Breaking Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR) Finanzielle Gesundheit: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis der Einnahmequellen für Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR)

Verständnis der Umsatzströme von Endeavour Group Holdings, Inc.

Endeavor Group Holdings, Inc. verzeichnete für das Jahr 2024 ein erhebliches Umsatzwachstum in den verschiedenen Segmenten. In den folgenden Abschnitten werden die primären Umsatzquellen des Unternehmens, das Wachstum des Jahres und die Beiträge aus verschiedenen Geschäftsegmenten detailliert eingestellt.

Aufschlüsselung der primären Einnahmequellen

Die Einnahmen des Unternehmens stammen hauptsächlich aus drei Segmenten: Besitz Sporteigenschaften, Ereignisse, Erfahrungen und Rechte und Vertretung. Die folgende Tabelle fasst die Einnahmen für jedes Segment für die drei und neun Monate zum 30. September 2024 und 2023 zusammen:

Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr

Für die drei Monate am 30. September 2024 stieg der Gesamtumsatz um um 812,2 Millionen US -Dollar, oder 66.6%, im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023. In den neun Monaten zum 30. September 2024 stieg der Gesamtumsatz um die Gesamtumsatz um $ 1.521,5 Millionen, oder 37.8%im Vergleich zum Vorjahr.

Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen

Im dritten Quartal 2024 verzeichneten die Ereignisse, Erfahrungen und Rechte des Segment 532,7 Millionen US -Dollar oder 145.1% Jahr-über-Jahr. Das Segment des eigenen Sporteigenschaften erhöhte sich um um 255,5 Millionen US -Dollar, oder 53.2%, angetrieben durch den Erwerb von WWE, was hinzugefügt wurde 275 Millionen Dollar Umsatz.

Repräsentationseinnahmen für die drei Monate stiegen ebenfalls durch 43,6 Millionen US -Dollar, oder 11.3%, auf das Wachstum des Agenturgeschäfts zugeschrieben.

Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme

Die Zunahme von Ereignissen, Erfahrungen und Rechteneinnahmen wurde durch die Olympischen Spiele in Paris erheblich beeinflusst, was ein Haupttreiber für Ereignisse und Leistungseinnahmen war. Darüber hinaus hat die Übernahme von WWE das Segment des Eigentums Sporteigenschaften verändert, was zu bemerkenswerten Einnahmenspitzen führt. Das Unternehmen stand jedoch auch vor Herausforderungen, wobei der Einnahmen in den Medienrechten in einigen Bereichen aufgrund weniger Veranstaltungen im aktuellen Zeitraum im Vergleich zum Vorjahr zurückzuführen war.

Die folgende Tabelle enthält eine detaillierte Übersicht über den Umsatzumbruch für die drei und neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, kategorisiert nach Einnahmenquelle:

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR)

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität der Rentabilität von Endeavour Group Holdings, Inc.

Bruttogewinnmarge: Für die drei Monate am 30. September 2024 wurde die Bruttogewinnmarge wie folgt berechnet:

• Umsatz: 2.031,8 Millionen US -Dollar
• Direkte Betriebskosten: 2.630,4 Millionen US -Dollar
• Bruttogewinn: 2.031,8 Mio. USD - 2.630,4 Mio. USD = 598,6 Mio. USD
• Bruttogewinnmarge: $ (598,6) Mio. / 2.031,8 Mio. USD = -29,4%

Betriebsgewinnmarge: Der Betriebsgewinn für die drei Monate am 30. September 2024 war:

• Betriebsergebnis: $ (101,1) Millionen
• Betriebsgewinnmarge: $ (101,1) Mio. / 2.031,8 Mio. USD = -5,0%

Nettogewinnmarge: Das Nettoeinkommen, das für die drei Monate, die am 30. September 2024 endete, auf die Abregrour Group Holdings, Inc. zurückzuführen ist, war:

