Abschlüsse ASGN Incorporated (ASGN) Finanzielle Gesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Einnahmequellen von ASGN Incorporated (ASGN) verstehen

Das Verständnis der Einnahmequellen von ASGN Incorporated

ASGN Incorporated ist in erster Linie über zwei Segmente tätig: Handels- und Bundesregierung. In den folgenden Abschnitten werden Einnahmen nach Quelle, Wachstumsraten gegenüber dem Vorjahr und Beiträge aus verschiedenen Geschäftsabschnitten abgeschlossen.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

Die Gesamteinnahmen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, waren 3,1 Milliarden US -Dollar, runter 7.8% aus 3,4 Milliarden US -Dollar Im gleichen Zeitraum 2023. Die Einnahmeverteilung nach Segment ist in der folgenden Tabelle aufgeführt:

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Die Umsatzwachstumsrate im Vorjahr spiegelt einen Rückgang in den meisten Segmenten wider. Der Gesamtumsatz ging um um 7.8% In den ersten neun Monaten von 2024 im Vergleich zu 2023. Die Details sind wie folgt:

• Die Einnahmen aus kommerzieller Zuordnung verringerten sich um 16.7%.
• Gewerbliche Beratungseinnahmen stiegen um um 2.0%.
• Die Einnahmen der Bundesregierung nahmen um 1.3%.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Das kommerzielle Segment hat beigetragen 69.9% der Gesamteinnahmen, während das Segment der Bundesregierung beigetragen hat 30.1%. Die Leistung des kommerziellen Segments wurde durch einen Rückgang der Zuordnungseinnahmen beeinflusst, was ein zyklischer Teil des Geschäfts ist. Im Folgenden finden Sie eine detaillierte Aufschlüsselung der Umsatzbeiträge:

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Das kommerzielle Segment verzeichnete einen signifikanten Rückgang der Zuordnungseinnahmen, die durch abnahmen 16.7%. Dies spiegelt die anhaltende Weichheit in zyklischen Teilen des Geschäfts wider. Im Gegensatz dazu nahmen die Beratungseinnahmen innerhalb des kommerziellen Segments leicht durch 2.0%, was auf eine Verschiebung zu stabileren Einnahmequellen hinweist. Das Segment der Bundesregierung erlebte auch einen geringfügigen Rückgang von 1.3% in Einnahmen, die auf eine Verringerung bestimmter Vertragsaktivitäten zurückgeführt werden können.

Insgesamt navigiert das Unternehmen in einem herausfordernden Umfeld, wobei die Einnahmen für die IT -Beratungsdienste unter der Leitung 1,8 Milliarden US -Dollar, hoch 0.3% Vorjahr, was auf eine gewisse Resilienz in einem breiteren Rückgang hinweist.

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von ASGN Incorporated (ASGN)

Rentabilitätsmetriken

Bei der Analyse der Rentabilität des Unternehmens werden wir uns auf den Bruttogewinn, den Betriebsgewinn und die Nettogewinnmargen für das Jahr 2024 konzentrieren.

Bruttogewinn und Bruttomarge

Die folgende Tabelle zeigt den Bruttogewinn und die Bruttomarge nach Segment für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023:

Der konsolidierte Bruttogewinn sank durch 7.9% Jahr-über-Vorjahr, der sich aus einem Umsatzrückgang von resultiert 7.8%. Der Bruttomarge war 28.8%, eine leichte Kompression von 10 Basispunkte Ab dem Vorjahr, beeinflusst von einer höheren Einnahmen aus dem Segment der Bundesregierung, das eine niedrigere Bruttomarge als das kommerzielle Segment aufweist.

Betriebsgewinn und Betriebsspielraum

Das Betriebsergebnis für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 2023 ist wie folgt:

Das Betriebsergebnis ging von abgenommen von 280,7 Millionen US -Dollar im Jahr 2023 bis 230,2 Millionen US -Dollar im Jahr 2024 repräsentieren ein Niedergang von 18%. Die Betriebsmarge war ebenfalls abgeschlossen von 8.3% Zu 7.4%.

