Amazon.com, Inc. (AMZN): مصفوفة مجموعة بوسطن الاستشارية [10-2024 محدثة]
- ✓ Fully Editable: Tailor To Your Needs In Excel Or Sheets
- ✓ Professional Design: Trusted, Industry-Standard Templates
- ✓ Pre-Built For Quick And Efficient Use
- ✓ No Expertise Is Needed; Easy To Follow
Amazon.com, Inc. (AMZN) Bundle
بينما نتعمق في المشهد الديناميكي لشركة Amazon.com, Inc. (AMZN) في عام 2024، فإننا نطبق مصفوفة مجموعة بوسطن الاستشارية لتصنيف قطاعات أعمالها المتنوعة إلى النجوم, الأبقار النقدية, كلاب، و علامات استفهام. يسلط هذا التحليل الثاقب الضوء على نقاط القوة والتحديات التي تواجه أمازون، ويكشف أين تزدهر الشركة وأين قد تحتاج إلى التركيز. اكتشف كيف تعمل قطاعات AWS والتجارة الإلكترونية القوية في Amazon على دفع النمو، بينما تواجه تجارة التجزئة التقليدية عقبات، واستكشف إمكانات مشاريعها الناشئة.
خلفية Amazon.com, Inc. (AMZN)
Amazon.com, Inc. (AMZN) هي شركة عالمية رائدة في مجال التكنولوجيا والتجارة الإلكترونية أسسها جيف بيزوس في يوليو 1994. تم إطلاق أمازون في البداية كمتجر لبيع الكتب عبر الإنترنت، وسرعان ما قامت بتنويع عروضها لتشمل مجموعة واسعة من المنتجات والخدمات، مما أدى إلى تحويل إلى واحدة من أكبر تجار التجزئة عبر الإنترنت في العالم.
اعتبارًا من عام 2024، تعمل أمازون من خلال ثلاثة قطاعات رئيسية: أمريكا الشمالية والدولية وخدمات أمازون ويب (AWS). يتضمن قطاع أمريكا الشمالية مبيعات التجزئة من المتاجر عبر الإنترنت والمتاجر الفعلية، بينما يركز القطاع الدولي على المبيعات خارج أمريكا الشمالية. توفر AWS خدمات الحوسبة السحابية لمجموعة واسعة من العملاء، بما في ذلك الشركات الناشئة والمؤسسات والوكالات الحكومية.
في الربع الثالث من عام 2024، أعلنت أمازون عن زيادة موحدة في صافي المبيعات بنسبة 11%، لتصل إلى 158.9 مليار دولار أمريكي، مقارنة بـ 143.1 مليار دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. وكان هذا النمو مدفوعًا بالأداء القوي في كل من أمريكا الشمالية وAWS، مع زيادة مبيعات أمريكا الشمالية بنسبة 9% إلى 95.5 مليار دولار أمريكي وارتفعت مبيعات AWS بنسبة 19% لتصل إلى 27.5 مليار دولار أمريكي.
تؤكد الإستراتيجية التشغيلية للشركة على التركيز على العملاء، مع التركيز على توفير مجموعة واسعة من المنتجات والأسعار التنافسية وخيارات الشحن السريع. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، ارتفع الدخل التشغيلي لشركة أمازون إلى 17.4 مليار دولار أمريكي لهذا الربع، ارتفاعًا من 11.2 مليار دولار أمريكي في نفس الفترة من العام السابق، مما يعكس تحسن الكفاءة وزيادة المبيعات.
يتجلى التزام أمازون بالابتكار في استثمارها المستمر في التكنولوجيا والبنية التحتية، وهو ما يدعم كلاً من عمليات البيع بالتجزئة وAWS. وفي الربع الثالث من عام 2024، بلغت نفقات التكنولوجيا والبنية التحتية 22.2 مليار دولار أمريكي، مما يعكس التحسينات المستمرة في عروض خدماتها.
ومن حيث الربحية، سجلت الشركة دخلاً صافيًا قدره 15.3 مليار دولار أمريكي للربع الثالث من عام 2024، وهو ارتفاع كبير من 9.9 مليار دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. وتعزى هذه الزيادة في الربحية إلى ارتفاع حجم المبيعات وتحسين الكفاءة التشغيلية عبر قطاعاتها.
بشكل عام، عززت أمازون مكانتها كلاعب مهيمن في قطاعات التجارة الإلكترونية والحوسبة السحابية، مع الحفاظ على التركيز الاستراتيجي على النمو والابتكار لتعزيز تجربة العملاء وتوسيع نطاق وصولها إلى السوق.