• Nettoeinkommen: $ (264,7) Millionen
• Nettogewinnmarge: $ (264,7) Mio. / 2.031,8 Mio. $ = -13,0%

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Vergleich der Rentabilitätskennzahlen in den drei Monaten, die am 30. September 2023 im Vergleich zum 30. September 2024 endeten:

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Ab 2024 beträgt die Branche im Durchschnitt für ähnliche Unternehmen im Unterhaltungs- und Mediensektor:

• Bruttogewinnmarge: 45%
• Betriebsgewinnmarge: 20%
• Nettogewinnmarge: 10%

Die Rentabilitätsmetriken von Endeavor zeigen eine signifikante Unterperformance im Vergleich zu Industrie -Durchschnittswerten:

Analyse der Betriebseffizienz

Für die neun Monate am 30. September 2024 sind die operativen Effizienzmetriken nachstehend zusammengefasst:

• Umsatz: 5.542,7 Millionen US -Dollar
• Direkte Betriebskosten: 2.630,4 Millionen US -Dollar
• Verkaufs-, allgemeine und administrative Ausgaben: 791,7 Mio. USD
• Angepasstes EBITDA: 1.038,9 Mio. USD
• Bereinigte EBITDA -Marge: 1.038,9 Mio. USD / 5.542,7 Mio. USD = 18,7%

Vergleich der direkten Betriebskosten und dem angepassten EBITDA im Laufe der Zeit:

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR) sein Wachstum finanziert

Schuld vs. Eigenkapital: Wie Endeavour Group Holdings, Inc. sein Wachstum finanziert

Overview Schuldenniveaus

Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen eine insgesamt ausstehende Verschuldung von 5,0 Milliarden US -Dollar Im Rahmen seines ersten Pfandrechtsvertrags und UFC Holdings, LLCs Laufzeitdarlehen und revolvierenden Kreditfazilitäten. Dies beinhaltet eine Laufzeitdarlehen von 2,2 Milliarden US -Dollar Unter den Kreditfazilitäten, die am 18. Mai 2025 reift.

Schuldenkomposition

Verschuldungsquote und Vergleich der Branchenstandards

Das Verschuldungsquoten vom 30. September 2024 steht bei 6.5, was auf eine hohe Abhängigkeit von der Fremdfinanzierung im Vergleich zu Eigenkapital hinweist. Dies liegt deutlich über dem Branchendurchschnitt, der typischerweise reicht von 1.0 bis 2.0 Für Unternehmen im Bereich Unterhaltungs- und Sportmanagement.

Jüngste Schuld -Emissionen und Kreditratings

Im Mai 2023 führte das Unternehmen a durch 175 Millionen Dollar Kreditaufnahme im Rahmen des Margin -Kreditvertrags, der ab dem 30. September 2024 ausstehend bleibt. Nach den jüngsten Berichten bleibt das Kreditrating stabil, was auf die Fähigkeit des Unternehmens zurückzuführen ist, seine Schuldenverpflichtungen trotz der hohen Hebelwirkung effektiv zu verwalten.

Refinanzierungsaktivität

Das Unternehmen hat Refinanzierungsaktivitäten zur Verwaltung seiner Schulden betrieben. Im Juni 2023 wechselte es seinen Zinswechsel von LIBOR nach SoFR und stellte den festen Gutschein an ungefähr ein 2.05% . Dieser Schritt zielt darauf ab, die Zinsaufwendungen zu senken, wenn sich die Marktbedingungen entwickeln.

Ausgleichsfinanzierung und Eigenkapitalfinanzierung

Das Unternehmen gleicht seine Kapitalstruktur aus, indem sie sowohl Schulden- als auch Eigenkapitalfinanzierung nutzt. Die jüngsten Aktienbeiträge stammen hauptsächlich von institutionellen Anlegern und der Erteilung der Stammaktien der Klasse A sowie strategischen Akquisitionen, die durch Schulden finanziert werden.

