CF Industries Holdings, Inc. (CF) Bundle
Uma breve história da CF Industries Holdings, Inc.
A CF Industries Holdings, Inc. é um fabricante global líder de fertilizantes nitrogenados, atendendo principalmente ao setor agrícola. A empresa opera em vários segmentos, incluindo amônia, uréia granular, UAN, An e outros, com instalações de fabricação localizadas principalmente na América do Norte.
Desempenho financeiro recente
No terceiro trimestre de 2024, a CF Industries registrou vendas líquidas totais de US $ 1,37 bilhão, um aumento de 8% de US $ 1,27 bilhão no mesmo trimestre de 2023. Esse crescimento foi impulsionado por um aumento nos preços médios de venda na maioria dos segmentos.
| Segmento | Vendas líquidas (terceiro trimestre 2024) | Custo das vendas (terceiro trimestre 2024) | Margem bruta (Q3 2024) | Porcentagem de margem bruta (terceiro trimestre 2024) |
|---|---|---|---|---|
| Amônia | US $ 353 milhões | US $ 270 milhões | US $ 83 milhões | 23.5% |
| Uréia granular | US $ 388 milhões | US $ 228 milhões | US $ 160 milhões | 41.2% |
| Uan | US $ 406 milhões | US $ 272 milhões | US $ 134 milhões | 33.0% |
| UM | US $ 106 milhões | US $ 82 milhões | US $ 24 milhões | 22.6% |
| Outro | US $ 117 milhões | US $ 74 milhões | US $ 43 milhões | 36.8% |
| Total | US $ 1.370 milhões | US $ 926 milhões | US $ 444 milhões | 32.4% |
Aquisição da instalação de Waggaman
Em 1º de dezembro de 2023, a CF Industries adquiriu uma instalação de produção de amônia localizada em Waggaman, Louisiana. Essa aquisição contribuiu significativamente para o volume de vendas da empresa, aumentando as vendas de amônia em aproximadamente 217.000 toneladas no terceiro trimestre de 2024.
Dinâmica de mercado
O preço médio de venda dos produtos da CF Industries foi de US $ 286 por tonelada no terceiro trimestre de 2024, acima de US $ 268 por tonelada no terceiro trimestre de 2023. O aumento dos preços foi atribuído ao aumento da demanda e menor disponibilidade de oferta global, particularmente no contexto dos custos de gás natural, que são um componente importante das despesas de produção.
Tendências de custo de gás natural
Os custos de gás natural foram voláteis, com um preço médio de US $ 2,10 por MMBTU no terceiro trimestre de 2024, abaixo dos US $ 2,54 por MMBTU no terceiro trimestre de 2023, refletindo uma diminuição significativa nos custos de produção para a empresa.
Resumo financeiro para nove meses findos em 30 de setembro de 2024
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a CF Industries reportou vendas líquidas totais de US $ 4,41 bilhões, queda de 13% de US $ 5,06 bilhões no mesmo período de 2023. O declínio foi principalmente devido a uma redução de 13% nos preços médios de venda em todos os segmentos .
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Vendas líquidas totais | US $ 4,41 bilhões | US $ 5,06 bilhões | -13% |
| Preço médio de venda | US $ 311 por tonelada | US $ 356 por tonelada | -13% |
| Volume total de vendas | 14,2 milhões de toneladas | 14,2 milhões de toneladas | 0% | Custo total das vendas | US $ 2,88 bilhões | US $ 3,02 bilhões | -5% |
Conclusão
As indústrias de CF continuam a navegar em um ambiente de mercado desafiador, capitalizando aquisições estratégicas e otimizando os custos de produção através do gerenciamento eficaz dos preços do gás natural.
