CareTrust REIT, Inc. (CTRE): نموذج الأعمال التجارية [10-2024 محدث]
- ✓ Fully Editable: Tailor To Your Needs In Excel Or Sheets
- ✓ Professional Design: Trusted, Industry-Standard Templates
- ✓ Pre-Built For Quick And Efficient Use
- ✓ No Expertise Is Needed; Easy To Follow
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) Bundle
اكتشف كيف تستفيد شركة CareTrust REIT, Inc. (CTRE) من ميزاتها الفريدة نموذج العمل لتزدهر في قطاع العقارات الرعاية الصحية التنافسية. بفضل أساس متين مبني على الشراكات الرئيسية، ومحفظة متنوعة، وممارسات مستدامة، يعالج CTRE بشكل فعال احتياجات التمريض الماهر ومرافق المعيشة المدعومة. تعمق أكثر لاستكشاف المكونات المعقدة الخاصة بهم قماش نموذج الأعمال وفهم ما يميزهم في السوق.
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) - نموذج الأعمال: الشراكات الرئيسية
العلاقات مع مشغلي مرافق التمريض المهرة
تحتفظ شركة CareTrust REIT, Inc. (CTRE) بعلاقات استراتيجية مع العديد من مشغلي مرافق التمريض الماهرة (SNF). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أصبحت الشركة لديها شراكات مع كبار المشغلين مثل Ensign وPriority Management Group. حقق هؤلاء المشغلون إيرادات كبيرة، حيث ساهمت شركة Ensign تقريبًا 25% من إجمالي الإيرادات للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، وساهمت مجموعة إدارة الأولوية بحوالي 11%.
| المشغل | عدد المرافق | النسبة المئوية لإجمالي الإيرادات |
|---|---|---|
| حامل الراية | 86 | 25% |
| مجموعة إدارة الأولويات | 13 | 11% |
التعاون مع أصحاب العقارات الصحية
تتعاون CTRE مع العديد من مالكي العقارات في مجال الرعاية الصحية، مع التركيز على توسيع محفظتها من خلال عمليات الاستحواذ. في عام 2024، أعلنت الشركة عن عمليات استحواذ بلغ مجموعها تقريبًا 326.7 مليون دولار عبر أنواع العقارات المتعددة بما في ذلك SNFs والحرم الجامعي متعدد الخدمات. ويهدف هذا التعاون الاستراتيجي إلى تعزيز قاعدة أصولها وإيرادات الإيجار.
| نوع العقار | سعر الشراء | الإيجار النقدي السنوي الأولي |
|---|---|---|
| التمريض الماهر | 224.5 مليون دولار | 18.6 مليون دولار |
| الحرم الجامعي متعدد الخدمات | 91.2 مليون دولار | 7.5 مليون دولار |
| مساعدة المعيشة | 11.0 مليون دولار | 1.0 مليون دولار |
الشراكة مع المؤسسات المالية من أجل التمويل
أقامت CTRE شراكات مع المؤسسات المالية لتمويل عملياتها واستثماراتها. قامت الشركة بتأمين أ 600 مليون دولار تسهيلات ائتمانية متجددة غير مضمونة بموجب اتفاقية الائتمان المعدلة الثانية، والتي توفر السيولة لعمليات الاستحواذ ورأس المال العامل. بالإضافة إلى ذلك، أكملت CTRE عرضًا خاصًا لـ 400 مليون دولار يبلغ إجمالي المبلغ الأصلي 3.875% من السندات الممتازة المستحقة في عام 2028، مما يعزز هيكل رأس المال.
| الأداة المالية | كمية | نضج |
|---|---|---|
| تسهيلات ائتمانية متجددة غير مضمونة | 600 مليون دولار | فبراير 2027 |
| مذكرات كبار مستحقة 2028 | 400 مليون دولار | 30 يونيو 2028 |
التعاقد مع الجهات الحكومية للحصول على حلول تمويلية
تتعاون CTRE مع الوكالات الحكومية لاستكشاف حلول التمويل لاستثماراتها العقارية. وقد سعت الشركة إلى الحصول على خيارات تمويل من خلال برامج مثل تلك التي تقدمها فاني ماي ووزارة الإسكان والتنمية الحضرية الأمريكية (HUD). وتهدف هذه الارتباطات إلى تأمين شروط تمويل مواتية لعمليات الاستحواذ وإعادة تمويل قروض الرهن العقاري الحالية.
