Evoke Pharma, Inc. (EVOK) Bundle
Comprender las fuentes de ingresos de Evoke Pharma, Inc. (EVOK)
Comprensión de Evoke Pharma, Inc. Flujos de ingresos
Fuentes de ingresos principales: La principal fuente de ingresos para la compañía es la venta neta de productos, específicamente a partir de la venta de Gimoti, que se utiliza para el tratamiento de la gastroparesia. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las ventas de productos netos ascendieron a $6,941,042, en comparación con $3,504,636 para el mismo período en 2023, que representa un aumento de 98%.
| Período | Venta de productos netos | Crecimiento año tras año |
|---|---|---|
| 9 meses terminados el 30 de septiembre de 2024 | $6,941,042 | 98% |
| 9 meses terminados el 30 de septiembre de 2023 | $3,504,636 |
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año: La tasa de crecimiento año tras año para la venta de productos netos muestra una tendencia al alza significativa. Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las ventas de productos netos fueron $2,654,186, a 70% Aumento en comparación con $1,562,860 en el mismo cuarto de 2023.
| Cuarto | Venta de productos netos | Crecimiento año tras año |
|---|---|---|
| P3 2024 | $2,654,186 | 70% |
| P3 2023 | $1,562,860 |
Contribución de diferentes segmentos comerciales: El enfoque principal de la compañía es la comercialización de Gimoti. El aumento en las ventas de productos netos se atribuye a la adopción mejorada del producto y a una red de farmacia ampliada. El costo de los bienes vendidos por los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $238,031, arriba de $142,855 en 2023, lo que resulta en un 67% aumentar.
Cambios significativos en las fuentes de ingresos: En particular, los gastos de investigación y desarrollo disminuyeron significativamente de $159,347 en 2023 a $16,322 en 2024, lo que indica un cambio de enfoque hacia la comercialización en lugar del desarrollo. Los gastos de venta, generales y administrativos aumentaron a $10,697,128 en 2024 de $8,745,407 en 2023, marcando un 22% Sube a medida que la compañía invirtió más en actividades operativas y de marketing.
| Categoría | Cantidad de 2024 | Cantidad de 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Costo de bienes vendidos | $238,031 | $142,855 | 67% |
| Gastos de investigación y desarrollo | $16,322 | $159,347 | -90% |
| Venta, general y administrativa | $10,697,128 | $8,745,407 | 22% |
Una inmersión profunda en Evoke Pharma, Inc. (EVOK) Rentabilidad
Una inmersión profunda en la rentabilidad de Evoke Pharma, Inc.
Margen de beneficio bruto: Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el margen de beneficio bruto se calculó en función de las ventas netas de productos de $2,654,186 con un costo de bienes vendidos de $104,024, resultando en una ganancia bruta de $2,550,162 y un margen de beneficio bruto de 96.1%.
Margen de beneficio operativo: La pérdida de las operaciones por el mismo período fue ($1,285,657). El margen de beneficio operativo se puede calcular de la siguiente manera:
- Margen de beneficio operativo = (pérdida de operaciones / ventas netas de productos) x 100
- Margen de beneficio operativo = (($1,285,657) / $2,654,186) x 100 = (48.4%)
Margen de beneficio neto: La pérdida neta de los tres meses terminó el 30 de septiembre de 2024 fue ($1,312,390). El margen de beneficio neto es:
- Margen de beneficio neto = (pérdida neta / venta de productos netos) x 100
- Margen de beneficio neto = (($1,312,390) / $2,654,186) x 100 = (49.4%)
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo
Las ventas netas de productos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, alcanzaron $6,941,042, representando un aumento de 98% de $3,504,636 Durante el mismo período en 2023. La siguiente tabla resume los márgenes operativos y de beneficio neto en los últimos dos años:
| Período | Venta de productos netos | Pérdida operativa | Pérdida neta | Margen de beneficio operativo | Margen de beneficio neto |
|---|---|---|---|---|---|
| P3 2023 | $1,562,860 | ($1,603,437) | ($1,693,907) | (102.6%) | (108.4%) |
| P3 2024 | $2,654,186 | ($1,285,657) | ($1,312,390) | (48.4%) | (49.4%) |
| 9m 2023 | $3,504,636 | ($5,542,973) | ($5,804,894) | (158.3%) | (165.6%) |
| 9m 2024 | $6,941,042 | ($4,010,439) | ($4,159,428) | (57.7%) | (59.9%) |
Comparación de los índices de rentabilidad con promedios de la industria
El promedio de la industria para los márgenes de beneficio neto en el sector farmacéutico generalmente rondas 15%. En contraste, el margen de beneficio neto actual de la compañía de (49.4%) Indica desafíos operativos significativos. El margen de pérdida operativa de (48.4%) También sugiere que los costos operativos superan significativamente las ventas, un problema común para las empresas en las primeras fases de comercialización.
