Conceitos básicos de modelagem financeira

Introdução

A modelagem financeira é uma ferramenta inestimável para tomar decisões de negócios estratégicas e prever o impacto das decisões financeiras. É um processo analítico que usa informações financeiras de uma empresa para prever o desempenho financeiro dessa empresa. A modelagem financeira envolve a aplicação de diferentes teorias, suposições e técnicas a dados financeiros para desenvolver um modelo que ajude a prever o desempenho financeiro e o impacto de certas decisões financeiras.

Overview do que é a modelagem financeira

A modelagem financeira pode ser classificada principalmente em três categorias principais; Modelagem de demonstrações financeiras, modelagem de fluxo de caixa com desconto e simulação de Monte Carlo. A modelagem de demonstrações financeiras usa demonstrações financeiras anteriores, como declarações de renda, balanços e declarações de fluxo de caixa para prever o desempenho financeiro futuro. Os modelos de fluxo de caixa com desconto analisam os fluxos de caixa futuros gerados a partir de um projeto ou investimento e os descontam no valor presente. As simulações de Monte Carlo usam técnicas estatísticas para prever resultados de projetos e investimentos.

Beneficia a modelagem offinancial

Os modelos financeiros são extremamente benéficos na previsão com precisão do desempenho financeiro. Eles permitem que as empresas considerem vários cenários e comparem diferentes cenários de investimento e projeto. Os modelos financeiros podem fornecer informações sobre como diferentes cenários econômicos podem afetar as empresas. Eles também podem ser usados ​​para tomar boas decisões de negócios e fazer investimentos mais informados.

• Os modelos financeiros permitem que as empresas prevam com precisão o desempenho financeiro.
• Eles fornecem informações detalhadas sobre como diferentes cenários econômicos podem afetar as empresas.
• Modelos financeiros podem ser usados ​​para tomar decisões financeiras sólidas e investimentos mais informados.
• Eles permitem que as empresas comparem diferentes estratégias e cenários de investimento.

Noções básicas de modelagem financeira

A modelagem financeira refere -se à tarefa de criar projeções para empresas usando planilhas. Nesse processo, análises complexas de dados econômicos históricos e potenciais podem ser avaliados e representados na forma de modelos interativos. Esse tipo de modelo fornece aos tomadores de decisão informações valiosas sobre o desempenho dos negócios e suas oportunidades de investimento e financiamento.

Definição

A modelagem financeira é o processo de criação de uma representação matemática de uma empresa, a ser usada como uma ferramenta de previsão. Os modelos geralmente são construídos com planilhas; Eles contêm dados econômicos históricos e potenciais detalhados, como receitas, custos e uma variedade de índices financeiros. Os modelos financeiros fornecem aos tomadores de decisão insights sobre o desempenho dos negócios e podem ser usados ​​para avaliar possíveis investimentos, oportunidades de financiamento e outras iniciativas de negócios.

Análise complexa de dados econômicos históricos e potenciais

Os modelos financeiros são construídos com o objetivo de analisar e entender os efeitos de mudanças econômicas passadas e potenciais. Em particular, o modelo deve ser capaz de avaliar com precisão a previsão máxima ou mínima de indicadores econômicos. Para alcançar esse objetivo, as técnicas avançadas de modelagem são aplicadas e combinadas para realizar análises financeiras avançadas. Essas técnicas incluem, mas não se limitam à análise de cenários, simulações de Monte Carlo, modelagem estocástica e análise de fluxo de caixa com desconto.

Os modelos financeiros geralmente são validados executando vários cenários e comparando os resultados com as tendências atuais no mercado. Esses cenários são projetados para ajudar a identificar riscos em potencial e fornecer aos gerentes conselhos oportunos e confiáveis. Modelos financeiros também são usados ​​para ajudar a identificar áreas de melhoria em um negócio, como planejamento financeiro, orçamento e tomada de decisão.

Entendendo as demonstrações financeiras

As demonstrações financeiras são a fonte mais importante de informações para obter uma imagem geral do desempenho, sucesso e posição financeira de uma empresa. Eles fornecem um resumo histórico do desempenho financeiro, posição e fluxos de caixa. As demonstrações financeiras detalham os ativos, passivos, patrimônio líquido, receitas e despesas de uma organização, além de lucros, perdas e dinheiro gerado.

É essencial que os modeladores financeiros entendam os elementos individuais das demonstrações financeiras. Abaixo está um breve overview Das três principais técnicas de análise de demonstração financeira: Balanço, demonstração de renda/lucro e perda e demonstração de fluxo de caixa.

Balanço patrimonial

O balanço é usado para relatar os ativos, passivos e patrimônio líquido de uma entidade em um único momento. É uma ferramenta poderosa para obter informações sobre a saúde financeira e a estabilidade de uma empresa, fornecendo um instantâneo da posição financeira geral da empresa. Os ativos estão listados no topo do balanço patrimonial e representam tudo o que pertence à empresa que tem valor, incluindo dinheiro, investimentos, inventário e propriedade. Os passivos representam as obrigações da Companhia, incluindo contas a pagar, empréstimos e impostos devidos. O patrimônio líquido representa a diferença entre o total de ativos e o total de passivos no balanço patrimonial. A linha inferior do balanço é a soma de ativos, passivos e patrimônio.

