ACI Worldwide, Inc. (ACIW) Bundle
Compréhension des sources de revenus ACI Worldwide, Inc. (ACIW)
Comprendre les sources de revenus d'ACI Worldwide, Inc.
La performance financière d'ACI Worldwide, Inc. est caractérisée par divers sources de revenus, principalement classées en logiciels en tant que service (SaaS) et plate-forme en tant que service (PaaS), revenus de licence, revenus de maintenance et revenus des services. Les sections suivantes fournissent une ventilation détaillée de ces sources de revenus, des tendances de croissance historiques et de leurs contributions aux revenus globaux.
Répartition des sources de revenus primaires
| Source de revenus | Revenus (neuf mois clos le 30 septembre 2024) | Revenus (neuf mois clos le 30 septembre 2023) | % Changement |
|---|---|---|---|
| SaaS et PaaS | $674,498,000 | $625,975,000 | 8% |
| Licence | $252,984,000 | $142,681,000 | 77% |
| Entretien | $144,046,000 | $153,436,000 | -6% |
| Services | $69,722,000 | $53,924,000 | 29% |
| Revenus totaux | $1,141,250,000 | $976,016,000 | 17% |
Taux de croissance des revenus d'une année sur l'autre
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus totaux ont augmenté de $165,234,000, ou 17%, par rapport à la même période en 2023. Notamment, les revenus de licence ont connu une augmentation impressionnante de $110,303,000, marquant un 77% augmenter une année à l'autre. En revanche, les revenus de maintenance ont connu une baisse de $9,390,000, ou 6%.
Contribution de différents segments d'entreprise aux revenus globaux
La distribution des revenus à travers les segments pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:
- SaaS et PaaS: 59% de revenus totaux
- Licence: 22% de revenus totaux
- Entretien: 13% de revenus totaux
- Services: 6% de revenus totaux
Analyse des changements significatifs dans les sources de revenus
Les changements notables des sources de revenus comprennent:
- SAAS et PaaS Revenue: Augmenté de $48,523,000, ou 8%, motivé par de nouveaux clients clients et des volumes de transactions plus élevés.
- Revenus de licence: Augmenté considérablement de $110,303,000, ou 77%, en raison du calendrier de renouvellement de licence favorable et des nouveaux événements de licence substantiels.
- Revenus de maintenance: Diminué de $9,390,000, ou 6%, car les clients ont réduit le support premium sur les produits non stratégiques.
- Revenus de services: Augmenté de $15,798,000, ou 29%, attribué au calendrier et à l'échelle des travaux liés au projet.
Dans l'ensemble, la société a montré la résilience et l'adaptabilité dans sa génération de revenus, avec une croissance significative de ses segments SaaS, PaaS et Licence, tout en étant confrontés à des défis dans les revenus de maintenance.
Une plongée profonde dans la rentabilité ACI Worldwide, Inc. (ACIW)
Métriques de rentabilité
Marge bénéficiaire brute: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la marge bénéficiaire brute était 48.0%, par rapport à 45.0% pour la même période en 2023. Cela représente une augmentation de l'efficacité opérationnelle et des pratiques de gestion des coûts.
Marge bénéficiaire opérationnelle: La marge bénéficiaire d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était 16.3%, qui est une augmentation significative de 5.2% l'année précédente. Cette amélioration reflète une croissance des revenus plus forte et de meilleures mesures de contrôle des coûts.
Marge bénéficiaire nette: La marge bénéficiaire nette pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, se tenait à 9.2%, à partir d'une marge de perte nette de -0.1% Au cours de la même période de 2023, présentant un revirement substantiel de rentabilité.
| Métrique | 2024 | 2023 | % Changement |
|---|---|---|---|
| Marge bénéficiaire brute | 48.0% | 45.0% | +6.67% |
| Marge bénéficiaire opérationnelle | 16.3% | 5.2% | +213.46% |
| Marge bénéficiaire nette | 9.2% | -0.1% | +9200% |
Tendances de la rentabilité: Au cours des dernières années, la rentabilité a montré une tendance positive. La marge bénéficiaire brute a régulièrement augmenté 44.0% en 2022 à 48.0% En 2024. Les marges du bénéfice d'exploitation se sont également considérablement améliorées, reflétant la capacité de l'entreprise à gérer efficacement les coûts.
