Arvinas, Inc. (ARVN) Bundle
Une brève histoire d'Arvinas, Inc.
Entreprise Overview
Arvinas, Inc. (NASDAQ: ARVN) est une société biopharmaceutique fondée en 2013, axée sur le développement de la thérapeutique innovante basée sur sa technologie de protac propriétaire (protéolyse ciblant les chimères). Depuis 2024, la société a son siège à New Haven, au Connecticut.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Arvinas a signalé une perte nette de 153,8 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à une perte nette de 212,5 millions de dollars Pour la même période en 2023. Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, la perte nette était 49,2 millions de dollars, à partir de 64,0 millions de dollars l'année précédente.
| Période | Perte nette (en millions) | Revenus (en millions) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | $49.2 | $102.4 |
| Q3 2023 | $64.0 | $34.6 |
| 9m 2024 | $153.8 | $204.2 |
| 9m 2023 | $212.5 | $121.6 |
Développements récents
Au deuxième trimestre de 2024, Arvinas a conclu un accord de licence significatif avec Novartis, générant 76,7 millions de dollars en revenus. Les revenus totaux pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, atteignent 204,2 millions de dollars, reflétant une augmentation de 82,6 millions de dollars depuis 121,6 millions de dollars dans la même période de 2023.
Frais de recherche et de développement
Les frais de recherche et de développement pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, totalisent 264,9 millions de dollars, une diminution de 284,5 millions de dollars Au cours de la même période de 2023. Pour le troisième trimestre 2024, les dépenses de R&D étaient 86,9 millions de dollars par rapport à 85,9 millions de dollars au troisième trimestre 2023.
| Période | Dépenses de R&D (en millions) |
|---|---|
| Q3 2024 | $86.9 |
| Q3 2023 | $85.9 |
| 9m 2024 | $264.9 |
| 9m 2023 | $284.5 |
Capitaux propres et responsabilités des actionnaires
Au 30 septembre 2024, Arvinas avait des capitaux propres totaux des actionnaires de 586,0 millions de dollars, à partir de 660,0 millions de dollars à la fin de 2023. Le déficit accumulé a augmenté à 1,486 milliard de dollars depuis 1,332 milliard de dollars.
| Métrique | Valeur (en millions) |
|---|---|
| Total des capitaux propres des actionnaires | $586.0 |
| Déficit accumulé | $1,486.5 |
| Cash, équivalents de trésorerie et titres commercialisables | 1,1 milliard de dollars |
Financement et ressources en capital
Arvinas a soulevé environ 1,7 milliard de dollars dans le produit brut de la vente d'intérêts en actions depuis sa création. Les rondes de financement notables comprennent:
- L'offre publique initiale en octobre 2018: 123,2 millions de dollars
- Offre de suivi en décembre 2020: 460,0 millions de dollars
- Vente d'actions ordinaires en novembre 2023: 350,0 millions de dollars
Position sur le marché
Au 30 septembre 2024, Arvinas n'a pas de produits approuvés mais continue de faire progresser son pipeline clinique, en se concentrant sur des thérapies de dégradation des protéines ciblées.
