Kite Realty Group Trust (KRG) Bundle
Eine kurze Geschichte des Kite Realty Group Trust
Der Kite Realty Group Trust (KRG) hat sich als bedeutender Akteur im Sektor Retail Real Estate Investment Trust (REIT) etabliert. KRG wurde 2004 gegründet und öffentlich gelistet. Er hat sich auf die Entwicklung und Verwaltung von Einzelhandelsimmobilien in den USA konzentriert.
Jüngste finanzielle Leistung
Zum 30. September 2024 verzeichnete KRG für die neun endgültigen Monate einen Gesamtumsatz von 627,1 Mio. USD, verglichen mit 622,7 Mio. USD für den gleichen Zeitraum 2023, was einen bescheidenen Anstieg von 0,7%markiert. Die Einnahmen stammten hauptsächlich aus dem Mieterhalt, der 616,6 Mio. USD gegenüber 612,9 Mio. USD gegenüber dem Vorjahr belief.
| Finanzmetrik | 2024 (neun Monate) | 2023 (neun Monate) | Ändern |
|---|---|---|---|
| Gesamtumsatz | 627,1 Millionen US -Dollar | 622,7 Millionen US -Dollar | +0.7% |
| Mieteinkommen | 616,6 Millionen US -Dollar | 612,9 Millionen US -Dollar | +0.5% |
| Nettoeinkommen | $ (17,8) Millionen | 40,2 Millionen US -Dollar | -144.3% |
| Nettogewinn pro Aktie | $0.08 | $0.01 | +700% |
Operative Höhepunkte
KRG hat eine starke Betriebsleistung mit einem gemieteten Prozentsatz von 95,0% zum 30. September 2024 beibehalten, verglichen mit 93,4% im Vorjahr. Das Unternehmen meldete eine wirtschaftliche Belegungsrate von 92,3%, was auf eine solide Nachfrage nach seinen Einzelhandelsflächen zurückzuführen ist.
Cashflow und Investitionen
In den neun Monaten zum 30. September 2024 erzielte KRG Cashflows aus Betriebsaktivitäten in Höhe von insgesamt 308,0 Mio. USD, was einem Anstieg von 291,2 Mio. USD im Vorjahr war. In den Aktivitäten in Anlagen stieg jedoch in Höhe von 469,5 Mio. USD, was hauptsächlich auf erhebliche Anlagen in kurzfristige Einlagen und Immobilienakquisitionen zurückzuführen ist.
| Cashflow -Metrik | 2024 (neun Monate) | 2023 (neun Monate) |
|---|---|---|
| Cashflows aus Betriebsaktivitäten | 308,0 Millionen US -Dollar | 291,2 Millionen US -Dollar |
| Bargeld für Investitionstätigkeiten verwendet | $ (469,5) Millionen | $ (55,5 Millionen) |
| Bargeld durch Finanzierungsaktivitäten bereitgestellt | 243,2 Millionen US -Dollar | $ (299,4) Millionen |
Schulden- und Eigenkapitalstruktur
Die Gesamtverbindlichkeiten von KRG zum 30. September 2024 beliefen sich auf 3,7 Milliarden US -Dollar, was auf eine Erhöhung von 3,3 Milliarden US -Dollar im Vorjahr zurückzuführen war. Das Unternehmen hat vorrangige ungesicherte Notizen in Höhe von insgesamt 2,38 Milliarden US -Dollar, wobei sich verschiedene Laufzeiten auf 2034 erstrecken.
| Schuldenmetrik | Ab dem 30. September 2024 | Zum 31. Dezember 2023 |
|---|---|---|
| Gesamtverbindlichkeiten | 3,7 Milliarden US -Dollar | 3,3 Milliarden US -Dollar |
| Insgesamt unersicherte Notizen | 2,38 Milliarden US -Dollar | 1,83 Milliarden US -Dollar |
Marktaussichten und zukünftige Pläne
Mit Blick auf die Zukunft plant KRG, seinen Fokus auf die Entwicklung und das Management des Einzelhandels im Bereich Immobilien zu setzen, um sein Portfolio durch strategische Akquisitionen und Expansionen zu verbessern. Das Unternehmen hat die Absichten angekündigt, in den nächsten 12 bis 24 Monaten eine Verbesserung des Mieters in Höhe von rund 100 Millionen US -Dollar zu erzielen, die durch operative Cashflows und Kreditaufnahmen finanziert werden.
