Sierra Bancorp (BSRR) finanzielle Gesundheit abbauen: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis von Sierra Bancorp (BSRR) Einnahmequellen

Verständnis der Einnahmequellen von Sierra Bancorp

Sierra Bancorp erzielt hauptsächlich Einnahmen über zwei Hauptquellen: Nettozinserträge und Nichtinteressenerträge. Im Folgenden finden Sie eine detaillierte Analyse dieser Einnahmequellen ab 2024.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

• Nettozinserträge: Für das dritte Quartal von 2024 war der Nettozinserträge 30,8 Millionen US -Dollareine Zunahme von 2,7 Millionen US -Dollar oder 10% Im Vergleich zum gleichen Quartal 2023. In den ersten neun Monaten des 2024 beliefen sich die Nettozinseinnahmen insgesamt 89,7 Millionen US -Dollar, A 6% zunehmen von 84,5 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten von 2023.
• Nichtinteresse Einkommen: Das Gesamteinkommen des Nichtinteresses für das dritte Quartal von 2024 war 7,8 Millionen US -Dollarleicht von oben von 7,8 Millionen US -Dollar Im dritten Quartal 2023. In den ersten neun Monaten des 2024 erzielten das Nichtinteressungseinkommen 24,0 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 22,4 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023.

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Der Umsatzwachstumszinssatz für den Nettozinserträge im Jahresvergleich spiegelt eine robuste Leistung wider:

• 2024 Q3 vs. 2023 Q3: Nettozinserträge wuchsen um 10%.
• 2024 YTD gegen 2023 YTD: Nettozinserträge erhöht sich um um 6%.
• Nichtinteresse Einkommen: Erhöht durch 7% Jahr-zu-Vorjahr in den ersten neun Monaten.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Im Jahr 2024 erlebte das Unternehmen bemerkenswerte Änderungen:

• Der Anstieg des Nettozinserträges wurde hauptsächlich durch höhere Darlehensausbeuten und eine Erhöhung der Nettozinsspanne zurückzuführen, die erreicht wurde 3.66% in Q3 2024 von 3.30% in Q3 2023.
• Das Nichtinteressensergebnis wurde durch Schwankungen der Servicegebühren beeinflusst, die sich um erhöhten 1,0 Millionen US -Dollar oder 6% Vorjahr, hauptsächlich aufgrund höherer Austausch- und Geldautomatengebühren.
• Umgekehrt gab es einen Rückgang der Lebensversicherungen, die im Jahr 2024 im Vergleich zu 2023 das Nichtinteresse negativ beeinflussten.

Abschluss

Das Verständnis der Einnahmenquellen und ihrer Beiträge bietet wertvolle Einblicke in die finanzielle Gesundheit und operative Wirksamkeit von Sierra Bancorp ab 2024.

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Sierra Bancorp (BSRR)

Rentabilitätsmetriken

Die Analyse der Rentabilitätskennzahlen von Sierra Bancorp liefert ab 2024 wertvolle Einblicke in die finanzielle Gesundheit. Zu den wichtigsten Kennzahlen gehören der Bruttogewinn, den Betriebsgewinn und die Nettogewinnmargen sowie Trends der Rentabilität im Laufe der Zeit.

Bruttogewinn, Betriebsgewinn und Nettogewinnmargen

Für das dritte Quartal 2024 meldete Sierra Bancorp ein Nettoeinkommen von 10,6 Millionen US -Dollar, gleichwertig mit $0.74 pro verdünnter Aktie, was eine Zunahme von 9,9 Millionen US -Dollar im selben Quartal von 2023.

Der Nettozinserträge für das dritte Quartal von 2024 war 30,8 Millionen US -Dollar, A 10% zunehmen von 28,1 Millionen US -Dollar Im dritten Quartal 2023. Die Nettozinsspanne für dieses Quartal war 3.66%, hoch von 3.30% in Q3 2023.

JTDD (YTD) Nettoeinkommen in den ersten neun Monaten des 2024 war 30,2 Millionen US -Dollar, im Vergleich zu 28,6 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum im Jahr 2023, das ein Wachstum von widerspiegelt 6%.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Der Vergleich der Rentabilitätskennzahlen im vergangenen Jahr zeigt einen konsistenten Aufwärtstrend im Nettoergebnis und des Nettozinserträges. Das Nettoergebnis des dritten Quartals von 2024 stieg um um 7% Jahr-über-Jahr. Die Zunahme der Nettozinsspanne von 3.39% In den ersten neun Monaten von 2023 bis 3.66% Im gleichen Zeitraum von 2024 zeigt eine verbesserte Betriebseffizienz an.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Zum 30. September 2024 war Sierra Bancorps Rendite im Durchschnitt Eigenkapital (ROE) 11.95% im Vergleich zu einem Branchendurchschnitt von ungefähr 10.5%. Die Rendite des durchschnittlichen Vermögens (ROA) stand bei 1.14%überschreiten den Branchendurchschnitt von 0.95%.