A qui possède Arvinas, Inc. (ARVN)
Importants actionnaires
En 2024, Arvinas, Inc. (ARVN) compte plusieurs actionnaires majeurs qui influencent considérablement sa structure de propriété. La distribution de propriété est la suivante:
| Actionnaire | Propriété (%) | Nombre d'actions (millions) |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 80.5 | 55.3 |
| Propriété d'initié | 4.5 | 3.1 |
| Investisseurs de détail | 15.0 | 10.3 |
Principaux actionnaires institutionnels
Le tableau suivant représente les principaux actionnaires institutionnels d'Arvinas, Inc. au début de 2024:
| Institution | Propriété (%) | Nombre d'actions (millions) |
|---|---|---|
| Groupe d'avant-garde | 10.2 | 7.0 |
| BlackRock, Inc. | 9.5 | 6.5 |
| State Street Corporation | 8.1 | 5.5 |
| Investissements de fidélité | 7.8 | 5.3 |
| Invesco Ltd. | 6.4 | 4.4 |
Propriété d'initié
La propriété des initiés, y compris des cadres et des membres du conseil d'administration, est un aspect crucial de la gouvernance des entreprises. Les principaux initiés et leurs participations respectives sont les suivants:
| Nom | Position | Actions possédées (millions) |
|---|---|---|
| John Houston | PDG | 1.0 |
| Julia P. G. H. R. D. Schiller | ROUCOULER | 0.9 |
| Samuel J. McMillan | Directeur financier | 0.7 |
| Conseil d'administration | Divers | 0.5 |
Transactions récentes
Des transactions de capitaux propres récentes ont également eu un impact sur la propriété. En novembre 2023, Arvinas a émis 12,96 millions d'actions, levant environ 350 millions de dollars. Ceci a été suivi d'un accord de licence avec Novartis en avril 2024, d'une valeur de 130 millions de dollars, ce qui influencera les futures structures de distribution et de propriété des actions.
Performance du marché
Au 30 septembre 2024, Arvinas a déclaré un total de capitaux propres de 586 millions de dollars, avec des actions ordinaires totales en circulation à 68,7 millions. La performance des actions de la société a été volatile, reflétant des tendances du marché plus larges et des développements spécifiques dans le secteur de la biotechnologie.
Énoncé de mission Arvinas, Inc. (ARVN)
Arvinas, Inc. est une entreprise de biotechnologie à un stade clinique axée sur l'amélioration de la vie des patients souffrant de maladies débilitantes et potentiellement mortelles. La mission de l'entreprise est de développer des thérapies innovantes qui exploitent les propres machines cellulaires du corps pour dégrader les protéines pathogènes. Cette approche, connue sous le nom de protac (protéolyse ciblant les chimères), vise à fournir des traitements efficaces pour une variété de conditions graves, notamment le cancer et les maladies neurodégénératives.
Financier Overview
As of September 30, 2024, Arvinas reported a total revenue of $102.4 million for the third quarter, a significant increase from $34.6 million in the same quarter of 2023. For the nine months ended September 30, 2024, total revenue reached $204.2 million, compared à 121,6 millions de dollars l'année précédente.
| Métriques financières | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 102,4 millions de dollars | 34,6 millions de dollars | 204,2 millions de dollars | 121,6 millions de dollars |
| Perte nette | (49,2 millions de dollars) | (64,0 millions de dollars) | (153,8 millions de dollars) | (212,5 millions de dollars) |
| Frais de recherche et de développement | 86,9 millions de dollars | 85,9 millions de dollars | 264,9 millions de dollars | 284,5 millions de dollars |
| Frais généraux et administratifs | 75,8 millions de dollars | 22,6 millions de dollars | 131,3 millions de dollars | 73,3 millions de dollars |
Accords de collaboration
Arvinas a établi plusieurs accords de collaboration et de licence qui sont essentiels à sa stratégie financière. Le plus notable est l'accord de licence Novartis, qui a généré 76,7 millions de dollars de revenus au cours du troisième trimestre.
Capitaux propres
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux d'Arvinas se sont élevés à 586,0 millions de dollars, contre 660,0 millions de dollars à la fin de 2023. Le déficit accumulé a été déclaré à 1 486,5 millions de dollars, reflétant l'investissement continu de la société dans la recherche et le développement.
| Métriques de capitaux propres des actionnaires | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Total des capitaux propres des actionnaires | 586,0 millions de dollars | 660,0 millions de dollars |
| Déficit accumulé | (1 486,5 millions de dollars) | (1 332,7 millions de dollars) |
Analyse des flux de trésorerie
Au 30 septembre 2024, Arvinas a déclaré des espèces, des équivalents de trésorerie et des titres commercialisables totalisant environ 1,1 milliard de dollars. Ce montant devrait financer les opérations jusqu'en 2027, soutenant les essais cliniques et programmes de recherche en cours.