| وكالة حكومية | غاية | التمويل المحتمل |
|---|---|---|
| فاني ماي | تمويل الاستحواذ | القروض العقارية المختلفة |
| قسم HUD الأمريكي | إعادة تمويل القروض الحالية | شروط القرض المواتية |
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) - نموذج الأعمال: الأنشطة الرئيسية
- شراء وتمويل عقارات الرعاية الصحية
تركز شركة CareTrust REIT على الاستحواذ على خصائص الرعاية الصحية، وخاصة مرافق التمريض الماهرة (SNFs)، ومرافق المعيشة المدعومة (ALFs)، والحرم الجامعي متعدد الخدمات. وفي الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أنفقت الشركة ما يقرب من 777.1 مليون دولار أمريكي على عمليات الاستحواذ على العقارات والاستثمارات ذات الصلة. تشمل عمليات الاستحواذ الأخيرة ما يلي:
| نوع العقار | سعر الشراء (بالآلاف) | الإيجار النقدي السنوي الأولي (بالآلاف) | عدد العقارات | عدد الأسرة / الوحدات |
|---|---|---|---|---|
| التمريض الماهر | $182,024 | $14,612 | 9 | 894 |
| الحرم الجامعي متعدد الخدمات | $78,154 | $6,268 | 4 | 575 |
| مساعدة المعيشة | $11,036 | $1,022 | 1 | 86 |
| المجموع | $271,214 | $21,902 | 14 | 1,555 |
تأجير العقارات لمشغلين مستقلين
تقوم شركة CareTrust REIT بتأجير عقاراتها في المقام الأول لمشغلين مستقلين، مما يولد إيرادات إيجارية ثابتة. وللأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت الشركة عن إجمالي إيرادات إيجارية قدرها 166.1 مليون دولار أمريكي، ارتفاعًا من 145.1 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وبلغ الإيجار التعاقدي المستحق للربع الثالث من عام 2024 56.4 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 51.2 مليون دولار أمريكي في عام 2023. ومن المتوقع أن يكون الحد الأدنى لدخل الإيجار المستقبلي من المستأجرين على النحو التالي:
| سنة | الحد الأدنى لدخل الإيجار (بالآلاف) |
|---|---|
| 2024 (ثلاثة أشهر) | $56,317 |
| 2025 | $227,486 |
| 2026 | $229,235 |
| 2027 | $225,377 |
| 2028 | $223,304 |
| 2029 | $218,920 |
| بعد ذلك | $1,066,803 |
| المجموع | $2,247,442 |
إدارة الممتلكات والإشراف عليها
تعد الإدارة الفعالة للممتلكات أمرًا بالغ الأهمية للحفاظ على قيمة الأصول العقارية لشركة CareTrust. تشرف الشركة على ممتلكاتها لضمان الامتثال للمعايير التشغيلية والتزامات المستأجر. وفي التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت مصاريف تشغيل العقارات 4.4 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 2.9 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. كما اعترفت الشركة بمخصصات انخفاض القيمة بقيمة 36.9 مليون دولار أمريكي المتعلقة بالاستثمارات العقارية خلال نفس الفترة.
النفقات الرأسمالية لتحسين الممتلكات
تقوم شركة CareTrust REIT بتخصيص رأس المال لتحسين العقارات لتعزيز القيمة والكفاءة التشغيلية لمرافقها. وفي الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تكبدت الشركة 4.2 مليون دولار أمريكي لإجراء تحسينات على العقارات. إن التركيز على النفقات الرأسمالية يدعم استراتيجية الشركة للحفاظ على معدلات إشغال عالية ورضا المستأجرين.
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) - نموذج العمل: الموارد الرئيسية
مجموعة مكونة من 226 منشأة ماهرة للتمريض ومساعدة المعيشة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تدير شركة CareTrust REIT, Inc. محفظة متنوعة تضم 226 منشأة، والتي تشمل مرافق التمريض الماهرة (SNFs) ومرافق المعيشة المدعومة (ALFs). وتتركز هذه المحفظة بشكل استراتيجي في ولايات مثل كاليفورنيا وتكساس، حيث تستمد CareTrust جزءًا كبيرًا من إيراداتها. على وجه التحديد، في ولاية كاليفورنيا، تعمل الشركة 43 قوات حرس السواحل الهايتية و 12 ألف، بينما في ولاية تكساس، فقد حدث ذلك 41 قوات حرس السواحل الهايتية و 4 ألف.
