Tutor Perini Corporation (TPC) Bundle
Une brève histoire de Tutor Perini Corporation
Tutor Perini Corporation, une éminente entreprise de construction, a connu des développements importants en 2024, en s'appuyant sur ses antécédents de longue date dans l'industrie de la construction. L'entreprise opère principalement dans des secteurs de la contractation civil, de construction et de spécialité.
Performance financière Overview
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le tuteur Perini a déclaré un chiffre d'affaires total de 3,39 milliards de dollars, une augmentation notable par rapport à 2,91 milliards de dollars au cours de la même période en 2023. La rupture des revenus par segment est la suivante:
| Segment | 2024 Revenus (en millions) | 2023 Revenus (en millions) |
|---|---|---|
| Civil | $1,649.4 | $1,477.6 |
| Bâtiment | $1,313.1 | $919.5 |
| Entrepreneurs spécialisés | $429.2 | $508.0 |
| Total | $3,391.7 | $2,905.0 |
Malgré la croissance des revenus, la société a été confrontée à des défis, signalant une perte nette de 84,3 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre une perte nette de 123,6 millions de dollars pour la même période l'année précédente. La perte diluée par action était de 1,61 $, contre 2,39 $ en 2023.
Arriéré et de nouveaux prix
As of September 30, 2024, Tutor Perini's consolidated backlog reached an all-time high of $14.0 billion, representing a 38% increase from $10.2 billion at the end of 2023. This growth was driven by new awards totaling $7.1 billion for the nine months ended 30 septembre 2024, contre 5,6 milliards de dollars pour la même période en 2023. L'arriéré par segment est illustré ci-dessous:
| Segment | Backlog au 30 septembre 2024 (en millions) | Backlog au 31 décembre 2023 (en millions) |
|---|---|---|
| Civil | $6,895.0 | $4,240.6 |
| Bâtiment | $5,138.0 | $4,177.5 |
| Entrepreneurs spécialisés | $1,992.2 | $1,740.3 |
| Total | $14,025.2 | $10,158.4 |
Dettes et activités de financement
En avril 2024, le tuteur Perini a émis 400 millions de dollars en 11,875% de billets de premier rang du 30 avril 2029. Le produit a été utilisé pour échanger toutes les obligations en cours liées aux billets de premier rang de 2017. Au 30 septembre 2024, la société avait un fonds de roulement de 1,2 milliard de dollars, avec un ratio dette / capital-investissement de 0,55, contre 0,70 au 31 décembre 2023.
Points saillants opérationnels
Au cours des neuf premiers mois de 2024, le tuteur Perini a déclaré un revenu des opérations de construction de 133,8 millions de dollars, une baisse de 170,3 millions de dollars en 2023. La société a été confrontée à plusieurs ajustements défavorables ayant un impact sur ses résultats opérationnels, notamment une décision d'arbitrage significative affectant son segment civil. La marge d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 8,6%, contre 12,0% l'année précédente.
Tendances du marché et perspectives futures
L'industrie de la construction a été influencée par plusieurs facteurs, notamment une augmentation des dépenses publiques en infrastructure et un solide pipeline de projets alimentés par des initiatives de financement fédérales. Le tuteur Perini est bien placé pour capitaliser sur ces tendances, en particulier dans son segment civil, qui a connu une demande substantielle en raison des mesures de transport approuvées par les électeurs et des plans de dépenses à long terme des agences publiques.
A Who possède Tutor Perini Corporation (TPC)
Structure de propriété
En 2024, Tutor Perini Corporation (TPC) a une structure de propriété diversifiée comprenant des investisseurs institutionnels, des actionnaires individuels et des intérêts non contrôlés. Les actions ordinaires de la société sont cotées en bourse à la Bourse de New York sous le symbole de ticker TPC.
Importants actionnaires
Le tableau suivant résume les actionnaires importants de Tutor Perini Corporation au 30 septembre 2024:
| Actionnaire | Pourcentage de propriété | Nombre d'actions |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 8.5% | 4,451,000 |
| The Vanguard Group, Inc. | 7.2% | 3,785,000 |
| Dimensionnal Fund Advisors LP | 5.9% | 3,073,000 |
| State Street Corporation | 5.3% | 2,770,000 |
| Autres investisseurs institutionnels | 30.0% | 15,600,000 |
| Actionnaires individuels | 43.1% | 22,500,000 |
Intérêts non contrôlants
Les états financiers du tuteur Perini reflètent les intérêts non contrôlés, qui représentent la partie des capitaux propres dans les filiales non attribuables à la société mère. Au 30 septembre 2024, le total des capitaux propres attribuables aux intérêts non contrôlés était d'environ 18,2 millions de dollars.