Nettogewinn- und Gewinnmarge

Nettoeinkommenszahlen und Margen für die ersten neun Monate des 2024 im Vergleich zu 2023 sind nachstehend dargestellt:

Das Nettoeinkommen verringerte sich von ab 169,0 Millionen US -Dollar im Jahr 2023 bis 132,8 Millionen US -Dollar im Jahr 2024 ein Tropfen von 21.4%. Folglich reduzierte die Nettogewinnspanne von 5.0% Zu 4.3%.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Bei der Analyse der Trends hat das Unternehmen eine sinkende Rentabilitätsmetriken in allen Maßnahmen verzeichnet: Bruttogewinn, Betriebsgewinn und Nettoeinkommen sind im Vergleich zum Vorjahr gesunken. Die anhaltende Weichheit im kommerziellen Segment hat die allgemeine Rentabilität beeinträchtigt.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Ab den neuesten Berichten der Betriebsspanne des Unternehmens von 7.4% und Nettogewinnspanne von 4.3% sind unterhalb der Branche durchschnittlich von ungefähr 10% Und 6%, jeweils. Diese Diskrepanz beleuchtet potenzielle Bereiche für operative Verbesserungen.

Analyse der Betriebseffizienz

SG & A -Ausgaben für die neun Monate am 30. September 2024, insgesamt 623,3 Millionen US -Dollar, unten von 640,6 Millionen US -Dollar Im Jahr 2023 spiegelt diese Reduzierung die Bemühungen im Kostenmanagement wider, insbesondere in Bezug auf Vergütungskosten. Das Unternehmen untersucht weiterhin Wege, um die betriebliche Effizienz zu verbessern und gleichzeitig die Rentabilität aufrechtzuerhalten.

Die folgende Tabelle fasst wichtige Betriebsmetriken zusammen:

Schulden vs. Eigenkapital: Wie ASGN integriert (ASGN), finanziert sein Wachstum

Schulden vs. Eigenkapital: Wie ASGN eingebaut hat, finanziert sein Wachstum

Asgn Incorporated hat einen ausgewogenen Ansatz zur Finanzierung seines Wachstums durch Schulden und Eigenkapital. Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen eine langfristige Schulden von $ 1,034 Milliarden und kurzfristige Schulden von 5 Millionen DollarSpiegelung einer strukturierten Kapitalstrategie, die darauf abzielt, Wachstumschancen zu nutzen und gleichzeitig das finanzielle Risiko zu verwalten.

Schuldenniveaus

Die Gesamtverschuldung von ASGN besteht aus:

• Laufzeitdarlehen B: 495 Millionen US -Dollar, fällig im Jahr 2030
• Unsichere Senior -Notizen: 550 Millionen US -Dollar, fällig im Jahr 2028, mit einem Zinssatz von 4.625% zahlbar halbzahlen

Die Höhe der langfristigen Schulden, die am 30. September 2024 in der Bilanz des Unternehmens verzeichnet wurden, war $ 1,034 Milliarden, mit einem beizulegenden Zeitwert etwas geringer als dieser Betrag.

Verschuldungsquote

Das Verschuldungsquoten von ASGN zum 30. September 2024 lag bei ungefähr 0.58, abgeleitet von Gesamtverbindlichkeiten von 1,657 Milliarden US -Dollar und Gesamtkapital der Aktionäre von 1,774 Milliarden US -Dollar. Dieses Verhältnis liegt unter dem Branchendurchschnitt von ungefähr 0.75mit einer konservativen Hebelstrategie im Verhältnis zu ihren Kollegen im IT -Dienstleistungssektor.

