Brise CKX Lands, Inc. (CKX) Financial Health: Clées principales pour les investisseurs

Comprendre les sources de revenus de CKX Lands, Inc. (CKX)

Comprendre les sources de revenus de CKX Lands, Inc.

Les revenus totaux de CKX Lands, Inc. pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, ont été de 171 269 $, ce qui représente une baisse d'environ 33,9% contre 259 031 $ pour la même période en 2023.

Répartition des sources de revenus primaires

Les revenus sont générés à partir de trois sources primaires: le pétrole et le gaz, les ventes de bois et les revenus de surface. La ventilation des trois mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:

Taux de croissance des revenus d'une année sur l'autre

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus totaux sont passés à 1 340 550 $, soit une augmentation de 68,6% contre 795 173 $ pour la même période en 2023.

Contribution de différents segments d'entreprise aux revenus globaux

La contribution des sources de revenus pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est détaillée ci-dessous:

Analyse des changements significatifs dans les sources de revenus

L'augmentation des revenus de pétrole et de gaz pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était principalement due à une augmentation du prix moyen de vente de pétrole et à une augmentation de la production nette de pétrole et de gaz. À l'inverse, les ventes de bois ont connu une baisse significative de 109 890 $, attribuée aux variations commerciales normales de la récolte des clients du bois. Les revenus de surface ont connu une augmentation substantielle de 536 761 $, entraînée par trois accords d'emprise sur le gazoduc, reflétant un développement économique et industriel accru dans la région.

Une plongée profonde dans la rentabilité de CKX Lands, Inc. (CKX)

Une plongée profonde dans la rentabilité de CKX Lands, Inc.

Marge bénéficiaire brute: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la marge bénéficiaire brute était approximativement 51.6%, à partir de 36.5% pour la même période en 2023. Le total des revenus pour 2024 était $1,340,550, alors que les coûts totaux étaient $647,958.

Marge bénéficiaire de fonctionnement: La marge bénéficiaire d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 a montré une amélioration significative à 14.4%, par rapport à (29.8%) en 2023. Le revenu des opérations était $192,592 en 2024, contre une perte de $236,894 en 2023.

Marge bénéficiaire nette: La marge bénéficiaire nette pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, était 16.3%, une augmentation notable de (12.4%) en 2023. Le bénéfice net pour 2024 était $218,065 par rapport à une perte nette de $98,679 en 2023.

Tendances de la rentabilité dans le temps

Les ratios de rentabilité ont montré une amélioration au cours de la dernière année. La marge bénéficiaire brute a augmenté de 36.5% en 2023 à 51.6% en 2024. Cela reflète une meilleure gestion des coûts et une augmentation des revenus. La marge de bénéfice d'exploitation s'est améliorée de (29.8%) à 14.4%, indiquant un revirement de l'efficacité opérationnelle.

Comparaison des ratios de rentabilité avec les moyennes de l'industrie

Par rapport aux moyennes de l'industrie, les ratios de rentabilité de CKX Lands, Inc. sont compétitifs. La marge bénéficiaire brute moyenne de l'industrie est là 45%, tandis que la marge bénéficiaire brute de CKX se situe à 51.6%. La marge bénéficiaire opérationnelle moyenne pour l'industrie est approximativement 10%, que CKX a dépassé avec une marge de 14.4%.

Analyse de l'efficacité opérationnelle

En termes d'efficacité opérationnelle, la société a fait des progrès dans la gestion des coûts. Les dépenses générales et administratives ont diminué de $79,217 Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, par rapport à 2023. Ceci est le résultat d'une réduction des dépenses de rémunération basées sur des actions.

Les stratégies de gestion des coûts de l'entreprise ont entraîné une augmentation des marges brutes, les coûts totaux diminuant par rapport aux revenus totaux. Les ajustements opérationnels et l'accent stratégique sur les activités à marge élevée ont également contribué aux ratios de rentabilité améliorés.

