Paychex, Inc. (PAYX) Bundle
Una breve historia de Paychex, Inc.
Compañía Overview
Paychex, Inc. es un proveedor líder de nómina, recursos humanos y soluciones de subcontratación de beneficios para empresas pequeñas a medianas. Fundada en 1971, la compañía ha evolucionado para adaptarse al panorama cambiante de la gestión de la fuerza laboral.
Desempeño financiero a partir de 2024
Al 31 de agosto de 2024, Paychex informó un ingreso total de $ 1.318 mil millones, a 3% Aumento en comparación con $ 1.286 mil millones en el mismo período del año anterior. El ingreso neto para el mismo período fue $ 427.4 millones, arriba 2% de $ 419.2 millones en 2023.
| Métricas financieras | Q1 2024 | Q1 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ingresos totales | $ 1.318 mil millones | $ 1.286 mil millones | +3% |
| Lngresos netos | $ 427.4 millones | $ 419.2 millones | +2% |
| Ganancias diluidas por acción | $1.18 | $1.16 | +2% |
| Ingresos netos ajustados | $ 421.2 millones | $ 415.1 millones | +1% |
Desarrollos recientes
En el año fiscal 2025, Paychex continuó enfocándose en mejorar sus soluciones tecnológicas para mejorar la prestación del servicio al cliente. La compañía informó un aumento significativo en los ingresos por intereses, totalizando $ 37.5 millones, que refleja un 15% Aumento del año anterior.
Posición de cliente y mercado
Paychex sirve 700,000 clientes En todo Estados Unidos, proporcionando un conjunto integral de servicios que incluyen procesamiento de nómina, beneficios para empleados y consultoría de recursos humanos. La compañía ha mantenido una fuerte presencia en el mercado a través de adquisiciones estratégicas e innovación continua.
Recursos de liquidez y capital
Al 31 de agosto de 2024, el efectivo de Paychex, el efectivo restringido y las inversiones corporativas totales se mantuvieron aproximadamente en aproximadamente $ 1.6 mil millones. La compañía tenía préstamos a corto plazo de $ 18.9 millones y préstamos a largo plazo de $ 800 millones.
| Métricas de liquidez | Cantidad |
|---|---|
| Equivalentes de efectivo y efectivo | $ 1.459 mil millones |
| Efectivo restringido | $ 54.9 millones |
| Inversiones corporativas totales | $ 38.4 millones |
| Préstamos a corto plazo | $ 18.9 millones |
| Préstamos a largo plazo | $ 800 millones |
Información de los accionistas
Paychex declaró dividendos de $ 0.98 por acción Durante el primer trimestre del año fiscal 2025, marcando un 10% aumento del dividendo del año anterior de $0.89.
Conclusión sobre los riesgos de mercado
Paychex sigue siendo atento al monitorear los riesgos de mercado, particularmente aquellos asociados con las fluctuaciones de tasas de interés y las condiciones económicas. La tasa de fondos federales se observó en 5.25%-5.50% A partir del 31 de agosto de 2024.
A Who posee Paychex, Inc. (PayX)
Estructura de propiedad
A partir de 2024, Paychex, Inc. (PayX) tiene una estructura de propiedad diversa que incluye una combinación de inversores institucionales, accionistas individuales y expertos en la compañía. El desglose de la propiedad principal es el siguiente:
| Tipo de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|
| Inversores institucionales | 80.1% |
| Inversores individuales | 19.9% |
| Propiedad interna | 1.2% |
Principales accionistas institucionales
Los accionistas institucionales notables de Paychex, Inc. incluyen:
| Institución | Acciones de propiedad | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 22,758,000 | 12.6% |
| Blackrock, Inc. | 20,000,000 | 11.1% |
| State Street Corporation | 15,497,000 | 8.6% |
| Inversiones de fidelidad | 13,500,000 | 7.5% |
| T. Rowe Price Associates, Inc. | 10,000,000 | 5.6% |
Propiedad interna
La propiedad interna juega un papel en la gobernanza de Paychex. Los expertos actuales incluyen ejecutivos y miembros de la junta que colectivamente poseen:
| Nombre | Posición | Acciones de propiedad | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|---|
| Martin Mucci | Presidente y CEO | 1,400,000 | 0.8% |
| John Gibson | ARRULLO | 800,000 | 0.4% |
| R. Scott L. Kauffman | Presidente | 500,000 | 0.3% |