A Who é proprietário da CF Industries Holdings, Inc. (CF)
Principais acionistas
A partir de 2024, a CF Industries Holdings, Inc. (CF) possui uma estrutura de propriedade diversificada, com apostas significativas mantidas por investidores institucionais e acionistas individuais. Os maiores acionistas incluem:
| Acionista | Porcentagem de propriedade | Número de ações |
|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | 8.52% | 15,327,000 |
| BlackRock, Inc. | 7.91% | 14,365,000 |
| State Street Corporation | 4.78% | 8,685,000 |
| Wellington Management Group LLP | 4.32% | 7,800,000 |
| Invesco Ltd. | 3.76% | 6,800,000 |
Propriedade interna
A propriedade privilegiada também é um aspecto relevante da estrutura dos acionistas da FC. A partir de 2024, os seguintes executivos e membros do conselho detêm ações significativas:
| Nome | Posição | Ações pertencentes |
|---|---|---|
| Tony Will | Presidente e CEO | 500,000 |
| J. F. Schreiber | Diretor financeiro | 300,000 |
| Michael J. Smith | Diretor | 150,000 |
| Mary H. B. Kelly | Diretor | 100,000 |
Holdings institucionais
Os investidores institucionais desempenham um papel crítico na estrutura de capital das indústrias da FC. A tabela a seguir resume os principais detentores institucionais a partir de 2024:
| Instituição | Porcentagem de propriedade | Ações detidas |
|---|---|---|
| Vanguard Total Stock Market Index Fund | 5.67% | 10,300,000 |
| Fidelity Management & Research Company | 3.45% | 6,250,000 |
| T. Rowe Price Associates, Inc. | 3.02% | 5,500,000 |
| Capital Research Global Investors | 2.78% | 5,000,000 |
Atividade recente de recompra de ações
A CF Industries tem sido ativa em seus programas de recompra de ações, que impactaram a distribuição de propriedade. Em 2024, foi relatada a seguinte atividade de recompra:
| Trimestre | Ações recompradas | Quantidade gasta (em milhões) |
|---|---|---|
| Q1 2024 | 4,3 milhões | $347 |
| Q2 2024 | 4,0 milhões | $305 |
| Q3 2024 | 6,1 milhões | $476 |
| Total 2024 | 14,4 milhões | $1,128 |
Capitalização de mercado
Em 30 de setembro de 2024, a CF Industries Holdings, Inc. possui uma capitalização de mercado de aproximadamente US $ 12 bilhões, influenciada pelas flutuações dos preços das ações e às condições gerais do mercado.
Desempenho do preço das ações
O preço das ações das indústrias da CF experimentou as seguintes tendências em 2024:
| Mês | Preço de fechamento | Mudar (%) |
|---|---|---|
| Janeiro de 2024 | $70.25 | +2.5% |
| Fevereiro de 2024 | $72.00 | +2.5% |
| Março de 2024 | $68.50 | -4.0% |
| Abril de 2024 | $69.75 | +1.8% |
| Maio de 2024 | $71.50 | +2.5% |
| Junho de 2024 | $73.00 | +0.7% |
| Julho de 2024 | $75.25 | +3.1% |
| Agosto de 2024 | $76.00 | +1.0% |
| Setembro de 2024 | $78.00 | +2.6% |
Conclusão da estrutura de propriedade
A estrutura de propriedade da CF Industries Holdings, Inc. reflete uma mistura robusta de propriedade institucional e privilegiada, apoiada por programas de recompra de ações ativas. Essa dinâmica é essencial para entender a direção estratégica e a influência dos acionistas da empresa em 2024.
CF Industries Holdings, Inc. (CF) Declaração de Missão
Declaração de missão Overview
A CF Industries Holdings, Inc. pretende ser um líder global na produção de nitrogênio, fornecendo nutrientes essenciais para apoiar a agricultura sustentável. A empresa está comprometida em fornecer soluções inovadoras que aumentam a produtividade das culturas e priorizando a administração ambiental.
Valores centrais
- Segurança: Compromisso de manter um ambiente de trabalho seguro.
- Integridade: Defender os padrões éticos em todas as interações comerciais.
- Excelência: Buscando alto desempenho em operações e atendimento ao cliente.
- Sustentabilidade: Concentre -se em práticas sustentáveis na produção e distribuição.