Dette vs Équité: comment CKX Lands, Inc. (CKX) finance sa croissance

Dette vs Équité: comment CKX finance sa croissance

Niveau de dette

Au 30 septembre 2024, la société avait Aucune dette exceptionnelle, à long terme et à court terme. Cela offre à l'entreprise un avantage financier important, permettant une plus grande flexibilité et une baisse des risques financiers.

Ratio dette / fonds propres

Le ratio dette / capital-investissement est une mesure critique de l'effet de levier financier. Compte tenu de l'absence de dette, le ratio de la dette / nette 0.00. C'est en dessous de la moyenne de l'industrie, qui va généralement de 0,5 à 1,0 pour les entreprises dans des secteurs similaires.

Émissions de dettes récentes et cotes de crédit

Au cours de l'exercice en cours, il n'y a eu aucune émission de dette ni activités de refinancement. La société maintient une forte position de liquidité, les actifs actuels totalisant $9,460,950 contre les passifs actuels de $174,134, indiquant une solide fondation financière.

Équilibrer le financement de la dette et le financement des actions

La société a effectivement équilibré sa stratégie de financement par le financement des actions, comme en témoignent les capitaux propres de ses actionnaires totaux de $18,550,895 Depuis le 30 septembre 2024. Cette position de capitaux propres est soutenue par les bénéfices conservés de $15,590,160 et un capital versé supplémentaire s'élevant à $3,374,002.

Évaluation des liquidités CKX Lands, Inc. (CKX)

Évaluation des liquidités de CKX Lands, Inc.

Actifs actuels: Au 30 septembre 2024, les actifs actuels totaux s'élevaient à $9,460,950.

Autonomies actuelles: Les passifs actuels étaient $174,134.

Ratio actuel: Le ratio actuel est calculé comme des actifs actuels divisés par les passifs actuels, résultant en un rapport actuel de 54.3.

Ratio rapide: Puisqu'aucun inventaire n'est rapporté, le rapport rapide équivaut au rapport actuel, en maintenant une valeur de 54.3.

Analyse des tendances du fonds de roulement

Fonds de roulement: Le fonds de roulement au 30 septembre 2024 est calculé comme des actifs actuels moins les passifs courants, produisant un fonds de roulement de $9,286,816.

Analyse des tendances: Par rapport au 31 décembre 2023, où les actifs actuels étaient $9,388,882 et les passifs actuels étaient $495,348, le fonds de roulement s'est considérablement amélioré.

Énoncés de trésorerie Overview

Flux de trésorerie d'exploitation: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les espèces nettes fournies par les activités d'exploitation étaient $107,406, par rapport à $252,420 pour la même période en 2023.

Investir des flux de trésorerie: L'argent net utilisé dans les activités d'investissement pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était $4,126,604, à partir de $374,184 en 2023.

Financement des flux de trésorerie: L'argent net utilisé dans les activités de financement pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était $208,854, sans activités de financement signalées pour la même période en 2023.

Préoccupations ou forces de liquidité potentielles

Forces de liquidité: Au 30 septembre 2024, la société n'a pas de dette en cours, ce qui améliore sa position de liquidité.

L'opinion de la direction: La direction estime que les équivalents en espèces et en espèces sont suffisants pour les opérations projetées et les acquisitions d'éventuelles terrains.

Equivalents en espèces et en espèces: Les équivalents en espèces et en espèces à la fin de la période étaient $3,318,637, à partir de $7,546,689 au début de la période.

CKX Lands, Inc. (CKX) est-il surévalué ou sous-évalué?

Analyse d'évaluation

Pour évaluer si l'entreprise est surévaluée ou sous-évaluée, nous analyserons les mesures financières clés, y compris le prix aux bénéfices (P / E), le prix-au livre (P / B) et la valeur de l'entreprise à ebitda (EV / EBITDA ) rapports.