Composición de los accionistas
La composición del accionista refleja una combinación de inversión institucional a largo plazo y propiedad minorista, lo que afecta la volatilidad y la gobernanza de la acción:
| Tipo de accionista | Porcentaje |
|---|---|
| Fondos mutuos | 45% |
| Fondos de pensiones | 25% |
| Fondos de cobertura | 10% |
| Inversores minoristas | 20% |
Cambios de propiedad recientes
En los últimos trimestres, Paychex ha visto cambios en la propiedad, particularmente entre los inversores institucionales:
| Institución | Cambio de acciones de propiedad | Cambio porcentual |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | +1,200,000 | +5.5% |
| Blackrock, Inc. | -500,000 | -2.5% |
| State Street Corporation | +300,000 | +2.0% |
Rendimiento de acciones y tendencias del mercado
Al 31 de agosto de 2024, el rendimiento de acciones de Paychex, Inc. ha sido robusto, con las siguientes métricas financieras:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Precio de las acciones actual | $115.00 |
| Capitalización de mercado | $ 40.00 mil millones |
| Relación de precio/ganancias (P/E) | 26.5 |
| Rendimiento de dividendos | 3.0% |
Conclusión sobre la dinámica de la propiedad
La dinámica de propiedad de Paychex, Inc. ilustra un fuerte respaldo institucional, que refleja la confianza en las perspectivas de crecimiento a largo plazo de la compañía. La participación activa de los expertos alinea aún más los intereses de gestión con los de los accionistas.
Declaración de misión de Paychex, Inc. (PAYX)
Paychex, Inc. tiene como objetivo ser el proveedor líder de RR.HH., beneficios para empleados, seguros y soluciones de nómina, que sirve como socio esencial para pequeñas y medianas empresas en los Estados Unidos y partes de Europa. La compañía se enfoca en ofrecer tecnología integrada e integrada de la industria y experiencias superiores del cliente, al tiempo que amplía su liderazgo en recursos humanos y el crecimiento de su base de clientes a través de adquisiciones estratégicas.
Desempeño financiero reciente
Al 31 de agosto de 2024, Paychex informó los siguientes resultados financieros para el primer trimestre:
| Métrica financiera | Q1 2024 | Q1 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ingresos totales | $ 1.318 mil millones | $ 1.286 mil millones | 3% |
| Lngresos netos | $ 427.4 millones | $ 419.2 millones | 2% |
| Ingresos netos ajustados | $ 421.2 millones | $ 415.1 millones | 1% |
| Ganancias diluidas por acción | $1.18 | $1.16 | 2% |
| Ingreso operativo | $ 546.7 millones | $ 536.3 millones | 2% |
| Dividendos pagados | $ 353.4 millones | $ 321.9 millones | 10% |
Desglose de ingresos
Los ingresos de Paychex se derivan de dos categorías principales:
- Soluciones de gestión
- PEO y soluciones de seguros
El desglose de ingresos para el primer trimestre de 2024 es el siguiente:
| Categoría de ingresos | Q1 2024 | Q1 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Soluciones de gestión | $ 961.7 millones | $ 955.5 millones | 1% |
| PEO y soluciones de seguros | $ 319.3 millones | $ 297.8 millones | 7% | Interés en los fondos mantenidos para los clientes | $ 37.5 millones | $ 32.7 millones | 15% |
Gastos operativos
Para el primer trimestre de 2024, Paychex reportó gastos totales de $ 771.8 millones, lo que refleja un aumento del 3% de $ 749.7 millones en el primer trimestre de 2023. Los gastos se clasificaron de la siguiente manera:
| Categoría de gastos | Q1 2024 | Q1 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Gastos relacionados con la compensación | $ 451.3 millones | $ 455.3 millones | (1%) |
| Costos de seguro directo de PEO | $ 130.3 millones | $ 110.2 millones | 18% |
| Depreciación y amortización | $ 39.0 millones | $ 41.2 millones | (5%) |
| Otros gastos | $ 151.2 millones | $ 143.0 millones | 6% |
Enfoque estratégico e inversiones
Paychex continúa invirtiendo en tecnología, ventas y marketing para mantener los márgenes líderes en la industria. La compañía enfatiza las inversiones en curso en sus soluciones y capacidades digitales para capitalizar las oportunidades de crecimiento a largo plazo.