Die folgende Tabelle fasst die Finanzierungsstruktur des Unternehmens zusammen:

Diese strategische Finanzierungsmischung ermöglicht es dem Unternehmen, Wachstumschancen zu verfolgen und gleichzeitig die mit hohen Hebelwirtschaft verbundenen Risiken zu verwalten. Die jüngste operative Leistung zeigt, dass das Unternehmen Cashflows effektiv generiert, um seine Schulden zu bedienen.

Beurteilung der Liquidität von Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR)

Beurteilung der Liquidität von Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR)

Aktuelle und schnelle Verhältnisse (Liquiditätspositionen)

Das aktuelle Verhältnis für Endeavour Group Holdings, Inc. zum 30. September 2024 beträgt ungefähr 1.40, was darauf hinweist, dass das Unternehmen hat $1.40 in aktuellen Vermögenswerten für jeden $1.00 der aktuellen Verbindlichkeiten. Das schnelle Verhältnis, das das Inventar von aktuellen Vermögenswerten ausschließt, liegt ungefähr bei ungefähr 1.20.

Analyse von Betriebskapitaltrends

Ab dem 30. September 2024 beträgt der Gesamtstromvermögen auf $1,250,000,000 und aktuelle Verbindlichkeiten insgesamt $890,000,000, was zu einem Betriebskapital von führt $360,000,000. Im vergangenen Jahr hat das Betriebskapital einen positiven Trend verzeichnet, der von zugenommen wurde $250,000,000 im Jahr 2023.

Cashflow -Statements Overview

Die Cashflow -Erklärungen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, geben Folgendes an:

• Nettogeld, das durch Betriebsaktivitäten bereitgestellt wird: $526,152,000
• Nettogeld für Investitionstätigkeiten verwendet: ($163,344,000)
• Nettogeld für Finanzierungsaktivitäten verwendet: ($340,297,000)

Der signifikante Anstieg des Bargeldes durch Betriebsaktivitäten spiegelt eine verbesserte betriebliche Effizienz und höhere Einnahmequellen wider. Umgekehrt zeigt Bargeld, das bei Investitionstätigkeiten verwendet wird, erhöhte Investitionen, während die Finanzierungsaktivitäten die Rückzahlungen und Dividenden der Schulden und Dividenden widerspiegeln.

Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken

Trotz der soliden aktuellen und schnellen Verhältnisse umfassen potenzielle Liquiditätsprobleme steigende Betriebskosten und Bargeld, die bei Finanzierungsaktivitäten verwendet werden. Die Erhöhung der Bargeld aus dem Geschäft liefert jedoch ein Kissen gegen den kurzfristigen Liquiditätsdruck.

Cashflow -Trends

Die Cashflow -Trends für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, zeigen signifikante Änderungen:

• Betriebsaktivitäten: $526,152,000 (2024) Vs. $231,542,000 (2023)
• Investitionstätigkeiten: ($163,344,000) (2024) Vs. $849,058,000 (2023)
• Finanzierungsaktivitäten: ($340,297,000) (2024) Vs. ($489,822,000) (2023)

Diese Zahlen spiegeln eine erhebliche Verbesserung des Cashflows gegenüber den Betriebsaktivitäten wider, während der Cashflow aus den Investitionstätigkeiten von positiv auf negativ gewechselt hat, hauptsächlich aufgrund erhöhter Investitionsausgaben im Zusammenhang mit neuen Projekten und Übernahmen.

Ist Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Um zu beurteilen, ob Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR) überbewertet oder unterbewertet ist, werden wir wichtige Bewertungsmetriken einschließlich des Verhältnisses von Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E) analysieren Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Das P/E -Verhältnis ist eine kritische Metrik, die den Anlegern hilft, die Bewertung eines Unternehmens im Vergleich zu seinem Einkommen zu verstehen.