Análisis de la eficiencia operativa
La eficiencia operativa se puede evaluar a través de la gestión de costos y las tendencias de margen bruto:
- Costo de bienes vendidos: Durante los tres meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, el costo de los bienes vendidos fue $104,024, un aumento significativo de $34,908 en el tercer trimestre de 2023, marcando un 198% Aumente año tras año.
- Gastos de investigación y desarrollo: Los gastos de I + D aumentaron a $11,677 en el tercer trimestre de 2024 en comparación con $0 en el tercer trimestre 2023.
- Gastos de venta, general y administrativo: Estos gastos aumentaron a $3,824,142 en el tercer trimestre de 2024 de $3,131,389 En el tercer trimestre de 2023, un aumento de 22%.
La tendencia del margen bruto muestra un fuerte rendimiento a pesar del aumento de los costos, con un margen de beneficio bruto de 96.1% en el tercer trimestre de 2024, indicando estrategias de precios efectivas y controles de costos en la producción.
En general, mientras que la compañía está experimentando un crecimiento en las ventas, los altos márgenes de pérdida operativa y neta resaltan la necesidad de una mejor gestión de costos para mejorar la rentabilidad.
Deuda vs. Equidad: cómo Evoke Pharma, Inc. (EVOK) financia su crecimiento
Deuda versus capital: cómo Evoke Pharma, Inc. financia su crecimiento
La estructura financiera de Evoke Pharma, Inc. se caracteriza por una combinación de financiamiento de deuda y capital. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía informó los siguientes niveles de deuda:
- Deuda a largo plazo: $5,000,000
- Deuda a corto plazo: $ 1,987,637 (intereses acumulados por pagar)
En total, los pasivos de la compañía ascendieron a $9,766,435 A partir del 30 de septiembre de 2024, en comparación con $9,648,083 al final del año anterior.
La relación deuda / capital es un indicador crucial de la salud financiera. A partir del 30 de septiembre de 2024, el capital de los accionistas totales de EVOKE $4,387,136, resultando en una relación deuda / capital de aproximadamente 2.22 (Calculado como pasivos totales de $ 9,766,435 divididos por capital total de $ 4,387,136). Esta relación sugiere una mayor dependencia de la deuda en comparación con el capital, que está por encima del estándar de la industria promedio de aproximadamente 1.5 para compañías de biotecnología similares.
| Tipo de deuda | Monto ($) |
|---|---|
| Deuda a largo plazo | 5,000,000 |
| Deuda a corto plazo | 1,987,637 |
| Pasivos totales | 9,766,435 |
| Equidad total de los accionistas | 4,387,136 |
| Relación deuda / capital | 2.22 |
Las actividades recientes indican que la compañía ha sido proactiva en la gestión de su deuda. A principios de 2024, Evoke Pharma planteó aproximadamente $ 6.2 millones a través de la venta de unidades de acciones comunes y unidades de orden de orden preferenciadas. Este capital estaba destinado principalmente a apoyar los esfuerzos de comercialización en curso para su producto, Gimoti, y mejorar su liquidez operativa.
