Nabors Industries Ltd. (NBR) Bundle
Verstehen von Nabors Industries Ltd. (NBR) Einnahmequellenströme
Das Verständnis der Einnahmequellen von Nabors Industries Ltd.
Das Unternehmen erzielt Einnahmen in mehreren Hauptquellen, darunter US -Bohrungen, internationale Bohrungen, Bohrlösungen und Rig -Technologien. Unten finden Sie eine detaillierte Aufschlüsselung dieser Segmente:
| Segment | Betriebsumsatz (neun Monate zum 30. September 2024) | Betriebsumsatz (neun Monate zum 30. September 2023) | Erhöhung/Abnahme | Prozentualer Veränderung |
|---|---|---|---|---|
| US -Bohrungen | $786,485,000 | $941,867,000 | $(155,382,000) | (16%) |
| Internationale Bohrungen | $1,074,686,000 | $1,002,478,000 | $72,208,000 | 7% |
| Bohrlösungen | $238,079,000 | $224,729,000 | $13,350,000 | 6% |
| Rig -Technologien | $145,511,000 | $183,481,000 | $(37,970,000) | (21%) |
| Gesamt | $2,200,307,000 | $2,280,180,000 | $(79,873,000) | (4%) |
Für die neun Monate am 30. September 2024 beliefen sich die Gesamteinnahmen von 2,2 Milliarden US -Dollar, was einem Rückgang um 4% gegenüber 2,28 Milliarden US , mit der durchschnittlichen Anzahl von Rigs, die von 89,7 auf 75,9 fielen.
Vorjahreswachstumswachstumsrate im Vorjahr
Die Umsatzwachstumsraten für die Segmente gegenüber dem Vorjahr sind wie folgt:
- US -Bohrungen: Verringert um 16%.
- Internationale Bohrungen: Um 7%erhöht.
- Bohrlösungen: Um 6%erhöht.
- Rig -Technologien: Verringert um 21%.
Dies weist auf eine gemischte Leistung in den Segmenten hin, wobei das internationale Bohrsegment in Bezug auf die Gesamtrückgang in anderen Bereichen die Belastbarkeit zeigt.
Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen
In Bezug auf den Umsatzbeitrag für die neun Monate am 30. September 2024:
- US -Bohrungen: 35,7% des Gesamtumsatzes.
- Internationale Bohrungen: 48,9% des Gesamtumsatzes.
- Bohrlösungen: 10,8% des Gesamtumsatzes.
- Rig -Technologien: 6,6% des Gesamtumsatzes.
Das internationale Bohrsegment ist nach wie vor der größte Beitrag, der eine starke Nachfrage nach Dienstleistungen außerhalb der USA widerspiegelt.
Analyse signifikanter Änderungen der Einnahmequellenströme
Die folgenden Beobachtungen unterstreichen signifikante Änderungen der Einnahmequellen:
- Das US -Bohrsegment verzeichnete einen bemerkenswerten Rückgang von 155,4 Mio. USD, was auf eine verringerte operative Aktivität zurückzuführen ist, die sowohl Einnahmen als auch bereinigte Betriebsergebnisse beeinträchtigte und um 35%zurückging.
- Im Gegensatz dazu verzeichnete internationale Bohrungen einen Anstieg von 72,2 Mio. USD, was auf einen Anstieg der durchschnittlichen Rigs um 8% zurückzuführen war, was das Wachstum der internationalen Märkte zeigt.
- Der Umsatz von Rig Technologies sank um 38 Mio. USD, ein Rückgang von 21%, vor allem aufgrund des verringerten Aktivitätsniveaus in den USA, obwohl das bereinigte Betriebsergebnis relativ stabil blieb.
Diese detaillierte Einnahmeanalyse liefert Einblicke in die finanzielle Gesundheit und die Betriebsleistung des Unternehmens in den verschiedenen Segmenten.
Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität der Nabors Industries Ltd. (NBR)
Rentabilitätsmetriken
Bruttogewinn: Für die neun Monate am 30. September 2024 belief sich der Bruttogewinn auf 1,2 Milliarden US 8%.
Betriebsgewinn: Der Betriebsgewinn für die neun Monate am 30. September 2024 betrug 310,9 Millionen US 5%.
Nettogewinnmarge: Die Nettogewinnmarge für die neun Monate am 30. September 2024 war -5.57% im Vergleich zu 0.22% im Vorjahr, was auf einen signifikanten Rückgang der Rentabilität hinweist.
| Metrisch | Q3 2024 | Q3 2023 | Ändern |
|---|---|---|---|
| Bruttogewinn | 1,2 Milliarden US -Dollar | 1,3 Milliarden US -Dollar | -8% |
| Betriebsgewinn | 310,9 Millionen US -Dollar | 327,7 Millionen US -Dollar | -5% |
| Nettogewinnmarge | -5.57% | 0.22% | N / A |
Rentabilitätstrends: Die Rentabilitätsmetriken zeigen im vergangenen Jahr einen sinkenden Trend. Die operativen Einnahmen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten 2,2 Milliarden US -Dollar, runter 4% aus 2,3 Milliarden US -Dollar im gleichen Zeitraum 2023. Der auf das Unternehmen zurückzuführene Nettoverlust war 122,4 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu einem Nettoeinkommen von 4,9 Millionen US -Dollar Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.
Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte: Die durchschnittliche Nettogewinnmarge in der Öl- und Gasbohrindustrie beträgt ungefähr 10%. Die Nettogewinnmarge des Unternehmens von -5.57% zeigt eine signifikante Unterperformance im Vergleich zu Branchenstandards an.
Analyse der Betriebseffizienz: Allgemeine und Verwaltungskosten erhöht sich auf 187,9 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 von vor 187,1 Millionen US -Dollar im Vorjahr. Dies spiegelt den Inflationsdruck und erhöhte Kosten für die Belegschaft wider. Der Abschreibungs- und Amortisationsaufwand nahm auf ab auf 477,1 Millionen US -Dollar, A 1% Niedergang von 484,1 Millionen US -Dollar im Jahr 2023, zugeordnet auf alternde Vermögenswerte und begrenzte Investitionsausgaben.
| Kostentyp | Q3 2024 | Q3 2023 | Ändern |
|---|---|---|---|
| Allgemeine und Verwaltungskosten | 187,9 Millionen US -Dollar | 187,1 Millionen US -Dollar | +0.43% |
| Abschreibungen und Amortisation | 477,1 Millionen US -Dollar | 484,1 Millionen US -Dollar | -1% |
Schuld vs. Eigenkapital: Wie Nabors Industries Ltd. (NBR) sein Wachstum finanziert
Schuld vs. Eigenkapital: Wie Nabors Industries Ltd. sein Wachstum finanziert
Zum 30. September 2024 meldete Nabors Industries Ltd. eine Gesamtverschuldung von 2.539,6 Millionen US -Dollar, eine Abnahme von 3.175,1 Millionen US -Dollar Zum 31. Dezember 2023. Diese Schuld umfasst verschiedene Vorreiternoten mit unterschiedlichen Laufzeiten und Zinssätzen:
| Schuldeninstrument | Betrag (in Tausenden) | Reife Datum |
|---|---|---|
| 7,375% Vorrangsbereitschaft garantierte Notizen | $700,000 | Mai 2027 |
| 7,50% Senior Garantierte Notizen | $389,609 | Januar 2028 |
| 1,75% Senior Austauschbare Notizen | $250,000 | Juni 2029 |
| 9,125% Vorrangspriorität garantierte Notizen | $650,000 | Januar 2030 |
| 8,875% Senior Garantierte Notizen | $550,000 | August 2031 |
Das Unternehmen hat a Verschuldungsquote von ungefähr 4.65, was deutlich höher ist als der Branchendurchschnitt von rund um 1.5. Dies weist auf eine höhere Abhängigkeit von der Fremdfinanzierung im Vergleich zu Aktienfinanzierungen hin.