Capitalisation boursière
La capitalisation boursière de Tutor Perini Corporation au 30 septembre 2024 est d'environ 1,27 milliard de dollars, calculée sur la base du cours de l'action de 24,24 $ et du nombre total d'actions en circulation d'environ 52,4 millions.
Performance de stock récent
La performance du cours de l'action de Tutor Perini Corporation a montré des fluctuations en 2024. Le tableau suivant met en évidence les mesures de performance des actions pour l'année:
| Date | Prix de l'action ($) | Capitalisation boursière (milliards de dollars) |
|---|---|---|
| 1er janvier 2024 | 21.00 | 1.10 |
| 1er avril 2024 | 22.50 | 1.18 |
| 1er juillet 2024 | 23.75 | 1.24 |
| 30 septembre 2024 | 24.24 | 1.27 |
Performance financière récente
Tutor Perini Corporation a déclaré une perte nette de 100,9 millions de dollars pour les trois mois clos le 30 septembre 2024. Cela comprend une perte de base par action ordinaire de 1,92 $. Le tableau suivant résume les principales mesures financières pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:
| Métrique | Montant (millions de dollars) |
|---|---|
| Revenus totaux | 3,259.3 |
| Coût des opérations | (3,052.8) |
| Bénéfice brut | 206.5 |
| Frais généraux et administratifs | (224.0) |
| Perte nette | (46.1) |
Conclusion
La propriété et la dynamique financière de Tutor Perini Corporation reflètent un mélange d'investisseurs institutionnels et individuels, avec des intérêts non contrôlants importants et une performance de stock fluctuante. L'entreprise aborde les défis et les opportunités dans le secteur de la construction, souligné par ses résultats financiers et son activité de marché en 2024.
Énoncé de mission Tutor Perini Corporation (TPC)
Valeurs fondamentales et engagement
Tutor Perini Corporation met l'accent sur un engagement envers l'excellence, l'intégrité et la sécurité dans tous les aspects de ses opérations. La société vise à fournir des services de construction de haute qualité tout en favorisant une culture de collaboration et de respect parmi ses employés, clients et partenaires.
Énoncé de mission Overview
La mission de Tutor Perini Corporation est de fournir une gamme complète de services de construction, notamment des contrats civils, de construction et de spécialité. L'entreprise se concentre sur l'innovation, la durabilité et l'engagement communautaire pour améliorer la qualité de vie dans les communautés qu'elle dessert.
Métriques de performance financière
Au 30 septembre 2024, Tutor Perini Corporation a signalé les mesures financières suivantes:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Revenus totaux (TC 2024) | 1 082,8 millions de dollars |
| Revenu total (YTD 2024) | 3 259,3 millions de dollars |
| Perte nette (Q3 2024) | (100,9 millions de dollars) |
| Perte nette (YTD 2024) | (84,3 millions de dollars) |
| Equivalents en espèces et en espèces | 287,4 millions de dollars |
| Actif total | 4 386,5 millions de dollars |
| Passifs totaux | 3 154,8 millions de dollars |
| Total des capitaux propres | 1 231,7 millions de dollars |
Position du marché et arriéré
Au 30 septembre 2024, le carnet de commandes consolidé de Tutor Perini Perini Corporation a atteint un sommet record de 14,0 milliards de dollars, reflétant une augmentation de 38% par rapport à 10,2 milliards de dollars à la fin de 2023. Le backlog est segmenté comme suit:
| Segment | Arriéré (en millions) |
|---|---|
| Civil | $6,895.0 |
| Bâtiment | $5,138.0 |
| Entrepreneurs spécialisés | $1,992.2 |
| TOTAL BRADLOG | $14,025.2 |
Projets et récompenses récentes
Au cours du troisième trimestre de 2024, Tutor Perini Corporation a obtenu de nouveaux prix totalisant 4,7 milliards de dollars, avec des contributions importantes des segments civils et de construction. Les projets notables comprennent:
- Projet de transit de masse de 1,66 milliard de dollars à Hawaï
- Projet de tunnel de transport d'eau de 1,1 milliard de dollars à New York
- Projet du campus de soins de santé en Californie, évalué à plus d'un milliard de dollars
- 138 millions de dollars de financement supplémentaire pour les projets de transit de masse en Californie
- Projet de 113 millions de dollars d'installation militaire à Guam
Défis et opportunités opérationnels
La société fait face à des défis opérationnels, notamment l'augmentation des coûts attribués aux retards de projet et aux décisions d'arbitrage défavorables. Cependant, la demande globale de services de construction reste forte en raison des investissements en cours d'infrastructure et du financement de diverses mesures étatiques et locales.
