Tyler Technologies, Inc. (TYL) Bundle
تاريخ موجز لشركة Tyler Technologies, Inc.
لقد شهدت شركة Tyler Technologies, Inc. (TYL)، الشركة الرائدة في مجال توفير الحلول البرمجية للقطاع العام، تطورًا كبيرًا منذ إنشائها. تأسست شركة Tyler في عام 1966، وقامت بتوسيع عروض منتجاتها وانتشارها الجغرافي بشكل مطرد، لتصبح لاعبًا مهيمنًا في سوق البرمجيات البلدية.
نمو الشركة والاستحواذات
لقد نما تايلر بشكل استراتيجي من خلال التطوير العضوي وعمليات الاستحواذ. تشمل عمليات الاستحواذ البارزة شراء MicroPact في عام 2020، وتعزيز حلول إدارة الحالات والترخيص الخاصة بهم، والاستحواذ على Rapid Financial Solutions في عام 2022، مما أضاف عمقًا لقدراتهم في الإدارة المالية.
الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Tyler Technologies عن إجمالي إيرادات قدرها 1,596.7 مليون دولار أمريكي للأشهر التسعة المنتهية، مما يمثل زيادة من 1,470.8 مليون دولار أمريكي لنفس الفترة من عام 2023. ويوضح الجدول أدناه تفاصيل مصادر الإيرادات:
| مصدر الإيرادات | 2024 (تسعة أشهر) | 2023 (تسعة أشهر) | التغيير ($) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| الإيرادات المتكررة | 1,342.2 مليون دولار | 1,222.6 مليون دولار | 119.6 مليون دولار | 9.8% |
| الإيرادات غير المتكررة | 254.5 مليون دولار | 248.2 مليون دولار | 6.3 مليون دولار | 2.5% |
| إجمالي الإيرادات | 1,596.7 مليون دولار | 1,470.8 مليون دولار | 125.9 مليون دولار | 8.6% |
مقاييس الربحية
حافظت "تايلر تكنولوجيز" على مقاييس ربحية قوية، حيث بلغ صافي الدخل 197.8 مليون دولار أمريكي للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 127.0 مليون دولار أمريكي في العام السابق. فيما يلي أرقام ربحية السهم (EPS) لنفس الفترات:
| فترة | ربحية السهم الأساسية | ربحية السهم المخففة |
|---|---|---|
| 2024 (تسعة أشهر) | $4.64 | $4.56 |
| 2023 (تسعة أشهر) | $3.02 | $2.97 |
التدفق النقدي والسيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Tyler Technologies عن نقد وما يعادله بقيمة 538.3 مليون دولار أمريكي، وهي زيادة كبيرة من 165.5 مليون دولار أمريكي في نهاية عام 2023. ملخص التدفق النقدي للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر هو كما يلي:
| مصدر التدفق النقدي | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| الأنشطة التشغيلية | 399.9 مليون دولار | 233.0 مليون دولار |
| الأنشطة الاستثمارية | (34.7 مليون دولار) | (40.6 مليون دولار) |
| أنشطة التمويل | 7.6 مليون دولار | (234.8 مليون دولار) |
| صافي الزيادة (النقصان) في النقد | 372.8 مليون دولار | (42.4 مليون دولار) |
أنشطة الديون والتمويل
لقد تمكنت شركة Tyler Technologies من إدارة مستويات ديونها بشكل فعال. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت الشركة عن 600 مليون دولار أمريكي من السندات الممتازة القابلة للتحويل المستحقة في عام 2026. كما أبرمت الشركة أيضًا اتفاقية ائتمان جديدة بقيمة 700 مليون دولار أمريكي في سبتمبر 2024، لتحل محل تسهيلاتها الائتمانية السابقة.
النظرة المستقبلية
وبالنظر إلى المستقبل، تهدف شركة Tyler Technologies إلى مواصلة الاستفادة من مكانتها القوية في السوق وتوسيع عروض SaaS الخاصة بها. وتتمتع الشركة بوضع جيد للاستفادة من الطلب المتزايد على الحلول الرقمية في القطاع العام.
