Oxford Square Capital Corp. (OXSQ): Business Model Canvas [11-2024 Mis à jour]

Dans le monde dynamique de la finance, la compréhension du modèle commercial d'une entreprise peut fournir des informations cruciales aux investisseurs. Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) opère dans le domaine spécialisé des investissements à haut rendement, tirant parti d'un Toile de modèle commercial Cela met en évidence ses partenariats stratégiques, ses activités clés et ses sources de revenus. Ce post se plonge dans les composants essentiels du modèle commercial d'Oxsq, révélant comment il cible Opportunités à haut rendement tout en conservant des relations solides avec ses segments de clientèle. Lisez la suite pour découvrir le cadre complexe qui stimule le succès de l'OXSQ.

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) - Modèle d'entreprise: partenariats clés

Collaborations avec des institutions financières

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) a établi des collaborations importantes avec diverses institutions financières pour améliorer sa capacité d'investissement et sa portée de marché. Au 30 septembre 2024, l'OXSQ avait des passifs totaux à 153 452 439 $, ce qui comprend des billets à payer de 44 422 169 $ pour 6,25% de billets non garantis et 79 021 203 $ pour 5,50% de billets non garantis. Ces partenariats facilitent l'accès au capital et les sources de financement diversifiées, essentielles pour étendre leur portefeuille d'investissement.

Partenariats avec les gestionnaires de placements

OXSQ tire parti des partenariats avec les gestionnaires de placements, notamment par le biais d'un accord de conseil en investissement avec Oxford Square Management. Ce partenariat est crucial car Oxford Square Management gère les affaires internes de l'OXSQ, fournissant des conseils d'experts sur les stratégies d'investissement et la gestion du portefeuille. Le revenu de placement total déclaré dans ces partenariats pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 32 463 804 $. Cela indique l'efficacité de leurs efforts de collaboration pour générer des revenus substantiels.

Relations avec les sociétés de portefeuille

OXSQ entretient des relations stratégiques avec ses sociétés de portefeuille pour optimiser les performances des investissements. Depuis le 30 septembre 2024, les investissements non affiliés / sans contrôle d'OXSQ ont été évalués à 258 043 987 $, reflétant l'engagement de l'entreprise à entretenir ces relations. La société a également déclaré une appréciation nette non réalisée sur les investissements de 33 609 348 $ au cours de la même période, présentant la croissance potentielle de ces partenariats.

Type de partenariat	Détails	Impact financier
Institutions financières	Total des passifs: 153 452 439 $	Accès à des sources de financement diversifiées
Gestionnaires de placements	Contrat de conseil en investissement avec Oxford Square Management	Revenu de placement total: 32 463 804 $
Compagnies de portefeuille	Investissements non affiliés / sans contrôle: 258 043 987 $	Appréciation nette non réalisée: 33 609 348 $

Oxford Square Capital Corp. (Oxsq) - Modèle d'entreprise: Activités clés

Gérer un portefeuille d'investissement diversifié

Au 30 septembre 2024, Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) avait un portefeuille d'investissement total évalué à environ 262,9 millions de dollars. Ce portefeuille comprenait diverses classes d'actifs, avec Notes sécurisées supérieures en comptabilité 58.1% du total à 152,7 millions de dollars, alors que CLO composé 39.3% à 103,5 millions de dollars.

Effectuer des études de marché et une analyse

Oxford Square s'engage activement dans des études de marché pour identifier les opportunités d'investissement. La stratégie d'investissement de la Société se concentre sur les titres de créance des entreprises, notamment obligations de prêt garantie (CLOR). Le rendement annualisé moyen pondéré sur les investissements en dette était approximativement 14.50% Depuis le 30 septembre 2024. Ce rendement reflète l'évaluation par la Société des conditions du marché et des profils de risque associés aux investissements potentiels.

Surveillance et évaluation des performances du portefeuille

L'évaluation des performances est une activité critique pour l'OXSQ. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le revenu de placement net a été déclaré à 6,2 millions de dollars, avec une nette (diminution) / augmentation des actifs nets résultant des opérations de ($874,541). La société a également déclaré une appréciation nette non réalisée sur les investissements de 5,8 millions de dollars, soulignant l'importance de la surveillance et de l'adaptation continues de ses stratégies d'investissement.

Métrique	Valeur
Portefeuille d'investissement total	262,9 millions de dollars
Notes sécurisées supérieures	152,7 millions de dollars (58,1%)
CLO	103,5 millions de dollars (39,3%)
Rendement annualisé moyen pondéré	14.50%
Revenu de placement net (TC 2024)	6,2 millions de dollars
Net (diminution) / augmentation des actifs nets des opérations	($874,541)
Appréciation nette non réalisée sur les investissements	5,8 millions de dollars

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) - Modèle d'entreprise: Ressources clés

Équipe expérimentée de gestion des investissements

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) s'appuie sur une équipe de gestion des investissements qualifiée dirigée par des professionnels ayant une vaste expérience dans les secteurs des finances et des investissements. L'équipe de direction est responsable de l'approvisionnement, de l'analyse et de la gestion des investissements dans des titres de créance des entreprises et des obligations de prêt garanties (CLO). Cette expertise est cruciale pour naviguer dans les complexités du marché et optimiser les rendements des actionnaires.