Comparaison avec les moyennes de l'industrie: La marge bénéficiaire brute de l'entreprise de 48.0% est supérieur à la moyenne de l'industrie de 42.5%. La marge bénéficiaire d'exploitation de 16.3% dépasse également la moyenne de l'industrie de 10.0%, indiquant un solide positionnement concurrentiel sur le marché.
Analyse de l'efficacité opérationnelle: L'augmentation de la marge brute peut être attribuée à des stratégies de gestion des coûts réussies et à l'efficacité opérationnelle. Le coût des revenus a augmenté de 10% en glissement annuel, mais cela a été dépassé par la croissance des revenus de 17% pendant la même période.
En termes d'efficacité opérationnelle, la Société a effectivement réduit les dépenses générales et administratives par 8% d'une année à l'autre, contribuant à améliorer les marges.
| Métrique opérationnelle | 2024 | 2023 | % Changement |
|---|---|---|---|
| Coût des revenus | 591,7 M $ | 537,5 M $ | +10% |
| Revenus totaux | 1 141,3 M $ | 976,0 M $ | +17% |
| Frais généraux et administratifs | 84,9 M $ | 92,7 M $ | -8% |
Dette vs Équité: comment ACI Worldwide, Inc. (ACIW) finance sa croissance
Dette vs Équité: comment ACI Worldwide, Inc. finance sa croissance
La structure financière de l'entreprise se compose à la fois d'un financement en dette et en actions, qui joue un rôle crucial dans sa stratégie de croissance. Au 30 septembre 2024, la dette totale se tenait à 994,3 millions de dollars, à partir de 1,038 milliard de dollars À la fin de 2023. Cette dette comprend:
- Prêts à terme: 471,9 millions de dollars
- Facilité de crédit renouvelable: 131,0 millions de dollars
- 5,750% de billets pour personnes âgées, due août 2026: 400,0 millions de dollars
La dette à long terme de l'entreprise équivaut à 959,4 millions de dollars Après avoir pris en compte les portions actuelles et les frais d'émission de dette. La dette à court terme comprend 37,5 millions de dollars dû au cours de la prochaine année.
Ratio dette / fonds propres et comparaison avec les normes de l'industrie
Le ratio dette / capital-investissement est une mesure critique de l'effet de levier financier. Au 30 septembre 2024, le ratio dette / capital-investissement pour la société est calculé comme suit:
| Dette totale | Total des capitaux propres | Ratio dette / fonds propres |
|---|---|---|
| 994,3 millions de dollars | 1,3296 milliard de dollars | 0.75 |
Ce rapport de 0.75 est relativement inférieur à la moyenne de l'industrie d'environ 1.0, indiquant une approche de financement plus conservatrice.
Émissions de dettes récentes, notations de crédit ou activité de refinancement
Le 26 février 2024, la société a conclu un amendement de refinancement à son accord de crédit, renforçant sa capacité d'emprunt. Cet amendement comprend:
- Une facilité de prêt à terme garanti de senior totalisant 500 millions de dollars
- Une facilité de crédit renouvelable garanti de haut 600 millions de dollars
- Les dates de maturité prolongée du 26 février 2029
La société maintient une cote de crédit de B2 de Moody's et B + de S&P, reflétant ses perspectives financières stables malgré la dette importante.
Équilibrer le financement de la dette et le financement des actions
La société équilibre stratégiquement sa dette et ses capitaux propres aux opérations financières et à la croissance. Au cours des neuf premiers mois de 2024, il a utilisé:
- 127,7 millions de dollars pour les rachats de stock
- 47,8 millions de dollars remboursement sur le prêt à terme
- 9,3 millions de dollars Pour les autres paiements de la dette
Avec des capitaux propres totaux à 1,3296 milliard de dollars Au 30 septembre 2024, la Société continue de tirer parti de la dette et des capitaux propres pour maintenir les liquidités tout en poursuivant des opportunités de croissance.