| Métriques de trésorerie | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|
| L'argent net utilisé dans les activités d'exploitation | (175,2 millions de dollars) | (264,7 millions de dollars) |
| Cash net (utilisé dans) fourni par les activités d'investissement | (64,2 millions de dollars) | 257,2 millions de dollars |
| L'argent net fourni par les activités de financement | 7,4 millions de dollars | 39,9 millions de dollars |
Focus de la recherche et du développement
La recherche et le développement représentent une partie importante des dépenses d'Arvinas. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a engagé 264,9 millions de dollars en dépenses de R&D. Cet investissement est essentiel pour faire progresser leur pipeline de candidats de produits, notamment Vepdegestrant (ARV-471) et ARV-102.
| Dépenses de R&D par programme | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| ARV-471 | 19,6 millions de dollars | 20,0 millions de dollars |
| ARV-766 | 4,7 millions de dollars | 8,5 millions de dollars |
| ARV-102 | 4,5 millions de dollars | 2,0 millions de dollars |
Comment fonctionne Arvinas, Inc. (ARVN)
Modèle commercial
Arvinas, Inc. est une entreprise de biotechnologie à un stade clinique axée sur le développement de la thérapie innovante à l'aide de sa plate-forme propriétaire Protac® (ciblage de la protéolyse). Cette technologie permet une dégradation ciblée des protéines impliquées dans diverses maladies, en particulier dans l'oncologie et les troubles neurodégénératifs.
Financier Overview
Au 30 septembre 2024, Arvinas a déclaré un chiffre d'affaires total de 102,4 millions de dollars pour le troisième trimestre, une augmentation significative contre 34,6 millions de dollars au cours de la même période en 2023. Pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, les revenus ont totalisé 204,2 millions de dollars, contre 121,6 $ millions en 2023.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 102,4 millions de dollars | 34,6 millions de dollars | 204,2 millions de dollars | 121,6 millions de dollars |
| Perte nette | (49,2 millions de dollars | (64,0 millions de dollars | (153,8) millions de dollars | (212,5) millions de dollars |
| Perte nette par action | $(0.68) | $(1.18) | $(2.14) | $(3.97) |
| Frais de recherche et de développement | 86,9 millions de dollars | 85,9 millions de dollars | 264,9 millions de dollars | 284,5 millions de dollars |
| Frais généraux et administratifs | 75,8 millions de dollars | 22,6 millions de dollars | 131,3 millions de dollars | 73,3 millions de dollars |
Focus de la recherche et du développement
La recherche et le développement (R&D) reste un objectif fondamental pour Arvinas, avec des dépenses totalisant 264,9 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 284,5 millions de dollars l'année précédente. Cette diminution est attribuée à la réduction des dépenses externes et à une augmentation des coûts du personnel.
Accords de collaboration
Arvinas a établi des collaborations importantes, notamment avec Novartis et Pfizer. En 2024, l'accord de licence Novartis a contribué 76,7 millions de dollars aux revenus, tandis que la collaboration avec Pfizer pour Vepdegestrant (ARV-471) devrait rapporter des paiements futurs substantiels sur les étapes réglementaires et des ventes, totalisant jusqu'à 1,4 milliard de dollars.
Position et financement en espèces
Au 30 septembre 2024, Arvinas détenait 1,1 milliard de dollars en espèces, des équivalents de trésorerie et des titres commercialisables. Cette situation financière devrait soutenir les opérations jusqu'en 2027, subordonnée à la progression réussie des essais cliniques et du développement de produits.
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation totales pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 396,2 millions de dollars, contre 357,8 millions de dollars en 2023. Cette augmentation est principalement motivée par des dépenses générales et administratives substantielles, ce qui a augmenté de manière significative en raison des coûts de résiliation et d'une augmentation des dépenses opérationnelles.
| Type de dépenses de fonctionnement | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|
| Recherche et développement | 264,9 millions de dollars | 284,5 millions de dollars |
| Général et administratif | 131,3 millions de dollars | 73,3 millions de dollars |
| Dépenses d'exploitation totales | 396,2 millions de dollars | 357,8 millions de dollars |
Projections futures
Arvinas prévoit une augmentation des dépenses car elle fait progresser les essais cliniques et élargit son pipeline de produits, en particulier pour ses programmes Protac® ciblant divers états pathologiques. La société recherche activement un financement supplémentaire grâce à des offres de capitaux propres et à des collaborations pour soutenir sa stratégie de croissance.