Die jüngste Schuldenaktivität umfasst die vollständige Erlösung der 474,1 Millionen US -Dollar Restbetrag der 5,75% vorrangigen Schuldverschreibungen fälligen Februar 2025 und der 555,9 Millionen US -Dollar Restbetrag der 7,25% Senior Garanted Notes fällig, die im Januar 2026 fällig sind, was zu einem Verlust von ungefähr ungefähr 14,9 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024.
In Bezug auf die Kreditratings hält Nabors Industries derzeit ein Rating von B- aus S & P, der trotz der hohen Schuldenstufen einen stabilen Ausblick widerspiegelt. Das Unternehmen hat a eingetreten 350 Millionen Dollar revolvierende Kreditfazilität im Rahmen seiner Kreditvereinbarung von 2024, die a enthält 200 Millionen Dollar Akkordeonmerkmal.
Der Restbetrag zwischen Schulden und Eigenkapitalfinanzierung ist offensichtlich, da das Unternehmen Schulden zur Finanzierung von Wachstumsinitiativen einsetzt und gleich 157,2 Millionen US -Dollar Für die neun Monate am 30. September 2024, eine Erhöhung von 21,9 Millionen US -Dollar aus dem Vorjahr.
Bewertung der Liquidität von Nabors Industries Ltd. (NBR)
Bewertung der Liquidität und Solvenz
Aktuelle und schnelle Verhältnisse
Ab dem 30. September 2024 liegt das aktuelle Verhältnis bei 1,59, während das schnelle Verhältnis 1,35 beträgt. Diese Werte weisen auf eine solide Liquiditätsposition hin, was darauf hindeutet, dass das Unternehmen seine kurzfristigen Verbindlichkeiten bequem abdecken kann.
Analyse von Betriebskapitaltrends
Das Betriebskapital vom 30. September 2024 beträgt 500,7 Mio. USD gegenüber 431,7 Mio. USD zum 31. Dezember 2023. Diese Erhöhung spiegelt eine verbesserte Betriebsffizienz und Finanzmanagement wider.
| Datum | Betriebskapital (in Millionen) |
|---|---|
| 31. Dezember 2023 | $431.7 |
| 30. September 2024 | $500.7 |
Cashflow -Statements Overview
Für die neun Monate am 30. September 2024 beliefen sich die durch Betriebsaktivitäten bereitgestellten Nettogeld in Höhe von 432,5 Mio. USD, ein geringfügiger Rückgang von 455,9 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023. Bargeld aus operativen Ergebnissen vor den Änderungen des Betriebskapitals betrug 512,9 Mio. USD gegenüber 530,1 Mio. USD. -über das Jahr.
Cashflow -Aufschlüsselung
| Cashflow -Typ | 2024 (in Millionen) | 2023 (in Millionen) |
|---|---|---|
| Betriebsaktivitäten | $432.5 | $455.9 |
| Investitionstätigkeit | ($353.2) | ($429.0) |
| Finanzierungsaktivitäten | ($662.0) | $54.2 |
Potenzielle Liquiditätsbedenken oder Stärken
Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen 459,3 Mio. USD in bar und kurzfristige Investitionen, ohne Kredite im Rahmen seines Kreditvertrags, was auf eine starke Liquiditätsposition hinweist. Die Ausgabe von 550,0 Mio. USD in 8,875% der garantierten Schuldverschreibungen im August 2031 kann jedoch zukünftige Verpflichtungen einführen, die die Liquidität beeinträchtigen könnten, wenn sie nicht ordnungsgemäß verwaltet werden.
Ist Nabors Industries Ltd. (NBR) überbewertet oder unterbewertet?