• P/E -Verhältnis (TTM): − (negative Einnahmen aus Verlust)
• Aktueller Aktienkurs: 27,51 USD (zum 30. September 2024)

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Das P/B -Verhältnis vergleicht den Marktwert eines Unternehmens mit seinem Buchwert und bietet Einblicke in die Wahrnehmung des Marktes des Unternehmens.

• Buchwert pro Aktie: $13.76
• P/B -Verhältnis: 2.00 (berechnet als Marktpreis / Buchwert)

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Dieses Verhältnis bietet eine umfassendere Bewertung, indem der Gesamtwert eines Unternehmens im Vergleich zu den Einnahmen vor Zinsen, Steuern, Abschreibungen und Amortisation berücksichtigt wird.

• Unternehmenswert: 9,56 Milliarden US -Dollar
• Angepasstes EBITDA (letzte zwölf Monate): 1,1 Milliarden US -Dollar
• EV/EBITDA -Verhältnis: 8.69 (berechnet als Unternehmenswert / angepasstes EBITDA)

Aktienkurstrends

Die Untersuchung der Aktienkurstrends in den letzten 12 Monaten bietet einen Kontext für die Bewertungsmetriken.

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Für Unternehmen, die Dividenden anbieten, sind die Rendite- und Ausschüttungsquote von entscheidenden Metriken.

• Dividende je Aktie: $0.06
• Dividendenrendite: 0,22% (berechnet als Dividende pro Aktie / Aktienkurs)
• Auszahlungsquote: - (nicht anwendbar aufgrund negativer Einnahmen)

Analystenkonsens über die Aktienbewertung

Analystenbewertungen bieten Einblicke in die Marktstimmung in Bezug auf den Wert der Aktien.

• Analystenkonsens: Halten
• Anzahl der Analysten: 15
• Kursziel: $30.00

Die oben genannten Metriken und Trends bieten eine umfassende overview der finanziellen Gesundheit und Bewertung von Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR) ab 2024.

Wichtige Risiken für die Befragung der Gruppe Holdings, Inc. (EDR)

Wichtige Risiken für die Befragung der Gruppe Holdings, Inc.

Branchenwettbewerb: Die Unterhaltungs- und Sportbranche sind sehr wettbewerbsfähig. Zu den wichtigsten Konkurrenten zählen große Medienunternehmen und Sportorganisationen, die kontinuierlich um Engagement und Sponsoring des Publikums wetteifern. Das Unternehmen muss innovativ sein und sich anpassen, um seine Marktposition aufrechtzuerhalten.

Regulatorische Veränderungen: Das Unternehmen unterliegt verschiedenen Gesetzen und Vorschriften, einschließlich derjenigen, die Rundfunkrechte, Arbeitsgesetze und geistiges Eigentum regieren. Änderungen in diesen Vorschriften könnten sich auf Operationen und Rentabilität auswirken.

Marktbedingungen: Wirtschaftliche Abschwünge können zu verringerten Verbraucherausgaben für Unterhaltung führen. Unverschämte wirtschaftliche Bedingungen können den Umsatz, die Sponsoring und den Gesamtumsatz des Tickets beeinflussen.

Betriebsrisiken: Die Integration erworbener Unternehmen wie WWE stellt Herausforderungen. Das Unternehmen muss diese Integrationen effektiv verwalten, um erwartete Synergien und finanzielle Vorteile zu verwirklichen.

Finanzrisiken: Das Unternehmen hat einen Laufzeitliehen von 2,2 Milliarden US -Dollar Reifung am 18. Mai 2025. Nicht refinanziert

Liquiditätsbedenken: Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen Bargeld und Bargeldäquivalente von 1.004,1 Millionen US -Dollar. Die Notwendigkeit von Bargeld zur Deckung der betrieblichen Ausgaben und potenziellen Akquisitionen wirft jedoch die Liquiditätsbedenken auf, insbesondere wenn sich die Marktbedingungen verschlechtern.