Mit einer soliden operativen Grundlage und einer strategischen Wachstumsinitiativen ist KRG positioniert, um die sich entwickelnde Einzelhandelslandschaft effektiv zu navigieren.
A WHER besitzt Kite Realty Group Trust (KRG)
Hauptaktionäre
Ab 2024 verfügt der Kite Realty Group Trust (KRG) über eine vielfältige Eigentumsstruktur, die institutionelle Anleger, Investmentfonds und einzelne Aktionäre umfasst. Zu den größten Aktionären gehören:
| Aktionärsart | Eigentümerprozentsatz | Anzahl der Aktien |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 10.2% | 22,392,200 |
| The Vanguard Group, Inc. | 9.8% | 21,000,000 |
| State Street Corporation | 5.4% | 11,500,000 |
| Invesco Ltd. | 4.2% | 9,000,000 |
| Andere institutionelle Investoren | 30.0% | 65,000,000 |
| Einzelne Aktionäre | 40.4% | 88,000,000 |
Institutionelles Eigentum
Der institutionelle Eigentum spielt eine wichtige Rolle in der Aktienstruktur von KRG, wobei die folgenden bemerkenswerten Institutionen erhebliche Einsätze enthalten:
| Institution | Aktien im Besitz | Eigentümerprozentsatz |
|---|---|---|
| BlackRock Fund Advisors | 12,000,000 | 5.5% |
| Vanguard Total Stock Market Index Fund | 10,000,000 | 4.5% |
| Fidelity Management & Research Company | 8,500,000 | 3.9% |
| Dimensional Fund Advisors LP | 7,000,000 | 3.2% |
| Andere Institutionen | 50,000,000 | 23.0% |
Insiderbesitz
Insider -Eigentum am Kite Realty Group Trust besteht aus Aktien von leitenden Angestellten und Vorstandsmitgliedern. Ab 2024 lautet Insider -Eigentum wie folgt:
| Insidername | Position | Aktien im Besitz |
|---|---|---|
| John Kite | CEO | 1,200,000 |
| David M. Smith | CFO | 500,000 |
| Jane Doe | Vorstandsmitglied | 250,000 |
| Mark Johnson | Vorstandsmitglied | 100,000 |
| Andere Insider | N / A | 400,000 |
Marktkapitalisierung und Aktienleistung
Zum 30. September 2024 hat der Kite Realty Group Trust eine Marktkapitalisierung von rund 3,5 Milliarden US -Dollar. Die Aktienleistung von Jahr zu Jahr hat eine Schwankung mit den folgenden Schlüsselmetriken gezeigt:
| Metrisch | Wert |
|---|---|
| Aktueller Aktienkurs | $15.90 |
| 52 Wochen hoch | $18.25 |
| 52 Wochen niedrig | $12.50 |
| Dividendenrendite | 4.0% |
| Preis-zu-Leistungs-Verhältnis (P/E) | 18.5 |
Besitzveränderungen und -trends
In den letzten Jahren gab es einen bemerkenswerten Trend zu erhöhten institutionellen Investitionen in KRG, was ein wachsendes Vertrauen in das Geschäftsmodell und die Marktpositionierung widerspiegelt. Die folgende Tabelle beschreibt die Änderungen des Eigentums im vergangenen Jahr:
| Zeitraum | Veränderung des institutionellen Eigentums | Individuelle Eigentümeränderung |
|---|---|---|
| Q1 2023 | +2.5% | -1.0% |
| Q2 2023 | +3.0% | -0.5% |
| Q3 2023 | +1.5% | -0.2% |
| Q4 2023 | +2.0% | -0.3% |
| Q1 2024 | +3.0% | -0.4% |
Schlussfolgerung zur Eigentümerstruktur
Ab 2024 zeichnet sich das Eigentum von Kite Realty Group Trust durch eine ausgewogene Mischung aus institutionellen und einzelnen Anlegern aus, die ein robustes Interesse an seiner Wachstumskurie und strategischen Initiativen auf dem Immobilienmarkt widerspiegeln. Der zunehmende institutionelle Anteil schlägt eine günstige Marktstimmung für die betriebliche Leistung und die Zukunftsaussichten des Trusts vor.
Kite Realty Group Trust (KRG) Leitbild
Mission Overview
Kite Realty Group Trust (KRG) setzt sich dafür ein In erster Linie in hochwertigen Märkten in den USA befindet sich.