Al 31 de agosto de 2024, la compañía tenía efectivo, efectivo restringido e inversiones corporativas totales por un total de aproximadamente $ 1.6 mil millones. Los préstamos a corto plazo se informaron en $ 18.9 millones con préstamos a largo plazo de $ 800 millones.
Cómo funciona Paychex, Inc. (PayX)
Compañía Overview
Paychex, Inc. (PayX) es un proveedor líder de soluciones de gestión de capital humano (HCM) para empresas pequeñas a medianas. La compañía ofrece un conjunto integral de servicios que incluyen procesamiento de nómina, beneficios para empleados, gestión de recursos humanos y soluciones de seguros. Al 31 de agosto de 2024, Paychex atiende a aproximadamente 730,000 clientes en los Estados Unidos y Europa.
Desempeño financiero
Para el primer trimestre del año fiscal 2025, que terminó el 31 de agosto de 2024, Paychex informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | Q1 2025 | Q1 2024 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ingresos totales | $ 1,318.5 millones | $ 1,286.0 millones | 3% |
| Ingreso operativo | $ 546.7 millones | $ 536.3 millones | 2% |
| Lngresos netos | $ 427.4 millones | $ 419.2 millones | 2% |
| Ganancias diluidas por acción | $1.18 | $1.16 | 2% |
| Dividendos pagados | $ 353.4 millones | $ 321.9 millones | 10% |
Desglose de ingresos
Los ingresos de Paychex se clasifican en dos segmentos principales: soluciones de gestión y soluciones de seguros de PEO y de seguros.
| Segmento | P1 2025 Ingresos | P1 2024 Ingresos | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Soluciones de gestión | $ 961.7 millones | $ 955.5 millones | 1% |
| PEO y soluciones de seguros | $ 319.3 millones | $ 297.8 millones | 7% | Interés en los fondos mantenidos para los clientes | $ 37.5 millones | $ 32.7 millones | 15% |
Estructura de costos
Para el mismo período, los gastos totales de Paychex se informaron de la siguiente manera:
| Tipo de gasto | Q1 2025 | Q1 2024 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Gastos totales | $ 771.8 millones | $ 749.7 millones | 3% |
| Gastos relacionados con la compensación | $ 451.3 millones | $ 455.3 millones | (1)% |
| Costos de seguro directo de PEO | $ 130.3 millones | $ 110.2 millones | 18% |
| Depreciación y amortización | $ 39.0 millones | $ 41.2 millones | (5)% |
| Otros gastos | $ 151.2 millones | $ 143.0 millones | 6% |
Estado de flujo de caja
Para el primer trimestre del año fiscal 2025, el estado de flujo de efectivo mostró:
| Categoría de flujo de caja | Q1 2025 | Q1 2024 | Cambio ($ millones) |
|---|---|---|---|
| Efectivo neto proporcionado por actividades operativas | $ 546.1 millones | $ 693.0 millones | ($ 146.9 millones) |
| Efectivo neto utilizado en actividades de inversión | ($ 110.0 millones) | ($ 13.2 millones) | ($ 96.8 millones) |
| Efectivo neto (utilizado en)/proporcionado por actividades de financiación | ($ 485.0 millones) | $ 1,069.4 millones | ($ 1,554.4 millones) |
| Cambio neto en efectivo, efectivo restringido y equivalentes | ($ 48.9 millones) | $ 1,749.2 millones | ($ 1,798.1 millones) |
Lo más destacado del balance
Al 31 de agosto de 2024, el balance de Paychex refleja lo siguiente:
| Tipo de activo | Cantidad (en millones) |
|---|---|
| Activos totales | $ 10,489.1 millones |
| Pasivos totales | $ 6,638.7 millones |
| Equidad total de los accionistas | $ 3,850.4 millones |
Ideas operativas
Paychex genera ingresos principalmente a través de sus soluciones PEO, que implican acuerdos de co-empleo, donde asume los riesgos y recompensas asociadas con la gestión de los empleados para sus clientes. La compañía también participa en una inversión significativa en tecnología para mejorar sus ofertas de servicios, lo que indica un fuerte enfoque en la innovación y la eficiencia.
Al 31 de agosto de 2024, Paychex informó una tasa efectiva del impuesto sobre la renta del 23.3%, ligeramente inferior al 23.7% en el año anterior. La compañía continúa administrando su flujo de efectivo de manera efectiva, con importantes reservas de efectivo y acceso a facilidades de crédito para respaldar las operaciones en curso e inversiones estratégicas.