Amazon.com, Inc. (AMZN) - مصفوفة BCG: النجوم
نمو إيرادات AWS
AWS (خدمات ويب أمازون) تواصل إظهار أداء قوي مع زيادة في الإيرادات على أساس سنوي 19% في الربع الثالث من عام 2024، ليصل إلى 27.45 مليار دولار مقارنة ب 23.06 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت إيرادات AWS 78.77 مليار دولار، من 66.55 مليار دولار في نفس الفترة من العام السابق بنسبة 18% يزيد.
مبيعات التجارة الإلكترونية في أمريكا الشمالية
مبيعات التجارة الإلكترونية في أمريكا الشمالية تظهر أيضًا نموًا قويًا، مع أ 10% زيادة على أساس سنوي، بإجمالي 95.54 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2024 مقارنة بـ 87.89 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت مبيعات التجارة الإلكترونية في أمريكا الشمالية 271.91 مليار دولار، من 247.31 مليار دولار.
إيرادات الخدمات الإعلانية
الإيرادات من خدمات إعلانية وقد ارتفع بنسبة 19% على أساس سنوي، بإجمالي 14.33 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2024، مقارنة بـ 12.06 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023. وخلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفعت إيرادات الخدمات الإعلانية إلى 38.93 مليار دولار من 32.25 مليار دولار.
الاستثمار في البنية التحتية التكنولوجية
قامت أمازون باستثمارات مستمرة في البنية التحتية التكنولوجية، مع زيادة النفقات الرأسمالية النقدية إلى 21.3 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2024 من 11.3 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023. تدعم هذه الاستثمارات بشكل أساسي نمو AWS وتعزز قدرات تقديم الخدمة.
توسيع عضوية أمازون برايم
التوسع في أمازون برايم لقد أدت العضوية إلى تعزيز ولاء العملاء والإيرادات المتكررة بشكل كبير. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، وصل إجمالي إيرادات خدمات الاشتراك، بما في ذلك Prime 11.28 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2024، ارتفاعًا من 10.17 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023. وخلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت إيرادات خدمات الاشتراك 32.87 مليار دولار، مقارنة ب 29.72 مليار دولار في نفس الفترة من العام السابق.
| متري | الربع الثالث 2023 | الربع الثالث 2024 | النمو على أساس سنوي |
|---|---|---|---|
| إيرادات AWS | 23.06 مليار دولار | 27.45 مليار دولار | 19% |
| أمريكا الشمالية مبيعات التجارة الإلكترونية | 87.89 مليار دولار | 95.54 مليار دولار | 10% |
| إيرادات الخدمات الإعلانية | 12.06 مليار دولار | 14.33 مليار دولار | 19% |
| النفقات الرأسمالية النقدية | 11.3 مليار دولار | 21.3 مليار دولار | 88% |
| إيرادات الاشتراك في أمازون برايم | 10.17 مليار دولار | 11.28 مليار دولار | 11% |
Amazon.com, Inc. (AMZN) - مصفوفة BCG: الأبقار النقدية
تحقق Amazon Prime إيرادات ثابتة من الاشتراكات، مع أكثر من 200 مليون عضو.
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، انتهت خدمة Amazon Prime 200 مليون عضومما يساهم بشكل كبير في الإيرادات المتكررة من خلال رسوم الاشتراك. رسوم الاشتراك السنوي تقريبا $139 لكل عضو، مما يؤدي إلى تحقيق إيرادات تقدر بـ 27.8 مليار دولار سنويًا من اشتراكات Prime وحدها.
لا يزال قطاع البيع بالتجزئة عبر الإنترنت مربحًا، مما يساهم في تدفق نقدي كبير.
وفي الربع الثالث من عام 2024، وصل إجمالي صافي مبيعات أمازون إلى 158.9 مليار دولار، حيث يمثل قطاع البيع بالتجزئة عبر الإنترنت جزءًا كبيرًا. تم إنشاء قطاع أمريكا الشمالية 95.5 مليار دولار في صافي المبيعات، مما يعكس نموًا سنويًا قدره 9%.
مبيعات قوية من خدمات البائعين الخارجيين، مما يعكس فعالية المنصة.
تم إنشاء خدمات بائعي الطرف الثالث تقريبًا 30.4 مليار دولار في صافي المبيعات خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. ويعكس تدفق الإيرادات هذا فعالية منصة سوق أمازون، والتي تسمح للبائعين المستقلين بالوصول إلى قاعدة واسعة من العملاء.
تعمل الشبكة اللوجستية المنشأة على تقليل تكاليف التنفيذ، مما يعزز الربحية.
أدت شبكة الخدمات اللوجستية التي أنشأتها أمازون إلى انخفاض تكاليف التنفيذ كنسبة مئوية من صافي المبيعات، حيث انخفضت من 15.6% في الربع الثالث من عام 2023 إلى 15.5% في الربع الثالث من عام 2024. وتساهم هذه الكفاءة في زيادة الدخل التشغيلي الذي ارتفع إلى 17.4 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2024، مقارنة بـ 11.2 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023.