Accès aux marchés des capitaux pour le financement

OXSQ a une forte présence sur les marchés des capitaux, ce qui lui permet de collecter efficacement les fonds. Au 30 septembre 2024, la société avait levé environ 14,5 millions de dollars grâce à la vente de 5 069 789 actions au cours des trois mois terminés le 30 septembre 2024 et 24,3 millions de dollars contre la vente de 8 326 819 actions au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024. L'accès au capital est essentiel pour financer les investissements et soutenir la stratégie de croissance de l'entreprise.

Période	Actions émises	Capital levé (net des frais)
Trois mois terminés le 30 septembre 2024	5,069,789	$14,500,000
Neuf mois clos le 30 septembre 2024	8,326,819	$24,300,000

Systèmes technologiques pour le suivi des investissements

Oxford Square Capital Corp. utilise des systèmes de technologie de pointe pour suivre les investissements et surveiller les performances financières. Ces systèmes facilitent l'analyse des données en temps réel, garantissant une prise de décision éclairée concernant la gestion du portefeuille. La capacité de l'entreprise à tirer parti de la technologie améliore l'efficacité opérationnelle et la positionne pour répondre rapidement aux changements de marché. Au 30 septembre 2024, les actifs totaux de l'OXSQ étaient d'environ 312,9 millions de dollars, y compris des investissements importants dans divers secteurs.

Catégorie d'actifs	Valeur (millions de dollars)	Pourcentage de l'actif total
Investissements non affiliés	$258.0	82.4%
Equivalents en espèces et en espèces	$43.2	13.8%
Autres actifs	$11.7	3.8%

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) - Modèle d'entreprise: propositions de valeur

Cibler des opportunités d'investissement à haut rendement

Oxford Square Capital Corp. se concentre sur les investissements à haut rendement, en particulier dans les titres de créance des entreprises et les obligations de prêt garantie (CLO). Au 30 septembre 2024, la société a déclaré un portefeuille d'investissement total d'une valeur d'environ 262,9 millions de dollars, les billets garantis de senior représentant 58,1% du portefeuille total et des actions CLO représentant 39,3%.

Fournir un revenu cohérent par des dividendes

OXSQ met l'accent sur le retour de la valeur à ses actionnaires grâce à des paiements de dividendes cohérents. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a distribué 19 439 213 $ aux actionnaires, ce qui a entraîné une distribution par action de 0,315 $. Les distributions totales payées au cours des trois mois clos le 30 septembre 2024 s'élevaient à 6 797 479 $.

Expertise dans les obligations de prêt collatéralisées (CLOR)

Oxford Square Capital Corp. tire parti de son expertise dans CLOS pour améliorer sa stratégie d'investissement. Au 30 septembre 2024, la société avait investi environ 103,5 millions de dollars en actions CLO, qui représentait 39,3% de ses investissements totaux. Le rendement annualisé moyen pondéré sur les investissements en dette était d'environ 14,50% à la même date, indiquant un fort potentiel de rendements.

Métrique financière	Q3 2024	Q3 2023	YTD 2024	YTD 2023
Revenu de placement net	$6,187,155	$6,438,818	$20,446,617	$19,595,383
Distributions totales	$6,797,479	$12,897,151	$19,439,213	$23,372,086
Valeur de l'actif net par action	$2.35	$2.55	-	-
Portefeuille d'investissement total	262,9 millions de dollars	-	-	-
Rendement annualisé moyen pondéré sur les investissements de la dette	14.50%	-	-	-

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) - Modèle d'entreprise: relations avec les clients

Mises à jour régulières sur les performances d'investissement

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) fournit des mises à jour régulières sur les performances d'investissement à ses actionnaires. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la société a déclaré un revenu de placement net de 6 187 155 $, ce qui se traduit par 0,10 $ par action. Il s'agit d'une légère baisse par rapport à la même période en 2023, lorsque le revenu de placement net était de 6 438 818 $, ou 0,11 $ par action.

Communication transparente sur les changements de portefeuille

OXSQ met l'accent sur la communication transparente concernant les changements de portefeuille. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a connu un changement net de l'appréciation non réalisée sur les investissements totalisant 33 609 348 $. Cela reflète l'engagement continu de l'entreprise à informer les actionnaires de la dynamique affectant leurs investissements.

