Break Down Ranger Energy Services, Inc. (RNGR) Saúde financeira: Insights -chave para investidores

Entender Ranger Energy Services, Inc. (RNGR) fluxos de receita

Compreendendo os fluxos de receita da Ranger Energy Services

Receita Overview: A receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 diminuiu US $ 57,1 milhões, ou 12%, para US $ 428,0 milhões de US $ 485,1 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2023.

Repartição de fontes de receita primária

Os fluxos de receita são categorizados em três segmentos principais:

• Plataformas de alta especificação: A receita aumentou US $ 14,8 milhões, ou 6%, para US $ 249,1 milhões de US $ 234,3 milhões.
• Serviços de Wireline: A receita diminuiu US $ 70,0 milhões, ou 44%, para US $ 87,6 milhões de US $ 157,6 milhões.
• Soluções de processamento e serviços auxiliares: A receita diminuiu US $ 1,9 milhão, ou 2%, para US $ 91,3 milhões de US $ 93,2 milhões.

Taxa de crescimento de receita ano a ano

As taxas de crescimento de receita ano a ano para os segmentos são as seguintes:

Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral

As contribuições de cada segmento para a receita geral dos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 são as seguintes:

• Plataformas de alta especificação: 58.2% de receita total.
• Serviços de Wireline: 20.5% de receita total.
• Soluções de processamento e serviços auxiliares: 21.3% de receita total.

Análise de mudanças significativas nos fluxos de receita

As mudanças mais notáveis ​​nos fluxos de receita incluem:

• A diminuição significativa da receita dos serviços de cabo de aversão, atribuído a um 63% diminuição nas contagens de estágio concluídas.
• Plataformas de alta especificação mostraram resiliência com um 6% aumento de receita, impulsionado por um 5% Aumento da receita média por hora da plataforma.
• Soluções de processamento e serviços auxiliares sofreram um ligeiro declínio de 2%, refletindo um desempenho misto em várias linhas de serviço.

Tabela de resumo de receita por segmento

Um profundo mergulho na Ranger Energy Services, Inc. (RNGR) lucratividade

Um profundo mergulho na Ranger Energy Services, Inc. (RNGR) lucratividade

Margem de lucro bruto: Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a margem de lucro bruta foi calculada da seguinte forma:

A diminuição da margem de lucro bruta de 17.1% em 2023 para 16.8% Em 2024, reflete o aumento dos custos operacionais em meio a receita decrescente.

Margem de lucro operacional: O lucro operacional nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 19,7 milhões comparado com US $ 32,3 milhões em 2023, resultando em uma margem de lucro operacional de 4.6% para 2024 versus 6.6% para 2023.

Margem de lucro líquido: O lucro líquido dos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 12,6 milhões comparado com US $ 21,7 milhões em 2023, levando a uma margem de lucro líquido de 2.9% para 2024 e 4.5% para 2023.

Essas quedas nas margens de lucro indicam um ambiente operacional desafiador, exacerbado pela receita reduzida dos principais segmentos de negócios.

Tendências de lucratividade ao longo do tempo

Analisando as tendências de lucratividade nos últimos dois anos fiscais mostra:

O declínio consistente nas três métricas de rentabilidade ao longo dos anos destaca as pressões enfrentadas pela empresa na adaptação à dinâmica do mercado.

Comparação de índices de lucratividade com médias da indústria

Para 2024, os índices de lucratividade da empresa em comparação com as médias do setor são os seguintes:

Os índices de lucratividade da empresa caem abaixo das médias do setor, indicando possíveis desafios na manutenção de preços competitivos e gerenciamento de custos.

Análise da eficiência operacional

Examinando a eficiência operacional, o gerenciamento de custos tem sido crucial para a lucratividade. O custo dos serviços para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024 diminuiu para US $ 356,0 milhões, de baixo de US $ 402,0 milhões em 2023.

Apesar de uma diminuição nos custos totais, a porcentagem de receita para serviços de linha fiel indica um aumento na ineficiência operacional, com os custos aumentando em relação à receita, refletindo os desafios enfrentados nesse segmento.

Dívida vs. Equity: como Ranger Energy Services, Inc. (RNGR) financia seu crescimento

Dívida vs. patrimônio: como o Ranger Energy Services, Inc. financia seu crescimento

Em 30 de setembro de 2024, a dívida total da Ranger Energy Services, Inc. é relatada da seguinte forma:

A empresa tem um relação dívida / patrimônio de 0.0, indicando não dependência do financiamento da dívida neste momento, o que é significativamente menor que a média da indústria de aproximadamente 1.0 Para empresas do setor de serviços de energia.

Em termos de atividade recente da dívida, a empresa firmou um contrato de crédito com o Wells Fargo Bank, N.A. em 31 de maio de 2023, estabelecendo uma linha de crédito de US $ 75 milhões. Em 30 de setembro de 2024, a Companhia manteve sua conformidade com o Contrato de Crédito, particularmente a taxa de cobertura de cobrança fixa (FCCR) de maior que 1.0.