Demonstração de renda/lucro e perda

A demonstração de renda/lucro e perda é usada para relatar as receitas, despesas e lucros de uma entidade por um período de tempo especificado. A linha superior da declaração são as receitas da empresa, seguidas pelas despesas. As despesas são divididas em categorias operacionais e não operacionais. As despesas operacionais são as necessárias para administrar os negócios, como salários e aluguel. Despesas não operacionais são aquelas incorridas de atividades não relacionadas às operações normais dos negócios, como pagamentos de juros e investimentos únicos. O lucro é o lucro líquido total resultante da subtração de despesas das receitas.

Declaração de fluxo de caixa

A demonstração do fluxo de caixa é usada para relatar as entradas de caixa e saídas de uma entidade por um período de tempo especificado. Ele fornece aos investidores uma visão do ativo mais importante de qualquer negócio: Cash. A demonstração do fluxo de caixa é dividida em três seções: atividades operacionais, atividades de investimento e atividades de financiamento. As atividades operacionais incluem a compra de inventário e o pagamento de salários. As atividades de investimento envolvem fazer investimentos em ativos de longo prazo, como propriedades e equipamentos, além de comprar e vender investimentos. As atividades de financiamento envolvem a obtenção e o reembolso da dívida, bem como a emissão e recompra de patrimônio.

Ao usar as três demonstrações financeiras, os modeladores financeiros podem entender melhor a saúde e operações financeiras de uma empresa. Ao interpretar os dados de maneira eficaz e precisa, os modeladores financeiros podem usar essas declarações como recursos valiosos ao criar um modelo financeiro.

4. Tipos de modelos financeiros

Modelos financeiros são ferramentas importantes usadas por investidores e profissionais de finanças corporativas para valorizar as empresas, analisar o desempenho financeiro e tomar decisões informadas. Existem vários tipos de modelos financeiros, cada um com seu próprio objetivo e características. Aqui está um overview dos quatro principais tipos de modelos financeiros.

A. Modelo de Três Estaturas (TSM)

Um modelo de três estatatos (TSM) é o tipo mais simples de modelo financeiro. Consiste em três declarações conectadas - a demonstração do resultado, o balanço patrimonial e o extrato de fluxo de caixa. Esse tipo de modelo é usado para analisar a saúde financeira de uma empresa, fluxos de caixa e itens de balanço do projeto e prever o rendimento para períodos futuros.

B. Modelo DCF

Um modelo de fluxo de caixa com desconto (DCF) é usado para valorizar um negócio. É baseado na idéia de que o valor de uma empresa é a soma de todos os seus fluxos de caixa futuros, descontados ao seu valor presente. Os modelos DCF são modelos complexos que exigem demonstrações financeiras históricas e projetadas, uma avaliação detalhada do risco da empresa profile, e previsões precisas de futuros fluxos de caixa.

C. Modelo LBO

Um modelo de compra alavancada (LBO) é usado para analisar a viabilidade de uma transação LBO. Um LBO é geralmente estruturado como um investimento em ações alavancadas que leva uma empresa privada. Um modelo LBO consiste em um balanço pro forma e em uma demonstração de resultados pro forma. É usado para analisar o preço de compra, a alavancagem e a lucratividade do negócio.

D. Modelo de tamanho de mercado

Um modelo de tamanho de mercado é usado para estimar o tamanho de um mercado -alvo e as vendas potenciais que uma empresa poderia gerar a partir desse mercado. Para calcular o tamanho do mercado, o modelador considera a demografia do mercado -alvo, os padrões de gastos, a localização geográfica e os dados históricos de vendas. O modelo também considera as vantagens competitivas e a estratégia de preços de uma empresa para gerar uma previsão educada do tamanho do mercado.

Melhores práticas para modelagem financeira

A. Suposições e documentação detalhadas

As suposições feitas e a precisão do modelo financeiro depende da documentação subjacente. Para ter um modelo financeiro preciso e confiável, toda suposição subjacente deve ser adequadamente documentada, lógica, organizada e facilmente ajustável. O modelo também deve incluir um resumo das principais suposições e sua metodologia subjacente, para que qualquer pessoa que não esteja familiarizada com o modelo possa entendê -lo.

As suposições para o modelo financeiro devem ser realistas e alinhadas com a situação atual do mercado. Verifique se as suposições são consistentes e válidas para todo o período para o qual o modelo é construído. Além disso, as suposições em mudança devem estar vinculadas às equações de saída dependentes, para que a entrada possa ser refletida imediatamente na saída final.

B. Análise de sensibilidade

Outra prática recomendada importante para garantir que o modelo financeiro seja confiável é executar a análise de sensibilidade. Ajuda a avaliar a variação na saída do modelo financeiro, quando os valores de certas suposições e parâmetros são alterados dentro de um determinado intervalo. A análise de sensibilidade ajuda o analista e o usuário a avaliar a viabilidade financeira de diferentes cenários.