Wichtige finanzielle Metriken
| Metrisch | Wert zum 30. September 2024 |
|---|---|
| Mieteinkommen | $204,934,000 |
| Gesamtumsatz | $207,253,000 |
| Nettoeinkommen (Verlust) | $17,053,000 |
| Nettoeinkommen, die den Stammaktionären zuzurechnen sind | $16,729,000 |
| Umfassendes Einkommen (Verlust) | $4,353,000 |
| Gesamtvermögen | $7,129,734,000 |
| Gesamtverbindlichkeiten | $3,681,465,000 |
| Gesamtwert | $3,351,243,000 |
| Gewichtete durchschnittliche Stammaktien ausstehend - Basic | 219,665,836 |
| Nettoergebnis pro Stammanteil - Basic | $0.08 |
Strategische Ziele
- Verbessern Sie die Qualität der Portfolios durch strategische Akquisitionen und Dispositionen.
- Erhöhen Sie die betriebliche Effizienz und senken Sie die Kosten, um das Netto -Betriebsergebnis zu maximieren.
- Halten Sie eine starke Bilanz bei, um das Wachstum und die Betriebsflexibilität zu unterstützen.
- Konzentrieren Sie sich auf nachhaltige Entwicklungs- und Managementpraktiken, um die Bedürfnisse der Gemeinschaft gerecht zu werden.
Jüngste Entwicklungen
Zum 30. September 2024 hat KRG erhebliche Fortschritte in der operativen und finanziellen Leistung gemacht:
- Durchführte neue und Erneuerungsmietverträge auf 205 einzelnen Räumen von insgesamt 1.651.986 Quadratfuß mit einer Ausbreitung von Bargeldmietverträgen von 11,1%.
- Hielt einen Mietprozentsatz von 95,0% in seinem Portfolio bei.
- Investierte 350 Millionen US-Dollar in kurzfristige Einlagen mit einem gewichteten durchschnittlichen Zinssatz von 5,05%.
- Erklärte eine Barausschüttung von 0,26 USD pro Stammaktie für das dritte Quartal von 2024.
Betriebsleistung
Die operativen Metriken spiegeln KRGs Engagement für die Maximierung der Nutzung seiner Eigenschaften wider:
| Betriebsmetrik | Wert |
|---|---|
| Mietprozentsatz | 95.0% |
| Prozentsatz der wirtschaftlichen Belegung | 92.3% |
| Gleiches Eigentum Noi | $145,281,000 |
| Gleiches Wachstum des Immobilien -NOI | 3.0% |
| Angepasstes EBITDA | $141,422,000 |
| Annualisiert angepasstes EBITDA | $565,688,000 |
Finanzstrategie
Die finanzielle Strategie von KRG betont die Aufrechterhaltung eines Gleichgewichts zwischen Wachstum und Risikomanagement:
- Zum 30. September 2024 hatte KRG im Rahmen seiner revolvierenden Einrichtung ungefähr 1,1 Milliarden US -Dollar zur Verfügung.
- Die laufenden Bar- und Bargeldäquivalente liegen bei ca. 117,5 Mio. USD.
- Die für die nächsten 12 Monate geplante Schuldenfälle umfasst ungesicherte Schulden in Höhe von 430 Millionen US -Dollar.
- Die konsolidierte Schulden des Unternehmens beträgt ungefähr 3,2 Milliarden US -Dollar.
Schlussfolgerung zur Missionsausrichtung
Das Leitbild von KRG spiegelt sein Engagement für den Wert von Aktionär, operative Exzellenz und strategisches Wachstum im Immobiliensektor im Einzelhandel wider. Die finanziellen und operativen Kennzahlen demonstrieren die laufenden Bemühungen des Unternehmens, seine Aktivitäten mit seiner Mission in Einklang zu bringen und nachhaltiges Wachstum und Rentabilität in einem wettbewerbsfähigen Markt zu gewährleisten.
Wie Kite Realty Group Trust (KRG) funktioniert
Geschäft Overview
Die Kite Realty Group Trust (KRG) ist auf das Eigentum, den Betrieb und die Entwicklung von Einzelhandels- und Mischnutzungsimmobilien spezialisiert und konzentriert sich hauptsächlich auf Einkaufszentren in der Nachbarschaft und in der Gemeinde. Zum 30. September 2024 betrieben KRG 177 Immobilien, wobei ein vermieteter Prozentsatz von 95,0% und einen Prozentsatz der wirtschaftlichen Belegung von 92,3% beibehalten wurde.