توفر خدمات الرعاية الصحية وعمليات الاستحواذ، مثل One Medical، تدفقات إيرادات مستقرة.
أدى استحواذ أمازون على شركة One Medical في عام 2023 إلى تمكين الشركة من الاستفادة من سوق الرعاية الصحية، مما أدى إلى توليد تدفقات إيرادات مستقرة. ومن المتوقع أن يؤدي تكامل الخدمات الصحية إلى تعزيز مشاركة العملاء وولائهم، مما يعزز مكانة أمازون في السوق.
| تدفق الإيرادات | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (بالمليارات) | تقدير الإيرادات السنوية (بالمليارات) |
|---|---|---|
| أمازون برايم | $27.8 | $27.8 |
| البيع بالتجزئة عبر الإنترنت (أمريكا الشمالية) | $95.5 | $271.9 |
| خدمات بائعي الطرف الثالث | $30.4 | $30.4 |
| خدمات الرعاية الصحية (طبية واحدة) | تقدير سيتم تحديده لاحقًا | تقدير سيتم تحديده لاحقًا |
| إجمالي الإيرادات المقدرة | $153.7 | $329.5 |
Amazon.com, Inc. (AMZN) - مصفوفة BCG: الكلاب
تُظهر متاجر البيع بالتجزئة الفعلية نموًا راكدًا، مع جذب محدود للسوق.
في الربع الثالث من عام 2024، وصلت مبيعات متاجر أمازون الفعلية إلى 5.2 مليار دولار أمريكي، وهي زيادة متواضعة من 5.0 مليار دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023، مما يعكس معدل نمو قدره 4٪ فقط على أساس سنوي. لا يزال السوق العام لتجارة التجزئة المادية يواجه تحديات مع نمو التجارة الإلكترونية. وتظل مساهمة هذا القطاع في إجمالي المبيعات منخفضة عند حوالي 3% من صافي المبيعات الموحدة.
تواجه القطاعات الدولية تحديات في الربحية بسبب تأثيرات صرف العملات الأجنبية.
وفي الربع الثالث من عام 2024، أعلن القطاع الدولي عن صافي مبيعات بقيمة 35.9 مليار دولار أمريكي، ارتفاعًا من 32.1 مليار دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023، مما يمثل زيادة بنسبة 12٪. ومع ذلك، أثرت تقلبات أسعار صرف العملات الأجنبية سلبًا على هذه النتائج، مما أدى إلى انخفاض صافي المبيعات الدولية بمقدار 46 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2024 مقارنة بالعام السابق. بلغ الدخل التشغيلي للقطاع الدولي 1.3 مليار دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، متعافيًا من خسارة تشغيلية قدرها 95 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023.
والاستثمارات في التكنولوجيات غير المثبتة، مثل المركبات ذاتية القيادة، لم تحقق عوائد بعد.
استثمرت أمازون بكثافة في تكنولوجيا المركبات ذاتية القيادة، حيث تجاوزت النفقات 2 مليار دولار حتى الآن. ومع ذلك، اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2024، لا توجد مساهمات كبيرة في الإيرادات من هذا القطاع، مما يشير إلى أن هذه الاستثمارات لا تزال مضاربة ولم تترجم بعد إلى عمليات مربحة.
أداء بعض عروض محتوى الوسائط الرقمية ضعيف مقارنة بالمنافسين.
حقق قطاع الوسائط الرقمية في أمازون، والذي يتضمن خدمات Prime Video والموسيقى، 11.3 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2024، ارتفاعًا من 10.2 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023. وعلى الرغم من هذا النمو، يواجه القطاع منافسة شديدة من منصات مثل Netflix وDisney+، التي تتمتع بحصص سوقية أكبر و التعرف على العلامة التجارية بشكل أقوى. تم الإبلاغ عن أن متوسط المشتركين الشهريين في Prime Video يبلغ 150 مليونًا، لكن مقاييس التفاعل تشير إلى انخفاض في عدد المستخدمين النشطين.
إن الشركات القديمة ذات المبيعات المنخفضة، مثل تأجير أقراص DVD، تعيق النمو الإجمالي.