| ولاية | عدد SNFs | عدد ALFs | النسبة المئوية لإجمالي الإيرادات |
|---|---|---|---|
| كاليفورنيا | 43 | 12 | 28% |
| تكساس | 41 | 4 | 17% |
رأس المال المالي لعمليات الاستحواذ والاستثمار
أظهر CareTrust REIT رأس مال مالي قوي لعمليات الاستحواذ والاستثمارات. وذكرت الشركة أنه خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 1.1 مليار دولار في صافي العائدات من إصدار الأسهم العادية. لقد كان رأس المال هذا محوريًا في تمويل عمليات الاستحواذ، بإجمالي 777.1 مليون دولار لنفس الفترة، والتي تشمل الاستثمارات في التمريض الماهر ومرافق المعيشة المساعدة.
فريق إداري ذو خبرة في مجال الرعاية الصحية العقارية
يقود CareTrust فريق إدارة متمرس يتمتع بخبرة واسعة في الاستثمار والعمليات العقارية في مجال الرعاية الصحية. وتنعكس خبرة الفريق في القرارات الإستراتيجية للشركة، والتي تركز على تعزيز قيمة محفظتها العقارية وتحسين الكفاءة التشغيلية.
العلاقات مع المشغلين وشركاء التمويل
وتحافظ الشركة على علاقات قوية مع المشغلين وشركاء التمويل، والتي تعتبر ضرورية لنجاحها التشغيلي. يتولى مشغلو CareTrust مسؤولية إدارة الوظائف اليومية للمرافق، بينما يوفر شركاء التمويل رأس المال اللازم لعمليات الاستحواذ على العقارات وتحسينها. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى CareTrust 589.5 مليون دولار في القروض العقارية المضمونة المستحقة القبض و 52 مليون دولار في استثمارات الأسهم المفضلة، مما يعكس قوة هذه الشراكات.
| نوع الاستثمار | مبلغ الاستثمار | الدخل الأولي السنوي | عدد العقارات |
|---|---|---|---|
| القروض العقارية المضمونة المستحقة القبض | 485.4 مليون دولار | 43.2 مليون دولار | 49 |
| قروض الميزانين المستحقة القبض | 52.2 مليون دولار | 7.1 مليون دولار | 26 |
| الأسهم المفضلة | 52 مليون دولار | 5.7 مليون دولار | لا يوجد |
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) - نموذج الأعمال: عروض القيمة
دخل موثوق من خلال عقود الإيجار طويلة الأجل
تحقق شركة CareTrust REIT, Inc. إيرادات مستقرة من خلال عقود الإيجار طويلة الأجل مع مشغليها. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت الشركة عن إجمالي الحد الأدنى من دخل الإيجار التعاقدي المستقبلي تقريبًا 2.25 مليار دولار على مدى السنوات القليلة المقبلة، مما يضمن تدفق دخل ثابت لعملياتها.
التركيز على مرافق الرعاية الصحية عالية الجودة
وتتخصص الشركة في شراء وإدارة مرافق الرعاية الصحية عالية الجودة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلكت CareTrust محفظة متنوعة من حوالي 203 العقارات عبر 27 ولاية، بما في ذلك مرافق التمريض الماهرة (SNFs)، ومرافق المعيشة المدعومة (ALFs)، والحرم الجامعي متعدد الخدمات. بلغ إجمالي الإيجار النقدي السنوي الأولي من هذه العقارات 164.1 مليون دولار للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
خبرة في إدارة الاستثمارات العقارية الخاصة بالرعاية الصحية
يتمتع فريق إدارة CareTrust بخبرة واسعة في مجال الاستثمارات العقارية في مجال الرعاية الصحية. تتمتع الشركة بسجل حافل، مع صافي دخل يعزى إلى وصول CareTrust REIT 72.9 مليون دولار للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مما يسلط الضوء على قدرتها على إدارة محفظة أصولها وتحسينها بشكل فعال.