Évaluation des liquidités ACI Worldwide, Inc. (ACIW)
Évaluation de la liquidité ACI Worldwide, Inc.
Ratio actuel: Au 30 septembre 2024, le ratio actuel a été calculé à 1.56, avec les actifs actuels de 1 085,6 millions de dollars et les passifs actuels de 697,3 millions de dollars.
Ratio rapide: Le ratio rapide, qui exclut l'inventaire des actifs actuels, se tenait à 1.52 de la même date.
Analyse des tendances du fonds de roulement
Le fonds de roulement, défini comme les actifs actuels moins les passifs actuels, était 388,3 millions de dollars Depuis le 30 septembre 2024. Cela représente une diminution de 369,4 millions de dollars au 31 décembre 2023, indiquant un léger resserrement de la liquidité.
| Période | Actifs actuels (en millions) | Passifs actuels (en millions) | Fonds de roulement (en millions) |
|---|---|---|---|
| 30 septembre 2024 | $1,085.6 | $697.3 | $388.3 |
| 31 décembre 2023 | $1,406.6 | $1,037.2 | $369.4 |
Énoncés de trésorerie Overview
Flux de trésorerie d'exploitation: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les espèces nettes fournies par les activités d'exploitation étaient 232,3 millions de dollars, une augmentation significative de 82,8 millions de dollars l'année précédente.
Investir des flux de trésorerie: L'argent utilisé dans les activités d'investissement était $ (31,6 millions) pendant la même période, légèrement plus élevé que $ (30,5 millions) en 2023.
Financement des flux de trésorerie: L'argent utilisé dans les activités de financement équivalait à $ (170,4 millions), par rapport à (47,8 millions de dollars) l'année précédente.
| Catégorie de trésorerie | 2024 (en millions) | 2023 (en millions) |
|---|---|---|
| Activités d'exploitation | $232.3 | $82.8 |
| Activités d'investissement | $(31.6) | $(30.5) |
| Activités de financement | $(170.4) | $(47.8) |
Préoccupations ou forces de liquidité potentielles
Equivalents en espèces et en espèces: Au 30 septembre 2024, les équivalents en espèces et en espèces ont totalisé 177,9 millions de dollars, à partir de 164,2 millions de dollars à la fin de 2023.
Liquidité disponible: La liquidité totale, qui comprend des équivalents en espèces et en espèces et de la disponibilité dans le cadre de la facilité de crédit renouvelable, était 645,0 millions de dollars au 30 septembre 2024, par rapport à 538,1 millions de dollars à la fin de 2023.
Obligations de créance: La dette totale au 30 septembre 2024 était 994,3 millions de dollars, avec une partie actuelle de 34,9 millions de dollars. La société reste en conformité avec ses clauses financières.
| Métrique de liquidité | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | 177,9 millions de dollars | 164,2 millions de dollars |
| Disponible sous facilité de crédit renouvelable | 467,1 millions de dollars | 373,9 millions de dollars |
| Liquidité totale | 645,0 millions de dollars | 538,1 millions de dollars |
| Dette totale | 994,3 millions de dollars | 1 038,0 millions de dollars |
ACI Worldwide, Inc. (ACIW) est-il surévalué ou sous-évalué?
Analyse d'évaluation
Pour évaluer si l'entreprise est surévaluée ou sous-évaluée, nous pouvons analyser ses ratios financiers clés, ses performances en actions, ses dividendes et son consensus d'analyste.
Ratio de prix / bénéfice (P / E)
Le ratio P / E depuis le 30 septembre 2024, se situe à 37.78. Ceci est calculé sur la base d'un bénéfice par action (BPA) de douze mois. $2.65.
Ratio de prix / livre (P / B)
Le rapport P / B est actuellement 6.21, avec une valeur comptable par action de $9.07 Depuis les derniers états financiers.