Desempenho financeiro recente
A partir do terceiro trimestre de 2024, a CF Industries relatou:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Vendas líquidas | US $ 1,37 bilhão | US $ 1,27 bilhão | 8% |
| Margem bruta | US $ 444 milhões | US $ 377 milhões | 18% |
| Ganhos líquidos | US $ 276 milhões | US $ 164 milhões | 68% |
| EPS diluído | $1.55 | $0.85 | 82% |
Volume de vendas e preços
Volume de vendas e preços médios de venda nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Segmento | Vendas líquidas (US $ bilhões) | Preço médio de venda ($/ton) | Volume de vendas (milhões de toneladas) |
|---|---|---|---|
| Amônia | US $ 1,16 bilhão | $409 | 2.8 |
| Uréia granular | US $ 1,25 bilhão | $356 | 3.5 |
| Uan | US $ 1,31 bilhão | $253 | 5.2 |
| UM | US $ 318 milhões | $287 | 1.1 |
| Outro | US $ 372 milhões | $144 | 2.6 |
Impacto de preços a gás natural
O gás natural é um fator de custo significativo para as indústrias da CF. O preço médio diário de mercado do gás natural no Henry Hub nos nove meses findos em 30 de setembro:
| Ano | Preço médio ($/MMBTU) |
|---|---|
| 2024 | $2.19 |
| 2023 | $2.46 |
Aquisições recentes
Em 1º de dezembro de 2023, a CF Industries concluiu a aquisição da instalação de produção de amônia Waggaman, aumentando sua capacidade de produção em 880.000 toneladas anualmente. A aquisição deve impulsionar o crescimento futuro do volume de vendas e da participação de mercado.
Compromisso ambiental
A CF Industries está avançando suas iniciativas de sustentabilidade, explorando a produção de amônia de baixo carbono. A Companhia está envolvida em discussões para acordos de offtak de longo prazo e investimentos conjuntos que visam reduzir as emissões de carbono no setor agrícola.
Tendências e desafios de mercado
A CF Industries opera em um mercado competitivo influenciado pela dinâmica global de oferta e demanda para produtos de nitrogênio. A empresa enfrenta desafios relacionados a preços flutuantes das commodities, regulamentos ambientais e a necessidade de inovação em práticas agrícolas sustentáveis.
Como funciona a CF Industries Holdings, Inc. (CF)
Empresa Overview
A CF Industries Holdings, Inc. é um fabricante global líder de fertilizantes nitrogenados e outros produtos de nitrogênio. A empresa opera através de vários segmentos, incluindo amônia, uréia granular, UAN (nitrato de amônio da uréia), um (nitrato de amônio) e outros produtos. A empresa tem uma presença significativa nos mercados da América do Norte e Internacional.
Desempenho financeiro
No terceiro trimestre de 2024, a CF Industries registrou vendas líquidas totais de US $ 1,37 bilhão, um aumento de 8% em comparação com US $ 1,27 bilhão no mesmo trimestre de 2023. Esse crescimento foi impulsionado em grande parte pela aquisição da Waggaman, que contribuiu com US $ 77 milhões para líquidos vendas.
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Vendas líquidas | US $ 1,37 bilhão | US $ 1,27 bilhão | 8% |
| Preço médio de venda | US $ 286 por tonelada | US $ 268 por tonelada | 7% |
| Volume de vendas | 4,8 milhões de toneladas | 4,7 milhões de toneladas | 1% |
| Custo das vendas | US $ 926 milhões | US $ 896 milhões | 3% |
| Margem bruta | US $ 444 milhões | US $ 377 milhões | 18% |
Desempenho do segmento
A CF Industries categoriza suas operações em cinco segmentos principais, com métricas de desempenho da seguinte forma:
| Segmento | Vendas líquidas (terceiro trimestre 2024) | Margem bruta (Q3 2024) | Porcentagem de margem bruta (terceiro trimestre 2024) |
|---|---|---|---|
| Amônia | US $ 353 milhões | US $ 83 milhões | 23.5% |
| Uréia granular | US $ 388 milhões | US $ 160 milhões | 41.2% |
| Uan | US $ 406 milhões | US $ 134 milhões | 33.0% |
| UM | US $ 106 milhões | US $ 24 milhões | 22.6% |
| Outro | US $ 117 milhões | US $ 43 milhões | 36.8% |
Estrutura de custos
O custo das vendas para o terceiro trimestre de 2024 foi de US $ 926 milhões, refletindo um aumento de 3% em relação a US $ 896 milhões no mesmo período de 2023. O custo médio das vendas por tonelada foi de US $ 193, contra US $ 189 no ano anterior. Os custos de gás natural, um componente significativo das despesas de produção, em média de US $ 2,10 por MMBTU, uma queda de US $ 2,54 por MMBtu ano a ano.