Jüngste Schuldenausstellungen und Refinanzierungsaktivitäten

Im März 2024 änderte ASGN seine hochrangige gesicherte Kreditfazilität und erreichte a 50-Basis-Punktreduzierung im Zinssatz für sein Laufzeitdarlehen. Diese Refinanzierungsanstrengungen zielen darauf ab, die Zinsaufwendungen zu senken und gleichzeitig den Zugang zu Kapital für die operativen Bedürfnisse aufrechtzuerhalten. Es gab 0,9 Millionen US -Dollar in Kosten, die mit dieser Änderung verbunden sind.

Kreditratings

Die aktuellen Kreditratings von ASGN spiegeln einen stabilen Ausblick wider, wobei die wichtigsten Agenturen das Unternehmen unter:

• Standard & Poor's: B+ (stabil)
• Moody's: B1 (stabil)

Ausgleichsfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung

ASGN gleicht seine Finanzierungsbedürfnisse durch eine Kombination aus Schulden und Eigenkapital aus. Für die neun Monate zum 30. September 2024 kehrte das Unternehmen zurück 284,5 Millionen US -Dollar in Stammaktien. Diese Strategie demonstriert das Engagement von ASGN für den Rückkehr von Wert an die Aktionäre und die effektive Verwaltung seiner Kapitalstruktur. Das Unternehmen unterhält auch eine revolvierende Kreditfazilität von 500 Millionen Dollar, was vollständig verfügbar ist und zusätzliche Liquidität liefert.

Der Ansatz der Finanzierung von ASGN, die durch ein Verhältnis von niedrigem Schulden und gleicherkapsig und strategisches Schuldenmanagement gekennzeichnet ist, positioniert das Unternehmen gut, um die Wettbewerbslandschaft der IT-Dienstleistungsbranche zu navigieren und gleichzeitig Wachstumsinitiativen zu verfolgen.

Bewertung der Liquidität von ASGN Incorporated (ASGN)

Bewertung der Liquidität von ASGN Incorporated

Aktuelle und schnelle Verhältnisse

Ab dem 30. September 2024 berichtete ASGN Incorporated über ein aktuelles Verhältnis von 1.62, was auf eine solide Liquiditätsposition hinweist. Das schnelle Verhältnis, das das Inventar von aktuellen Vermögenswerten ausschließt, stand bei 1.56.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Das Betriebskapital für ASGN zum 30. September 2024 war 503,7 Millionen US -Dollar, reflektiert eine Abnahme von 640,6 Millionen US -Dollar Ende 2023. Dieser Rückgang kann auf einen Rückgang der Bargeld- und Bargeldäquivalente zurückgeführt werden 166,6 Millionen US -Dollar am Ende von Q3 2024, unten von 175,9 Millionen US -Dollar zu Beginn des Jahres.

Cashflow -Statements Overview

Die Cashflow -Erklärung für die neun Monate zum 30. September 2024 enthält die folgenden Trends:

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Trotz eines Rückgangs der Cashflows durch Betriebsaktivitäten im Vergleich zu 2023 behält das Unternehmen die volle Verfügbarkeit unter seiner 500 Millionen Dollar Drehende Kreditfazilität. Diese Position legt zusammen mit Bargeld und Bargeldäquivalenten nahe, dass ASGN über ausreichende Ressourcen verfügt, um seine kurzfristigen Verpflichtungen zu erfüllen. Das Unternehmen meldete Nettogeld, die durch Betriebsaktivitäten vorhanden sind, bevor Änderungen der operativen Vermögenswerte und Verbindlichkeiten von 245,0 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten 2024 im Vergleich zu 286,6 Millionen US -Dollar im Jahr 2023, was auf eine gesunde operative Cashflow -Basis hinweist.