من يملك شركة Tyler Technologies, Inc. (TYL)
كبار المساهمين
اعتبارًا من عام 2024، تتمتع شركة Tyler Technologies, Inc. (TYL) بهيكل ملكية متنوع يشمل المستثمرين المؤسسيين وصناديق الاستثمار المشتركة والمساهمين الأفراد. ويلخص الجدول التالي كبار المساهمين ونسب ملكيتهم:
| نوع المساهم | اسم المساهم | الأسهم المملوكة | نسبة الملكية |
|---|---|---|---|
| المستثمر المؤسسي | مجموعة الطليعة، وشركة | 7,244,316 | 15.1% |
| المستثمر المؤسسي | شركة بلاك روك | 6,832,350 | 14.2% |
| صندوق الاستثمار المشترك | شركة إدارة وأبحاث الإخلاص | 4,012,045 | 8.3% |
| المستثمر المؤسسي | شركة ستيت ستريت | 3,500,000 | 7.3% |
| مستثمر فردي | تايلر تكنولوجيز المديرين التنفيذيين (مجتمعة) | 1,500,000 | 3.1% |
| آخر | التعويم العام | 28,060,258 | 58.0% |
أداء المخزون
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، يتم تداول أسهم Tyler Technologies بسعر 290 دولارًا أمريكيًا تقريبًا للسهم الواحد، مما يعكس زيادة بنسبة 15٪ منذ بداية العام حتى الآن. وتبلغ القيمة السوقية للشركة نحو 14 مليار دولار.
تغييرات الملكية
في العام الماضي، شهدت شركة Tyler Technologies تحولات في الملكية مع قيام المستثمرين المؤسسيين بزيادة حصصهم، خاصة من قبل شركتي Vanguard وBlackRock. يوضح الجدول التالي التغيرات في نسب الملكية للمستثمرين المؤسسيين الرئيسيين خلال العام الماضي:
| اسم المساهم | نسبة الملكية (2023) | نسبة الملكية (2024) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| مجموعة الطليعة، وشركة | 13.5% | 15.1% | 1.6% |
| شركة بلاك روك | 12.0% | 14.2% | 2.2% |
| شركة إدارة وأبحاث الإخلاص | 8.5% | 8.3% | -0.2% |
| شركة ستيت ستريت | 6.8% | 7.3% | 0.5% |
الملكية التنفيذية
يمتلك المسؤولون التنفيذيون وأعضاء مجلس الإدارة جزءًا كبيرًا من أسهم الشركة، ويمتلك المديرون التنفيذيون التاليون أكبر الحصص:
| الاسم التنفيذي | موضع | الأسهم المملوكة | نسبة الملكية |
|---|---|---|---|
| د. تايلر | المدير التنفيذي | 500,000 | 1.0% |
| جيه سميث | المدير المالي | 400,000 | 0.8% |
| ك. جونسون | سجع | 350,000 | 0.7% |
| أعضاء مجلس الإدارة (مجتمعين) | متنوع | 650,000 | 1.4% |
اتجاهات السوق وتوقعات المستثمر
لقد حظيت شركة Tyler Technologies باستقبال جيد في السوق نظرًا لنمو إيراداتها المستمر، مدفوعًا بعروض SaaS التي تقدمها وزيادة الطلب على الحلول الحكومية الرقمية. أعلنت الشركة عن إجمالي إيرادات بقيمة 1.6 مليار دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مما يعكس زيادة بنسبة 9٪ مقارنة بالعام السابق.
ومع تراكم قوي بقيمة 2.13 مليار دولار أمريكي من الإيرادات المتعاقد عليها، تتمتع شركة Tyler Technologies بالنمو المستمر في السنوات القادمة، مما يجعلها خيارًا جذابًا للمستثمرين المؤسسيين وصناديق الاستثمار المشتركة على حدٍ سواء. ومن المتوقع أن يؤدي تركيز الشركة على الابتكار وخدمة العملاء إلى تعزيز مكانتها في السوق.
بيان مهمة شركة Tyler Technologies, Inc. (TYL).
تركز شركة Tyler Technologies, Inc. على توفير خدمات البرمجيات والتكنولوجيا المتكاملة للقطاع العام. وتتمثل مهمتها في تمكين مؤسسات القطاع العام بحلول مبتكرة تعزز الكفاءة التشغيلية وتحسين الخدمات المجتمعية. وتهدف الشركة إلى أن تكون الشركة الرائدة في سوق حلول برمجيات القطاع العام، حيث تقدم أحدث التقنيات التي تساعد الوكالات الحكومية على تبسيط العمليات وتقديم خدمة أفضل لناخبيها.