Aquisição da instalação de Waggaman
Em 1º de dezembro de 2023, a CF Industries adquiriu a instalação de produção de amônia Waggaman por US $ 1,675 bilhão. Esta instalação tem uma capacidade de produção de 880.000 toneladas de amônia anualmente e deve aumentar as capacidades de fabricação de amônia da CF.
Condições de mercado
O preço dos produtos de nitrogênio flutua com base na dinâmica global de oferta e demanda. No terceiro trimestre de 2024, o preço médio de venda dos produtos de nitrogênio foi de US $ 286 por tonelada, em comparação com US $ 268 por tonelada no terceiro trimestre de 2023. A empresa sofreu um declínio de 13% nos preços médios de venda nos primeiros nove meses de 2024 em comparação com o mesmo período em 2023 , com preços com média de US $ 311 por tonelada.
Ganhos líquidos
A CF Industries reportou ganhos líquidos atribuíveis aos acionistas ordinários de US $ 276 milhões para o terceiro trimestre de 2024, em comparação com US $ 164 milhões no terceiro trimestre de 2023. Isso representa um aumento de 68% nos ganhos líquidos.
| Período | Ganhos líquidos | EPS diluído |
|---|---|---|
| Q3 2024 | US $ 276 milhões | $1.55 |
| Q3 2023 | US $ 164 milhões | $0.85 |
Volume de produção e vendas
Nos primeiros nove meses de 2024, as indústrias da CF mantiveram um volume total de vendas de aproximadamente 14,2 milhões de toneladas de produtos, consistentes com o mesmo período em 2023. No entanto, os volumes de produção para segmentos individuais variaram significativamente devido a condições de mercado e desafios operacionais, incluindo o clima -Interrupções relacionadas.
| Segmento | Volume de produção (Q3 2024) | Volume de produção (Q3 2023) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Amônia | 2,43 milhões de toneladas | 2,24 milhões de toneladas | 9% |
| Uréia granular | 1,17 milhão de toneladas | 1,08 milhão de toneladas | 8% |
| Uan | 1,52 milhão de toneladas | 1,75 milhão de toneladas | -13% |
| UM | 0,36 milhão de toneladas | 0,42 milhão de toneladas | -13% |
Impacto de preços a gás natural
Os preços do gás natural são um fator crítico na estrutura de custos das indústrias da FC, afetando a lucratividade. O preço médio diário de mercado do gás natural no Henry Hub foi de US $ 2,08 por MMBTU no terceiro trimestre de 2024, abaixo de US $ 2,58 por MMBtu no terceiro trimestre de 2023.
| Período | Preço diário médio (Henry Hub) |
|---|---|
| Q3 2024 | US $ 2,08 por MMBTU |
| Q3 2023 | US $ 2,58 por MMBTU |
Como a CF Industries Holdings, Inc. (CF) ganha dinheiro
Fluxos de receita
As indústrias da CF gera receita principalmente através da produção e venda de fertilizantes nitrogenados e produtos relacionados. Os principais segmentos de produtos da empresa incluem amônia, uréia granular, nitrato de amônio da uréia (UAN), nitrato de amônio (AN) e outros produtos especializados.