O analista deve avaliar a sensibilidade dos valores -chave das suposições e parâmetros. Isso pode ser feito alterando os valores previstos de certas premissas -chave por certa porcentagem (por exemplo, 5%, 10% etc.) para determinar o efeito dessa alteração no resultado.

C. Objetivos claramente definidos

O usuário do modelo financeiro deve estar ciente do objetivo do modelo. É importante que os objetivos do modelo sejam claramente definidos antes da construção do modelo. Isso ajudará o analista a se concentrar nas principais suposições e simplificar o processo de modelagem.

O analista também deve considerar qual será a saída do modelo financeiro e como o resultado será usado. As suposições devem ser adaptadas aos objetivos definidos para o usuário fazer uso eficiente do modelo.

Como se tornar um modelador financeiro

A ascensão da modelagem financeira permitiu que muitas pessoas criassem eficiências no mundo em rápida mudança das finanças corporativas. A modelagem financeira fornece uma maneira de os indivíduos aumentarem sua capacidade de entender e gerenciar os recursos de uma empresa. Os profissionais de modelagem financeira têm um conjunto de habilidades que podem ser um grande trunfo para os empregadores. Aqueles que estão interessados ​​em se tornar modeladores financeiros devem entender os requisitos, habilidades e formação educacional necessários para fazê -lo na profissão.

Experiência da indústria e habilidades técnicas

Para se tornar um modelador financeiro, os profissionais devem ter um entendimento completo do setor em que estão interessados. A experiência do setor e a compreensão do setor específico é fundamental. A maioria dos profissionais de modelagem financeira também precisará ter habilidades técnicas, como programação avançada, análise financeira e análise de dados. Um conhecimento básico de finanças e contabilidade corporativo também é essencial, pois os modeladores financeiros devem entender como os balanços, as demonstrações de renda e outros documentos financeiros interagem entre si.

Requisitos educacionais

Além de ter experiência no setor e habilidades técnicas, a maioria dos profissionais de modelagem financeira também precisará ter algum tipo de educação formal para entrar na profissão. Embora muitos modeladores financeiros tenham um diploma em contabilidade ou finanças, qualquer tipo de grau pode ser aplicável. A modelagem financeira requer habilidades diferentes, dependendo da tarefa, portanto, ter uma ampla gama de conhecimentos pode ser benéfico. Alguns modeladores financeiros também podem procurar obter uma certificação avançada de modelagem financeira para adicionar às suas credenciais.

• Experiência do setor
• Habilidades técnicas
• Análise financeira
• Análise de dados
• Contabilidade
• Educação formal
• Certificação avançada de modelagem financeira

Conclusão

A modelagem financeira é um componente essencial de qualquer negócio de sucesso. Ele permite que as empresas identifiquem riscos potenciais dentro da organização antes que ocorram e formule estratégias para mitigá -las. Ao entender e projetar com precisão os resultados financeiros de vários cenários, as empresas podem planejar e se adaptar às condições de mudança. Através do uso da análise quantitativa e interpretação dos dados, a modelagem financeira pode ser usada para responder a perguntas de longo e curto prazo relacionadas às estratégias e desempenho da organização, ajudando as empresas a tomar melhores decisões.

Resumo da modelagem financeira para empresas

A modelagem financeira é um processo de uso da análise quantitativa para avaliar o desempenho de uma organização durante um período específico de tempo. Através da análise dos dados financeiros passados ​​e atuais, a modelagem financeira pode ajudar a prever cenários futuros, criando modelos preditivos. Além da análise das demonstrações financeiras e da previsão do desempenho financeiro, a modelagem financeira envolve o cálculo de várias métricas, como o retorno do investimento e o valor presente líquido. Ao aplicar várias suposições, a modelagem financeira aprimora ainda mais os processos de planejamento e orçamento e ajuda muito a tomadores de decisão a formular estratégias eficazes para o sucesso.

Benefícios da implementação de estratégias de modelagem financeira

A modelagem financeira pode fornecer vários benefícios às empresas. É uma ferramenta inestimável para analisar o futuro e as estratégias informativas. Através da modelagem financeira, as empresas podem identificar sinais de possíveis problemas antes de ocorrerem e desenvolver estratégias para remedi -las. Também pode ser usado para analisar investimentos propostos, calcular possíveis retornos e avaliar o impacto financeiro das decisões. Além disso, a modelagem financeira pode fornecer informações sobre o desempenho da organização, comparando -a com a de outras empresas do mesmo setor.

• Identificar riscos potenciais
• Tomar melhores decisões
• Avalie possíveis investimentos
• Analisar o desempenho financeiro
• Formular estratégias
• Avalie os impactos financeiros das decisões

No geral, a modelagem financeira é uma ferramenta valiosa para as empresas tomarem decisões informadas e melhorar o desempenho. Ao avaliar tendências passadas e atuais, analisando cenários futuros e utilizando as idéias fornecidas por análises quantitativas, as empresas podem aproveitar ao máximo seus investimentos e minimizar os riscos potenciais.