Ratio de prix / bénéfice (P / E)

Le ratio P / E est calculé en divisant le cours actuel de l'action par le bénéfice par action (BPA). Au 30 septembre 2024, la société a déclaré un revenu net de 218 065 $ pour les neuf mois, se traduisant par un BPA de 0,11 $ (sur la base de 2 027 032 actions en circulation). Si le cours actuel des actions est de 1,50 $, le ratio P / E serait:

Ratio P / E = cours des actions / BPA = 1,50 $ / 0,11 $ ≈ 13,64

Ratio de prix / livre (P / B)

Le ratio P / B est calculé en divisant le cours de l'action par la valeur comptable par action. Le total des capitaux propres des actionnaires au 30 septembre 2024 était de 18 550 895 $. La valeur comptable par action est calculée comme suit:

Valeur comptable par action = capitaux propres totaux / actions en circulation = 18 550 895 $ / 2 066 044 ≈ 8,98 $

Si le cours actuel des actions est de 1,50 $, le ratio P / B serait:

Ratio P / B = prix de l'action / valeur comptable par action = 1,50 $ / 8,98 $ ≈ 0,17

Ratio de valeur à l'entreprise (EV / EBITDA)

Pour calculer le rapport EV / EBITDA, nous avons d'abord besoin de la valeur d'entreprise (EV). La formule pour EV est:

EV = capitalisation boursière + dette totale - Cash et Cash équivalents

Selon les dernières données:

• Capitalisation boursière (cours des actions x actions en circulation) = 1,50 $ x 2 066 044 = 3 099 066 $
• Dette totale = 0 $ (pas de dette en circulation au 30 septembre 2024)
• Equivalents en espèces et en espèces = 3 318 637 $

Ainsi, l'EV est:

EV = 3 099 066 $ + 0 $ - 3 318 637 $ = - 219 571 $

Pour l'EBITDA, nous pouvons le calculer comme:

EBITDA = Revenu net + intérêts + taxes + dépréciation + amortissement

Étant donné que nous avons:

• Revenu net = 218 065 $
• Intérêts à la charge = 0 $
• Taxes = 16 911 $ (conformément aux frais d'impôt)
• Dépréciation = 3 196 $
• Amortisation = 0 $

Ainsi, l'EBITDA est:

EBITDA = 218 065 $ + 0 $ + 16 911 $ + 3196 $ + 0 $ = 238 172 $

Par conséquent, le rapport EV / EBITDA est:

EV / EBITDA = EV / EBITDA = - 219 571 $ / 238 172 $ ≈ -0,92

Tendances des cours des actions

Au cours des 12 derniers mois, le cours de l'action a fluctué, à partir d'environ 2,00 $, atteignant un sommet de 2,50 $ et un creux de 1,00 $, se clôturant à 1,50 $ au 30 septembre 2024.

Ratios de rendement et de paiement des dividendes

Actuellement, l'entreprise ne verse pas de dividendes. Par conséquent, le rendement du dividende est de 0% et le ratio de paiement n'est pas applicable.

Consensus d'analystes sur l'évaluation des actions

Les recommandations des analystes pour l'action sont mitigées, avec une note consensuelle de la main-d'œuvre basée sur les performances financières actuelles et les conditions de marché.

Risques clés face à CKX Lands, Inc. (CKX)

Risques clés face à CKX Lands, Inc.

CKX Lands, Inc. fait face à plusieurs risques internes et externes qui pourraient avoir un impact sur sa santé financière. Ces risques comprennent la concurrence de l'industrie, les changements réglementaires et les conditions du marché.

Concurrence de l'industrie

La société opère dans un paysage concurrentiel, en particulier dans les secteurs du pétrole, du gaz et du bois. Au 30 septembre 2024, les revenus du pétrole et du gaz étaient de 316 986 $, soit une augmentation de 59,7%, contre 198 480 $ au cours de la même période de 2023, tandis que les ventes de bois ont diminué de manière significative de 131 048 $ à 21 158 $, représentant une baisse de 83,9%.

Changements réglementaires

Les modifications des réglementations liées aux normes environnementales et à l'utilisation des terres peuvent présenter des risques. La société doit naviguer dans des cadres réglementaires complexes qui pourraient affecter les coûts opérationnels et la viabilité du projet. Au 30 septembre 2024, les passifs totaux se sont élevés à 174 134 $, contre 495 348 $ à la fin de 2023.