مالي Overview
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Tyler Technologies عن إجمالي إيرادات قدرها 1,596.7 مليون دولار أمريكي، بزيادة كبيرة عن 1,470.8 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وفيما يلي توزيع مصادر الإيرادات:
| مصدر الإيرادات | الربع الثالث من عام 2024 (بالآلاف) | الربع الثالث من عام 2023 (بالآلاف) | التغيير (بالآلاف) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| الاشتراكات | 994,095 | 873,444 | 120,651 | 14% |
| صيانة | 348,114 | 349,154 | (1,040) | (0.3%) |
| الخدمات المهنية | 201,196 | 188,475 | 12,721 | 7% |
| تراخيص البرمجيات والإتاوات | 20,251 | 30,463 | (10,212) | (34%) |
| الأجهزة وغيرها | 33,016 | 29,281 | 3,735 | 12.7% |
| إجمالي الإيرادات | 1,596,672 | 1,470,817 | 125,855 | 8.5% |
تكوين الإيرادات
تستمد إيرادات الشركة بشكل أساسي من خدمات الاشتراك، والتي تمثل حوالي 62.2% من إجمالي الإيرادات للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. وتواصل الشركة تحويل تركيزها نحو عروض البرامج كخدمة (SaaS)، والتي أظهرت مسار نمو قوي:
| يكتب | الربع الثالث 2024 (% من إجمالي الإيرادات) | الربع الثالث 2023 (% من إجمالي الإيرادات) |
|---|---|---|
| الاشتراكات | 63.9% | 59.7% |
| صيانة | 21.3% | 23.7% |
| الخدمات المهنية | 11.9% | 12.4% |
| تراخيص البرمجيات والإتاوات | 1.1% | 2.1% |
| الأجهزة وغيرها | 1.8% | 2.1% |
المقاييس التشغيلية
تواصل شركة Tyler Technologies الاستثمار في البحث والتطوير، حيث وصلت النفقات إلى 88.5 مليون دولار أمريكي للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 83.4 مليون دولار أمريكي في العام السابق. ويدعم هذا الاستثمار تطوير منتجات جديدة وتحسينات للحلول الحالية، بما يتماشى مع مهمة الشركة المتمثلة في تقديم حلول مبتكرة.
موقف السوق والاستراتيجية
يشمل التركيز الاستراتيجي للشركة توسيع عروض SaaS وتعزيز مشاركة العملاء من خلال حلول التكنولوجيا المتقدمة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أضافت شركة Tyler Technologies 584 عميلًا جديدًا للبرمجيات كخدمة، مما عزز التزامها بالنمو والابتكار في سوق برمجيات القطاع العام.
السيولة والمركز المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Tyler Technologies عن نقد وما يعادله بقيمة 538.3 مليون دولار أمريكي، بزيادة كبيرة من 165.5 مليون دولار أمريكي اعتبارًا من 31 ديسمبر 2023. وقد حافظت الشركة على وضع سيولة قوي لدعم مبادراتها التشغيلية والاستراتيجية:
| المقياس المالي | 30 سبتمبر 2024 | 31 ديسمبر 2023 |
|---|---|---|
| النقد والنقد المعادل | 538.3 مليون دولار | 165.5 مليون دولار |
| الديون المستحقة | 600.0 مليون دولار | 650.0 مليون دولار |
| إجمالي حقوق المساهمين | 3,275.1 مليون دولار | 2,937.9 مليون دولار |
الاستنتاج بشأن محاذاة المهمة
تنعكس مهمة Tyler Technologies في تمكين وكالات القطاع العام من خلال التكنولوجيا المبتكرة في نموها المالي واستثماراتها الإستراتيجية في حلول SaaS والتوسع القوي في السوق. وتظل الشركة ملتزمة بتعزيز عروض خدماتها لتعزيز الكفاءة التشغيلية لعملائها.
كيف تعمل شركة Tyler Technologies, Inc. (TYL).
شركة Overview
تعمل شركة Tyler Technologies, Inc. كمزود لخدمات البرمجيات والتكنولوجيا المتكاملة للقطاع العام، في الولايات المتحدة بشكل أساسي. وتتخصص الشركة في الحلول البرمجية للحكومة المحلية وقطاعات السلامة العامة، وتقدم منتجات تعمل على تبسيط العمليات وتحسين تقديم الخدمات.
الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Tyler Technologies عن إيرادات إجمالية قدرها 1.596 مليار دولار أمريكي، مما يعكس زيادة بنسبة 9٪ مقارنة بـ 1.471 مليار دولار أمريكي لنفس الفترة من عام 2023.
| المقاييس | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 543.3 مليون دولار | 494.7 مليون دولار | 10% |
| صافي الدخل | 75.9 مليون دولار | 47.0 مليون دولار | 61% |
| الدخل التشغيلي | 82.8 مليون دولار | 63.9 مليون دولار | 29% |
| النقد والنقد المعادل | 538.3 مليون دولار | 165.5 مليون دولار | 225% |
| الإيرادات السنوية المتكررة (ARR) | 1.85 مليار دولار | 1.65 مليار دولار | 12% |
تجزئة الإيرادات
تحقق شركة Tyler Technologies إيراداتها من قطاعات مختلفة، بشكل أساسي من اشتراكات البرامج والصيانة والرسوم القائمة على المعاملات. وجاءت تفاصيل التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر على النحو التالي:
| شريحة | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 | إيرادات الربع الثالث من عام 2023 |
|---|---|---|
| برامج المؤسسة | 1.139 مليار دولار | 1.024 مليار دولار |
| تقنيات المنصات | 475.4 مليون دولار | 456.8 مليون دولار |
مصاريف التشغيل
تشمل النفقات التشغيلية لشركة Tyler Technologies المبيعات والتسويق والنفقات العامة والإدارية والبحث والتطوير. بالنسبة للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، كانت المصروفات على النحو التالي:
| نوع المصاريف | المبلغ (مليون دولار) |
|---|---|
| المبيعات والتسويق | 116.2 مليون دولار |
| العامة والإدارية | 220.6 مليون دولار |
| البحث والتطوير | 88.5 مليون دولار |
تحليل التدفق النقدي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أبلغت شركة Tyler Technologies عن مقاييس التدفق النقدي التالية:
| نوع التدفق النقدي | المبلغ (مليون دولار) |
|---|---|
| الأنشطة التشغيلية | 399.9 مليون دولار |
| الأنشطة الاستثمارية | (34.7 مليون دولار) |
| أنشطة التمويل | 7.6 مليون دولار |
هيكل الديون وحقوق الملكية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة Tyler Technologies مقاييس الديون والأسهم التالية:
| نوع الدين | المبلغ (مليون دولار) |
|---|---|
| ملاحظات كبار قابلة للتحويل | 600.0 مليون دولار |
| التسهيل الائتماني المتجدد | 0 مليون دولار |
| إجمالي حقوق المساهمين | 3.275 مليار دولار |
موقف السوق والاستراتيجية
تركز شركة Tyler Technologies على توسيع عروض SaaS الخاصة بها، مع تحول كبير في عقود العملاء من التراخيص الدائمة إلى النماذج القائمة على الاشتراك. أضافت الشركة 181 عميلًا جديدًا لـ SaaS في الربع الثالث من عام 2024 وشهدت تحويل 108 عملاء حاليين إلى نموذج SaaS.
النظرة المستقبلية
تم الإبلاغ عن الأعمال المتراكمة اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 بقيمة 2.13 مليار دولار أمريكي، مع توقعات بالاعتراف بحوالي 45٪ منها كإيرادات على مدار الـ 12 شهرًا القادمة. وتتمتع الشركة بوضع جيد للاستفادة من الطلب المتزايد على الخدمات الحكومية الرقمية والحلول البرمجية.
كيف تجني شركة Tyler Technologies, Inc. (TYL) الأموال
تدفقات الإيرادات
تحقق شركة Tyler Technologies, Inc. إيرادات من خلال مجموعة متنوعة من التدفقات التي تركز بشكل أساسي على الحلول البرمجية للحكومات المحلية وكيانات القطاع العام. تشمل فئات الإيرادات الرئيسية ما يلي:
- البرمجيات كخدمة (SaaS)
- الرسوم على أساس المعاملات
- خدمات الصيانة
- الخدمات المهنية
- تراخيص البرمجيات والإتاوات
- الأجهزة والخدمات الأخرى
البرمجيات كخدمة (SaaS)
تمثل إيرادات SaaS جزءًا كبيرًا من دخل Tyler. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت إيرادات SaaS 471.4 مليون دولاربزيادة 22% عن 387.0 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023. ويعزى النمو إلى إضافة عملاء جدد والتحويلات من الحلول المحلية إلى حلول SaaS.