Période	Changement net de l'appréciation non réalisée	Pertes réalisées nettes
Trois mois terminés le 30 septembre 2024	$5,843,293	$(12,904,989)
Trois mois terminés le 30 septembre 2023	$13,900,802	$(13,646,784)
Neuf mois clos le 30 septembre 2024	$33,609,348	$(51,439,891)
Neuf mois clos le 30 septembre 2023	$21,931,432	$(16,978,092)

S'engager avec les actionnaires par le biais de réunions annuelles

L'engagement avec les actionnaires est facilité par des réunions annuelles où la société discute de la performance financière et des stratégies futures. Au 30 septembre 2024, Oxsq comptait 67 869 056 actions en circulation. Les actifs nets de la société à la fin de cette période étaient d'environ 159 471 000 $, présentant l'ampleur des opérations qui sont communiqués lors de ces réunions.

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) - Modèle d'entreprise: canaux

Ventes directes par le biais de conseillers financiers

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) engage des ventes directes grâce à un réseau de conseillers financiers. Cette approche permet à l'entreprise de fournir des solutions d'investissement sur mesure et de maintenir des relations personnalisées avec les clients. Au 30 septembre 2024, la société comptait environ 67 892 181 actions en circulation, reflétant son engagement actif avec les investisseurs par le biais de ces conseillers.

Relations avec les investisseurs en ligne et ressources éducatives

La société maintient une présence en ligne solide qui comprend les relations avec les investisseurs et les ressources éducatives. Cette plateforme offre aux investisseurs potentiels et actuels un accès aux rapports financiers, aux communiqués de presse et aux mises à jour du marché. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, l'OXSQ a déclaré un revenu de placement net de 20 446 617 $. De plus, la société propose des webinaires et des présentations en ligne pour améliorer la compréhension des investisseurs de ses stratégies d'investissement et de ses conditions de marché.

Dépôts réglementaires pour la transparence

L'OXSQ hitimule la transparence grâce à des dépôts réglementaires réguliers. La Société respecte les exigences énoncées par la Securities and Exchange Commission (SEC), garantissant que tous les états financiers et divulgations sont facilement accessibles au public. Au 30 septembre 2024, les actifs totaux de la société s'élevaient à 312 923 273 $, tandis que les passifs totaux étaient de 153 452 439 $. Ce niveau de transparence est essentiel pour inculquer la confiance des investisseurs et maintenir le respect des réglementations fédérales.

Type de canal	Détails	Métriques de performance
Ventes directes	Réseau de conseillers financiers	67 892 181 actions en circulation
Ressources en ligne	Site Web de relations avec les investisseurs, webinaires éducatifs	Revenu de placement net: 20 446 617 $ (9 mois terminés le 30 septembre 2024)
Dépôts réglementaires	Conformité aux exigences SEC	Actif total: 312 923 273 $; Total des passifs: 153 452 439 $ (au 30 septembre 2024)

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) - Modèle d'entreprise: segments de clients

Investisseurs individuels à la recherche de revenus

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) cible principalement les investisseurs individuels qui recherchent un revenu par des dividendes. La société a distribué des dividendes allant de 0,105 $ à 0,435 $ par action au cours de la dernière année, reflétant son engagement à fournir un revenu régulier aux actionnaires. Au 30 septembre 2024, le revenu de placement net déclaré était de 20 446 617 $, traduisant par un revenu de placement net par action de 0,33 $. Cet appel aux investisseurs individuels est encore renforcé par l'accent mis par la Société sur la fourniture de rendements cohérents par le biais de son portefeuille de titres de créance.

Investisseurs institutionnels à la recherche d'actifs diversifiés

Les investisseurs institutionnels constituent un segment crucial pour l'OXSQ, car ils recherchent des actifs diversifiés pour gérer les risques et améliorer les rendements. La stratégie d'investissement de l'entreprise comprend une valeur totale de référence de 159 471 000 $ au 30 septembre 2024. Le portefeuille d'Oxsq se compose de billets garantis de premier rang, qui représentaient environ 58,1% de ses investissements totaux, ce qui indique un fort accent sur la sécurisation des rendements pour les clients institutionnels. La société maintient également une couverture d'actifs solide d'environ 226% pour les montants empruntés, ce qui rassure les investisseurs institutionnels concernant la sécurité de leurs investissements.

Sociétés de gestion de patrimoine

Les entreprises de gestion de patrimoine sont également un segment de clientèle clé pour OxSQ, car ils recherchent des opportunités d'investissement à haut rendement pour leurs clients. Avec un revenu de placement total déclaré à 32 463 804 $ pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les gestionnaires de patrimoine peuvent tirer parti des stratégies d'investissement d'OxSQ pour améliorer les portefeuilles de leurs clients. Les investissements diversifiés de l'entreprise dans les titres de fin et de créance offrent aux gestionnaires de patrimoine des options pour adapter les solutions d'investissement qui répondent aux profils de risque et de retour de leurs clients. De plus, les actifs nets moyens de la société de 154 529 000 $ reflètent son potentiel pour être un partenaire fiable pour les entreprises de gestion de patrimoine cherchant à optimiser leurs offres d'investissement.