Engagement des employés et responsabilité des entreprises
Tutor Perini Corporation se consacre à favoriser un environnement de travail sûr et inclusif. L'entreprise investit dans la formation et le développement des employés tout en participant activement à des initiatives de services communautaires.
Conclusion de financier Overview
Les perspectives financières de Tutor Perini Corporation restent positives, avec un arriéré sain et des prix de projet en cours indiquant une croissance potentielle des revenus futurs.
Comment fonctionne Tutor Perini Corporation (TPC)
Entreprise Overview
Tutor Perini Corporation (TPC) opère principalement dans l'industrie de la construction, en se concentrant sur des projets de contractants civils, de construction et de spécialité. Depuis 2024, la société possède un portefeuille diversifié qui comprend des projets d'infrastructure, commercial et du secteur public.
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le tuteur Perini a déclaré un chiffre d'affaires total de 3,26 milliards de dollars, contre 2,86 milliards de dollars pour la même période en 2023, reflétant une augmentation d'une année sur l'autre de 14%.
| Métrique financière | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) |
|---|---|---|
| Revenus totaux | 3 259,3 millions de dollars | 2 858,8 millions de dollars |
| Bénéfice brut (perte) | 206,5 millions de dollars | 91,7 millions de dollars |
| Perte nette | (46,1 millions de dollars | (91,5) millions de dollars |
| Perte de base par action | $(1.61) | $(2.39) |
Performance du segment
La société opère par le biais de trois segments principaux: les entrepreneurs civils, de construction et spécialisés. Chaque segment a contribué différemment aux résultats financiers globaux.
| Segment | Revenus (9 mois 2024) | Revenu (perte) des opérations de construction |
|---|---|---|
| Civil | 1 649,4 millions de dollars | 133,8 millions de dollars |
| Bâtiment | 1 313,1 millions de dollars | 17,3 millions de dollars |
| Entrepreneurs spécialisés | 429,2 millions de dollars | (83,1 $) millions |
Arriéré et de nouveaux prix
Au 30 septembre 2024, le tuteur Perini a signalé un arriéré de 14,0 milliards de dollars, une augmentation significative de 10,2 milliards de dollars à la fin de 2023. L'arriéré est principalement tiré par de nouveaux prix totalisant 7,1 milliards de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
| Segment | Backlog (30 septembre 2024) | Nouveaux prix (9 mois 2024) |
|---|---|---|
| Civil | 6 895,0 millions de dollars | 4 218,9 millions de dollars |
| Bâtiment | 5 138,0 millions de dollars | 2 226,1 millions de dollars |
| Entrepreneurs spécialisés | 1 992,2 millions de dollars | 681,1 millions de dollars |
Flux de trésorerie et liquidité
Au 30 septembre 2024, le tuteur Perini avait des équivalents en espèces et en espèces de 287,4 millions de dollars, contre 380,6 millions de dollars à la fin de 2023. La société a déclaré des espèces nettes fournies par des activités d'exploitation de 174,0 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
| Métrique des flux de trésorerie | Montant (au 30 septembre 2024) |
|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | 287,4 millions de dollars |
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | 174,0 millions de dollars |
Dette et structure du capital
La dette totale du tuteur Perini au 30 septembre 2024 était de 681,4 millions de dollars, une baisse de 899,7 millions de dollars à la fin de 2023. La structure de la dette de la société comprend divers billets et prêts supérieurs.
| Type de dette | Montant (30 septembre 2024) |
|---|---|
| 2024 Notes seniors | 377,1 millions de dollars |
| Prêt à terme B | 265,8 millions de dollars |
| Autre dette | 10,5 millions de dollars |
Défis opérationnels
La société a été confrontée à plusieurs défis opérationnels, notamment des ajustements défavorables totalisant 101,6 millions de dollars liés à divers litiges juridiques et règlements de projet au cours des neuf mois de 2024.