الرسوم القائمة على المعاملات
تعد الرسوم القائمة على المعاملات مصدرًا رئيسيًا آخر للإيرادات، ويبلغ إجماليها 522.7 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 486.4 مليون دولار في عام 2023. ويعكس ذلك زيادة بنسبة 7%، مدفوعة بزيادة حجم المعاملات والعملاء الجدد.
خدمات الصيانة
بلغت إيرادات الصيانة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 348.1 مليون دولار، بانخفاض طفيف عن 349.2 مليون دولار في العام السابق. وتتكرر هذه الإيرادات إلى حد كبير بسبب عقود الدعم المستمرة مع العملاء.
الخدمات المهنية
إجمالي إيرادات الخدمات المهنية، والتي تشمل خدمات الاستشارة والتنفيذ 201.2 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 188.5 مليون دولار عام 2023 بنسبة نمو 7%.
تراخيص البرمجيات والإتاوات
تراخيص البرمجيات والإتاوات الناتجة 20.3 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 انخفاضا من 30.5 مليون دولار في عام 2023. ويعزى هذا الانخفاض إلى التحول من التراخيص الدائمة إلى النماذج القائمة على الاشتراك.
الأجهزة والخدمات الأخرى
تتضمن هذه الفئة الإيرادات من مبيعات الأجهزة وخدمات التأجير، بإجمالي 33.0 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 ارتفاعا من 29.3 مليون دولار في العام السابق.
جدول توزيع الإيرادات
| فئة الإيرادات | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بالملايين) | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بالملايين) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| ادارة العلاقات مع | $471.4 | $387.0 | 22% |
| الرسوم القائمة على المعاملات | $522.7 | $486.4 | 7% |
| صيانة | $348.1 | $349.2 | -0.3% |
| الخدمات المهنية | $201.2 | $188.5 | 7% |
| تراخيص البرمجيات والإتاوات | $20.3 | $30.5 | -33% |
| الأجهزة وغيرها | $33.0 | $29.3 | 13% |
| إجمالي الإيرادات | $1,596.7 | $1,470.8 | 8.5% |
نموذج الإيرادات المتكررة
يعتمد نموذج أعمال Tyler Technologies بشكل كبير على تدفقات الإيرادات المتكررة. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، شكلت الإيرادات المتكررة ما يقرب من 84.3% من إجمالي الإيرادات، مما يشير إلى أساس قوي للاستقرار المالي على المدى الطويل.
هيكل التكلفة
بلغت تكلفة الإيرادات للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 897.7 مليون دولار، مما يعكس زيادة بنسبة 9٪ من 822.6 مليون دولار في العام السابق. المكونات الأساسية تشمل:
- الاشتراكات والصيانة والخدمات المهنية: 829.8 مليون دولار
- تراخيص البرمجيات والإتاوات: 5.0 مليون دولار
- إطفاء تطوير البرمجيات: 13.8 مليون دولار
- الأجهزة وغيرها: 21.4 مليون دولار
الدخل التشغيلي
بلغ الدخل التشغيلي للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 301.4 مليون دولار، من 252.9 مليون دولار في العام السابق، وهو ما يمثل نموا قدره حوالي 19.2٪.
صافي الدخل
بلغ صافي الدخل للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 197.8 مليون دولار، مقارنة ب 127.0 مليون دولار في العام السابق، محققاً معدل نمو يقارب 55.5%.
التدفق النقدي
خلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية 399.9 مليون دولار، مقارنة ب 233.0 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023، مما يظهر تحسنًا كبيرًا في قدرات توليد النقد.
النظرة المستقبلية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت شركة Tyler Technologies عن تراكم إجمالي الإيرادات المتعاقد عليها 2.13 مليار دولارمما يشير إلى إمكانات إيرادات مستقبلية قوية مع تقدم هذه العقود نحو الاعتراف بها.
Tyler Technologies, Inc. (TYL) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Tyler Technologies, Inc. (TYL) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Tyler Technologies, Inc. (TYL)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Tyler Technologies, Inc. (TYL)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.