شهدت أعمال تأجير أقراص DVD القديمة من أمازون انخفاضًا كبيرًا، حيث انخفضت الإيرادات إلى 200 مليون دولار في عام 2024 من 500 مليون دولار في عام 2023. ويوضح هذا الانخفاض التحديات التي تواجهها الوسائط التقليدية في المشهد الرقمي الأول، حيث طغت خدمات البث إلى حد كبير على الإيجارات المادية. وتقوم الشركة بإعادة تقييم استراتيجيتها في هذا المجال، مع خطط للتخلص التدريجي من الخدمة بالكامل إذا لم يتحسن الأداء.
| شريحة | إيرادات الربع الثالث من عام 2023 (بالمليارات) | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (بالمليارات) | النمو على أساس سنوي (%) |
|---|---|---|---|
| المتاجر المادية | 5.0 | 5.2 | 4 |
| دولي | 32.1 | 35.9 | 12 |
| الوسائط الرقمية | 10.2 | 11.3 | 10.8 |
| تأجير أقراص DVD | 0.5 | 0.2 | -60 |
Amazon.com, Inc. (AMZN) - مصفوفة BCG: علامات الاستفهام
لا يزال قطاع البقالة الجديد (Amazon Fresh) يطور حضوره في السوق وربحيته.
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2024، تواصل Amazon Fresh توسيع بصمتها في قطاع البقالة، حيث ساهمت بحوالي 11.3 مليار دولار في صافي المبيعات. ومع ذلك، تظل غير مربحة، مع استمرار الاستثمارات لتعزيز اختراق السوق واعتماد العملاء.
لا يزال التوسع في خدمات الرعاية الصحية غير مؤكد وسط التحديات التنظيمية.
يتضمن مشروع أمازون في مجال الرعاية الصحية، لا سيما مع الاستحواذ على 1Life Healthcare (One Medical)، استثمارًا قدره 1.25 مليار دولار. تواجه آفاق نمو هذا القطاع حالة من عدم اليقين بسبب التدقيق التنظيمي وتعقيد تقديم الرعاية الصحية.
وتنطوي الاستثمارات التكنولوجية الناشئة، مثل النطاق العريض عبر الأقمار الصناعية، على إمكانات عالية ولكن نتائجها غير مؤكدة.
تستثمر أمازون بشكل كبير في تكنولوجيا النطاق العريض عبر الأقمار الصناعية، بإنفاق يقدر بـ 4 مليارات دولار في عام 2024. ويهدف هذا المشروع إلى توفير تغطية عالمية للإنترنت ولكنه لا يزال في مرحلة التطوير دون أي إيرادات فورية.
تشتد المنافسة في الخدمات السحابية، مما يتطلب التمييز الاستراتيجي.
أعلنت شركة Amazon Web Services (AWS) عن تحقيق 27.5 مليار دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، مما يمثل زيادة بنسبة 19٪ على أساس سنوي. وعلى الرغم من هذا النمو، فإن المنافسة من Microsoft Azure وGoogle Cloud تشتد، مما يستلزم التمييز الاستراتيجي للحفاظ على الريادة في السوق.
قد تتطلب جهود التوسع الدولي في الأسواق غير المستغلة استثمارات ووقتًا كبيرًا.
حقق قطاع أمازون الدولي 35.9 مليار دولار من صافي المبيعات للربع الثالث من عام 2024، مما يعكس نموًا بنسبة 12٪. ومع ذلك، فإن التوسع في أسواق دولية جديدة يتطلب استثمارات رأسمالية كبيرة، تقدر بنحو 10 مليارات دولار على مدى العامين المقبلين.
| شريحة | الربع الثالث 2024 صافي المبيعات (بالمليارات) | الاستثمار في عام 2024 (بالمليارات) | معدل النمو على أساس سنوي (%) |
|---|---|---|---|
| أمازون فريش | 11.3 | 1.5 | لا يوجد |
| خدمات الرعاية الصحية | لا يوجد | 1.25 | لا يوجد |
| النطاق العريض عبر الأقمار الصناعية | لا يوجد | 4.0 | لا يوجد |
| أوس | 27.5 | 3.0 | 19 |
| التوسع الدولي | 35.9 | 10.0 | 12 |
باختصار، تعرض Amazon.com, Inc. (AMZN) محفظة ديناميكية كما هو موضح في مصفوفة BCG. إنه النجوم، مثل AWS والخدمات الإعلانية، تواصل تحقيق نمو مثير للإعجاب، بينما الأبقار النقدية مثل Amazon Prime وخدمات البائع الخارجية توفر إيرادات وتدفقًا نقديًا ثابتًا. ومع ذلك، كلاب تكشف الفئة عن التحديات، لا سيما في تجارة التجزئة المادية والأسواق الدولية. أخيرا، علامات استفهام تسليط الضوء على المجالات المحتملة، مثل قطاع البقالة وخدمات الرعاية الصحية، والتي تتطلب تركيزًا استراتيجيًا للاستفادة من فرص نموها. ستكون قدرة أمازون على التنقل بين هذه القطاعات المتنوعة أمرًا حاسمًا لنجاحها المستمر في عام 2024 وما بعده.
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Amazon.com, Inc. (AMZN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Amazon.com, Inc. (AMZN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Amazon.com, Inc. (AMZN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.