Perspectives
Pour l'avenir, Tutor Perini prévoit de continuer à tirer parti de son forte carnet de commandes et de son pipeline de projet pour stimuler la croissance des revenus, en mettant l'accent sur le maintien de l'efficacité opérationnelle au milieu des défis du marché en cours.
Comment Tutor Perini Corporation (TPC) fait de l'argent
Segments de revenus
Tutor Perini Corporation génère des revenus grâce à trois segments principaux: les entrepreneurs civils, de construction et spécialisés. Au 30 septembre 2024, la rupture des revenus par segment est la suivante:
| Segment | Revenus (en millions) | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| Civil | $1,564.5 | 48.1% |
| Bâtiment | $1,265.5 | 38.9% |
| Entrepreneurs spécialisés | $429.2 | 13.0% |
| Total | $3,259.3 | 100% |
Revenus par type de client
Les revenus des différents types de clients pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 sont classés comme suit:
| Type de client | Revenus (en millions) |
|---|---|
| Agences d'État et locales | $1,894.6 |
| Agences fédérales | $499.3 |
| Propriétaires privés | $865.4 |
| Total | $3,259.3 |
Types de contrat
Les revenus sont en outre segmentés par type de contrat pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:
| Type de contrat | Revenus (en millions) |
|---|---|
| Prix fixe | $2,248.1 |
| Prix maximum garanti | $586.9 |
| Prix unitaire | $256.7 |
| Coût plus frais et autres | $167.6 |
| Total | $3,259.3 |
Performance financière récente
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le tuteur Perini a rapporté:
- Revenu total: 1 082,8 million de dollars
- Coût des opérations: 1 108,6 millions de dollars
- Bénéfice brut: (25,8) millions de dollars
- Perte des opérations de construction: (106,8) millions de dollars
- Perte nette: (100,9) millions de dollars
- Perte de base par action: $ (1,92)
Nouveaux prix et arriéré
Au troisième trimestre de 2024, le tuteur Perini a obtenu de nouveaux prix totalisant 4,7 milliards de dollars, avec des contributions importantes de:
- Un projet de transit de masse de 1,66 milliard de dollars à Hawaï
- Un projet de tunnel de transport d'eau de 1,1 milliard de dollars à New York
- Un projet de campus de soins de santé en Californie évalué à plus d'un milliard de dollars
- Financement supplémentaire de 138 millions de dollars pour les projets de transit de masse en Californie
- Un projet d'installation militaire de 113 millions de dollars à Guam
Au 30 septembre 2024, l'arriéré total s'est élevé à 14,0 milliards de dollars, soit une augmentation de 38% par rapport à 10,2 milliards de dollars le 31 décembre 2023.
Dépenses en capital et situation financière
Les dépenses en capital pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 ont totalisé 28,3 millions de dollars, avec une ventilation comme suit:
| Segment | Dépenses en capital (en millions) |
|---|---|
| Civil | $21.8 |
| Bâtiment | $0.5 |
| Entrepreneurs spécialisés | $0.3 |
| Corporatif | $5.6 |
| Total | $28.3 |
Au 30 septembre 2024, le tuteur Perini détenait des espèces et des équivalents de trésorerie de 287,4 millions de dollars, contre 380,6 millions de dollars au 31 décembre 2023. La société a déclaré des espèces nettes fournies par des activités d'exploitation de 174,0 millions de dollars au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024 .
Revenu Overview
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, l'énoncé consolidé condensé reflète les suivants:
| Article | Montant (en millions) |
|---|---|
| Revenus totaux | $3,259.3 |
| Coût des opérations | $(3,052.8) |
| Bénéfice brut | $206.5 |
| Frais généraux et administratifs | $(224.0) |
| Perte des opérations de construction | $(17.5) |
| Perte nette | $(84.3) |
Conclusion de l'analyse financière
La performance financière et les mesures opérationnelles de Tutor Perini Corporation à partir de 2024 illustrent un paysage complexe de défis de génération de revenus et de fonctionnement, avec des impacts significatifs de l'exécution du projet et des ajustements des contrats.
Tutor Perini Corporation (TPC) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Tutor Perini Corporation (TPC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Tutor Perini Corporation (TPC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Tutor Perini Corporation (TPC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.