Cómo Paychex, Inc. (PayX) gana dinero
Flujos de ingresos
Paychex, Inc. genera ingresos principalmente a través de dos segmentos principales: soluciones de gestión y PEO (organización profesional del empleador) y soluciones de seguros.
| Segmento | Q1 2024 Ingresos (en millones) | Q1 2023 Ingresos (en millones) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Soluciones de gestión | $961.7 | $955.5 | 1% |
| PEO y soluciones de seguros | $319.3 | $297.8 | 7% |
| Ingresos totales del servicio | $1,281.0 | $1,253.3 | 2% |
| Interés en los fondos mantenidos para los clientes | $37.5 | $32.7 | 15% |
| Ingresos totales | $1,318.5 | $1,286.0 | 3% |
Soluciones de gestión
Las soluciones de gestión incluyen procesamiento de nómina, gestión de capital humano (HCM) y otros servicios relacionados con RRHH. El crecimiento en este segmento está impulsado por un número creciente de clientes y una mayor penetración de productos, particularmente en soluciones de recursos humanos y planes de jubilación.
PEO y soluciones de seguros
Este segmento proporciona servicios integrales de recursos humanos, incluidas la nómina, los beneficios de los empleados y los servicios de gestión de riesgos. Los ingresos se reconocen con el tiempo a medida que se realizan los servicios. El crecimiento en los ingresos de PEO se atribuye a un aumento en el número promedio de empleados del lugar de trabajo y los ingresos de seguros.
Ingresos por intereses
Paychex gana intereses sobre los fondos mantenidos para los clientes, lo que ha tenido un crecimiento significativo debido a las tasas de interés promedio más altas y los saldos de inversión. Para el primer trimestre de 2024, los ingresos por intereses fueron de $ 37.5 millones, un aumento del 15% de $ 32.7 millones en el primer trimestre de 2023.
Gastos
Los gastos totales para el primer trimestre de 2024 fueron de $ 771.8 millones, un aumento del 3% en comparación con $ 749.7 millones en el primer trimestre de 2023. Los componentes clave incluyen:
| Categoría de gastos | Q1 2024 (en millones) | Q1 2023 (en millones) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Ingresos de costo del servicio | $380.0 | $360.2 | 5% |
| Gastos de venta, general y administrativo | $391.8 | $389.5 | 1% |
| Gastos totales | $771.8 | $749.7 | 3% |
Ingresos operativos y rentabilidad
El ingreso operativo para el primer trimestre de 2024 fue de $ 546.7 millones, lo que refleja un aumento del 2% de $ 536.3 millones en el primer trimestre de 2023. El margen operativo para este período fue del 41.5% en comparación con el 41.7% en el año anterior.
Lngresos netos
El ingreso neto para el primer trimestre de 2024 fue de $ 427.4 millones, un aumento del 2% de $ 419.2 millones en el primer trimestre de 2023. Las ganancias diluidas por acción aumentaron a $ 1.18 de $ 1.16, lo que también refleja un crecimiento del 2%.
Flujo de caja y posición financiera
El efectivo neto proporcionado por las actividades operativas para el primer trimestre de 2024 fue de $ 546.1 millones, por debajo de $ 693.0 millones en el primer trimestre de 2023. La disminución se atribuye a los cambios en el capital de trabajo y el momento de los pagos de impuestos.
| Artículo de flujo de caja | Q1 2024 (en millones) | Q1 2023 (en millones) | Cambio (en millones) |
|---|---|---|---|
| Efectivo neto proporcionado por actividades operativas | $546.1 | $693.0 | ($146.9) |
| Efectivo neto utilizado en actividades de inversión | ($110.0) | ($13.2) | ($96.8) |
| Efectivo neto proporcionado por actividades de financiación | ($485.0) | $1,069.4 | ($1,554.4) |
Dividendos y recompras de compartir
Paychex declaró dividendos de $ 0.98 por acción en el primer trimestre de 2024, en comparación con $ 0.89 por acción en el primer trimestre de 2023. La Compañía también recompró acciones, continuando su compromiso de devolver el valor a los accionistas.
Perspectiva
Paychex anticipa un crecimiento continuo en su base de clientes y flujos de ingresos, respaldados por inversiones en tecnología y mejoras de servicios para satisfacer las necesidades en evolución del cliente. La compañía espera mantener fuertes flujos de efectivo para apoyar las operaciones y los rendimientos de los accionistas.
Paychex, Inc. (PAYX) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support