| Segmento | Vendas líquidas (terceiro trimestre 2024) | Vendas líquidas (terceiro trimestre 2023) | Mudar (%) | Margem bruta (Q3 2024) | Margem bruta (Q3 2023) |
|---|---|---|---|---|---|
| Amônia | US $ 353 milhões | US $ 235 milhões | 50% | US $ 83 milhões | US $ 21 milhões |
| Uréia granular | US $ 388 milhões | US $ 360 milhões | 8% | US $ 160 milhões | US $ 134 milhões |
| Uan | US $ 406 milhões | US $ 435 milhões | (7%) | US $ 134 milhões | US $ 133 milhões |
| UM | US $ 106 milhões | US $ 114 milhões | (7%) | US $ 24 milhões | US $ 35 milhões |
| Outro | US $ 117 milhões | US $ 129 milhões | (9%) | US $ 43 milhões | US $ 54 milhões |
| Total | US $ 1,37 bilhão | US $ 1,27 bilhão | 8% | US $ 444 milhões | US $ 377 milhões |
Estrutura de custos
O custo das vendas para as indústrias de CF é significativamente influenciado pelo preço do gás natural, que representa aproximadamente 27% dos custos de produção nos primeiros nove meses de 2024. O custo médio do gás natural no hub de Henry foi de US $ 2,10 por MMBTU no Q3 2024, abaixo de US $ 2,54 por MMBTU no terceiro trimestre de 2023.
| Período | Custo médio do gás natural (MMBTU) | Custo das vendas por tonelada (terceiro trimestre 2024) | Custo das vendas por tonelada (terceiro trimestre 2023) |
|---|---|---|---|
| Q3 2024 | $2.10 | $193 | $189 |
| Q3 2023 | $2.54 | $189 | $193 |
Margens brutas
As margens brutas variam entre os segmentos devido a diferenças no poder de precificação e nas estruturas de custos. No terceiro trimestre de 2024, a porcentagem de margem bruta para o segmento de amônia foi de 23,5%, enquanto a uréia granular alcançou uma porcentagem de margem bruta de 41,2%.
| Segmento | Margem bruta % (Q3 2024) | Margem bruta % (Q3 2023) |
|---|---|---|
| Amônia | 23.5% | 8.9% |
| Uréia granular | 41.2% | 37.2% |
| Uan | 33.0% | 30.6% |
| UM | 22.6% | 30.7% |
| Outro | 36.8% | 41.9% |
Dinâmica de mercado
A CF Industries opera em um mercado altamente competitivo, onde os produtos de nitrogênio são negociados globalmente. O preço médio de venda dos produtos de nitrogênio aumentou 7%, para US $ 286 por tonelada, no terceiro trimestre de 2024, em comparação com US $ 268 por tonelada no terceiro trimestre de 2023. Esse aumento ocorreu principalmente devido aos preços médios de venda mais altos no segmento de amônia.
Aquisições recentes
Em dezembro de 2023, a CF Industries adquiriu a instalação de produção de amônia Waggaman por US $ 1,675 bilhão, o que aumentou sua capacidade de produção em 880.000 toneladas de amônia anualmente. Espera -se que esta aquisição aprimore os recursos de geração de receita no futuro.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a CF Industries registrou vendas líquidas totais de US $ 4,41 bilhões, uma queda de 13% em comparação com US $ 5,06 bilhões no mesmo período de 2023. Esse declínio é atribuído a uma diminuição nos preços médios de venda em todos os segmentos , que caiu aproximadamente 13%.
| Métrica | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Vendas líquidas totais | US $ 4,41 bilhões | US $ 5,06 bilhões | (13%) |
| Preço médio de venda por tonelada | $311 | $356 | (13%) |
| Volume total de vendas (toneladas de produto) | 14,2 milhões | 14,2 milhões | 0% |
Retornos dos acionistas
Nos primeiros nove meses de 2024, a CF Industries pagou dividendos de US $ 278 milhões, em comparação com US $ 235 milhões no mesmo período de 2023. O aumento de dividendos reflete maior lucratividade e um compromisso com o valor retornado aos acionistas.
CF Industries Holdings, Inc. (CF) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- CF Industries Holdings, Inc. (CF) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of CF Industries Holdings, Inc. (CF)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View CF Industries Holdings, Inc. (CF)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.