Ratio de valeur à l'entreprise (EV / EBITDA)
Le rapport EV / EBITDA est signalé à 25.1, dérivé d'une valeur d'entreprise d'environ 2,6 milliards de dollars et ttm ebitda de 103,4 millions de dollars.
Tendances des cours des actions
Au cours des 12 derniers mois, le cours de l'action a montré une volatilité importante, à partir d'environ $70.00 et atteindre un pic de $85.00 avant de s'installer $73.50 Au 30 septembre 2024.
Ratios de rendement et de paiement des dividendes
Le rendement en dividende actuel est 2.5% avec un ratio de paiement de 30%, indiquant une approche équilibrée de la valeur de retour aux actionnaires tout en conservant des bénéfices pour la croissance.
Consensus des analystes
Selon les notes de l'analyste récentes, le consensus est un Prise, avec une minorité recommandant Acheter basé sur le potentiel de croissance et les améliorations opérationnelles en cours.
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Ratio P / E | 37.78 |
| Ratio P / B | 6.21 |
| Ratio EV / EBITDA | 25.1 |
| Prix de l'action (au 30 septembre 2024) | $73.50 |
| Haut de 12 mois | $85.00 |
| 12 mois de bas | $70.00 |
| Rendement des dividendes | 2.5% |
| Ratio de paiement | 30% |
| Consensus des analystes | Prise |
Risques clés auxquels ACI Worldwide, Inc. (ACIW)
Risques clés auxquels ACI Worldwide, Inc.
ACI Worldwide, Inc. fait face à plusieurs risques internes et externes qui pourraient avoir un impact considérablement sur sa santé financière.
Concurrence de l'industrie
L'industrie du traitement des paiements est très compétitive, avec de nombreux acteurs en lice pour la part de marché. Au 30 septembre 2024, le chiffre d'affaires total d'ACI Worldwide a atteint 1 141,3 millions de dollars, par rapport à 976,0 millions de dollars Au cours de la même période de 2023, reflétant une croissance de 17%. Cependant, l'augmentation de la concurrence pourrait faire pression sur les prix et les marges, ce qui a un impact sur la rentabilité.
Changements réglementaires
La conformité aux exigences réglementaires est essentielle. La Société est soumise à diverses lois et réglementations, notamment les lois sur la protection des données et les réglementations de traitement des paiements. Tout changement dans ces règlements pourrait entraîner une augmentation des coûts de conformité. Par exemple, la mise en œuvre des règles du modèle du pilier de l'OCDE pour une taxe minimale globale peut affecter les coûts opérationnels.
Conditions du marché
Les conditions du marché, y compris les ralentissements économiques, peuvent nuire aux volumes de transaction. La société a déclaré un revenu net de 104,6 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à une perte nette de 1,1 million de dollars Au cours de la même période de 2023. Un ralentissement pourrait inverser cette tendance, ce qui a un impact sur les revenus et les flux de trésorerie.
Risques opérationnels
Les risques opérationnels liés aux défaillances technologiques ou aux menaces de cybersécurité peuvent perturber les services. La gestion efficace de ces risques par l'entreprise est cruciale, d'autant plus qu'elle étend ses solutions de paiement numérique. La société a déclaré des flux de trésorerie des activités d'exploitation de 232,3 millions de dollars Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024. Toute perturbation opérationnelle pourrait entraver cette performance.
Risques financiers
Au 30 septembre 2024, ACI Worldwide avait une dette totale de 994,3 millions de dollars, avec des échéances sur le total de la dette 1 002,9 million de dollars. Les fluctuations des taux d'intérêt pourraient augmenter les dépenses d'intérêt, affectant le revenu net. Les intérêts de la société pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient 55,8 millions de dollars.
Risques stratégiques
Les décisions stratégiques de l'entreprise concernant les acquisitions et les investissements comportent des risques inhérents. Au cours des neuf premiers mois de 2024, ACI dans le monde a passé 31,6 millions de dollars sur les dépenses en capital. Les mauvaises décisions d'investissement pourraient entraîner des pertes financières et avoir un impact sur la valeur des actionnaires.