Analyse der Betriebseffizienz

Die betriebliche Effizienz von Sierra Bancorp spiegelt sich in den Kostenmanagementpraktiken wider. Die Gesamtkosten für das dritte Quartal von 2024 waren die Gesamtausgaben 21,0 Millionen US -Dollar, eine leichte Zunahme von 1% Jahr-über-Jahr. Die Gehälter und Vorteile nahmen um 2%, während die Auslastungskosten umstiegen 5% Aufgrund strategischer Entscheidungen im Jahr 2023.

Die Bruttogewinnmargen sind stabil geblieben, wobei die Bruttokredite zugenommen haben 230,6 Millionen US -Dollar oder 11% In den ersten neun Monaten 2024. Dieses Wachstum ist auf einen signifikanten Anstieg der Hypothekenlagern und anderer Handelsdarlehen zurückzuführen, was auf ein effektives Management des Kreditportfolios hinweist.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Sierra Bancorp (BSRR) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Sierra Bancorp sein Wachstum finanziert

Zum 30. September 2024 belief sich die Gesamtschuld von Sierra Bancorp auf 49,4 Mio. USD an langfristigen nachrangigen Schulden, die ab dem 31. Dezember 2023 unverändert waren profile.

Kurzfristig verzeichnete das Unternehmen eine signifikante Verringerung der anderen zinsgängigen Verbindlichkeiten, was aufgrund einer strategischen Bilanzumstrukturierung um 262,1 Mio. USD zurückging. Dies beinhaltete die vollständige Rückzahlung von Übernachtungen, die Ende 2023 auf 280,5 Millionen US -Dollar beliefen.

Verschuldungsquote

Das Verschuldungsquoten für Sierra Bancorp zum 30. September 2024 betrug ungefähr 0,14 und berechnet unter Verwendung von Gesamtverbindlichkeiten von 49,4 Mio. USD gegen die Gesamtkapital des Gesamtkapitals von 358,7 Mio. USD. Dieses Verhältnis ist signifikant niedriger als der Branchendurchschnitt von ungefähr 0,60, was auf einen konservativen Ansatz zur Hebelung hinweist.

Jüngste Schuld -Emissionen und Kreditratings

Sierra Bancorp hat in letzter Zeit keine neue Schulden herausgegeben. Das Unternehmen behält eine starke Gutschrift bei profile, Mit seinen nachgeordneten Schulden bewertet BB+ nach Standardratungsagenturen, was die stabile finanzielle Bedingung widerspiegelt. Die langfristige Schulden des Unternehmens bleiben relativ unverändert, was darauf hindeutet, dass die bestehenden Verpflichtungen aufrechterhalten werden, anstatt neue Verbindlichkeiten zu übernehmen.

Ausgleichsfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung

Sierra Bancorp gleicht seine Fremdfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung effektiv durch strategische Entscheidungen aus, die kostengünstigere Kapitalquellen priorisieren. Das Gesamtkapital des Unternehmens stieg in den ersten neun Monaten von 2024 um 20,6 Mio. USD oder 6%, hauptsächlich auf das Nettoergebnis von 30,2 Mio. USD und einen günstigen Schwung in angesammelten anderen umfassenden Einnahmen.

Darüber hinaus meldete das Unternehmen insgesamt 3,0 Milliarden US-Dollar, eine Steigerung von 200,9 Mio. USD oder 7%.

Dieser ausgewogene Ansatz ermöglicht es Sierra Bancorp, seine Kapitalstruktur effizient zu bewältigen, um sicherzustellen, dass es das Wachstum finanzieren und gleichzeitig die finanzielle Flexibilität aufrechterhalten kann.

Bewertung der Liquidität von Sierra Bancorp (BSRR)

Bewertung der Liquidität von Sierra Bancorp

Stromverhältnis: Das aktuelle Verhältnis zum 30. September 2024 war 1.09, was darauf hinweist, dass das Unternehmen für jeden laufenden Verbindlichkeiten von 1,09 USD aktuelle Vermögenswerte auf 1,00 USD hat.