Bewertungsanalyse
Um zu beurteilen, ob Nabors Industries Ltd. überbewertet oder unterbewertet ist, werden wir wichtige Finanzquoten, Aktienkurstrends, Dividendenmetriken und Analystenkonsens analysieren.
Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)
Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen einen Nettoverlust von 122,4 Millionen US -Dollarüber einen verwässerten Verlust je Aktie von übertragen $15.69. Angesichts der negativen Einnahmen gilt das P/E -Verhältnis nicht.
Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis
Der Buchwert je Aktie zum 30. September 2024 wird auf der Grundlage des Gesamtwerts berechnet. Das Gesamtwert war 460,6 Millionen US -Dollar mit 10,7 Millionen ausstehende Aktien, was zu einem Buchwert pro Aktie von ungefähr führt $43.00. Angesichts des Aktienkurs von ungefähr $33.00 Ab dem gleichen Zeitpunkt ist das P/B -Verhältnis ungefähr 0.77.
Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis
Der Unternehmenswert (EV) wird als Marktkapitalisierung zuzüglich der Gesamtverschuldung abzüglich Bargeld berechnet. Mit einer Marktkapitalisierung von ungefähr 352,1 Millionen US -Dollar, Gesamtschuld von 2,54 Milliarden US -Dollarund Geld von 459,3 Millionen US -Dollar, der EV ist ungefähr 2,43 Milliarden US -Dollar. Das EBITDA für die nachverfolgenden zwölf Monate wird geschätzt 530 Millionen Dollar, was zu einem EV/EBITDA -Verhältnis von ungefähr führt 4.59.
Aktienkurstrends
In den letzten 12 Monaten hat der Aktienkurs der Nabors Industries erheblich schwankt:
- Vor 12 Monaten: $40.00
- Vor 6 Monaten: $25.00
- Aktueller Preis (zum 30. September 2024): $33.00
Dies ist ein Rückgang von ungefähr 17.5% ab 12 Monaten mit einer Erholung von den Tiefstständen von Vor 6 Monaten.
Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten
Nabors Industries zahlt derzeit keine Dividende, was zu einer Dividendenrendite von führt 0%.
Analystenkonsens über die Aktienbewertung
Der Konsens unter den Analysten ist wie folgt:
- Kaufen: 3 Analysten
- Halten: 5 Analysten
- Verkaufen: 2 Analysten
Zusammenfassung Tabelle der Bewertungsmetriken
| Metrisch | Wert |
|---|---|
| P/E -Verhältnis | N / A |
| P/B -Verhältnis | 0.77 |
| EV/EBITDA -Verhältnis | 4.59 |
| Aktueller Aktienkurs | $33.00 |
| 12-Monats-Aktienkursänderung | -17.5% |
| Dividendenrendite | 0% |
| Analystenkonsens | 3 kaufen, 5 Halten, 2 verkaufen |
Schlüsselrisiken für Nabors Industries Ltd. (NBR)
Wichtige Risiken für Nabors Industries Ltd.
Das Verständnis der Risikofaktoren, die sich auf die finanzielle Gesundheit eines Unternehmens auswirken, ist für Anleger von wesentlicher Bedeutung. Nabors Industries Ltd. steht vor einer Vielzahl interner und externer Risiken, die sich auf den Betrieb und die Rentabilität auswirken könnten.
Branchenwettbewerb
Die Bohrbranche ist sehr wettbewerbsfähig und zahlreiche Akteure, die um Marktanteile kämpfen. Dieser Wettbewerb kann zu Preisdruck und reduzierten Margen führen. Zum Beispiel verzeichnete das US -Bohrsegment in den neun Monaten, die am 30. September 2024, um 155,4 Mio. USD oder 16% im Vergleich zum Vorjahr um 155,4 Mio. USD zurückging, vor allem aufgrund einer verringerten Aktivität.