A despesa de juros pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi relatada em US $ 2,1 milhões, refletindo uma diminuição de 25% comparado com US $ 2,8 milhões Pelo mesmo período do ano anterior, devido a níveis reduzidos de empréstimos e esforços de refinanciamento concluídos em 2023.

A empresa adotou uma estratégia que equilibra -se entre financiamento da dívida e financiamento de ações efetivamente. Em 30 de setembro de 2024, a liquidez total é relatada em US $ 86,1 milhões, que inclui US $ 14,8 milhões em dinheiro e US $ 71,3 milhões Disponível sob a linha de crédito rotativo da Wells Fargo.

Além disso, a empresa possui um programa contínuo de recompra de ações autorizada para até US $ 85 milhões, que reflete o compromisso de retornar o valor aos acionistas, gerenciando sua estrutura de capital com prudência.

Essa estrutura financeira reflete uma abordagem conservadora para financiar, enfatizando a equidade e a liquidez e minimizando a exposição à dívida.

Avaliando a Ranger Energy Services, Inc. (RNGR) liquidez

Avaliando a Ranger Energy Services, Inc. Liquidez

Taxas atuais e rápidas

A taxa atual da Ranger Energy Services, Inc. em 30 de setembro de 2024, é calculada em 1,65, indicando uma forte posição de liquidez. A proporção rápida, que exclui o inventário, é de 1,25. Esses índices sugerem que a empresa está bem posicionada para cobrir seus passivos de curto prazo com seus ativos de curto prazo.

Análise das tendências de capital de giro

O capital de giro, definido como ativo circulante total menos o passivo atual total, foi de US $ 66,2 milhões em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 66,4 milhões no final de 31 de dezembro de 2023. Isso indica uma posição de capital de giro relativamente estável no período.

Demoções de fluxo de caixa Overview

A tabela a seguir resume os fluxos de caixa das atividades de operação, investimento e financiamento para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024 e 2023:

Potenciais preocupações ou pontos fortes

Em 30 de setembro de 2024, a liquidez total é relatada em US $ 86,1 milhões, composta por US $ 14,8 milhões em dinheiro e US $ 71,3 milhões disponíveis sob a linha de crédito rotativa do Wells Fargo. A capacidade total de empréstimo sob esta instalação é de US $ 75,0 milhões, líquido de US $ 3,7 milhões em cartas de crédito. Esse nível de liquidez reflete um aumento de US $ 61,7 milhões disponíveis em 30 de setembro de 2023. A empresa está gerenciando sua liquidez de maneira eficaz, com expectativas de fundos suficientes para cumprir as obrigações de curto e longo prazo.

Conclusão

O dinheiro gerado pelas operações continua sendo uma fonte primária de liquidez, e a capacidade da empresa de gerenciar o capital de giro efetivamente foi demonstrada por meio de números estáveis ​​de capital de giro. No entanto, o ligeiro declínio nos fluxos de caixa das atividades operacionais pode justificar o monitoramento em períodos futuros.

A Ranger Energy Services, Inc. (RNGR) está supervalorizada ou subvalorizada?

Análise de avaliação

Ao avaliar a avaliação da Ranger Energy Services, Inc. (RNGR), vários índices financeiros importantes fornecem informações sobre se a empresa está supervalorizada ou subvalorizada. Abaixo estão as métricas relevantes:

• Relação preço-lucro (P/E): RNGR tem uma relação P/E de 15.2.
• Relação preço-livro (P/B): A proporção P/B fica em 1.7.
• Razão de valor da empresa para ebitda (EV/EBITDA): A proporção EV/EBITDA é 7.5.

Nos últimos 12 meses, o preço das ações da RNGR demonstrou as seguintes tendências:

Em relação aos dividendos, o RNGR tem um rendimento de dividendos de 2.5% com uma taxa de pagamento de 20%.

O consenso dos analistas sobre a avaliação de ações indica uma perspectiva mista:

• Comprar: 2 analistas
• Segurar: 5 analistas
• Vender: 1 analista

Essas métricas sugerem um sentimento cauteloso e positivo em relação à avaliação da empresa no ambiente atual do mercado.

Riscos -chave enfrentando a Ranger Energy Services, Inc. (RNGR)

Riscos -chave enfrentando a Ranger Energy Services, Inc. (RNGR)

A saúde financeira da Ranger Energy Services, Inc. (RNGR) é impactada por vários fatores de risco internos e externos que os investidores devem considerar. Esses riscos podem ser categorizados em riscos operacionais, financeiros e estratégicos.

Concorrência da indústria

A intensa concorrência no setor de serviços de petróleo e gás representa um risco significativo. A empresa experimentou um 44% diminuição da receita de serviços de aço de televisão nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, que caíram para US $ 87,6 milhões de US $ 157,6 milhões No mesmo período de 2023. Esse declínio é atribuído a pressões de preços e aumento da concorrência dos fornecedores de fracas.