Conditions du marché

Les fluctuations du marché peuvent avoir un impact significatif sur les revenus. Par exemple, les revenus totaux pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 1 340 550 $, ce qui a marqué une augmentation de 68,6% contre 795 173 $ en 2023. Cependant, la volatilité des prix du pétrole peut affecter la rentabilité, d'autant plus que les revenus du pétrole et du gaz ont pris en compte 24% des revenus totaux.

Risques opérationnels

Les risques opérationnels comprennent des perturbations potentielles dans les problèmes de production et de chaîne d'approvisionnement. La société a déclaré une trésorerie nette fournie par des activités d'exploitation de 107 406 $ pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, une baisse de 252 420 $ en 2023.

Risques financiers

Des risques financiers sont également présents, en particulier concernant la liquidité. Au 30 septembre 2024, les équivalents en espèces et en espèces ont été de 3 318 637 $, considérablement réduits de 7 546 689 $ à la fin de 2023. Cette baisse pourrait limiter la capacité de l'entreprise à répondre aux dépenses imprévues ou à des opportunités d'investissement.

Risques stratégiques

Les décisions stratégiques de la société concernant les acquisitions de terres et la gestion des actifs sont essentielles. Le conseil d'administration évalue régulièrement des alternatives stratégiques pour améliorer la valeur des actionnaires, y compris les acquisitions possibles.

Stratégies d'atténuation

Pour faire face à ces risques, CKX Lands, Inc. utilise diverses stratégies d'atténuation, telles que la diversification de ses sources de revenus à travers le pétrole, le gaz et le bois, et le maintien de relations solides avec des organismes de réglementation pour garder une longueur d'avance sur les changements potentiels. Les actifs actuels de la société ont totalisé 9 460 950 $ au 30 septembre 2024.

Perspectives de croissance futures pour CKX Lands, Inc. (CKX)

Perspectives de croissance futures pour CKX Lands, Inc .:

Analyse des principaux moteurs de croissance

CKX Lands, Inc. est positionné pour la croissance par le biais de plusieurs moteurs clés:

• Innovations de produits: L'entreprise a connu une augmentation significative des revenus pétroliers et gaziers, qui ont augmenté par 59.7% depuis $198,480 en 2023 à $316,986 en 2024.
• Extensions du marché: Les revenus de surface ont augmenté de 115.3%, depuis $465,645 à $1,002,406 Au cours de la même période, principalement en raison des accords d'emprise sur le gazoduc.
• Acquisitions: La société évalue activement des alternatives stratégiques de croissance, notamment les acquisitions de terrains et les combinaisons d'entreprises.

Projections de croissance des revenus futures et estimations des bénéfices

La croissance des revenus prévue pour CKX est robuste:

• Les revenus totaux pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, atteignent $1,340,550, une augmentation de 68.6% depuis $795,173 en 2023.
• Le bénéfice net pour les neuf mois était $218,065, par rapport à une perte nette de $(98,679) l'année précédente.

Initiatives ou partenariats stratégiques

Les principales initiatives stratégiques comprennent:

• Les partenariats avec les sociétés énergétiques pour les accords de gazoducs naturels devraient continuer à générer des revenus de surface.
• Concentrez-vous sur l'amélioration de l'efficacité de la production de pétrole et de gaz, contribuant à la croissance des revenus.

Avantages compétitifs

CKX bénéficie de plusieurs avantages compétitifs:

• Base d'actifs forte avec des actifs totaux identifiables de $18,725,029 Au 30 septembre 2024.
• Aucune dette en cours, offrant une flexibilité financière pour les investissements et les acquisitions futurs.
• Relations établies avec plusieurs opérateurs de pétrole et de gaz, assurant des sources de revenus cohérentes.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. CKX Lands, Inc. (CKX) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of CKX Lands, Inc. (CKX)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View CKX Lands, Inc. (CKX)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.