Schnellverhältnis: Das schnelle Verhältnis stand bei 0.90, widerspiegelt die Fähigkeit des Unternehmens, kurzfristige Verpflichtungen zu erfüllen, ohne sich auf Inventar zu verlassen.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Das Betriebskapital für Sierra Bancorp war ungefähr 154,5 Millionen US -Dollar Ab dem 30. September 2024 im Vergleich zu 147,2 Millionen US -Dollar Zum 31. Dezember 2023, was auf einen positiven Trend im Liquiditätsmanagement hinweist.

Cashflow -Statements Overview

Der operative Cashflow hat einen signifikanten Anstieg von 12.74% Vorjahr für das zweite Quartal 2024, was die starke Kerngewinne und ein effektives Kostenmanagement widerspiegelt.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Das Unternehmen verfügt über erhebliche Liquiditätsressourcen mit Gesamtliquiditätsquellen von 2,44 Milliarden US -Dollar Ab dem 30. September 2024, vertreten 82% von Gesamtablagerungen. Dies beinhaltet:

• Bargeld und Bargeldäquivalente: 132,8 Millionen US -Dollar
• Nicht legierte Investitionsspeicher: 556,2 Millionen US -Dollar
• FHLB -Kreditverfügbarkeit: 618,1 Millionen US -Dollar
• Ungesicherte Kreditlinien: 504,8 Millionen US -Dollar

Das Verhältnis von Kredit-zu-Deposit-Verhältnis war 78% Zum 30. September 2024, was auf einen ausgewogenen Ansatz zur Nutzung von Einlagen für das Darlehenswachstum hinweist.

Das Unternehmen hat auch eine robuste Kapitalposition mit einem Gesamtkapital von erhalten 358,7 Millionen US -Dollar Ab dem 30. September 2024 spiegelt sich eine Erhöhung von an 6% im Vergleich zum Ende von 2023.

Ist Sierra Bancorp (BSRR) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Um festzustellen, ob das Unternehmen überbewertet oder unterbewertet ist, analysieren wir mehrere wichtige Finanzquoten, Aktienkurstrends, Dividendenrendite und Analystenkonsens.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das aktuelle Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E) liegt bei 11.82 Basierend auf dem nachfolgenden zwölf Monate (TTM) Ergebnis je Aktie (EPS) von $2.09 und ein Aktienkurs von $24.75 ab Oktober 2024.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das Verhältnis von Preis-Buch (P/B) wird bei berechnet 0.99, mit dem Buchwert je Aktie bei gemeldet $24.88. Dies deutet darauf hin, dass die Aktie leicht unter ihrem Buchwert handelt.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Das Verhältnis von Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) ist 7.25, berechnet mit einem Unternehmenswert von ungefähr 415,3 Millionen US -Dollar und Ebitda von 57,2 Millionen US -Dollar.

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs Schwankungen erlebt, beginnend bei ungefähr $22.50 und ein hohes Hoch von $26.50 Vor dem Einsetzen bei $24.75. Die Aktie hat es geschätzt von 10.0% der bisherige Jahresverlauf.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Die aktuelle Dividendenertrag ist 0.97% mit einer jährlichen Dividendenzahlung von $0.24 pro Aktie. Die Ausschüttungsverhältnis ist 11.5%Angaben eines konservativen Ansatzes zur Rückgabe von Kapital an die Aktionäre.

Analystenkonsens

Der Analystenkonsens zeigt a an Halten Bewertung mit einer Mehrheit, die darauf hindeutet, dass die Aktie aufgrund der aktuellen Gewinne und Wachstumsaussichten ziemlich geschätzt wird.

Schlüsselrisiken gegenüber Sierra Bancorp (BSRR)

Schlüsselrisiken vor Sierra Bancorp

Die finanzielle Gesundheit von Sierra Bancorp wird von verschiedenen internen und externen Risikofaktoren beeinflusst, die sich erheblich auf die Geschäftstätigkeit und die Rentabilität auswirken können. Nachfolgend finden Sie eine Analyse dieser Risiken, die auf den neuesten Finanzdaten und Berichten basieren.

Overview interner und externer Risiken

Zu den wichtigsten Risiken, die Sierra Bancorp betreffen, gehören:

• Branchenwettbewerb: Der Bankensektor ist sehr wettbewerbsfähig, wobei zahlreiche Institutionen um Marktanteile kämpfen, was die Margen und die Rentabilität unter Druck setzen kann.
• Regulatorische Veränderungen: Änderungen der Bankvorschriften können zusätzliche Einhaltung der Kosten auferlegen und die betriebliche Flexibilität beeinflussen.
• Marktbedingungen: Wirtschaftliche Abschwünge können zu höheren Ausfallsätzen führen, die sich auf die Qualität des Kreditportfolios auswirken.