Ist ASGN Incorporated (ASGN) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Die Bewertung eines Unternehmens kann durch verschiedene Finanzquoten, Aktienkurstrends, Dividenden und Analystenkonsens analysiert werden. Im Folgenden finden Sie eine detaillierte Bewertung von ASGN Incorporated.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Die jetzige P/E -Verhältnis von ASGN ist ungefähr 15.6, berechnet unter Verwendung des Ergebnisses der zwölf Monate (TTM) Gewinne je Aktie (EPS) von $2.89 (verdünnt) für die ersten neun Monate des 2024.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Der P/B -Verhältnis steht bei 1.0basierend auf einem Buchwert pro Aktie von $29.95 und der Aktienkurs von $29.95 Zum 30. September 2024.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Der EV/EBITDA -Verhältnis wird ungefähr ungefähr berechnet 8.5mit einem Unternehmenswert von 1,4 Milliarden US -Dollar und Ebitda von 164 Millionen Dollar In den letzten zwölf Monaten.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs von ASGN die folgenden Trends gezeigt:

• Vor 12 Monaten: $41.00
• Aktueller Preis zum 30. September 2024: $29.95
• Prozentuale Veränderung: -27.3%

Dividendenrendite und Ausschüttungsquote

ASGN zahlt derzeit keine Dividende, daher die Dividendenrendite Ist 0%. Der Auszahlungsquote ist auch 0% da es keine Dividenden bezahlt gibt.

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Der Konsens unter Analysten über die Aktienbewertung von ASGN lautet wie folgt:

• Kaufen - 6 Analysten
• Halten - 4 Analysten
• Verkaufen - 1 Analyst

Wichtige Risiken für ASGN Incorporated (ASGN)

Wichtige Risiken für ASGN integriert

Die finanzielle Gesundheit von ASGN Incorporated wird von mehreren internen und externen Risikofaktoren beeinflusst, die sich auf die Geschäftstätigkeit und ihre Rentabilität auswirken könnten.

Branchenwettbewerb

ASGN arbeitet in einem stark wettbewerbsfähigen Markt, der durch schnelle technologische Veränderungen und sich weiterentwickelnde Kundenbedürfnisse gekennzeichnet ist. Das Unternehmen steht vor der Konkurrenz verschiedener Unternehmen, darunter große multinationale Unternehmen und Nischenspieler. In den ersten neun Monaten des 2024 verzeichnete ASGN einen Umsatzrückgang von 7,8%von 3,1 Milliarden US -Dollar, verglichen mit 3,4 Milliarden US -Dollar im gleichen Zeitraum von 2023.

Regulatorische Veränderungen

Änderungen der staatlichen Vorschriften können erhebliche Risiken eingehen, insbesondere im Segment der Bundesregierung, was 30,1% der Gesamteinnahmen im Jahr 2024 ausmachte. Die Einnahmen aus diesem Segment nahmen gegenüber dem Vorjahr um 1,3%. Die Einhaltung der Vorschriften kann auch zu erhöhten Betriebskosten und potenziellen Bußgeldern führen.

Marktbedingungen

Das Unternehmen ist empfindlich gegenüber makroökonomischen Bedingungen. Insbesondere die Einnahmen aus dem kommerziellen Segment sanken gegenüber dem Vorjahr um 10,3%, was die Herausforderungen in Sektoren wie Finanzdienstleistungen und Technologie widerspiegelt. Der allgemeine Rückgang der Zuordnungseinnahmen, die um 16,7%zurückging, weist auf einen Rückgang der Nachfrage nach bestimmten Dienstleistungen hin.

Betriebsrisiken

Zu den operativen Risiken von ASGN zählen die Abhängigkeit von Schlüsselpersonal und die Fähigkeit, Fachkräfte anzuziehen und zu halten. Das Unternehmen meldete in den neun Monaten, die am 30. September 2024, verkaufte, allgemeine und administrative (SG & A) Ausgaben in Höhe von 623,3 Mio. USD, gegenüber 640,6 Mio. USD im Vorjahr. Alle Schwierigkeiten bei der Verwaltung von Personal können sich jedoch nachteilig auf die Lieferung und die Zufriedenheit der Kunden auswirken.

