Breaking Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH) Finanzielle Gesundheit: wichtige Erkenntnisse für Investoren

Verständnis der Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH) Einnahmequellenströme

Das Verständnis der Einnahmequellen von Park-Ohio Holdings Corp.

Haupteinnahmequellen:

• Versorgungstechnologiensegment:

  Zeitraum	Nettoumsatz (in Millionen)
  Drei Monate endeten am 30. September 2024	$194.5
  Drei Monate endeten am 30. September 2023	$192.8
  Neun Monate endeten am 30. September 2024	$594.0
  Neun Monate endeten am 30. September 2023	$585.9

• Baugruppenkomponentensegment:

  Zeitraum	Nettoumsatz (in Millionen)
  Drei Monate endeten am 30. September 2024	$98.7
  Drei Monate endeten am 30. September 2023	$108.4
  Neun Monate endeten am 30. September 2024	$309.0
  Neun Monate endeten am 30. September 2023	$330.8

• Segment für entwickelte Produkte:

  Zeitraum	Nettoumsatz (in Millionen)
  Drei Monate endeten am 30. September 2024	$124.4
  Drei Monate endeten am 30. September 2023	$117.6
  Neun Monate endeten am 30. September 2024	$364.8
  Neun Monate endeten am 30. September 2023	$353.7

Jahr-über-Vorjahreswachstumswachstumsrate:

• Gesamtnettoumsatz:

  Zeitraum	Nettoumsatz (in Millionen)
  2024	$1,267.8
  2023	$1,270.4
  Prozentualer Veränderung	(0.2%)

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen:

• Nettoumsatzbeitrag:

  Segment	2024 Nettoumsatz (in Millionen)	2023 Nettoumsatz (in Millionen)
  Versorgungstechnologien	$594.0	$585.9
  Baugruppenkomponenten	$309.0	$330.8
  Technische Produkte	$364.8	$353.7

Wesentliche Änderungen der Einnahmequellen:

• Baugruppenkomponentensegment:

  Nettoumsatz verringerte sich um 9% In den drei Monaten zum 30. September 2024.

• Versorgungstechnologiensegment:

  Der Nettoumsatz stieg um um 1% In den neun Monaten zum 30. September 2024.

• Segment für entwickelte Produkte:

  Der Nettoumsatz stieg um um 3.1% In den neun Monaten zum 30. September 2024.

Einnahmezusammenfassung:

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH)

Rentabilitätsmetriken

Die Analyse der Rentabilitätsmetriken des Unternehmens zeigt kritische Einblicke in die finanzielle Gesundheit für 2024. Die wichtigsten Rentabilitätskennzahlen umfassen Bruttogewinn, Betriebsgewinn und Nettogewinnmargen.

Bruttogewinn, Betriebsgewinn und Nettogewinnmargen

Für die neun Monate am 30. September 2024 berichtete das Unternehmen:

• Nettoumsatz: 1.267,8 Millionen US -Dollar
• Umsatzkosten: $ 1.050,9 Millionen
• Bruttogewinn: 216,9 Millionen US -Dollar
• Bruttomarge: 17.1%
• Betriebseinkommen: 72,2 Millionen US -Dollar
• Betriebsspanne: 5.7%
• Nettoeinkommen: 31,3 Millionen US -Dollar
• Nettogewinnmarge: 2.5%

Im Vergleich dazu waren die Zahlen für die neun Monate am 30. September 2023:

• Nettoumsatz: $ 1.270,4 Millionen
• Umsatzkosten: 1.063,1 Millionen US -Dollar
• Bruttogewinn: 207,3 Millionen US -Dollar
• Bruttomarge: 16.3%
• Betriebseinkommen: 66,4 Millionen US -Dollar
• Betriebsspanne: 5.2%
• Nettoeinkommen: 22,3 Millionen US -Dollar
• Nettogewinnmarge: 1.8%

Die folgende Tabelle fasst diese Rentabilitätskennzahlen im Laufe der Zeit zusammen:

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Vergleich der Daten aus den neun Monaten, die am 30. September 2024 mit dem gleichen Zeitraum im Jahr 2023 endeten, erlebte das Unternehmen:

• Bruttogewinnsteigerung: Von 207,3 Mio. USD in 2023 auf 216,9 Mio. USD im Jahr 2024, was auf eine stärkere Preisstrategie oder ein Kostenmanagement hinweist.
• Verbesserter Bruttomargen: Ein Anstieg von 16,3% auf 17,1%, wobei die Betriebseffizienz verbessert wird.
• Betriebseinkommenswachstum: Stieg von 66,4 Mio. USD auf 72,2 Mio. USD, mit einer Steigerung der Betriebsmarge von 5,2% auf 5,7%.
• Nettogewinnverbesserung: Stieg von 22,3 Mio. USD auf 31,3 Mio. USD, was zu einem Anstieg der Nettogewinnmarge von 1,8% auf 2,5% stieg.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Im Vergleich zur Industrie -Durchschnittswerte zeigen die Rentabilitätsquoten des Unternehmens eine wettbewerbsfähige Haltung:

• Branchen -Bruttomarge Durchschnitt: 15,0% - Das Unternehmen übertrifft diese Metrik.
• Industriebetriebs Marge Durchschnitt: 5,0% - Das Unternehmen liegt etwas über diesem Durchschnitt.
• Branchennettogewinnmarge Durchschnitt: 2,0% - Auch das Unternehmen übertrifft diesen Benchmark.

Analyse der Betriebseffizienz

Betriebseffizienz kann durch Kostenmanagement und Bruttomarge -Trends analysiert werden:

• Kosten für die Umsatzreduzierung: Rücknahm von 1.063,1 Mio. USD im Jahr 2023 auf 1.050,9 Mio. USD im Jahr 2024, was die effektiven Kostenmanagementstrategien widerspiegelt.
• SG & A -Ausgaben: Stieg 2024 um 5,3% auf 142,3 Mio. USD, aber als Prozentsatz des Nettoumsatzes verbesserte sich es von 10,6% auf 11,2%.
• Betriebsinitiativen: Das Unternehmen hat Initiativen zur Gewinnverbesserung umgesetzt, die zu den verbesserten Margen beitrugen.

Schulden vs. Eigenkapital: Wie Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Park-Ohio Holdings Corp. sein Wachstum finanziert

Overview des Schuldenniveaus des Unternehmens

Zum 30. September 2024 meldete Park-Ohio Holdings Corp. eine Gesamtverschuldung von 663,5 Millionen US -Dollar, einschließlich sowohl langfristiger als auch kurzfristiger Schulden. Der Zusammenbruch ist wie folgt:

Die langfristigen Schulden bestehen hauptsächlich aus 350 Millionen Dollar In Senior Notes fällig am 15. April 2027 mit einem Zinssatz von 6.625%und eine revolvierende Kreditfazilität von 282,2 Millionen US -Dollar Reifung am 14. Januar 2027 mit einem Zinssatz von 6.9%.

Verschuldungsquote und Vergleich der Branchenstandards

Das Verschuldungsquoten für Park-Ohio Holdings Corp. liegt bei ungefähr 1.93, berechnet aus Gesamtverbindlichkeiten von $ 1.406,6 Millionen und totaler Eigenkapital von 343,0 Millionen US -Dollar Ab dem 30. September 2024. Dieses Verhältnis ist höher als der Branchendurchschnitt, der typischerweise von reicht von 1,0 bis 1,5, was auf eine aggressivere Nutzung der Fremdfinanzierung im Vergleich zu Gleichaltrigen hinweist.

Jüngste Schuld -Emissionen, Kreditratings oder Refinanzierungsaktivitäten

Im September 2023 änderte das Unternehmen das siebte geänderte und angepasste Kreditvertrag, wodurch seine Kreditkapazität im Rahmen der revolvierenden Kreditfazilität zu erhöht wurde. 405 Millionen Dollar. Nach dem jüngsten Bericht hat das Unternehmen ein stabiles Kreditrating beibehalten, ohne dass kürzlich doppelte Downgrades festgestellt wurden.

Wie der Unternehmen zwischen Schuldenfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung ausgeht

Park-Ohio hat strategisch sowohl Schulden- als auch Eigenkapitalfinanzierung genutzt, um seine Wachstumsinitiativen zu unterstützen. In den neun Monaten bis zum 30. September 2024 erzielte das Unternehmen Erlös von 24,7 Millionen US -Dollar aus Stammaktien -Emissionen, ergänzt seine Schuldenstrategie. Das Unternehmen meldete auch Nettoschuldenkredite von 18,4 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum, vor allem zur Finanzierung von Investitionen.

Darüber hinaus hat das Unternehmen eine robuste Liquiditätsposition mit einer Gesamtliquidität von 194,4 Millionen US -Dollar ab dem 30. September 2024, einschließlich 59,5 Millionen US -Dollar in Bargeld und Bargeldäquivalenten. Diese Liquidität ermöglicht Flexibilität bei der Verwaltung von Schuldendienst und potenziellen Aktieninvestitionen.

Bewertung der Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH) Liquidität

Bewertung der Liquidität von Park-Ohio Holdings Corp.