Operative, finanzielle und strategische Risiken

Jüngste Ertragsberichte unterstreichen mehrere operative und finanzielle Risiken:

• Kreditrisiko: Die Bereitstellung von Kreditverlusten stieg auf 2,4 Millionen US -Dollar In den ersten neun Monaten von 2024, oben von 0,4 Millionen US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023, vor allem auf Nettovorschriften von von zugeschrieben 3,0 Millionen US -Dollar.
• Zinsrisiko: Mit einem erheblichen Teil des Darlehensportfolios, das aus Kredite für einstellbare Raten besteht, könnte sich eine Verschiebung der Zinssätze nachteilig auf Nettozinserträge auswirken. Die Nettozinsspanne wurde bei gemeldet 3.66% für das dritte Quartal von 2024.
• Liquiditätsrisiko: Das Verhältnis von Kredit-zu-Deposit-Verhältnis war 78% Am 30. September 2024, was auf eine moderate Liquiditätsposition hinweist.

Minderungsstrategien

Sierra Bancorp hat verschiedene Strategien zur Minderung dieser Risiken implementiert:

• Kreditverlustmanagement: Das Unternehmen hat eine Zulage für Kreditverluste, um potenzielle Verluste zu absorbieren, was aufgrund des Urteils des Managements als angemessen angesehen wird.
• Diversifiziertes Kreditportfolio: Die Bank konzentriert sich auf die Reduzierung der Konzentrationen in Sektoren mit höherem Risiko wie Bau und Gastfreundschaft, um das Kreditrisiko besser zu verwalten.
• Zinsabsicherung: Das Management setzt Zinsrisikostrategien ein, um die Auswirkungen von Zinssätzen auf die Gewinne zu verwalten.

Finanzdaten Zusammenfassung

Das strukturiert overview Bietet Einblicke in die wichtigsten Risiken für Sierra Bancorp und veranschaulicht die Komplexität der Verwaltung der finanziellen Gesundheit in einem wettbewerbsfähigen und regulatorischen Umfeld.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Sierra Bancorp (BSRR)

Wachstumschancen

Zukünftige Wachstumsaussichten für das Unternehmen sind größtenteils auf mehrere Schlüsselfaktoren zurückzuführen, einschließlich Produktinnovationen, Markterweiterungen und strategischer Akquisitionen.

Schlüsselwachstumstreiber

Ein wesentlicher Wachstumstreiber ist der Anstieg der Bruttokredite, die sich vergrößern 230,6 Millionen US -Dollar oder 11% In den ersten neun Monaten des 2024 erreichten insgesamt insgesamt 2,32 Milliarden US -Dollar. Dieses Wachstum wird auf a zurückgeführt 219,8 Millionen US -Dollar Erhöhung der Nutzung von Hypothekenlagern und Erhöhungen der gewerblichen Immobilienkredite und Ackerlandkredite.

Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Der Nettoergebnis für das dritte Quartal von 2024 wurde bei gemeldet 10,6 Millionen US -Dollar, übersetzen auf $0.74 pro verdünnter Anteil, eine Erhöhung von 9,9 Millionen US -Dollar oder $0.68 pro verdünnter Anteil im selben Quartal 2023. In den ersten neun Monaten 2024 erhöhte sich das Nettoergebnis um um 1,6 Millionen US -Dollar, oder 6%, im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Strategische Initiativen und Partnerschaften

Zu den strategischen Initiativen des Unternehmens gehören eine Umstrukturierung der Bilanz, die im ersten Quartal 2024 durchgeführt wurde, was einen Anleihenverkauf umfasste, der zu einem beitrug 36 Basispunkt Zunahme der Nettozinsspanne. Zusätzlich wuchsen Einlagen durch 200,9 Millionen US -Dollar, oder 7%In den ersten neun Monaten des 2024 stieg vermittelte Ablagerungen erheblich.

Wettbewerbsvorteile

Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen eine Nettozinsspanne von 3.66%, hoch von 3.30% im dritten Quartal von 2023. Das durchschnittliche und fällige von den Banken stieg 88,5 Millionen US -Dollar, was sich positiv ausgewirkt hat, die Liquidität und die Nettozinsspanne. Das Unternehmen hat auch ungefähr ungefähr 17% von seinem gesamten Portfolio, das aus variablen Zinsdarlehen besteht, bietet das Potenzial für erhöhtes Ergebnis in einem steigenden Zinsumfeld.

Insgesamt ist das Unternehmen gut positioniert für ein weiteres Wachstum, das durch strategische Initiativen, erhöhte Darlehensnachfrage und ein günstiges Zinsumfeld unterstützt wird.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Sierra Bancorp (BSRR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Sierra Bancorp (BSRR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Sierra Bancorp (BSRR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.