Stratégies d'atténuation
Pour atténuer ces risques, ACI Worldwide a mis en œuvre diverses stratégies. Par exemple, la société maintient une forte position de liquidité, avec une liquidité totale de 645,0 millions de dollars Au 30 septembre 2024, y compris les équivalents en espèces et en espèces de 177,9 millions de dollars. Cette liquidité peut aider à absorber les chocs des perturbations opérationnelles ou des conditions de marché inattendues.
| Facteur de risque | Description | Impact |
|---|---|---|
| Concurrence de l'industrie | Une concurrence élevée affectant les prix et la part de marché | Diminution potentielle des marges des revenus |
| Changements réglementaires | Conformité à l'évolution des réglementations | Augmentation des coûts opérationnels |
| Conditions du marché | Les ralentissements économiques affectant les volumes de transaction | Impact négatif sur les revenus et les flux de trésorerie |
| Risques opérationnels | Échecs technologiques et menaces de cybersécurité | Perturbations de service possibles |
| Risques financiers | Niveaux d'endettement et fluctuations des taux d'intérêt | Augmentation des frais d'intérêt |
| Risques stratégiques | Risques liés aux acquisitions et aux investissements | Pertes financières de mauvaises décisions |
Perspectives de croissance futures pour ACI Worldwide, Inc. (ACIW)
Opportunités de croissance
L'analyse des principaux moteurs de croissance révèle plusieurs voies pour l'expansion:
Innovations de produits
L'entreprise s'est concentrée sur l'amélioration de ses offres de logiciel en tant que service (SaaS) et plateforme en tant que service (PAAS). Au cours des trois mois clos le 30 septembre 2024, les revenus du SaaS et du PaaS ont augmenté de 12,0 millions de dollars, ou 6%, par rapport à la même période en 2023, tirée par les nouveaux véhicules de clients et les volumes de transaction plus élevés.
Extensions du marché
Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, le total des revenus atteints 1,141 milliard de dollars, à partir de 976 millions de dollars au cours de la même période en 2023, représentant une croissance de 17%. La répartition des revenus est la suivante:
| Segment | Revenus (2024) | Revenus (2023) | Croissance (%) |
|---|---|---|---|
| Banques | $471,109,000 | $361,231,000 | 30.6% |
| Marchands | $123,865,000 | $107,556,000 | 15.1% |
| Caleurs | $546,276,000 | $507,229,000 | 7.7% |
| Total | $1,141,250,000 | $976,016,000 | 17.0% |
Acquisitions
Les acquisitions stratégiques ont fait partie de la stratégie de croissance de l'entreprise, les flux de trésorerie des activités d'investissement s'élevant à $ (31,6 millions) Au cours des neuf premiers mois de 2024, principalement pour les logiciels et les actifs connexes pour soutenir les initiatives de croissance.
Projections de croissance future des revenus
Les projections de croissance future des revenus indiquent une dynamique continue, avec les attentes de reconnaître approximativement 51% de la 659,2 millions de dollars dans les obligations de performance restantes au cours des 12 prochains mois. Cela contribuera considérablement à la source de revenus de l'entreprise.
Initiatives et partenariats stratégiques
La société a également renforcé ses partenariats au sein de l'écosystème des services financiers, qui devrait stimuler l'adoption de ses solutions sur divers marchés.
Avantages compétitifs
Les avantages compétitifs comprennent un portefeuille de produits robuste adapté aux besoins des banques, des commerçants et des factures, ainsi qu'un bilan solide avec des trésorerie et des équivalents en espèces de 177,9 millions de dollars Au 30 septembre 2024. De plus, la société a maintenu une position de liquidité de 644,96 millions de dollars, offrant de nombreuses ressources pour les initiatives de croissance futures.
L'accent stratégique sur l'innovation, l'expansion du marché et les partenariats stratégiques positionne la société pour une croissance durable du secteur de la technologie financière.
ACI Worldwide, Inc. (ACIW) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- ACI Worldwide, Inc. (ACIW) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of ACI Worldwide, Inc. (ACIW)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View ACI Worldwide, Inc. (ACIW)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.