Aktuelle und schnelle Verhältnisse

Zum 30. September 2024 betrug das derzeitige Verhältnis für Park-Ohio Holdings Corp. ungefähr ungefähr 1.24, was auf eine gesunde Liquiditätsposition hinweist. Das schnelle Verhältnis stand bei 0.82und schlägt vor, dass das Unternehmen zwar seine kurzfristigen Verbindlichkeiten abdecken kann, es jedoch auf Inventar beruht.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Das Betriebskapital zum 30. September 2024 wurde bei gemeldet 93,6 Millionen US -Dollar, eine Abnahme von 109,2 Millionen US -Dollar im Vorjahr. Der Rückgang des Betriebskapitals spiegelt die erhöhten Betriebskosten und höhere Lagerbestände wider.

Cashflow -Statements Overview

Die Cashflow-Erklärungen für die Park-Ohio Holdings Corp. für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, zeigen die folgenden Trends:

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Zum 30. September 2024 wurde die Gesamtliquidität bei gemeldet 194,4 Millionen US -Dollar, bestehend 59,5 Millionen US -Dollar in Bargeld und Bargeldäquivalenten und 134,9 Millionen US -Dollar in ungenutzter Kreditverfügbarkeit. Das Unternehmen soll eine angemessene Liquidität aufrechterhalten, um seine operativen Bedürfnisse und Investitionsausgaben in den nächsten zwölf Monaten zu erfüllen.

Ist Park-Ohio Holdings Corp. (Pkoh) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Um zu beurteilen, ob das Unternehmen überbewertet oder unterbewertet ist, werden wir wichtige Finanzquoten, Aktienkurstrends, Dividendenmetriken und Analystenkonsens analysieren.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das P/E -Verhältnis für das Unternehmen steht bei 9.0 Ab den neuesten Daten, berechnet unter Verwendung von Ergebnis je Aktie (EPS) von $2.88 und ein Aktienkurs von ungefähr $25.92.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis wird bei berechnet 1.1, mit einem Buchwert pro Aktie von $23.50 und der aktuelle Aktienkurs von $25.92.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Das EV/EBITDA -Verhältnis wird bei angegeben 7.5eine starke operative Leistung mit einem EBITDA von widerspiegeln 40 Millionen Dollar und ein Unternehmenswert von 300 Millionen Dollar.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs Schwankungen erlebt, beginnend bei $30.00 und sinkt auf den aktuellen Preis von $25.92eine Abnahme von Abnahme von 13.6%.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen hat eine Dividendenrendite von beibehalten 1.5%, mit einer jährlichen Dividendenzahlung von $0.375 pro Aktie. Die Ausschüttungsquote beträgt ungefähr 13% von Einnahmen, die auf eine nachhaltige Dividendenpolitik hinweisen.

Analystenkonsens

Der aktuelle Analystenkonsens zeigt eine Mehrheitsrating von Halten, mit 60% von Analysten, die empfehlen, die Aktie zu halten, 30% Kauf vorschlagen, und 10% Verkaufen empfehlen.

Schlüsselrisiken gegenüber Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH)

Wichtige Risiken für Park-Ohio Holdings Corp.

Die finanzielle Gesundheit von Park-Ohio Holdings Corp. wird von verschiedenen internen und externen Risiken beeinflusst, die sich auf die Gesamtleistung auswirken könnten. Im Folgenden finden Sie die wesentlichen Risikofaktoren, die für das Unternehmen ab 2024 identifiziert wurden:

Branchenwettbewerb

Das Unternehmen tätig in einem wettbewerbsintensiven Umfeld. Es wird sowohl von etablierten Spielern als auch von neuen Marktteilnehmern auf dem Markt Druck ausgesetzt. Der Wettbewerb kann zu Preisdruck und reduzierten Margen führen. In den neun Monaten am 30. September 2024 ging der Nettoumsatz um 2,6 Mio. USD oder 0,2%auf 1.267,8 Mio. USD gegenüber 1.270,4 Mio. USD im gleichen Zeitraum 2023 zurück.

Regulatorische Veränderungen

Änderungen der Vorschriften können den Betrieb erheblich beeinflussen. Das Unternehmen unterliegt verschiedenen Ansprüchen und Gerichtsverfahren, einschließlich Umweltvorschriften, die zu erheblichen Verbindlichkeiten führen könnten. Die fortlaufende Art dieser Behauptungen kann Unsicherheiten in Bezug auf potenzielle zukünftige Kosten schaffen.

Marktbedingungen

Schwankungen der Marktnachfrage können sich nachteilig auf den Umsatz und die Rentabilität auswirken. In den neun Monaten zum 30. September 2024 verzeichnete das Unternehmen im Vergleich zum Vorjahr einen Rückgang des Betriebsergebnisses um 5,8 Mio. USD oder 8,7%.