الالتزام بالاستدامة من خلال مبادرات ESG
تلتزم شركة CareTrust REIT بالاستدامة، وتسعى بنشاط إلى تنفيذ المبادرات البيئية والاجتماعية والحوكمة (ESG). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، التزمت الشركة بذلك 14.8 مليون دولار نحو تحسينات رأس المال والحوافز البيئية والاجتماعية والحوكمة في مرافقها المستأجرة، مما يعكس تفانيها في الممارسات المستدامة.
| عرض القيمة | وصف | المقاييس |
|---|---|---|
| دخل موثوق | إيرادات مستقرة من عقود الإيجار طويلة الأجل مع المشغلين. | دخل الإيجار المستقبلي: 2.25 مليار دولار |
| مرافق عالية الجودة | التركيز على الحصول على عقارات الرعاية الصحية عالية المستوى وإدارتها. | عدد العقارات: 203؛ الإيجار النقدي السنوي: 164.1 مليون دولار |
| إدارة الخبراء | فريق من ذوي الخبرة في إدارة الاستثمارات العقارية للرعاية الصحية. | صافي الدخل: 72.9 مليون دولار (9 أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024) |
| الالتزام بالاستدامة | الاستثمار في المبادرات البيئية والاجتماعية والحوكمة لتعزيز الاستدامة. | التزامات الحوكمة البيئية والاجتماعية والحوكمة: 14.8 مليون دولار |
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) - نموذج العمل: العلاقات مع العملاء
عقود إيجار طويلة الأجل مع التمريض المهرة والمشغلين المعيشيين المساعدين
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة CareTrust REIT, Inc. الحد الأدنى من دخل الإيجار التعاقدي المستقبلي الذي يصل إلى $2,247,442,000. يتضمن ذلك عقود إيجار طويلة الأجل مع مرافق التمريض الماهرة (SNF) ومرافق المعيشة المدعومة (ALFs)، مما يضمن تدفقًا ثابتًا للإيرادات للشركة.
| سنة | الحد الأدنى من دخل الإيجار التعاقدي (بالآلاف) |
|---|---|
| 2024 (ثلاثة أشهر) | $56,317 |
| 2025 | $227,486 |
| 2026 | $229,235 |
| 2027 | $225,377 |
| 2028 | $223,304 |
| 2029 | $218,920 |
| بعد ذلك | $1,066,803 |
| المجموع | $2,247,442 |
الدعم المستمر لعمليات المستأجر
توفر شركة CareTrust REIT دعمًا مستمرًا لمستأجريها، مما يساعدهم في الحفاظ على الكفاءة التشغيلية. يتضمن ذلك تقديم المساعدة في التعامل مع المتطلبات التنظيمية والتحديات التشغيلية. وينعكس التزام الشركة بدعم المستأجر في صافي الدخل العائد إلى CareTrust REIT, Inc.، الذي كان $72,945,000 للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مما يدل على الصحة المالية التي تتيح مثل هذا الدعم.
التواصل المنتظم لتلبية احتياجات المستأجر
تؤكد شركة CareTrust REIT على الحفاظ على التواصل المنتظم مع مستأجريها لتلبية احتياجاتهم على الفور. تعتبر هذه الإستراتيجية ضرورية لتعزيز العلاقات القوية وضمان رضا المستأجر. وفي الربع الأخير، أعلنت الشركة عن زيادة في إيرادات الإيجار إلى $57,153,000 الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 ارتفاعا من $51,218,000 في نفس الفترة من عام 2023، مما يشير إلى نجاح مشاركة المستأجر ورضاه.
مراقبة الأداء لضمان الامتثال لشروط عقد الإيجار
تقوم الشركة بمراقبة أداء المستأجر بشكل نشط لضمان الامتثال لشروط عقد الإيجار. يتضمن ذلك تتبع مدفوعات الإيجار والمقاييس التشغيلية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت CareTrust REIT عن إجمالي $77,381,000 في إجمالي الإيرادات لهذا الربع، مما يعكس الإدارة الفعالة والإشراف على عمليات المستأجرين.
