Transocean Ltd. (RIG) Bundle
Une brève histoire de Transocean Ltd.
Transocean Ltd. s'est établi comme un fournisseur leader de services de forage offshore pour le pétrole et le gaz. Depuis 2024, la société continue de s'adapter à un paysage de l'industrie fluctuant marqué par des progrès technologiques et l'évolution des demandes du marché.
Entreprise Overview
Fondée en 1953, Transocean a son siège à Steinhausen, en Suisse. L'entreprise est spécialisée dans les eaux profondes et les forages ultra-profonds, exploitant une flotte de plates-formes de forage avancées. Au 30 septembre, 2024, la flotte de Transocean comprenait 37 unités de forage offshore mobiles, en mettant l'accent sur les opérations de l'alltration en eau et de l'environnement.
Performance financière récente
Au troisième trimestre de 2024, Transocean a déclaré des revenus de forage de contrat de 948 millions de dollars, soit une augmentation significative de 33% contre 713 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Cette croissance a été tirée par une amélioration de l'utilisation de la plate-forme et une augmentation des revenus quotidiens moyens.
| Métrique financière | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus de forage des contrats | 948 millions de dollars | 713 millions de dollars | 33% |
| Jours d'opération | 2,082 | 1,682 | 24% |
| Revenus quotidiens moyens | $436,800 | $391,300 | 12% |
| Utilisation de la plate-forme | 63.9% | 49.4% | 29% |
Développements opérationnels
L'accent opérationnel de Transocean a été d'améliorer ses capacités de flotte. La société a déclaré une augmentation notable des frais d'exploitation et d'entretien, totalisant 563 millions de dollars au T3 2024, contre 524 millions de dollars au troisième trimestre 2023, reflétant une activité opérationnelle accrue.
Déficiences et pertes
Transocean a été confronté à des déficiences importantes en 2024, reconnaissant une perte de 629 millions de dollars au troisième trimestre 2024 en raison de la déficience de certains actifs, notamment le foreur III de développement et l'inspiration des découvreurs. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la perte de déficience totale a atteint 772 millions de dollars.
Dettes et activités de financement
En avril 2024, Transocean a émis 900 millions de dollars en billets supérieurs en mai 2029 et 900 millions de dollars supplémentaires en mai 2031. Cela faisait partie d'une stratégie plus importante pour gérer la dette, avec un produit en espèces total de l'émission de la dette s'élevant à 1,77 milliard de dollars, net de délit frais.
| Dette | Montant | Date d'échéance |
|---|---|---|
| 8,25% de billets pour personnes âgées | 900 millions de dollars | Mai 2029 |
| 8,50% des notes seniors | 900 millions de dollars | Mai 2031 |
Position du marché et perspectives futures
La position du marché de Transocean reste robuste, renforcée par un arriéré de contrat substantiel totalisant 9,288 milliards de dollars en octobre 2024. L'arriéré reflète les engagements des entreprises dans les segments d'environnement ultra-profonde et sévères, indiquant un fort potentiel de revenus futur.
| Tracklog contractuel | Montant |
|---|---|
| Flotters ultra-profonds | 7,144 milliards de dollars |
| Environnement dur flottant | 2,144 milliards de dollars |
| Backlog total du contrat | 9,288 milliards de dollars |
Alors que le secteur de l'énergie continue d'évoluer, Transocean est stratégiquement positionné pour tirer parti de sa flotte avancée et de l'expertise opérationnelle pour répondre à la demande croissante de services de forage offshore.
A Who possède Transocean Ltd. (RIG)
Importants actionnaires
En 2024, la structure de propriété de Transocean Ltd. (RIG) comprend à la fois les actionnaires institutionnels et individuels. Le tableau ci-dessous décrit les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs.
| Nom de l'actionnaire | Pourcentage de propriété |
|---|---|
| Perestroika (Chypre) Ltd. | 10% |
| Vanguard Group Inc. | 8.5% |
| BlackRock Inc. | 8.2% |
| State Street Corporation | 6.3% |
| Invesco Ltd. | 5.1% |
| Autres investisseurs institutionnels | 62.9% |
Propriété institutionnelle
La propriété institutionnelle joue un rôle important dans la structure de propriété de Transocean Ltd. Le tableau suivant fournit une rupture de la propriété institutionnelle au 30 septembre 2024.