Regulatorische Veränderungen
Änderungen der Vorschriften können den Betrieb erheblich beeinflussen. Die Säulen 2 der OECD (Basis -Erosion und Gewinnverschiebung (BEPS), die einen globalen Mindeststeuersatz von 15%auferlegen, wurden am 1. Januar 2024 erlassen. Während die sofortigen Auswirkungen auf die Steuerkosten nicht wesentlich waren, konnte die laufende Einhaltung zusätzliche Kosten einführen und Komplexitäten.
Marktbedingungen
Schwankungen der Öl- und Gaspreise beeinflussen die Bohraktivität direkt. Ein anhaltender Rückgang der Rohstoffpreise kann zu reduzierten Kapitalausgaben durch Öl- und Gasunternehmen führen, wodurch sich die Einnahmen der NABORS beeinflussen. Zum Beispiel meldete das Unternehmen einen Nettoverlust, der in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten, auf NABORS von 122,4 Mio. USD zurückzuführen war.
Betriebsrisiken
Zu den Betriebsrisiken gehören Geräteausfälle, Sicherheitsvorfälle und Störungen der Lieferkette. Die allgemeinen und Verwaltungskosten des Unternehmens stiegen in den neun Monaten zum 30. September 2024 auf 187,9 Mio. USD, was auf den Inflationsdruck und die Belegschaftskosten zurückzuführen ist.
Finanzielle Risiken
Finanzielle Risiken umfassen Zinsschwankungen und Liquiditätsprobleme. Zinsaufwendungen für die neun Monate zum 30. September 2024 beliefen sich auf 157,2 Mio. USD, was eine Steigerung von 16% gegenüber dem gleichen Zeitraum im Jahr 2023 entspricht. Darüber hinaus hatte das Unternehmen Bargeld und kurzfristige Investitionen von 459,3 Mio. USD ab dem 30. September 2024 , nach 1,1 Milliarden US -Dollar Ende 2023.
Strategische Risiken
Strategische Risiken können durch schlechte Entscheidungsfindung oder Versäumnis, sich an Marktveränderungen anzupassen, ergeben. Das Segment RIG -Technologien des Unternehmens verzeichnete in den neun Monaten, die am 30. September 2024, um 21% des Betriebsumsatzes zurückging, was auf potenzielle Herausforderungen bei der Aufrechterhaltung des Wettbewerbsvorteils hinweist.
Minderungsstrategien
Um diese Risiken zu mildern, hat Nabors verschiedene Strategien implementiert, darunter die Konzentration auf Produktlinien mit hoher Margen und die Verbesserung der operativen Effizienz. In den neuesten Ertragsberichten wurden jedoch spezifische Minderungspläne nicht detailliert.
| Risikotyp | Beschreibung | Jüngste Auswirkungen |
|---|---|---|
| Branchenwettbewerb | Hoher Wettbewerb, der zu Preisdruck führt. | Die US -Bohreinnahmen gingen 2024 um 155,4 Mio. USD (16%) zurück. |
| Regulatorische Veränderungen | Neue globale Mindeststeuer eingeführt. | Potenzielle langfristige Compliance-Kosten. |
| Marktbedingungen | Schwankungen der Öl- und Gaspreise, die die Ausgaben beeinflussen. | Nettoverlust von 122,4 Mio. USD für neun Monate endete 2024. |
| Betriebsrisiken | Geräteausfälle und Störungen der Lieferkette. | Erhöhte die G & A -Ausgaben auf 187,9 Mio. USD im Jahr 2024. |
| Finanzielle Risiken | Zinsschwankungen wirken sich auf die Ausgaben aus. | Der Zinsaufwand stieg im Jahr 2024 auf 157,2 Millionen US -Dollar. |
| Strategische Risiken | Nicht an die Marktveränderungen anpassen. | Die Einnahmen aus dem Rig Technologies Segment sanken um 21%. |
Zukünftige Wachstumsaussichten für Nabors Industries Ltd. (NBR)
Wachstumschancen
Zukünftige Wachstumsaussichten für Nabors Industries Ltd. werden von mehreren wichtigen Treibern geprägt, darunter Produktinnovationen, Markterweiterungen und strategische Akquisitionen.