La compañía también se dedicó a varias enmiendas de orden de orden a lo largo de 2024, generando fondos adicionales de $ 1.2 millones en marzo, $ 0.3 millones en junio y $ 0.4 millones en septiembre. Esta estrategia refleja un enfoque equilibrado para el financiamiento, utilizando instrumentos de capital y deuda para financiar su crecimiento mientras intenta mitigar los riesgos asociados con un alto apalancamiento.
Al 30 de septiembre de 2024, el efectivo y los equivalentes de efectivo de la compañía se encontraban en $11,339,032, proporcionando un colchón para sus operaciones en medio de sus obligaciones de deuda continuas. Esta posición de liquidez es vital a medida que navega a través de su fase de comercialización y aborda su déficit acumulado de ($127,598,866) .
Evaluar la liquidez de Evoke Pharma, Inc. (EVOK)
Evaluar la liquidez de Evoke Pharma, Inc.
Relación actual: Al 30 de septiembre de 2024, la relación actual es 1.43, calculado a partir de activos de corriente total de $14,038,083 y pasivos corrientes totales de $9,766,435.
Relación rápida: La relación rápida es aproximadamente 1.37, considerando los activos actuales totales menos inventarios de $493,408, produciendo activos rápidos de $13,544,675.
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
El capital de trabajo al 30 de septiembre de 2024 se calcula como activos actuales totales menos los pasivos corrientes totales, ascendiendo a $4,271,648. Esto refleja un aumento de $178,826 el 31 de diciembre de 2023, que indica una liquidez mejorada.
Estados de flujo de efectivo Overview
Flujo de efectivo operativo: Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el efectivo neto utilizado en las actividades operativas fue $(4,218,700), en comparación con $(3,878,873) en el mismo período de 2023.
Invertir flujo de caja: No se reportaron actividades de inversión significativas para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Financiamiento de flujo de caja: El efectivo proporcionado por las actividades de financiación fue $10,818,306 Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, principalmente de la venta de acciones comunes y órdenes de arresto.
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
A partir del 30 de septiembre de 2024, el efectivo y los equivalentes de efectivo se encontraban en $11,339,032, en comparación con $4,739,426 A principios de año, indicando una fuerte posición de liquidez. Sin embargo, la compañía informó una pérdida neta de $(4,159,428) Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, lo que puede plantear preocupaciones con respecto a la quemadura de efectivo sostenida.
| Métrico | A partir del 30 de septiembre de 2024 | Al 31 de diciembre de 2023 |
|---|---|---|
| Activos actuales | $14,038,083 | $6,826,909 |
| Pasivos corrientes | $9,766,435 | $9,648,083 |
| Capital de explotación | $4,271,648 | $178,826 |
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $11,339,032 | $4,739,426 |
| Pérdida neta (9 meses) | $(4,159,428) | $(5,804,894) |
¿Evoke Pharma, Inc. (EVOK) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
Al 30 de septiembre de 2024, el precio de las acciones de la compañía era de $ 8.16. Las métricas de valoración son cruciales para determinar si el stock está sobrevaluado o infravalorado. A continuación se muestran las relaciones clave:
| Métrica de valoración | Valor |
|---|---|
| Relación de precio a ganancias (P/E) | N/A (pérdida neta informada) |
| Relación de precio a libro (P/B) | 2.7 (calculado como precio de mercado por acción / valor en libros por acción) |
| Relación empresarial valor a ebitda (EV/EBITDA) | N/A (EBITDA negativo) |
En los últimos 12 meses, el precio de las acciones ha exhibido fluctuaciones. La siguiente tabla resume las tendencias del precio de las acciones:
| Fecha | Precio de las acciones ($) |
|---|---|
| 30 de septiembre de 2023 | 5.00 |
| 31 de diciembre de 2023 | 6.50 |
| 31 de marzo de 2024 | 7.50 |
| 30 de junio de 2024 | 8.00 |
| 30 de septiembre de 2024 | 8.16 |
Al 30 de septiembre de 2024, la compañía no tenía un rendimiento de dividendos o un índice de pago debido a las pérdidas netas en curso. La pérdida neta para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue de $ 4,159,428, con una pérdida neta por acción de $ 3.01.