| Institution | Actions détenues (millions) | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Vanguard Group Inc. | 76.2 | 8.5% |
| BlackRock Inc. | 74.1 | 8.2% |
| State Street Corporation | 56.7 | 6.3% |
| Invesco Ltd. | 45.3 | 5.1% |
| Autres institutions | 564.1 | 62.9% |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés dans Transocean Ltd. est relativement modeste. Le tableau suivant détaille la possession d'initiés au 30 septembre 2024.
| Nom d'initié | Actions détenues (millions) | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Jeremy Thigpen (PDG) | 2.1 | 0.24% |
| Autres dirigeants | 1.5 | 0.17% |
| Membres du conseil d'administration | 1.2 | 0.14% |
Capitalisation boursière et performance des stocks
Au 30 septembre 2024, Transocean Ltd. a une capitalisation boursière d'environ 11,4 milliards de dollars. Le stock a montré une performance d'une année à jour d'environ 25%, reflétant les tendances de récupération dans l'industrie du forage.
Dette et obligations financières
Transocean Ltd. a une dette globale de 6,974 milliards de dollars au 30 septembre 2024. Les échéances prévues de cette dette sont les suivantes:
| Année | Montant principal (millions) |
|---|---|
| 2025 | 480 |
| 2026 | 767 |
| 2027 | 1,293 |
| 2028 | 664 |
| 2029 | 1,276 |
| Par la suite | 2,494 |
Transactions récentes
En juillet 2024, Transocean a achevé la vente du flotteur ultra-profond Deepwater Nautilus et des actifs connexes pour un produit en espèces net de 53 millions de dollars. De plus, en septembre 2024, des accords de vente de foreur III de développement et d'inspiration de découvreurs ont été exécutés, avec un produit attendu de 345 millions de dollars.
Énoncé de mission Transocean Ltd. (RIG)
Énoncé de mission d'entreprise
Transocean Ltd. vise à être le principal fournisseur de services de forage offshore. L'entreprise se concentre sur la fourniture de performances supérieures à ses clients tout en garantissant la santé et la sécurité de ses employés, de l'environnement et des communautés dans lesquelles elle opère. Cet engagement se reflète dans les stratégies opérationnelles et les pratiques commerciales de Transocean, qui sont conçues pour atteindre l'excellence dans l'exécution et favoriser une culture d'amélioration continue.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, Transocean a déclaré une perte nette de 519 millions de dollars, ce qui reflète une baisse par rapport à une perte nette de 850 millions de dollars au cours de la même période de l'année précédente. Les revenus de forage du contrat de la société pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 se sont élevés à environ 2,572 milliards de dollars, soit une augmentation de 2,091 milliards de dollars au cours de la même période de 2023. Cette augmentation est attribuée à des taux d'utilisation plus élevés et à une amélioration des revenus quotidiens moyens.
| Métrique financière | 2024 (neuf mois) | 2023 (neuf mois) | Changement |
|---|---|---|---|
| Perte nette | 519 millions de dollars | 850 millions de dollars | Amélioration de 331 millions de dollars |
| Revenus de forage des contrats | 2,572 milliards de dollars | 2,091 milliards de dollars | Augmentation de 481 millions de dollars |
| Revenus quotidiens moyens (flotteurs ultra-profonds) | $426,700 | $406,500 | Augmentation de 20 200 $ |
| Revenus quotidiens moyens (flottant pour environnement dur) | $464,900 | $357,400 | Augmentation de 107 500 $ |
Focus opérationnel
Transocean met l'accent sur la sécurité opérationnelle et la gestion de l'environnement dans sa mission. L'entreprise a fait des investissements importants dans les nouvelles technologies et les programmes de formation pour améliorer la sécurité et l'efficacité opérationnelle. Au 30 septembre 2024, le carnet de fonds du contrat de Transocean s'est élevé à 9,288 milliards de dollars, indiquant un fort potentiel de revenus futurs tiré par un robuste pipeline de contrats.
| Tracklog contractuel | 2024 (au 30 septembre) | 2023 (au 30 septembre) | Changement |
|---|---|---|---|
| Flotters ultra-profonds | 7,144 milliards de dollars | 6,951 milliards de dollars | Augmentation de 193 millions de dollars |
| Environnement dur flottant | 2,144 milliards de dollars | 2,057 milliards de dollars | Augmentation de 87 millions de dollars |
| Backlog total du contrat | 9,288 milliards de dollars | 9,008 milliards de dollars | Augmentation de 280 millions de dollars |
Dette et financement
La stratégie financière de Transocean comprend la gestion efficace de sa dette pour soutenir les opérations et la croissance. Au 30 septembre 2024, la société avait 435 millions de dollars en espèces sans restriction et en espèces. En avril 2024, Transocean a émis 900 millions de dollars en billets de premier rang dû en mai 2029 et 900 millions de dollars en billets de premier rang dus en mai 2031, avec un produit en espèces total de 1,77 milliard de dollars de frais d'émission. La société prévoit d'utiliser ces fonds pour améliorer les capacités opérationnelles et réduire les niveaux de dette globaux.