| المقاييس المالية | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 |
|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | $77,381,000 | $55,877,000 |
| صافي الدخل | $33,441,000 | $8,696,000 |
| ربحية السهم (الأساسية) | $0.21 | $0.08 |
| المتوسط المرجح للأسهم القائمة (الأساسية) | 159,459,000 | 104,011,000 |
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) - نموذج الأعمال: القنوات
اتفاقيات التأجير المباشر مع المشغلين
تشارك CareTrust REIT في اتفاقيات تأجير مباشر مع العديد من المشغلين عبر محفظتها من مرافق التمريض الماهرة (SNFs) ومرافق المعيشة المساعدة (ALFs). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى الشركة إجمالي 208 عقارات بموجب اتفاقيات إيجار، مما أدى إلى توليد جزء كبير من إيرادات الإيجار. من المتوقع أن يكون الحد الأدنى التعاقدي لدخل الإيجار للمستأجرين تقريبًا 2.25 مليار دولار على مدى السنوات القليلة المقبلة، مع التوزيع التالي:
| سنة | الحد الأدنى لدخل الإيجار (بالآلاف) |
|---|---|
| 2024 (ثلاثة أشهر) | $56,317 |
| 2025 | $227,486 |
| 2026 | $229,235 |
| 2027 | $225,377 |
| 2028 | $223,304 |
| 2029 | $218,920 |
| بعد ذلك | $1,066,803 |
| المجموع | $2,247,442 |
الأسواق المالية لزيادة رأس المال (مثل برامج أجهزة الصراف الآلي)
يستخدم CareTrust REIT برامج السوق (ATM) لزيادة رأس المال. وفي الربع الثالث من عام 2024، نفذت الشركة صفقات شملت 17,241,000 سهم بمتوسط سعر البيع $29.01 للسهم الواحد، مما أدى إلى إجمالي العائدات تقريبا 500.1 مليون دولار. خلال الأشهر التسعة الأولى من عام 2024، بلغ إجمالي عائدات برنامج الصراف الآلي 1.08 مليار دولارمما يعكس استراتيجية الشركة للاستفادة من أسهمها لتمويل عمليات الاستحواذ والاستثمارات.
| ملخص برنامج الصراف الآلي | لفترة الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 | للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 |
|---|---|---|
| عدد الأسهم المباعة | 17,241,000 | 40,986,000 |
| متوسط سعر البيع للسهم الواحد | $29.01 | $26.35 |
| إجمالي العائدات (بالآلاف) | $500,085 | $1,079,852 |
علاقات المستثمرين للتواصل مع المساهمين
تحتفظ شركة CareTrust REIT ببرنامج علاقات المستثمرين النشط الذي يهدف إلى تعزيز التواصل مع مساهميها. أعلنت الشركة خلال التسعة أشهر الأولى من عام 2024 عن توزيع أرباح نقدية بقيمة $0.29 للسهم الواحد، بإجمالي حوالي 122.4 مليون دولار المدفوعة للمساهمين. ويعكس هذا التزام الشركة بإعادة القيمة إلى مستثمريها مع الحفاظ على الامتثال لمتطلبات توزيع صناديق الاستثمار العقارية.
المنصات الرقمية لإعداد التقارير والتحديثات
تستفيد الشركة من المنصات الرقمية لتقديم التقارير والتحديثات المنتظمة لمستثمريها. أظهر الأداء المالي لـ CareTrust REIT للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 صافي دخل عائد إلى شركة 72.9 مليون دولار، مع ربحية مخففة للسهم الواحد $0.50. يتيح استخدام أدوات إعداد التقارير عبر الإنترنت لأصحاب المصلحة الوصول إلى المعلومات في الوقت المناسب فيما يتعلق بالبيانات المالية والمقاييس التشغيلية والمبادرات الإستراتيجية.
| أبرز المعالم المالية | للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 |
|---|---|
| صافي الدخل (بالآلاف) | $72,945 |
| ربحية السهم (المخففة) | $0.50 |
| إجمالي الإيرادات (بالآلاف) | $209,342 |
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) - نموذج الأعمال: شرائح العملاء
مرافق التمريض الماهرة (SNFs)
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تمتلك CareTrust REIT ما مجموعه 226 عقارًا، والتي تشمل مرافق التمريض الماهرة (SNFs)، ومرافق المعيشة المساعدة (ALFs)، ومرافق المعيشة المستقلة (ILFs) عبر 31 ولاية. تمتلك الشركة على وجه التحديد 171 منشأة للتمريض الماهر، والتي تشكل جزءًا كبيرًا من محفظتها الاستثمارية. ويبلغ إجمالي عدد الأسرة والوحدات التشغيلية في جميع العقارات 24,512 سريرًا. في الأشهر التسعة الأولى من عام 2024، استحوذت شركة CareTrust REIT على 11 صندوقًا من صناديق SNF بسعر شراء إجمالي قدره 224.5 مليون دولار أمريكي، مما أدى إلى توليد إيجار نقدي سنوي أولي يبلغ حوالي 18.6 مليون دولار أمريكي.