Comment Arvinas, Inc. (ARVN) fait de l'argent
Sources de revenus
En 2024, Arvinas, Inc. génère des revenus principalement par le biais d'accords de collaboration et de licences. Les composantes clés de leur modèle de revenus comprennent:
- Les revenus des accords de collaboration, en particulier avec les grandes sociétés pharmaceutiques.
- Paiements initiaux, paiements d'étape et redevances des accords de licence.
- Remboursements de la recherche et du développement de Collaboration Partners.
Performance financière récente
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Arvinas a déclaré des revenus totaux de 102,4 millions de dollars, une augmentation significative de 34,6 millions de dollars Au cours de la même période de 2023. Cette croissance est largement attribuée à:
- Revenus de l'accord de licence Novartis équivalant à 76,7 millions de dollars.
- Compensé par une diminution des revenus de la collaboration VEPDegestrant (ARV-471) avec Pfizer, totalisant 7,6 millions de dollars.
- Une diminution des revenus du Bayer de 1,1 million de dollars En raison de la résiliation de leur accord de collaboration en août 2024.
Accords de collaboration
Arvinas a plusieurs accords de collaboration qui contribuent à ses revenus, notamment:
- Contrat de licence Novartis: Entré en avril 2024, fournissant un paiement initial de 150,0 millions de dollars et les paiements supplémentaires potentiels jusqu'à 1,01 milliard de dollars basé sur le développement, les jalons réglementaires et commerciaux.
- Contrat de collaboration VEPDegestrant (ARV-471) avec Pfizer: Un paiement initial de 650,0 millions de dollars a été reçu, et l'entreprise est admissible à 1,4 milliard de dollars Dans les paiements de jalons supplémentaires.
Résumé financier pour 2024
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Année à jour 2024 | Année à jour 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenu | 102,4 millions de dollars | 34,6 millions de dollars | 204,2 millions de dollars | 121,6 millions de dollars |
| Frais de recherche et de développement | 86,9 millions de dollars | 85,9 millions de dollars | 264,9 millions de dollars | 284,5 millions de dollars |
| Frais généraux et administratifs | 75,8 millions de dollars | 22,6 millions de dollars | 131,3 millions de dollars | 73,3 millions de dollars |
| Perte nette | (49,2 millions de dollars) | (64,0 millions de dollars) | $ (153,8 millions) | $ (212,5 millions) |
Dépenses d'exploitation
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses d'exploitation totales étaient 396,2 millions de dollars, à partir de 357,8 millions de dollars l'année précédente. La ventilation comprend:
- Recherche et développement: 264,9 millions de dollars
- Général et administratif: 131,3 millions de dollars
Autres revenus
Les autres revenus pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient 11,7 millions de dollars, qui comprend:
- Revenu d'intérêt de 14,3 millions de dollars.
- Les pertes nettes provenant d'autres activités s'élevant à $ (2,6 millions).
Poste de trésorerie
Au 30 septembre 2024, Arvinas a déclaré des espèces, des équivalents en espèces et des titres commercialisables totalisant 1,1 milliard de dollars. C'était une diminution de 1,3 milliard de dollars Au 31 décembre 2023.
Perspectives financières futures
La société prévoit de continuer à subir des pertes d'exploitation importantes au fur et à mesure de sa progression dans les essais cliniques et fait progresser ses efforts de recherche et développement. Les engagements financiers prévus comprennent:
- Financement continu pour les essais cliniques en cours et planifiés.
- Investissement dans l'expansion des capacités de recherche et du personnel.
- Développement d'une infrastructure de marketing et de distribution pour les futurs produits potentiels.
Arvinas, Inc. (ARVN) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Arvinas, Inc. (ARVN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Arvinas, Inc. (ARVN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Arvinas, Inc. (ARVN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.