El consenso de los analistas sobre la valoración de las acciones es el siguiente:
| Empresa analista | Clasificación |
|---|---|
| Firmar un | Comprar |
| Firma B | Sostener |
| Firma C | Vender |
En resumen, las métricas de valoración actuales indican que la acción puede considerarse sobrevaluada en función de la relación P/B y la ausencia de ganancias positivas o flujos de efectivo. Las calificaciones de los analistas reflejan una perspectiva mixta, y algunos recomiendan comprar, mientras que otros sugieren retener o vender.
Riesgos clave que enfrenta Evoke Pharma, Inc. (EVOK)
Los riesgos clave que enfrentan Evoke Pharma, Inc.
Competencia de la industria: La industria farmacéutica es altamente competitiva, y numerosas compañías desarrollan tratamientos para trastornos gastrointestinales. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía enfrentó la competencia de jugadores establecidos y nuevos participantes, lo que podría afectar la cuota de mercado y las estrategias de precios.
Cambios regulatorios: La compañía opera bajo una estricta supervisión regulatoria. Cualquier cambio en las regulaciones de la FDA o procesos de aprobación podría retrasar el lanzamiento del producto o aumentar los costos de cumplimiento. Por ejemplo, al 30 de septiembre de 2024, la compañía tenía obligaciones continuas relacionadas con los estudios posteriores a la comercialización para su producto.
Condiciones de mercado: Las recesiones económicas o los cambios en las políticas de atención médica, incluidas las tasas de reembolso de Medicare y Medicaid, podrían afectar negativamente las ventas. Aproximadamente el 34% de las recetas llenas para Gimoti fueron de programas gubernamentales al 30 de septiembre de 2024, lo que destacó el impacto potencial de los cambios de política en los ingresos.
Riesgos operativos
La compañía informó riesgos operativos significativos relacionados con su dependencia de un solo producto, Gimoti, que es el primer y único pulverización nasal aprobado para la gastroparesia diabética. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía había incurrido en una pérdida neta de $4,159,428 Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $5,804,894 para el mismo período en 2023.
Además, la compañía tiene obligaciones continuas con Eversana para actividades de comercialización. Al 30 de septiembre de 2024, los costos de comercialización no reembolsados a Eversana ascendieron a aproximadamente $ 72.8 millones.
Riesgos financieros
Al 30 de septiembre de 2024, los pasivos totales de la compañía se mantuvieron en $9,766,435, mientras que los activos totales fueron $14,153,571. La compañía ha incurrido en pérdidas recurrentes desde su inicio, lo que plantea preocupaciones sobre su capacidad para continuar como una empresa en marcha. La posición de liquidez mostró efectivo y equivalentes de efectivo de $11,339,032, que puede no ser suficiente para cubrir los gastos operativos futuros.
Riesgos estratégicos
Estratégicamente, la compañía depende en gran medida del éxito de Gimoti. Si el producto no logra una importante penetración del mercado o si hay eventos adversos reportados después del lanzamiento, la compañía podría enfrentar dificultades financieras sustanciales. La compañía informó venta de productos netos de $6,941,042 Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $3,504,636 para el mismo período en 2023, lo que indica crecimiento pero también depende del rendimiento continuo.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Presencia de numerosos competidores en el sector farmacéutico. | Pérdida potencial de participación de mercado y poder de fijación de precios. |
| Cambios regulatorios | Cambios en las regulaciones de la FDA que afectan los procesos de aprobación. | Retrasos en los lanzamientos de productos, mayores costos de cumplimiento. |
| Condiciones de mercado | Recesiones económicas y cambios en las políticas de atención médica. | Efectos adversos sobre ventas e ingresos. |
| Riesgos operativos | Dependencia de un solo producto y obligaciones con Eversana. | Inestabilidad financiera y mayores costos. |
| Riesgos financieros | Altos pasivos totales en relación con los activos. | Preocupaciones sobre la liquidez y el estado de la preocupación en marcha. |
| Riesgos estratégicos | Confía en Gimoti para la generación de ingresos. | Dificultades financieras si el rendimiento del producto disminuye. |
Las estrategias de mitigación incluyen esfuerzos de comercialización continuos, diversificación de ofertas de productos y mantenimiento de relaciones cercanas con agencias reguladoras. La compañía busca activamente financiamiento adicional a través de la deuda o el financiamiento de capital para respaldar sus operaciones.