مرافق المعيشة المدعومة (ALFs)
تستثمر شركة CareTrust REIT أيضًا في مرافق المعيشة المدعومة، مع التركيز على تعزيز محفظتها لتلبية الطلب المتزايد في هذا القطاع. في عام 2024، استحوذت الشركة على 1 ALF مقابل 11.0 مليون دولار أمريكي، مما ساهم بمبلغ 1.0 مليون دولار أمريكي في الإيجار النقدي السنوي الأولي. يبلغ إجمالي عدد صناديق ALF في محفظة CareTrust حاليًا 37، مما يوفر خدمة حيوية للسكان المسنين.
مرافق المعيشة المستقلة (ILFs)
قامت الشركة بتوسيع نطاق وجودها في مرافق المعيشة المستقلة، بهدف دعم كبار السن الذين يفضلون أسلوب حياة أكثر استقلالية. استثمرت CareTrust REIT في مرافق المعيشة المستقلة كجزء من استراتيجيتها الأوسع لتنويع استثماراتها العقارية في مجال الرعاية الصحية. ويبلغ الإجمالي الحالي لمرافق المعيشة المستقلة ضمن محفظتها 10، بإجمالي 1000 وحدة.
المستثمرين العقاريين في مجال الرعاية الصحية وأصحاب المصلحة
تخدم شركة CareTrust REIT مجموعة متنوعة من المستثمرين وأصحاب المصلحة في مجال الرعاية الصحية، مع التركيز على توفير القيمة من خلال عقاراتها واستراتيجياتها الاستثمارية. سجلت الشركة إجمالي إيرادات قدرها 77.4 مليون دولار أمريكي للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 55.9 مليون دولار أمريكي لنفس الفترة من عام 2023. وتشمل استراتيجية الشركة الاستحواذ على العقارات وتمويل مشغلي الرعاية الصحية، مما يسمح لها بتلبية احتياجات المستثمرين الباحثين عن عوائد مستقرة في قطاع الرعاية الصحية.
| شريحة العملاء | عدد العقارات | إجمالي الأسرّة/الوحدات التشغيلية | الإيجار النقدي السنوي الأولي (مليون دولار) | تكلفة الاستحواذ (مليون دولار) |
|---|---|---|---|---|
| مرافق التمريض الماهرة (SNFs) | 171 | 19,200 | 18.6 | 224.5 |
| مرافق المعيشة المدعومة (ALFs) | 37 | 3,300 | 1.0 | 11.0 |
| مرافق المعيشة المستقلة (ILFs) | 10 | 1,000 | لا يوجد | لا يوجد |
| المجموع | 218 | 23,500 | 19.6 | 235.5 |
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) - نموذج العمل: هيكل التكلفة
مصاريف تشغيل الممتلكات وتكاليف الإدارة
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أبلغت CareTrust REIT عن نفقات تشغيل الممتلكات البالغة 4.4 مليون دولار، زيادة من 2.9 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023. وتم إدراج التكاليف الإدارية المتكبدة خلال هذه الفترة ضمن المصاريف العمومية والإدارية والتي بلغ مجموعها 19.6 مليون دولار لنفس الفترة.
مصاريف الفوائد على القروض والرهون العقارية
بلغت مصاريف الفوائد للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 مبلغ 25.2 مليون دولار، انخفاضا من 32.6 مليون دولار تم الإبلاغ عنها لنفس الفترة من عام 2023. ويعزى هذا الانخفاض في مصاريف الفائدة إلى انخفاض تكاليف الاقتراض بسبب إعادة التمويل المواتية خلال العام السابق.
المصاريف العمومية والإدارية
بلغت المصاريف العمومية والإدارية لـ CareTrust REIT للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 19.6 مليون دولار، مقارنة ب 15.3 مليون دولار لنفس الفترة من عام 2023. وتعكس هذه الزيادة ارتفاع التكاليف التشغيلية المرتبطة بمبادرات النمو والتوظيف.