Segment de clientèle	Mesures clés	Proposition de valeur
Investisseurs individuels	Distributions par action: 0,105 $ - 0,435 $ Revenu de placement net: 20 446 617 $	Revenu régulier par des dividendes
Investisseurs institutionnels	Actif net total: 159 471 000 $ Couverture des actifs: 226%	Actifs diversifiés avec une forte sécurité
Sociétés de gestion de patrimoine	Revenu de placement total: 32 463 804 $ Actif net moyen: 154 529 000 $	Opportunités d'investissement à haut rendement

Oxford Square Capital Corp. (Oxsq) - Modèle d'entreprise: Structure des coûts

Frais de gestion pour les services d'investissement

Les frais de gestion de la base pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient approximativement 1,1 million de dollars, par rapport à 1,2 million de dollars Pour la même période en 2023. Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les frais de gestion de la base étaient approximativement 3,1 millions de dollars, à partir de 3,6 millions de dollars en 2023. Ces diminutions ont été principalement attribuées aux réductions des actifs bruts moyens pondérés.

Coûts opérationnels pour la gestion du portefeuille

Les dépenses d'exploitation totales pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient approximativement 4,2 millions de dollars, une diminution de 6,6 millions de dollars en 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses totales étaient approximativement 12,0 millions de dollars, par rapport à 19,9 millions de dollars Pour la même période en 2023. Les principales composantes de ces dépenses comprenaient:

Type de dépenses	Troisième troisième 2024 (millions de dollars)	Troisième troisième 2023 (millions de dollars)	9m 2024 (millions de dollars)	9m 2023 (millions de dollars)
Frais de gestion de la base	1.1	1.2	3.1	3.6
Intérêts	2.0	2.5	5.9	8.7
Frais professionnels	0.359	0.479	1.2	1.1
Frais de rémunération	0.209	0.205	0.591	0.662
Frais généraux et administratifs	0.395	0.458	1.2	1.3
Taxe d'accise	0.144	0.574	0.096	0.874

Dépenses de marketing et de relations avec les investisseurs

Les coûts de marketing et de relations avec les investisseurs font partie des dépenses générales et administratives engagées par Oxford Square Capital Corp. pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses générales et administratives ont totalisé environ $395,000, par rapport à $458,000 Pour la même période en 2023. Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, ces dépenses étaient approximativement 1,2 million de dollars, légèrement en bas de 1,3 million de dollars l'année précédente.

Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) - Modèle d'entreprise: Strots de revenus

Revenu des intérêts des investissements de la dette

Au 30 septembre 2024, Oxford Square Capital Corp. a déclaré des revenus d'intérêts totaux de $19,564,808 Pour la période de neuf mois terminée le 30 septembre 2024. Cela comprend:

• Revenu des intérêts indiqués: $17,957,697
• Revenu des intérêts PIK: $217,666
• Remise d'origine et remise de réduction sur le marché: $1,084,100
• Revenu réduit tiré des envois de fonds imprévus au pair: $305,345

Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le revenu d'intérêt total était $6,121,942.

Dividendes des actions

Oxford Square Capital Corp. fait des dividendes principalement de ses investissements dans des obligations de prêt collatéralisées (CLO). Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus des véhicules de titrisation et des investissements se sont élevés à $11,345,140. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, ce revenu était $3,526,850.

Frais d'aide à la gestion aux sociétés de portefeuille

Conformément à la loi sur les sociétés d'investissement de 1940, la société peut recevoir des revenus de frais pour l'aide à la gestion rendue aux sociétés de portefeuille. Cependant, pour les trois et neuf mois clos le 30 septembre 2024, Oxford Square Capital Corp. a déclaré avoir reçu aucun revenu de frais pour l'aide à la gestion.

Flux de revenus	Trois mois terminés le 30 septembre 2024	Neuf mois clos le 30 septembre 2024
Revenu d'intérêt	$6,121,942	$19,564,808
Revenu des véhicules de titrisation	$3,526,850	$11,345,140
Frais d'aide à la gestion	$0	$0
Revenu de placement total	$10,340,924	$32,463,804

Dans l'ensemble, la Société a concentré sa génération de revenus sur les revenus des intérêts des investissements en dette et des revenus des véhicules de titrisation, tout en ne tirant actuellement aucun revenu des frais d'aide à la gestion.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Oxford Square Capital Corp. (OXSQ) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Oxford Square Capital Corp. (OXSQ)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Oxford Square Capital Corp. (OXSQ)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.