leistungsproduktepositioniert es gut, um die unterschiedlichen Kundenbedürfnisse zu erfüllen.
• Starke Markenerkennung: Etablierte Beziehungen zu Landwirten und Tierärzten verbessern die Kundenbindung und das Wiederholungsgeschäft.
• Globale Reichweite: Operationen in Over 70 Länder Erleichtern Sie den Zugang zum breiten Markt und die Umsatzdiversifizierung.

Finanziell Overview

In der folgenden Tabelle werden wichtige finanzielle Metriken für die drei Monate am 30. September 2024 zusammengefasst, verglichen mit dem gleichen Zeitraum im Jahr 2023:

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Phibro Animal Health Corporation (PAHC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q1 2025 to get an in-depth view of Phibro Animal Health Corporation (PAHC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Phibro Animal Health Corporation (PAHC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.