النفقات الرأسمالية لترقية الممتلكات وصيانتها
في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تم الإبلاغ عن النفقات الرأسمالية لترقية العقارات وصيانتها بمبلغ 4.2 مليون دولار، أسفل من 9.1 مليون دولار في العام السابق. ركزت النفقات في المقام الأول على تعزيز العقارات القائمة وضمان الامتثال للمعايير التنظيمية.
| فئة التكلفة | المبلغ 2024 (بالملايين) | المبلغ 2023 (بالملايين) | ملحوظات |
|---|---|---|---|
| مصاريف تشغيل العقار | $4.4 | $2.9 | زادت بسبب ارتفاع تكاليف التشغيل |
| مصاريف الفوائد | $25.2 | $32.6 | النقصان يعزى إلى إعادة التمويل |
| المصاريف العمومية والإدارية | $19.6 | $15.3 | يعكس مبادرات النمو وتكاليف التوظيف |
| النفقات الرأسمالية | $4.2 | $9.1 | تركز على ترقيات الممتلكات والامتثال |
CareTrust REIT, Inc. (CTRE) - نموذج الأعمال: تدفقات الإيرادات
إيرادات الإيجار من العقارات المؤجرة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت شركة CareTrust REIT عن إجمالي إيرادات الإيجار بقيمة $57,153,000 للثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، و $166,062,000 للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024. ويمثل ذلك زيادة من $51,218,000 و $145,126,000 لنفس الفترات من عام 2023 على التوالي.
يشمل توزيع إيرادات الإيجار ما يلي:
| عنصر | الربع الثالث من عام 2024 (ألف دولار) | الربع الثالث من عام 2023 (ألف دولار) | حتى تاريخه 2024 (آلاف الدولارات) | حتى تاريخه 2023 (آلاف الدولارات) |
|---|---|---|---|---|
| الإيجار التعاقدي المستحق | 56,356 | 51,225 | 164,133 | 145,147 |
| الإيجار بخط مستقيم | (7) | (7) | (21) | (21) |
| استهلاك حوافز الإيجار | — | (9) | — | (9) |
| استهلاك عقود الإيجار أقل من السوق | 809 | — | 1,959 | — |
| إجمالي دخل الإيجار | 57,153 | 51,218 | 166,062 | 145,126 |
إيرادات الفوائد من القروض والاستثمارات في الأسهم المفضلة
أفادت شركة CareTrust REIT للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 $20,228,000 في الفوائد والإيرادات الأخرى، مقارنة ب $4,659,000 في الربع الثالث من عام 2023. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ دخل الفوائد $43,280,000، من $12,910,000 في نفس الفترة من عام 2023.
تشمل تفاصيل إيرادات الفوائد ما يلي:
| نوع الاستثمار | المبلغ الرئيسي (000 دولار) | دخل الفوائد الأولية السنوي (000 دولار) |
|---|---|---|
| القروض المضمونة بالرهن العقاري المستحقة القبض | 617,872 | 43,241 |
| قروض الميزانين المستحقة القبض | 77,165 | 7,119 |
| استثمارات الأسهم المفضلة | 53,782 | 5,734 |
| المجموع | 748,819 | 56,094 |
المكاسب المحتملة من مبيعات العقارات
سجلت شركة CareTrust REIT أ $2,286,000 خسارة بيع العقارات لفترة الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بينما بلغت الخسارة للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 $2,254,000. يشير هذا إلى إدارة الأصول المستمرة وأنشطة المبيعات.
تتضمن تفاصيل نشاط مبيعات العقارات ما يلي:
| فترة | عدد المرافق المباعة | صافي عائدات المبيعات (ألف دولار) | صافي القيمة الدفترية (ألف دولار) | صافي الخسارة من البيع (000 دولار) |
|---|---|---|---|---|
| الربع الثالث 2024 | 11 | 7,712 | 9,998 | (2,286) |
| حتى عام 2024 | 14 | 8,852 | 11,106 | (2,254) |
إيرادات توزيعات الأرباح من الاستثمارات في العقارات
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة CareTrust REIT عن توزيعات أرباح مشتركة بقيمة 0.28 دولار للسهم الواحد، تبلغ $49,721,000 تم دفعها على شكل أرباح خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. وهذا يعكس التزام الشركة بإعادة القيمة إلى مساهميها.
ويسلط توزيع الأرباح للعام الحالي الضوء على الصحة المالية للشركة وكفاءتها التشغيلية في توليد الدخل من استثماراتها.
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- CareTrust REIT, Inc. (CTRE) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of CareTrust REIT, Inc. (CTRE)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View CareTrust REIT, Inc. (CTRE)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.