Perspectivas de crecimiento futuro para Evoke Pharma, Inc. (EVOK)
Perspectivas de crecimiento futuro para Evoke Pharma, Inc. (EVOK)
Análisis de los impulsores de crecimiento clave
Los principales impulsores de crecimiento para EVOKE Pharma incluyen innovaciones de productos y expansiones del mercado. El producto insignia de la compañía, Gimoti (spray nasal de metoclopramida), recibió la aprobación de la FDA en junio de 2020 y ha mostrado un crecimiento prometedor de las ventas. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las ventas netas de productos alcanzaron $6,941,042, arriba por 98% en comparación con $3,504,636 para el mismo período en 2023.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
Se espera que el crecimiento de los ingresos continúe a medida que Evoke Pharma expande sus redes de farmacia y mejora los esfuerzos de marketing. La compañía registró ventas de productos netos de $2,654,186 Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, reflejando un 70% aumentar de $1,562,860 en el mismo cuarto de 2023. Los analistas proyectan que con mayor adopción y penetración del mercado, los ingresos anuales podrían superar potencialmente $ 10 millones A finales de 2025, dependiendo de estrategias de comercialización exitosas.
Iniciativas o asociaciones estratégicas que pueden impulsar el crecimiento futuro
Las asociaciones estratégicas juegan un papel crucial en la trayectoria de crecimiento de Evoke Pharma. La colaboración continua con Eversana, que maneja la comercialización y distribución de Gimoti, permite un alcance más amplio en los mercados de atención médica específicos. Al 30 de septiembre de 2024, Evoke Pharma tenía aproximadamente $ 72.8 millones En los costos de comercialización no reembolsados adeudados a Eversana, que se espera que se recuperen a través de ganancias futuras.
Ventajas competitivas que posicionan a la empresa para el crecimiento
Evoca los beneficios farmacéuticos de una oferta única de productos en el mercado, particularmente en lo que se refiere al tratamiento de la gastroparesia diabética. El estudio reciente presentado en la reunión anual del American College of Gastroenterology 2024 demostró que los pacientes que usan Gimoti experimentaron reducciones significativas en las visitas de atención médica en comparación con aquellos que usan formas orales de metoclopramida. Esta validación clínica mejora la comercialización del producto.
Ventas y métricas operativas
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar | % Cambiar |
|---|---|---|---|---|
| Venta de productos netos | $2,654,186 | $1,562,860 | $1,091,326 | 70% |
| Costo de bienes vendidos | $104,024 | $34,908 | $69,116 | 198% |
| Gastos de investigación y desarrollo | $11,677 | $0 | $11,677 | — |
| Gastos de venta, general y administrativo | $3,824,142 | $3,131,389 | $692,753 | 22% |
As of September 30, 2024, the total assets of Evoke Pharma stood at $14,153,571, en comparación con $7,068,546 Al 31 de diciembre de 2023. Este aumento significativo en los activos es indicativo de la mejor salud financiera de la Compañía y la capacidad de invertir en nuevas iniciativas de crecimiento.
Esfuerzos de expansión del mercado
New inbound prescriptions for Gimoti reached approximately 1,602 durante el tercer trimestre de 2024, con un aumento acumulativo de 8% en nuevos prescriptores. La transición a la farmacia ASPN también ha mejorado la eficiencia del procesamiento de recetas, que se espera que aumente aún más las tasas de adopción del producto.
Evoke Pharma, Inc. (EVOK) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Evoke Pharma, Inc. (EVOK) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Evoke Pharma, Inc. (EVOK)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Evoke Pharma, Inc. (EVOK)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.