Gaslog Partners LP (Glop): histoire, propriété, mission, comment ça marche & fait de l'argent

Un bref historique de Gaslog Partners LP (Glop)

Formation et premières années

Gaslog Partners LP a été formé en 2014 en tant que filiale de Gaslog Ltd., spécialisée dans la propriété et le fonctionnement des transporteurs de gaz naturel liquéfié (GNL). La société a été créée pour capitaliser sur la demande croissante de transport de GNL.

L'offre publique initiale (IPO)

Gaslog Partners LP a terminé son introduction en bourse le 21 mai 2014, augmentant environ 200 millions de dollars. Le partenariat a été inscrit à la Bourse de New York sous le symbole de ticker Glop.

Expansion de la flotte

En 2023, Gaslog Partners LP exploite une flotte de 15 transporteurs de GNL. Les navires de l'entreprise sont technologiquement avancés et ont une capacité totale d'environ 2,3 millions de mètres cubes.

Performance financière

Pour l'exercice clos le 31 décembre 2022, Gaslog Partners LP a déclaré des revenus de 223 millions de dollars, avec un ebitda de 155 millions de dollars. Le revenu net se tenait à 73 millions de dollars, présentant une forte efficacité opérationnelle.

Distribution de dividendes

Gaslog Partners LP a une expérience cohérente des paiements de dividendes, en maintenant un dividende trimestriel de 0,20 $ par unité Depuis son introduction en bourse. En 2023, le rendement annuel des dividendes était approximativement 8.2%.

Position du marché et partenariats stratégiques

L'entreprise a stratégiquement aligné avec les principaux producteurs d'énergie pour les chartes à long terme, améliorant sa position sur le marché. Gaslog Partners LP a obtenu des contrats avec des sociétés telles que Coquille et Énergie de chenière, assurer des flux de trésorerie stables.

Développements récents

En 2023, Gaslog Partners LP a annoncé un accord pour acquérir deux transporteurs de GNL supplémentaires, évalués à 200 millions de dollars, visant à augmenter leur capacité opérationnelle et leur part de marché.

Défis et dynamique du marché

Gaslog Partners LP a été confronté à des défis en raison de la volatilité du marché et de la demande fluctuante de GNL. La pandémie mondiale a eu un impact sur les horaires d'expédition et l'efficacité opérationnelle, mais la société s'est adaptée en optimisant son utilisation de la flotte.

Perspectives futures

Les perspectives de Gaslog Partners LP restent positives, les analystes se projetant Croissance de 10% Dans les revenus au cours des cinq prochaines années, alimentés par l'augmentation de la demande mondiale de GNL et la transition vers des sources d'énergie plus propres.

A qui possède Gaslog Partners LP (Glop)

Overview de Gaslog Partners LP Propriété

Gaslog Partners LP (GLOP) fonctionne dans le secteur de l'expédition et de la logistique, se concentrant principalement sur le transport du gaz naturel liquéfié (GNL). La structure de propriété de GloP comprend un mélange d'investisseurs institutionnels, de grands actionnaires et de propriété d'initiés. Depuis les dernières données en octobre 2023, Gaslog Partners est une filiale de Gaslog Ltd.

Importants actionnaires

Dépression de propriété d'initié

Capitalisation boursière récente

En octobre 2023, la capitalisation boursière de Gaslog Partners LP est approximativement 290 millions de dollars.

Dividendes annuels

• Dividende annuel par action: 1,20 $
• Rendement des dividendes: 12,41%

Performance du stock

En octobre 2023, le cours de l'action de Glop est approximativement $9.50 par action, avec une gamme de 52 semaines de $8.00 - $12.00.

Conclusion sur les implications de propriété

Comprendre la structure de propriété de Gaslog Partners LP est vital pour les investisseurs potentiels et les parties prenantes. La présence d'investisseurs institutionnels importants aux côtés de la propriété d'initiés indique une base de parties prenantes diversifiée avec des intérêts acquis dans la performance et la croissance de l'entreprise.

Énoncé de mission Gaslog Partners LP (Glop)

Overview

Gaslog Partners LP se concentre sur la fourniture de solutions de transport complètes pour l'industrie du gaz naturel liquéfié (GNL). L'entreprise s'efforce de maintenir un solide engagement envers l'excellence opérationnelle, la durabilité et la satisfaction des clients.

Valeurs fondamentales

• Sécurité: La priorité la plus élevée dans toutes les opérations.
• Intégrité: Conduisant des affaires avec honnêteté et transparence.
• Durabilité: Engagement envers les pratiques respectueuses de l'environnement.
• Performance: Concentrez-vous sur la valeur des parties prenantes par l'efficacité opérationnelle.

Financier Overview

En octobre 2023, Gaslog Partners LP a déclaré un revenu de 143,1 millions de dollars pour le troisième trimestre de 2023, avec un EBITDA de 116,3 millions de dollars.

Composition de la flotte

Gaslog Partners exploite une flotte moderne de transporteurs de GNL. La flotte se compose de divers navires, comme détaillé dans le tableau suivant:

Objectifs stratégiques

Pour réaliser sa mission, Gaslog Partners LP a fixé plusieurs objectifs stratégiques:

• Élargir sa capacité de flotte à répondre à la demande croissante de GNL.
• Améliorer les progrès technologiques pour une amélioration de l'efficacité opérationnelle.
• Renforcer les partenariats avec les principales parties prenantes du marché du GNL.