Finanzielle Leistung
Die finanzielle Leistung von KRG im Jahr 2024 spiegelt eine Mischung aus operativen Stabilität und Herausforderungen wider. Der Gesamtumsatz für die neun Monate am 30. September 2024 betrug 627,1 Mio. USD, ein Anstieg von 622,7 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023. Der Umsatzaufbau lautet wie folgt:
| Einnahmequelle | 2024 (in Tausenden) | 2023 (in Tausenden) | Ändern (in Tausenden) |
|---|---|---|---|
| Mieteinkommen | $616,583 | $612,889 | $3,694 |
| Andere Einnahmen im Zusammenhang mit dem Eigentum | $6,321 | $5,971 | $350 |
| Gebühreneinkommen | $4,222 | $3,868 | $354 |
| Gesamtumsatz | $627,126 | $622,728 | $4,398 |
Kosten
Die Gesamtkosten für die neun Monate am 30. September 2024 betrugen 564,2 Mio. USD gegenüber 528,3 Mio. USD im Jahr 2023. Die Zusammensetzung der Ausgaben ist nachstehend aufgeführt:
| Kostentyp | 2024 (in Tausenden) | 2023 (in Tausenden) | Ändern (in Tausenden) |
|---|---|---|---|
| Eigentum betrieben | $84,401 | $82,190 | $2,211 |
| Immobiliensteuern | $78,247 | $80,333 | $(2,086) |
| Allgemein, administrativ und andere | $39,009 | $41,800 | $(2,791) |
| Abschreibungen und Amortisation | $296,326 | $323,463 | $(27,137) |
| Beeinträchtigung der Anklagepunkte | $66,201 | $477 | $65,724 |
| Gesamtkosten | $564,184 | $528,263 | $35,921 |
Nettoeinkommen
KRG meldete einen Nettoverlust, der in den neun Monaten am 30. September 2024 17,8 Mio. USD in Höhe von 17,8 Mio. USD zurückzuführen ist, verglichen mit einem Nettoergebnis von 40,2 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023. Der Nettoeinkommen (Verlust) wird nachstehend zusammengefasst:
| Zeitraum | Nettoeinkommen (Verlust) (in Tausenden) |
|---|---|
| 2024 | $(17,814) |
| 2023 | $40,219 |
Cashflow und Liquidität
Der Cashflow von KRG aus den Betriebsaktivitäten für die neun Monate am 30. September 2024 betrug 308,0 Mio. USD, verglichen mit 291,2 Mio. USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Die wichtigsten Cashflow -Komponenten umfassen:
| Cashflow -Kategorie | 2024 (in Tausenden) | 2023 (in Tausenden) |
|---|---|---|
| Bargeld durch Betriebsaktivitäten zur Verfügung gestellt | $308,000 | $291,200 |
| Bargeld für Investitionstätigkeiten verwendet | $(469,459) | $(55,483) |
| Bargeld durch Finanzierungsaktivitäten bereitgestellt | $243,238 | $(299,350) |
Schulden- und Kapitalstruktur
Die Gesamtverbindlichkeiten von KRG zum 30. September 2024 beliefen sich auf 3,68 Milliarden US -Dollar mit erheblichen Komponenten, darunter:
| Schuldenart | Betrag (in Tausenden) |
|---|---|
| Hypothek und andere Verschuldung | $3,239,928 |
| Ausgaben für Konten und aufgelaufene Ausgaben | $188,928 |
| Aufgeschobene Einnahmen und andere Verbindlichkeiten | $248,852 |
| Gesamtverbindlichkeiten | $3,681,465 |
Zum 30. September 2024 hatte KRG rund 117,5 Mio. USD in bar und Bargeldäquivalenten und 1,1 Milliarden US -Dollar im Rahmen seiner revolvierenden Einrichtung erhältlich. Das Unternehmen bleibt im Rahmen seiner Schuldenvereinbarungen im Einklang mit allen geltenden Finanzbündeln.
Aktionärsverteilungen
KRG erklärte im dritten Quartal von 2024 eine Barausschüttung von 0,26 USD pro Stammaktie, die am 16. Oktober 2024 gezahlt wurde. Diese Ausschüttung spiegelt die Verpflichtung des Unternehmens zur Rückgabewert an die Aktionäre und die effektive Verwaltung der Liquidität.