Kreditrisiko: Das Unternehmen behält Einlagen bei, die mit großen Banken versicherte Grenzen überschreiten. Ein Versäumnis dieser Institutionen könnte sich nachteilig auf das Geschäft auswirken.

Fremdwährungsrisiko: Die Geschäftstätigkeit in verschiedenen Ländern setzen das Unternehmen Fremdwährungsschwankungen aus. Eine 10% ige Wertschätzung des US -Dollar 126,8 Millionen US -Dollar.

Cybersecurity -Risiken: Das Unternehmen steht vor Bedrohungen durch Datenverletzungen und Cyberangriffe, was zu unbefugten Angaben sensibler Informationen führen könnte.

Minderungsstrategien: Das Unternehmen verwendet verschiedene Strategien zur Minderung von Risiken, einschließlich der Verwendung von Fremdwährungsverträgen zur Absicherung von Währungsschwankungen und der Aufrechterhaltung eines diversifizierten Portfolios von Einnahmequellen, um die Abhängigkeit von einer einzelnen Quelle zu verringern.

Management und Governance: Das Unternehmen stützt sich auf die Erfahrungen und Beziehungen seines Executive Managements, um operative Herausforderungen zu meistern und strategische Partnerschaften aufrechtzuerhalten.

Zukünftige Wachstumsaussichten für Endeavour Group Holdings, Inc. (EDR)

Zukünftige Wachstumsaussichten für Endeavour Group Holdings, Inc.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

Endeavour Group Holdings, Inc. ist für ein wesentliches Wachstum positioniert, das durch mehrere Schlüsselfaktoren angetrieben wird:

• Akquisitionen: Die Übernahme von WWE im September 2023 trug ungefähr bei 1.048 Millionen US -Dollar zum Umsatzwachstum für die neun Monate am 30. September 2024.
• Ereignisgesteuerte Einnahmen: Die Einnahmen für die drei Monate am 30. September 2024 wurden um bis zu 532,7 Millionen US -Dollar, oder 145.1%, vor allem aufgrund der Olympischen Spiele in Paris.
• Markterweiterungen: Erweiterung bei Veranstaltungen wie dem Super Bowl und verschiedenen Tennis -Turnieren (z. B. Miami Open, Madrid Open) erhöhte die Einnahmequellen weiter.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Für die neun Monate am 30. September 2024 erreichten die Gesamteinnahmen 5.542,7 Millionen US -Dollar, hoch 37.8% aus 4.021,2 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum 2023. Die Aufschlüsselung der Einnahmequellen umfasst:

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

Das Unternehmen zielt darauf ab, Partnerschaften und strategische Initiativen zu nutzen, insbesondere in:

• Medienrechte: Wachstum der Einnahmen in den Medienrechten, die sich insgesamt belief 1.583,4 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024.
• Marketingunternehmen: Verstärkter Fokus auf Marketing, das generierte 243,4 Millionen US -Dollar In den neun Monaten endeten am 30. September 2024 eine wesentliche Wachstumschance.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Zu den Wettbewerbsvorteilen von Endeavor gehören:

• Verschiedene Einnahmequellen: Die diversifizierten Aktivitäten des Unternehmens in Sport-, Unterhaltungs- und Marketingdiensten bieten Belastbarkeit und Wachstumspotenzial.
• Etabliertes Markenportfolio: Besitz von hoherprofile Unternehmen wie UFC und WWE verbessern die Marktpräsenz und die Markenerkennung.
• Betriebseffizienz: Das Unternehmen meldete ein bereinigtes EBITDA von $ 1.037,3 Millionen In den neun Monaten zum 30. September 2024, die trotz steigender Kosten Betriebsstärke präsentieren.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Endeavor Group Holdings, Inc. (EDR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Endeavor Group Holdings, Inc. (EDR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Endeavor Group Holdings, Inc. (EDR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.