Mudanças regulatórias

As mudanças regulatórias continuam sendo uma preocupação, pois as iniciativas legislativas federais e estaduais podem levar ao aumento dos custos operacionais. O impacto das leis de saúde ambiental e ocupacional pode expor a Companhia a passivos significativos.

Condições de mercado

As flutuações nos preços do petróleo e do gás natural criam um ambiente de mercado volátil. Em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou um 12% diminuir a receita total, totalizando US $ 428,0 milhões, de baixo de US $ 485,1 milhões Pelo mesmo período em 2023. Essas condições de mercado afetam diretamente a demanda pelos serviços da empresa.

Riscos operacionais

Os riscos operacionais incluem desafios no gerenciamento do crescimento, principalmente por meio de aquisições. A empresa também relatou dificuldades em atrair e reter funcionários qualificados devido à concorrência do mercado, o que pode afetar adversamente a prestação de serviços e a eficiência operacional.

Riscos financeiros

Os riscos financeiros são destacados pela dependência da Companhia em alguns grandes clientes, o que foi responsável por aproximadamente 41% de contas líquidas a receber em 30 de setembro de 2024. Essa concentração do cliente pode levar à volatilidade da receita. Além disso, a despesa de juros nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi US $ 2,1 milhões, abaixo 25% de US $ 2,8 milhões no ano anterior.

Estratégias de mitigação

A empresa tomou medidas para gerenciar esses riscos por meio de monitoramento proativo de fontes de capital e manter a liquidez. Em 30 de setembro de 2024, a liquidez total foi relatada em US $ 86,1 milhões, compreendendo US $ 14,8 milhões em dinheiro e US $ 71,3 milhões Disponível sob a linha de crédito rotativo da Wells Fargo. A capacidade total de empréstimo sob esta instalação é US $ 75 milhões.

Perspectivas de crescimento futuro da Ranger Energy Services, Inc. (RNGR)

Perspectivas de crescimento futuro para a Ranger Energy Services, Inc.

A Ranger Energy Services, Inc. está pronta para um crescimento significativo impulsionado por vários fatores -chave. A empresa está buscando ativamente inovações de produtos e expansões de mercado, que devem aumentar seu posicionamento competitivo.

Principais fatores de crescimento

• Inovações de produtos: A empresa se concentrou em aprimorar seu segmento de plataformas de alta especificação, que viu um aumento de receita de US $ 14,8 milhões, ou 6%, para US $ 249,1 milhões pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 234,3 milhões para o mesmo período em 2023.
• Expansões de mercado: A receita média por hora aumentou 5% para $730 Nos primeiros nove meses de 2024 de $693 em 2023.
• Aquisições: A empresa manteve o foco em aquisições estratégicas para expandir suas ofertas de serviços e pegada geográfica, embora aquisições específicas não tenham sido detalhadas nos relatórios mais recentes.

Projeções futuras de crescimento de receita

A receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, diminuída por US $ 57,1 milhões, ou 12%, para US $ 428,0 milhões de US $ 485,1 milhões no ano anterior. No entanto, a resiliência do segmento das plataformas de alta especificação indica um potencial de recuperação à medida que a atividade operacional aumenta.

Estimativas de ganhos

O lucro líquido dos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 12,6 milhões, abaixo 42% de US $ 21,7 milhões no ano anterior. Este declínio reflete desafios no segmento de serviços de aço de fio, que experimentou um 44% diminuição da receita. Os analistas prevêem uma recuperação gradual à medida que as condições do mercado se estabilizam.

Iniciativas estratégicas e parcerias

A empresa iniciou um programa de recompra de ações totalizando US $ 85,0 milhões Para aprimorar o valor do acionista. Esse movimento estratégico visa melhorar o desempenho das ações e a confiança dos investidores, potencialmente impulsionando o crescimento futuro.

Vantagens competitivas

O Ranger Energy Services se beneficia de várias vantagens competitivas, incluindo:

• Eficiência operacional: Custo dos serviços para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, diminuiu US $ 46,0 milhões, ou 11%, para US $ 356,0 milhões de US $ 402,0 milhões.
• Posição de liquidez: Em 30 de setembro de 2024, a liquidez total estava em US $ 86,1 milhões, consistindo em US $ 14,8 milhões em dinheiro e US $ 71,3 milhões Disponível sob a linha de crédito.
• Demanda de mercado: O aumento da atividade operacional no segmento de plataformas de alta especificação sugere uma demanda crescente no setor.

A estratégia de crescimento da empresa, impulsionada por expansões de mercado e inovações de produtos, a posiciona bem para oportunidades futuras, apesar dos desafios atuais em segmentos específicos.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• Ranger Energy Services, Inc. (RNGR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Ranger Energy Services, Inc. (RNGR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View Ranger Energy Services, Inc. (RNGR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.