Betriebsrisiken

Die operativen Herausforderungen, einschließlich Störungen der Lieferkette und erhöhten Arbeitskosten, können sich auf die Fähigkeit des Unternehmens auswirken, Produkte effizient zu liefern. Die Ausgaben der SG & A stiegen in den ersten neun Monaten von 2024 auf 142,3 Mio. USD, was einem Anstieg von 5,3% gegenüber 135,1 Mio. USD im gleichen Zeitraum im Jahr 2023 stieg.

Finanzielle Risiken

Zu den finanziellen Risiken zählen ein hohes Maß an Schulden und Zinsschwankungen. Zum 30. September 2024 betrug die Gesamtverschuldung des Unternehmens 663,5 Mio. USD, was 350,0 Mio. USD an Vorrangsschriften mit einem Zinssatz von 6,625%enthält. Die Zinsaufwand für die neun Monate zum 30. September 2024 stieg von 33,4 Mio. USD im Jahr 2023 auf 36,0 Mio. USD.

Strategische Risiken

Die Wachstumsstrategien des Unternehmens, einschließlich Akquisitionen, können Risiken darstellen, wenn sie nicht ordnungsgemäß verwaltet werden. Im Jahr 2024 verzeichnete das Unternehmen eine Umstrukturierung von 2,1 Millionen US -Dollar und spezielle Gebühren im Zusammenhang mit den operativen Anpassungen.

Minderungsstrategien

Das Unternehmen hat verschiedene Strategien umgesetzt, um diese Risiken zu mildern, einschließlich laufender Gewinnverbesserungsinitiativen und Kostenmanagementprogramme, die auf die Steigerung der betrieblichen Effizienz abzielen. Zum Beispiel verbesserte sich die Bruttomarge von 16,3% im Jahr 2023 auf 17,1% im Jahr 2024.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Park-Ohio Holdings Corp.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Das Unternehmen steht vor einem Wachstum, das von mehreren Schlüsselfaktoren angetrieben wird:

• Produktinnovationen: Die Einführung von proprietären Produkten mit höherem Margen in Nordamerika und Europa hat den Umsatz erheblich gesteigert, insbesondere im Verbindungsgeschäft.
• Markterweiterungen: Eine starke Nachfrage besteht an den wichtigsten Endmärkten wie Luft- und Raumfahrt, Verteidigung und Hochleistungslastwagen, die voraussichtlich das Umsatzwachstum weiter vorantreiben sollen.
• Akquisitionen: Die jüngste Übernahme von EMA Indutec GmbH für 11,0 Mio. USD wird voraussichtlich die Fähigkeiten im Segment für entwickelte Produkte verbessern.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Für die neun Monate am 30. September 2024 wurden der Nettoumsatz bei gemeldet 1.267,8 Millionen US -Dollar, eine leichte Abnahme von 0.2% aus dem Vorjahr. Das Segmentbetriebsergebnis erhöhte sich jedoch um um 8.7% Zu 72,2 Millionen US -Dollar.

Mit Blick auf die Zukunft projizieren Analysten eine Erholung des Umsatzwachstums, insbesondere im Segment für entwickelte Produkte, wo der Nettoumsatz um den Umsatz umsetzt 3.1% Jahr-über-Jahr. Das Ergebnis je Aktie für fortgesetzte Operationen wird voraussichtlich steigen $2.88 im Jahr 2024 reflektiert ein Wachstum von 29.7% aus $2.22 im Jahr 2023.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Das Unternehmen hat verschiedene strategische Initiativen zur Förderung des Wachstums beteiligt:

• Umstrukturierungsbemühungen: Die anhaltende Umstrukturierung hat zu einer Reduzierung der Betriebskosten geführt, was zu verbesserten Betriebsgewinnmargen beitrug.
• Partnerschaften: Die Zusammenarbeit mit wichtigen Akteuren der Branche in Luft- und Raumfahrt und Verteidigung wird voraussichtlich Produktangebote und Marktreichweite verbessern.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Das Unternehmen profitiert von mehreren Wettbewerbsvorteilen:

• Starke Markenerkennung: Der festgelegte Ruf in kritischen Sektoren verbessert die Kundenbindung und das Wiederholungsgeschäft.
• Verschiedenes Produktportfolio: Eine breite Palette von Produkten über mehrere Segmente hinweg verringert Risiken, die mit Marktschwankungen verbunden sind.
• Betriebseffizienz: Verbesserungen im Lieferkettenmanagement haben zu reduzierten Kosten und verbesserten Gewinnmargen geführt.

Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen eine Gesamtliquidität von 194,4 Millionen US -Dollar, bestehend 59,5 Millionen US -Dollar in Bargeld und Bargeldäquivalenten. Diese starke Liquiditätsposition unterstützt laufende Investitionen in Wachstumsinitiativen und strategische Akquisitionen.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Park-Ohio Holdings Corp. (PKOH)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.