Schlüsselwachstumstreiber
- Produktinnovationen: Das Unternehmen konzentriert sich auf fortschrittliche Bohrtechnologien, um die betriebliche Effizienz zu verbessern und die Kosten zu senken.
- Markterweiterungen: Nabors verfolgt aktiv internationale Märkte, insbesondere im Nahen Osten und in Lateinamerika, wo die Nachfrage nach Bohrdienstleistungen zunimmt.
- Akquisitionen: Die jüngste Fusionsvereinbarung zum Erwerb von Parker -Bohrunternehmen für 4,8 Millionen Aktien zeigt einen strategischen Schritt zur Verbesserung der Serviceangebote und zur Erweiterung der Marktreichweite.
Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen
Betriebsumsatz für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten, insgesamt 2,2 Milliarden US -Dollareine Abnahme von Abnahme von 4% Im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Das internationale Bohrsegment verzeichnete jedoch einen Umsatzsteiger 7%, insgesamt 1,07 Milliarden US -Dollar. Das zukünftige Umsatzwachstum wird prognostiziert, da das Unternehmen weiterhin seine internationale Präsenz und seine technologischen Fortschritte nutzt.
Einkommensschätzungen
Der Nettoverlust, der in den neun Monaten zum 30. September 2024 auf Nabors zurückzuführen war, war 122,4 Millionen US -Dollar (oder $15.69 pro verdünnter Aktie) im Vergleich zu einem Nettoeinkommen von 4,9 Millionen US -Dollar im Vorjahr. Das angepasste Betriebsergebnis für das internationale Bohrsegment erhöhte sich um um 252% Zu 78,3 Millionen US -Dollar, was auf ein starkes Potenzial für die Erholung des Gewinns bei der Marktbedingungen hinweist.
Strategische Initiativen und Partnerschaften
Zu den strategischen Initiativen von NABORS gehören ein Fokus auf Hochmargen-Produktlinien innerhalb des Segments RIG-Technologien, das trotz eines relativ flachen bereinigten Betriebsergebnisses berichtete 21% Einnahmen fallen. Das Unternehmen hat auch eine robuste Kreditvereinbarung mit einer Kreditkapazität von 350 Millionen DollarGewährleistung der Liquidität für zukünftige Investitionen.
Wettbewerbsvorteile
Zu den bedeutenden Wettbewerbsvorteilen von Nabors gehören:
- Globale Reichweite: Operationen in über 15 Ländern mit einer Flotte von 289 Landbasierte Und 26 Offshore -Rigs.
- Technologisches Fachwissen: Ein starkes Portfolio von Technologien zur Verbesserung der Energieeffizienz und zur Verringerung der Emissionen.
- Etablierte Beziehungen: Langzeitverträge mit großen Öl- und Gasunternehmen bieten eine stabile Einnahmebasis.
Finanzübersichtstabelle
| Metrisch | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Betriebsumsatz | 2,2 Milliarden US -Dollar | 2,3 Milliarden US -Dollar | -4% |
| Nettoverlust | 122,4 Millionen US -Dollar | 4,9 Millionen US -Dollar (Gewinn) | N / A |
| Internationale Bohreinnahmen | 1,07 Milliarden US -Dollar | 1,00 Milliarden US -Dollar | +7% |
| Bereinigter Betriebsergebnis (international) | 78,3 Millionen US -Dollar | 22,2 Millionen US -Dollar | +252% |
| Durchschnittliche Rigs, die arbeiten (USA) | 75.9 | 89.7 | -15% |
| Durchschnittliche Rigs, die funktionieren (international) | 83.4 | 76.9 | +8% |
Nabors Industries Ltd. (NBR) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Nabors Industries Ltd. (NBR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Nabors Industries Ltd. (NBR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Nabors Industries Ltd. (NBR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.