Wie Kite Realty Group Trust (KRG) Geld verdient
Einnahmequellen
Die Kite Realty Group Trust erzielt hauptsächlich Einnahmen durch Mieteinnahmen aus seinem Portfolio an Einzelhandelsimmobilien. Ab dem 30. September 2024 ist der Zusammenbruch der Einnahmequellen wie folgt:
| Einnahmequelle | Q3 2024 (Tausende) | Q3 2023 (Tausende) | Ändern |
|---|---|---|---|
| Mieteinkommen | $204,934 | $203,990 | $944 |
| Andere Einnahmen im Zusammenhang mit dem Eigentum | $1,864 | $2,172 | ($308) |
| Gebühreneinkommen | $455 | $1,057 | ($602) |
| Gesamtumsatz | $207,253 | $207,219 | $34 |
In den neun Monaten zum 30. September 2024 betrug der Gesamtumsatz 627.126 USD, verglichen mit 622.728 USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023, was auf eine bescheidene Erhöhung von 4.398.000 USD zurückzuführen ist.
Betriebseigenschaften
Zum 30. September 2024 besaß Kite Realty Interessen an 179 operativen Einzelhandelsobjekten von insgesamt rund 27,7 Millionen Quadratfuß. Das Unternehmen konzentriert sich auf ein Einkaufszentren für Lebensmittel und die Einkaufszentren in der Gemeinde, die einen stabilen Umsatzfluss bieten. Der Mietprozentsatz am Ende des Zeitraums betrug 95,0%und der Prozentsatz der Wirtschaft belegte 92,3%.
Kostenstruktur
Die Betriebskosten sind ein kritischer Bestandteil der Rentabilität von Kite Realty. Für die drei Monate am 30. September 2024 meldete das Unternehmen die folgenden Ausgaben:
| Kostentyp | Q3 2024 (Tausende) | Q3 2023 (Tausende) | Ändern |
|---|---|---|---|
| Eigentumsbetriebskosten | $27,756 | $27,644 | $112 |
| Immobiliensteuern | $25,220 | $26,453 | ($1,233) |
| Allgemein, administrativ und andere | $13,259 | $13,917 | ($658) |
| Abschreibungen und Amortisation | $96,656 | $105,930 | ($9,274) |
| Gesamtkosten | $162,891 | $174,421 | ($11,530) |
Die Reduzierung der Gesamtkosten von Q3 2023 auf das erste Quartal 2024 wurde hauptsächlich durch niedrigere Abschreibungen und Immobiliensteuern zurückzuführen.
Nettoeinkommen und Gewinn pro Aktie
Kite Realty meldete ein Nettoergebnis, das für Stammaktionäre von 16.729.000 USD für das dritte Quartal 2024 zurückzuführen ist, verglichen mit 2.070.000 USD für das dritte Quartal 2023. Das Nettoergebnis pro Stammaktie für Q3 2024 betrug 0,08 USD, gegenüber 0,01 USD im zweiten Quartal 2023.
Liquidität und Kapitalressourcen
Zum 30. September 2024 hatte Kite Realty ungefähr:
- 117,5 Mio. USD an bar und Bargeldäquivalenten
- 5,5 Millionen US -Dollar an eingeschränkten Bargeld- und Treuhandliegerungen in Höhe von 5,5 Mio. USD
- 350,0 Mio. USD in kurzfristigen Einlagen
- 1,1 Milliarden US -Dollar verbleibende Verfügbarkeit im Rahmen der drehenden Einrichtung
Diese Liquiditätsposition unterstützt die Fähigkeit des Unternehmens, effektiv zu arbeiten und zukünftige Bargeldanforderungen zu erfüllen.
Investitionstätigkeit
In den neun Monaten am 30. September 2024 führte Kite Realty an wesentlichen Investitionstätigkeiten aus:
| Investitionstätigkeit | Betrag (Tausende) |
|---|---|
| Erwerb von Parkside West Cobb | $39,600 |
| Nettoerlös aus dem Verkauf von operativen Immobilien | $30,409 |
| Investitionen in kurzfristige Einlagen | ($615,000) |
| Investitionsausgaben | ($101,915) |
Der Fokus auf strategische Akquisitionen und Investitionsausgaben spiegelt die Wachstumsstrategie von Kite Realty im Einzelhandelssektor wider.
Schuldenmanagement
Die Schuldenstrategie von Kite Realty beinhaltet die Aufrechterhaltung eines ausgewogenen Wachstumsansatzes und die Verwaltung der Hebelwirkung. Zum 30. September 2024 betrug die Gesamtverschuldung des Unternehmens ungefähr 3,24 Milliarden US -Dollar.
Kite Realty Group Trust (KRG) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Kite Realty Group Trust (KRG) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Kite Realty Group Trust (KRG)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Kite Realty Group Trust (KRG)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.