| Émission de dette | Montant | Date d'échéance | Procédé (net des coûts) |
|---|---|---|---|
| 8,25% de billets pour personnes âgées | 900 millions de dollars | Mai 2029 | 1,77 milliard de dollars |
| 8,50% des notes seniors | 900 millions de dollars | Mai 2031 | 1,77 milliard de dollars |
Conclusion
Transocean Ltd. s'engage dans sa mission de fournir des services de forage offshore supérieurs tout en gardant un fort accent sur la sécurité et la responsabilité environnementale. La performance financière et les stratégies opérationnelles de l'entreprise reflètent son dévouement à la croissance à long terme et à la durabilité dans le secteur du forage offshore.
Comment fonctionne Transocean Ltd. (RIG)
Entreprise Overview
Transocean Ltd. est l'un des principaux fournisseurs de services de forage à contrat offshore pour les puits de pétrole et de gaz. La société exploite une flotte d'unités de forage offshore mobiles, y compris des flotteurs ultra-profonds et des flotteurs environnementaux durs.
Performance opérationnelle
Au 30 septembre 2024, Transocean a signalé les mesures opérationnelles suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Jours d'opération | 2,082 | 1,682 | 400 | 24% |
| Revenus quotidiens moyens | $436,800 | $391,300 | $45,500 | 12% |
| Efficacité des revenus | 94.5% | 95.4% | -0.9% | -0.9% |
| Utilisation de la plate-forme | 63.9% | 49.4% | 14.5% | 29.3% |
| Revenus de forage des contrats | 948 millions de dollars | 713 millions de dollars | 235 millions de dollars | 33% |
Performance financière
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Transocean a rapporté les résultats financiers suivants:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement |
|---|---|---|---|
| Dépenses d'exploitation et d'entretien | $ (563 millions) | $ (524 millions) | $ (39 millions) |
| Dépenses d'amortissement et d'amortissement | $ (190 millions) | $ (192 millions) | 2 millions de dollars |
| Dépenses générales et administratives | $ (47 millions) | $ (44 millions) | $ (3 millions) |
| Perte sur la déficience des actifs | $ (629 millions) | $ (5 millions) | $ (624 millions) |
| Perte nette | $ (494 millions) | $ (220 millions) | $ (274 millions) |
Tracklog contractuel
L'arriéré du contrat au 24 octobre 2024 est détaillé ci-dessous:
| Taper | Contrat Contrac Backlog (en millions) |
|---|---|
| Flotters ultra-profonds | $7,144 |
| Environnement dur flottant | $2,144 |
| Backlog total du contrat | $9,288 |
Dette et financement
Au 30 septembre 2024, la dette en cours est résumé comme suit:
| Description | Montant principal (en millions) | Le montant de transport (en millions) |
|---|---|---|
| 8,25% de billets pour personnes âgées dues en mai 2029 | $900 | $900 |
| 8,50% de billets pour personnes âgées dus en mai 2031 | $900 | $900 |
| Dette totale | $1,800 | $1,800 |
Développements récents
En avril 2024, Transocean a effectué des transactions de dette importantes:
- Émis 900 millions de dollars sur les billets de premier rang de 8,25% dus en mai 2029.
- Émis 900 millions de dollars de billets de premier rang de 8,50% dus en mai 2031.
- Reçu 1,77 milliard de dollars en espèces, net des frais d'émission.
Gestion des actifs
Au 30 septembre 2024, le montant total des actifs détenus à la vente était de 345 millions de dollars, notamment:
- Foreller de développement III
- Inspiration de découvreur
Comment Transocean Ltd. (RIG) fait de l'argent
Revenus de forage des contrats
Transocean Ltd. génère la majorité de ses revenus grâce à des services de forage contractuels, principalement pour les flotteurs de plans d'alltra-profondeur et de dur à l'environnement. Pendant les trois mois clos le 30 septembre 2024, la société a déclaré des revenus de forage de contrat de 948 millions de dollars, contre 713 millions de dollars au cours de la même période en 2023, reflétant une augmentation de 33%.