Développements récents

Au cours des récentes mises à jour, Gaslog Partners LP a annoncé un accord de charte à long terme pour l'un de ses navires, qui devrait générer des revenus supplémentaires d'environ 120 millions de dollars sur la période charte.

Position sur le marché

Gaslog Partners LP est positionné parmi les meilleurs acteurs du secteur maritime du GNL, détenant une part de marché d'environ 8% Au troisième rang 2023. La société continue de tirer parti de ses forces opérationnelles pour améliorer son positionnement concurrentiel.

Initiatives de durabilité

La société se concentre également sur les opérations durables, avec une cible visant à réduire les émissions de gaz à effet de serre par tonne 25% D'ici 2025, par l'adoption de technologies innovantes et de meilleures pratiques.

Comment fonctionne Gaslog Partners LP (Glop)

Modèle commercial

Gaslog Partners LP (GLOP) fonctionne comme un partenariat limité axé sur la possession, l'exploitation et l'acquisition d'une flotte de transporteurs de gaz naturel liquéfié (GNL). La société charte principalement ses navires aux principales sociétés énergétiques et fournit des services de transport pour le GNL. Depuis les derniers rapports, Glop a une flotte de 14 transporteurs de GNL.

Financier Overview

Au deuxième trimestre 2023, Gaslog Partners a déclaré des revenus d'environ 45 millions de dollars, avec une marge bénéficiaire brute d'environ 45%. L'EBITDA pour la même période a été enregistré à 30 millions de dollars, indiquant une solide performance opérationnelle.

Opérations de flotte

La flotte de la société fonctionne principalement sous des chartes à taux fixe. La durée moyenne du contrat restant pour la flotte au T2 2023 était d'environ 5,2 ans. Les taux d'utilisation de la flotte sont maintenus à environ 95%, ce qui démontre une gestion opérationnelle efficace.

Position sur le marché

Gaslog Partners est stratégiquement positionné dans le marché du GNL, qui a subi une demande solide en raison de l'augmentation des besoins énergétiques mondiaux. La capacité de l'entreprise à obtenir des contrats à long terme avec des acteurs majeurs a amélioré son avantage concurrentiel.

Risques et défis

Les risques clés pour GloP comprennent la volatilité des taux d'expédition de GNL et des facteurs géopolitiques qui peuvent avoir un impact sur les chaînes d'approvisionnement. En 2023, le taux moyen du marché au comptant des transporteurs de GNL a fluctué entre 60 000 $ et 100 000 $ par jour.

Développements récents

En juillet 2023, Gaslog Partners a annoncé un nouvel accord de charte avec une grande société énergétique, obtenant un contrat d'une valeur d'environ 100 millions de dollars sur 3 ans. Cet accord devrait contribuer de manière significative aux revenus futurs.

Dividendes

Glop a toujours versé des dividendes depuis son premier appel public public. Le paiement du dividende du T2 2023 était de 0,10 $ par unité, indiquant un rendement d'environ 8% en fonction du prix unitaire de 5,00 $.

Perspectives futures

Gaslog Partners anticipe une demande croissante d'expédition de GNL, soutenue par des extensions potentielles dans les infrastructures de GNL dans le monde. La société se concentre sur l'amélioration de sa capacité de flotte grâce à des acquisitions et à la maintenance de son efficacité opérationnelle pour capitaliser sur les tendances du marché.

Comment Gaslog Partners LP (Glop) fait de l'argent

Navire affréteur

Gaslog Partners LP génère principalement des revenus grâce à la charte de sa flotte de transporteurs de GNL. Au troisième trimestre 2023, la société a exploité une flotte de 14 transporteurs de GNL, avec une durée de charte moyenne d'environ 4,2 ans. Les taux de charte quotidiens pour ces navires peuvent varier considérablement en fonction des conditions du marché.

Contrats à long terme

La société a établi des contrats à long terme avec diverses sociétés énergétiques, qui fournit un flux de revenus stable. Environ 85% de ses revenus contractés pour 2023 sont soutenus par des chartes à long terme, ce qui contribue de manière significative à sa stabilité financière.

Gestion des coûts opérationnels

L'efficacité opérationnelle est essentielle pour maximiser la rentabilité. Au troisième rang 2023, Gaslog Partners a déclaré un EBITDA de 172 millions de dollars pour les neuf premiers mois de l'année. Les dépenses d'exploitation ont totalisé 60 millions de dollars, permettant à l'entreprise de maintenir une structure à faible coût.

Conditions du marché et taux ponctuels

Gaslog Partners s'engage également dans des transactions sur le marché au comptant, où ils peuvent profiter des taux du marché plus élevés dans des conditions favorables. Le taux ponctuel moyen des transporteurs de GNL a fluctué entre 70 000 $ et 100 000 $ par jour en 2023, offrant des opportunités de revenus supplémentaires sur un marché volatil.

Distribution de dividendes

Gaslog Partners LP maintient une politique de dividende concurrentielle, ciblant un rendement de distribution d'environ 9% en fonction de son cours de l'action. La distribution trimestrielle des dividendes au troisième trimestre 2023 a été estimée à 0,50 $ par action, reflétant l'engagement de la société à retourner la valeur à ses actionnaires.

Partenariats stratégiques et coentreprises

Les partenariats stratégiques avec les principaux producteurs et commerçants de GNL renforcent la position du marché des partenaires de Gaslog, permettant un effet de levier dans les négociations contractuelles et des synergies opérationnelles améliorées. Les coentreprises aident à atténuer les risques associés aux projets de GNL à forte intensité de capital.