Finanzielle Risiken

Die finanzielle Gesundheit von ASGN hängt auch von seinen Schuldenmanagementstrategien ab. Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen eine langfristige Schuld von 1,0 Milliarden US-Dollar mit einem durchschnittlichen Zinssatz von Bargeld von 6,1%. Der Zinsaufwand für die ersten neun Monate von 2024 betrug 49,4 Mio. USD, etwas nach 49,7 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023.

Strategische Risiken

Die Wirksamkeit der strategischen Initiativen von ASGN ist von entscheidender Bedeutung. Das Unternehmen wurde für die nach 23. September 2024 abendierten zwölf Monate nach dem Abschluss von 1,114 Milliarden US -Dollar von 1,114 Milliarden US -Dollar erzielt. Ein Buch-zu-Bill-Verhältnis von 0,9 zu 1 bedeutet jedoch potenzielle Herausforderungen bei der Übersetzung von Buchungen in Einnahmen.

Minderungsstrategien

ASGN hat verschiedene Strategien zur Minderung von Risiken implementiert, einschließlich der Diversifizierung seiner Serviceangebote und der Stärkung der Compliance -Rahmenbedingungen. Das Unternehmen hält einen Vertragsrückstand von 3,128 Milliarden US -Dollar, der einen Puffer gegen Marktschwankungen bietet. Darüber hinaus erhöht die Aufrechterhaltung von Bargeld- und Bargeldäquivalenten von 166,6 Mio. USD zum 30. September 2024 die Liquidität.

Zukünftige Wachstumsaussichten für ASGN Incorporated (ASGN)

Zukünftige Wachstumsaussichten für ASGN Incorporated

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

ASGN Incorporated ist für das Wachstum durch mehrere wichtige Treiber bereit, darunter:

• Produktinnovationen: Das Unternehmen konzentriert sich auf die Verbesserung seiner IT -Beratungsdienste, die vertreten 57.9% der Gesamteinnahmen mit einem leichten Rückgang des Jahres gegenüber dem Vorjahr von 1.9%.
• Markterweiterungen: Die Einnahmen der Bundesregierung waren die Einnahmen 938,7 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten von 2024 a 1.3% Rücknahme von Jahr zu Jahr, was trotz des Rückgangs auf eine stabile Nachfrage hinweist.
• Akquisitionen: Das Unternehmen untersucht weiterhin strategische Akquisitionen, um seine Marktposition zu stärken, insbesondere im Beratungssektor.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen weisen auf eine potenzielle Erholung im kommerziellen Beratungssektor hin, bei dem a gesehen wurden 2.0% Erhöhung der Einnahmen in den ersten neun Monaten von 2024, insgesamt 843,5 Millionen US -Dollar. Ertragsschätzungen deuten darauf hin, dass das Nettoeinkommen stabilisieren könnte 132,8 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 169,0 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

ASGN verfolgt mehrere strategische Initiativen, um das Wachstum zu verbessern:

• Partnerschaften mit Technologieunternehmen: Zusammenarbeit mit Technologiepartnern, um Serviceangebote in der digitalen Transformation zu erweitern.
• Investition in Talentakquisition: Konzentrieren Sie sich auf die Einstellung von Top -Talenten in der IT -Beratung, um die Innovation voranzutreiben und die Servicebereitstellung zu verbessern.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

ASGN profitiert von mehreren Wettbewerbsvorteilen:

• Verschiedener Kundenstamm: Servicing Fortune 1000 -Unternehmen, die stabile Einnahmequellen sicherstellen.
• Starke Regierungsverträge: Der Vertragsrücken des Bundesregierungssegments steht bei 3.128,5 Millionen US -Dollareine solide Grundlage für zukünftige Einnahmen.

Der strategische Fokus des Unternehmens auf die Verbesserung seines Angebots in Verbindung mit einer soliden finanziellen Grundlage ist es trotz der jüngsten Umsatzrückgänge gut für das zukünftige Wachstum.

Article updated on 8 Nov 2024

Resources:

• ASGN Incorporated (ASGN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of ASGN Incorporated (ASGN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
• SEC Filings – View ASGN Incorporated (ASGN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.