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus de forage des contrats ont totalisé 2,572 milliards de dollars, contre 2,091 milliards de dollars en 2023, marquant une augmentation de 23%. Cette croissance a été motivée par:
- Augmentation de l'utilisation de la plate-forme, contribuant environ 305 millions de dollars.
- Amélioration des revenus quotidiens moyens, ajoutant environ 215 millions de dollars.
- Opérations des flotteurs ultra-profonds Newbuild, Deepwater Titan et Deepwater Aquila, entraînant une augmentation d'environ 100 millions de dollars.
| Métriques financières | Q3 2024 | Q3 2023 | % Changement |
|---|---|---|---|
| Revenus de forage des contrats | 948 millions de dollars | 713 millions de dollars | 33% |
| Revenus quotidiens moyens | $436,800 | $391,300 | 12% |
| Jours d'opération | 2,082 | 1,682 | 24% |
| Utilisation de la plate-forme | 63.9% | 49.4% | 29% |
Coûts et dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation de Transocean ont également augmenté, totalisant 2,337 milliards de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 2,114 milliards de dollars en 2023. Les composantes clés de ces dépenses comprenaient:
- Frais d'exploitation et d'entretien de 1,620 milliard de dollars, contre 1,417 milliard de dollars.
- Les frais généraux et administratifs sont passés à 158 millions de dollars, contre 137 millions de dollars.
- Les frais d'amortissement et d'amortissement sont restés stables à 559 millions de dollars.
Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, les frais d'exploitation et d'entretien étaient de 563 millions de dollars, soit une augmentation de 7% par rapport à 524 millions de dollars au même trimestre de 2023.
Perte sur la déficience des actifs
Au troisième trimestre de 2024, Transocean a enregistré une perte importante sur la déficience des actifs s'élevant à 629 millions de dollars, principalement liés à la déficience des flotteurs ultra-profonds en eau profonde Nautilus, du foreur de développement III et de l'inspiration de découvreur. Cette perte a été un facteur majeur contribuant à la perte d'exploitation de 547 millions de dollars pour le trimestre, contre une perte d'exploitation de 254 millions de dollars au troisième trimestre 2023.
Dettes et activités de financement
En avril 2024, Transocean a émis 900 millions de dollars en billets supérieurs à un taux d'intérêt de 8,25%, en mai 2029, et 900 millions de dollars supplémentaires à 8,50%, en mai 2031. Cette décision a généré environ 1,77 milliard de dollars en espèces.
La Société s'est également engagée dans des activités de rachat de dettes importantes, y compris un paiement en espèces de 658 millions de dollars pour le rachat complet de certains billets de premier rang. Les intérêts des intérêts pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 se sont élevés à 271 millions de dollars, contre 649 millions de dollars l'année précédente.
Tracklog contractuel
Au 24 octobre 2024, Transocean a signalé un arriéré de contrat total de 9,288 milliards de dollars, comprenant:
- Flotters ultra-profonds: 7,144 milliards de dollars
- Environnement dur flottant: 2,144 milliards de dollars
Cet arriéré indique le potentiel de génération future des revenus, reflétant une forte demande de services de forage dans le cadre de la récupération des prix du pétrole.
Efficacité des revenus et utilisation de la plate-forme
L'efficacité des revenus et l'utilisation de la plate-forme sont des indicateurs critiques de la performance opérationnelle de Transocean. Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, l'efficacité globale des revenus a été déclaré à 94,5%, tandis que l'utilisation des plates-formes était de 63,9%.
| Métriques opérationnelles | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Efficacité des revenus | 94.5% | 95.4% |
| Utilisation de la plate-forme | 63.9% | 49.4% |
Ces mesures mettent en évidence la capacité de Transocean à convertir efficacement son arriéré de contrat en revenus réels, présentant sa position concurrentielle sur le marché du forage offshore.
Dans l'ensemble, Transocean Ltd. continue de tirer parti de sa vaste flotte de plates-formes de forage modernes et d'un arriéré de contrat de contrat solide pour stimuler la croissance des revenus, malgré les défis liés aux coûts opérationnels et aux troubles des actifs.
Transocean Ltd. (RIG) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Transocean Ltd. (RIG) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Transocean Ltd. (RIG)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Transocean Ltd. (RIG)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.